Informes de Secretaría:Informe Económico y Comercial · Ministra de Economía Martina Dalic (HDZ)...
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INFORME ECONÓMICO Y
COMERCIAL
Croacia
Elaborado por la Oficina
Económica y Comercial de España en Zagreb
Actualizado a julio 2017
Informe Económico y Comercial Croacia
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1 SITUACIÓN POLÍTICA ............................................................................................................ 5
1.1 Principales fuerzas políticas y su presencia en las instituciones.......................................... 5
1.2 Gabinete Económico y distribución de competencias ......................................................... 6
2 MARCO ECONÓMICO ............................................................................................................. 7
2.1 Principales sectores de la economía ..................................................................................... 7
2.1.1 Sector primario.............................................................................................................. 7
2.1.2 Sector secundario .......................................................................................................... 8
2.1.3 Sector terciario .............................................................................................................. 9
2.2 Infraestructuras económicas: transporte, comunicaciones y energía ................................. 10
3 SITUACIÓN ECONÓMICA .................................................................................................... 11
3.1 Evolución de las principales variables ............................................................................... 11
CUADRO 1: PRINCIPALES INDICADORES MACROECONÓMICOS ......................... 14
3.1.1 Estructura del PIB ....................................................................................................... 16
CUADRO 2: PIB POR SECTORES DE ACTIVIDAD Y POR COMPONENTES DEL
GASTO ................................................................................................................................. 16
3.1.2 Precios ......................................................................................................................... 17
3.1.3 Población activa y mercado de trabajo. Desempleo ................................................... 17
3.1.4 Distribución de la renta ............................................................................................... 18
3.1.5 Políticas fiscal y monetaria ......................................................................................... 18
3.2 Previsiones macroeconómicas ........................................................................................... 20
3.3 Otros posibles datos de interés económico ........................................................................ 20
3.4 Comercio Exterior de bienes y servicios ........................................................................... 21
3.4.1 Apertura comercial...................................................................................................... 21
3.4.2 Principales socios comerciales .................................................................................... 21
CUADRO 3: EXPORTACIONES POR PAÍSES (PRINCIPALES PAÍSES CLIENTES) . 22
CUADRO 4: IMPORTACIONES POR PAÍSES (PRINCIPALES PAÍSES
PROVEEDORES)................................................................................................................. 22
3.4.3 Principales sectores de bienes (exportación e importación) ....................................... 23
CUADRO 5: EXPORTACIONES POR SECTORES .......................................................... 23
CUADRO 6: EXPORTACIONES POR CAPÍTULOS ARANCELARIOS ........................ 23
CUADRO 7: IMPORTACIONES POR SECTORES .......................................................... 24
CUADRO 8: IMPORTACIONES POR CAPÍTULOS ARANCELARIOS ........................ 24
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3.4.4 Principales sectores de servicios (exportación e importación) ................................... 24
3.5 Turismo .............................................................................................................................. 25
3.6 Inversión Extranjera ........................................................................................................... 25
3.6.1 Régimen de inversiones .............................................................................................. 25
3.6.2 Inversión extranjera por países y sectores .................................................................. 26
CUADRO 9: FLUJO DE INVERSIONES EXTRANJERAS POR PAÍSES Y SECTORES
............................................................................................................................................... 26
3.6.3 Operaciones importantes de inversión extranjera ....................................................... 27
3.6.4 Fuentes oficiales de información sobre inversiones extranjeras ................................. 28
3.6.5 Ferias sobre inversiones .............................................................................................. 28
3.7 Inversiones en el exterior. Principales países y sectores.................................................... 28
CUADRO 10: FLUJO DE INVERSIONES EN EL EXTERIOR POR PAÍSES Y
SECTORES........................................................................................................................... 29
3.8 Balanza de pagos. Resumen de las principales sub-balanzas ............................................ 29
CUADRO 11: BALANZA DE PAGOS ............................................................................... 30
3.9 Reservas Internacionales .................................................................................................... 30
3.10 Moneda. Evolución del tipo de cambio ........................................................................... 31
3.11 Deuda Externa y servicio de la deuda. Principales ratios ................................................ 31
3.12 Calificación de riesgo ...................................................................................................... 31
3.13 Principales objetivos de política económica .................................................................... 31
4 RELACIONES ECONÓMICAS BILATERALES .................................................................. 32
4.1 Marco institucional ............................................................................................................ 32
4.1.1 Marco general de las relaciones .................................................................................. 32
4.1.2 Principales acuerdos y programas ............................................................................... 32
4.1.3 Acceso al mercado. Obstáculos y contenciosos .......................................................... 33
4.2 Intercambios comerciales ................................................................................................... 33
CUADRO 12: EXPORTACIONES BILATERALES POR SECTORES ............................ 34
CUADRO 13: EXPORTACIONES BILATERALES POR CAPÍTULOS
ARANCELARIOS ................................................................................................................ 35
CUADRO 14: IMPORTACIONES BILATERALES POR SECTORES ............................ 35
CUADRO 15: IMPORTACIONES BILATERALES POR CAPÍTULOS
ARANCELARIOS ................................................................................................................ 36
CUADRO 16: BALANZA COMERCIAL BILATERAL .................................................... 37
4.3 Intercambios de servicios ................................................................................................... 37
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4.4 Flujos de inversión ............................................................................................................. 37
CUADRO 17: FLUJO DE INVERSIONES DE ESPAÑA EN EL PAÍS ............................ 38
CUADRO 18: STOCK DE INVERSIONES DE ESPAÑA EN EL PAÍS ........................... 38
CUADRO 19: FLUJO DE INVERSIONES DEL PAÍS EN ESPAÑA ................................ 38
CUADRO 20: STOCK DE INVERSIONES DEL PAÍS EN ESPAÑA............................... 39
4.5 Deuda ................................................................................................................................. 39
4.6 Oportunidades de negocio para la empresa española ........................................................ 39
4.6.1 El mercado .................................................................................................................. 39
4.6.2 Importancia económica del país en su región ............................................................. 39
4.6.3 Oportunidades comerciales ......................................................................................... 39
4.6.4 Oportunidades de inversión ........................................................................................ 40
4.6.5 Fuentes de financiación............................................................................................... 40
4.7 Actividades de Promoción ................................................................................................. 40
5 RELACIONES ECONÓMICAS MULTILATERALES .......................................................... 41
5.1 Con la Unión Europea ........................................................................................................ 41
5.1.1 Marco institucional ..................................................................................................... 41
5.1.2 Intercambios comerciales............................................................................................ 41
CUADRO 21: EXPORTACIONES DE BIENES A LA UNIÓN EUROPEA ..................... 42
5.2 Con las Instituciones Financieras Internacionales ............................................................. 42
5.3 Con la Organización Mundial de Comercio ...................................................................... 44
5.4 Con otros Organismos y Asociaciones Regionales ........................................................... 44
5.5 Acuerdos bilaterales con terceros países ............................................................................ 44
5.6 Organizaciones internacionales económicas y comerciales de las que el país es miembro
................................................................................................................................................... 44
CUADRO 22: ORGANIZACIONES INTERNACIONALES ECONÓMICAS Y
COMERCIALES DE LA QUE EL PAÍS ES MIEMBRO ................................................... 45
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1 SITUACIÓN POLÍTICA
1.1 Principales fuerzas políticas y su presencia en las instituciones
Croacia es una democracia parlamentaria. El Parlamento croata (Sabor) es unicameral y lo
forman 151 diputados que son elegidos por sufragio universal, a partir de listas cerradas de
los partidos, por un período de cuatro años.
Forma de Estado: Croacia es un Estado unitario, que se define como Estado social y
democrático de derecho. La República es su sistema de Gobierno, con un sistema mixto,
entre el semi-presidencial y el parlamentario. Cuenta con una sola cámara legislativa. La
Constitución actual data de 22 de diciembre de 1990, si bien ha sido reformada en 1997, en noviembre de 2000, en marzo de 2001 y en junio de 2010.
La Constitución reconoce la separación de poderes, el imperio de la ley, el pluripartidismo y
una serie de Derechos y libertades fundamentales de orden civil y político así como
Económicos, Sociales y Culturales. La reforma constitucional de noviembre de 2000 restó
prerrogativas al Presidente, aproximando el sistema a una democracia parlamentaria, si
bien el Presidente sigue siendo elegido por sufragio universal directo, por un máximo de dos
mandatos de 5 años, y mantiene competencias en los ámbitos de política exterior y de
defensa. La reforma constitucional de junio de 2010 suavizó las condiciones exigidas para la
aprobación de decisiones adoptadas por referendo. Esta reforma se hizo necesaria de cara a facilitar la entrada de Croacia a la UE el 1 de julio de 2013.
Presidente: El Presidente es el Jefe del Estado y el Jefe Supremo del Ejército, siendo
elegido por sufragio universal por un máximo de dos períodos de cinco años cada uno. El presidente puede disolver el Parlamento y convocar elecciones.
Composición y miembros del Ejecutivo: El Gobierno es investido por mayoría simple en
el Parlamento una vez que el Presidente de la República emplaza a formar Gobierno al
candidato de la lista más votada y éste somete a la aprobación de la Cámara la composición del nuevo Gobierno. El primer ministro es quien detenta el poder ejecutivo.
La escena política ha estado tradicionalmente dominada por dos grandes partidos políticos,
el Partido Socialdemócrata (SDP) y la Unión Democrática Croata (HDZ), la derecha
nacionalista que lidera el actual gobierno y controla la cámara única. Ambos partidos se han alternado siempre al frente de los diferentes gobiernos.
Sin embargo, tanto en las elecciones al Parlamento de 8 de noviembre de 2015 como las
anticipadas de 11 de septiembre de 2016, ha surgido con fuerza un nuevo partido, Most,
fruto del descontento de los electores con los partidos tradicionales al considerar que no han
sabido afrontar la crisis ni dar respuestas a las demandas sociales y económicas. En un
principio Most se convirtió en un partido bisagra con el que HDZ tuvo que negociar la
formación de los gobiernos de coalición, hasta que la última crisis de gobierno de abril de
2017 acabara con su presencia en los dos gobiernos de coalición en los que ha estado presente. El nuevo socio de HDZ en el gobierno es el partido de corte liberal HNS.
La Presidenta de la República es desde el 15 de febrero de 2015 la Sra. Kolinda Grabar
Kitarovic, del (HDZ). Resultó elegida en segunda vuelta de las elecciones presidenciales de
11 de enero de 2015, por un estrecho margen de menos de un 1% de los votos (50,43%
frente al 49,57% del candidato del partido social demócrata (SDP). Es el cuarto presidente
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de Croacia desde su independencia, el primero del HDZ (los tres anteriores fueron del SDP), además de ser la primera mujer presidente.
El Primer Ministro es desde el 19 de octubre de 2016 Andrej Plenkovic, del HDZ al igual que
la Presidenta. El nuevo gobierno ha sido posible tras el acuerdo alcanzado entre HDZ y el
partido de centro MOST.
La distribución de los diputados en el Parlamento es la siguiente:
Coalición o Partido Escaños
HDZ (Derecha) 56
Partido Social Demócrata SDP 37
MOST (Partido de centro, con listas independientes) 13
HNS Partido popular croata 9
ZIVI ZID (Movimiento anticapitalista) 3
Coalición regionalista (Región de Istria IDS-Gorski Kotar-PGS-Rijeka) 3
SDSS, Partido independiente democrático de la minoría serbia 3
HDS, Partido democristiano croata 2
PH, Partido cambiamos Croacia 2
Reformistas 1
HRAST (extrema derecha) 1
HSLS, Partido socialista liberal 1
HSU, Partido de pensionistas croatas 1
HDSSB (Partido Regional de Eslavonia) 1
SNAGA (Fuerza), Partido de acción popular y civil 1
SMSH, Partido de solidaridad intergeneracional 1
Independientes 1
TOTAL ESCAÑOS EN EL PARLAMENTO CROATA 151
1.2 Gabinete Económico y distribución de competencias
La composición del gobierno en temas económicos, es la siguiente:
Presidente de Gobierno: Andrej Plenkovic (HDZ)
Vicepresidentes: Predag Stromar (HNS),
Martina Dalic (HDZ),
Damir Krsticevic (HDZ)
Ministro de Agricultura Tomislav Tolusic (HDZ)
Ministro de Protección del Medio Ambiente y Energía Tomislav Coric (HDZ) Ministra de Economía Martina Dalic (HDZ)
Ministro de Hacienda Zdravko Maric (HDZ)
Ministro de Construcción y Planificación Predrag Stromar (HNS)
Mº de Asuntos marítimos, Transporte e Infraestructuras Oleg Butkovic (HDZ)
Ministra de desarrollo Regional y Fondos de la UE Gabrijela Žalac (HDZ)
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Ministro de Turismo Gari Capelli (HDZ)
Ministro de la Propiedad Estatal Goran Maric (HDZ)
Otras instituciones económicas:
- Cámara de Economía de Croacia: Coordina las 20 Cámaras regionales. La Cámara es una
organización profesional y empresarial independiente, creada en 1852, y que está
organizada siguiendo el modelo continental de cámaras de Austria y Alemania, de afiliación
obligatoria. Toda empresa registrada es un miembro de la Cámara. Funcionalmente, la
Cámara de Economía se compone de 8 departamentos que se ocupan de otros tantos
sectores de actividad e incluye 55 asociaciones profesionales. Defiende los intereses de sus
asociados tanto en el interior como en el exterior, en donde dispone de una todavía muy reducida red de oficinas.
- Agencia para la Promoción de Inversiones y la Competitividad (AIK): Creada en
septiembre de 2012, con un triple objetivo: Mejorar el clima de inversión en el país;
Promover la República de Croacia como un destino atractivo para la inversión y Ofrecer apoyo completo a los inversores.
2 MARCO ECONÓMICO
2.1 Principales sectores de la economía
2.1.1 Sector primario
En el 2016, la aportación del sector primario al PIB fue del 3,7%, un porcentaje que sigue
cayendo cada año desde el 4,7% del 2011, y con un 2,2% del empleo total (2016). Es un
sector que ha visto como su aportación ha ido disminuyendo en los últimos años debido a la
falta de inversiones. Los principales cultivos son el trigo, maíz, remolacha azucarera, cebada
y girasol, vino y aceite de oliva.
Destaca en importancia la industria maderera, y dentro de él, el subsector forestal
(2.751.100 ha), siendo el estado propietario del 77,3% de la superficie forestal.
Desde la adhesión de Croacia a la UE, el 01 de julio de 2013, se está produciendo un
cambio desde un modelo basado en subsidios estatales a otro centrado en el marco de las
políticas de la UE. Ello debería beneficiar a la producción de una agricultura sostenible y
comercial, pero inexorablemente afectará y requerirá de una seria reestructuración de la
parte del sector primario que más se ha beneficiado de elevados subsidios.
Antes del ingreso de Croacia en la UE este sector se ha visto beneficiado y protegido, no
solo por la política de subsidios, sino también por elevados aranceles, medidas fitosanitarias
y trabas administrativas varias; en concreto, la agricultura y la pesca por los de subsidios,
el sector forestal por ser un monopolio, la industria agroalimentaria por los aranceles y las
medidas fitosanitaria y el industria del tabaco por los aranceles. La desaparición de estas
medidas protectoras está favoreciendo el desarrollo del comercio con los países de la UE,
aunque en detrimento de los productos croatas.
Los intentos de reforma agraria por parte de la Administración no están siendo lo efectivos
que se suponían. En la actualidad, su objetivo se centra en incentivar las reformas
estructurales del sector con el apoyo de la financiación europea que lamentablemente se
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están utilizando muy poco. Cabe destacar la adopción, en enero de 2009, de un programa
sobre la Tierra Agrícola hasta el 2021, con el fin de aumentar el tamaño de las propiedades
familiares con el fin de conseguir explotaciones de una media de 10 hectáreas. Por otra
parte, se está elaborando un registro de las explotaciones con el fin de luchar contra la economía sumergida.
A pesar de que Croacia posee recursos potenciales suficientes para su autoabastecimiento,
depende de las importaciones de productos agrícolas y pesqueros en cantidades
significativas debido a la estructura de la propiedad, las sequías habituales y a la falta de
inversiones en el sector (maquinaria antigua, sequías frecuentes o inundaciones, falta de
regadío, etc). Por ese motivo, tanto los fondos estructurales y de cohesión de la Unión
Europea como los fondos del Banco Mundial, quieren impulsar la mejora de las
infraestructuras agrícolas en los sectores mencionados.
La pesca también representa una actividad importante pero aún está pendiente de una
profunda reestructuración y de la modernización tanto de su flota pesquera como de su industria de procesado.
2.1.2 Sector secundario
El sector secundario es el segundo en importancia de la economía, con una participación del
26% al PIB en el 2016, de acuerdo con los datos estadísticos aportados por el Banco Central
de Croacia. Emplea al 23,6% de la población activa (2016).
Dentro del sector secundario, el subsector industrial representa un 20,8% del PIB, mientras
que el de la construcción es de un 5,2% (2016). Los subsectores de la minería y de
transportes tienen una limitada aportación al PIB.
Una parte importante del sector industrial se concentra en actividades muy competitivas, en
especial la farmacéutica, naval, petrolífera, agroalimentaria, textil y maderera,
beneficiándose este último de la riqueza forestal del país.
El sector industrial se ha visto profundamente afectado por la crisis iniciado en el 2008, con
un permanente goteo de cierre de empresas y por la progresiva desindustrialización del país
a favor del sector servicios. Esto se explica no sólo por la crisis económica sino también por
la entrada de Croacia en la UE en julio de 2013. La conjunción de ambos fenómenos ha
originado una reestructuración del sector industrial, permaneciendo solo aquellas empresas
competitivas en un entorno de libre mercado.
La construcción naval, una de las principales industrias del país en los años 70 así como uno
de los principales sectores exportadores, acaba de superar una dura fase de
reestructuración y privatización como parte de los compromisos adquiridos por Croacia
durante la negociación con la UE, y se está recuperando pese a la fuerte competencia de los astilleros chinos, japoneses y coreanos.
Por su parte, la aportación al PIB del subsector de la construcción fue del 5,2% en el 2016,
un porcentaje idéntico al de los dos años anteriores y muy similar al de los años
precedentes. Sigue sin mostrar signos de recuperación desde el inicio de la crisis, lo que
podría explicarse por la disminución del ahorro de las familias, por el difícil acceso de éstas
al crédito inmobiliario y por el bajo nivel de la inversión pública. No obstante, el crecimiento
del PIB en el 2015 y 2016, la mejora en las previsiones de crecimiento para los próximos
años, (también en los niveles de ahorro de las familias), las mayores facilidades del sistema
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financiero en la concesión de préstamos inmobiliarios y el impulso en el desarrollo de
proyectos de infraestructura financiados con los fondos europeos, debería traducirse a una
mayor contribución al PIB de este subsector en los próximos años.
Minería, Refino de petróleo, Energía
El ingreso de Croacia en la UE ha supuesto un beneficioso cambio para este. En el sector de
la energía, se ha producido una disminución del número de empleados (exceso de
empleados, heredado del sistema de economía centralizada), pero la apertura y la
desregulación del sector energético ha generado simultáneamente un aumento del número
de empresas. Además, la mayor competencia está conllevando una ligera alza de los
salarios del sector, uno de los que a priori podría beneficiarse de ingentes fondos procedentes de la UE.
Las actividades mineras en Croacia representan un 3% del PIB. Las materias primas
energéticas (carbón, gas y petróleo) de que dispone el país son capaces de generar recursos
energéticos que cubren el 65% de las necesidades energéticas del país. Las dos prioridades
energéticas del gobierno para los próximos años son la construcción de una terminal de LNG en la isla de Krk y la construcción del gaseoducto Jónico-Adriático (TAP-IAP).
La industria petroquímica se encuentra bastante desarrollada, si bien presenta exceso de
capacidad y de atraso tecnológico que le ha llevado a una situación actual de cierre de la
empresa de Sisak y la renovación de la refinería de Rijeka. La industria farmacéutica, que
ya se encuentra privatizada, es una de las más fuertes de la zona y tiene un gran potencial
investigador, especialmente en productos veterinarios, genéricos y materias primas. Otra de
las industrias de relevancia es la industria maderera principalmente, dado que la industria
del mueble, muy fuerte anteriormente, se ha debilitado mucho por la fuerte competencia italiana y sueca.
2.1.3 Sector terciario
El sector servicios es el principal sector de actividad de la economía croata, con una
importancia creciente en los últimos años y un 70,2% de participación en el PIB (2016) y emplea a un 74% del total de la población activa (2016).
Dentro de este sector, el turismo es el subsector más dinámico, con una gran importancia
como factor de crecimiento de la economía y de entrada de divisas. Su participación en el
PIB fue del 18,9% en 2016 (18,06% en el 2015) con unos ingresos de 8.635 millones de
euros en 2015 y una tasa de crecimiento del 8,9% respecto del año anterior (7.928 millones
de euros en el 2014).
El crecimiento del número de turistas en estos cinco últimos años (2011-2016), muestra
una sólida recuperación del sector, iniciada a partir del 2010. De acuerdo con los últimos
datos publicados, el número de turistas que visitó Croacia ha supuesto un nuevo record al alcanzar los 15.594.157 turistas en 2016, un 8,7% más que el año anterior.
El número de turistas extranjeros también registró un nuevo record de entradas al superar
los 13.800.828 del total, un 8,9% más que el año anterior. Por país de procedencia,
Alemania aporta el mayor número de turistas, seguido de Eslovenia, Austria, Italia, Polonia, Chequia y Reino Unido.
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2.2 Infraestructuras económicas: transporte, comunicaciones y energía
INFRAESTRUCTURAS DE TRANSPORTE
- Carreteras:
La red viaria consta de 29.546 km, de los cuales 6.819,7 km son carreteras estatales,
10.867,4 km son carreteras regionales y 10.297,2 km son locales, mientras que 1.243,6 km
son autopistas. El gobierno croata ha completado la mejora de las comunicaciones por
carretera y tan solo queda por terminar de construir el tramo final de la autopista entre Split
y Dubrovnik, así como la construcción de las secciones de la autopista del corredor Vc en el
tramo que corresponde a Croacia con la frontera bosnia. La red de autopistas es
relativamente amplia, moderna y muy centralizada. Une Zagreb con el exterior al conectar
con Eslovenia (Vía Liubliana hasta Italia y Maribor hasta Austria), con Hungría (Budapest) y
con la antigua autopista que une Zagreb con la frontera con Serbia atravesando toda
Eslavonia el interior. La red local, también moderna, une Zagreb con Rijeka y con la costa
sur (Zagreb-Zadar-Split).
Puente de Peljesac: Los últimos gobiernos han confirmado los planes para que el puente de
Peljesac pueda ser construido con ayuda de los fondos de la Unión Europea, para mejorar la
conexión de la región sur con el resto del territorio país balcánico. Croacia no dispone de
suficiente capital para financiar la construcción de este puente, estimado en unos 500 millones de euros.
- Ferrocarriles:
La red férrea consta de 2.772 km de los cuales 2.468 km son de vía única y 253 km de
doble vía, con 980 km o un 36% sobre el total electrificado. En el 2016, se transportaron 10
millones de toneladas de mercancías. Las principales vías férreas son Zagreb -Rijeka,
Zagreb-Split, y Zagreb-Vincovci-Belgrado. El trazado de la red de ferrocarriles sigue siendo
el del siglo XIX y el transporte interior de pasajeros es bastante lento.
Este sector está considerado como prioritario por la UE, al haberse completado la casi
totalidad de la construcción de la red de autopistas croatas. El principal proyecto de
infraestructuras previsto para los próximos años, es la vía férrea Rijeka-Zagreb-Botovo (frontera húngara), que formará parte del corredor Vb.
- Puertos
Croacia cuenta con 6 puertos internacionales en las ciudades de Rijeka, Zadar, Split,
Sibenik, Ploce y Dubrovnik. El gran puerto comercial es Rijeka. Los principales puertos
turísticos son Dubrovnik y Split. Dado que el país cuenta con numerosas islas muy cercanas
al continente, existen numerosas conexiones marítimas de los principales puertos y las islas
más importantes. Estas líneas se refuerzan en verano, aumentando su frecuencia. Existen
también conexiones entre los puertos italianos del Adriático y los puertos croatas de Split,
Dubrovnik y Rijeka.
El Banco Mundial está financiando la ampliación y desarrollo del puerto de Rijeka para
convertirlo en puerta de entrada para las mercancías que se dirijan al norte y este de
Europa (esta función la desarrolla actualmente el puerto de Trieste-Italia) y del puerto de
Ploce, única salida al mar de Bosnia y Herzegovina.
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Croacia cuenta también con 4 puertos fluviales: Sisak, Slavonski Brod, Osije y Vukovar. La
Unión Europea está impulsando su reconstrucción con los fondos de pre-adhesión y
posteriormente, estructurales (puerto de Vukovar; construcción del muelle sur del puerto de
Osijek; master plan para el nuevo puerto de Sisak) para incrementar el transporte de mercancías.
- Aeropuertos
Croacia cuenta con siete aeropuertos internacionales: Zagreb, Split, Dubrovnik, Zadar,
Rijeka, Pula y Osijek y con dos aeropuertos más, para uso comercial de pequeños aviones:
Brac y Losinj. Croatia Airlines es la compañía aérea de bandera. Los vuelos interiores
funcionan bien. En marzo de 2017, se inauguró una nueva terminal en el aeropuerto de
Zagreb, ante la creciente llegada de turistas. Otros aeropuertos, como el de Dubrovnik o
Split, están mejorando y ampliando también sus instalaciones.
INFRAESTRUCTURA DE TELECOMUNICACIONES
La red de telecomunicaciones fija está 100% digitalizada y es la más moderna de la región.
El mercado de las telecomunicaciones está liberalizado y existen varios operadores de
telefonía fija y móvil, así como suministradores de internet. En los últimos años, ha
aumentado considerablemente el número de usuarios de internet, así como el número de
usuarios de banda ancha.
Croacia es líder en la introducción de nuevas tecnologías, especialmente en el campo de la
transferencia y movilidad de datos. Además es uno de los líderes en la región en la implementación y comercialización de estas tecnologías, como el WiMax, Triple play y 3G.
INFRAESTRUCTURA DE ENERGÍA
Croacia cuenta con importantes recursos naturales: produce el 60% de sus necesidades de
gas natural (que distribuye la empresa PLINACRO por su red de gaseoductos) y dispone de
diversas plantas térmicas e hidroeléctricas para la producción eléctrica. Además comparte
con Eslovenia una planta de energía nuclear.
3 SITUACIÓN ECONÓMICA
3.1 Evolución de las principales variables
Después de un largo periodo de recesión de seis años, que se inició a finales de 2008, la
economía croata registró a partir del 2015 una senda de crecimiento que se mantiene con
cierto vigor a pesar de no acometer las reformas estructurales necesarias requeridas por la
Unión Europea y las principales instituciones financieras multilaterales.
Conforme a los datos publicados por el Instituto Croata de Estadísticas, el PIB creció en
2016 un 2,9% en términos reales en comparación con el año 2015 (+1,6% a su vez en
relación con el año 2014), superando las expectativas más optimistas, aunque en el primer
trimestre del año 2017, la tasa de crecimiento del PIB ha sido del 2,5%, la menor desde el
4º trimestre de 2015, lo que vendría a significar una ralentización del ritmo de crecimiento,
incluso por debajo de lo esperado por las autoridades económicas. No obstante, sigue
siendo el décimo trimestre consecutivo de tasa de crecimiento positiva.
El crecimiento registrado en 2016 se debió principalmente al aumento del consumo
personal, a los excelentes datos del sector turístico (18,9% PIB) y a las exportaciones. El
turismo volvió a ser el sector más importante en el proceso de recuperación económica, con
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un fuerte impacto en otros sectores económicos, especialmente en la industria, la
construcción y el transporte. En 2016 visitaron Croacia 15.594.157 turistas dejando unos
ingresos de 8.635 millones de euros (un 8,5% más que en el 2015).
Croacia se ha beneficiado también de un entorno externo favorable, con unas tasas de
interés históricamente bajas que han contribuido significativamente a una actividad
económica interna más dinámica. El consumo personal ha seguido creciendo debido en
parte al mayor poder adquisitiva derivado de la una reducción de los impuestos sobre la
renta aprobada a principios de 2015, así como a la deflación resultante de los bajos precios
de la energía.
Para Croacia la mejora generalizada de los indicadores macroeconómicos no deja de ser una
excelente noticia en la medida en que constituyen un mensaje muy favorable, tanto a la
U.E. como a las agencias de calificación. De hecho, han propiciado la salida, a mediados de
junio de 2017, del Procedimiento de Déficit Excesivo de la UE en el que entró en enero de
2014, a la vez que podría resultar en otra mejora de la calificación del crédito al país por
parte de las agencias de calificación.
De hecho las agencias de calificación de riesgo Standard & Poor´s (S&P) y Fitch y Moody´s
han mejorado (a finales de diciembre 2016, en enero y en marzo de 2017,
respectivamente) la nota de emisor a largo plazo (IDR) en divisa extranjera y nacional de
Croacia pasando las perspectivas de negativa a estable, la primera mejora de la calificación
croata en nueve años.
Para el Gobierno, de seguir esta tendencia, el crecimiento del PIB podría alcanzar un 3,2%
en el 2017 y decrecer paulatinamente hasta el 2020 (2,8% en 2018, 2,6% en 2019 y 2,5%
en 2020).
El nivel de precios disminuyó en un 1,1% en 2016, en la medida en que la caída de los
precios de la energía se transmitieron a las ventas al por menor.
También se ha producido gran mejora en los niveles de desempleo registrados en el país a
lo largo de los últimos años, si bien esta mejora solo se ha visto trasladada en un
porcentaje menor a la creación de empleo. La tasa de desempleo ha disminuido desde el
17,3 % en el 2014 (16,3% en el 2015) al 15% en diciembre de 2016, una mejora de 2,3
puntos porcentuales en dos años. Para muchos analistas esta mejora es en parte ficticia en
la medida que son muchos los jóvenes que emigran en busca de un empleo y también
muchas las personas que han abandonado la búsqueda de un empleo. Croacia sigue siendo
uno de los países de la UE donde se observan las mayores tasas de desempleo después de
Grecia (23,0%), España (18,4%), Chipre (14,3%) e Italia (12,0%). Croacia mantiene
también una de las mayores tasas de desempleo juvenil de la UE (28% en octubre de
2016), después de Grecia (44,2%), España (42,9%) e Italia (40,1%).
Por su parte, el déficit presupuestario se redujo en el 2016 al 0,8% del PIB, desde el 3,4%
registrado en 2015, el menor déficit desde que en 2002 se recopilan los datos estadísticos
de acuerdo con la metodología actual. Se espera que el déficit aumente a 1,3% del PIB en
2017, antes de caer de nuevo al 0,8% en 2018.
Esta drástica reducción del déficit tiene su origen en los beneficios extrapresupuestarios y el
menor endeudamiento al no ejecutar la administración central y la local gastos
presupuestarios previstos debido a la paralización de la actividad económica como
consecuencia de la moción de censura que condujo a un gobierno en funciones desde mayo
Informe Económico y Comercial Croacia
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de 2016 hasta finales de año. Para los siguientes dos años, el déficit presupuestario debería
aumentar en la medida en que vuelva a ejecutarse el gasto público no realizado en el 2016,
alcanzando el 1,3% del PIB en el 2017.
La deuda pública, que aumentó en 2015 hasta situarse en un 86,7% del PIB se redujo en el
2016 hasta situarse en el 84,2%, propiciado por el mayor crecimiento y por los buenos
resultados fiscales.
La deuda exterior disminuyó hasta un 94,2% del PIB a finales de 2016, desde un 103,4%
de finales del 2015. El Programa de Convergencia prevé que la deuda pública siga
reduciéndose hasta el 81,2% del PIB en 2017 y a menos del 80% del PIB en 2018.
En enero de 2017, el Gobierno aprobó la denominada “Estrategia para la Gestión de la
Deuda Pública en el período 2017-2019”, por la que prevé una fuerte y ambiciosa reducción
de la participación de la deuda pública en el Producto Interno Bruto (PIB) al final del
señalado período hasta alcanzar el 75,3%, es decir 10 puntos porcentuales.
Su estrategia se basa en tres pilares: el crecimiento económico; la reducción del déficit
presupuestario y la activación de los activos estatales. Entre otras cosas, la estrategia
contiene un plan integral de amortización de la deuda hasta 2019, un calendario de emisión
de bonos del Tesoro, un plan de liberación de bonos y un calendario para el reembolso del
principal de la deuda hasta 2027.
La estrategia de reducción de la deuda pública está orientada a lograr acelerar el
crecimiento económico y reducir los desequilibrios estructurales con el objetivo de que los
mercados financieros, de las capitales y agencias de calificación mejores sus ratings para
que Croacia pueda mejorar su calificación de inversión y reducir sus costes de
endeudamiento.
La mejoría de los resultados macroeconómicos ha dado sus primeros frutos con la mejora
otorgada a la calificación crediticia de Croacia por Standard & Poor´s, Moody´s y Fitch y
con la salida, a finales de mayo de 2017, del Procedimiento de Déficit Excesivo.
Para la U.E. y para estas agencias, la segunda mitad del año 2016 ha estada marcada por el
restablecimiento de la estabilidad política tras el acceso del gobierno del nuevo Primer
Ministro, Andrej Plenkovic.
En la primera reunión del Consejo de Ministros, de finales de octubre de 2016, el gobierno
anunció una tímida reforma fiscal que entró en vigor en enero de 2017 con el objetivo de
reducir la carga fiscal tanto para los hogares como para el sector empresarial.
En abril de 2017 el Gobierno ha aprobado el Programa Nacional de Reforma 2017 y el
Programa de Convergencia 2017-2020 y se espera que los dos documentos sean remitidos
a la Comisión Europea en breve para su aprobación.
El Programa Nacional de Reforma define la situación y establece planes para la aplicación de
políticas estructurales clave, mientras que el Programa de Convergencia define el marco de
política macroeconómica y fiscal.
Los dos programas forman parte del proceso de armonización de las políticas económicas
nacionales de los Estados miembros de la UE con los objetivos y disposiciones comunes de
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la UE. El incumplimiento genera sanciones, incluida la congelación de la financiación de la
UE para el Estado miembro afectado.
El Programa Nacional de Reforma concreta en una serie de medidas (El programa abarca 12
áreas y contiene 51 medidas) para alcanzar sus 3 objetivos básicos: el fortalecimiento de la
competitividad de la economía; el aumento del empleo y la mejora de la conexión entre el
sistema educativo y el laboral; y la garantía de unas finanzas públicas sostenibles.
Por su parte, el Programa de Convergencia prevé que la economía crezca a una tasa del
3,2% en 2017, antes de desacelerarse al 2,8% en 2018, 2,6% en 2019 y 2,5% en 2020.
A lo largo de este período se espera que el crecimiento se base únicamente en la demanda
interna.
El programa persigue la estabilidad de las finanzas públicas, como base para el crecimiento
duradero y fija como uno de los elementos clave de la política gubernamental la
consolidación fiscal basada en la reducción del déficit presupuestario y el crecimiento.
El principal objetivo de la política fiscal será el control estricto del gasto presupuestario y el
uso de cualquier superávit de ingresos para reducir aún más el déficit presupuestario.
Las tasas de crecimiento registradas en 2016 han superado las mejores expectativas y se
han debido a una combinación de factores excepcionalmente favorables a Croacia, tanto en
el ámbito doméstico como especialmente en el entorno internacional.
Los buenos datos del PIB, impulsados por la recuperación de la demanda externa y por la
demanda interna, han iniciado un período de confianza en la recuperación progresiva de la
economía croata para los próximos años, aunque todavía limitada por la necesidad urgente
de reformas estructurales que permitan aumentar la competitividad del país.
Los principales problemas siguen siendo la elevada tasa de desempleo, el elevado déficit
fiscal, y el alto endeudamiento público, en un marco de pocas inversiones extranjeras
directas y de un relativamente bajo nivel de absorción de fondos europeos.
CUADRO 1: PRINCIPALES INDICADORES MACROECONÓMICOS
INDICADORES ECONÓMICOS.CROACIA 2014 2015 2016
PIB
PIB (Millones de euros a precios corrientes) 43.002 43.870 45.581
Tasa de variación real (%) -0,5 1,6 2,9
Tasa de variación nominal (%) -- -- --
INFLACIÓN
Media anual (%) -0,2 -0,5 -1,1
Fin de período (%) -- -- -0,2
TIPOS DE INTERÉS DE INTERVENCIÓN DEL BANCO CENTRAL
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Media anual (%) -- -- --
Fin de período (%) -- -- --
EMPLEO Y TASA DE PARO
Población (x 1.000 habitantes) 4.238 4.204 4.154
Población activa (x 1.000 habitantes) 1.660 1.620 1.824
% Desempleo sobre población activa 19,6 17,3 15,4
DÉFICIT PÚBLICO
% de PIB -5,5 3,2 0,8
DEUDA PÚBLICA
en millones de euros 36.643 37.991 38.379
en % de PIB 85 86,7 84,2
EXPORTACIONES DE BIENES
en millones de euros 10.368 11.530 12.320
% variación respecto a período anterior 7,9 11,2 6,9
IMPORTACIONES DE BIENES
en millones de euros 17.129 18.481 19.686
% variación respecto a período anterior 3,4 7,9 6,5
SALDO B. COMERCIAL
en millones de euros -6.750 -6.951 7.366
en % de PIB 15,6 15,8 16,1
SALDO B. CUENTA CORRIENTE
en millones de euros 887 2.098 1.168
en % de PIB 2 4,7 2,5
DEUDA EXTERNA
en millones de euros 46.710 45.384 41.668
en % de PIB 108,4 103,4 91,4
SERVICIO DE LA DEUDA EXTERNA
en millones de euros -- -- --
en % de exportaciones de b. y s. 44,1 42,4 36,8
RESERVAS INTERNACIONALES
en millones de euros 12.688 13.707 13.514
en meses de importación de b. y s. 8,1 8,1 7,6
INVERSIÓN EXTRANJERA DIRECTA
en millones de euros 2.876 128 1.226(sep
t)
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TIPO DE CAMBIO FRENTE AL EURO
media anual 7,66 7,60 7,52
fin de período 7,66 7,63 7,55
Fuentes: Banco Nacional de Croacia y Oficina de Estadísticas de Croacia.
3.1.1 Estructura del PIB
Por sectores de origen, el principal sector de actividad de la economía croata es el sector
servicios con un 70,2% del PIB, entre los que destacan la creciente aportación de
“comercio, hoteles, bares y restaurantes” con un 23,1% en el 2016. En este punto destacar
el turismo, como principal impulsor del crecimiento económico y de entrada de divisas, con
el 18,9% del PIB en 2016.
El sector secundario es el segundo en importancia de la economía. Su aportación al PIB fue
del 20,8% en el 2016, algo menos que en los años anteriores por el cierre de empresas
poco competitivas al incorporarse Croacia al Mercado Único. Dentro de éste, destaca el
sector naval que está creciendo después de su obligada reestructuración impuesta por la
UE.
Por su parte, la aportación al PIB del subsector de la construcción fue del 5,2% en el 2016,
un porcentaje idéntico al del año anterior y muy similar al de los años precedentes. Sigue
sin mostrar signos de recuperación desde la crisis, lo que podría explicarse por la
disminución del ahorro de las familias, por el difícil acceso de estas al crédito inmobiliario y por el bajo nivel de la inversión pública.
El sector primario es el que menos contribuye al PIB. Representa un 3,7% del PIB, y en constante caída por la falta de inversiones.
Por componente del gasto, la mayor parte del PIB se deriva de la demanda interna que se
ha convertido en el principal motor de crecimiento del PIB en el 2016, con un 58,2% del
total en este año, seguido de la exportación, con un 55,5% en 2015 y un 51,4% en el 2016.
Mientras, el consumo público y la formación bruta de capital se mantienen estancados con
el 19,6% del total en el 2016, por la falta de financiación privada y la necesidad del sector público de reducir el déficit presupuestario.
CUADRO 2: PIB POR SECTORES DE ACTIVIDAD Y POR COMPONENTES DEL
GASTO
Años 2014
%
2015
%
2016
%
2016
valor
PIB. millones euros, precios corrientes 43.002 43.870 45.581 45.581
POR SECTORES DE ORIGEN
AGRICULTURA 4,1 4,1 3,7 1.686
MANUFACTURA 21,4 21,4 20,8 9.480
CONSTRUCCIÓN 5,2 5,2 5,2 2.370
COMERCIO, HOTELES, BARES Y RESTAUR. 21,3 21,8 23,1 10.529
INFORMACIÓN Y COMUNICACIONES 4,4 4,3 4,2 1.914
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FINANZAS Y SEGUROS 6,6 6,6 6,5 2.962
ACTIVIDADES INMOBILIARIAS 10,5 10,4 10,1 4.603
ACTIV.PROFES., CIENTIFICAS, ADM. 8,1 8,1 8,1 3.692
ADMINISTRACIÓN PÚBLICA Y DEFENSA 15,2 15,1 15,1 6.882
OTROS SERVICIOS 3,2 3,1 3,1 1.413
TOTAL 100,0 100,0 100,0 100,0
POR COMPONENTES DEL GASTO
CONSUMO
Consumo Privado 59,4 58,7 58,2 26.528
Consumo Público 20,1 19,6 19,6 8.933
FORMACIÓN BRUTA DE CAPITAL FIJO 19,4 19,4 19,6 8.933
EXPORTACIONES DE BIENES Y SERVICIOS 46,4 55,5 51,4 23.428
IMPORTACIONES DE BIENES Y SERVICIOS -45,3 -53,2 -48,8 -22.243
Fuente: Oficina croata de estadísticas
3.1.2 Precios
El sistema de precios está liberalizado en Croacia y en los últimos años, se puede hablar de
un aumento de la competencia tanto de productos como de precios en todos los sectores,
como consecuencia de la progresiva llegada de las grandes multinacionales.
Con la aprobación en octubre de 2012 de dos nuevas leyes sobre energía y regulación de las
actividades energéticas, se capacita al sector energético a fijar sus precios con la aprobación
previa de la Agencia croata Reguladora de la energía (HERA), precios que antes estaban
controlados por el estado (energía eléctrica y gas). Esta nueva legislación elimina los
llamados "clientes preferentes" con el objeto de asegurar la total liberalización del mercado.
Desde el 1 de enero de 2014, el estado ya no regula más los precios de los combustibles,
que ajustaba periódicamente cada dos semanas. Desde esta fecha, el precio de la gasolina (súper y diésel) se fijan por los principios del mercado.
En diciembre de 2016, en comparación con diciembre de 2015, los precios de los bienes y
servicios para consumo personal, medidos por índices de precios al consumidor, crecieron
un 0,2%, según cifras de la Oficina Nacional de Estadística (DZS). Por su parte, el índice de
precios industriales se mantuvo estable en diciembre de 2016 en comparación con diciembre de 2015.
3.1.3 Población activa y mercado de trabajo. Desempleo
Población en edad de trabajar (+15 años): 3.558.000 en 2016
Población activa: 1.824.000 (51,3% a diciembre de 2016).
Población ocupada por sectores (2016): 2,22% en el sector primario, 17,69% en el sector
industrial, 5,93% en la construcción, 34,54% en los servicios y 39,62% en la
Administración.
Tasa de paro: 15,6% en 2016 (11,7 en mayo 2017).
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3.1.4 Distribución de la renta
PIB total 45.581 millones de euros en 2016
Tasa crecimiento PIB 2,9% en términos reales en 2016
PIB per cápita 10.929 euros en 2016
Índice de Gini* 29,7 a 31 de diciembre de 2016
Desigualdad no acentuada
IDH** 0,818/1 en el 2014 (Naciones Unidas)
IDH (ranking mundial) 47/188
(*) (0: Igualdad perfecta, 100: desigualdad máxima)
(**) IDH, Índice de Desarrollo Humano de Naciones Unidas.
3.1.5 Políticas fiscal y monetaria
Política monetaria: La política monetaria está centrada en el mantenimiento de un tipo de
cambio casi fijo entre el euro y la kuna (entre 7,45-7,650 kunas/euro), con intervenciones
directas del Banco Nacional de Croacia en el mercado de divisas. Con el nuevo gobierno no
se esperan cambios en la política monetaria al compartir la misma línea ideológica que el
anterior. Cabe destacar que un 80% aproximadamente de la deuda interna y de los
depósitos están indexados al euro.
Esta política monetaria estricta descarta el uso del tipo de cambio para mejorar la
competitividad exterior de las empresas croatas, al menos en el corto y medio plazo, lo que
supone que toda mejora en competitividad y productividad pasa por mejoras estructurales y de los costes, en especial del coste de la mano de obra.
El cambio a 31 diciembre de 2016 fue de 7,55 kunas por Euro frente a 7,63 en diciembre de
2015 y 7,66 kunas en diciembre de 2014.
El Banco Nacional de Croacia es un banco central autónomo de tipo occidental desde la ley
del BNC de 1993. Las nuevas enmiendas a ley del BNC, de marzo de 2013, han ampliado
sus funciones para que en caso de crisis del sector no-bancario coordine y supervise a todo
el sector financiero, en coordinación con las instituciones europeas. Con la entrada de
Croacia en la UE, el Banco Nacional de Croacia es miembro del sistema europeo de bancos centrales (ESCB).
El sector bancario está en manos del capital extranjero (6 grupos bancarios extranjeros) y
está consolidado, al exigir el banco central de Croacia unas normas más estrictas que el
marco regulador establecido por Basilea. Croacia se financia en los mercados
internacionales a unas tasas razonables, siendo su balanza de pagos excedentaria desde hace tres años.
Política fiscal: El déficit público se disparó con el estallido de la crisis económica como
consecuencia de las medidas de apoyo del gobierno para crear empleo e impulsar la
actividad económica. A partir del 2012, se produjo un cambio en la concepción del
presupuesto, en línea con las direcciones en la Unión Europea y marcado por los objetivos
de consolidación fiscal y desarrollo, así como por el crecimiento del PIB como base para posteriores consolidaciones fiscales y ahorros.
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A principios de 2014 Croacia entró en el Procedimiento de Déficit Excesivo (PDE) que le
obliga a cumplir con las recomendaciones de la UE y a conseguir en tres años los objetivos
de déficit marcados: 4,6%, 3,5% y 2,7% en 2014-2016 respectivamente.
En este contexto, los diferentes gobiernos han venido realizando desde 2014 constantes
revisiones de sus presupuestos con un enfoque centrado fundamentalmente en el aumento
de los ingresos: reforma sanitaria e incremento de la cotización del 13 al 15%; tasación de
los premios en los juegos de azar; mayores recargos sobre los juegos y concesiones;
nuevos impuestos sobre el tabaco y eliminación de los beneficios en las empresas públicas.
Sin embargo, poco ha hecho Croacia respecto de la introducción del controvertido impuesto
sobre las propiedades inmuebles. Por el lado del gasto, se ha retrasado la realización de inversiones en la medida de lo posible.
Como consecuencia de estas medidas Croacia mejoró drásticamente el objetivo marcado de
déficit presupuestario al reducirlo del -5,5% del PIB en el 2014, al 3,4% en el 2015 y al
0,8% en 2016, el menor déficit desde que en 2002 se recopilan los datos estadísticos de
acuerdo con la metodología actual.
A principio de diciembre de 2016, el Gobierno remitió al Parlamento el proyecto de
presupuesto para el 2017 con unos ingresos de 121.600 millones de kunas (16.213 euros
aproximativamente) y unos gastos 128.400 millones de kunas (17.120 millones de euros),
es decir un déficit presupuestario de 6.800 millones de kunas (907 millones de euros) o el
1,9% del PIB. La elaboración de los presupuestos se ha basado en un crecimiento esperado
del PIB del 3,2% para el año 2017.
El nuevo gobierno es consciente que para ejecutar el presupuesto es necesario adoptar
medidas concretas para mejorar el clima de negocios y de inversión. La reforma tributaria
por sí sola es insuficiente y son necesarias otras reformas para controlar el lado de los
gastos del presupuesto, reducir los desequilibrios macroeconómicos, en particular la elevada
deuda pública, e eliminar los numerosos obstáculos que obstaculizan el crecimiento económico.
La política monetaria está centrada en el mantenimiento de un tipo de cambio casi fijo entre
el euro y la kuna (entre 7,45-7,650 kunas/euro), con intervenciones directas del Banco
Nacional de Croacia en el mercado de divisas. Con el nuevo gobierno no se esperan cambios
en la política monetaria al compartir la misma línea ideológica que el anterior. Cabe
destacar que un 80% aproximadamente de la deuda interna y de los depósitos están indexados al euro.
Esta política monetaria estricta descarta el uso del tipo de cambio para mejorar la
competitividad exterior de las empresas croatas, al menos en el corto y medio plazo, lo que
supone que toda mejora en competitividad y productividad pasa por mejoras estructurales y de los costes, en especial del coste de la mano de obra.
El cambio medio en diciembre de 2015 fue de 7,6096 kunas por Euro frente a 7,6300 en diciembre de 2014 y 7,5735 kunas en diciembre de 2013.
El Banco Nacional de Croacia es un banco central autónomo de tipo occidental desde la ley
del BNC de 1993. Las nuevas enmiendas a ley del BNC, de marzo de 2013, han ampliado
sus funciones para que en caso de crisis del sector no-bancario coordine y supervise a todo
el sector financiero, en coordinación con las instituciones europeas. Con la entrada de
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Croacia en la UE, el Banco Nacional de Croacia es miembro del sistema europeo de bancos centrales (ESCB).
3.2 Previsiones macroeconómicas
Después de un largo periodo de recesión de seis años, que se inició en 2008, la economía
croata registró a partir del 2015 una senda de crecimiento que se mantiene con cierto vigor
a pesar de no acometer las reformas estructurales necesarias requeridas por la Unión Europea y las principales instituciones financieras multilaterales.
Conforme a los datos publicados por el Instituto Croata de Estadísticas y el Banco Nacional,
el PIB creció en 2016 un 2,9% en términos reales en comparación con el año 2015, superando las expectativas más optimistas.
El crecimiento registrado en 2016 se ha debido principalmente al aumento del consumo
personal, a los excelentes datos del sector turístico (18,9% PIB en 2016) y a las
exportaciones. Para el Gobierno, de seguir esta tendencia, el crecimiento del PIB podría
alcanzar un 3,2% en el 2017. Para la Comisión Europea, y de acuerdo con lo publicado en
su último Informe de País de 2017, la economía croata podría crecer un 3,1% en 2017 y un
2,5% en 2018, cifras muy superiores a sus anteriores previsiones. Por parte del Banco Europeo de Desarrollo, Croacia podría crecer un 2,0% en el 2017,
reflejo de una menor contribución de las exportaciones netas al crecimiento mientras
seguirá recuperándose el consumo y las inversiones junto con los ajustes fiscales para
reducir el endeudamiento público. Las inversiones privadas se mantendrán todavía limitadas
por la debilidad de la estructura económica, mientras que las inversiones públicas
aumentarán acorde con la esperada mejora en la absorción de los fondos europeos. El FMI por su parte, en su nuevo Informe de Primavera de 2017 y en línea con el optimismo
de las otras instituciones nacionales e internacionales, ha mejorado también sus previsiones
para Croacia para el 2017, con un crecimiento de su PIB del 2,9%, (frente a su anterior
2,1% de su Informe de otoño de 2016), una menor inflación (del 0,8% frente al anterior
1,1%), un mayor superávit por cuenta corriente (del 2,8% frente al anterior 2,2%) y un
menor desempleo (del 13,9% frente al 15,9% anterior). Estas previsiones se basan en la
recuperación cíclica de la inversión, producción y comercio. Para el 2018, el FMI prevé un
crecimiento del 2,9% del PIB.
3.3 Otros posibles datos de interés económico
Las prioridades económicas del gobierno son: conseguir una economía más competitiva y
crear las bases para la recuperación económica y la estabilización de los indicadores macroeconómicos. Para ello, se centra en la implementación de las siguientes medidas:
1. intento de equilibrio entre la consolidación fiscal (reducción del déficit público y recorte de
los gastos estructurales) e impulso del crecimiento económico con inversiones productivas, creación de empleo y fortalecimiento de la confianza en el sector financiero.
2. aceleración de las reformas estructurales, con una política industrial destinada al desarrollo de una industria moderna, y la finalización del proceso privatizador.
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3. apoyo al ciclo inversor con inversiones públicas-privadas, utilización de los fondos
europeos y de las Instituciones Financieras Internacionales, y creación de un clima favorable
para la atracción de inversiones extranjeras en los sectores de infraestructuras, turismo y energías renovables.
3.4 Comercio Exterior de bienes y servicios
La balanza comercial croata ha sido siempre deficitaria y dependiente de sus dos principales
socios comerciales: Alemania e Italia.
Los datos de 2016 y de 2015 reflejan una recuperación progresiva de la demanda externa y
de la economía croata, con un aumento de ambos flujos después de los malos años
anteriores. En 2016, las exportaciones alcanzaron los 12.320 millones de euros mientras
que las importaciones superaron los 19.686 millones, aumentando el déficit comercial hasta
los 7.366 millones de euros. La tasa de cobertura de las importaciones por las exportaciones fue de 62,5%.
El comercio exterior con los países miembros de la UE representa un 73,0% del total. Las
importaciones suponen el 77,2% del total y las exportaciones un 66,4%.
3.4.1 Apertura comercial
La economía croata está muy abierta al exterior. Su coeficiente de apertura para el 2016
fue de:
- Comercio exterior (exportaciones + importaciones)/ PIB = 70,22%
- Importación / PIB = 43,19%
3.4.2 Principales socios comerciales
La Unión Europea es el principal socio comercial de Croacia, con una evolución creciente
después de la entrada de Croacia en la UE, en julio de 2013, pasando del 60% del total en
el 2012 al 73% en el 2016. En cifras, el 77% de las importaciones procedieron de la UE
mientras que el 67% de sus exportaciones se dirigieron a ese mercado. Dentro de la UE, los
principales socios comerciales han sido tradicionalmente Alemania, Italia, Eslovenia y
Austria. Fuera de la UE, Bosnia y Herzegovina, Serbia, Rusia y China son los principales socios.
Por lo que a las importaciones se refiere, Alemania es tradicionalmente el primer
suministrador de bienes y servicios (16,2% en 2016), seguida de Italia (12,5% en ese
mismo año), Eslovenia (10,9%), Austria (7,9%), Hungría (7,0%) y Holanda con el 3,8%.
Fuera de la UE, y ocupando el séptimo, octavo y décimo puesto, están
China (2,95%), Bosnia y Herzegovina con el 2,91% y Serbia con el 2,5%. De España importa el 2,02% del total.
Entre los principales clientes de Croacia, Italia ocupó en 2016 el primer lugar con el 13,6%
del total exportado por Croacia, seguida de Eslovenia con el 12,5% y Alemania con el
11,7%. La exportación a Bosnia y Herzegovina, su socio comercial tradicional con mayoría
croata en la parte de Herzegovina, ha caído al cuarto lugar (frente al tercer lugar en el 2014).
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CUADRO 3: EXPORTACIONES POR PAÍSES (PRINCIPALES PAÍSES
CLIENTES)
EXPORTACIONES CROATAS POR PAÍSES
Millones Euros 2014 2015 2016 % s/T
Italia 1.435 1.545 1.687 13,69
Eslovenia 1.172 1.417 1.541 12,51
Alemania 1.153 1.303 1.450 11,77
Bosnia y Herzegov. 1.223 1.121 1.119 9,09
Austria 630 751 790 6,41
Serbia 509 562 521 4,23
Hungría 361 415 471 3,82
Estados Unidos 218 269 455 3,70
Holanda 166 235 322 2,62
Francia 229 271 290 2,35
----
España 135 198 198 1,61
Fuente: Oficina de Estadísticas Croata
CUADRO 4: IMPORTACIONES POR PAÍSES (PRINCIPALES PAÍSES
PROVEEDORES)
IMPORTACIONES CROATAS POR PAÍSES
Millones Euros 2014 2015 2016 % s/T
Alemania 2.585 2.865 3.190 16,20
Italia 2.437 2.441 2.468 12,53
Eslovenia 1.851 1.972 2.150 10,92
Austria 1.482 1.688 1.567 7,96
Hungría 1.127 1.435 1.397 7,09
Holanda 590 694 767 3,89
Polonia 427 522 600 3,05
China 436 517 581 2,95
Bosnia y Hercegov. 460 495 572 2,91
Serbia 355 433 497 2,52
Francia 396 429 476 2,41
----
España 278 382 398 2,02
Fuente: Oficina de Estadísticas Croata
Informe Económico y Comercial Croacia
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3.4.3 Principales sectores de bienes (exportación e importación)
Los principales sectores de la importación croata se corresponden con los siguientes:
-Maquinaria y equipos de transporte, especialmente vehículos automóviles dado que en
Croacia no hay líneas de montaje de vehículos,
-Productos químicos
-Manufacturas diversas
-Manufacturas clasificadas por materiales
-Combustibles minerales y lubricantes, principalmente importación de petróleo -Alimentación y animales vivos
Por lo que a la exportación se refiere, los principales sectores son:
-Equipos de transporte, básicamente sector naval
-Manufacturas diversas
-Manufacturas clasificadas por materiales
-Productos químicos
-Combustibles minerales y lubricantes
CUADRO 5: EXPORTACIONES POR SECTORES
PRINCIPALES SECTORES EXPORTADOS POR CROACIA
Millones Euros 2014 2015 2016 %s/T
Maq. y equipos de transporte 2.280 2.780 2.898 23,52
Manufacturas diversas 1.684 1.861 2.086 16,93
Manuf. según materiales 1.673 1.812 1.929 15,66
Productos químicos 1.102 1.361 1.630 13,23
Alimentación y animales vivos 1.029 1.219 1.377 11,17
Comb. minerales y lubricantes 1.389 1.260 1.162 9,43
Mat. primas ex. combustibles 827 897 919 7,46
Bebidas y tabaco 172 176 194 1,57
Fuente: Oficina de Estadísticas Croata
Clasificación por secciones SITC (Clasificación Estándar de Comercio Internacional)
CUADRO 6: EXPORTACIONES POR CAPÍTULOS ARANCELARIOS
PRINCIPALES PRODUCTOS EXPORTADOS POR CROACIA
Datos en Millones Euros 2014 2015 2016 %s/T
Medicamentos 414 571 888 7,21
Maquinaria y aparatos eléctricos 641 715 821 6,66
Petróleo y sus productos 874 791 685 5,55
Confección 599 626 651 5,28
Madera y corcho 491 567 555 4,50
Manufacturas diversas 366 395 539 4,37
Otras manufacturas de metal 407 293 516 4,18
Maquinaria industrial general 384 420 446 3,62
Informe Económico y Comercial Croacia
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Vehículos automóviles 252 334 444 3,60
Manufac. minerales no metálicas 369 409 401 3,25
Fuente: Oficina de Estadísticas Croata
Clasificación por divisiones SITC (Clasificación Estándar de Comercio Internacional)
CUADRO 7: IMPORTACIONES POR SECTORES
PRINCIPALES SECTORES IMPORTADOS POR CROACIA
Millones Euros 2014 2015 2016 %s/T
Maq. y equipos de transporte 3.837 4.423 5.057 25,68
Productos químicos 2.266 2.605 3.011 15,29
Manufacturas diversas 2.255 2.524 2.830 14,37
Manuf. Según materiales 3.028 3.342 3.497 13,76
Comb. minerales y lubricantes 3.181 2.813 2.424 12,31
Alimentación y animales vivos 1.910 2.113 2.188 11,11
Mat. primas, ex. combustibles 293 337 334 1,69
Fuente: Oficina de Estadísticas Croata
Clasificación por secciones SITC (Clasificación Estándar de Comercio Internacional)
CUADRO 8: IMPORTACIONES POR CAPÍTULOS ARANCELARIOS
PRINCIPALES PRODUCTOS IMPORTADOS POR CROACIA
Datos en Millones Euros 2014 2015 2016 %s/T
Petróleo y prod.de petróleo 2.249 2.159 1.480 7,51
Vehículos automóviles 896 1087 1.372 6,97
Medicamentos 677 826 1.205 6,12
Confección 787 839 935 4,75
Maquinaria y aparatos eléctricos 721 832 891 4,52
Maquinaria industrial general 630 690 838 4,26
Manufacturas diversas 577 630 760 3,86
Otras manufacturas de metal 525 595 663 3,36
Telecomunicaciones 509 591 632 3,21
Hierro y acero 551 610 610 3,10
Fuente: Oficina de Estadísticas Croata
Clasificación por divisiones SITC (Clasificación Estándar de Comercio Internacional)
3.4.4 Principales sectores de servicios (exportación e importación)
No se publican datos desglosados sobre el comercio de servicios. Solo hay disponibles datos de turismo, que se han incluido en el apartado de turismo.
Informe Económico y Comercial Croacia
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3.5 Turismo
El sector turismo tiene una gran importancia como factor de crecimiento de la economía y
de entrada de divisas, junto con las remesas de los emigrantes. Su participación en el PIB
del 2016 del 18,9%, y unos ingresos de 8.635 millones de euros en 2016 y una tasa de
crecimiento del 8,9% respecto del año anterior (7.928 millones de euros en 2015).
El crecimiento continuo del número de turistas en los últimos cinco años (2011-2016)
refleja la recuperación del sector turístico croata después de la crisis económica mundial, y
la creciente inestabilidad política de los tradicionales destinos turísticos de la cuenca
mediterránea y competencia directa de Croacia.
En 2016, el número de turistas que visitaron Croacia se elevó a 15.594.157 con un record
de 78.049.852 noches, lo que supuso un incremento del 8,7% en términos de visitas y un
9,0% en noches de estancia en comparación con el año 2015. Por lo que se refiere a su
procedencia, un 88,5% fue extranjero (+8,9 % en relación con el año anterior) por un
11,5% de turismo doméstico (+7,6%).
Por países de procedencia resalta el elevado porcentaje de turistas llegados de los países del
centro y este de Europa. Alemania es el país que aporta el mayor número de turistas
extranjeros (16,4%), seguida de Eslovenia (9,4%), Austria (8,9%), Italia (8,1%), Polonia
(5,4%), Chequia (4,9%), Reino Unido (4,3%), Hungría (3,5%) y Eslovaquia y Holanda con
2,8% cada uno. El número de turistas españoles fue apenas del 1,6% y 222.523 personas (crecimiento del 4,6% con respecto al año anterior).
Las posibilidades de inversión en el sector hotelero se han topado estos últimos años con un
clima de inversiones poco propicio, como ha ocurrido en los otros sectores económicos, a lo
que se le ha añadido una falta de planes de desarrollo claros, un escaso control medio
ambiental, incertidumbre en lo relativo a la propiedad de la tierra, una corta temporada turística y la poca calidad de las infraestructuras.
El gobierno presentó en el 2013, un plan estratégico del sector turístico hasta el 2020 con el
que se pretende crear el marco para los proyectos con posible financiación UE, conseguir
situar al país dentro de la lista de los 20 destinos mundiales más competitivos, y lograr unos
ingresos en torno a los 14-15.000 millones de euros para el 2020. Para el 2017, el gobierno
espera unas inversiones en torno a los 800 millones de euros que amplíen la temporada
turística, actualmente concentrada en apenas tres meses (desde mediados de junio a
mediados de septiembre).
3.6 Inversión Extranjera
3.6.1 Régimen de inversiones
Tras su ingreso en la Unión Europea, Croacia aprobó una serie de medidas tendentes a
mejorar el clima de negocios para atraer la inversión extranjera, entre otras la aprobación
de una Ley de Promoción de Inversiones en el 2012 y la creación de una Agencia de
Promoción de Inversiones y Competitividad (AIK). La nueva Directiva de la Comisión
Europea 651/2014 del 17 junio de 2014, obligó al gobierno croata a reelaborar dicha Ley, aprobándose una nueva Ley de Promoción de Inversiones el 18 septiembre de 2015.
A pesar de estos esfuerzos legales, el clima de negocios sigue presentando obstáculos a las
inversiones extranjeras que se pueden sintetizar en: falta de coordinación a nivel local y
Informe Económico y Comercial Croacia
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nacional, falta de uniformidad en las decisiones de la Administración Pública, excesiva
lentitud en los procedimientos legales, discriminación y poca transparencia en los concursos
y licitaciones públicas, problemas con las autoridades fiscales, corrupción y, en ocasiones, cierto rechazo al inversor extranjero.
3.6.2 Inversión extranjera por países y sectores
La progresiva recuperación económica mundial y la mejora de los datos macroeconómicos
de Croacia en estos dos últimos años, junto con una mejor calificación por parte de las
agencias crediticias americanas del país, han propiciado una mayor captación de inversión
extranjera en el 2016 (1.705,6 millones de euros en 2016).
Las inversiones procedentes de la UE representan más de la mitad del total de la inversión
extranjera. La inversión extranjera directa acumulada (1993-2016) totaliza los 30.767
millones de euros. Los años 2007 y 2008 fueron los años de mayor captación de inversiones extranjeras con 3.408 y 3.650 millones de euros respectivamente.
Los principales países inversores en Croacia, por inversión acumulada de 1993 a 2016 han
sido: Holanda (6.551 millones de euros y 21,2% de la IED total), Austria con 3.545 millones
de euros (11,5%); Italia con 3.313 millones de euros (10,7%), Alemania (2.878 millones y
9,3%), Luxemburgo (2.286 millones y 7,4%), Hungría (2.110 millones y 6,8%) y Francia (1.459 millones y 4,7%).
Los principales sectores de destino de la IED por inversión acumulada de 1993 a 2016
fueron: intermediación financiera (30,6%), comercio mayorista (8,8%), actividades inmobiliarias (6,8%), telecomunicaciones (6,1%) y comercio minorista (5,6%).
CUADRO 9: FLUJO DE INVERSIONES EXTRANJERAS POR PAÍSES Y
SECTORES
INVERSIÓN EXTRANJERA POR PAÍSES Y SECTORES
Millones de Euros 2014 2015 2016
POR PAÍSES
Italia 14,4 7,9 1.898,7
Holanda 2.408 71 538,8
Luxemburgo 21,5 286,1 274,7
Alemania -812,2 196,7 168,8
Eslovenia 26,9 91,2 73,7
POR SECTORES
Intermediación financiera 1.923,3 -643,7 719,9
Actividades inmobiliarias 71,5 -5,2 342,6
Inversiones inmobiliarias 155,8 168,6 150,8
Comercio minorista 155,3 73,4 121,2
Construcción edificios 36,7 14,8 96,3
Fuente: Banco Nacional de Croacia
Informe Económico y Comercial Croacia
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3.6.3 Operaciones importantes de inversión extranjera
La llegada de la inversión extranjera se consolidó en el año 2000 cuando se privatizaron los
dos grandes bancos estatales: Privredna Banka y Zagrebacka Banka. Posteriormente se han
ido privatizando todos los demás, que actualmente están en manos de italianos, alemanes,
austriacos y franceses.
Como principales operaciones de inversión extranjera en el sector productivo, se puede
destacar la compra por Deutsche Telekom del 51% de la empresa pública de telefonía (T-
Com), la compra de la empresa húngara MOL del 49% de la empresa de hidrocarburos INA,
la adquisición de la farmacéutica PLIVA por el grupo hebréo TEVA y la privatización de los
tres grupos industriales más importantes del sector siderúrgico-grupo TLM de Sibenik, altos
hornos de Split y acería de Sisak- esta última de nuevo vendida en mayo de 2012 a una empresa italiana por problemas con el anterior comprador.
Después de haber avanzado muy poco en el campo de las privatizaciones en los últimos
años, el nuevo gobierno creó en el 2013 una Oficina Administrativa Central del Estado para
la Gestión de la Propiedad del Estado (SDUUDI) y el CERP (Centro de reestructuración y
venta) y anunció la privatización de 30 empresas que figuran en la cartera del estado, con
el objetivo de reducir el elevado déficit presupuestario. Dicho proceso se inició en otoño de
2013 con la convocatoria para la privatización del 99,13% de las acciones estatales en el
banco Postal (Hrvatska Postanska Banka), que no se concretó finalmente, al considerar el
gobierno croata que el precio ofrecido era insuficiente y las condiciones muy estrictas (los
dos finalistas fueron OTP Banka-Hungría- y Erste Banka-Austria-); la venta del 55% de sus
acciones en la compañía croata de seguros (Croatia Osiguranje), que recayó en la empresa
croata ADRIS grupa y la convocatoria de la privatización de las líneas aéreas croatas, que se quedó sin recibir ofertas.
En diciembre de 2013, el gobierno abrió el concurso para la concesión de los más de 1.000
km de autopistas del país, proyecto que ha sido públicamente abandonado por el gobierno
actual (marzo 2015), presionado por una opinión pública en contra. En su lugar, el gobierno
ha anunciado una segunda vía para la monetización de la deuda de los operadores públicos
de autopistas, con una oferta pública de sus acciones, previsiblemente en noviembre de
2015 (HAC-ONC- empresa pública de autopistas y empresa de cobro de peaje).
A principios del 2015, el gobierno anunció el cierre de la empresa petroquímica de Sisak y
de la de la productora de fertilizantes artificiales Petrokemija, quienes no han podido
encontrar un inversor estratégico, mientras que no se ha presentado ninguna oferta para la
venta de las acciones públicas de la compañía marítima Jadroplov. En abril de 2015, se
abrió además el concurso para el desarrollo del complejo turístico de Kupari (en la región de
Dubrovnik), con un coste aproximado de 200 millones de euros, que supondrá la
construcción de hoteles de cuatro y cinco estrellas y una capacidad de 1500 camas. Es un
concurso con una concesión de 99 años, que incluye además el actual hotel GRAND.
Otras privatizaciones pendientes son el complejo de Brijuni, la empresa Narodne Novine
(Boletin Oficial) y el ACI Club (cadena de marinas náuticas), además de la venta de más de diez propiedades estatales-hoteles en la costa y de las antiguas propiedades militares.
Cabe mencionar además, que la empresa de hidrocarburos croata INA y la empresa húngara
MOL iniciaron a mediados de agosto de 2014, un largo proceso judicial en la Corte de
Informe Económico y Comercial Croacia
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Arbitraje Internacional de París, con el fin de determinar la legalidad de la venta que se realizó en su día, del 49% de INA a MOL.
En sus negociaciones con la UE, Croacia se comprometió además a reestructurar y privatizar
el sector de los astilleros, uno de los sectores tradicionales del país. Después de varias
negociaciones, se decidió en marzo de 2012, la venta de Brodosplit a la empresa croata
DIV, la liquidación de Kraljevica y la entrada de Uljanik en un programa de propiedad de
acciones por los empleados. En julio de este mismo año, el gobierno aceptó además la
venta de Brodotrogir al empresario croata Danko Koncar y la compra de 3.Maj por Uljanik tras su capitalización.
3.6.4 Fuentes oficiales de información sobre inversiones extranjeras
Las fuentes oficiales de información sobre inversiones extranjeras (estadísticas) en Croacia
son el Banco Nacional de Croacia (www.hnb.hr) y para buscar información sobre regulación
y normativa, se puede consultar la página web de la Agencia de Promoción de Inversiones y
Competitividad (www.aik-invest.hr) y la página web de la Cámara de Economía de Croacia (www.investincroatia.hr).
3.6.5 Ferias sobre inversiones
Las más conocidas ferias o congresos en Croacia son el Foreign Investors Council y Rexpo.
El Congreso de Inversores Extranjeros (www.ficc.hr) es una iniciativa público privada que
parte de una asociación empresarial que se crea al efecto en diciembre de 2011. El
congreso se celebra con una periodicidad anual (última edición el 7 de febrero de 2017) con
el objetivo de mejorar el clima general en Croacia con respecto a las inversiones y los
negocios. El Consejo representa a los inversores extranjeros a través de la cooperación y el
diálogo con las instituciones gubernamentales, asociaciones comerciales en Croacia y en el extranjero y con la creación de lazos entre los inversores extranjeros en Croacia.
Rexpo es un congreso (www.rexpo.hr) que ofrece la posibilidad de alquilar un espacio para
exposición. El congreso es anual y se celebra en Zagreb en noviembre; en el 2016 se
celebró la 5ª Edición los días 24 y 25 de noviembre. La entidad organizadora califica el
evento de feria internacional al contar además de los seminarios y conferencias con un espacio de exposición cercano a los 2.500 metros cuadrados.
3.7 Inversiones en el exterior. Principales países y sectores
Las inversiones croatas totales en el exterior fueron negativas tanto en el 2015 como en el
2016. E el 2014, se produjo la mayor inversión croata con el extranjero, con un total de
1.600 millones de euros, lo que se explica por la compra del grupo croata AGROKOR, de la cadena de hipermercados eslovena MERCATOR.
El destino de la inversión acumulada de 1993 a 2016 ha sido principalmente Holanda (2.579
millones de euros y 46,5% sobre el total), Bosnia y Herzegovina (18,6%), Eslovenia
(13,6%) y Serbia (13,1%), estos tres últimos mercados pertenecientes a la antigua
Yugoslavia y por lo tanto mercados en los que cuenta con una larga tradición y experiencia.
Estos cuatro países concentran el 91,8% de la inversión total croata. En 2016, la inversión
positiva se dirigió a Bosnia y Herzegovina (52 millones de euros), Polonia y Malta con 22,3
millones ambos.
Informe Económico y Comercial Croacia
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Por sectores y sobre el total acumulado hasta 2016 destacan en primer lugar, las
actividades en las centrales, consultoría y gestión (26,0%), seguido del comercio mayorista
(23,8%), servicios financieros (23,2%) y producción de farmacéuticos (12,2%). En 2016, se
ha centrado fundamentalmente en comercio mayorista, coke y productos refinados de petróleo y producción alimentaria.
CUADRO 10: FLUJO DE INVERSIONES EN EL EXTERIOR POR PAÍSES Y
SECTORES
INVERSIÓN CROATA EN EL EXTERIOR
Millones de Euros 2014 2015 2016
POR PAÍSES
Bosnia y Herzegovina 50,5 274,9 52,0
Dinamarca 9,1 6,7 7,6
Polonia 10,0 2,6 22,3
Malta 7,3 37,5 22,3
POR SECTORES
Comercio mayorista 82,6 4,5 73,8
Manufacturas de coque, refino de
petróleo -232,4 -69,8 57,4
Producción alimentaria 11,5 76,3 47,3
Seguros 5,0 4,9 18,1
Producción de bebidas 2,6 9,9 14,7
Fuente: Banco Nacional de Croacia
3.8 Balanza de pagos. Resumen de las principales sub-balanzas
La Balanza por Cuenta Corriente ha presentado en 2016 de nuevo superávit por cuarto año
consecutivo (menor sin embargo que el de 2015), al alcanzar los 1.168 millones de euros
frente a los 2.098 millones de 2015, por razones que pueden considerarse como
coyunturales: por una parte, por los récords históricos de número de turistas e ingresos de
divisa que se han registrado en estos dos últimos años como consecuencia de la creciente
desestabilidad política de los otros destinos turísticos del Mediterráneo, y por otra parte, por
el incremento de las remesas de emigrantes, reflejo de la creciente salida de jóvenes
croatas en busca de trabajo en los países vecinos (Alemania, Austria, Suiza y países nórdicos).
La Balanza Comercial ha sido siempre sistemáticamente deficitaria, con menores o mayores
déficits en función de la mayor o menor contracción de las importaciones y de la mayor o
menor caída de las exportaciones. En 2016, el déficit comercial fue de 7.324 millones de euros y de 6.974 millones de euros en 2015.
La Balanza de Servicios ha registrado siempre superávit, por los importantes ingresos del
turismo que crecen cada año. En 2016 el superávit fue de 8.759 millones de euros (el mayor de los últimos años) y de 8.072 millones en 2015.
Informe Económico y Comercial Croacia
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La Balanza de Transferencias, gracias a las remesas de los emigrantes, muestra también un
creciente saldo positivo desde 2015, con 1.303 millones de euros en el 2016 y 1.280
millones de euros en el 2015.
El saldo de la Balanza de Capitales ha sido de 515 millones de euros en 2016, frente a
los 307 millones del 2015.
La balanza financiera ha registrado un saldo positivo en estos últimos años, con 1.155
millones de euros en 2016, algo inferior a la cifra de 2015 de 1.859 millones de euros, gracias a la partida “otras inversiones”.
CUADRO 11: BALANZA DE PAGOS
BALANZA DE PAGOS DE CROACIA
Datos en millones de euros 2014 2015 2016
CUENTA CORRIENTE 887 2.098 1.168
Balanza Comercial (Saldo) -6.513 -6.974 -7.324
Balanza de Servicios (Saldo) 7.361 8.072 8.759
- Turismo y viajes 7.202 7.722 8.272
- Otros servicios 159 350 487
Balanza de Rentas (Saldo) -863 -279 -1.568
- Del trabajo 716 908 1.011
- De la inversión -1.579 -1.187 -2.580
Balanza de Transferencias (Saldo) 903 1.280 1.303
- Administraciones públicas -552 -507 -474
- Resto sectores (remesa trabajadores, otros) 1.455 1.787 1.777
CUENTA DE CAPITAL 70 307 515
CUENTA FINANCIERA 453 1.859 1.155
Inversiones directas -691 -247 -1.959
Inversiones de cartera 717 -117 1.308
Otras inversiones 922 1.493 2.151
Derivados financieros 35 -15 -81
Reservas -529 745 -264
Errores y Omisiones 503 -547 -528
Fuente: Banco Nacional de Croacia
3.9 Reservas Internacionales
Las reservas de divisas han alcanzado un nivel aceptable, con pequeñas variaciones en los
últimos años. En cifras, en diciembre de 2016 fueron de 13.514 millones de euros (7,6
meses de importación de bienes y servicios), de 13.707 millones de euros en 2015 y de 12.688 millones en 2014.
Informe Económico y Comercial Croacia
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3.10 Moneda. Evolución del tipo de cambio
La moneda nacional de Croacia es la Kuna (HRK).
El Banco Central (Banco Nacional de Croacia) mantiene una política de estabilidad cambiaria
de la Kuna con respecto al Euro, interviniendo en el mercado de divisas para mantener la cotización dentro de una estrecha banda de entre 7,50 y 7,70 kunas/Euro.
El cambio medio a 31 de diciembre de 2016 fue de 1 Euro = 7,55 kunas frente al cambio de
1 Euro = 7,63 kunas a 31 de diciembre de 2015, con fluctuaciones durante la temporada turística por la importante entrada de divisas.
3.11 Deuda Externa y servicio de la deuda. Principales ratios
Uno de los peores datos de la economía croata es el nivel de deuda externa que no ha
dejado de crecer en los últimos años, a pesar de las recomendaciones del FMI que lo
considera excesivo teniendo en cuenta que es casi el doble de las cifras que se registran en
otros países del entorno. En 2016 y 2015, Croacia logró rebajar su nivel de deuda externa
hasta los 41.668 millones de euros y 45.384 millones de euros respectivamente, situándolo
en el 2016 en el 91,4% del PIB (primer año debajo del 100% desde 2008) frente al 103,4% PIB en 2015.
El servicio de la deuda externa alcanzó un máximo en el 2009 con un 46,7% en relación con
las exportaciones de bienes y servicios. Desde entonces ha ido minorando hasta alcanzar un 36,8% en el 2016.
3.12 Calificación de riesgo
La OCDE, en su reunión del Grupo de Expertos en Riesgo País del 29 de enero de
2009, clasificó a Croacia para operaciones a medio y largo plazo, en el grupo 5º.
Después de la crisis económica y del inicio de la recuperación económica de Croacia a
finales de 2015 y afianzada en el 2016 con una reducción del déficit presupuestario y de la
deuda pública, las tres principales agencias crediticias internacionales han mantenido su
calificación en su última revisión de principios de 2017, pero en los tres casos, han pasado de una perspectiva negativa a estable.
De forma resumida, la calificación actual del riesgo soberano de Croacia es de:
S&P: BB/Estable (marzo 2017- mantenida la calificación de diciembre de 2016)
Moody’s: Ba2/Estable (marzo 2017)
Fitch: BB/Estable (enero 2017)
3.13 Principales objetivos de política económica
Los objetivos de política económica de los diferentes gobiernos croatas, sea del anterior
gobierno socialdemócrata o de la actual coalición de centro derecha, vienen determinados
por las recomendaciones de la Unión Europea que urge la realización de reformas
estructurales para mejorar los excesivos desequilibrios macroeconómicos del país: déficit
fiscal y endeudamiento público, déficit comercial, elevada deuda externa, alto desempleo,
Informe Económico y Comercial Croacia
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lucha contra la corrupción, atracción de la inversión extranjera directa y mayor absorción de los fondos europeos.
4 RELACIONES ECONÓMICAS BILATERALES
4.1 Marco institucional
4.1.1 Marco general de las relaciones
Las relaciones bilaterales siempre han sido amistosas, con ausencia de contenciosos.
España apoyó desde el principio la entrada de Croacia en la Organización Mundial de
Comercio (OMC), en el 2000 y en la Unión Europea, en julio de 2013.
El nivel de intercambios así como el interés comercial de España por Croacia es creciente,
impulsado por la adhesión de Croacia a la UE y por la adjudicación a empresas españolas de
licitaciones financiadas por la UE, el BERD, el Banco Mundial y el BEI.
En 2016 el valor de las exportaciones españolas a Croacia fue de 379,91 millones de euros
en 2016, creciendo un 7,5% respecto al año anterior, mientras que el de las importaciones
disminuyó un 14,8%, situándose en 84,4 millones de euros. El saldo comercial en 2016 fue de 295,5 millones de euros y la tasa de cobertura de 450,07%.
La adhesión de Croacia en la UE constituye una buena oportunidad para las empresas
españolas (especialmente consultoras, ingenierías y constructoras) que opten por concurrir
a las licitaciones de proyectos financiados por los fondos estructurales y de cohesión de la
UE. Sin embargo, en este punto cabe resaltar la fuerte competencia tanto de las empresas
locales (muchas veces filiales extranjeras) como de otros EEMM de la UE, en especial de
Austria, Alemania, Italia y Francia, que tienen una fuerte implantación en la región desde
hace años, y la falta de transparencia de un mercado considerado por distintos organismos internacionales como de elevada corrupción.
Hay muy pocas empresas españolas establecidas en Croacia, entre las que destacan ROCA,
ACCIONA ENERGÍA e INDITEX, a las que hay que sumar diversas franquicias así como la
apertura de oficinas de obras y/o comerciales por parte de aquellas consultoras o
ingenierías que están siendo adjudicatarias de licitaciones, como es el caso de COMSA
y EPTISA. Meliá, presente en Croacia con la gestión de hoteles sólo mantiene su presencia a
través de franquicia.
En lo relativo a las inversiones, cabe señalar el limitado valor de las inversiones en ambos
sentidos. Desde la independencia de Croacia, la inversión española en Croacia hasta
diciembre de 2016 apenas ha totalizado 73,32 millones de euros, mientras que la inversión croata en España durante ese mismo período fue de 79,15 millones de euros.
4.1.2 Principales acuerdos y programas
Los principales acuerdos económicos bilaterales firmados entre España y Croacia son:
Acuerdo sobre transporte internacional por carretera. Firmado en 1994. Entró
en vigor el 11 de mayo de 1995.
Acuerdo sobre tráfico aéreo. Firmado en 1997. Continúa en aplicación provisional.
Informe Económico y Comercial Croacia
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Acuerdo sobre cooperación en materia de turismo. Firmado en junio de 1994.
Continúa en tramitación.
Acuerdo sobre cooperación cultural y científica. Firmado en 1997. Entró en
vigor el 11 de marzo de 1998.
Acuerdo sobre Promoción y Protección Recíproca de Inversiones (APPRI).
Firmado en 1997. Entró en vigor el 17 de septiembre de 1998.
Comité Bilateral de Cooperación Empresarial, (febrero 2003), entre el Consejo
Superior de Cámaras de Comercio de España y la Cámara de Economía de Croacia.
Convenio para evitar la Doble Imposición, firmado el 19 de mayo de 2005,
durante la visita del Ministro español de Asuntos Exteriores a Zagreb. Entró en vigor
el 20 de abril de 2006.
4.1.3 Acceso al mercado. Obstáculos y contenciosos
El 1 de julio de 2013 Croacia ingreso en la Unión Europea como su 28º Estado miembro de
la Unión Europea, desapareciendo las barreras comerciales a bienes y servicios españoles.
4.2 Intercambios comerciales
El saldo de la Balanza Comercial bilateral ha sido tradicionalmente favorable a España, con
un nivel de intercambios de reducido importe.
En el año 2016, según los datos de comercio exterior publicados por la DG de Aduanas
(ESTACOM), nuestras exportaciones alcanzaron los 379,9 millones de euros, lo que
representa un ligero incremento del 7,5% en relación con el mismo periodo del año
anterior. Por su parte nuestras importaciones disminuyeron un 14,8% en el mismo periodo,
hasta situarse en 84,41 millones de euros. El saldo comercial fue de 295,5 millones de
euros y la tasa de cobertura de 450,07%.
Conforme a los últimos datos disponibles de la Dirección General de Aduanas, en 2017
permanece la tendencia alcista del valor del comercio exterior entre España y Croacia. Hasta
abril, el valor de nuestras exportaciones fue de 151,29 millones de euros frente a unas
importaciones de 26,40 millones, siendo el saldo de 124,89 millones y la tasa de cobertura
del 572,98%.
A nivel mundial, Croacia ocupó en el 2016 el puesto 63 como cliente de España y el 99 como suministrador, siempre según estadísticas españolas.
Exportaciones españolas
Nuestra exportación está relativamente concentrada en pocos productos; los cinco primeros
capítulos representaron en 2016 un 45,72% y un 66,66% los diez primeros, porcentajes
muy similares a los del 2015.
Los 5 primeros capítulos de exportación fueron en 2016 los productos farmacéuticos
(11,94%), seguidos de las prendas de vestir no de punto (10,07%); los vehículos
automóviles y tractores (9,83%); Pescados, crustáceos y moluscos (7,17%) y las carnes y
despojos comestibles (6,71%).
Cabe señalar en este punto que nuestra exportación debe afrontar la fuerte competencia de
los productos italianos, austriacos y alemanes, cuyas empresas cuentan con las ventajas
Informe Económico y Comercial Croacia
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comparativas de la proximidad geográfica y las facilidades financieras que permite la
implantación de sus bancos.
Importaciones españolas
Por su parte, las importaciones españolas procedentes de Croacia registran unas cifras
modestas y en disminución en relación con el año 2015. En 2016 el valor de las
importaciones fue de 84,41 millones de euros, un 14,8% menos en relación con idéntico periodo del año anterior.
Los cinco primeros capítulos de importación en el 2016 aglutinaron al 58,84% del total
importado (77,78% para los 10 primeros). Nuestros cinco principales capítulos de
importación fueron los correspondientes a metales preciosos y joyería (16,11%); productos
farmacéuticos (16,01%); pescados, crustáceos, moluscos (11,31%); abonos (9,30%) y muebles, sillas y lámparas (5,61%).
Respecto del comercio exterior de servicios, solo se disponen de datos de turismo.
El crecimiento del número de turistas en estos seis últimos años (2011-2016), muestra una
sólida recuperación del sector, iniciada a partir del 2010. De acuerdo con los datos
publicados para 2016, el número de turistas registró un nuevo record al alcanzar los
15.594.157, un 8,7% más que en el 2015, siendo un 88,5% de las llegadas de turistas
extranjeros. Las entradas de divisas por este concepto alcanzaron los 8.635 millones de euros (18,9% del PIB).
Por país de procedencia, Alemania sigue aportando el mayor número de turistas (23,7% del
total), seguido de Eslovenia (9,9%), Austria (9,0%), Italia y Polonia (6,9%), Chequia
(6,6%), Reino Unido (4,2%), Holanda (3,7%), Eslovaquia y Hungría (3,6%). El número de turistas españoles fue de 222.523 (0,5% del total).
CUADRO 12: EXPORTACIONES BILATERALES POR SECTORES
EXPORTACIONES BILATERALES POR SECTORES
Orden Sector Miles de euros
1 Moda 81.906
2 Industria química (productos químicos) 65.355
3 Industria automoción 38.237
4 Pescados, mariscos y sus transformados 28.144
5 Productos cárnicos y sus transformados 26.003
6 Productos de origen vegetal 25.331
7 Materiales de construcción 16.362
8 Medio ambiente y producción energética 16.312
9 Otras industrias agroalimentarias 14.791
10 Materias primas, semimanufacturas y productos intermedios 11.293
11 Hábitat 8.640
12 Ocio 6.828
13 Tecnología de envase y embalaje 5.781
14 Equipamiento para colectividades 5.054
15 Maquinaria y material eléctrico 3.641
Informe Económico y Comercial Croacia
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16 Tecnología para la industria alimentaria 3.229
17 Maq. de obras públicas, construcción, minería y transporte 2.804
18 Demás maquinaria y componentes industriales 2.799
19 Animales vivos, sus productos y su alimentación 2.436
20 Equipos de protección y seguridad laboral 2.237
Fuente: D.G. de Aduanas (ESTACOM)
CUADRO 13: EXPORTACIONES BILATERALES POR CAPÍTULOS
ARANCELARIOS
PRINCIPALES PRODUCTOS DE LA EXPORTACION ESPAÑOLA
POR CAPÍTULOS ARANCELARIOS
En miles de euros 2014 2015 2016 % s/T
30- Productos farmacéuticos 14.336 14.082 45.380 11,94
62- Prendas de vestir, no de punto 22.636 26.962 38.274 10,07
87- Vehículos automóviles 16.103 30.147 37.363 9,83
03- Pescados, crustáceos, moluscos 20.432 26.533 27.252 7,17
02- Carne y despojos comestibles 8.996 12.781 25.478 6,71
61- Prendas de vestir, de punto 11.682 15.628 21.696 5,71
84- Máquinas y aparatos mecánicos 7.795 22.834 16.336 4,3
27- Comb., aceites minerales 13.377 33.002 14.925 3,93
08- Frutas/frutos sin conservar 12.610 16.282 13.487 3,55
69- Productos cerámicos 7.520 10.103 13.076 3,44
39- Materias plásticas, sus manufacturas. 7.848 8.878 12.111 3,19
07- Legumbres, hortalizas sin conservantes. 7.902 8.349 9.499 2,5
64- Calzado, sus partes 5.160 6.766 8.634 2,27
76- Aluminio y sus manufacturas 3.266 7.440 7.451 1,96
15- Grasas, aceite animal o vegetal 2.460 3.824 7.441 1,96
Fuente: D.G. de Aduanas (ESTACOM)
CUADRO 14: IMPORTACIONES BILATERALES POR SECTORES
IMPORTACIONES BILATERALES POR SECTORES
Orden Sector Miles de
euros
1 Materias primas, semimanufacturas y productos Intermedios 17.859
2 Industria química (productos químicos) 15.726
3 Pescados, mariscos y sus transformados 12.225
Informe Económico y Comercial Croacia
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4 Tecnología agrícola 8.155
5 Hábitat 6.882
6 Moda 5.617
7 Industria automoción 4.104
8 Materiales de construcción 1.774
9 Ocio 1.735
10 Tecnología de envase y embalaje 1.329
11 Productos cárnicos y sus transformados 1.141
12 Productos de origen vegetal 1.116
13 Fundición y siderurgia 1.058
14 Maquinaria para caucho y plástico 817
15 Demás maquinaria y componentes industriales 702
16 Maq. De obras públicas, construcción, minería y transporte 659
17 Equipos y componentes electrónicos e informáticos 650
18 Maquinaria y material eléctrico 517
19 Tecnología para la industria alimentaria 485
20 Moldes y matrices 426
Fuente: D.G. de Aduanas (ESTACOM)
CUADRO 15: IMPORTACIONES BILATERALES POR CAPÍTULOS
ARANCELARIOS
PRINCIPALES PRODUCTOS DE LA IMPORTACION ESPAÑOLA
POR CAPÍTULOS ARANCELARIOS
En miles de euros 2014 2015 2016 % s/T
71- Piedra, metales preciosos; joyería 82 11.063 13.597 16,11
30- Productos farmacéuticos 11.272 23.106 13.515 16,01
03- Pescados, crustáceos, moluscos 9.794 9.770 9.544 11,31
31- Abonos 11.305 14.747 7.849 9,3
94- Muebles, sillas, lámparas 5.527 5.538 4.738 5,61
87- Vehículos automóviles 851 2.321 4.221 5
16- Conservas de carne o pescado 1.007 1.697 3.732 4,42
84- Máquinas y aparatos mecánicos 1.419 2.068 3.692 4,37
44- Madera y sus manufacturas 490 2.171 2.595 3,07
73- Manufacturas, fundición, hierro/acero 2.075 2.680 2.170 2,57
39- Materias plásticas; sus manufacturas 1.461 2.622 2.057 2,44
62- Prendas de vestir, no de punto 5.681 1.200 1.712 2,03
34- Jabones, lubricantes; ceras -- -- 1.665 1,97
55- Fibras sintéticas, artificiales, discont. 1.373 1.913 1.486 1,76
85- Aparatos y material eléctricos 1.598 7.440 1.354 1,6
76- Aluminio y sus manufacturas 945 1.034 1.106 1,31
Fuente: D.G.de Aduanas (Estacom)
Informe Económico y Comercial Croacia
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CUADRO 16: BALANZA COMERCIAL BILATERAL
BALANZA COMERCIAL BILATERAL ESPAÑA-CROACIA
(Datos en Millones Euros) 2014 2015 % Var 2016 % Var
Exportaciones españolas 235,2 345,1 46,7 379,9 7,6
Importaciones españolas 76,5 95,1 24,3 84,4 -14,8
Saldo 158,7 250 295,5
Tasa de cobertura (%) 307,4 362,8 450,0
Fuente: D.G. de Aduanas (ESTACOM)
4.3 Intercambios de servicios
Respecto del comercio exterior de servicios, solo se disponen de datos de turismo. Siguen
reflejando un crecimiento acorde a la recuperación económica europea. Así en el 2016, el
número de turistas españoles creció un 4,6%, alcanzando los 222.523, frente a los 212.798 de 2015. España ocupó el 17º puesto en este año (uno más que el año anterior).
4.4 Flujos de inversión
Según los datos de la SG de Inversiones Exteriores de la DGCOMINVER, la inversión total
española en Croacia, desde 1993 a 2016 totalizó 73,32 millones de euros, mientras que la
inversión croata en España fue de 79,15 millones de euros.
Las principales inversiones en Croacia se han registrado en los siguientes años:
- en 1998 y 2001, inversiones en el sector hotelero por un importe total de 10,2 millones de
euros.
- en 2006, inversión de 20,2 millones de euros en el sector productivo (sanitarios).
- en 2006 y 2007, por un total de 1 millón de euros en las actividades de juegos de azar y
apuestas.
- en 2007, inversión de 2,4 millones de euros en el fabricación de explosivos.
- desde el 2007 al 2011, inversión total de 12,89 millones de euros en el comercio al por
menor de prendas de vestir en establecimientos especializados.
- en el 2011, inversión dirigida hacia la promoción inmobiliaria por un valor de 13,0 millones
de euros.
- desde el 2012 al 2015, inversión total de 5,3 millones de euros, dirigida a la producción de
energía eléctrica de origen eólico.
Por lo que se refiere a la inversión de Croacia en España, ha sido de 79,15 millones de
euros debido casi exclusivamente a una única inversión en el sector farmacéutico del 2007
por valor de 75,8 millones de euros. Si exceptuamos esta operación, las inversiones han
sido insignificantes o prácticamente nulas.
De acuerdo con las estadísticas españolas, en 2016 Croacia ocupa el puesto 50 como
destino de nuestra inversión y el puesto 112 como país inversor en España.
Informe Económico y Comercial Croacia
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CUADRO 17: FLUJO DE INVERSIONES DE ESPAÑA EN EL PAÍS
INVERSIÓN DIRECTA ESPAÑOLA EN CROACIA. POR SECTORES
(Datos en Miles de Euros ) 93-2016 2014 2015 2016
INVERSIÓN BRUTA 73.329,31 20,00 3.022,65 3.962,00
INVERSIÓN NETA 73.329,31 20,00 3.022,65 3.962,00
POR SECTORES
Reparación equipos eléctricos 3,00
Prod. eléctrica, origen eólico 3.000,00
Promoción inmobiliaria 1.000,00
Comercio por mayor prod.
alimenticios, bebidas y tabaco 20,00
Serv. financ. ex. Seguros,
fondos pensiones 2,65
Alquiler automóviles 20,00
Actividades agencias de viajes 2.959,00
Fuente: SG de Inversiones Exteriores de la DGCOMINVER
CUADRO 18: STOCK DE INVERSIONES DE ESPAÑA EN EL PAÍS
(Miles euros) 93-2016 2014 2015 2016
Croacia 188.790 144.450 0,00 0,00
Fuente: SG de Inversiones Exteriores de la DGCOMINVER
CUADRO 19: FLUJO DE INVERSIONES DEL PAÍS EN ESPAÑA
INVERSION DIRECTA DE CROACIA EN ESPAÑA POR SECTORES
(Datos en Miles de Euros ) 93-2016 2014 2015 2016
INVERSIÓN BRUTA 79.159,01 7,86 579,44 18,49
INVERSIÓN NETA 79.159,01 7,86 579,44 18,49
POR SECTORES
Art. Gráficas 1,50
Com. mayor prod.semielabor. 8,00
Com. mayor no especializado 2,99
Com. menor art.relojería, joyería 1,86 1,50
Alojamientos turísticos 236,46
Restaurantes y puestos comida 6,00 3,00
Edición de periódicos 0,10
Programación informática 6,40
Gestión y adm. Inmobiliaria 3,00
Consultoría empresarial 3,00
Informe Económico y Comercial Croacia
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Actv. científicas y técnicas 3,00
Actividades deportivas 328,98
Fuente: SG de Inversiones Exteriores de la DGCOMINVER
CUADRO 20: STOCK DE INVERSIONES DEL PAÍS EN ESPAÑA
(Miles euros) 93-2016 2014 2015 2016
Croacia 8.421,83 4.271,51 0,00 0,00
Fuente: SG de Inversiones Exteriores de la DGCOMINVER
4.5 Deuda
Croacia no tiene acordado ningún acuerdo de conversión de deuda externa en ninguna de
sus modalidades.
4.6 Oportunidades de negocio para la empresa española
4.6.1 El mercado
Croacia es un mercado pequeño (4,17 millones de habitantes en 2016) y con fuerte
presencia de numerosas empresas de sus principales socios comerciales, y países vecinos,
Italia, Alemania y Austria.
El principal centro financiero, económico y comercial de Croacia es su capital, Zagreb.
Durante la temporada turística, la demanda se traslada a la costa y a las islas. Todas las grandes empresas cuentan con centros de distribución por todo el país.
4.6.2 Importancia económica del país en su región
Croacia es, dentro de las Repúblicas surgidas de la desintegración de Yugoslavia, el segundo
país con un mayor poder adquisitivo y desarrollo económico, después de Eslovenia.
A pesar de ser un mercado reducido de tan solo 4,29 millones de habitantes, cuenta a su
favor con una situación geográfica estratégica en el sudeste europeo, con un sector turístico
en constante crecimiento. Con la adhesión a la Unión Europea, el 01 de julio de 2013, están
previstas fuertes inversiones en infraestructura financiados con fondos europeos
(ferrocarriles y puertos, tanto marítimos como fluviales, y aguas), además de ingentes
inversiones extranjeras en los sectores claves de la economía.
4.6.3 Oportunidades comerciales
Los sectores de mayor interés para las operaciones comerciales y de servicios son:
- Todos aquellos relacionados con las licitaciones procedentes de fondos multilaterales, en
especial de la Unión Europea (8.500 millones para el periodo 2014-20, sin contar con el
15% de aportación nacional), del Banco Mundial, del Banco Europeo para la Reconstrucción
y para el Desarrollo (BERD) o del Banco Europeo de Inversiones (BEI). Destacan
especialmente aquellos sectores relacionados con el desarrollo de infraestructuras de
Informe Económico y Comercial Croacia
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transporte (de carreteras, ferrocarril, aeropuertos y menor medida puertos), de aguas y energía.
4.6.4 Oportunidades de inversión
Los sectores que presentan mayor atractivo para las inversiones españolas son:
- Sector turístico: todavía existe potencial para nuevas inversiones en hoteles en la costa
del Adriático y en servicios turísticos.
- Sector energético: el gobierno croata necesita reformar su sector de la energía. Para ello
prevé la sustitución y modernización de las plantas de energía existentes, de las redes
eléctricas y de las infraestructuras de gas. Tiene también que adaptarse a los estándares de
eficiencia energética de la UE y apoyar el desarrollo de las energías renovables, con la
prioridad puesta e las mini-hidráulicas y la bioenergía/biomasa.
- Infraestructuras, no de carreteras.
- Sector de medio ambiente: tiene que adaptarse a los estándares medioambientales de la
UE, con un plazo ya fijado por la Comisión Europea. En este marco, está impulsando el
desarrollo del mercado de la gestión del agua y del tratamiento de residuos sólidos urbanos.
4.6.5 Fuentes de financiación
En estos momentos, la financiación multilateral se centra en la utilización de los fondos de
preadhesión de la Unión Europea (fondos IPA) asignados hasta su adhesión a la UE, y en los
fondos estructurales y de cohesión desde el 1 de julio de 2013; en los fondos del Banco Mundial y en los Bancos de Desarrollo (BERD, BEI).
4.7 Actividades de Promoción
Para el 2017, están previstas las siguientes misiones comerciales y actividades de
promoción:
1.- Misiones comerciales directas:
- Misión multisectorial de la Cámara de Madrid a Croacia y Bosnia y Herzegovina, 5-9 junio
- Misión multisectorial de la Cámara de Zaragoza a Croacia, 23-27 octubre
- Misión multisectorial de la Cámara de Pontevedra, Vigo y Vilagarcía de Aurosa a Croacia y
Bosnia y Herzegovina, 20-24 noviembre
2.- Misiones comerciales inversas:
- Misión inversa de MAFEX- material rodante, Croacia, 19-23 junio
- Feria del vino en Ciudad Real (FENAVIN), Croacia y Bosnia y Herzegovina, 9-11 mayo - Misión inversa del sector de aguas, Croacia, 2º semestre de 2017
3.- Otros
- Catas de vino en septiembre y octubre en Croacia y Bosnia y Herzegovina, como seguimiento a los masterclass de 2016 y 2015.
En el año 2016, se realizaron las siguientes misiones comerciales y actividades de promoción:
Informe Económico y Comercial Croacia
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1.- Misiones comerciales directas:
- Extremadura Avante (Junta de Extremadura) y la Asociación de productores de frutas de
hueso de Extremadura (AFRUEX), 9-11 marzo, Croacia y Bosnia y Herzegovina
- ATEVAL (Asociación Textil de la Comunidad Valenciana): 6-1 junio, Croacia
- Misión multisectorial de la Cámara de Comercio de Tarrasa, 27-29 junio, Croacia y Bosnia
y Herzegovina
- Misión multisectorial de la Cámara de Comercio de Pontevedra, Vigo y Vilagarcía de
Aurosa, Croacia y Bosnia y Herzegovina, 21-25 noviembre
2.-Misiones comerciales inversas:
- Vino. Misión inversa de periodistas croatas a España, Visitas a bodegas de Ribera del
Duero, Rioja y Rueda, 9-13 mayo.
- Misión inversa de MAFEX- material rodante, Croacia, 23-27 junio
3.-Otros
-Catas de vino (Masterclass), 3 mayo y 20 de octubre, como seguimiento de la I Muestra de
vino español (Exposición y cata, 28 de octubre de 2015).
- III Conferencia Regional de los Balcanes sobre contratación pública, organizada por el
BERD en colaboración con la Cámara de Economía de Croacia y en la que el ICEX colaboró
en la difusión de la convocatoria entre empresas españolas.
- Smart Cities: Forum Zagreb 2016- España país invitado. Colaboración de la Oficina
Comercial con el organizador e inauguración por el Embajador de España.
- Apoyo comercial ICEX Invest in Spain con agendas comerciales para las Start Up
españolas participantes en el congreso organizado por EBAN University 2016_Zagreb, 28-30
noviembre
Actividades de información
Desde el primer trimestre de 2016 la Oficina viene difundiendo información a través de las
redes sociales mediante sus propias páginas Web y de Twitter, así como de una Newsletter
mensual, tanto sobre Croacia como sobre Bosnia y Herzegovina, que se distribuye a una
amplia base de datos de empresas españolas interesadas.
5 RELACIONES ECONÓMICAS MULTILATERALES
5.1 Con la Unión Europea
5.1.1 Marco institucional
El 1 de julio de 2013 Croacia ingresó en la UE como miembro de pleno derecho número 28 y
sujeto único de la ampliación más reciente de la UE. No es miembro de la zona euro. Como
Estado miembro participa plenamente de la política comercial común. Las relaciones bilaterales de España y Croacia son cordiales.
5.1.2 Intercambios comerciales
La UE es el mayor socio comercial de Croacia, con una creciente importancia desde el
ingreso de Croacia en la UE en julio de 2013, pasando de representar el 60,8% del total del
Informe Económico y Comercial Croacia
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comercio croata en el 2012 al 73,0% en 2016, con un incremento constante tanto de las exportaciones como de las importaciones.
De acuerdo con los datos de EUROESTACOM, las exportaciones croatas a la Unión Europea
han crecido un 11,6% de 2015 a 2016, alcanzando los 7.466 millones de euros, mientras
que las importaciones lo han hecho solo en un 5,0% en este mismo período con 14.464 millones de euros en el 2016.
Los principales socios comunitarios son: Italia, Alemania, Austria y Eslovenia.
CUADRO 21: EXPORTACIONES DE BIENES A LA UNIÓN EUROPEA
(Datos en Millones Euros) 2014 2015 2016 Var.%
Exportaciones de Croacia a la UE 5.138 6.685 7.466 +11,68
Importaciones de Croacia de la UE 11.227 13.770 14.464 +5,03
Fuente: EUROESTACOM
5.2 Con las Instituciones Financieras Internacionales
- Fondo Monetario Internacional.
Croacia y el FMI han firmado un solo Acuerdo stand-by que entró en vigor en agosto de 2004 y que se prolongó hasta el 15 de noviembre de 2006.
Para el FMI (conclusiones de su última vista de diciembre de 2016), es elogiable el
crecimiento económico iniciado por Croacia desde el 2015, después de una larga y
prolongada recesión económica. Añade además, que el éxito de la consolidación fiscal y la
recuperación en curso son una oportunidad única para sostener las reformas fiscales y
reducir la elevada deuda pública, y que el avance de las reformas estructurales en
consonancia con el Programa Nacional de Reforma (PNR) serán esenciales para aumentar el
potencial de crecimiento y del empleo, y permitir la reducción de las obligaciones fiscales.
- Banco Mundial.
El Banco Mundial ha desempeñado un importante papel facilitando financiación y asistencia
técnica a Croacia en un período en que el país tenía un acceso limitado a los mercados de
capitales y a la asistencia bilateral. Desde 1993 a diciembre de 2016, el Banco Mundial ha
financiado más de 60 proyectos en Croacia. En diciembre de 2016, su cartera estaba
compuesta de 8 proyectos en fase de implementación por un valor total de 606 Millones de USD.
La estrategia del Banco Mundial para junio 2013-2017 prevé una inversión de 1.400
millones de USD en Croacia, dirigida hacia la financiación de proyectos relacionados con las
finanzas públicas, el impulso a la competitividad del sector privado, y los servicios de
consultoría que incrementen la absorción de los fondos europeos y maximicen los beneficios
económicos de su adhesión. Los proyectos en los que mayormente se han involucrado se
relacionan con la modernización y reestructuración del sector de carreteras, la mejora de la
eficiencia operativa de las las empresas de ferrocarriles y la transformación de los puertos
de Rijeka y Ploce, como entrada para el centro este europeo. Además, el Banco Mundial
sigue afianzando su colaboración con el Banco Croata de Reconstrucción y Desarrollo
Informe Económico y Comercial Croacia
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(HBOR), para apoyar la recuperación de la economía real, identificando instrumentos innovadores, como la emisión de bonos corporativos del HBOR.
Croacia también es miembro y accionista de la Corporación Financiera Internacional (IFC)
desde 1993. Las inversiones se han dirigido a proyectos en los mercados financieros,
industria, turismo y sector agroalimentario.
- Banco Europeo de Reconstrucción y Desarrollo.
En Septiembre de 1994, el BERD aprobó su primer préstamo a Croacia. Los préstamos
firmados desde 1994 hasta enero de 2017 han totalizado más de 3.573 MEuros en 192
proyectos, de los cuales un 54% se ha dirigido al sector privado. La financiación del BERD
en Croacia en estos años se ha concentrado en el sector financiero y en
infraestructuras. En enero de 2017, el 48% de sus proyectos en vigor se dirigían al sector
de infraestructuras, el 24% hacia el sector bancario, otro 24% hacia la industria, comercio y agroalimentario y el 5% hacia la energía.
En su estrategia para Croacia, el BERD se centra en tres puntos:
- mitigar los efectos de la crisis y fortalecimiento del diálogo político para fomentar la
reestructuración económica, la mejora de las condiciones del clima de negocios y de la
gestión empresarial.
- apoyo tanto al sector público como privado, para una mayor absorción de fondos
europeos, y financiación para la mejora de la competitividad de las empresas.
- reestructuración y reforma de las empresas públicas, principalmente en el sector de infraestructuras, principales clientes potenciales de recibir los fondos europeos.
- Banco Europeo de Inversiones
El Banco Europeo de Inversiones (BEI) opera en Croacia desde 1997, con una oficina abierta
desde octubre de 2015. Desde 2012 hasta diciembre de 2016, ha financiado operaciones
por un valor de 2.365 millones de euros, dirigidos en un 80% hacia proyectos de pequeña y
media escala y en los siguientes sectores: aguas, alcantarillado, residuos sólidos y
desarrollo urbano (13%) y transporte y telecomunicaciones (4%), educación y sanidad
(2%), industria, servicios y agricultura (1%) y energía (0,1%). En el 2016, financió
proyectos por un total de 530 millones de euros: 92% hacia inversiones en pequeños
negocios y 8% en infraestructuras.
En el 2016, el Fondo Europeo de Inversiones (perteneciente al grupo BEI) financió proyectos por 20 millones de euros en Croacia.
- Banco de Desarrollo del Consejo de Europa
Desde su adhesión en 1997, Croacia ha recibido más de 300 millones de euros para
distintos proyectos. Durante la última década, la financiación del Banco se ha centrado en
proyectos cofinanciados con el gobierno y otras IFIs, y relacionados con infraestructuras
para educación, vivienda y salud.
Por último, Croacia es miembro del Banco Interamericano de Desarrollo (BID) como derecho heredado de la extinta República Socialista Federativa de Yugoslavia.
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5.3 Con la Organización Mundial de Comercio
Croacia es miembro de pleno derecho de la OMC desde el 30 de noviembre del año 2.000,
después de ocho años de negociaciones.
5.4 Con otros Organismos y Asociaciones Regionales
La República de Croacia pasó a ser miembro de la Organización de Naciones Unidas con
fecha 22 de mayo de 1992, por lo que automáticamente se integró en las agencias
internacionales de la ONU.
En noviembre de 1996, Croacia entró a formar parte del Consejo de Europa y en noviembre de 1997 ratificó la Convención Europea sobre Derechos Humanos.
A principios del 2000 fue admitida en la Asociación para la Paz, antesala de la OTAN, sin
embargo, durante la cumbre de Praga de noviembre del 2002 y alegando unas reformas
insuficientes y una falta de cooperación con el Tribunal Internacional de Justicia de La Haya,
Croacia quedó relegada a una futura incorporación a la OTAN junto con Macedonia y
Albania. Croacia recibió la invitación para integrarse en la OTAN en la Cumbre de Bucarest,
celebrada a principios de abril 2008 y finalmente el 1 de abril de 2009 Croacia ingresó en la OTAN junto con Albania.
5.5 Acuerdos bilaterales con terceros países
Con la entrada de Croacia en la UE, Croacia asume los acuerdos de libre comercio que tiene
la UE con terceros países (véase acuerdos con la EFTA y con la CEFTA- este último formado
por sus países vecinos e importantes socios comerciales (Serbia, Bosnia y Herzegovina, Montenegro, Macedonia, Albania y Moldavia).
5.6 Organizaciones internacionales económicas y comerciales de las que el
país es miembro
Organizaciones industriales, sindicales y comerciales
A. Principales organismos públicos:
- Banco Nacional de Croacia
Trg. Hrvatskih velikana 3, 10.000 Zagreb, Tel. 4564555, www.hnb.hr
- Banco Croata para la Reconstrucción y el Desarrollo (HBOR)
Strossmayerov trg 9, 10.000 Zagreb, Tel. 4591666, www.hbor.hr
- Dirección para el sistema de contratación pública- Ministerio de Economía,
Vukovarska 78, 10.000 Zagreb, Tel: 6106449, www.javnanabava.hr
- Comisión estatal croata para la supervisión de procedimientos de contratación
pública (DKOM)
Koturaska cesta 43/IV, 10.000 Zagreb, Tel: 4559930, www.dkom.hr
- Agencia para la promoción de inversiones y competitividad
Prilaz Gjure Dezeli?a 7, 10 000 Zagreb, tel: 6286801, www.aik-invest.hr
- Oficina croata de Estadísticas
Ilica 3, 10.000 Zagreb, Tel. 4806111, www.dzs.hr
- Centro para la reconstrucción y venta de patrimonio
Ivana Lucica 6, 10000 Zagreb, T: 6346 300, www.cerp.hr
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B. Organizaciones industriales y comerciales:
- Cámara de Economía de Croacia
Rooseveltov trg.2, 10.000 Zagreb, Tel. 4561555, www.hgk.hr
- Asociación croata de empleadores
Radnicka cesta 52/ 1.kat, 10000 Zagreb, Tel. 4897555, www.hup.hr
- Feria Internacional de Zagreb
Avenija Dubrovnik 15, 10.020 Zagreb, Tel. 6503111, www.zv.hr
C. Organizaciones sindicales:
- Organización de Sindicatos Independientes Croatas, Trg Francuske Republike 9/V, 10 000 Zagreb, Tel: 3908 620, www.nhs.hr
CUADRO 22: ORGANIZACIONES INTERNACIONALES ECONÓMICAS Y
COMERCIALES DE LA QUE EL PAÍS ES MIEMBRO
Croacia forma parte de los siguientes organismos internacionales económicos y
Comerciales:
Unión Europea (UE)
Organización de las Naciones Unidas (ONU)
Organización Mundial del Comercio (OMC)
Fondo Monetario Internacional (FMI)
Banco Mundial (BM)
Banco Europeo de Reconstrucción y Desarrollo (BERD)
Banco de Pagos Internacionales (BPI)
Banco Interamericano de Desarrollo (BID)
Banco de Desarrollo del Consejo de Europa (BDCE)
Organización Europea de Patentes (EPO)
Organización Mundial de la Propiedad Intelectual (WIPO)
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