Activos financierosClase 4 contabilidad para la gestión

IAS (nic) 39

Instrumento financiero

Un contrato que da origen a un activo financiero de una entidad y a un pasivo financiero o a un instrumento de patrimonio de otra entidad.

Activo financiero:

Cualquier activo que sea:

• efectivo;

• un instrumento de patrimonio de otra entidad;

• un derecho contractual:

Ejemplos comunes:• Efectivo.

• Depósitos a la vista y a término.

• Papeles comerciales.

• Cuentas, notas y préstamos por cobrar y por pagar.

• Derivados

Un derivado es:un instrumento financiero:

• Cuyo valor cambia en respuesta al cambio en una variable subyacente tal como una tasa de interés, precio de mercancías o de acciones, o índice;

• Que no requiere inversión inicial, o una que sea tan pequeña que la que se requeriría para un contrato con respuesta similar a los cambios en los factores del mercado; y

• Que se liquida en una fecha futura.

Ejemplos de derivados:

• Forwards

• Swaps

• Futuros

• Opciones

Entendiendo lo básico

El término "activos financieros" no sólo describe en efectivo, sino también aquellos activos fácil y directamente convertibles en valores conocidos de efectivo.

Consideran por tanto:

• Efectivo

• Inversiones de corto plazo (valores negociables)

• Cuentas por cobrar

Valuación

• Efectivo --> valor nominal.

• Valores negociables --> valor corriente de mercado.

• Cuentas por cobrar --> valor neto realizable.

Flujo de efectivo entre los tipos de activos financieros

efectivo (y efectivo equivalente)

Cuentas por cobrar

pagos de efectivo

valores negociables

Exceso de efectivo se invierte

temporalmente

inversiones se venden a medida que

se necesita efectivo

efectivo

Ocupa el primer lugar dentro de los activos corrientes porque es el activo de mayor liquidez

Equivalentes de efectivo

• Debe ser muy segura.

• Tener un valor de mercado muy estable.

• Vencer dentro de 90 próximos días.

• No se consideran las acciones ni los bonos (valores negociables).

Líneas de crédito

• No es ni un activo ni un pasivo, sólo representa la capacidad de obtener dinero prestado rápido y fácilmente.

• Cuando se usa, es como un préstamo, por lo tanto es un pasivo (obligación) con el banco.

Inversiones de corto plazo (valores negociables)

• Son principalmente bonos y acciones de capital de las empresas de propiedad pública..

• Son negociados (comprados y vendidos) diariamente en bolsas organizadas (bolsa de comercio en Chile)

• Obtienen un rendimiento por el cambio de precio y por dividendos.

Se clasifican en 3 tipos:

1. valores disponibles para la venta.

2. valores negociables.

3. valores conservados hasta el vencimiento.

• Esta clasificación se basa principalmente en la intención de la gerencia respecto al periodo de tiempo que los valores serán conservados.

• La mayoría de las empresas clasifican sus valores negociables como "disponibles para la venta"

Cuentas por cobrar• Las cuentas por cobrar son activos relativamente

líquidos, que generalmente se convierten en efectivo en un periodo de 30, 60 a 90 días.

• En el balance, generalmente aparecen debajo del efectivo y valores negociables.

• El cobro de cuentas por cobrar con frecuencia representa la fuente de entradas de efectivo más grande y consistente de una empresa.

La capacidad de una compañía para generar el efectivo requerido para las operaciones rutinarias del negocio depende con frecuencia del valor, la recuperabilidad y de las fechas de vencimiento de sus cuentas por cobrar.

IncobrablesSe ha dicho que las cuentas por cobrar se representan en el balance a su valor neto realizable.

Cuando una cuenta por cobrar se considera incobrable, deja de ser un activo. La pérdida por este concepto representa un gasto.

Es difícil que no haya una porción incobrable, de hecho es sano que lo haya. De no haberlo implica perdida de oportunidades de venta por una política de riesgo de crédito demasiado restrictiva.

Cuando una cuenta por cobrar se considera incobrable, deja de ser un activo. La pérdida por este concepto representa un gasto.

Por principio contable de asociatividad, los ingresos deben ser asociados (o compensado por) los gastos incurrimos para generar tal ingreso. El gasto de cuentas incobrables es generado por las ventas al crédito, por lo tanto se incurre en el gasto en el mes en que se efectúan la venta relacionada.

AsientoIncobrables (gasto) 10.000.-

provisión de incobrables (pasivo) 10.000.-

La cuenta "provisión de incobrables" es una cuenta de pasivo (saldo acreedor) que se presenta en el balance en los activos descontando las cuentas por cobrar.

El saldo de la cuenta provisión de incobrables puede cambiar dentro del periodo contable.

Asientoprovisión de incobrables (pasivo) 10.000.-

cuentas por cobrar 10.000.-

Cuando se tiene la certeza de la incobrabilidad de una cuenta.

AsientoCuentas por cobrar 200.-

provisión de incobrables 200.-

Cuando se recupera una cuenta que se había dado por incobrable.

Estimación de incobrables

Enfoque de balance general

• Es el método más generalizado.

• Se basa en la antigüedad de las cuentas por cobrar.

• Se clasifican las cuentas de los clientes por días de vencimiento

Total No vencido 1-30 días 31-60 días 61-90 dias Más de 90

días

Cliente A 9.000.- 9.000.-

Cliente B 2.400.- 2.400.-

Cliente C 4.000.- 3.000.- 1.000.-

Cliente D 1.600.- 600.- 1.000.-

Cliente E 13.000.- 7.000.- 6.000.-

Otros clientes 70.000.- 32.000.- 22.000.- 9.600.- 2.400.- 4.000.-

Totales 100.000.- 51.000.- 29.000.- 12.000.- 3.000.- 5.000.-

Total grupo % incobrable Incobrable estimado

No vencido 51.000.- X 1 = 510.-

1-30 días 29.000.- X 3 = 870.-

31-60 días 12.000.- X 10 = 1.200.-

61-90 dias 3.000.- X 20 = 600.-

Más de 90 días 5.000.- X 50 = 2.500.-

Totales 100.000.- 5.680.-