Año 28 - Edición Nº 1.183

Febrero de 2019

Regional Cuyo Editorial Mendoza Panorama del turismo

Además, en este informe Mendoza Global y Sectorial en Detalle

Editorial

Panorama del turismo

Para Mendoza, el turismo es un sector dinámico, que no sólo consigue fondos del exterior

(de otras provincias y países), sino además, debido a que compite con otros lugares

turísticos en el mundo, está obligado a invertir permanente. El turismo en nuestra

provincia abarca una variedad de actividades (gastronomía, entretenimiento, transporte,

etc.). En este informe se tomará como referencia el desempeño del sector hotelero.

1. ¿CÓMO LE FUE EN 2018?

2018 fue un buen año para el sector, con mayor llegada de turistas. A hoteles en el Gran

Mendoza se alojaron más extranjeros (17%) pero menos argentinos (5%).

Con más turistas y la misma capacidad hotelera, aumenta la ocupación hotelera,

principalmente en hoteles de mayor rango, mientras que se mantuvo estable la de

hoteles de 1-2 estrellas.

IERAL Mendoza, basado en INDEC

Misma oferta hotelera Más turistas extranjeros

0

2

4

6

8

10

12

2004 2006 2008 2010 2012 2014 2016 2018

Plazas hoteleras disponiblesGran Mza. - en miles

3 estrellas

4-5 estrellas Total

0

100

200

300

400

500

600

700

2004 2006 2008 2010 2012 2014 2016 2018

Tur. alojados en hoteles del Gran MzaEn miles. 11 meses c/año

Total

Extranjeros

Incluye en establ. para-hoteleros

Esta publicación es propiedad del Instituto de Estudios sobre la Realidad Argentina y Latinoamericana (IERAL) de Fundación Mediterránea. Dirección Marcelo L. Capello. Dirección Nacional del Derecho de Autor Ley Nº 11723 - Nº 2328, Registro de Propiedad Intelectual Nº 5342097. ISSN Nº 1667-

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(C1053ABN) Buenos Aires, Argentina. Tel.: (54-11) 4393-0375. Sede Córdoba: Campillo 394 (5001) Córdoba, Argentina. Tel.: (54-351) 472-6525/6523. E-mail: info@ieral.org ieralcordoba@ieral.org.

Informe de Coyuntural Regional – Mendoza – Febrero 2019

Mientras en Mendoza se alojaron más visitantes (especialmente extranjeros) en hoteles,

se redujo en el país. Algunas regiones captaron más visitantes como Buenos Aires,

Córdoba y Cuyo. Y salvo excepciones, en la mayoría hubo mayor número de extranjeros.

Y en los que hubo más turistas nacionales, su incremento fue proporcionalmente menor

a la de los foráneos,

Otro indicador es el movimiento de turismo internacional vía aeropuertos. Aunque siguió

creciendo el turismo emisivo, fue más notorio el receptivo, el que llega, que beneficia al

sector turístico local. Fue notorio el caso de Mendoza, especialmente luego de las obras

que se realizaron en el Aeropuerto a fin de 2016.

Ocupación hotelera en el Gran Mendozacomo % de habitaciones hoteleras (2018 estimado con datos a Nov 2018)

56%

51%

20%

25%

30%

35%

40%

45%

50%

55%

60%

2010 2014 2018

Según fuente de informaciónObservatorio Indec

74%

50%

23%

0%

10%

20%

30%

40%

50%

60%

70%

80%

2010 2014 2018

Según tipo de hotel (Indec)

4-5 estrellas

3 estrellas

1-2 estrellas

3%

-1%-3%

2%

6%7%

-6%

-1% -2%

-10%

-5%

0%

5%

10%

15%

20%

Mendoza País CABA Bs As Córdoba Cuyo Litoral Norte Patag

Turistas hoteleros por regionesvar % 2018 (periodo Ene/Nov)

Total Argentinos Extranjeros

basado en INDEC

Informe de Coyuntural Regional – Mendoza – Febrero 2019

2. ¿POR QUÉ LE FUE ASÍ?

Resumiendo, vinieron más extranjeros y menos argentinos, y fueron más a hoteles de

mayor rango. ¿Qué ocurrió? Claramente, la fuerte devaluación contribuyó a que Mendoza

se hiciese más barata con respecto al mundo. Vinieron más extranjeros (algo que sucedió

en la mayoría de las regiones).

Por el lado de los turistas nacionales, se observó un dilema. Al encarecerse el mundo,

prefirieron viajar más dentro del país, pero la devaluación redujo notoriamente su poder

de compra, por lo cual deciden viajar menos. Acorde a los datos, con menos turistas

nacionales en el país, el segundo efecto (menores ingresos) fue el que prevaleció. Se

beneficiaron igualmente algunas zonas como Córdoba y Buenos Aires, no así Mendoza.

Resumiendo, en Mendoza el empuje turístico fue más extranjero.

Acorde a datos de años anteriores, en general el turista extranjero gasta en promedio

más que uno argentino en nuestra provincia. Y tiende a alojarse en hoteles de mayor

rango. Es por eso que se observó una performance para esos tipos de hoteles durante

2018 y no así en los de 1-2 estrellas.

Estos últimos reciben más argentinos, cuyo poder de compra cayó notoriamente durante

2018. Eso explica que los precios vinculados a la hotelería hayan aumentado menos que

la inflación promedio.

13%

4%

32%

6%

0%

5%

10%

15%

20%

25%

30%

35%

Mendoza País

Turismo internacional vía aeropuertos

Los que llegaron y los que se fueron2018 - var % ia (tres trim)

Se fueron Llegaron

Basado en INDEC

Informe de Coyuntural Regional – Mendoza – Febrero 2019

3. COMENTARIOS FINALES

¿Qué esperamos para 2019? Claramente depende del contexto nacional, en el cual la

incertidumbre es muy alta. Las expectativas de devaluación se sitúan en un 40% inter-

anual.

El mejor de los escenarios sería uno con un dólar caro, aumentando gradualmente, y

con leve recuperación del poder de compra de los argentinos. En ese caso, podría

esperarse que todavía se mantenga el buen flujo de turistas extranjeros, y una leve

recuperación en la llegada de nacionales. El panorama seguiría favoreciendo a la

hotelería concentrada más en los extranjeros.

Este es un planteo coyuntural, en el cual este sector estaría mejor posicionado que otros

en un contexto de dólar caro. En términos estructurales, el sector enfrenta los problemas

macro de otros costos argentinos altos (impositivos, laborales, financieros), a plantear

en un futuro informe.

Var. % Interanual

Var. % Interanual Var. % Interanual

Exportaciones (en u$s) 5% II 18 Recaudación Ingresos Brutos (*) -5% III 18

Empleo privado formal 1% III 18 Recaudación IVA en Mendoza (*) 2% I 18

Consumo de combustibles 3% III 18 Depósitos privados (*) 8% III 18

Demanda eléctrica 1% III 18 Préstamos al s. privado (*) 12% III 18

Consumo no residencial de gas 2% III 18 (*) sin inflación

Actividad 3° trim 2018 - var % inter-anual

Actividad Global -2.2% III 18

¿Cómo está Mendoza?

Fuente: INDEC, M Trabajo, M Energía, Cammesa, Enargas, ATM, AFIP, BCRA, D Estad San Luis y DEIE.

90

92

94

96

98

100

102

III 12 III 14 III 16 III 18

Nacional Mendoza

Dinámica de actividad globalDesestacionalizado. Base 100: 4° trim. 2011

-5%

-4%

0.3%

1%

1%

2%

4%

4%

7%

-10% -5% 0% 5% 10%

Mineria

Comercio

Promedio

Adm Publ

Construcción

Agro

Financiera

EGA

Industria

Mendoza

IERAL - Informe de Coyuntura de Mendoza - Febrero de 2019 1

Periodo: IV 18

Variación porcentual interanual

1 Agropecuario -0.5% 1 Comercio -13.5%

2 Administración Pública -0.6% 2 Minería -9.7%

3 Financiero -3.1% 3 Industria -5.4%

Periodo: II 18

Variación porcentual interanual

1 Agropecuario 6.2% 1 Minería -4.4%

2 Ss. Sociales 5.3% 2 Transp. y com. -1.7%

3 EGA 4.7% 3 Financiero -0.7%

Periodo: IV 18

Variación porcentual interanual

1 Industria 21.4% 1 Comercio -33.8%

2 Personales -0.5% 2 Transp-com. -29.8%

3 Servicios -8.7% 3 Agropecuario -20.0%

Morosidad Periodo: III 18

Variación porcentual interanual

1 EGA 0.2% 1 Financiero 7.2%

2 Industria 0.6% 2 Personales 4.8%

3 Construcción 1.4% 3 Transp-com. 4.4%

Fuente: DEIE, Ministerio de Trabajo y BCRA.

Menos morosos Más morosos

Desempeño sectorial

PeoresMejores

Mejores Peores

Mejores Peores

Según nivel de actividad

Según empleo privado formal

Según préstamos otorgados

70

80

90

100

110

IV 14 IV 16 IV 18

Actividad de la Construcciónsin estacionalidad - Base 100: IV 2017

20

40

60

80

100

120

IV 14 IV 16 IV 18

Depósitos Préstamos

Depósitos y préstamos privadossin inflación. Miles de millones $ Dic. 2018

IERAL - Informe de Coyuntura de Mendoza - Febrero de 2019 2

Peras

ValorVar. %

interanualValor

Var. %

interanual

Al productor ($/kg.) 4.82 7% 17/18 Superficie (ha.) 2,920 -9% 17/18

Exportación (U$S/kg.) 0.83 -11% III 18 Producción (tons.) 41,946 2% 17/18

Expo nacionales

a Brasil (tns) (*) 88,770 -14% III 18

Ajos

ValorVar. %

interanualValor

Var. %

interanual

Al productor ($/kg.) 4.79 -55% 17/18 Superficie (ha.) 10,550 14% 17/18

Exportación (U$S/kg.) 1.18 -48% III 18 Producción (tons.) 118,976 1% 17/18

Expo nacionales

a Brasil (tns) (*) 73,930 26% III 18

Ciruela para industria

ValorVar. %

interanualValor

Var. %

interanual

Al productor ($/kg.) 4.15 -17% 17/18 Superficie (ha.) 15,055 0% 17/18

Exportación (U$S/kg.) Producción (tons.) 39,110 286% 17/18

ciruela seca s/c 1.75 -17% III 18 Expo nacionales

a Brasil (tns) (*)

ciruela seca s/c 6,685 6% III 18

(*) acumulado doce meses, en toneladas

Fuente: IDR, INDEC y AliceWeb.

Agrícola

CantidadPrecios

50

100

150

200

250

300

´02/03 ´05/06 ´08/09 ´11/12 ´14/15 ´17/18

Frutícola Hortícola

Precios Agríc. al ProductorEn $ sin inflación. Base 100: Temp. 2000 - 2001

0

10

20

30

40

50

60

70

80

2005 2007 2009 2011 2013 2015 2017

Manzanas Peras Frutas de carozo

Exportación de frutas frescasPrincipales frutas de Mendoza. Mill. de dólares

IERAL - Informe de Coyuntura de Mendoza - Febrero de 2019 3

ValorVar. %

interanual12 meses

Var. %

interanual

Uva común ($/kg.) 8.66 7% 2018 Consumo 463 -7% III 18

Vino de traslado ($/ltr.) 10.86 -11% III 18 Exportaciones a granel 30 778% III 18

Vino al consumidor ($/ltr.) 48.84 8% III 18 Exportaciones frac. 17 -2% III 18

ValorVar. %

interanual12 meses

Var. %

interanual

Uva ($/kg.) 17.12 -6% 2018 Consumo 153 2% III 18

Vino de traslado ($/ltr.) 20.45 -8% III 18 Exportaciones a granel 23 -13% III 18

Vino exportación (u$s/ltr.) 7.97 27% III 18 Exportaciones fracc. 153 -4% III 18

Fuente: Bolsa de Comercio de Mendoza y Observatorio Vitivinícola Argentino.

Vinos

Genéricos

Varietales

Millones de litros vendidosPrecios

Millones de litros vendidosPrecios

TodosTintos

Malbec Todos

0

100

200

300

400

500

600

700

2010 2012 2014 2016 2018

Varietales Genéricos

Exportaciones de Vino de Mendoza10 meses de cada año - Mill. U$S

10

6

0

5

10

15

20

25

nov-10 jul-13 mar-16 nov-18

Tinto Blanco

Precio vino comúnPrecio Traslado - $ Nov. 18 por litro

IERAL - Informe de Coyuntura de Mendoza - Febrero de 2019 4

ValorVar. %

interanual

Miles de

toneladas

Var. %

interanual

Mosto sulfitado ($/ltr.) 571.16 15% III 18 Elaboración 72 121% 2018

Mosto concentrado (U$S/ltr.) 1,347 22% III 18 Exportaciones 24 105% III 18

Fuente: Bolsa de Comercio de Mendoza, INV y Observatorio Vitivinícola Argentino.

CantidadPrecios

Mosto

95

0

50

100

150

200

250

2006 2008 2010 2012 2014 2016 2018

Expo. de mosto concentradoAcumulado 12 meses - miles de toneladas

1.62

0.5

0.7

0.9

1.1

1.3

1.5

1.7

1.9

2.1

oct.-10 oct.-12 oct.-14 oct.-16 oct.-18

Precio de mosto concentradoen miles de U$S por tonelada

IERAL - Informe de Coyuntura de Mendoza - Febrero de 2019 5

Var. % interanual Var. % interanual

Vtas. en supermercados (*) 2.5% III 18 Viajeros 4.8% III 18 Cemento 3% III 18

Vtas. minoristas (*) -8% III 18 Empleo 0.9% II 18 Empleo 7% III 18

Centros comerciales (*) -6% III 18 Obra pública (*) 38% III 18

Autos 0 Km. y Camiones -19% III 18

Empleo 0.4% II 18

(*) sin inflación (*) sin inflación

Fuente: INDEC, FEM, ACARA, Ministerio de Trabajo, AFCP y IERIC.

Comercio

Servicios

ConstrucciónTurismo

-19%-30%

-15%

0%

15%

30%

45%

60%

75%

III 15 III 16 III 17 III 18

Mendoza

Argentina

Patentamiento Auto 0 km. y CamionesRitmo de crecimiento - var. % inter-anual

5%

-15%

-10%

-5%

0%

5%

10%

15%

20%

IV 14 III 15 II 16 I 17 IV 17 III 18

Despacho de cementoacumulado 12 meses - var. % inter-anual

5%

-4%

-2%

0%

2%

4%

6%

8%

10%

12%

IV 14 III 15 II 16 I 17 IV 17 III 18

Viajeros en hotelesacumulado 12 meses - var. % inter-anual

-7%

-20%

-15%

-10%

-5%

0%

5%

10%

I 12 I 13 I 14 I 15 I 16

Mendoza Argentina

Ventas Reales SupermercadoRitmo de crecimiento - var. % inter-anual

IERAL - Informe de Coyuntura de Mendoza - Febrero de 2019 6

Valor Var. % interanual Var. % interanual

Crudo WTI (U$S/barril) 69.8 45% III 18 Extracción petróleo -7% III 18

Nafta ($/ltr.) 31.4 54% III 18 Consumo nafta 4% III 18

Gas oil ($/ltr.) 27.7 54% III 18 Consumo gas oil 3% III 18

Fuente: EIA y Ministerio de Energía.

Petróleo

CantidadPrecios

57

0

20

40

60

80

100

120

140

nov.-08 nov.-13 nov.-18

Petróleo: Precio internacionalU$D por barril. WTI

110

120

130

140

150

160

15

18

21

24

III 08 III 10 III 12 III 14 III 16 III 18

Mendoza País

Petróleo: Producciónen millones de m3 - acum. doce meses

39

1.0

0

0.4

0.8

1.2

1.6

0

10

20

30

40

50

60

2002 2006 2010 2014 2018

en $ sin inflación en U$D

Precio del combustible en Mendozapor litro - Dic de cada año

IERAL - Informe de Coyuntura de Mendoza - Febrero de 2019 7

Var. % interanual Var. % interanual

Consumo total 2% III 18 Generación total -5% III 18

Consumo Industrial 7.7% III 18 G. hidroeléctrica -10% III 18

Consumo GNC -6% III 18 G. térmica -1% III 18

Fuente: Enargas, EDEMSA y Cammesa.

Energía

Gas Electricidad

0

1

2

3

4

5

6

7

2006 2010 2014 2018

Térmica

Hidroeléctrica

Total

Generación eléctrica en Mza9 meses acum. anual. En millones de MWh

0.0

0.5

1.0

1.5

2.0

2.5

3.0

3.5

sep-17 ene-18 may-18 sep-18

GNC Usinas Industria Residencial Otros

GNC

Usinas

Industria

Residencial

Consumo de gas - Mza

92

130

165

0

50

100

150

200

250

2006 2010 2014 2018

Residencial pequeño

Residencial grande

Industrial mediano

Tarifa promedio de la energíasin inflación - Base 100: 2001

IERAL - Informe de Coyuntura de Mendoza - Febrero de 2019 8

Resultados (acum doce meses) Periodo oct-18

Mill. de pesos

corrientes

Var.%

interanual

Resultado fiscal 1,777

Ingresos corrientes 85,475 37%

Gasto primario 79,035 26%

Ingresos Periodo oct-18 Gastos Periodo oct-18

Mill. de

pesos

corrientes

Var.%

interanual

Mill. de

pesos

corrientes

Var.%

interanual

Recursos provinciales 42,749 40% Personal 41,556 22%

Recursos nacionales 42,726 34% Transferencias a municipios 11,490 21%

Regalías 5,659 75% Obra pública 7,243 78%

Deuda Periodo sep-18 Personal Periodo III 18

Mill. de

pesos

corrientes

Var.%

interanual

Núm. de

Personas

Var.%

interanual

Total 42,512 32% Empleo 99,526 -2%

Fuente: Ministerio de Hacienda.

Fiscal

-379

-5000

-4000

-3000

-2000

-1000

0

sep.-14 sep.-16 sep.-18

Gobierno Mendoza - Saldo fiscalMill. $ nominal - Acum. 12 meses

29%

25%

0%

5%

10%

15%

20%

25%

30%

35%

40%

45%

50%

2010 2012 2014 2016 2018

Ingresos Totales Gasto primario

Gasto e Ingresos nominalesRitmo de crecimiento. Acum. 9 meses.

IERAL - Informe de Coyuntura de Mendoza - Febrero de 2019 9