Logo Gobierno:

160x162px.

Ministerio,

Subsecretaría,

Organismo,

etc.:160x145px

Ignacio Moreno Fernández,

Subsecretario de Minería

13 de agosto de 2015

Mediana Minería en Chile

Desafíos futuros

Seminario MedMin 2015

AGENDA

2

1. CONTEXTO DE LA MEDIANA MINERÍA EN CHILE

2. ROL DE ENAMI CON LA MEDIANA MINERÍA

3. DESAFÍOS DE LA MEDIANA MINERÍA

4. CONCLUSIONES

3

CONTEXTO DE LA MEDIANA MINERÍA EN CHILE

CHILE – MARCO NORMATIVO

INSTITUCIÓN

Sernageomin

Definición en base a horas

Trabajadas

Ley 16.624

Ministerio de Minería

ENAMI

Definición en base a

Producción

Entre 200.000 horas y 1.000.000 de

horas trabajadas (aproximadamente

entre 80 y 400 trabajadores)

Son empresas productoras de cobre de la

Gran Minería las que produzcan, dentro

del país cobre "blister", refinado a fuego

o electrolítico, en cualquiera de sus

formas, en cantidades no inferiores a

75.000 toneladas métricas anuales

mediante la explotación y beneficio de

minerales de producción propia o de sus

filiales o asociadas.

Es aquel sector de productores,

actuales o potenciales, que en

forma individual venden o

benefician mensualmente más de

10.000 toneladas de minerales o

su equivalente en productos

mineros.

CARACTERÍSTICAS DE LA MEDIANA MINERÍA

• Empresas de productos mineros que venden mayoritariamente su

producción a Enami, debido a dificultad para exportar directamente sus

productos.

• Yacimientos ubicados principalmente en el norte de Chile, en la cordillera

de la costa y en la depresión central.

• Los capitales de estas compañías son esencialmente nacionales y de

empresas familiares.

• Este sector es más sensible al ciclo de precios bajos que la gran minería.

• Sector relevante para la economía nacional por sí solo. Valorización de las

exportaciones es similar a la industria de la celulosa, vitivinícola y forestal.

• La mediana minería da cuenta de menor impacto ambiental y mayor

acercamiento a la comunidad por convivencia con ciudades o pueblos

cercanos.

EXPORTACIÓN DE LA MEDIANA MINERÍA SIMILAR A OTROS SECTORES DE

LA ECONOMÍA

6

El 2014 las exportaciones de la Mediana Minería del cobre, oro y plataalcanzaron aproximadamente US$ 1.907 millones.

Fuente: Elaboración Cochilco para Mediana Mineria. Direcon otros sectores

2.592 2.547

4.937

3.653

1.545

1.907

0

1.000

2.000

3.000

4.000

5.000

6.000

Celulosa Forestal y muebles Fruticultura Salmón Vino embotellado Mediana minería delcobre, oro y plata

2014Mill US$

EMPRESAS DE LA MEDIANA MINERÍA DEL COBRE

Haldeman MiningMantos de la LunaMinera Valle CentralPolar Star Mining ChilePampa CamaronesCerro DominadorMantos VerdesMinera Ojos Del SaladoMinera CarolaAtacama KozanSociedad Exploración yDesarrollo MineroAltos de PunitaquiS.C.M. Tres VallesMinera Cruz

26 EMPRESAS SEGÚNSERNAGEOMIN

(HORAS/HOMBRE)Y 4 EMPRESAS

ADICIONALES SEGÚN PRODUCCIÓN

30 EMPRESAS APROXIMADAMENTE

LinderosTambillosEl RelojMinera AmaliaLas LucesCerro NegroLa PataguaPimentónMinera Can CanCarmen BajoTalcunaMinera Don AlbertoPunta del CobreLas CenizasSan GerónimoEl Toqui

Fuente: Sernageomin

IMPORTANCIA ECONÓMICA DE LAS EMPRESAS DE LA MEDIANA

MINERÍA

8Fuente: Cochilco, Sernageomin

Rango de Ventas* N° Empresas

sobre US$ 100.000.000 8

entre US$ 50.000.000 y US$ 100.000.000 7

entre US$ 1.000.000 y US$ 50.000.000 14

bajo US$ 1.000.000 1

Empleo de la Mediana Minería

*Considera solo ventas de cobre

Ventas de la Mediana Minería el 2014

• Empresas con alto volumen de ventas respecto a empresas de otras áreas económicos.

• Aporte del 28% al empleo total de la industria minera con 63.637 trabajadores (directos eindirectos).

AÑO 2013

EVOLUCIÓN DE LA PRODUCCIÓN DE LA MEDIANA MINERÍA

2006-2014

9

El 2014 la producción de cobre fino fue de 246.990 toneladas. Caídaproductiva de 19,4% respecto al 2013.Sector sensible a las variaciones de precio del cobre.

Fuente: Sernageomin

PARTICIPACIÓN DE LA MEDIANA MINERÍA EN LA PRODUCCIÓN

MINERA NACIONAL EL 2014 (COBRE, ORO Y PLATA)

COBRE246.990 toneladas

4,3%

ORO4.458 Kilogramos

9,7%

PLATA60.549 kg

3,9%

Fuente: Sernageomin

DISTRIBUCIÓN GEOGRÁFICA DE LA MEDIANA MINERÍA DEL COBRE

11Fuente: Sernageomin

Concentrada la producción de la Mediana Minería en la región de

Atacama con 109.149 toneladas.

SECTOR CON MAYOR VULNERABILIDAD AL CICLO DE PRECIOS

POR MAYORES COSTOS

12Fuente: Elaboración Cochilco con información de Enami

Muestra de 10 empresas de la

Mediana Minería con relación

comercial con Enami

Precio del cobre del día 12/08/2015

US$ 2,31/lb

Precio del cobre promedio

acumulado año 2015 al 12/08/2015

US$ 2,64/lb

Cash Cost promedio con

Ebitda = 0US$ 2,59/lb

Cash Cost mayorUS$ 2,65/lb

Cash Cost menorUS$ 2,50/lb

SECTOR CON MAYOR VULNERABILIDAD AL CICLO DE PRECIOS

13Fuente: Elaboración Cochilco

Empresas de la Mediana Minería con insolvencia y/o cambio de

propietario

Compañía Chileno Rumana

Minera Punitaqui (dueña Tamaya Resources)

Minera Montecristo

Sierra Miranda

Cerro Dominador

14

ROL DE ENAMI CON LA MEDIANA MINERÍA

RAZONES DEL FOMENTO A LA MEDIANA MINERÍA

• Impacto negativo mayor para la mediana minería durante elciclo de precios bajos del cobre.

• Sector con dificultad de acceso al Mercado Financiero Formal.

• Los costos comerciales asociados obstaculizan la exportacióndirecta para muchas empresas medianas.

Fuente: Enami y Cochilco

RELACIÓN COMERCIAL DE ENAMI CON LA MEDIANA MINERÍA

Compra en Plantas mineras

Procesamiento de Minerales

Fundición/Plantas

Comercialización

Fuente: Enami

RELACIÓN COMERCIAL DE ENAMI CON LA MEDIANA MINERÍA

Contratos de Compra

Relación Crediticia

Créditos con carácter individual para la operación,inversiones y desarrollo.

Operaciones de Mercado

Futuro

Apoyo para de fijación de precios, opciones y/o una combinación entre ambas, negociando sus producciones directamente con los brokers en los mercados futuro.

Relación contractualmente comercial, donde Enami aporta disponibilidad de tratamiento y comercialización y viceversa en algunos casos.

Fuente: Enami

COMPRAS DE ENAMI A LA MEDIANA MINERÍA

559.635

441.089

632.151

821.944788.231

678.177624.205

0

200.000

400.000

600.000

800.000

1.000.000

2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014

Miles US$

En el 2014 un total de 23 medianos productores vendieron su mineral a

Enami

Fuente: Enami

DESAFÍOS PARA LA MEDIANA MINERÍA

19

FINANCIAMIENTO

20

• Apertura a terceros (Asociaciones con otras empresas, Fondos de Inversión)

• Bolsa de Comercio (nacionales e internacionales)

La Mediana Minería ha tenido dificultad histórica para obtenerrecursos del sector financiero formal, y sin embargo existenoportunidades a través de:

PRODUCTIVIDAD DE LA MEDIANA MINERÍA

21

Fuente: Elaboración Cochilco en base a información de SernageominIncluye trabajadores directos e indirectos.

Caída de la productividad por trabajador en la Mediana Minería del 19,3% el 2013, respecto al 2007.

Problema transversal para la industria, principalmente por mayores costos de acarreo, movimiento mayor de lastre y menores leyes.

La ley promedio de mineral de cobre en Chile el 2005 era 0,93% y el 2014 anotó 0,71%.

CAPITAL HUMANO EN LA INDUSTRIA MINERÍA

IMPACTANDO DIRECTAMENTE A LA MEDIANA MINERÍA

22Fuente: Fundación Chile

Se estima para la minería una demanda de 27.347 trabajadores al 2023

y una oferta de sólo 15.604. Esto crea una brecha neta de 11.743

trabajadores.

PERFILES DE TRABAJADORES

23Fuente: Fundación Chile

Geólogos

Profesionales

de extracción

mina

Ingenieros

especialistas en

procesamiento

POTENCIAL SOBRE OFERTA BRECHA

Operadores de

Equipos fijos y

móviles

Mantenedor

Mecánico

Mantenedor

Eléctrico

No todos los perfiles de trabajadores tienen sobre demanda (Brecha).Existe sobre oferta de trabajadores principalmente del ámbito universitario.La sobre demanda proviene de carreras técnicas.

CONCLUSIONES

• La Mediana Minería es un sector relevante de la industria mineranacional, en particular en términos de empleo y de encadenamientosproductivos locales.

• Sector con importantes desafíos y/o tareas pendientes. Mejora en laproductividad, diversificación del financiamiento.

• Sector con cierta vulnerabilidad económica para el cual existen pocaspolíticas públicas de apoyo.

MUCHAS GRACIAS