Integración Energética de América del Sur

Juan Bachiller AraqueDirector de Relaciones Internacionales y Sectoriales de Repsol YPF

Presidente del Directorio de ARPEL

Santiago de Chile27 y 28 de enero de 2005

Foro Chile-Unión Europea“Chile como plataforma de inversiones en Latinoamérica”

Introducción Importancia de la Integración

Producción, Consumo y Reservas

Situación actual

Lecciones aprendidas

Oportunidades y obstáculos

Futuro de la Integración

Conclusiones

IndiceIndice

IntroducciónIntroducción

Entorno económico internacional favorable en 2005.

Crecimiento regional generalizado del PIB en 2004 (5%) y expectativas similares para 2005 (4%).

Competencia en la captación de Inversión Extranjera Directa.

Impacto de China en la Región.

El Protocolo de Kyoto como oportunidad regional.

Introducción

Importancia de la Integración Producción, Consumo y Reservas

Situación actual

Lecciones aprendidas

Oportunidades y obstáculos

Futuro de la Integración

Conclusiones

IndiceIndice

Importancia de la IntegraciónImportancia de la IntegraciónRespaldo InstitucionalRespaldo Institucional

La III Reunión de Presidentes Sudamericanos (Cusco, 8 de diciembre de 2004) pactó:

“Promover la integración física, energética y de comunicaciones en América del Sur sobre la base de

la profundización de las experiencias bilaterales, regionales y subregionales existentes, con la

consideración de mecanismos financieros innovadores y las propuestas sectoriales en curso

que permitan una mejor realización de inversiones en infraestructura física para la Región”.

Importancia de la IntegraciónImportancia de la Integración

Utilización eficiente de los recursos energéticos.

Incremento de la competitividad.

Reducción de tarifas de servicio.

Estrategia favorecedora del crecimiento económico sostenible:

• Creación de infraestructuras.

• Desarrollo de la Industria.

• Incremento del comercio.

• Aumento de la IED.

• Bienestar social

Beneficios de la Integración EnergéticaBeneficios de la Integración Energética

Introducción

Importancia de la Integración

Producción, Consumo y Reservas Situación actual

Lecciones aprendidas

Oportunidades y obstáculos

Futuro de la Integración

Conclusiones

IndiceIndice

Producción, Consumo y ReservasProducción, Consumo y ReservasPotencia de generación instalada y Demanda máxima de potenciaPotencia de generación instalada y Demanda máxima de potencia

Venezuela21,329 MW

(13,052 MW)

12%

15%

47%

7%

Perú5,971 MW

(2,965 MW)

Bolivia1,354 MW(684 MW)

Chile11,438 MW(6,681 MW)

Colombia13,270 MW(8,257 MW)

Brasil85,938 MW

(53,515 MW)

Argentina28,023 MW

(14,359 MW)

Total 2003181,023 MW

(104,295 MW)

Potencia Instalada(Demanda máxima)

Ecuador3,475 MW

(2,223 MW)

Uruguay2,109 MW

(1,368 MW)

Paraguay8,116 MW

(1,191 MW)

Fuente: Síntesis Informativa Energética de los Países de la CIER 2004

Producción, Consumo y ReservasProducción, Consumo y ReservasEnergía eléctrica generadaEnergía eléctrica generada

Venezuela96,369 GWh

13%

12%

49%

6%

Perú22,922 GWh

Bolivia4,339 GWh

Chile46,234 GWh

Colombia47,984 GWh

Brasil364,941 GWh

Argentina92,053 GWh

Total 2003746,393 GWh

Ecuador11,545 GWh

Uruguay8,348 GWh

Paraguay51,658 GWh

6%

7%

Fuente: Síntesis Informativa Energética de los Países de la CIER 2004

Venezuela29.4 bcm

bcm: miles de millones de metros cúbicos

25%

35%

Bolivia5.2 bcm

Colombia6.1 bcm

Brasil10.1 bcm

Argentina41 bcm

Total 2003116.6 bcm

Fuente: BP Statistical Review of World Energy June 2004

Producción, Consumo y ReservasProducción, Consumo y ReservasProducción de gas naturalProducción de gas natural

Trinidad&Tobago24.8 bcm

21%

Venezuela29.4 bcm

bcm: miles de millones de metros cúbicos

37%

Colombia6.0 bcm

Brasil15.9 bcm

Argentina34.6 bcm

Total 200393.5 bcm

Fuente: BP Statistical Review of World Energy June 2004

Producción, Consumo y ReservasProducción, Consumo y ReservasConsumo de gas naturalConsumo de gas natural

Chile7.0 bcm

Ecuador0.1 bcm

Perú0.5 bcm

31%

17%

Venezuela4.15 Tcm

Tcm: billones de metros cúbicos

60%

Bolivia0.81 Tcm

Colombia0.11 Tcm

Brasil0.25 Tcm

Argentina0.66 Tcm

Total 20036.97 Tcm

Fuente: BP Statistical Review of World Energy June 2004

Trinidad&Tobago0.74 Tcm

Producción, Consumo y ReservasProducción, Consumo y ReservasReservas probadas de gas naturalReservas probadas de gas natural

Perú0.25 Tcm

Introducción

Importancia de la Integración

Producción, Consumo y Reservas

Situación actual Lecciones aprendidas

Oportunidades y obstáculos

Futuro de la Integración

Conclusiones

IndiceIndice

Situación actualSituación actualInterconexiones eléctricas y Red de gasoductosInterconexiones eléctricas y Red de gasoductos

Fuente: Síntesis Informativa Energética de los Países de la CIER 2004

Situación actualSituación actualImportaciones-Exportaciones de electricidad 2003Importaciones-Exportaciones de electricidad 2003

Argentina Brasil Colombia Ecuador Paraguay Uruguay Venezuela Total Imp.Argentina 4 6,241 954 7,199Bolivia 10 10Brasil 3 39,220 448 39,671Chile 1,953 1,953Colombia 67 2 69Ecuador 1,144 1,144Uruguay 434 434Venezuela 38 38Total Exp. 2,390 14 1,182 67 45,461 954 450 50,518

Exportador

Impo

rtad

or

GWh

Fuente: Síntesis Informativa Energética de los Países de la CIER 2004

Importaciones-Exportaciones de gas natural 2003Importaciones-Exportaciones de gas natural 2003

Fuente: BP Statistical Review of World Energy June 2004

Argentina BoliviaTrinidad &

TobagoTotal Imp

Brasil 0.68 4.90 5.58Chile 5.75 5.75Uruguay 0.03 0.03

11.36

USA 10.71 10.71Total Exp 6.46 4.90 10.71 22.07

Exportador

Impo

rtado

r

bcm

Situación actualSituación actual

Introducción

Importancia de la Integración

Producción, Consumo y Reservas

Situación actual

Lecciones aprendidas Oportunidades y obstáculos

Futuro de la Integración

Conclusiones

IndiceIndice

Lecciones aprendidasLecciones aprendidas

La Integración Regional favorece:

El incremento del comercio intra-regional de manufacturas. La cooperación recíproca, la complementariedad y las economías

de escala.

La mejor inserción regional en el contexto internacional.

Y pone de manifiesto:

La importancia de la cooperación en materia de integración física.

El papel clave de los gobiernos, empresas e instituciones financieras.

Que la profundización en la integración se logra proyecto a proyecto.

Introducción

Importancia de la Integración

Producción, Consumo y Reservas

Situación actual

Lecciones aprendidas

Oportunidades y obstáculos Futuro de la Integración

Conclusiones

IndiceIndice

Oportunidades y obstáculosOportunidades y obstáculos

Existencia de un ambiente político favorable.

Retorno a una situación de crecimiento económico.

Disponibilidad de abundantes recursos naturales con bajos costes de oportunidad.

Existencia de importantes inversiones ya realizadas en infraestructuras de gas natural y de transmisión de energía eléctrica.

Existencia de mercados potenciales tanto dentro como fuera de la Región.

OportunidadesOportunidades

Diferencias en los modelos de reestructuración de los mercados energéticos.

Dificultades enfrentadas por el sector privado para participar en cualquiera de los segmentos de la cadena, lo que favorece la integración de los negocios y condiciona el desarrollo de la competencia.

Modelos regulatorios no integrales (contrato operador/cliente).

Flexibilidad regulatoria limitada.

Tarifas y metodologías de cálculo para los servicios de transporte que no reflejan criterios económicos.

Oportunidades y obstáculosOportunidades y obstáculosObstáculos (I)Obstáculos (I)

El cumplimiento del principio de acceso abierto no ha sido efectivo en la práctica.

Oportunidades escasas , en el corto y medio plazo, de los operadores para ingresar a los mercados internos de los países de la Región y de los usuarios de optar por el proveedor.

Las crisis macroeconómicas y sus efectos sobre la integración de los mercados.

La política energética y la interfase del sector gasífero con el sector eléctrico que comanda el crecimiento de la demanda de gas.

Falta de independencia de las Instituciones Regulatorias.

Oportunidades y obstáculosOportunidades y obstáculosObstáculos (II)Obstáculos (II)

Introducción Importancia de la Integración

Producción, Consumo y Reservas

Situación actual

Lecciones aprendidas

Oportunidades y obstáculos

Futuro de la Integración

Conclusiones

IndiceIndice

Aumentar la coordinación entre los gobiernos en materia de política macroeconómica, energética y regulatoria.

Promover una mayor integración comercial por cualquiera de las vías en discusión (bilateral, bloques regionales, continental).

Coordinar los esfuerzos y las actividades de los organismos involucrados en el proceso de integración promoviendo la consolidación de un Foro Regional en el que participen todas las instituciones cuyo ámbito de actuación sea la integración.

Definir el papel de las Agencias Reguladoras.

Propiciar la incorporación de la sociedad civil en el proceso de integración.

Futuro de la IntegraciónFuturo de la IntegraciónRecomendaciones para compartirRecomendaciones para compartir

Incrementar la cooperación y el diálogo entre las instituciones públicas y privadas.

Establecer reglas claras y estables que posibiliten el libre intercambio de energía respetando acuerdos y contratos.

Promover la firma del Energy Charter Treaty u otro tipo de acuerdo similar para recuperar la confianza de los inversores en la Región y suplementar los marcos reguladores de cada país.

Definir e implementar mecanismos de resolución de conflictos.

Futuro de la IntegraciónFuturo de la IntegraciónRecomendaciones para compartirRecomendaciones para compartir

Introducción

Importancia de la Integración

Producción, Consumo y Reservas

Situación actual

Lecciones aprendidas

Oportunidades y obstáculos

Futuro de la Integración

Conclusiones

IndiceIndice

El grado de integración alcanzado hasta la fecha es satisfactorio.

Existen oportunidades identificadas de avance.

El entorno político y económico regional e internacional es favorable.

El desarrollo de la infraestructura requiere inversiones de largo plazo.

La financiación de los proyectos pasa por la existencia de un clima de confianza de los inversores privados.

El liderazgo del proceso corresponde a los gobiernos, aun cuando todos los actores son imprescindibles.

ConclusionesConclusiones

Integración Energética de América del Sur

Juan Bachiller AraqueDirector de Relaciones Internacionales y Sectoriales de Repsol YPF

Presidente del Directorio de ARPEL

Santiago de Chile27 y 28 de enero de 2005

Foro Chile-Unión Europea“Chile como plataforma de inversiones en Latinoamérica”