Análisis de Las Finanzas Públicas en México

Análisis de las Finanzas Públicas en México

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ContenidoContenido..............................................................................................................................2

1.- INTRODUCCIÓN.............................................................................................................4

1.1- PLANEACIÓN................................................................................................................4

1.1.1 Identificación del Proyecto.......................................................................................5

1.1.2 Contexto...................................................................................................................5

1.1.3 Necesidad que se atiende en el proyecto................................................................6

1.1.4 Objetivos específicos................................................................................................6

2.- DESARROLLO................................................................................................................6

2.1 Etapas del Proyecto....................................................................................................6

3.- CORRIENTES QUE SE HAN SEGUIDO EN EL MANEJO DE LAS FINANZAS PÚBLICAS............................................................................................................................6

3.1 Los Fisiócratas.........................................................................................................7

3.2 Adam Smith.............................................................................................................7

3.3 Friedman..................................................................................................................8

3.4 Institucionalistas.......................................................................................................8

3.5 Consenso de Washington........................................................................................9

4.- ANÁLISIS DE LOS INGRESOS...................................................................................9

4.1 Ingresos del erario público.....................................................................................10

4.2.- Reformas Fiscales...............................................................................................12

4.2.1 Felipe Calderón...................................................................................................12

4.2.2 Vicente Fox.........................................................................................................13

5.- ANÁLISIS DE LOS EGRESOS..................................................................................13

5.1 Presupuesto de Egresos de la Federación............................................................14

5.2 Planes Nacionales de Desarrollo...........................................................................16

5.3 Plan Nacional de Desarrollo 2007-2012................................................................16

5.4 Plan Nacional de Desarrollo 2013-2018................................................................18

6.- COMPORTAMIENTO DE LA DEUDA PÚBLICA.......................................................19

6.1 “Comportamiento de la deuda pública durante el mandato de Vicente Fox Quesada 2000-2006”...................................................................................................20

6.1.1 Deuda Pública en 2001......................................................................................21

6.1.2 Deuda Pública en 2002......................................................................................22

6.1.3 Deuda Pública en 2004......................................................................................22

6.1.4 Deuda Pública en 2006......................................................................................23

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6.2 “Comportamiento de la deuda pública durante el mandato de Felipe Calderón 2006-2012.”..................................................................................................................24

6.3 Deuda Pública como instrumento para el logro de objetivos gubernamentales....27

7.- CIERRE.........................................................................................................................28

7.1 Resultados del Proyecto...........................................................................................28

7.2 Experiencias adquiridas............................................................................................28

7.3 Conclusiones y recomendaciones.............................................................................28

Referencias bibliográficas...............................................................................................31

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1.- INTRODUCCIÓN

El presente proyecto tiene como finalidad el análisis de las Finanzas Públicas; para ello

abordaremos aspectos fundamentales para su mayor comprensión como es el estudio de las

principales corrientes en materia de economía, que México ha adoptado (¿?)en la búsqueda de un

manejo óptimo de las mismas y una óptima planeación y distribución del ingreso público, en pos de

una estabilidad y equilibrio económicos, abordando los pensamientos de destacados economistas

como Adam Smith, Friedman, pasando por la escuela institucionalista.

Analizaremos también las principales fuentes de ingresos con los que el Estado cuenta para

allegarse de recursos, y su clasificación distinguiendo los ingresos ordinarios de los extraordinarios,

y aquellos que son fijados por la Ley de Ingresos, como lo son los denominados ingresos tributarios

y no tributarios, los primeros son aquellos provenientes de las obligaciones fiscales a cargo de

personas físicas y morales en cumplimiento de sus obligaciones tributarias, los no tributarios que

son aquellos que provienen por el pago de derechos como lo son los servicios de seguridad social,

que a cambio de la prestación de este servicio el contribuyente debe realizar determinados pagos,

entran dentro del rubro de no tributarios los productos y aprovechamientos, la venta de bienes

propiedad del erario público, y los financiamientos. En este trayecto analizaremos algunas reformas

fiscales y los benéficos reportados a causa de su aplicación (durante las administraciones a cargo

de los expresidente Vicente Fox Quesada y Felipe Calderón Hinojosa, para )posteriormente pasar

al análisis de los egresos y el denominado presupuesto de egresos, que tiene por objeto y

obligación constitucional proporcionar servicios públicos, ejecución de obras, operación de

programas sociales todos ellos en favor de la población en general, así como la asignación de

recursos a la impartición de justicia y al sistema electoral, en este orden de ideas puntualizaremos

como el presupuesto de egresos guarda un estrecho vínculo con los Planes Nacionales de

Desarrollo de ambas administraciones.

Finalmente (abordaremos el tema relacionado con) estudiaremos la deuda pública como una

herramienta de ingresos para el Estado, su comportamiento y su impacto directo en la economía

de la población, distinguiremos la deuda pública interna de la externa durante los últimos dos

sexenios, con lo cual podremos analizar que en el periodo correspondiente a Vicente Fox Quesada

y siguiendo una política económica que buscó disminuir la deuda pública externa y que si bien es

cierto se logró el objetivo, también lo es que sacrificó la deuda interna, factor que como podremos

ver en el texto del presente proyecto no es del todo favorable para la economía de las familias.

Veremos también que a contrario sensu en el sexenio del expresidente Felipe Calderón Hinojosa,

aumento la deuda externa y la interna disminuyó. Para finalmente analizar a la deuda pública como

un instrumento con que cuenta el Estado para el logro de sus objetivos.

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1.1- PLANEACIÓN

1.1.1 Identificación del Proyecto

El presente proyecto tiene como objetivo inicial el identificar las diferentes corrientes que ha

seguido nuestro país, en cuanto al manejo de las finanzas públicas a fin de analizar los cambios en

el manejo de las mismas, para posteriormente explicar las fuentes de ingresos de nuestro país y

como las reformas fiscales implementadas en los últimos dos sexenios han beneficiado, afectado o

impactado en el fortalecimiento de las finanzas públicas.

Posteriormente explicaremos la importancia que reviste el programa de egresos al tener como uno

de sus principales objetivos beneficiar a la población mediante suministro de servicios públicos,

ejecución de obras públicas y operación de programas sociales, entre otros, y la estrecha relación

que guarda con las metas y objetivos que se establecen en el Plan Nacional de Desarrollo durante

las dos últimas administraciones.

Para finalmente analizar el concepto de Deuda Pública, como fuente de ingresos, su

comportamiento en los últimos dos sexenios y de qué manera el gobierno de nuestro país ha

implementado la deuda pública para el logro de sus objetivos.

1.1.2 Contexto

De inicio debemos tener en cuenta que las Finanzas Públicas es un campo de la Economía, la

cual se encarga de estudiar el pago de actividades colectivas o gubernamentales, con la

administración y el diseño de estas actividades, también llamada Economía Pública o Finanzas del

sector Público.

En las Finanzas Públicas se consideran tres situaciones muy importantes, en donde tenemos:

La asignación eficiente de los recursos,

La distribución de ingresos y la

Estabilización macroeconómica.

Así tenemos que: la actividad financiera del Estado, debe contar con un Sistema Tributario

eficiente, para administrar los recursos públicos y poder cubrir el gasto público elaborando un

presupuesto. En donde los recursos públicos y el gasto público son para satisfacer las

necesidades del país, así como el pago de todos los servicios públicos.

Las Finanzas Públicas, en resumen están compuestas por el gasto público y los ingresos, mismos

que se obtiene de diversas maneras y que pueden ser ordinarios y extraordinarios, dentro de estos

encontramos las donaciones, expropiación de bienes, revaloración de activos, entre otros, y en los

ordinarios encontramos a su vez los ingresos corrientes (son aquellos que ocurren de manera

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regular o periódica como los impuestos, derechos y aprovechamientos) y de capital (son aquellos

que proviene de un incremento al patrimonio tales como donaciones a favor del Estado,

financiamientos, entre otros); en este orden de ideas del equilibrio entre los ingresos y el gasto

público dependerá la estabilidad económica del país, misma que va íntimamente ligada con el

déficit nacional y para ello será necesario la toma de buenas decisiones. (Enciclopedia

Financiera).

1.1.3 Necesidad que se atiende en el proyecto.

Con el presente proyecto de pretender realizar una análisis de las finanzas públicas y sus reformas

en los últimos dos sexenios, hacer un estudio de las diferentes fuentes de ingresos, destacando la

deuda pública como una de estas fuentes y su comportamiento en las últimas dos

administraciones; intentaremos también explicar la importancia que reviste el programa de egresos

y su estrecho vínculo con el Plan Nacional de Desarrollo para el logro de metas y objetivos.

1.1.4 Objetivos específicos.

Conocer las diferentes corrientes en el manejo de las finanzas públicas.

Explicar las fuentes de ingresos nacionales y sus principales reformas.

Señalar la importancia del Programa de Egresos.

Analizar la deuda pública, su comportamiento y de qué manera el Estado la emplea como

herramienta para el logro de metas y objetivos.

2.- DESARROLLO

2.1 Etapas del Proyecto

Para el desarrollo del presente proyecto recurrimos a la técnica de investigación denominada

“técnica documental”, la cual nos permite la recopilación de información para enunciar las teorías,

como es el caso de la primera parte de nuestro proyecto en el que hablamos de las diferentes

corrientes relacionadas con empleadas para el manejo de las finanzas públicas, y esta técnica de

investigación nos permite también utilizar el análisis derivado de la investigación documental, es

por ello que para la elaboración del presente decidimos el empleo de esta técnica, encontrándonos

con información en divisas fuentes tales como son doctrina, informes de organismos públicos

relacionados con el objeto de estudio y páginas web, de las cuales debimos recopilar y seleccionar

cual de esa información podría ser de utilidad y sobre todo de calidad.

3.- CORRIENTES QUE SE HAN SEGUIDO EN EL MANEJO DE LAS FINANZAS PÚBLICAS

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Dentro de ellas tenemos a:

3.1 Los Fisiócratas

La fisiocracia o fisiocratismo era una escuela de pensamiento económico del siglo XVIII fundada

por François Quesnay, Anne Robert Jacques Turgot y Pierre Samuel du Pont de Nemours en

Francia. Afirmaba la existencia de una ley natural por la cual el buen funcionamiento del sistema

económico estaría asegurado sin la intervención del Estado. Su doctrina queda resumida en la

expresión laissez faire.

Magill Frank nos dice que “la fisiocracia surge como una reacción de tipo intelectual a la común

concepción de la vida intervencionista del pensamiento mercantilista”. Insistían que la intervención

de intermediarios en varias etapas del proceso de la producción y distribución de bienes tiende a

reducir el nivel total de prosperidad y producción económica.

Ejemplos de estas intervenciones eran muchas, pero los fisiócratas se fijaban en los controles

gubernamentales tales como los monopolios, impuestos excesivos, burgueses parasitarios y el

feudalismo europeo. Estas prácticas estaban asociadas con el corporativismo comercial o el

énfasis desmesurado en el crecimiento industrial, los cuales estaban y están basados en el

restrictivo interés privado. Y para ahondar más las diferencias, estudiaron los fondos, por lo que

propugnaban el impuesto único sobre la tierra y sugerían la anulación de todos los establecidos

por los mercantilistas. La tendencia general de los fisiócratas es el librecambismo. La tarea del

economista se reduce a descubrir el juego de las leyes naturales. La intervención del Estado es

inútil, pues no haría otra cosa que interferir ese orden esencial. (Magill Frank)

El interés de los fisiócratas se concentraba en gran medida en la definición de una estrategia macroeconómica de desarrollo que incluyera políticas coherentes. Es el primer movimiento que adopta un acercamiento sistemático a la teoría económica. Se creía que si esta ley era estudiada y enmendada, derivaría en condiciones armoniosas y beneficiosas para toda la humanidad. Fisiocracia se aplica al concepto total de un gobierno, no necesariamente a la actividad económica solamente. Porque los padres de esta teoría política veían el progreso económico como inseparable del progreso social, argumentando que gracias a la incrementada prosperidad natural, las rivalidades entre grupos oponentes van a disminuir porque al final del día va a costar más de lo que vale. (Magill Frank).

3.2 Adam Smith

Adam Smith Douglas nació en Kirkcaldy (Escocia), el año su historia es esencialmente la de sus

estudios y sus libros, dentro de los cuales se cuentan; La riqueza de las naciones y Teoría de los

sentimientos morales.

https://es.wikipedia.org/wiki/Macroeconom%C3%ADa

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Dentro de sus aportaciones más importante a la Economía esta; La diferenciación clara entre valor

de uso y valor de cambio. El reconocimiento de la división del trabajo, entendida como

especialización de tareas, para la reducción de costos de producción. La predicción de posibles

conflictos entre los dueños de las fábricas y los trabajadores mal asalariados. La acumulación de

capital como fuente para el desarrollo económico. La defensa del mercado competitivo como el

mecanismo más eficiente de asignación de recursos. Adam Smith considera la libre competencia

como el medio más idóneo de la economía, afirmando que las contradicciones engendradas por las

leyes del mercado serían corregidas por lo que él denominó "la mano invisible" del sistema.

Wikipedia.org

3.3 Friedman

Milton Friedman, neoyorquino, estadístico, economista. Liberal y defensor de su doctrina sobre

libre mercado. Realizó contribuciones importantes en los campos de macroeconomía, historia

económica y estadística. Galardonado con el premio Nobel por sus logros en los campos de

análisis de consumo, historia y teoría monetaria. Wikipedia.org.

Dentro de las contribuciones más importantes de Friedman a la economía se encuentra su estudio

de la función de consumo. Friedman postuló que el consumo dependía del ingreso permanente, es

decir, del ingreso a largo plazo. Este nuevo enfoque ponía énfasis en las expectativas y

proyecciones de los consumidores. Introdujo el rol de las expectativas el modelo de la curva de

Philips junto con Edmund Phelps, lo cual permitía la posibilidad de elevada inflación y desempleo

alto a largo plazo. En los años setenta, esta predicción fue comprobada empíricamente por la

estanflación en los países desarrollados. Wikipedia.org

3.4 Institucionalistas

En estricto sentido tendríamos que el institucionalismo son las instituciones que van dando las

directrices económicas.

La sociedad contemporánea en un espacio determinado, representa un complejo de instituciones y formas tradicionales de organización y de reglamentación del comportamiento individual. Mas estas instituciones no son estacionarias; con la marcha del tiempo, a medida que las ciencias, las ideas y la técnica se desarrolla, ella se transforma. Por su naturaleza, las instituciones económicas pertenecen a las instituciones sociales y tienen en su base el complejo formado por la manera de comportarse de cada individuo, cuando se trata de abastecer la comunidad con los bienes que necesita. Son las instituciones económicas las que determinan y controlan el uso que se hace de esas utilidades. Antonio Montaner

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Para los institucionalistas, las instituciones son los protagonistas para contribuir y proveen tareas

de monitoreo e información, que entregan ganancias distribucionales.

Quienes analizan el conflicto, el poder y la política en el cambio institucional son precisamente las

instituciones. En el institucionalismo existe una separación entre el sector público y privado, entre

lo administrativo y lo político. Vargas Hernández José G. (2008)

3.5 Consenso de Washington

Jonathan Heath (2014) nos menciona que el "Consenso de Washington fue un catálogo de 10

puntos de reforma de las políticas económicas para lograr la estabilidad, la eficiencia y la

competitividad necesarias para retomar la senda del crecimiento sostenido en los países

emergentes”.

Poco a poco los economistas del Departamento de la Tesorería, de la Reserva Federal, del Fondo Monetario Internacional, del Banco Mundial, del Banco Interamericano de Desarrollo y de muchas instituciones académicas y de investigación (todas con sede en Washington), desarrollaron una serie de recomendaciones para los Gobiernos de los países afectados para resolver la mayoría de los problemas. En un artículo seminal escrito en 1990, el economista John William son del Instituto de Economía Internacional (Institute for International Economics), resumió estas propuestas en un decálogo que bautizó como el "Consenso de Washington". Dichas Propuestas Originales fueron: Disciplina Fiscal, Prioridades en el gasto público, Reforma impositiva, Tasas de Interés, Tipo de Cambio, Política Comercial, Inversión Extranjera Directa, Privatización, desregulación y Derechos de Propiedad. (Jonathan Heath 2014).

4.- ANÁLISIS DE LOS INGRESOS

De acuerdo a la Constitución Política de los Estados Unidos Mexicanos, establece que:

En México, de conformidad con el artículo 31, fracción IV, de la Constitución Política de los Estados Unidos Mexicanos, es obligación de los mexicanos, contribuir para los gastos públicos, así de la Federación, como del Distrito Federal o del Estado y Municipio en que residan, dela manera proporcional y equitativa que dispongan las leyes.

Ahora bien, el Estado Mexicano, dentro de sus atribuciones tiene la rectoría del desarrollo nacional para garantizar que éste sea integral y sustentable, que fortalezca la Soberanía de la Nación y su régimen democrático y que, mediante la Competividad, el fomento del crecimiento económico y el empleo y una más justa distribución económica del ingreso y la riqueza, permita el pleno ejercicio dela libertad y la dignidad de los individuos, grupos y clases sociales, cuya seguridad protege esta Constitución.

Por ende, al tener como finalidad la rectoría del desarrollo nacional, el Ejecutivo Federal hace llegar a la Cámara la Iniciativa de Ley de Ingresos y el Proyecto de Presupuesto de Egresos de la Federación a más tardar el día 8 del mes de septiembre de cada año.

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Asimismo, el artículo 73, XXIX, Constitucional, establece que el Congreso tiene la facultad para establecer contribuciones en términos generales, en comercio exterior; sobre el aprovechamiento y explotación de los recursos naturales comprendidos en los párrafos 4º y 5º del artículo 27 Constitucional; instituciones de crédito y sociedades de seguros y Servicios públicos concesionados o explotados directamente por la Federación. Y las especiales que se indican en la fracción de referencia.

Así como, en el último párrafo del artículo establecido en el párrafo que antecede, señala que es atribución de las entidades federativas participar en el rendimiento de estas contribuciones especiales, en la proporción que la ley secundaria federal determine. Las legislaturas locales fijarán el porcentaje correspondiente a los Municipios, en sus ingresos por concepto del impuesto sobre energía eléctrica.

4.1 Ingresos del erario público

Ahora bien, de acuerdo al documento publicado por la Cámara de Diputados, H. Congreso de la

Unión, Centro de Estudios de las Finanzas Públicas, denominado “El Ingreso Tributario en

México”, establece que:

La clasificación de los ingresos del Sector Público Presupuestario en México es:

Ley de Ingresos de la Federación

Institucional Petróleos y No Petroleros

Tributarios y No Tributarios

Impuestos Gobierno Federal Petroleros Tributarios

ISR

IVA

IEPS

Importaciones

Otros Impuestos

Tributarios:

ISR

IVA

IEPS

Importaciones

Tenencia

ISAN

Otros

No tributarios:

- Derechos

- Productos

-Aprovechamientos

-Contribuciones de Mejora

IVA

IEPS

Importaciones

Derechos y Aprovechamientos

Propios de PEMEX

ISR

IVA

IEPS

Importaciones

Tenencia

ISAN

Otros

Aportaciones de Seguridad Social

Contribuciones de Mejora

Organismos y Empresas

PEMEX

CFE

RestoDerechos

El gobierno cuenta principalmente con dos principales fuentes de ingreso: los ingresos tributarios y

los no tributarios.

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Dentro de los primeros destacan contribuciones como:

1. Impuestos (como el impuesto a las bebidas alcohólicas y el impuesto al ingreso)

Su definición es que es una clase de tributo (obligaciones generalmente pecuniarias en favor del acreedor tributario) regido por derecho público. Se caracteriza por no requerir una contraprestación directa o determinada por parte de la administración hacendaria (acreedor tributario). 2. Derechos (como los pagos que se hacen por extraer petróleo, o al adquirir un permiso por alguna concesión)

Por otro lado, de conformidad con lo señalado por Ismael Córdova Conde, en la página electrónica

denominada “Análisis del sistema Tributario Mexicano”, se destaca, entre otras cosas, que:

Dentro de los ingresos no tributarios, destacan:

1. Venta de bienes y servicios que provee (gasolina, agua, electricidad, etc.)2. Deuda o ingresos por financiamiento, que se tienen que pagar en un futuro.

La principal fuente de ingresos del gobierno mexicano son los impuestos.

Ahora bien, un impuesto o tributo es un pago al Estado, de carácter obligatorio, que consiste en el retiro monetario que realiza el gobierno sobre los recursos de las personas y empresas. La forma de gravar ha evolucionado a lo largo del tiempo y los sistemas fiscales se han hecho cada vez más complejos. En parte, esto se explica porque los impuestos cambian la asignación de recursos, lo cual genera efectos sociales y económicos.

Así mismo, de acuerdo con lo establecido por Omar Granados, en la página electrónica

denominada “Así se integran los ingresos del Estado Mexicano”, dice:

Por otro lado, existen en México, por su importancia, tres tipos de ingresos importantes que tiene la Federación son: 1) los ingresos propios del gobierno federal a través de la recaudación y otros cobros; 2) los ingresos de los organismos y empresas desconcentrados y 3) los ingresos derivados de financiamientos.

Por lo que de conformidad, con la Ley de Ingresos para el ejercicio fiscal 2016, se establecen los

siguientes montos:

1) Dentro de los ingresos del gobierno federal principalmente se cuenta con la recaudación de impuestos por un monto de 3, 102, 440.3 millones de pesos de acuerdo al artículo 1° numeral 1, la Ley de Ingresos 2016.

2) Ahora bien, dentro de los ingresos de órganos desconcentrados, en primer lugar está la aportación de Pemex por 398,392.9 mil millones de pesos. La otra paraestatal restante, CFE, aporta 314,540.6 mil millones de pesos.

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Por otro lado, cabe señalar que la Ley de Ingresos establece también por conceptos de ingreso

dentro de este rubro, que de conformidad con la Ley multicitada, son los siguientes conceptos y

montos:

Cuotas y Aportaciones de Seguridad Social

260,281.1 mmdp

Contribuciones de Mejoras 31.7 mmdpDerechos 41,761.6 mmdpProductos 5,651.3 mmdpAprovechamientos 161,743.0 mmdpIngresos por Bienes y Ventas de Servicios

791,912.0 mmdp

Transferencias, asignaciones, subsidios y otras ayudas

485,536.0 mmdp

3) Los ingresos derivados de financiamiento, cantidad que asciende a la cantidad de 609,240.6 mil millones de pesos.

4.2.- Reformas Fiscales

Por otro lado, durante los dos últimos sexenios se llevaron a cabo diversas reformas fiscales que

pudieron beneficiar, afectar, ser insuficientes, tal es el caso de lo publicado por el Periódico El

Economista, respecto de la insuficiencia de la Reforma Fiscal, en el Sexenio de Felipe Calderón,

mismo que señala:

4.2.1 Felipe Calderón

En cuanto hace a las Reformas, durante el Gobierno de Felipe Calderón, se crearon nuevos

impuestos con la reforma hacendaria denominada: “Por los que Menos Tienen”; sin embargo, no

fue la respuesta para incrementar los ingresos ni lo suficientemente eficaz para fortalecer las

finanzas públicas.

Lo anterior, debido a que se siguió dependiendo del petróleo y prevaleció la evasión y defraudación

fiscal, según una evaluación elaborada por el Centro de Estudios de las Finanzas Públicas (CEFP)

de la Cámara de Diputados.

Los especialistas del centro de estudios pusieron en relieve que a partir del objetivo dispuesto en el

Plan Nacional de Desarrollo, el desarrollo sustentable basado en una reforma fiscal recaudatoria se

podía asumir que la reforma hacendaria propuesta por el Ejecutivo federal no fue la solución.

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Se analizó la política fiscal sobre dos ejes rectores: la administración tributaria y el sistema tributario. Se llegó a la conclusión de que seguimos dependiendo de los ingresos petroleros.

En el 2007, éstos representaban 29.6% del total de los ingresos del gobierno federal y para el 2012 la Ley de Ingresos de la Federación estimó que eran de 32.1 por ciento.

En dicho estudio se estableció que en términos absolutos sí se incrementó la recaudación en el periodo referido, ya que en el 2007 los ingresos tributarios representaban 9.3% del Producto Interno Bruto y en el 2012, 9.7 por ciento. Pero al traer los ingresos del 2007 a pesos del 2012 se puede concluye que no hubo como tal un incremento real de los mismos.

4.2.2 Vicente Fox

De acuerdo a lo señalado por Ismael Córdova Conde, en el documento electrónico denominado

“Análisis del sistema Tributario Mexicano” señala que:

En el sexenio del Presidente Vicente Fox Quesada se hizo una importante reforma hacendaria que buscó mecanismos para contar con mayores recursos y asegurar que éstos se utilizarán mejor por los tres órdenes de gobierno a través de cuatro pilares:

administración tributaria; (ii) sistema tributario; (iii) gato público; y (iv) fortalecimiento del federalismo.

En el pilar fiscal se tomaron las siguientes medidas:

Introducción del IETU. (60.6 mmp *) Introducción del IDE. (19.3 mmp *) Simplificación del cálculo del ISR de personas físicas. Creación de la cuota a gasolinas para las entidades federativas. (24.5 mmp *)Reforma fiscal

de 2010. Incremento de la tasa general del IVA de 15% a 16%, y de 10% a 11% en frontera. (30

mmp) Incremento temporal de la tasa marginal superior del ISR a personas físicas y la tasa de ISR

empresarial de 28 a 30%. (33 mmp **) Creación de un IEPS a telecomunicaciones al 3%. (7.2 mmp *) Modificaciones fiscales para 2011.Incremento de la cuota fija del IEPS a tabaco de 1.2

pesos a 7 pesos por cajetilla. (12.1 mmp **) Introducción de un IEPS a bebidas energetizantes al 25%. (69 mdp *) Estímulos fiscales al primer empleo y al teatro

No obstante lo anterior, de acuerdo a la Ley de Ingresos y los tipos de impuestos que hemos

analizado, se desprende claramente la dependencia económica del Estado Mexicano, de los

ingresos que se obtienen del petróleo y de la electricidad. Es por ello, que es necesario seguir

empujando para que existan reformas fiscales suficientes y eficientes que permitan al Estado

recaudar mayores recursos para un mayor gasto; sin elusión fiscal.

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5.- ANÁLISIS DE LOS EGRESOS.

5.1 Presupuesto de Egresos de la Federación

De acuerdo con el Glosario de términos más usuales en la Administración Pública Federal (1998)

El Presupuesto de Egresos de la Federación, es el documento jurídico, contable y de política económica, aprobado por la Cámara de Diputados del H. Congreso de la Unión a iniciativa del Presidente de la República, en el cual se consigna el gasto público, de acuerdo con su naturaleza y cuantía, que deben realizar el sector central y el sector paraestatal de control directo, en el desempeño de sus funciones en un ejercicio fiscal.

El gasto público se canaliza a la población mediante servicios públicos como educación y salud, la

ejecución de obras públicas y el suministro de servicios básicos como agua y electricidad.

Asimismo, hace posible la operación de programas sociales de combate a la pobreza, de seguridad

pública, de desarrollo económico, y la transferencia de recursos a los gobiernos estatales y

municipales. Entre otros, asigna recursos públicos para el funcionamiento del H. Congreso de la

Unión, para la procuración e impartición de justicia y para el sistema electoral.

Como lo señala Barnes, G. (2000 p. 211) “Los objetivos del gasto público pueden ser múltiples. En

la práctica, es necesario aproximar la maximización deseada del bienestar social mediante la

interacción de los representantes populares y los funcionarios del Poder Ejecutivo. Los primeros

señalan las demandas de la sociedad y los segundos las posibilidades reales de llevarlas a cabo”.

Los objetivos básicos de la política presupuestal del sector público son tres: (i) procurar la mayor

eficiencia económica; (ii) propiciar condiciones de equidad, vertical y horizontal, entre los sectores

sociales y agentes económicos y, finalmente, (iii) mantener la estabilidad macroeconómica.

La eficiencia económica se obtiene con una mejor asignación de recursos públicos, de forma tal,

que se optimice el bienestar social. En relación a los bienes públicos, que el Estado provee con

mayor eficiencia y responsabilidad que el sector privado, de tal forma que se cubran las demandas

sociales.

La equidad es responsabilidad del Estado en la búsqueda de justicia social. La eficiencia

económica por sí misma no garantiza la equidad, ya que pueden existir diversas condiciones en la

distribución de oportunidades, en situaciones de optimización de eficiencia. Es decir, la equidad

implica favorecer a los segmentos más desprotegidos de la sociedad.

La estabilidad macroeconómica es el principio básico de la política presupuestal. En economías

globalizadas y mercados financieros abiertos, el gasto público debe mantener un equilibrio básico

con los ingresos del Estado.

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Teóricamente, el déficit puede incrementarse anualmente a la misma tasa de crecimiento del

Producto Interno Bruto de un país manteniendo el monto de deuda constante, siempre y cuando,

los inversionistas nacionales y extranjeros estén dispuestos a adquirir dichos bonos.

En caso de expansión de los déficits públicos, inmediatamente se presionan las tasas de interés

reales y los gobiernos se ven obligados a destinar una mayor proporción de recursos

presupuéstales al pago de intereses, en lugar de destinarse a otros servicios públicos, o bien hacia

la inversión pública. (Barnes, G. 2000).

Presupuesto de Egresos de la Federación 2005-2016 Tasa de inflación

Inflación acumulada

AÑO PESOS CORRIENTES

% INCREMENTO CON RELACIÓN A

20052005 1,818,441,700,000 0.0 3.33 3.332006 2,000,072,400,000 10.0 4.05 7.382007 2,260,412,500,000 24.3 3.75 11.132008 2,569,450,200,000 41.3 6.52 17.652009 3,045,478,600,000 67.5 3.57 21.222010 3,176,332,000,000 74.7 4.4 25.622011 3,438,895,500,000 89.1 3.82 29.442012 3,706,922,200,000 103.9 3.56 33.002013 3,956,361,600,000 117.6 3.97 36.972014 4,467,225,800,000 145.7 4.08 41.052015 4,694,677,400,000 158.2 2.13 43.182016 4,763,874,000,000 162.0 3.00 46.18

Fuente: Elaboración con base en el Presupuesto de Egresos de la Federación de los años que se indican. Tasa de inflación recuperado de http://www.notasfiscales.com.mx/tasainflacion.html, en 2016 estimaciones del Banco de México

El Presupuesto de Egresos de la Federación en el periodo 2005-2016 pasó de $1,818,441.700.000

a $4,763,874,000,000, es decir en 11 años sufrió un incremento de 162.0 por ciento. Lo anterior, al

incremento en la base impositiva.

En este contexto, como lo menciona Bitan (2015) con relación a la teoría de la escasez: “el

elemento dominante de todo problema económico reducido a su máxima expresión es la escasez

de recursos frente a las ilimitadas necesidades que deben ser atendidas”.

El problema surge entonces de la interrelación entre lo que se requiere y lo que está disponible. Lo

anterior obliga a decidir, en qué conviene más utilizar los recursos públicos de acuerdo con las

necesidades de la población. En este sentido, el Presupuesto forma parte de la planeación y

estrategia económica del año. Ahí radica su importancia fundamental. Para poder cumplir con los

objetivos prioritarios del país, la asignación de los recursos se organiza a través de programas

presupuestarios.

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5.2 Planes Nacionales de Desarrollo

En este sentido, la planeación en la que se basan todos los programas, permite que tengan

coherencia y no se desvíen de los grandes objetivos de política nacional. Para lograrlo, resulta

necesario alinear el objetivo de cada programa presupuestario con los objetivos establecidos en los

instrumentos de la planeación nacional, como son el Plan Nacional de Desarrollo y los programas

que se derivan de éste. (PEF 2015, versión ciudadana).

5.3 Plan Nacional de Desarrollo 2007-2012

Plantea 10 objetivos, aproximadamente el doble, en comparación con los planes anteriores:

1. Garantizar la seguridad nacional y asegurar la viabilidad del Estado y de la democracia,

2. Garantizar la vigencia plena del Estado de Derecho,

3. Alcanzar un crecimiento sostenido acelerado,

4. Tener una economía competitiva,

5. Reducir la pobreza extrema,

6. Reducir las brechas sociales, económicas y culturales,

7. Garantizar los derechos de los ciudadanos,

8. Asegurar la sustentabilidad ambiental,

9. Consolidar un régimen democrático y

10. Aprovechar los beneficios de un mundo globalizado.

Plantea como su eje central “el desarrollo humano sustentable”.

El plan se sustenta en cinco ejes de política pública, que requieren acciones transversales en

aspectos económicos, sociales, políticos y ambientales:

1. Estado de Derecho y seguridad.

2. Economía competitiva y generadora de empleos.

3. Igualdad de oportunidades.

4. Sustentabilidad ambiental.

17

5. Democracia efectiva y política exterior responsable.

Para el cumplimiento de los objetivos el presupuesto pasó de $ 2,260,412,500,000 en 2007 a $

3,706,922,200,000, es decir sufrió un incremento de 63.9 por ciento más con relación el primer

año.

La presentación del 5° Informe del Gobierno de Felipe Calderón coincidió con un entorno

económico mundial frágil, con el agudizamiento dela inseguridad, reclamos de la sociedad civil,

inestabilidad de los mercados financieros.

Las cifras revelan la existencia de una economía estancada con bajísimo crecimiento en los últimos

años, con una pobreza de más del 50% de su población. Con un desempleo de 2.7 millones de

personas, un subempleo 3.8 millones y más de 6.2 millones de población no económicamente

activa disponible, la mayoría compuesta por jóvenes sin trabajo y sin escuela.

En materia educativa los logros fueron insuficientes y se agudizan cada día más los problemas

educativos como cobertura, calidad, reforma educativa, profesionalización de los profesores e

infraestructura, haciendo de la educación en México un factor de exclusión social. (Salgado M, &

Miranda S. p 24).

La organización “México Evalúa”, Centro de Análisis de Políticas Públicas establece que:

Cada año, el gasto público efectivamente ejercido es mayor que el Presupuesto de Egresos de la Federación (PEF) aprobado por la Cámara de Diputados. En los últimos ocho años, el promedio anual del gasto ejercido superó al aprobado en 8.3 por ciento o 262 mil millones de pesos”. (2005-2013)

El sobreejercicio sistemático de recursos indica que el proyecto de presupuesto preparado por la Secretaría de Hacienda y Crédito Público (SHCP) no se elabora considerando lo que se gastó en años anteriores.

El Gobierno Federal no sólo gastó más de lo que aprobaron los legisladores, sino también lo hizo de forma diferente. Mientras por un lado recibió ampliaciones de gasto que ascendieron en promedio cada año a 881 mil 918 millones de pesos, por otro realizó recortes al gasto en promedio por 663 mil 121 millones de pesos al año.

Con relación a la evaluación de los programas, el Presupuesto basado en Resultados (PbR) era

incipiente, 27 por ciento del gasto programable no estaba obligado a contar con Matriz de

Indicadores de Resultados (MIR), estaba exento de definir sus objetivos y de ser evaluado.

Por lo anterior, corroborar el cumplimiento de los objetivos fue casi imposible en la práctica. El

desarrollo del Presupuesto Basado en Resultados (PbR) no arrojó información suficiente y

adecuada para conocer los resultados delos programas y el cumplimiento de objetivos, así como

para tomar decisiones presupuestarias.

En 2013, 27 por ciento del gasto programable (lo que representa 822 mil millones de pesos) no

estaba obligado a contar con una Matriz de Indicadores de Resultados (MIR), es decir, estaba

18

exento de definir sus objetivos y, en consecuencia, de ser evaluado. Con tales carencias, es difícil

saber si las adecuaciones presupuestarias realizadas a estos programas promueven un mejor

cumplimiento del gasto. (México Evalúa, Centro de Análisis de Políticas Públicas, p 16)

5.4 Plan Nacional de Desarrollo 2013-2018

Objetivo General

Llevar a México a su máximo potencial

Metas Nacionales

1) México en Paz

2) México Incluyente

3) México con Educación de Calidad

4) México Próspero

5) México con Responsabilidad Global.

Estrategias Transversales

1) Democratizar la productividad

2) Gobierno Cercano y Moderno

3) Perspectiva de Género

A tres años de la presente administración en la página de Transparencia Ciudadanas.

“Observatorio del Gasto”. Que presenta avances aunque son poco comprensibles, mismos que a

continuación se asientan:

¿CÓMO VAN LOS PROGRAMAS?

5

686* programas federales.

662 programas con gasto

programable. $3,606,705.6

(75.7%)

547 $2,721,812.0

(44%) Gasto

Programable de Ramos

Administrativos, Generales y Entidades de

Control Directo con

INFORMACIÓN

398 Programas

con MIR$2,151,805.3

79.1 %PRINCIPALES PROGRAMAS FEDERALES

*Seguro de vida para jefas de familia Metas

Nacionales del Plan Nacional

149Programas

19

de Desarrollo $4,763, 874.0

DEL DESEMPEÑO

+ 45 ***Programas adicionales

CON FID$570,006.8

20.9%

*Programa de Pensión para Adultos Mayores

*Seguro Popular

*Fondo Nacional del Emprendedor

1) México en Paz2) México Incluyente 3) México con Educación de Calidad4) México

Próspero5) México con Responsabilidad

24** programas

con gasto no programable. $1,157,168.4

(24.3 %)

202,507

Total de proyectos localizables en entidades

federativas

*Corresponde al numero de Programas presupuestarios (Pp) con gasto neto aprobado en PEF 2016, de un total de 695 Pp en la estructura programática vigente. **No se considera dentro de estos 24 programas ni en el total de programas, 6 cuentan con gasto programable y no programable, los cuales se incluyen en el número de programas con gasto programable.***Se trata de 45 programas que presentaron información del desempeño de forma proactiva, sin estar obligados a hacerlo, al tratarse de Ramos Autónomos y Empresas Productivas del Estado.

6.- COMPORTAMIENTO DE LA DEUDA PÚBLICA

Iniciaremos por desglosar el concepto de deuda pública, entendiendo que la deuda en un sentido

general, es aquella obligación que adquieren las personas físicas o morales de restituir,

reembolsar o pagar principalmente dinero a sus acreedores; y público se refiere a todo aquello que

concierne a la sociedad; en este orden de ideas la deuda pública se conforma por el conjunto de

deudas que sostiene el Estado frente a otros países; y constituye una forma de obtener recursos

financieros por parte del estado y materializado a través de la emisión de títulos de valores en los

mercados locales o internacionales y, a través de préstamos directos de entidades como

organismos multilaterales, gobiernos, etc.

En nuestro país el análisis y estudio de la deuda pública data desde la época colonial. Fauzi (1989)

señala que “en el tiempo colonial era muy común que el gobierno recurriera a las instancias

religiosas, mercaderes, el tribunal de minería o cualquier particular para la solicitud de préstamos

con el objetivo de hacer frente al déficit presupuestal”.

Posteriormente con la consumación de la independencia, el problema de la deuda pública fue tal

que el gobierno incrementó los impuestos y de acuerdo con Maldonado (2013, pp. 104-141), para

1823 México había pactado un crédito por 16 millones de pesos con la casa Goldschmidt, sin

embargo a tan solo un año tuvo que suspender por primera vez el servicio de pago de la deuda

pública externa, lo cual constituyó el primer antecedente de mora.

20

De acuerdo con Fauzi (1989), fue en 1942, cuando inició una verdadera recuperación del crédito

público, misma que tuvo una duración aproximada de treinta años, ya que en la década de los

setentas la deuda pública se cuadruplicó pasando de 4 mil a 20 mil millones de dólares, hasta

alcanzar un monto total de 90 mil millones de dólares, esto de acuerdo a la investigación precisada

por Benita Maldonado Francisco Javier y Junior Alfredo Martínez Hernández en su obra economía

mexicana nueva época, vol. Cierre de Época (I) 2013 . pp. 101-141. Con ello se gestó la primera

gran crisis financiera de nuestro país; es así que para la década de los 80’ el sesenta por ciento

del presupuesto federal se destinaba al pago de la deuda externa; hasta que para la década de los

90’ se negoció una restructuración de la deuda externa, con lo cual la inversión en infraestructura y

gasto social se vió favorecida; sumado a lo anterior en el sexenio de Carlos Salinas de Gortari se

dio prioridad a la deuda interna como mecanismo de capitalización fortaleciéndose aún más esta

tendencia en el sexenio de Ernesto Zedillo Ponce de León, periodo en el que la deuda interna

aumenta hasta incluso triplicarse, y ya para el año 2000 la deuda pública ha ido en aumento

incluso hasta el año 2006 alcanzó el 20% del Producto Interno Bruto, (PIB) para llegar incluso

hasta el 39% del PIB a finales de 2010.

Una vez realizado un esquema general analizaremos el comportamiento de la deuda pública

durante los sexenios a cargo de los presidentes Vicente Fox Quesada y Felipe Calderón Hinojosa,

para lo cual elegimos algunos de los periodos más representativos de ambas administraciones.

6.1 “Comportamiento de la deuda pública durante el mandato de Vicente Fox Quesada 2000-2006”

Este sexenio fue sin duda uno de los más representativos a nivel político que había vivido México

en las últimas décadas, derivado del cambio de poder en la presidencia, al ser un partido opositor

al PRI, quien fuera el que detentara la presidencia de la república al mando de Vicente Fox

Quesada, representante del Partido Acción Nacional. Una de las principales interrogantes consistía

en saber si nuestro país podría mantener su estabilidad y si existía viabilidad de inversión.

Como todo gobierno existieron puntos benéficos y puntos negativos de este mandato los cuales en

general guardan relación con el crecimiento económico del país, el cual su vez está íntimamente

ligado entre otros con el comportamiento de la deuda pública, aspectos tales como la seguridad, la

violencia y el robo, no mostraron un desarrollo favorable durante este sexenio y a contrario sensu

se distinguió por su omisión en suprimir los índices de violencia y robo por tanto México continuaba

caracterizándose por ser un país carente de seguridad lo que desalienta la inversión extranjera.

En cuanto a la inflación se destaca que en este sexenio se enfocaron acciones encaminadas a su

control, y obtuvo buenos resultados, sin embargo perdió la oportunidad de crecimiento del PIB, a

cambio de mantener estables los precios de ciertos productos.

21

Un acierto de este sexenio fue el tipo de cambio se mantuvo constante durante todo su gobierno,

es decir, el tipo de cambio con respecto al dólar se ajusta al alta y a la baja

Sin embargo el principal acierto de este periodo fue la disminución de la deuda publica exterior, ya

que la deuda paso de 76000 millones de dólares en el años 2000 a 67000 millones de dólares para

finales del 2005, es decir hubo un reducción en la deuda externa, sacrificando la deuda interna,

misma que aumentó considerablemente y de acuerdo a José Manuel Arteaga, columnista del

periódico Universal la deuda interna al finalizar esta administración ascendía a un billón 335 mil

800 millones de pesos, misma que al inicio de sus mandato era de 606 mil 182 millones de pesos.

En el análisis del comportamiento de la deuda pública es menester analizar también el entorno

económico general del periodo objeto de estudio es por ello que cabe señalar que durante el

mandato del presidente Vicente Fox destacaron entre sus principales logros económicos la

estabilidad de precios en determinados productos, una inflación controlada, lo cual se logró entre

otros por la estabilidad en el tipo de cambio, es decir el peso mantuvo su valor constante respecto

del dólar al ajustarse tanto a la alta como a la baja, situación que no acontecía en sexenios

pasados ya que al subir el costo del dólar esté difícilmente disminuía su valor frente al peso y por

supuesto uno de los logros más destacados de su mandato fue la disminución de la deuda pública

exterior, ya que está de acuerdo a Ramírez Said de Plantilla Picture Window la deuda pública

“paso de 76000 millones de dólares en el años 2000 a 67000 millones de dólares para finales del

2005”, lo que hace evidente una disminución en nueve millones de dólares de la deuda externa,

situación que históricamente México no había presenciado y que a contrario sensu en anteriores

décadas la deuda externa se hacía cada vez mayor; si a ello sumamos que a finales del sexenio

de Vicente Fox, de acuerdo a Ramírez Said de Plantilla Picture Window las reservas

internacionales se mantenían arriba de los 70000 millones de dólares, las más altas de la historia

del Banco de México.

6.1.1 Deuda Pública en 2001

El gobierno de Vicente Fox proponía para el año 2001, buscaba consolidar los márgenes

financieros, impulsando medidas que enfocadas a moderar el crecimiento de su servicio, buscaba

una evolución crediticia a través de una política proactiva aprovechando la variabilidad de las tasas

de interés, para con ello reducir el costo financiero. En este orden de ideas se buscaba enfocar la

contratación de crédito en las mejores condiciones de mercado existentes y propiciar la

transparencia para la selección y contratación de créditos, auspiciado por las entonces nuevas

policitas hacendarias, sosteniendo una policía de deuda basada en custodiar futuro financiero de

del país; es así que la Deuda Pública durante el primer trimestre del 2001 se habían sentado ya

las bases para realizar una disposición de recursos crediticios apegada a la ley, fundamentada en

los lineamientos emitidos por la Secretaría de Hacienda y Crédito Público.

22

En este orden de ideas y de acuerdo al informe rendido por la Secretaría de Hacienda y Crédito

Público

“al cierre del cuarto trimestre de 2001, el saldo de la deuda pública externa neta se ubicó en 76 mil 632.1 millones de dólares, monto prácticamente igual al observado un año antes, al registrar un ligero incremento de 78.9 millones de dólares. Este resultado fue originado por un desendeudamiento externo neto de 3 mil 538.9 millones de dólares, una disminución de 4 mil 354 millones de dólares en los activos financieros del Gobierno Federal”


Es así que para el año 2002 y gracias al buen manejo de las finanzas públicas se lograron

resultados positivos en materia de deuda pública para este ejercicio fiscal, en cuanto a deuda

externa, las acciones se encaminaron al refinanciamiento de pasivos de sector público, a fin de

mejorar las condiciones de los mercados financieros internacionales, su perfil y su costo, y en

cubrir los requerimientos de financiamiento neto del Gobierno Federal, ubicando la relación deuda

pública neta a PIB en 25.2 por ciento, cifra superior en 1.8 puntos porcentuales con respecto a la

observada al cierre de 2001, de acuerdo a los informes rendidos por la SHCP, lo cual se logró

gracias a un aumento de 0.5 puntos porcentuales en la relación deuda externa neta a PIB derivada

de la depreciación del 12.8 por ciento del peso con respecto al dólar en este lapso, mientras que la

deuda interna como porcentaje del PIB se incrementó en 1.3 puntos porcentuales con respecto a la

observada al cierre de 2001; llegando a un saldo de deuda pública externa neta de 75 mil 934.8

millones de dólares, lo cual fue posible gracias a un desendeudamiento neto de 3 mil 242 millones

de dólares, por ajustes contables al alza de 1 mil 720.9 millones de dólares y por una disminución

de 809.7 millones de dólares en los activos financieros del Gobierno Federal en el exterior, de

acuerdo a los informes rendidos por la SHCP.


Para finales de 2004 la actividad económica se expandía a una tasa anual de 5.1 por ciento, de

conformidad con el Indicador Global de la Actividad Económica, lo cual representaba el mayor

incremento para un periodo similar desde 2000 y el valor real del PIB había crecido a una tasa

superior a 4.5 por ciento con respecto al periodo octubre-diciembre de 2003, de conformidad con el

informe rendido por la SHCP correspondiente a dicho periodo, sumando la paridad del peso frente

al dólar con movimientos graduales y ordenados.

Por lo que respecta a la deuda pública y de acuerdo a los informes rendidos por la SHCP el

panorama era el siguiente:

23

“Se implementó una estrategia integral de manejo de los pasivos públicos, tanto internos como externos, los cuales pretendían captar los recursos necesarios para hacer frente a las obligaciones de deuda vigente y al financiamiento del déficit público”

Paralelamente se buscaba contribuir al fortalecimiento de las finanzas públicas y al desarrollo de

los mercados financieros de México, todo ello siguiendo los objetivos del Programa Nacional de

Financiamiento del Desarrollo 2002-2006, los cuales establecían como principales objetivos a

implementar para la deuda pública su mejoramiento a través de la consolidación del mercado

financiero nacional lo cual aparejadamente traería un fortalecimiento de las finanzas públicas del

exterior, para ello se ejercieron acciones que generaban un cambio entre la deuda interna y

externa nacional del país, es así que para finales de 2004 y de acuerdo a los informes de la SHCP

“el déficit del sector público se financió en su totalidad en el mercado interno, obteniendo un desendeudamiento externo del sector público de 500 millones de dólares, se obtuvo un desendeudamiento con el exterior por 1 mil 686.5 millones de dólares. Lo anterior permitió que la deuda pública externa como proporción del tamaño de la economía se ubicara en 11.1 por ciento, su menor nivel en los últimos 32 años.”

Por lo que respecta a la relación deuda externa neta a PIB ésta se situó en 11.1 por ciento, la

menor proporción observada en los últimos 32 años y por lo que se refiere a la deuda interna del

Gobierno Federal, durante 2004 se generó un endeudamiento interno de acuerdo con la SHCP por

80 mil 235 millones de pesos, mientras que en materia de deuda interna, se fortalecía la referencia

de los Cetes a seis meses mediante su colocación semanal, realizando reaperturas quincenales

de las emisiones para lograr un mayor monto en circulación de cada una de ellas.


Ya para el cierre del sexenio del presidente Fox Quesada la estrategia de manejo de la deuda se

enfocaba en satisfacer las necesidades de financiamiento del Sector Público al menor costo

financiero posible y bajo un nivel de riesgo prudente basándose principalmente en alcanzar un

desendeudamiento externo neto del Sector Público para con ello financiar el déficit público a través

de endeudamiento interno, dar prioridad a la emisiones de instrumentos a tasa nominal fija de largo

plazo para captar recursos en el mercado interno y mejorar las condiciones de los pasivos públicos

denominados en moneda extranjera.

Es así que al concluir el año 2006, el saldo de la deuda neta del Gobierno Federal de acuerdo a los

informes rendidos por la SHCP fue de en 1 billón 980 mil 247.7 millones de pesos, de los cuales,

el 78.1 por ciento se constituía por deuda interna y el 21.9 por ciento restante por deuda externa y

como porcentaje del PIB, la deuda del Gobierno Federal se ubicó en 20.2 por ciento,

24

correspondiendo 15.8 por ciento a la deuda interna y 4.4 por ciento a la deuda externa; como es de

observarse la deuda externa para la conclusión del mandato presidencial de Vicente Fox era

considerablemente menor en comparación a la deuda interna y por un monto inferior en inferior en

14 mil 164 millones de dólares al nivel registrado al cierre de 2005.

6.2 “Comportamiento de la deuda pública durante el mandato de Felipe Calderón 2006-2012.”

De acuerdo con la empresa Notimex (2012), para el primer año del mandato del licenciado Felipe

Calderón, la SHCP reportaba en el saldo de la deuda neta del Sector Público Federal una

disminución del 1.4 puntos porcentuales del PIB y que el plazo promedio de vencimiento de la

deuda interna del Gobierno Federal se incrementaba en 481 días y en la deuda externa, se

realizaban acciones encaminadas a mejorar los términos y condiciones de los pasivos, desarrollar

y fortalecer las referencias, ampliar la base de inversionistas que participan en las colocaciones de

deuda en el exterior. Y derivado de ello finales de 2007, el saldo de la deuda neta del Gobierno

Federal asedia a 2 billones 236 mil 911 millones de pesos, de los cuales 79.9 por ciento estaba

constituido por deuda interna y el 20.1 por ciento correspondía a deuda externa, por una cantidad

de 41 mil 281.4 millones de dólares, monto superior en 1 mil 474.8 millones de dólares al

registrado al cierre de 2006, todo ello de acuerdo a informes rendidos por la SHCP y por la

empresa Notimex. Como porcentaje del PIB, la deuda del Gobierno Federal se ubicaba en 21.4 por

ciento, cifra superior en 0.3 puntos porcentuales a la observada al cierre de 2006.

Para el año 2009, es decir a la mitad del sexenio del licenciado Felipe Calderón y de acuerdo a la

SHCP informaba que:

“las acciones realizadas para el manejo de la deuda pública se orientaba a satisfacer las necesidades de financiamiento del Gobierno Federal al menor costo posible manteniendo a la vez una estructura de pasivos sólida.”

Se pugnaba por una política de crédito público flexible y proactiva en tanto que, en el ámbito

externo México mantuvo su presencia de en los mercados financieros internacionales. A pesar de

las vicisitudes en la economía mundial durante 2009, lo cual fue posible gracias a la solidez y

fortaleza de la estructura de la deuda pública construida sobre una política de manejo de pasivos

responsable con lo cual se pudo garantizar el cumplimiento de todas las obligaciones financieras

del sector público.

Cabe destacar que las principales acciones realizadas en 2009 de acuerdo a los informes rendidos

por la SHCP, fue la de situar un bono a 5 años en los mercados internacionales de capital por 1

mil 500 millones de dólares, las colocaciones en septiembre de ese mismo año por un monto de 1

mil 750 millones de dólares, mediante la reapertura de los Bonos Globales con vencimiento en

25

2019 y 2040, así como la emisión realizada en diciembre, en el mercado financiero japonés, por

150 mil millones de yenes en Bonos Samurai con vencimiento en 2019.

Es así que al finales de 2009 de acuerdo a información proporcionada por Notimex, a través de

Noticieros Televisa, el saldo de la deuda externa neta del Gobierno Federal se ubicó en 46 mil

208.8 millones de dólares, monto superior en 8 mil 503.2 millones de dólares al registrado al cierre

de 2008. Como porcentaje del PIB, este saldo representa 4.9 por ciento, de acuerdo a la SHCP.

Derivado de una política de financiamiento del Gobierno Federal al menor costo posible el

endeudamiento externo durante 2011 fue una opción solo complementaria, ya que se buscaba un

nivel de riesgo equiparable a una sana evolución de las finanzas públicas y de acuerdo a los

informes rendidos por la SHCP se pretendía lograr este objetivo

“promoviendo la liquidez y el buen funcionamiento del mercado de deuda local, a través de una estrategia de colocación acorde con las necesidades de financiamiento del Gobierno Federal y congruente con la demanda de valores gubernamentales por parte de los inversionistas.”

Mientras que la estrategia de endeudamiento externo buscaba solo complementar las fuentes

locales de financiamiento, con esta estrategia los principales indicadores de riesgo mostraron una

evolución positiva durante 2011 y manteniendo una presencia constante en los mercados

internacionales de capital realizándose 3 emisiones en los mercados internacionales en donde el

costo de financiamiento obtenido por el Gobierno Federal registro niveles históricamente bajos, lo

cual permitió la renovación de la base de inversionistas, se abrió nuevamente el Bono a 100 años.

Un elemento a destacar en este sexenio y específicamente en este periodo fue la publicación del

Plan Anual de Financiamiento para 2012 (PAF 2012) en donde se establecen los principales

objetivos y líneas de acción para el manejo de la deuda pública para el 2012.

En este orden de ideas y para el cierre del cuarto trimestre de 2011, el saldo de la deuda neta del

Gobierno Federal ascendía de acuerdo a los informes rendidos por la SHCP a 3 billones 967 mil

270.3 millones de pesos. De los cuales el 78.9 por ciento estaba constituido por deuda interna y el

21.1 por ciento por deuda externa. Como porcentaje del PIB, la deuda del Gobierno Federal se

ubicó en 26.5 por ciento, cifra mayor en 1.5 puntos porcentuales respecto a la observada al cierre

de 2010.

Para el primer trimestre del 2012 derivado de un mayor crecimiento de la demanda tanto externa

como de la interna y a las exportaciones no petroleras, los principales indicadores

macroeconómicos indicaban que la tasa de crecimiento anual del PIB alrededor de 4 por ciento, lo

cual era ligeramente mayor a lo presentado en 2011.

26

Por su la deuda pública para el año 2012 estaba dirigida a financiar la mayor parte del déficit del

Gobierno Federal en el mercado interno, conforme a las líneas de acción establecidas previamente

en el Plan Anual de Financiamiento de ese mismo año, con esta estrategia de acuerdo a los

informes rendidos por la Secretaria de Hacienda y Crédito Público se buscaba privilegiar la

emisión de instrumentos de mediano y largo plazo, tanto nominales, como indizados a la inflación,

en tanto que en el ámbito externo la estrategia estaba dirigida a utilizar de manera complementaria

los mercados internacionales de capital, siempre y cuando las condicionales de acceso al

financiamiento fueran favorables y permitieran ampliar y diversificar la base de inversionistas.

En este orden de ideas y de acuerdo a los informes rendidos por la SHCP, en el primer trimestre

de 2012, en materia de deuda externa se realizaron dos colocaciones en los mercados

internacionales de capital: en el mes de enero se emitió un bono por 2 mil millones de dólares con

un plazo de 10 años y en el mes de marzo se emitió un bono por 2 mil millones de dólares a un

plazo de 32 años, en tanto que la deuda interna, en el mes de febrero se realizó la colocación de

un Bono a tasa fija a plazo de 10 años, y se puso en marcha la nueva mecánica para determinar

los montos a subastar de los Cetes a 28 y 91 días anunciado en el Plan Anual de Financiamiento

2012.

Al cierre del primer trimestre de 2012, la SHCP informaba que el saldo de la deuda neta del

Gobierno Federal se ubicaba en 4 billones 001 mil 813.4 millones de pesos, de los cuales 80.2 por

ciento se constituía por deuda interna y el 19.8 por ciento lo conformaba la deuda externa y como

porcentaje del PIB, la deuda del Gobierno Federal se ubicaba en 27.3 por ciento, correspondiendo

21.9 por ciento a deuda interna y 5.4 por ciento a deuda externa.

En cuanto al manejo de la deuda externa se realizaron diversas acciones tales como: emisiones en

los Mercados Internacionales, colocación de un Bono Global en los mercados internacionales de

capital que de acuerdo a la SHCP fueron por un monto total de 2 mil millones de dólares, con un

plazo al vencimiento de 10 años, un cupón de 3.625 por ciento y un rendimiento al vencimiento de

3.71 por ciento. Con ello se estableció una nueva referencia a 10 años en el mercado de dólares, lo

cual contribuyó al fortalecimiento de la curva de rendimientos, la cual sirve de referencia para

emisiones de deuda en el exterior en ambos sectores tanto público como privado y finalmente en

marzo de 2012, el Gobierno Federal realizó una emisión en los mercados de capital por un monto

de acuerdo a los informes rendidos por la SHCP, de 2 mil millones de dólares, mediante la

colocación de un nuevo Bono Global con vencimiento en 2044, el cual se colocó con un cupón de

4.75 por ciento y un rendimiento al vencimiento de 4.84 por ciento.

Por ultimo de acuerdo con cifras publicadas por el Banco de Información Económica (BIE) del

INEGI, al mes de diciembre de 2012 la deuda neta total del sector público ascendió a 5.222

billones de pesos (bdp), de los cuales 3.634 bdp correspondieron a deuda interna y 1.588 bdp

27

fueron deuda externa, cantidades que se perfilaron superiores a las alcanzadas a principios de la

administración de Calderón Hinojosa.

Otras fuentes como aregional.com empresa de consultoría expresó que para esta administración

se observó un crecimiento real promedio anual de 18.23% en la deuda neta total del sector público,

misma que incluye la deuda interna y la externa, equivalía a 32.2% del PIB a septiembre de 2012 y

un aumento de 13.8% respecto al 18.4% del PIB al cierre de 2006, lo anterior encuentra

explicación a consecuencia de la crisis económica de finales de 2008 y la contingencia sanitaria de

2009 que sufrió nuestro país.

Así, en 2006 el saldo de la deuda externa afirmó la consultoría ascendió a 47,247 millones de

dólares, mientras que en 2008 este saldo alcanzó sólo 24,319.4 millones de dólares, lo que

representó una reducción promedio anual de 28.26% durante esos tres años, lo cual de acuerdo a

la misma empresa se debe a la estrategia seguida por la pasada administración en sus primeros

años, de reducir esta deuda para aminorar la vulnerabilidad externa del país y para 2008

endeudamiento externo aumenta, que se inicia con un incremento en su saldo de 212.2% para el

año 2009, continuando e aumento hasta alcanzar al cierre de septiembre de 2102 la cantidad de

121,305 millones de dólares, monto superior en 7,673 millones de dólares al registrado al cierre de

2011 y que representa 10% del PIB nacional.

Por lo que hace a la deuda interna neta, y de conformidad con aregional.com, ésta tuvo una

tendencia creciente en dicha administración, a una tasa real promedio anual de 13 por ciento.

6.3 Deuda Pública como instrumento para el logro de objetivos gubernamentales

Nuestra Constitución Política en sus numerales 25 y 26, le confiere al Estado la obligación

constitucional de ser el rector del desarrollo nacional, garantizando que éste sea integral y

sustentable, señalando además que el Estado velará la estabilidad de las finanzas públicas y del

sistema financiero, lo cual ejercerá a través del El Plan Nacional de Desarrollo a fin de fortalecer y

fomentar el crecimiento económico y una distribución equitativa del ingreso y la riqueza.

Dicho en otras palabras corresponde al Estado vigilar y propiciar el crecimiento económico del país

generando acciones encaminadas a un bienestar social, para lo cual es indispensable contar con

un presupuesto, mismo que se compone entre elementos del financiamiento ya sea interno o

externo, en este orden de ideas la deuda pública debe considerarse como una fuente de recursos

para lograr los objetivos planeados en las administraciones gubernamentales que correspondan, lo

cual acarrea efectos directos, en el costo y nivel de riesgo de los pasivos públicos, es decir en la

deuda pública, con la cual se pretende promover el desarrollo del mercado de valores

gubernamentales, como la base para propiciar de acuerdo al análisis anual de la SHCP “una

28

asignación eficiente del crédito en la economía, lo que es un elemento fundamental para el

crecimiento económico”.

En este orden de ideas si existe un desarrollo económico nacional se genera una estabilidad y con

ello el Estado obtiene la viabilidad de cumplir con las obligaciones impuestas por la Carta Magna,

mismas que abarcan diversos sectores tales como salud, educación y empleo entre otros, los que

se determinaran a través de objetivos previamente planeados en el Plan Nacional de Desarrollo.

7.- CIERRE

7.1 Resultados del Proyecto

Podemos afirmar como principal resultado de la elaboración del presente proyecto el aprendizaje

de las finanzas públicas, las diversas corrientes implementadas en busca de una estabilidad

económica, la cual está íntimamente ligada al gasto público y este a su vez depende de las

diversas fuentes de ingresos, entre las que destaca la deuda pública, misma que puede ser interna

y/o externa, la cual derivado del análisis realizado a lo largo de estas cinco semanas podemos

determinar que se ha tornado fundamental para que el Estado pueda cumplir con las obligaciones y

facultades conferidas a nivel constitucional.

7.2 Experiencias adquiridas

Gracias a la elaboración del presente trabajo y sobre todo al seguimiento prestado por el facilitador

en la presente materia nos fue posible allegarnos de nuevos métodos en la elaboración de

proyectos profesionales, considerando que lo más importante de la experiencia adquirida es la

generación del conocimiento relativo a las finanzas públicas, lo cual generó en las participantes la

inquietud de conocer más a fondo el manejo de las mismas, profundizar en su estudio pero sobre

todo este trabajo nos proporcionó herramientas de investigación y fuentes de consulta para

posteriores ocasiones.

7.3 Conclusiones y recomendaciones

A lo largo del presente proyecto se concluye que la administración tributaria, es la parte de la

administración pública que se encarga del manejo de todo lo que concierne a las contribuciones,

dicho de otra forma, es lo que resulta del hacer de la propia administración, que es en términos

específicos: la Planeación, la recaudación y el control de los ingresos fiscales y, en general, de la

aplicación y vigilancia del cumplimiento de las normas tributarias, todo ello forma parte de las

finanzas públicas, mismas que en pos de buscar la eficiencia en su buen manejo, la mejoría de la

economía y de la buena distribución del ingreso, han adoptado para su aplicación diversas

corrientes, como hemos visto, ya sean las corrientes de los fisiócratas, institucionalistas, etc., las

29

cuales se han aplicado a través de los tiempos, en donde éstas han ido evolucionando, y con el

paso del tiempo han dado la pauta para tomarlas como guía en tiempos actuales, a fin de buscar

precisamente, los puntos importantes que se encuentran contenidas en las Finanzas Públicas,

tales como la eficiente asignación de los recursos, la distribución de los mismos y una

estabilización macroeconómica, para lograrlo se torna indispensable que el Estado cuente, con

una actividad financiera que ejerza un sistema tributario eficiente buscando administrar los

recursos recabados, mismos que son públicos, cubriendo de esa manera un eficiente ejercicio del

gasto público, para lo cual se requiere un manejo transparente y eficiente del mismo.

No obstante lo anterior, de acuerdo a la Ley de Ingresos y los tipos de impuestos que hemos

analizado, se desprende claramente la dependencia económica del Estado Mexicano, de ingresos

no tributarios como aquellos que se obtienen del petróleo y de la electricidad, o bien del

financiamiento y deuda pública; es por ello, que es necesario seguir impulsando y creando

reformas fiscales suficientes y eficientes que permitan al Estado recaudar mayores recursos

evitando la elusión fiscal y generar con ello un gasto público eficiente y una disminución de la

deuda pública ya existente y evitar que se continúe adquiriendo nueva deuda pública, ya que tal y

como lo analizamos en los dos sexenios anteriores podemos resaltar que durante la administración

a cargo de Vicente Fox, está se distinguió por haber alcanzado al finalizar su mandato una

considerable disminución en la deuda externa, situación que durante décadas México no había

logrado con una reducción promedio anual de 28.26% durante los últimos tres años de su

mandato, a cambo de ello sacrificó la deuda interna nacional a una tasa real promedio anual de 13

% por ciento, con la conjugación de esta estrategia se logró se dio un paso importante en el

desarrollo económico del país, sin embargo este periodo también se caracterizó por la falta de

inversión en el sector agropecuario y su infraestructura, en tanto que con el ex presidente Felipe

Calderón la deuda total aumentó en 207.7%, de los cuales el 210.1% correspondía a la deuda

interna y el 202.2%.

En este orden de ideas el objetivo del gasto público que como ya hemos mencionado se conforma

de diferentes fuentes de ingresos, tiene como objetivo beneficiar a la población mediante servicios

públicos como educación y salud, ejecución de obras públicas y el suministro de servicios básicos

como agua y electricidad. Así como la operación de programas sociales de combate a la pobreza,

de seguridad pública, de desarrollo económico, y la transferencia de recursos a los gobiernos

estatales y municipales, entre otros. Asimismo, se asignan recursos públicos para el

funcionamiento del H. Congreso de la Unión, para la procuración e impartición de justicia y para el

sistema electoral.

Cabe puntualizar que en la práctica, es necesario aproximar la maximización deseada del bienestar

social mediante la interacción de los representantes populares y los funcionarios del Poder

30

Ejecutivo. Los primeros señalan las demandas de la sociedad y los segundos las posibilidades

reales de llevarlas a cabo.

El Presupuesto de Egresos de la federación que este se aprueba cada año por la Cámara de

Diputados y que se conforma por una clasificación de ramos, gasto corriente y de inversión y son

asignados conforme los diversos programas que conforman el Plan Nacional de Desarrollo, para

que estos cumplan con los que objetivos que se establecen en éste y que tienen como propósito

satisfacer las diversas necesidades que requiere el país; es así que en el caso objeto de nuestro

estudio y derivado de la revisión de los presupuestos de egresos desde 2005 a 2016, se observa

un incremento en 162% a precios corrientes, aparentemente se podría decir que se guardan

mejores condiciones económicas; pero no es así, por una parte existe una mayor inflación y por

otra a medida que han trascurrido los años se tienen mayores necesidades, tal es el caso de la

salud, la educación de calidad, entre otros.

Otro factor que arroja el ejercicio del presupuesto es que se gasta más de lo que se aprueba y se

dice que es por no contar con indicadores que arrojen información confiable respecto al gasto; por

lo que en al actual Plan Nacional de Desarrollo en cada uno de los programas cuentan con una

matriz de indicadores de resultados; sin embargo estos no resolverán, en tanto los servidores

públicos no actúen con transparencia y compromiso en su tramo de control.

Por todo lo analizado consideramos que para un eficiente manejo de las Finanzas Públicas se

requieren de diversos elementos pasando desde la honestidad y valores de aquellos funcionarios

que tienen bajo su control y vigilancia el debido manejo de los recursos, así como la

implementación de candados para evitar las fugas fiscales, gestar una política tributaria controlada

y equitativa, así como la debida planeación multidisciplinaria del gasto público en el que se evite

aprobar gastos excesivos e infructuosos enfocando la planeación a cubrir las necesidades

primordiales de la población y a la generación de empleos, buscando en todo momento la el no

generar un déficit ya que con él se genera la deuda pública ya sea interna o externa, es decir se

debe procurar hacer una correcta y equitativa distribución del gasto público.

También se propone la creación de nuevas normas coercitivas en las que se impongan penas

severas para aquellos servidores públicos que no justifiquen de manera adecuada el debido control

y vigilancia de sus respectivos presupuestos asignados y paralelamente la implementación

coercitiva de aquella normatividad en materia de transparencia y rendición de cuentas.

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