“FACULTAD CIENCIAS CONTABLES,

FINANCIERAS Y ADMINISTRATIVAS”

ESCUELA PROFESIONAL: CONTABILIDAD

ASIGNATURA: ANALISIS E INTERPRETACIÓN DE LOS

ESTADOS FINANCIEROS

CICLO: VIII

TEMA: “IMPORTANCIA DEL ANÁLISIS E INTERPRETACIÓN DEL ESTADO DE

SITUACIÓN FINANCIERA”

DOCENTE TUTOR: CPCC. MARITZA SAENZ M.

INTEGRANTES:

BARRETO NIVIN Yomar

BARRETO TRINIDAD Henry Daniel

RODRIGUEZ LICITO Rony Miller

VEGA VARILLAS Katherin Rocio

HUARAZ _ 2015

Universidad Católica los Ángeles de Chimbote Asignatura: Análisis e Interpretación de los EE. FF.

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DEDICATORIA

Este trabajo de investigación está

dedicado a Dios por permitirnos llegar

hasta este punto y por darnos lo

necesario para seguir adelante día adía

para lograr nuestros objetivos.

A nuestros padres por su apoyo en todo

momento y por sus ejemplos deperseverancia.

A nuestro profesor por su

motivación en clases, por

transmitirnos susconocimientos

y darnos pasó a pasó el aprendizaje.

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“IMPORTANCIA DEL ANÁLISIS E INTERPRETACIÓN DEL

ESTADO DE SITUACIÓN FINANCIERA”

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Página 6 ESTADO DE SITUACIÓN FINANCIERA

INTRODUCCIÓN

El análisis e interpretación de estados financieros es sumamente importante para cada una de las

actividades que se realizan dentro de la empresa, por medio de esta los gerentes se valen para

tomar decisiones, a su vez para implementar distintas políticas, normas y/o procedimientos a

seguir en un periodo determinado, así como también se pueden enfocar en dar solución a los

problemas que aquejan a la empresa, como son: las cuentas por cobrar o cuentas por pagar, entre

otros. Moldea al mismo tiempo las políticas de crédito hacia los clientes dependiendo de su

rotación, además puede ser un punto de enfoque cuando es utilizado como herramienta para la

rotación de inventarios obsoletos. Por medio del análisis e interpretación de estados financieros

presentados en los estados financieros a los gerentes, clientes, empleados y proveedores se

pueden dar cuenta del desempeño de la empresa en el mercado.

La toma de decisiones es una parte del proceso de solución de problemas: la parte que trata de

seleccionar el mejor camino entre dos o más opciones, la respuesta dada a un problema

determinado, la solución adoptada ante un hecho o fenómeno, la acción de resolver o solucionar

una indeterminación. Las decisiones abarcan un amplio aspecto, donde se incluyen, soluciones

operativas, elaboración de planes, preparación de programas de acción, diseño de políticas y

establecimiento de objetivos, entre otros, por tanto la toma de decisiones dentro de la gestión

empresarial es un programa de acciones, expresado en forma de directivas para la solución de un

problema presentado y precisamente uno de los elementos que intervienen en el proceso de toma

de decisiones es la Información. Hay varios usuarios de la información contable, entre ellos los

gerentes.

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1. Planeamiento de la investigación

1.1.Planteamiento del problema

a) Caracterización del Problema:

Los gerentes no le dan la debida importancia a las decisiones y al rumbo que la

empresa pueda optar; en muchas ocasiones se toman decisiones de gran envergadura y

de hechos trascendentales para la empresa, pero en el camino estas dejan de tomar la

debida importancia que se les dio en un primer momento, ya que los gerentes piensan

que los objetivos y metas propuestas son inalcanzables o que debido al tamaño de la

empresa, esta no está preparada para afrontar nuevos retos, aplazando los objetivos y

metas propuestas año tras año. Las decisiones equivocadas por parte de los gerentes

hacen que las empresas industriales no se desarrollen y crezca en su sector, debido a que

cada día son más complejas de tomarlas como producto del crecimiento de la economía

peruana y de la internacionalización de los mercados. Muchas veces las decisiones de

financiamiento no reflejan un impacto sustantivo en el progreso de las empresas y de sus

proyectos, debido a que no se hace uso de las herramientas adecuadas como la

información y evaluación de los riesgos de las decisiones.

b) Enunciado Del Problema:

¿Cuál es la importancia del análisis e interpretación del estado de situación

financiera?

1.2 Objetivos de la Investigación:

1.2.1 Objetivo General

Determinar la importancia del análisis e interpretación del estado de situación

financiera

1.2.2 Objetivo específico

Determinar la influencia del análisis e interpretación del estado de situación

financiera para la toma de decisiones.

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1.3 Justificación de la Investigación

La realización de este trabajo de investigación sera de importancia para los

empresarios y las empresas puesto que la información que se refleja en los estados

financieros, debe contener en forma clara y comprensible todo lo necesario para

juzgar los Activos, Pasivos y patrimonio que contiene el Estado de situación

financiera de las entidades, los cambios en su situación financiera y las

modificaciones en su capital contable, así como todos aquellos datos importantes y

significativos para la gerencia y demás usuarios con la finalidad de que los lectores

puedan juzgar adecuadamente lo que los estados financieros muestran, es conveniente

que éstos se presenten en forma comparativa.

El producto final del proceso contable es presentar información financiera para que

los diversos usuarios de los estados financieros puedan tomar decisiones, ahora la

información financiera que dichos usuarios requieren se centra primordialmente en el

análisis e interpretación de los estados financieros porque es sumamente importante

ya conlleva a una mayor toma de decisiones.

Justificación práctica: creemos que la realización de este trabajo será de importancia

para los estudiantes del VIII ciclo del curso de Análisis e Interpretación de estados

financieros como un antecedente para la elaboración de trabajos similares. Así mismo

para todos los profesionales contables quienes requieran el uso de esta información.

Del mismo modo este trabajo sera importante para los empresarios porque les servirá

como referencia para que tengan en cuanta la importancia del análisis e interpretación

de los Estados financieros y su influencia en la toma correcta de decisiones.

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Página 9 ESTADO DE SITUACIÓN FINANCIERA

“IMPORTANCIA DEL ANÁLISIS E INTERPRETACION DEL ESTADO DE

SITUACIÓN FINANCIERA”

2. Marco teórico y conceptual

a) Antecedentes

Tanaka, G. (2001). Análisis de Estados Financieros para la Toma de Decisiones.

Tesis (Doctoral) Pontificia Universidad Católica del Perú. Facultad de Ciencias

Contables. La investigación, tuvo por objetivo: Formular, analizar e interpretar

información contable-financiera utilizando diversas herramientas para una mejor toma

de decisiones de nivel gerencias. La hipótesis que pretende aprobar es, “Formular,

analizar e interpretar información contable-financiera y su cómo influye en la toma de

decisiones de la gerencia”.

Abreu S. (2003). La Importancia del Análisis de la Información Contable para

la Toma de Decisiones. Tesis (Licenciatura de Administración de Empresas).

Universidad Autónoma de Santo Domingo. Facultad de Ciencias Económicas y

Sociales. Escuela de Administración y Mercado. Se deja en manifiesto que tiene para

los institutos de crédito, donde acuden entes deficitarios, el estudio minucioso de los

estados financieros de las empresas a través de los distintos instrumentos de evaluación y

las bondades e importancia de cada uno de ellos.

Según Burgos, B. (2013) El análisis e interpretación de estados financieros es

una función administrativa y financiera que se encarga de emitir los suficientes

elementos de juicio para poyar o rechazar las diferentes opiniones que se hayan

formado con respecto a la situación financiera que presenta la empresa.

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ESTADO DE SITUACIÓN FINANCIERA

b) Marco conceptual

Análisis:

Moreno (2006). El análisis trata de estudiar, examinar, observar el

comportamiento de un suceso. Para lograrlo con veracidad y exactitud es

necesario ser profundos, lo que implica no limitar el análisis al todo, ya que

además de ser superficial, puede conducir al analista a conclusiones erróneas. Es

necesario comprender que el todo puede ser engañoso; de ahí la necesidad de

descomponerlo en sus partes para su análisis riguroso.

Interpretación:

Kennedy (1998). La interpretación de los estados financieros se basa en la

apreciación relativa de conceptos y cifras del contenido de los Estados

Financieros, basado en el análisis y la comparación". Consiste en una serie

de juicios personales relativos al contenido de los estados financieros, basados

en el análisis y en la comparación. Es la emisión de un juicio criterio u opinión

de la información contable de una empresa, por medio de técnicas o métodos

de análisis que hacen más fácil su comprensión y presentación.

Estados financieros:

Hernández (2006). Son informes que utilizan las instituciones para dar a

conocer la situación económica y financiera y los cambios que experimenta la

misma a una fecha o periodo determinado. Esta información resulta útil para

la Administración, gestores, reguladores y otros tipos de interesados como los

accionistas, acreedores o propietarios.

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ESTADO DE SITUACIÓN FINANCIERA

Estado de situación financiera:

Aching Guzmán, César. (2006). El estado financiero es un informe contable que refleja

la situación económica y financiera de una empresa en un momento determinado.

Se estructura a través de tres conceptos patrimoniales documento contable que

refleja la situación patrimonial de una empresa en un momento del tiempo y son:

Activo: son todos los recursos que posee la empresa para llevar a cabo sus

operaciones; representa todos los bienes y derechos que son propiedad del

negocio.

Pasivo: Son las obligaciones que tiene la empresa y que en un plazo debe pagar

con dinero, productos o servicios.

Patrimonio: a la suma de las aportaciones de los propietarios modificada por los

resultados de operación de la empresa; es el capital social más las utilidades o

menos las pérdidas.

Análisis e interpretación del estado de situación financiera:

Kennedy (1998). El Análisis e interpretación consiste en una serie de juicios

personales relativos al contenido de los estados financieros, basados en el análisis

y en la comparación. Es la emisión de un juicio criterio u opinión de la

información contable de una empresa, por medio de técnicas o métodos de

análisis que hacen más fácil su comprensión y presentación, por ello el análisis de

estados financieros es un método, que aplicado a cualquier empresa le permite

evaluar con exactitud su situación financiera permitiéndole conocer en qué

condición está, tomar las decisiones correctas y observar el cambio de la

organización. Además es importante mencionar que el proceso más importante de

un negocio es la toma de decisiones, la cual requiere conocer la información y las

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ESTADO DE SITUACIÓN FINANCIERA

herramientas del análisis financiero que se deben utilizar para dictaminar la forma

más acertada de actuar.

Importanacia del análisis e interpretación del estado de situación financiera:

Burgos, B. (2009). El análisis de estados financieros es un componente

indispensable de la mayor parte de las decisiones sobre préstamo, inversión y

otras cuestiones próximas, al facilita la toma de decisiones a los inversionistas o

terceros que estén interesados en la situación económica y financiera de la

empresa.

Sobre todo cuando se desea realizar una inversión, al convertirse en el elemento

principal de todo el conjunto de decisión que interesa al inversionista o quien

adquiere acciones. Su importancia relativa en el conjunto de decisiones sobre

inversión depende de las circunstancias y del momento del mercado.

Para que se pueda llevar a cabo el análisis de estados financieros se debe estar

familiarizado con los elementos de los estados financieros como son el activo,

pasivo, capital, ingreso y egresos; y aunque no deben ser manejados con la

profundidad de un contador, el administrado debe saber qué es lo que representa

cada cuenta en los estados financieros y poder realizar los cambios necesarios en

la empresa.

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ESTADO DE SITUACIÓN FINANCIERA

Métodos de análisis:

Análisis vertical: Este método es referido a la utilización de los estados

financieros de un período para conocer su situación o resultados, su análisis

consiste en la comparación de las cifras en forma vertical. Debido a que analiza y

compara datos de un solo periodo es considerado un método estático. Los

porcentajes que se obtienen corresponden a las cifras de un solo ejercicio. Es de

gran importancia especialmente a la hora de establecer si una empresa tiene una

distribución de sus activos equitativo y de acuerdo con las necesidades financieras

y operativas.

Análisis horizontal: Este método consiste en determinar las semejanzas y

diferencias existentes entre las distintas magnitudes que contienen los Estados

Financieros. Se realiza a través de la comparación de dos o más periodos

consecutivos.

Análisis Porcentual: Consiste en inducir una serie de cantidades a porcentajes

sobre una base dada. Se dice que es vertical porque va de arriba hacia abajo,

induciendo una partida de otra.

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ESTADO DE SITUACIÓN FINANCIERA

3. Conclusiones:

Bueno concluimos mencionando que tan importante es el análisis en el estado de situación

financiera en una empresa ya que de ella dependerá la toma de decisiones en el futuro,

ademas se considera que el análisis de estados financieros es un método, que aplicado a

cualquier empresa le permite evaluar con exactitud su situación financiera permitiéndole

conocer en qué condición está, tomar las decisiones correctas y observar el cambio de la

organización. Además es importante mencionar que el proceso más importante de un

negocio es la toma de decisiones, la cual requiere conocer la información y las

herramientas del análisis financiero que se deben utilizar para dictaminar la forma más

acertada de actuar. Hoy en día en la dinámica de las operaciones de la empresa, el

problema real a la hora de juzgar la posición financiera a corto plazo de una empresa

consiste en averiguar lo más cercanamente posible, la futura capacidad generadora de

dinero de esa empresa con respecto a las demandas de efectivo que tendrá que enfrentar en

el futuro cercano. Lo que importa no es qué condiciones prevalecerán en un momento

dado, sino si la empresa al realizar sus operaciones regulares puede continuar generando la

suficiente cantidad de dinero en el plazo adecuado como para cumplir con todas sus

obligaciones financieras y operacionales. De manera que un buen análisis del estado de

situación financiera mediante la información contable utiliza diferentes técnicas, métodos o

procedimientos para investigar las causas y los efectos de la gestión de la empresa para

llegar a su actual situación y poder predecir dentro de ciertos límites su desarrollo en el

futuro para la toma de decisiones. Vemos también que muchas empresas no realizan el

análisis del estado de situación financiera eso conlleva a una mala toma de decisiones y es

desfavorable para la empresa.

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4. Referencias Bibliográficas

Tanaka, G. (2001). Análisis de Estados Financieros para la Toma de Decisiones.

Tesis (Doctoral) Pontificia Universidad Católica del Perú. Facultad de Ciencias

Contables.

Abreu S. (2003). La Importancia del Análisis de la Información Contable para la

Toma de Decisiones. Tesis (Licenciatura de Administración de Empresas).

Universidad Autónoma de Santo Domingo. Facultad de Ciencias Económicas y

Sociales. Escuela de Administración y Mercado.

Según Burgos, B. (2013). Análisis de estados financieros: teoría y aplicaciones.

España. Recuperado en 2013,

http://mexico.smetoolkit.org/mexico/es/content/es/3561/Otros-m%C3%A9todos-

de-an%C3%A1lisis-financiero.

Kennedy (1998) Estados Financieros. Forma, Análisis e Interpretación. –Tercera

edición. España. – Editorial Unión Tipográfica Editorial Hispano. –Americana.

Hernández (2006) Curso de Finanzas III. – Universidad de San Carlos de

Guatemala, Facultad de Ciencias Económicas, Escuela Auditoria en su libro

Análisis Financiero y de Gestión. Eco Ediciones. Gerencie. La Habana: Editora

Política.

Aching Guzmán, César. (2006). Guía rápida: Estados financieros y matemáticas

de la mercadotecnia. Quinta edición, ISBN 970-10-2661-6, Editorial McGraw-

Hill Interamericana Editores, S.A. de C.V., México.