PENSIONES UNIVERSALES EN PAISES DE BAJO INGRESO

Larry Willmore (IIASA)XVII Seminario Regional de Política

FiscalSantiago, Chile, 26 de enero de 2005

“La ampliación de la cobertura del seguro social mediante la imposición de contribución obligatoria a los trabajadores de bajos ingresos del sector informal no resultaría en el beneficio de esos trabajadores …, aún si el gobierno pudiera hacer cumplir el mandato.”

Estelle James (Banco Mundial), 1999.

Los Tres Pilares Tradicionales

1. Pensiones públicas2. Pensiones ocupacionales3. Pensiones personales

Los Tres Pilares del Banco Mundial (1994)

1. Pensión básica2. Pensión relacionada con los

ingresos3. Ahorro voluntario

“La posibilidad de jubilarse con alguna comodidad, sin preocupaciones y con dignidad, es lo mínimo que los ciudadanos pueden esperar [del Estado] .... Es también lo máximo que pueden esperar. No deben esperar que el Estado les proporcione todos los ingresos requeridos para mantener su nivel de vida.”

Dr. Michael Cullen, Ministro de Hacienda,

Nueva Zelandia, 13 de junio de 2003.

Tres Pilares o Dos?

Variedades de la Pensión Básica

• Pensión universal, uniforme• Pensión asistencial condicionada al

nivel de recursos del beneficiario• Garantía de pensión mínima (o

suplemento uniforme) para pensiones contributivas

Ventajas de la Pensión Universal

• Sencilla, fácil de administrar• 100% cobertura, automática• Llega a mujeres y campesinos• No estigmatiza al recipiente• Amplio apoyo político• Evita desincentivo de ahorrar para

vejez• Evita desincentivo de trabajar en la

vejez

Costo de las Pensiones Universales

Impuestos=Gastos ty = rpy (1)

Resuelve para la tasa del impuesto: t= rp (2)

Ejemplo: t=(0.1)(0.3)=0.03 (3% del PIB)

Monto de una Pensión Universal en Chile (2000) Según Banco Central, y = 2.67

millones de colones (US $5,200) Pensiones mensuales (12 meses):

Pensión/PIB

Pesos US $

15% 33,350 65

30% 66,700 130

Costo de Pensiones Universales en Chile

Año r p t(=rp)

2000 7.2% 30% 2.2%

2025 12.9% 30% 3.9%

2050 18.9% 30% 5.7%

Nota: Esta pensión (p) es el doble de la actual pensión asistencial de vejez vigente en el año 2000.

Fuente: ONU 2002, proyección de crecimiento mediano.

Efectos del Envejecimiento de la Población sobre No-pensionados Con pensiones universales indexadas al

PIB per capita, los impuestos (t) tienen que aumentar.

Ingresos (libre de impuestos) de los no-pensionados caerán solamente si

1. Las pensiones son muy generosas (p>y), o 2. El producto per capita (y) cae mucho.

La variable relevante es y, no la r.

Se Debe Pre-financiar las Pensiones?• Deuda implícita de pensiones

prometidas• Deuda implícita de educación

prometida• Nivelar impuestos versus pagar deuda

• Conclusión: No es necesario, pero sí puede ser útil

Pensiones Universales Uniformes• New Zealand – 1938 (1898)• Mauritius – 1958 (1950)• Namibia - 1990• Botswana – 1996• Nepal - 1995• Bolivia – 1996 (Bonosol)• Antigua & Barbuda - 2004

Valores Actuales para p & t

p=pensión/GDP

t=impuestos/GDP

New Zealand (65) 33% – 42% 4.1%

Mauritius (60) 17% – 74% 2.0%

Namibia (60) 16% 0.7%

Botswana (65) 9% 0.4%

Bolivia (65) 29% 1.3%

Nepal (75) 11% 0.1%

Antigua (60) 30% 1.8%

Pensiones No Contributivas Condicionadas al Ingreso

Sur Africa: p=32% t=1.4% Australia: p=28-37% t=2.3% Costa Rica: p=9-11% t=0.1% Chile p=15% t=0.2% Estados Unidos: p=13-17% t=0.07% India: p=5% t=0.01%

Cobertura Aparente de las Pensiones No-Contributivas

New Zealand 100%

Mauritius 109%

Namibia 85%

Botswana 167%

Nepal 60%

Sur Africa 88%

Australia 66%

Costa Rica 20%

Chile 15%

Estados Unidos 6%

India 4%

Gracias por su atención

Larry Willmore, Research Scholar

International Institute for Applied Systems Analysis (IIASA)

A-2361 Laxenburg, Austria

Email: willmore@iiasa.ac.at

http://www.geocities.com/larrywillmore

Schloss Laxenburg (IIASA)