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El Sistema de Ahorro para el Retiro

Agosto 2006

www.consar.gob.mx

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Aquellos trabajadores que cotizan al ISSSTE a partir de junio de 1992, cuentan ya con un monto de ahorro individualizado para el retiro, propiedad exclusiva del trabajador.

El SAR 92 ISSSTE nació en junio de 1992 y desde entonces todos los afiliados reciben una aportación bimestral, individualizada, de 2% del sueldo básico de cotización, la cual es pagada por la dependencia.

La aportación individualizada junto con los rendimientos se le entregarán en una sola exhibición al momento de su retiro. Este beneficio es adicional a la pensión que reciba el trabajador del fondo de pensiones colectivo del ISSSTE conforme a lo que establece la propia Ley del Instituto.

Los recursos del SAR 92 ISSSTE son invertidos actualmente por el Banco de México y la contabilidad de dichos recursos la lleva la institución bancaria que la dependencia o entidad pública eligió para ello. Los bancos que actualmente administran los recursos del SAR 92 ISSSTE son: BBVA Bancomer, Santander Serfín, Banamex, HSBC y Scotiabank Inverlat.

AHORA, el servidor público tiene la posibilidad de traspasar su Cuenta Individual del SAR 92 ISSSTE a una Afore para obtener los beneficios que éstas otorgan.

Introducción

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Para la administración e inversión del ahorro para el futuro de millones de los trabajadores del país se crearon instituciones exclusivamente dedicadas a administrar cuentas personales de ahorro de largo plazo.

Dichas instituciones se denominan Afores (Administradoras de Fondos para el Retiro) y nacieron en 1997.

Los recursos que ahorras en una Afore se acumulan y administran en una cuenta individual a nombre del trabajador, la cual es totalmente heredable.

Actualmente las Afores administran más de 620 mil millones de pesos de los trabajadores afiliados al IMSS.

El nacimiento de las Afores

4La suma de las cifras parciales puede no coincidir con el total por redondeo. Cifras al cierre de cada periodo.RCV: Subcuenta de Retiro, Cesantía en Edad Avanzada y Vejez y Retiro ISSSTE en Afores. SAR 92: Subcuenta de Retiro (ISSSTE) y Vivienda (FOVISSSTE e INFONAVIT).

Al cierre de junio, el ahorro para el retiro alcanzó un valor superior al billón de pesos.

Ahorro para el Retiro en México(miles de millones de pesos)

SAR 92

Afores

517.0 579.0 618.1

273.1284.6

309.747.4

49.752.9

63.567.2

74.7

32.8

33.134.8

933.71,013.7

1,090.3

-

100

200

300

400

500

600

700

800

900

1,000

1,100

Jun-05 Dic-05 Jun-06

miles d

e m

illo

nes d

e p

esos

RCV y Voluntarias Vivienda 97 ISSSTE FOVISSSTE INFONAVIT

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En el primer semestre de 2006, se generaron 1 millón de cuentas, un incremento de 2.9% con respecto a diciembre de 2005.

Miles de Cuentas Registradas en las Afores

36,284.6(14.1)755.3

267.3

35,276.3

34,000

34,500

35,000

35,500

36,000

36,500

Saldo Dic 05 Afiliados Asignados Unificados Saldo Jun 06

miles d

e c

uen

tas

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Ahorrar en una Afore tiene los siguientes beneficios:

Al abrir una cuenta en una Afore, puedes aprovechar los altos rendimientos (intereses) que ofrecen las Afores, que comparados con otras alternativas de inversión, han resultado superiores y a un menor costo.

Al abrir una cuenta en una Afore, recibirás en tu domicilio Estados de Cuenta que te permitirán llevar estricto control de tu SAR 92 ISSSTE.

Al abrir una cuenta en una Afore, ahora tendrás ¡libertad de elegir! Existen varias Afores y cada una ofrece distintos servicios. ¡Compara!

Por primera vez puedes concentrar en una sola cuenta los recursos del SAR 92 ISSSTE que pudieras tener acumulados en distintas instituciones financieras.

Al abrir una cuenta en una Afore, existe un importante beneficio fiscal a la hora de ahorrar voluntariamente. ¡Aprovéchalo!

Beneficios

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Ahorrar en una Afore tiene los siguientes beneficios:

Puedes realizar Aportaciones Voluntarias (de corto, mediano y largo plazo) donde además de aprovechar los elevados rendimientos, gozarás de flexibilidad en el retiro de tu dinero.

Tú designarás a tus beneficiarios.

Comparados con otras alternativas de ahorro, las Afores exigen menores montos mínimos de apertura.

Para tu tranquilidad el ahorro que administra tu Afore es supervisado y vigilado diariamente por la Comisión Nacional del Sistema de Ahorro para el Retiro (CONSAR).

Beneficios…(cont.)

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¿Qué opciones tengo para el manejo de mi SAR 92 ISSSTE?

La novedad es además de la alternativa que existe actualmente para el manejo de tus recursos del SAR 92 ISSSTE, tendrás dos alternativas adicionales para el manejo de tus recursos del SAR 92 ISSSTE:

(como hasta ahora)

ACTUAL 1 2

Contabilidad de los Recursos Banco Afore Afore

Inversión de los Recursos Banxico Banxico Afore

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Opción ACTUAL: Seguir como hasta ahora: la contabilidad de tu SAR 92 ISSSTE en el banco que tu dependencia o entidad pública eligió por ti, y la inversión de tu ahorro en Banco de México.

Opción # 1: Abrir una cuenta en una Afore para que la contabilidad de tu SAR 92 ISSSTE pase del banco que actualmente lo administra, a una Afore, manteniendo la inversión de tu ahorro en el Banco de México.

Opción # 2: Abrir una cuenta en una Afore para que tanto la contabilidad como la inversión de tu SAR 92 ISSSTE las realice una Administradora de Fondos para el Retiro.

¿Cuáles son las características de cada opción?

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Afores que ofrecen el servicio

OPCIÓN # 1 OPCIÓN # 2Actinver Si SiAfirme-Bajio Si SiBancomer Si SiCoppel Si SiHSBC Si SiInbursa Si SiMetlife Si SiPrincipal Si SiXXI Si SiBanamex Si NoBanorte Si No

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1. Rendimientos que te genera tu AFORE (los rendimientos son

diferentes para todas las Afores)

2. Comisiones que te cobra tu AFORE por los servicios que te

presta (las Afore cobran distintas comisiones)

3. Los servicios que brinda tu AFORE

Es recomendable que el trabajador antes de tomar su decisión, utilice la Calculadora del SAR ISSSTE, www.consar.gob.mx ya que le ayudará a tomar su mejor decisión.

Elección de Afore

TODAS LAS AFORES SON DIFERENTES

Es muy sencillo, sólo hay que fijarse en:

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Durante los seis primeros meses del año, el sistema generó más de 5 mil millones de pesos de rendimientos netos de comisiones

Rendimientos Netos Anuales(millones de pesos)

143 3,200

17,083

13,268

18,769

14,676

20,324

15,830

43,106151,6335,235

-

20,000

40,000

60,000

80,000

100,000

120,000

140,000

160,000

1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 Jun-06Acumulado

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Rendimientos

Lugar Afore Nominal (a) Real (b)

1 Actinver 9.91 5.742 XXI 9.32 5.173 Principal 8.85 4.724 Inbursa 8.77 4.655 Metlife 8.66 4.536 HSBC 8.50 4.397 Bancomer 8.15 4.048 Afirme Bajío N / A N / A9 Coppel N / A N / A

8.88 4.75

Comparativo de Rendimientos FONDO 2 (Siefore 2)

Promedio

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Comisiones

Afore (a) % Anual

Afirme Bajío 0.46%

Actinver 0.52%

Coppel 0.63%

XXI 0.67%

Metlife 0.67%

Inbursa 0.68%

HSBC 0.84%

Principal 0.89%

Bancomer 0.94%

Promedio 0.70%

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Rendimiento de Gestión Histórico Neto de Comisiones(porcentajes)

7.46

0.74

6.72

0.0

1.0

2.0

3.0

4.0

5.0

6.0

7.0

8.0

Rendimientode gestiónhistórico

CE sobre saldoa 25 años

RendimientoNeto

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Afores que ofrecen el servicio

AFORE Aportaciones Rendimientos (netos) Saldo Total

Afirme Bajío $36,000 $57,117 $93,117

Actinver $36,000 $56,477 $92,477

Metlife $36,000 $55,934 $91,934

XXI $36,000 $55,648 $91,648

HSBC $36,000 $55,600 $91,600

Principal $36,000 $55,102 $91,102

Coppel $36,000 $54,498 $90,498

Inbursa $36,000 $52,095 $88,095

Bancomer $36,000 $51,722 $87,722

ACTUAL $36,000 $17,342 $53,342

74.6%

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Impacto del Ahorro Voluntario

Ahorro mensual Saldo total Desglose Mensualidad

250

235,970

(1) 90000 1,645 (2) 145970

500

471,940

(1) 180000 3,290 (2) 291940

750

707,910

(1) 270000 4,935 (2) 437910

1000

943,880

(1) 360000 6,581 (2) 583880

(1) Aportaciones; (2) Rendimientos

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¿CÓMO ME REGISTRO EN UNA AFORE?

Lo puedes hacer de dos formas:

• Llama a la Afore y solicita que te envíen a un representante (agente promotor) a tu domicilio o centro de trabajo.

• En las oficinas de la Afore que hayas elegido.

• Para registrarte, requieres los siguientes documentos oficiales:

a. Original y copia de la Constancia CURP o de cualquier otro documento en el que conste la CURP.

b. Original y copia de acta de nacimiento.

c. Original y copia de identificación oficial (credencial IFE o Pasaporte)

d. En caso de decidir que una Afore administre tu cuenta del SAR 92 ISSSTE, deberás presentar cualquier comprobante de dichos recursos (formatos SAR 02, SAR 03 y SAR 04)

e. Comprobante de dependencia actual

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CAMBIAR DE AFORE

• Una vez que abras una cuenta en una Afore, siempre tendrás el derecho a cambiarte de Afore.

• El traspaso podrás efectuarlo a través de un representante de Afore o por Internet las 24 horas del día, los 365 días del año.

EL TRASPASO ES TOTALMENTE GRATUITO

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• Si el trabajador desea disponer de los recursos depositados, su Afore le indicará los medios que tienes a tu disposición para ello.

• Para el caso de los recursos del SAR 92 ISSSTE (o IMSS, en caso de existir), éstos podrán ser retirados hasta cumplir con los requisitos de edad que establece la Ley del ISSSTE.

• En caso que realices aportaciones voluntarias, los recursos depositados podrán ser retirados después de haber transcurrido entre dos y seis meses, dependiendo de la Afore en la que te encuentres.

Retiros

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SAR-TELCentro de Atención Telefónico del

SAR01 800 5000 747

SAR-TEL, CENTRO DE ATENCIÓN TELEFÓNICA

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EN TU AFORE

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