SENADO DE LA REPÚBLICA notasestratégicas

Instituto Belisario Domiacutenguez Senado de la Repuacuteblica Donceles 14 Col Centro Del Cuauhteacutemoc 06020 Meacutexico CDMX

httpwwwibdsenadogobmx t IBDSenado f IBDSenado

Nuacutemero 58 julio 2019

Hacia la reduccioacuten de la dependencia en las

importaciones de petroacuteleo y petroliacuteferos en Meacutexico

Ideas clave Existen alternativas sostenibles desde las

perspectivas econoacutemica social y ambiental para que

Meacutexico elimine gradualmente su dependencia en la

importacioacuten de petroacuteleo ligero y petroliacuteferos (gasolina

dieacutesel)

Una condicioacuten necesaria para eliminar dicha

dependencia es recuperar un nivel suficiente en la

plataforma de produccioacuten de hidrocarburos para lo

cual es conveniente aprovechar el impulso de la

reforma energeacutetica en cuanto a la atraccioacuten de

inversioacuten puacuteblica privada y mixta en proyectos de

exploracioacuten y extraccioacuten de hidrocarburos

Asimismo seriacutea necesario destinar alrededor de

100000 millones de pesos al mantenimiento y

equipamiento de las seis refineriacuteas existentes de

Pemex en Meacutexico evaluar la implementacioacuten de la

tecnologiacutea Hydro-IMP propuesta por el Instituto

Mexicano del Petroacuteleo para reconfigurar dichas

refineriacuteas y puedan utilizar una mayor proporcioacuten de

crudo pesado evaluar la construccioacuten simultaacutenea de

refineriacuteas modulares como alternativa a una

refineriacutea de gran escala y evaluar el impulso a la

produccioacuten de biocombustibles (etanol biodieacutesel) con

miras a su mezcla con petroliacuteferos (gasolina dieacutesel) en

vehiacuteculos automotores

Introduccioacuten La finalidad de la presente nota estrateacutegica es aportar informacioacuten y anaacutelisis que puedan contribuir a la toma de decisiones estrateacutegicas a nivel legislativo y de poliacuteticas puacuteblicas respecto a algunas alternativas para reducir de forma sostenible la dependencia de Meacutexico respecto a las importaciones de petroacuteleo ligero y petroliacuteferos (gasolina dieacutesel)

En el primer apartado se analizan las causas que han contribuido para que Meacutexico sea importador neto de productos petroleros desde 2015 En el segundo apartado se abordan las medidas que impulsoacute la reforma energeacutetica para tratar de revertir la tendencia decreciente de la plataforma de produccioacuten de petroacuteleo En el tercer apartado se analizan algunos de los pros y contras del proyecto de construccioacuten de una refineriacutea de

gran escala En el cuarto apartado se analizan algunas alternativas para eliminar de forma gradual y sostenible las importaciones de crudo ligero y petroliacuteferos en Meacutexico sin tener que recurrir a la construccioacuten de una refineriacutea de gran escala

1 Meacutexico como importador neto de

productos petroleros

La reduccioacuten de la plataforma de produccioacuten de petroacuteleo crudo asiacute como la creciente dependencia en la importacioacuten de gasolina son las principales causas por las cuales Meacutexico se convirtioacute en un importador neto de productos petroleros desde el antildeo 2015 Durante el periacuteodo 2000-2004 la plataforma de produccioacuten de petroacuteleo de Meacutexico mantuvo un crecimiento sostenido con un promedio de 3214 miles de barriles diarios (mbd) En el antildeo 2004 Meacutexico alcanzoacute su mayor produccioacuten de petroacuteleo con un promedio de 3383 (mbd) A partir de 2005 la produccioacuten nacional de petroacuteleo ha mantenido un declive sostenido durante el periacuteodo 2005-2018 se tuvo una Tasa Media de Crecimiento Anual (TMCA) de -45 En 2018 la plataforma de produccioacuten de petroacuteleo de Meacutexico promedioacute 1833 miles de barriles diarios (mbd) monto que representoacute el 542 de la produccioacuten maacutexima alcanzada en 2004

Graacutefica 1 Produccioacuten de petroacuteleo crudo en Meacutexico

2000-2018 (miles de barriles diarios)

Fuente Elaboracioacuten propia con base en datos del Sistema de

Informacioacuten Energeacutetica (SIE) de la Secretariacutea de Energiacutea

1600

1800

2000

2200

2400

2600

2800

3000

3200

3400

2000

2001

2002

2003

2004

2005

2006

2007

2008

2009

2010

2011

2012

2013

2014

2015

2016

2017

2018

DIRECCIOacuteN

GENERAL DE

FINANZAS

INSTITUTO

BELISARIO DOMIacuteNGUEZ

SENADO DE LA REPUacuteBLICA

notasestrateacutegicas

gt2lt DIRECCIOacuteN GENERAL DE FINANZAS

gt notas estrateacutegicas Julio 2019

Similarmente la produccioacuten nacional de gas natural ha mantenido una tendencia decreciente desde el antildeo 2012 dicha produccioacuten alcanzoacute un maacuteximo histoacuterico en 2009 con 7031 millones de pies cuacutebicos diarios y en 2018 habiacutea descendido a 4847 millones de pies cuacutebicos diarios Durante el periacuteodo 2009-2018 la plataforma de produccioacuten de gas natural tuvo una TMCA de -28 En este sentido la plataforma de produccioacuten de hidrocarburos ha mantenido una tendencia decreciente que ha contribuido a que Meacutexico se haya convertido en importador neto de productos petroleros desde 2015

Graacutefica 2 Produccioacuten de gas natural en Meacutexico 2000-2018 (miles de pies cuacutebicos diarios)

Fuente Elaboracioacuten propia con base en datos del SIE

La reduccioacuten de la plataforma de produccioacuten de hidrocarburos en Meacutexico fue una de las principales razones para impulsar la reforma energeacutetica En primer lugar se presentoacute una declinacioacuten de la mayoriacutea de los campos petroleros terrestres y en aguas someras 1 de Meacutexico La facilidad en la extraccioacuten del petroacuteleo convencional se determina por las caracteriacutesticas fiacutesicas del hidrocarburo y por su ubicacioacuten En ese sentido el petroacuteleo ldquoligerordquo2 es maacutes faacutecil de extraer que el de mayor densidad o ldquopesadordquo (Casselman 2011) en teacuterminos de su ubicacioacuten el petroacuteleo de faacutecil extraccioacuten es aquel que se encuentra en plataformas terrestres o zonas costeras de aguas someras A nivel mundial el petroacuteleo considerado de faacutecil acceso se estaacute agotando (Casselman 2011 Koppelaar y Middelkoop 2017) en Meacutexico ocurre lo mismo En 2013 el 83 de las reservas probadas de petroacuteleo de Meacutexico se encontraban en campos en franca declinacioacuten o cerca de alcanzar su punto inicial de declinacioacuten (ie Cantarell Ku-maloob-Zaap Samaria Luna Marina Suroeste Bellota) la uacutenica regioacuten que no presentaraacute declinacioacuten en el mediano plazo es Chicontepec (Senado de la Repuacuteblica 2013)

En segundo lugar de acuerdo a Lajous (2014) Pemex Exploracioacuten y Produccioacuten ha cometido errores estrateacutegicos en las actividades de extraccioacuten y

1 De acuerdo con el Instituto Mexicano del Petroacuteleo (2010) las aguas someras son aquellas zonas costeras con una profundidad menor a los 500 metros (m) mientras que de acuerdo con Sener (2013) en las aguas profundas la profundidad es mayor o igual a 500 m y menor a 1500 m

exploracioacuten de hidrocarburos Por ejemplo en el control del proceso de extraccioacuten de hidrocarburos en Cantarell el cual por antildeos se consolidoacute como el principal yacimiento petrolero de Meacutexico y uno de los maacutes importantes a nivel mundial Lajous (201492) afirma que la acelerada declinacioacuten del Activo Integral Cantarell ldquohellipno tiene precedente en grandes campos y en ninguacuten lugar del mundo se considera que pueda reflejar el control del proceso de extraccioacuten Diversos indicadores confirman lo grave de la situacioacuten que ha enfrentado Cantarell por ejemplo la productividad por pozo en operacioacuten se desplomoacute 63 entre el primer trimestre de 2007 y el tercero de 2010 la relacioacuten gaspetroacuteleo ha implicado dificultades para mantener la presioacuten del yacimiento y se ha venteado (liberado a la atmoacutesfera) maacutes de la mitad del gas natural producido la reduccioacuten en las reservas remanentes de crudo confirmaban que Cantarell iniciaba la etapa final de su ciclo de vida (Lajous 2014)

Sin embargo se ha argumentado que el mayor error estrateacutegico en Cantarell se cometioacute desde la deacutecada de noventas al decidir inyectar nitroacutegeno en lugar de gas natural a los pozos productivos para recuperar petroacuteleo (Flores amp Peacuterez 2004) De acuerdo con el Grupo de Ingenieros Petroleros Constitucioacuten del 17 asociacioacuten conformada por expertos jubilados de Pemex la inyeccioacuten de nitroacutegeno permite extraer entre 20 y 40 por ciento menos petroacuteleo que al utilizar gas natural (Flores amp Peacuterez 2004) Un estudio llevado a cabo en el Campo Chuc por ingenieros petroleros de Pemex aporta evidencia sobre la conveniencia de inyectar gas natural en lugar de nitroacutegeno para recuperar petroacuteleo de los pozos (Noyola et al 2002) Se ha argumentado que la inyeccioacuten de nitroacutegeno ha ocasionado el cierre prematuro de pozos y la contaminacioacuten de gas natural y petroacuteleo en el yacimiento de Cantarell se afirma que este error estrateacutegico le ha costado al paiacutes miles de millones de doacutelares ademaacutes de ocasionar dantildeos al medio ambiente (Flores amp Peacuterez 2004)

Lajous (2014) afirma que en el yacimiento de Chicontepec tambieacuten se cometieron errores estrateacutegicos como perforar de forma masiva sin comprender adecuadamente la naturaleza del subsuelo y la dinaacutemica de produccioacuten en dicho yacimiento y el estancamiento de la produccioacuten que le restoacute viabilidad econoacutemica al proyecto en los teacuterminos en los que se habiacutea planteado En relacioacuten con proyectos de exploracioacuten y extraccioacuten de hidrocarburos en aguas profundas y ultra-profundas Lajous (2014) argumenta que el error estrateacutegico habiacutea consistido en que Meacutexico no contase con un marco regulatorio especiacutefico en

y en las aguas ultraprofundas es mayor o igual a 1500 m y menor a 3000 m 2 El petroacuteleo ligero tiene baja densidad y viscosidad se considera petroacuteleo ligero aquel con una medicioacuten de gravedad API (American Petroleum Institute) superior a 20 grados (Index Mundi 2015)

4000

4500

5000

5500

6000

6500

7000

7500

2000

2001

2002

2003

2004

2005

2006

2007

2008

2009

2010

2011

2012

2013

2014

2015

2016

2017

2018



materia de seguridad y derrames masivos de petroacuteleo crudo en este tipo de aguas Este vaciacuteo regulatorio en Meacutexico se percibiacutea como un factor de riesgo y representaba un obstaacuteculo para el desarrollo de proyectos sobre todo a partir del accidente de British Petroleum (BP) en el campo Macondo -en aguas profundas estadounidenses- con la explosioacuten y hundimiento de la plataforma Deepwater Horizon y el consiguiente mayor derrame de petroacuteleo mar adentro en la historia de Estados Unidos (Lajous 2014)

En tercer lugar Pemex enfrentaba restricciones financieras y legales para llevar a cabo todas las inversiones requeridas para la exploracioacuten extraccioacuten y transformacioacuten de hidrocarburos Tradicionalmente Pemex ha tenido la funcioacuten primordial de mantener el equilibrio fiscal del Gobierno de Meacutexico antes que proveer la seguridad energeacutetica o impulsar el desarrollo industrial del paiacutes (Senado de la Repuacuteblica 2013) La significativa dependencia de los ingresos presupuestarios totales respecto a los ingresos petroleros mantenida a partir de la carga fiscal a Pemex ha contribuido a una inversioacuten insuficiente de recursos financieros de dicha empresa en tecnologiacutea infraestructura y en proyectos de exploracioacuten extraccioacuten y transformacioacuten de hidrocarburos (Senado de la Repuacuteblica 2013) Adicionalmente el manejo interno de los recursos financieros y humanos en Pemex contribuyoacute a la vulnerable situacioacuten financiera de esta empresa del Estado e incluso se ha argumentado que Pemex ha adolecido de ineficiencias e incluso cuestionables manejos internos en relacioacuten con sus recursos financieros y humanos lo que ha contribuido a debilitar la capacidad de la empresa para desarrollar proyectos petroleros Uno de los objetivos planteados por el Gobierno de la Repuacuteblica en la reforma energeacutetica fue el combatir de manera efectiva la corrupcioacuten en el sector energeacutetico

En cuarto lugar Pemex enfrentaba restricciones legales para asociarse con otras empresas con la finalidad de compartir el riesgo financiero en proyectos de exploracioacuten y extraccioacuten de hidrocarburos en aguas profundas o ultra-profundas Cabe destacar que los costos de perforacioacuten en aguas profundas son aproximadamente 10 veces mayores que los de aguas someras y 100 veces mayores que los de yacimientos terrestres con el agravante de menores probabilidades de eacutexito Entre 2004 y 2007 Pemex Exploracioacuten y Produccioacuten (PEP) perforoacute seis pozos en aguas profundas de los cuales soacutelo uno tiene reservas suficientes para su operacioacuten comercial (Senado de la Repuacuteblica 2013) Ademaacutes en 2012 se perforaron 6 pozos en aguas profundas del Golfo de Meacutexico mientras que

3 Los petroliacuteferos son productos que se obtienen de la refinacioacuten del petroacuteleo o del procesamiento del gas natural y que derivan directamente de hidrocarburos tales como gasolinas dieacutesel querosenos combustoacuteleo y gas licuado de petroacuteleo

en Estados Unidos se perforaron 137 en dicho paiacutes participan en estas actividades maacutes de 70 compantildeiacuteas (Senado de la Repuacuteblica 2013) Si se considera uacutenicamente a los pozos en aguas ultra-profundas los cuales corresponden a las caracteriacutesticas predominantes de las aguas territoriales de Meacutexico se observa que Pemex comenzoacute actividades de perforacioacuten en 2010 desde ese antildeo Estados Unidos ha perforado anualmente en sus aguas ultra-profundas 52 pozos mientras que la cifra de Pemex en las aguas mexicanas ha sido de 5 pozos Las alianzas estrateacutegicas y la distribucioacuten del riesgo financiero es una praacutectica habitual a nivel internacional Noruega por ejemplo desde sus inicios como nacioacuten petrolera en la deacutecada de 1960 ha incursionado en alianzas estrateacutegicas entre su principal empresa petrolera estatal anteriormente llamada Statoil ahora Equinor y compantildeiacuteas petroleras internacionales para explorar y explotar campos petroleros en aguas profundas y ultra-profundas (Statoil 2014)

Mientras tanto la creciente dependencia en la importacioacuten de gasolina se asocia a diversas causas En primer lugar la dependencia de las finanzas puacuteblicas respecto a los ingresos petroleros ha mermado el desarrollo de la industria de transformacioacuten de hidrocarburos (refinacioacuten de crudo procesamiento de gas petroliacuteferos 3 y petroquiacutemicos 4 ) y ha limitado el equipamiento e infraestructura para el transporte almacenamiento y distribucioacuten de estos productos En segundo lugar y en buena medida como consecuencia de esa falta de inversioacuten en el sub-sector hidrocarburos los escasos recursos se han destinado principalmente a la actividad que resultaba maacutes rentable es decir la extraccioacuten y venta de petroacuteleo crudo en perjuicio de otras actividades productivas (Senado de la Repuacuteblica 2013)

En tercer lugar la organizacioacuten que teniacutea Pemex anterior a la reforma energeacutetica aumentaba de forma innecesaria los gastos de administracioacuten y complicaba la operacioacuten de la empresa (Senado de la Repuacuteblica 2013) Asiacute la estructura administrativa que teniacutea Pemex con cuatro subsidiarias (Pemex Exploracioacuten y Produccioacuten Pemex Refinacioacuten Pemex Gas y Petroquiacutemica Baacutesica y Pemex Petroquiacutemica) evitaba tener una poliacutetica integral en materia petrolera y limitaba la inversioacuten en refinacioacuten petroliacuteferos petroquiacutemica almacenamiento y distribucioacuten (Senado de la Repuacuteblica 2013) En cuarto lugar Lajous (201437) afirmoacute que los anaacutelisis perioacutedicos de desempentildeo comparativo contratados por Pemex muestran que sus refineriacuteas se encuentran entre las maacutes ineficientes del mundo y que este resultado es atribuible al deterioro

4 Los petroquiacutemicos son aquellos liacutequidos o gases que se obtienen del procesamiento del gas natural o de la refinacioacuten del petroacuteleo y su transformacioacuten que se utilizan habitualmente como materia prima para la industria



del desempentildeo operativo y financiero de Pemex Refinacioacuten

Graacutefica 3 Refinacioacuten de petroacuteleo en Meacutexico



Como consecuencia de los factores enunciados la capacidad instalada de refinacioacuten en Meacutexico no se aprovecha de forma oacuteptima Se estima que durante el primer semestre de 2017 se aprovechaba el 57 de la capacidad instalada de refinacioacuten para el primer trimestre de 2018 se estimaba que esta proporcioacuten se ubicaba en 40 y para octubre de 2018 se estimaba que las refineriacuteas operaban a un 29 de su capacidad (Cruz 2017 Cruz 2018) A partir de datos del Sistema de Informacioacuten de Energiacutea (SIE) de la Secretariacutea de Energiacutea se observa que el aprovechamiento de la capacidad instalada de refinacioacuten en Meacutexico era de 352 en abril de 2019 Una tendencia adicional que ha dificultado el aprovechamiento de la capacidad instalada nacional de refinacioacuten ha sido la cada vez menor extraccioacuten de petroacuteleo ligero en Meacutexico Con base en los datos del SIE la produccioacuten de petroacuteleo ligero en Meacutexico ascendiacutea a 8883 miles de barriles diarios (mbd) en enero de 2002 mientras que para noviembre de 2018 se ubicaba en 5081 mbd

Graacutefica 4 Elaboracioacuten e importacioacuten de gasolina en

Meacutexico 2000-2018 (miles de barriles diarios)

Fuente Elaboracioacuten propia con base en datos de SIE

Lo anterior ha sido un factor negativo para el proceso de refinacioacuten en Meacutexico ya que la mayoriacutea de las refineriacuteas del paiacutes fueron disentildeadas para procesar predominantemente petroacuteleo ligero Meacutexico ha tenido que depender cada vez maacutes en las importaciones de petroliacuteferos (gasolina y dieacutesel) para satisfacer sus necesidades de consumo Ante la caiacuteda de la produccioacuten nacional de gasolina las importaciones de dicho combustible representaron en promedio el 809 de las ventas de este petroliacutefero en Meacutexico durante 2018 En noviembre de 2018 se alcanzoacute un maacuteximo histoacuterico ya que las importaciones de gasolina representaron el 874 de las ventas nacionales de dicho combustible Similarmente ante la caiacuteda en la produccioacuten nacional de dieacutesel las importaciones de este petroliacutefero representaron en promedio el 786 de las ventas nacionales de dicho combustible

Graacutefica 5 Elaboracioacuten e importacioacuten de dieacutesel en Meacutexico 2000-2018 (miles de barriles diarios)


Graacutefica 6 Balanza comercial de productos petroleros e importaciones de gasolina de Meacutexico 2000-2018

(millones de doacutelares corrientes)

Fuente Elaboracioacuten propia con base en datos de INEGI

El resultado agregado de la combinacioacuten de los diversos factores mencionados ha sido que la balanza comercial de productos petroleros de Meacutexico se haya tornado

6000

7000

8000

9000

10000

11000

12000

13000

14000

2000

2001

2002

2003

2004

2005

2006

2007

2008

2009

2010

2011

2012

2013

2014

2015

2016

2017

2018

-

1000

2000

3000

4000

5000

6000

7000

20

00

200

1

200

2

20

03

20

04

200

5

200

6

20

07

200

8

200

9

20

10

2011

2012

2013

20

14

2015

2016

20

17

2018

Elaboracioacuten de gasolina Importaciones de gasolina

-

50

100

150

200

250

300

350

400

200

0

200

1

200

2

200

3

20

04

20

05

200

6

200

7

200

8

20

09

20

10

2011

2012

2013

2014

20

15

20

16

2017

2018

Elaboracioacuten de dieacutesel Importaciones de dieacutesel

(25000)

(20000)

(15000)

(10000)

(5000)

-

5000

10000

15000

20000

2000

2001

2002

2003

2004

2005

2006

2007

2008

2009

2010

2011

2012

2013

2014

2015

2016

2017

2018

Balanza comercial de productos petroleros Importaciones de gasolina



negativa desde el antildeo 2015 En este sentido un paiacutes que por deacutecadas se mantuvo entre los 10 principales productores de petroacuteleo a nivel mundial se convirtioacute en importador neto de productos petroleros5 Durante el periacuteodo 2000-2018 la balanza comercial de productos petroleros de Meacutexico alcanzoacute un maacuteximo de 19380 millones de doacutelares en 2006 y un miacutenimo de -23190 millones de doacutelares en 2018 Las importaciones de gasolina en Meacutexico alcanzaron un maacuteximo de 18966 millones de doacutelares en 2018 y este monto representoacute 818 del deacuteficit de la balanza comercial de productos petroleros en dicho antildeo

2 Medidas impulsadas en la reforma

energeacutetica para revertir la tendencia

decreciente de la plataforma de produccioacuten

de petroacuteleo Las principales medidas contempladas por la reforma energeacutetica para hacerle frente a la caiacuteda en la plataforma de produccioacuten de petroacuteleo fueron las siguientes Abrir la posibilidad para que empresas privadas nacionales o extranjeras participen en actividades de exploracioacuten y extraccioacuten de hidrocarburos por medio de distintos tipos de contratos Asimismo a partir de la reforma se permitioacute que Pemex pueda asociarse con empresas privadas para incursionar entre otras en las actividades de exploracioacuten y extraccioacuten de hidrocarburos En este entorno de mayor competencia de mercado para Pemex la reforma energeacutetica contemploacute una medida para asegurar que esta empresa productiva del Estado mantuviera el acceso a una parte significativa de los recursos petroleros probados y probables de Meacutexico

Esta medida fue conocida como Ronda Cero en la cual se asignaron a Pemex las aacutereas de exploracioacuten y extraccioacuten petrolera que esta empresa deseaba mantener Con tales asignaciones Pemex contariacutea con el 83 de las reservas petroleras probadas y probables y 21 de los recursos petroleros prospectivos del paiacutes La posibilidad de que empresas privadas participen en actividades de exploracioacuten y extraccioacuten de hidrocarburos y que Pemex no tenga ya impedimentos legales para asociarse en este tipo de actividades con otras empresas podriacutea revertir la tendencia decreciente de la produccioacuten de petroacuteleo en Meacutexico

Los bajos precios internacionales del petroacuteleo que prevaleciacutean desincentivaron la inversioacuten en proyectos de hidrocarburos y fueron un factor relevante para explicar los resultados negativos obtenidos en el primer

5 Con base en informacioacuten de EIA la posicioacuten de Meacutexico en el ranking mundial de paiacuteses productores de petroacuteleo desde 1980 a 2017 fue la siguiente 1980 (6ordm lugar) 1981-1988 (4ordm lugar) 1989-1996 (5ordm lugar) 1997 (6ordm lugar) 1998-1999 (5ordm lugar) 2000 (6ordm lugar) 2001 (5ordm lugar) 2002 (4ordm lugar) 2003-2004 (5ordm lugar) 2005-2007 (6ordm lugar) 2008-2010 (7ordm lugar) 2011 (8ordm lugar) 2012-2013 (9ordm lugar) 2014 (10ordm lugar) 2015-2017 (11ordm lugar)

proceso licitatorio de la llamada Ronda Uno 6 Sus resultados se conocieron en julio de 2014 12 de las 14 licitaciones de aacutereas de exploracioacuten de hidrocarburos en aguas someras quedaron desiertas En algunas licitaciones no se presentaron propuestas y en otras se recibieron propuestas con ofertas de participaciones para el Estado mexicano menores al porcentaje miacutenimo establecido por la Secretariacutea de Hacienda (SHCP) Otro factor fundamental para explicar estos negativos resultados fue que se licitaron aacutereas de exploracioacuten y no de extraccioacuten de hidrocarburos lo cual implica un mayor riesgo para los proyectos En relacioacuten con los dos contratos adjudicados el Estado estaraacute recibiendo el 74 de las utilidades en el primer contrato y el 83 en el segundo contrato La Secretariacutea de Energiacutea estimoacute un monto de inversioacuten de 2700 millones de doacutelares durante la vigencia de los contratos adjudicados en la primera licitacioacuten de la Ronda Uno

Los resultados del segundo proceso de licitacioacuten de la Ronda Uno se dieron a conocer en septiembre de 2015 donde 2 de las 5 licitaciones de aacutereas de extraccioacuten de hidrocarburos en aguas someras quedaran desiertas En este segundo proceso licitatorio se adjudicaron contratos a empresas que ofrecieron participaciones al Estado mexicano de 759 de utilidades en promedio las cuales fueron significativamente superiores a los montos miacutenimos que teniacutea contemplados SHCP de 348 de utilidades en promedio La Secretariacutea de Energiacutea estimoacute un monto de inversioacuten de 3100 millones de doacutelares durante la vigencia de los contratos adjudicados en la segunda licitacioacuten de la Ronda Uno

En diciembre de 2015 se conocieron los resultados del tercer proceso de licitacioacuten de la Ronda Uno y por primera vez pudieron asignarse contratos al total de las aacutereas licitadas En este tercer proceso fueron licitadas 25 aacutereas terrestres de extraccioacuten de hidrocarburos y el Estado recibiriacutea en promedio el 63 de los ingresos brutos en los contratos adjudicados La Secretariacutea de Energiacutea estimoacute un monto de inversioacuten de 1100 millones de doacutelares durante la vigencia de los contratos adjudicados en la tercera licitacioacuten de la Ronda Uno

En diciembre de 2016 se dieron a conocer los resultados de la cuarta fase de licitacioacuten en la cual fueron licitadas 10 aacutereas de exploracioacuten de hidrocarburos en aguas profundas del Golfo de Meacutexico de las cuales fueron adjudicadas 8 En esta cuarta licitacioacuten el Estado estariacutea recibiendo en promedio entre 598 y 661 de las utilidades generadas en los contratos adjudicados La Secretariacutea de Energiacutea estimoacute un monto de inversioacuten de 34400 millones de doacutelares

6 La Ronda 1 se refiere al primer paquete de licitaciones emitido por el Estado para adjudicar contratos de exploracioacuten y extraccioacuten de hidrocarburos en los cuales pueden participar tanto empresas privadas como Pemex de manera individual en consorcio o en asociacioacuten



durante la vigencia de los contratos adjudicados en la cuarta licitacioacuten de la Ronda Uno

En junio de 2017 la Secretariacutea de Energiacutea anuncioacute los resultados de la primera convocatoria de licitacioacuten de la Ronda Dos la cual incluyoacute 15 bloques para la exploracioacuten y extraccioacuten de hidrocarburos en aguas someras del Golfo de Meacutexico Fueron adjudicadas 10 aacutereas y el Estado estaraacute recibiendo en promedio entre 774 y 839 de las utilidades generadas en los contratos adjudicados asiacute como un pago en efectivo por 30 millones de doacutelares derivado de un empate en el aacuterea contractual 9 La Secretariacutea de Energiacutea estimoacute que los contratos asignados tienen una inversioacuten asociada de aproximadamente 8200 millones de doacutelares durante los proacuteximos 30-40 antildeos

Los resultados de la segunda convocatoria de licitacioacuten fueron dados a conocer en julio de 2017 se adjudicaron 7 de las 10 aacutereas terrestres licitadas las cuales se ubican en las Cuencas de Burgos y del Sureste Asimismo en julio de 2017 se anunciaron los resultados de la tercera licitacioacuten se adjudicaron las 14 aacutereas que terrestres licitadas las cuales se ubican en las Cuencas de Burgos y del Sureste asiacute como en Tampico-Misantla y Veracruz En los contratos adjudicados en la segunda y tercera licitacioacuten de la Ronda Dos el Estado recibiraacute en promedio 75 de las utilidades generadas asimismo recibiraacute un total de 88 millones de doacutelares como montos en efectivo por desempate La Secretariacutea de Energiacutea estimoacute que los contratos asignados tendriacutean una inversioacuten asociada de aproximadamente 2064 millones de doacutelares durante los proacuteximos 30 antildeos

En enero de 2018 se dieron a conocer los resultados de la cuarta licitacioacuten 19 de las 29 aacutereas de aguas profundas del Golfo de Meacutexico fueron adjudicadas El Estado recibiriacutea en promedio entre 647 y 672 de las utilidades generadas en los contratos adjudicados asimismo recibiriacutea un total de 525 millones de doacutelares derivado de las ofertas ganadoras La Secretariacutea de Energiacutea estimoacute que los contratos adjudicados tendriacutean una inversioacuten asociada de aproximadamente 92800 millones de doacutelares durante los proacuteximos 35 antildeos

En marzo de 2018 la Secretariacutea de Energiacutea anuncioacute los resultados de la primera licitacioacuten de la Ronda Tres fueron adjudicadas 16 de las 35 aacutereas de aguas someras del Golfo de Meacutexico licitadas El Estado recibiriacutea en promedio 72 del valor de las utilidades de los proyectos adjudicados La Secretariacutea de Energiacutea estimoacute que la inversioacuten total a lo largo de la vigencia de los contratos adjudicados podriacutea ascender a 8600 millones de doacutelares La segunda licitacioacuten de la Ronda Tres buscaba la adjudicacioacuten de 34 aacutereas terrestres mientras que la tercera licitacioacuten de dicha ronda teniacutea contemplaba 9 aacutereas terrestres adicionales Sin embargo el 7 de diciembre de 2018 la Secretariacutea de Energiacutea solicitoacute a la Comisioacuten Nacional de Hidrocarburos (CNH) que se cancelaran la segunda y

tercera licitaciones de la Ronda Tres con objeto de revisar la poliacutetica energeacutetica y evaluar los resultados y avances de los contratos de exploracioacuten y extraccioacuten de hidrocarburos vigentes

Hasta antes de que se interrumpiera el proceso de licitaciones de las rondas la Secretariacutea de Energiacutea habiacutea estimado que los proyectos adjudicados durante las licitaciones que se llevaron a cabo en las Rondas Uno Dos y Tres tendriacutean una inversioacuten asociada acumulada aproximada de 152964 millones de doacutelares durante la vigencia de dichos contratos Como referencia al tipo de cambio de principios de marzo de 2019 (1960 pesos por doacutelar) este monto de inversioacuten ascenderiacutea a 29980944 millones de pesos cantidad equivalente al 127 del Producto Interno Bruto (PIB) de Meacutexico durante 2018 Mientras tanto de acuerdo con los estados financieros dictaminados de Pemex para 2017 el total el pasivo y patrimonio (deacuteficit) neto de dicha empresa productiva del Estado ascendiacutea en dicho antildeo a 21320021 millones de pesos cantidad equivalente a 91 del PIB de Meacutexico en 2018

Dada la vulnerable situacioacuten financiera de Pemex la reforma energeacutetica consideraba una fortaleza el permitir que la inversioacuten de privados nacionales y extranjeros contribuyera a revertir en el mediano plazo la tendencia decreciente de su plataforma de produccioacuten de petroacuteleo El Fondo Monetario Internacional (FMI 2017) reportoacute que la reforma energeacutetica habiacutea sido exitosa en atraer jugadores privados a la cadena de valor del sector porque la inversioacuten total comprometida durante los primeros antildeos de implementacioacuten de la reforma tan soacutelo en proyectos de exploracioacuten de hidrocarburos era de aproximadamente 3000 millones de doacutelares cifra que podriacutea superar los 60000 millones de doacutelares dependiendo del eacutexito en la tasa de exploracioacuten Por otro lado la Organizacioacuten para la Cooperacioacuten y el Desarrollo Econoacutemicos (OCDE2017) enfatizaba que la reforma energeacutetica contribuyoacute a incrementar la inversioacuten extranjera directa (IED) Al comparar lo que sucedioacute un trienio antes y despueacutes de la aprobacioacuten de las leyes secundarias de la reforma energeacutetica (2014) se observa un nivel promedio superior en la IED destinada al sector petrolero Asiacute mientras que en el trienio 2011-2013 se destinoacute anualmente un promedio de IED de 725 millones de doacutelares (mdd) a la extraccioacuten de petroacuteleo y gas en el trienio 2015-2017 se alcanzaron 6174 mdd Sin embargo cabe enfatizar que los proyectos de exploracioacuten yo extraccioacuten de hidrocarburos requieren un periacuteodo de maduracioacuten de varios antildeos antes de entrar en una fase productiva En este sentido el impacto del incremento en la inversioacuten en este tipo de proyectos tendriacutea un impacto en el mediano plazo en el aumento de la produccioacuten en el sector de hidrocarburos



Por otro lado con la finalidad de fortalecer financieramente a Pemex la reforma energeacutetica contemploacute medidas como las siguientes En primer lugar se establecioacute un nuevo reacutegimen fiscal el cual supuso la simplificacioacuten y eliminacioacuten de distintos derechos que anteriormente se cobraban a la empresa En segundo lugar se creoacute un nuevo Consejo de Administracioacuten el cual tiene mayores responsabilidades y atribuciones bajo un esquema de gobierno corporativo con la finalidad de hacer maacutes eficiente la administracioacuten de la empresa En tercer lugar se establecioacute que la EPE deberiacutea alcanzar un acuerdo para modificar el contrato colectivo de trabajo aplicable en la empresa y organismos subsidiarios y que se debiacutea implementar un Programa de Austeridad del Gasto la reforma contemploacute que en el mediano plazo deberiacutea concretarse una disminucioacuten de las obligaciones de pago de pensiones y jubilaciones de Pemex En 2016 el Gobierno Federal asumioacute una proporcioacuten de la obligacioacuten de pago de las pensiones y jubilaciones de Pemex por un monto de 134200 millones de pesos (mdp) el cual correspondioacute a los ahorros de las obligaciones de la empresa derivados de los acuerdos realizados para disminuir sus pasivos pensionarios

Por otro lado la reforma energeacutetica estipuloacute que a maacutes tardar el 31 de diciembre de 2016 se podriacutean otorgar permisos de importacioacuten de gasolina y dieacutesel a cualquier particular calificado para llevar a cabo esta actividad La Secretariacutea de Energiacutea anuncioacute que a partir del 1 de abril de 2016 se comenzariacutean a otorgar permisos de importacioacuten de gasolina y dieacutesel a particulares Similarmente se establecioacute en la reforma energeacutetica que a maacutes tardar el 31 de diciembre de 2015 se levantariacutea la restriccioacuten de que soacutelo Pemex sus subsidiarias o filiales fueron los uacutenicos autorizados para importar gas licuado actividad que ya pueden realizar particulares calificados Si la industria nacional de transformacioacuten de hidrocarburos no incrementa su nivel de competitividad el paiacutes enfrentaraacute una creciente amenaza de que ante un entorno de mayor competencia de mercado derivado de la liberalizacioacuten de las importaciones de gasolina dieacutesel y gas licuado pueda deteriorarse auacuten maacutes la balanza comercial de hidrocarburos y sus derivados En este sentido podriacutea evaluarse devolver a Pemex y a sus subsidiarias la exclusividad de la importacioacuten de gasolina dieacutesel y gas licuado

3 Pros y contras del proyecto de construccioacuten

de la refineriacutea de gran escala Se ha estimado que la proyectada refineriacutea de gran escala que el Gobierno de Meacutexico impulsa en el Puerto de Dos Bocas ubicado en el municipio de Paraiacuteso Tabasco para convertirse en la seacuteptima refineriacutea de

Pemex en el paiacutes tendriacutea un costo de inversioacuten aproximado de 8000 millones de doacutelares (Villamil 2019) aunque en un informe del Instituto Mexicano del Petroacuteleo (IMP) se indica que dicho costo podriacutea ser de 14470 millones de doacutelares (Forbes 2019) El 30 de enero de 2019 se presentoacute una controversia respecto a la opinioacuten del IMP sobre el proyecto de la refineriacutea de Dos Bocas En un principio se dio a conocer que el IMP consideraba que el proyecto de dicha refineriacutea la cual buscariacutea procesar 340000 barriles de petroacuteleo diarios no era viable desde un punto de vista teacutecnico y financiero (Forbes 2019) Entre las razones de la postura inicial del IMP se mencionoacute que el proyecto no generariacutea beneficios sino hasta despueacutes de 20 antildeos de entrar en operacioacuten (Forbes 2019) El IMP considera que el proyecto requeririacutea 1 antildeo de planeacioacuten y 4 de construccioacuten contario a los 3 antildeos en total que la Secretariacutea de Energiacutea estima que tomariacutea (Forbes 2019)

Por su parte Marco Oviedo quien es jefe de investigacioacuten econoacutemica para Ameacuterica Latina del banco britaacutenico Barclayrsquos considera que debido a la complejidad en la construccioacuten y los tiempos de entrega con la refineriacutea de Dos Bocas podriacutea suceder algo similar como lo acontecido con la refineriacutea de Tula Hidalgo la cual no se construyoacute (Juaacuterez 2019) Marco Oviedo sentildeala que ninguacuten paiacutes del mundo ha logrado construir una refineriacutea de gran escala en tres antildeos (Sin Embargo 2019) Cabe destacar que auacuten en el caso de que la actual administracioacuten lograra terminar de construir la refineriacutea de Dos Bocas en el antildeo 2024 como se tiene programado y en ese mismo antildeo comenzara sus operaciones con base en las estimaciones del IMP podriacutea ser hasta el antildeo 2044 cuando dicha refineriacutea podriacutea comenzar a reportar posibles ganancias monetarias El mismo 30 de enero del presente antildeo se reportoacute que el IMP sentildealaba que el proyecto de la refineriacutea de Dos Bocas siacute es viable debido a que busca contribuir a la autosuficiencia en materia de combustibles del Paiacutes (Forbes 2019b)

Ciertamente la evaluacioacuten exclusivamente financiera del proyecto de la refineriacutea de Dos Bocas no incluye externalidades positivas y negativas del mismo siendo una positiva la de contribuir a la seguridad energeacutetica de Meacutexico Desde una perspectiva exclusivamente financiera el proyecto de la refineriacutea de Dos Bocas podriacutea no ser viable en el escenario de que para el 2044 en que pudiera comenzar a reportar ganancias monetarias posiblemente ya se haya consolidado la tercera revolucioacuten energeacutetica mundial y el petroacuteleo haya sido desplazado como principal fuente de energiacutea para que su lugar sea ocupado por las energiacuteas renovables Se estima que en el periacuteodo 2040-2050 podriacutea darse esa consolidacioacuten de la tercera revolucioacuten energeacutetica mundial (Cherif et al 2017 De Vries 2017 Foro Econoacutemico Mundial 2017 Nasdaq 2017)



Ahora bien desde un punto de vista socioeconoacutemico habriacutea que considerar las posibles externalidades tanto positivas como negativas del proyecto de Dos Bocas Ciertamente una refineriacutea de gran escala implica la generacioacuten de miles de empleos temporales durante su etapa de construccioacuten asiacute como de una cantidad significativa de empleos permanentes desde que entre en operacioacuten Asimismo un proyecto de esta magnitud tiene el potencial de convertirse en un polo de desarrollo regional que detone la creacioacuten de empresas complementarias y encadenamientos productivos asiacute como una mayor derrama de recursos que permita incrementar el dinamismo de la economiacutea local El Gobierno de Meacutexico estima que se crearaacuten 100000 empleos directos e indirectos a partir de la refineriacutea de Dos Bocas Sin embargo una refineriacutea de gran escala tambieacuten tendriacutea externalidades negativas sobre todo en teacuterminos ambientales

En primer lugar resulta inevitable eliminar la vegetacioacuten existente dentro de las 566 hectaacutereas que abarca el terreno donde seraacute construida la refineriacutea de Dos Bocas Cabe destacar que el terreno donde se planea construir la refineriacutea estaacute rodeado de manglares los cuales se ha afirmado que seraacuten protegidos y es un aacuterea proclive a las inundaciones El experto en riesgos hidrometeoroloacutegicos Polioptro Martiacutenez explica que la refineriacutea de Dos Bocas estaraacute en una zona inundable que forma parte del Delta del Riacuteo Grijalva asimismo sentildeala que hay una fuerte erosioacuten costera en esa zona y que se debe tener en cuenta la subida del mar que se estaacute acelerando por el deshielo en el Aacutertico (Forbes 2019b) Martiacutenez argumenta que se deberaacuten revisar los riesgos de construir la refineriacutea de Dos Bocas en esa zona y se deberaacuten llevar a cabo los estudios pertinentes para evaluar si pudiera ser necesario incluir obras de proteccioacuten costera yo fluvial para el proyecto (Forbes 2019b)

En segundo lugar las refineriacuteas de gran escala son unas de las principales fuentes de emisioacuten de gases de efecto invernadero a la atmoacutesfera y por ende tambieacuten uno de los factores asociados a la actividad humana que maacutes contribuyen al calentamiento global Como sentildealan Pierard et al (2019) un proyecto como el de la refineriacutea de Dos Bocas complicariacutea auacuten maacutes que Meacutexico alcance compromisos internacionales adquiridos para reducir sus emisiones de gases de efecto invernadero En 2016 Meacutexico firmoacute el Acuerdo de Pariacutes en el cual se comprometioacute a reducir para 2030 en 22 sus emisiones de gases de efecto invernadero de manera autoacutenoma asiacute como reducir en 36 dichas emisiones en un entorno de colaboracioacuten internacional (Pierard et al 2019) Asimismo en la Ley General de Cambio Climaacutetico se establecioacute que de 2010 a 2050 Meacutexico deberiacutea reducir sus emisiones de gases de efecto invernadero en al menos 50 (Pierard et al 2019)

4 Alternativas para eliminar de forma

gradual y sostenible las importaciones de

petroacuteleo ligero y petroliacuteferos

Existen alternativas a la construccioacuten de una refineriacutea de gran escala que tambieacuten permitiriacutean eliminar de forma gradual y sostenible las importaciones de crudo ligero y petroliacuteferos En el presente subapartado se analizaraacute la posible combinacioacuten de las siguientes alternativas i) potenciar la inversioacuten en exploracioacuten y extraccioacuten de hidrocarburos ii) incrementar el aprovechamiento de la capacidad instalada de las 6 refineriacuteas de Pemex en Meacutexico iii) construir simultaacuteneamente refineriacuteas modulares con capacidad igual o mayor a la de una refineriacutea de gran escala iv) impulsar la mezcla de petroliacuteferos (gasolina dieacutesel) con biocombustibles (bioetanol biodieacutesel)

31 Potenciar la inversioacuten puacuteblica privada y mixta en exploracioacuten y extraccioacuten de hidrocarburos La reforma energeacutetica supondriacutea medidas para potenciar la inversioacuten requerida en actividades de exploracioacuten y extraccioacuten de hidrocarburos al permitir la participacioacuten de empresas privadas nacionales y extranjeras en dichas actividades ya sea en asociacioacuten con Pemex o por su cuenta El permitir la participacioacuten de empresas privadas en actividades de exploracioacuten y extraccioacuten de hidrocarburos podriacutea ser conveniente para Meacutexico por varias razones En primer lugar es altamente probable que las proacuteximas dos o tres deacutecadas sean las uacuteltimas de la era del petroacuteleo como la principal fuente de energiacutea a nivel mundial en este sentido la premura por llevar a cabo inversiones que auacuten sean rentables desde una perspectiva financiera en actividades de exploracioacuten y extraccioacuten de hidrocarburos se torna en una especie de lsquocarrera contra el tiemporsquo Cabe destacar que los proyectos de inversioacuten en actividades de exploracioacuten y extraccioacuten de hidrocarburos requieren un tiempo de maduracioacuten de varios antildeos antes de entrar en una fase productiva por lo que el tiempo que se pierda en retrasar dicha inversioacuten podriacutea tener un significativo costo de oportunidad

En segundo lugar la tendencia decreciente de la plataforma nacional de produccioacuten de petroacuteleo ha sido de tal magnitud que ha contribuido a que Meacutexico se haya convertido desde 2015 en un importador neto de productos petroleros a pesar de que hasta hace algunos antildeos auacuten figuraba entre las diez naciones con mayor produccioacuten de crudo a nivel mundial Para revertir esta tendencia se requieren cuantiosas inversiones en actividades de exploracioacuten y extraccioacuten de hidrocarburos sobre todo porque Meacutexico no escapa a la tendencia mundial de un creciente agotamiento del petroacuteleo de faacutecil extraccioacuten En 2013 se estimaba que el



83 de los campos petroleros de Meacutexico los cuales se encuentran en aguas someras o plataformas terrestres se encuentran en un nivel de franco agotamiento (Senado de la Repuacuteblica 2013) Explorar potenciales campos petroleros en aguas profundas yo ultra-profundas implica un mayor riesgo financiero al ser menores las probabilidades de eacutexito asimismo explorar y extraer petroacuteleo en aguas profundas yo ultra-profundas implica un costo significativamente superior que realizar este tipo de actividades en plataformas terrestres o en aguas someras El dejar todo el peso de la responsabilidad a Pemex de invertir lo requerido para revertir en el mediano plazo la tendencia decreciente en la plataforma nacional de produccioacuten de petroacuteleo en un contexto en el que auacuten persiste una significativa carga fiscal a dicha empresa productiva del Estado a pesar de que dicha carga se ha reducido y dada la magnitud del endeudamiento de Pemex implicariacutea un reto difiacutecil de sortear por su cuenta para Pemex

Cabe destacar que Pemex ha sido ubicada por Bloomberg como la empresa petrolera maacutes endeudada a nivel mundial De acuerdo con datos de Bloomberg la deuda de Pemex asciende a 108000 millones de doacutelares monto que representa aproximadamente la deuda conjunta de Exxon Chevron y Equinor o que supera en cerca de 40 la deuda de Royal Dutch Shell o en maacutes de 50 la deuda de British Petroleum (BP) Asimismo Pemex tambieacuten se enfrenta cada vez maacutes a un mayor costo al emitir deuda en un antildeo el rendimiento de sus bonos con vencimiento en 2027 subioacute 22 puntos base (Estantildeol y Sigler 2019) La aceleracioacuten de la deuda financiera de Pemex se produjo a lo largo de la pasada administracioacuten y en especial entre 2014 y 2016 en medio de una fuerte contraccioacuten de los precios internacionales del petroacuteleo los cuales pasaron en poco tiempo de casi 100 a 30 doacutelares por barril (Ibidem)

A principios de febrero de 2019 Pemex acumulaba 130 emisiones de deuda y el 81 de las nuevas obligaciones financieras se pidieron en doacutelares o estaban referenciadas a esta moneda y soacutelo el 13 estaban referenciadas en pesos asimismo la dependencia de Pemex respecto al gobierno ha crecido lo que le resta atractivo frente a sus pares en otras naciones de Ameacuterica Latina como Colombia Brasil o Peruacute (Ibidem) La calificadora Fitch Ratings disminuyoacute en enero de 2019 la nota de Pemex a BBB- lo que implicaba que estaba a un paso del grado especulativo y por lo tanto le encareceriacutea auacuten maacutes a Pemex la emisioacuten de deuda para financiarse (Ibidem) El 6 de junio de 2019 Fitch Ratings redujo a BB+ la nota de largo plazo en moneda local y extranjera de Pemex Cabe destacar que a partir de ese nivel de calificacioacuten crediticia se pierde el grado de inversioacuten por lo que los bonos de deuda de largo plazo emitidos por Pemex son considerados como ldquobonos basurardquo de acuerdo al argot de las calificadoras crediticias (Soliacutes 2019) Moodyrsquos

tambieacuten degradoacute la calificacioacuten crediticia de Pemex de una posicioacuten de estable a negativa La baja de calificacioacuten crediticia de Pemex de acuerdo con Moodyrsquos se debioacute a la continua declinacioacuten de las reservas petroleras de la empresa ademaacutes de la visioacuten negativa que tiene la agencia calificadora sobre que la cantidad de inversiones que se destinaraacuten a estas tareas resultaraacuten insuficientes para frenar la caiacuteda de dichas reservas en el corto plazo (Sigler 2019) Asimismo Moodyrsquos argumenta que existe incertidumbre sobre los retos para construir la nueva refineriacutea de Dos Bocas pues considera que los costos y los tiempos en que se planean por parte del gobierno federal son difiacuteciles de cumplir (Ibidem)

La inyeccioacuten de recursos puacuteblicos a Pemex para reducir su vulnerabilidad financiera y permitirle incrementar sus inversiones implica un esfuerzo fiscal que no estariacutea exento de un costo de oportunidad Asiacute los recursos puacuteblicos que se destinen a profundizar el saneamiento de las finanzas de Pemex y a permitirle una mayor actividad en la exploracioacuten y extraccioacuten de hidrocarburos dejan de destinarse a otros rubros de impulso del desarrollo y bienestar en Meacutexico Ciertamente existe el reto de continuar con el apoyo al fortalecimiento financiero de Pemex para colocarla en una mejor posicioacuten de participacioacuten en un entorno de mayor competencia que inicioacute con la puesta en marcha de la reforma energeacutetica Es necesario explorar alternativas para reducir auacuten maacutes la carga fiscal que se le impone a Pemex lo cual seraacute maacutes faacutecil de alcanzar si se elimina de forma gradual y sostenible la dependencia de las finanzas puacuteblicas respecto a los ingresos petroleros De cualquier forma llevar a cabo esa eliminacioacuten en la dependencia fiscal en relacioacuten con la renta petrolera podriacutea ser inevitable en algunas deacutecadas si con la previsible consolidacioacuten de la tercera revolucioacuten energeacutetica mundial disminuye de forma significativa el precio del petroacuteleo al dejar de ser utilizado este combustible foacutesil como la principal fuente de energiacutea En este sentido seriacutea recomendable adoptar medidas para que la eliminacioacuten de dicha dependencia fiscal sobre los ingresos provenientes del petroacuteleo sea gradual y maacutes faacutecil de asimilar sin poner en riesgo la sostenibilidad de las finanzas puacuteblicas de Meacutexico

Posiblemente como una reaccioacuten a la reduccioacuten de la calificacioacuten crediticia de Pemex el 13 de junio de 2019 se reporta que dicha empresa productiva del Estado ofertaraacute entre empresas privadas contratos de servicios para la perforacioacuten y desarrollo de 148 nuevos campos petroleros entre 2020 y 2024 medida que contribuiriacutea a buscar la meta de elevar en 36 la produccioacuten de crudo a final de dicho periacuteodo (Cruz 2019) Se estima que a partir de los futuros nuevos contratos con empresas privadas y de la estrategia de capitalizacioacuten y de reduccioacuten de costos operativos para Pemex se podriacutea alcanzar una inversioacuten de 804 mil millones de pesos



durante los primeros tres antildeos del gobierno de la actual administracioacuten Se argumenta que gran parte de dichos recursos se destinariacutea a la contratacioacuten de servicios de perforacioacuten de 491 pozos en los proacuteximos seis antildeos a la instalacioacuten de 108 plataformas marinas 160 plataformas terrestres y la construccioacuten de 4474 kiloacutemetros de ductos (Ibidem)

Recuadro 1 iquestQueacute hacer con el fracking

Los yacimientos de petroacuteleo y gas en lutitas se definen como un sistema petrolero de rocas arcillosas orgaacutenicamente ricas y de muy baja permeabilidad para que el sistema funcione como yacimiento se requiere crear permeabilidad a traveacutes de la perforacioacuten de pozos horizontales que requieren fracturamiento hidraacuteulico (fracking) muacuteltiple para inducir el flujo de fluidos hacia el pozo (Sener 2012) Los hidrocarburos de lutitas o shale suelen encontrarse a profundidades de entre mil y cinco mil metros Los procesos de fracking se llevan a cabo al inyectar grandes voluacutemenes de agua y una combinacioacuten de arena y diversos quiacutemicos bajo una elevada presioacuten para fracturar formaciones geoloacutegicas y recuperar petroacuteleo o gas natural (Garmezy 2013 Perry 2012)

El fracking implica riesgos ambientales como la fuga de gas metano a la atmoacutesfera la contaminacioacuten de cuerpos subterraacuteneos o superficiales de agua con metano o con los quiacutemicos que son mezclados con los millones de litros de agua utilizados en el proceso la contaminacioacuten de suelos con dichos quiacutemicos y la contaminacioacuten del aire por la combustioacuten del dieacutesel utilizado por los equipos de perforacioacuten y bombeo (Ehrenberg 2012 Perry 2012 Peduzzi y Harding 2013 Garmezy 2013 Walton y Woocay 2013 Jackson et al 2014 Sovacool 2014) Los grandes voluacutemenes de agua requeridos para fracturar las formaciones geoloacutegicas para extraer petroacuteleo o gas shale representan un costo en teacuterminos de capital natural por siacute mismos en Estados Unidos por ejemplo cada pozo requiere entre 10 y 15 millones de litros de agua (Sovacool 2014) El fracking implica potenciales riesgos para la salud humana por ejemplo por la contaminacioacuten de agua para consumo humano con diversos quiacutemicos algunos de los cuales incluso estaacuten clasificados como posibles canceriacutegenos (Ehrenberg 2012 Greenstone amp Looney 2012 Walton amp Woocay 2013 Jackson et al 2014 Sovacool 2014) Por otro lado la produccioacuten de petroacuteleo shale implica mayores costos de produccioacuten y menores rendimientos en teacuterminos de la energiacutea utilizada para extraerlo y procesarlo respecto a la produccioacuten de petroacuteleo convencional (Cleveland y OConnor 2010 Brandt y Baradwaj 2013 Arezki y Blanchard 2014)

Como sentildeala EIA (2013) Meacutexico cuenta con significativas reservas potenciales de petroacuteleo shale las cuales ascienden a 13 mil millones de barriles de crudo y ubican a Meacutexico como el octavo productor potencial

de ese hidrocarburo no convencional Asimismo EIA (2013) sentildeala que Meacutexico posee la sexta mayor dotacioacuten potencial de gas shale del mundo equivalente a 32 veces las reservas probadas actuales de Meacutexico de gas natural convencional A pesar del gran potencial de Meacutexico para incursionar en proyectos de hidrocarburos shale es factible que la mejor decisioacuten para el paiacutes seriacutea la de prohibir o imponer una moratoria a los proyectos que emplean el fracking con la finalidad de evitar costos ambientales y sociales difiacuteciles de cuantificar Sin embargo si se tomara la decisioacuten de permitir este tipo de proyectos en Meacutexico debiera al menos asegurarse que se seguiraacuten las mejores praacutecticas internacionales para intentar que se reduzcan lo maacutes posible los potenciales impactos negativos del fracking en teacuterminos ambientales y sociales

Cuadro 1 Paiacuteses con mayores reservas potenciales de petroacuteleo shale a nivel mundial

Fuente Elaboracioacuten propia con base en informacioacuten de EIA (2013)

Cuadro 2 Paiacuteses con mayores reservas potenciales de

gas shale a nivel mundial


Ranking Paiacutes

Petroacuteleo shale

(miles de millones

de barriles)

Porcentaje respecto

a la dotacioacuten

mundial de petroacuteleo

shale

1 Rusia 75 217

2 Estados Unidos 58 168

3 China 32 93

4 Argentina 27 78

5 Libia 26 75

6 Australia 18 52

7 Venezuela 13 38

8 Meacutexico 13 38

9 Paquistaacuten 9 26

10 Canadaacute 9 26

Dotacioacuten de los 10

primeros paiacuteses280

812

Dotacioacuten mundial 345 1000

Ranking Paiacutes

Gas shale

(billones de pies

cuacutebicos)

Porcentaje respecto

a la dotacioacuten

mundial de gas

shale

1 China 1115 153

2 Argentina 802 110

3 Argelia 707 97


5 Canadaacute 573 79

6 Meacutexico 545 75

7 Australia 437 60

8 Sudaacutefrica 390 53

9 Rusia 285 39

10 Brasil 245 34



790




32 Aprovechamiento de la capacidad instalada de refinacioacuten Como explica Diacuteaz (2018) Pemex cuenta actualmente con seis refineriacuteas en Meacutexico i) Refineriacutea ldquoMiguel Hidalgordquo en Tula Hidalgo ii) Refineriacutea ldquoFrancisco I Maderordquo en Ciudad Madero Tamaulipas iii) Refineriacutea ldquoIng Antonio M Amorrdquo en Salamanca Guanajuato iv) Refineriacutea ldquoIng Antonio Dovaliacute Jaimerdquo en Salina Cruz Oaxaca v) Refineriacutea ldquoGral Laacutezaro Caacuterdenas del Riordquo en Minatitlaacuten Veracruz vi) Refineriacutea ldquoIng Heacutector Lara Sosardquo en Cadereyta Nuevo Leoacuten Hasta 1991 Pemex contoacute con una seacuteptima refineriacutea en Meacutexico la llamada Refineriacutea ldquo18 de marzordquo que se ubicaba en la delegacioacuten Azcapotzalco en la Ciudad de Meacutexico La decisioacuten de cerrar esta seacuteptima refineriacutea de Pemex en Meacutexico obedecioacute a la contaminacioacuten que generaba para el aire de la Zona Metropolitana en el Valle de Meacutexico al igual que la contaminacioacuten que ocasionoacute al suelo donde se asentaba durante sus casi 60 antildeos de operacioacuten (Villasana y Navarrete 2017) En cuanto a las seis refineriacuteas de Pemex en Meacutexico eacutestas tienen una capacidad conjunta de refinacioacuten de 1620000 barriles de petroacuteleo diarios (bpd) (Diacuteaz 2018) A partir de datos de SIE para el periacuteodo 1992-2018 se observa una tendencia decreciente en el aprovechamiento de la capacidad instalada conjunta de las refineriacuteas de Pemex en Meacutexico dicha tendencia se ha acentuado desde 2014 a tal grado que en 2018 se alcanzoacute un miacutenimo histoacuterico con un promedio de aprovechamiento de la capacidad instalada nacional de refinacioacuten de tan soacutelo el 378 Sin embargo en enero de 2019 se alcanzoacute un nuevo miacutenimo histoacuterico de 313 en relacioacuten con dicha variable Graacutefica 7 Porcentaje de aprovechamiento de la capacidad instalada de refinacioacuten en Meacutexico 1992-2018


Por otro lado Pemex es co-propietaria de la refineriacutea Shell Deer Park junto con la empresa petrolera britaacutenica-holandesa Royal Dutch Shell (comuacutenmente

7 Industria Petrolera sentildeala que las s que conforman PMI son i) PMI Comercio Internacional ii) PMI Holdings Petroacuteleos Espantildea iii) PMI Holdings iv) PMI Norteameacuterica v) PMI Trading Limited vi) PMI

conocida como Shell) cada una tiene el 50 de las acciones de dicha refineriacutea Shell Deer Park estaacute ubicada en Texas Estados Unidos y es la sexta mayor refineriacutea de dicho paiacutes con una capacidad de procesamiento de 360000 barriles de petroacuteleo diarios (bpd) (Diacuteaz 2018) Cabe destacar que se contabilizan como importaciones de gasolina tambieacuten las que hace Meacutexico de la refineriacutea Shell Deer Park Industria Petrolera sentildeala que la co-propiedad de Pemex de la refineriacutea Shell Deer Park se da por medio de Pemex Internacional (PMI) Ademaacutes sentildeala que en 1988 Pemex conformoacute PMI como su brazo comercial en el mercado internacional en respuesta a las demandas de una feroz competencia global se indica que PMI es un grupo de 11 empresas con caraacutecter

internacional7 De acuerdo con datos de la Refineriacutea Shell Deer Park eacutesta enviacutea diariamente a Meacutexico un promedio de 20 a 30 mbd de gasolina Diacuteaz (2018) explica que aunque Pemex pagoacute por la co-propiedad de la refineriacutea Shell Deer Park no recibe ganancias por las utilidades que esta refineriacutea reporta debido a que las maneja PMI Al desincorporar PMI del resto de Pemex la primera se maneja como una entidad independiente que no tiene que rendirle cuentas al corporativo de Pemex (Diacuteaz 2018) Se estima que las operaciones de PMI le dejan ganancias a Meacutexico por un monto aproximado de 2000 millones de doacutelares anuales pero esas ganancias no llegan a reinvertirse de forma directa en Pemex sino que se usan discrecionalmente en funcioacuten de los requerimientos de SHCP (Diacuteaz 2018)

Lajous (201456) afirmoacute que el mal desempentildeo que se le ha tolerado al eslaboacuten de refinacioacuten de Pemex es una forma de disipacioacuten de la renta econoacutemica del petroacuteleo que se traduce en peacuterdidas y en una baja rentabilidad de sus inversiones En el mismo documento Lajous argumentoacute que el eslaboacuten de refinacioacuten de Pemex hellipestaacute obligado a reducir la intensidad energeacutetica de sus plantas de proceso corregir el sobre-empleo que caracteriza a sus centros de trabajo asignar maacutes y mejores recursos al mantenimiento de sus instalaciones para reducir costos y mejorar la confiabilidad de sus equipos reducir los periodos de paro programado e imprevisto para aumentar la disponibilidad de las plantas entre otros En cuanto a la inversioacuten requerida para mejorar el mantenimiento y modernizacioacuten de las instalaciones y equipos de las seis refineriacuteas de Pemex en Meacutexico Diacuteaz (2018) sentildeala que de acuerdo con teacutecnicos petroleros retirados seriacutea necesario un monto estimado de 5000 millones de doacutelares para dejar al 100 el estado de la infraestructura y equipamiento con la que cuentan dichas refineriacuteas La inversioacuten en mantenimiento y modernizacioacuten de las instalaciones y equipos de las refineriacuteas nacionales es una condicioacuten necesaria para

Marine Limited vii) PMI Services North America Inc viii) PEMEX Services Europe Limited ix) PEMEX Internacional Espantildea x) PMI Holdings North America Inc xi) PMI Services BV



evitar que el costo de producir gasolina suba si se descuidan estos aspectos aunados a la peacuterdida de eficiencia en la produccioacuten de combustibles las refineriacuteas con las que cuenta Pemex podriacutean quedar obsoletas al grado de dejar de ser uacutetiles (Diacuteaz 2018)

Como sentildealan Del Riacuteo y Rosales (2018) las subsidiarias de Pemex fueron reconfiguradas con la reforma energeacutetica y actualmente las actividades de produccioacuten comercializacioacuten transporte y almacenamiento de petroliacuteferos estaacuten a cargo de Pemex Transformacioacuten Industrial (PTRI) y Pemex Logiacutestica (PLOG) Del Riacuteo y Rosales (2018) sentildealan que dichas subsidiarias de Pemex han enfrentado serias deficiencias operativas que limitan su capacidad para generar valor econoacutemico y rentabilidad para el Estado Asiacute por ejemplo la Auditoriacutea Superior de la Federacioacuten observoacute en sus informes de auditoriacutea que estas subsidiarias de Pemex careciacutean de sistemas de control de costos en materia de transporte almacenamiento y comercializacioacuten ademaacutes de que no contaban con mecanismos para la contabilizacioacuten del volumen y las peacuterdidas econoacutemicas provocadas por las tomas clandestinas de combustible

La nueva administracioacuten federal ha emprendido medidas para enfrentar el robo de combustible actividad que le costaba miles de millones de pesos en peacuterdidas cada antildeo a Pemex Ademaacutes de estas necesarias medidas emprendidas por el nuevo Gobierno de Meacutexico para abatir el robo de combustible a Pemex ndashasiacute como cualquier otra dinaacutemica que pueda estar asociada con actos de corrupcioacuten y peacuterdida de recursos para Pemex- como parte de una estrategia integral orientada a mejorar el aprovechamiento de la capacidad instalada nacional de refinacioacuten podriacutean tomarse las medidas sugeridas por Lajous (2014) para mejorar el desempentildeo operativo y financiero del eslaboacuten de refinacioacuten de Pemex incluyendo el invertir en el mantenimiento y modernizacioacuten de las instalaciones y equipos con los que cuentan las seis refineriacuteas de Pemex en Meacutexico como sugieren Lajous (2014) y Diacuteaz (2018)

Un segundo conjunto de posibles medidas para incrementar el aprovechamiento de la capacidad instalada nacional de refinacioacuten se asocia al tipo de mezcla de petroacuteleo que puedan procesar las refineriacuteas de Pemex en Meacutexico con adecuados maacutergenes de rentabilidad La mayoriacutea de las refineriacuteas de Meacutexico fueron disentildeadas para procesar predominantemente petroacuteleo ligero el cual es maacutes liacutequido y contiene menos impurezas como el exceso de azufre y nitroacutegeno que contamina al aceite (Romo 2016) Mientras maacutes ligero sea el petroacuteleo mayor seraacute su nivel de pureza y calidad

8 En Meacutexico se extraen tres tipos de petroacuteleo i) pesado (Maya) ii) ligero (Istmo) iii) superligero (Olmeca) (Jasso 2018) Como explica Jasso (2018) la medicioacuten de la calidad del petroacuteleo se mide con la unidad API establecida por el Instituto Americano del Petroacuteleo mientras mayor sea la unidad API menor seraacute la densidad del petroacuteleo y mayor seraacute su calidad El petroacuteleo Maya (pesado) tiene 22 grados

y podraacute ser mejor aprovechado para producir gasolina ademaacutes mientras maacutes ligero sea el petroacuteleo mayor seraacute su precio (Jasso 2018)8

A pesar de la cuantiosa inversioacuten que implicoacute desde la deacutecada de los 90s Meacutexico inicioacute un proceso de reconfiguracioacuten en algunas de sus refineriacuteas para adaptarlas a procesar una mezcla de crudo con una mayor proporcioacuten de petroacuteleo pesado Con la excepcioacuten de las refineriacuteas de Tula y Salamanca las cuatro refineriacuteas restantes de Pemex no estaban adaptadas para procesar crudo pesado por lo que hace diez antildeos era necesario suministrar al sistema nacional de refinacioacuten un promedio de 45 de petroacuteleo pesado y 55 de petroacuteleo ligero con el fin de mantener rendimientos aceptables en teacuterminos de la produccioacuten de destilados (Barneacutes 2008) Las refineriacuteas de Madero Cadereyta y Minatitlaacuten fueron sometidas a procesos de reconversioacuten para que pudieran procesar una mayor proporcioacuten de petroacuteleo pesado (Barneacutes 2008) Como resultado se estima que las refineriacuteas en Meacutexico requieren actualmente un promedio de 70 de crudo pesado y 30 de crudo ligero para operar Sin embargo al analizar los datos de SIE para el periacuteodo 1992-2018 el procesamiento de petroacuteleo y liacutequidos en las refineriacuteas de Meacutexico utilizoacute en promedio 579 de petroacuteleo ligero y superligero 363 de petroacuteleo pesado 55 de petroacuteleo reconstituido y 03 de liacutequidos La razoacuten por la cual se ha utilizado una proporcioacuten mayor de petroacuteleo ligero y superligero en los procesos de refinacioacuten respecto a la posibilidad teacutecnica promedio de 70 crudo pesado y 30 de crudo ligero es que la rentabilidad financiera en la produccioacuten de gasolina se incrementa mientras mayor sea la proporcioacuten de petroacuteleo ligero y superligero utilizada y menor la proporcioacuten de petroacuteleo pesado

La reconfiguracioacuten de procesos y maquinaria de las refineriacuteas para que puedan procesar una mayor proporcioacuten de crudo pesado implicariacutea un costo elevado Por otro lado prevalece una tendencia decreciente en la produccioacuten nacional de petroacuteleo ligero el cual requieren las refineriacuteas de Pemex en Meacutexico para operar En este sentido se ha enfrentado una disyuntiva entre efectuar cuantiosas inversiones para profundizar el proceso de reconfiguracioacuten de las refineriacuteas nacionales con la finalidad de que puedan procesar una mayor proporcioacuten de crudo pesado u optar por importar el petroacuteleo ligero que requieren dichas refineriacuteas Se ha optado por lo segundo aunque puede existir una tercera alternativa El Ing Jorge Ancheyta del Instituto Mexicano del Petroacuteleo (IMP) considera que la opcioacuten de importar crudos ligeros para mezclarlos con petroacuteleo pesado y poder asiacute suministrar

API el Istmo (ligero) tiene 336 grados API y el Olmeca (superligero) tiene 393 grados API (Jasso 2018) A partir de datos de SIE para el periacuteodo 2002-2018 se observa que en promedio la produccioacuten de petroacuteleo en Meacutexico correspondioacute 606 a petroacuteleo pesado 303 a petroacuteleo ligero y 92 a petroacuteleo superligero



a las refineriacuteas nacionales es una opcioacuten de corto plazo (Ancheyta 2016 Notimex 2017) El Ing Ancheyta argumenta que una opcioacuten sostenible para Meacutexico consistiriacutea en mejorar sus crudos pesados mediante una tecnologiacutea de transformacioacuten denominada HIDRO-IMP mediante la cual se alcanza una mejora parcial en la calidad de los crudos pesados al incrementar su contenido de destilados a la vez que se reduce su contenido de impurezas Esta tecnologiacutea requiere bajos niveles de inversioacuten y bajos costos de operacioacuten mientras que optar por el disentildeo o reconversioacuten de refineriacuteas para procesar crudos pesados es complejo y costoso (Ancheyta 2016 Notimex 2017)

Se estima que si las seis refineriacuteas de Pemex en Meacutexico aprovecharan al 100 su capacidad instalada podriacutean producir 648000 barriles de gasolina por diacutea sin embargo en la praacutectica no es siquiera recomendable que una refineriacutea opere a su maacutexima capacidad debido a que ocasionariacutea un desgaste prematuro de sus equipos y aumentariacutea la probabilidad de eventuales fallas (Diacuteaz 2018) A partir de los datos de SIE se observa que durante el periacuteodo 1992-2018 el antildeo en el que se promedioacute el mayor nivel de aprovechamiento de la capacidad nacional de refinacioacuten fue 1994 con 838 Si se estableciera la meta de alcanzar un promedio de aprovechamiento de la capacidad instalada de 85 en las seis refineriacuteas de Pemex en Meacutexico se podriacutea tener una produccioacuten aproximada de 550800 barriles de gasolina por diacutea A partir de datos de SIE se obtiene que el promedio de ventas de gasolina en Meacutexico durante el periacuteodo 2015-2017 fue de 804509 barriles de gasolina por diacutea Si se estableciera que en promedio se requiere satisfacer un consumo de 820000 barriles de gasolina por diacutea en Meacutexico se estariacutea satisfaciendo entonces el 672 de dicho consumo En este escenario auacuten se enfrentariacutea el reto de encontrar la forma de satisfacer las necesidades de combustible en Meacutexico sin la necesidad de importar ese 328 de gasolina faltante (269200 barriles de gasolina diarios) para lograrlo podriacutean existir dos alternativas sin que fuera necesario recurrir a la construccioacuten de una nueva refineriacutea de gran escala

33 Construccioacuten simultaacutenea de refineriacuteas modulares Una de las alternativas para incrementar la capacidad de refinacioacuten en Meacutexico sin tener que construir una

9 El Dr Diacuteaz cuenta con una soacutelida formacioacuten acadeacutemica y conocimiento del sector energeacutetico El Dr Diacuteaz tiene una Ingenieriacutea en Quiacutemica y Sistemas posteriormente obtuvo una Maestriacutea en Tratamiento de Petroacuteleo Pesado y un Doctorado en Catarsis por la Universidad de Ottawa Canadaacute asimismo el Dr Diacuteaz es Profesor de la caacutetedra virtual de Administracioacuten de Proyectos en la Industria de los Hidrocarburos de la Universidad de Vintildea del Mar Chile 10 Diacuteaz (2018) sugiere considerar la opcioacuten de las refineriacuteas modulares de tecnologiacutea rusa ya que son equipos simples de faacutecil operacioacuten que se fabrican bajo la norma 3 4 y 5 Europea de Seguridad Ambiental tanto o maacutes exigentes como las normas de EUA y Meacutexico sumando a

refineriacutea de gran escala es la de construir refineriacuteas modulares tal como lo que plantea el Dr Rafael Diacuteaz Real experto en temas energeacuteticos y miembro del staff de investigacioacuten de Oil amp Gas Magazine9 El Dr Diacuteaz explica que las refineriacuteas modulares son plantas de proceso construidas llave en mano y que son relativamente flexibles usan tecnologiacuteas maacutes actuales y pueden ser raacutepidamente armables (Diacuteaz 2018) Asimismo explica que algunas de las caracteriacutesticas de las refineriacuteas modulares son las siguientes i) Son unidades de refinacioacuten que procesan crudos ligeros y pesados a un bajo costo ii) Fueron creadas para ser totalmente autoacutenomas (se proveen a siacute mismas sus servicios auxiliares) capaces de producir principalmente dieacutesel y gasolinas para satisfacer necesidades de autoconsumo o consumo masivo su construccioacuten y puesta en operacioacuten es significativamente maacutes raacutepida en comparacioacuten con una refineriacutea de gran escala una refineriacutea modular puede construirse en 2 antildeos y una vez terminada ponerse en operacioacuten en 2 a 3 meses mientras que una refineriacutea de gran escala requiere aproximadamente 6 antildeos en total para construirse y ponerse en operacioacuten iii) Requieren de una inversioacuten menor10 y cuentan con varios modelos de volumen de produccioacuten por ejemplo con la reforma energeacutetica se proyectaba que el grupo de capitales estadounidenses constituido como RefMex destinariacutea una inversioacuten de 1542 millones de doacutelares para la construccioacuten de la primera refineriacutea privada que se ubicariacutea en Campeche11 la cual tendriacutea una capacidad de procesamiento de crudo de entre 40000 y 60000 barriles diarios iv) Se tiene un beneficio econoacutemico en el producto terminado de hasta 40 y representan una excelente inversioacuten ya que la recuperacioacuten del capital es muy corta en algunos casos menor a un antildeo con un especial atractivo financiero bajo el esquema de autoconsumo vi) Facilita la participacioacuten de los particulares en la actividad de refinacioacuten al estar ya autorizada la refinacioacuten de hidrocarburos en Meacutexico como resultado de la reforma energeacutetica (Diacuteaz 2018) A partir de las oportunidades que ofrece la reforma energeacutetica para la participacioacuten de empresas privadas en la actividad de refinacioacuten de hidrocarburos el consorcio RefMex pretende construir nueve refineriacuteas modulares con una inversioacuten total de 11626 millones de doacutelares en ubicaciones potenciales como Cadereyta Nuevo Leoacuten Campeche Campeche Dos Bocas

su favor un costo de proyecto y construccioacuten muy inferiores a los sistemas alternos presentados por empresas norteamericanas y europeas 11 Como explica Diacuteaz (2018) esta refineriacutea cuyo arranque de proyecto real estaacute auacuten pendiente y cuya construccioacuten y desarrollo podriacutea tomar entre 18 y 30 meses luego de los estudios y la obtencioacuten de permisos que todaviacutea llevan a cabo los potenciales inversionistas seraacute modular o ensamblada por piezas el proyecto podriacutea ser uacutenicamente privado a cargo de RefMex o contar con alguna asociacioacuten con PEMEX lo cual estaacute auacuten por definirse



Tabasco Minatitlaacuten Veracruz Laacutezaro Caacuterdenas Michoacaacuten Manzanillo Colima Salina Cruz Oaxaca Tula Hidalgo y Tuxpan Veracruz (Diacuteaz 2018)

Ahora bien tambieacuten es factible que la construccioacuten de refineriacuteas modulares por parte exclusiva de Pemex o en asociacioacuten con privados pueda ser visto como una estrategia de impulso a las ganancias de esta empresa productiva del Estado lo cual podriacutea ser positivo para mejorar su sostenibilidad financiera y eso en siacute mismo seriacutea una importante externalidad positiva para Meacutexico para tener en cuenta Se podriacutean construir simultaacuteneamente varias refineriacuteas modulares que en conjunto pudieran ofrecer una capacidad igual o mayor de procesamiento de crudo y de produccioacuten de petroliacuteferos a la que se estima se tendriacutea con la refineriacutea de Dos Bocas Se estima que Dos Bocas podraacute procesar 340000 barriles diarios de crudo a partir de los cuales podriacutea sostener una produccioacuten diaria de 170000 barriles de gasolina 120000 barriles de dieacutesel ademaacutes de producir turbosina y asfaltos Un periacuteodo de tres antildeos seriacutea maacutes que suficiente para construir y poner en operacioacuten el nuacutemero requerido de refineriacuteas modulares que pudieran ofrecer la misma capacidad de procesamiento de la refineriacutea de gran escala de Dos Bocas

La propuesta de considerar la construccioacuten de plantas de refinacioacuten pequentildeas es compartida por el Ing Gerardo Bazaacuten Navarrete investigador del Programa Universitario de Energiacutea de la Universidad Nacional Autoacutenoma de Meacutexico (UNAM) quien se desempentildeoacute como responsable de tecnologiacutea en Pemex-Refinacioacuten El Ing Bazaacuten explica que una alternativa para satisfacer la demanda nacional de combustibles sin tener que construir una o varias grandes refineriacuteas seriacutea construir varias plantas de refinacioacuten pequentildeas con capacidad de entre 50 mil y 150 mil barriles diarios cada una en diferentes estados del paiacutes que han mostrado intereacutes en alojarlas (Caacuterdenas 2019) Asimismo el Ing Bazaacuten sugiere observar los ejemplos de Corea del Sur la India y Japoacuten (paiacutes que no produce petroacuteleo) ya que estas naciones delinearon una poliacutetica industrial con eacutenfasis en la refinacioacuten de crudo y ahora tienen maacutes capacidad para hacerlo que Meacutexico (Caacuterdenas 2019) El Ing Bazaacuten tambieacuten recomienda observar la experiencia de exitosa de Brasil paiacutes que al igual que Meacutexico teniacutea una gran dependencia de la importacioacuten de gasolinas ante lo cual decidioacute no soacutelo la construccioacuten de refineriacuteas sino la produccioacuten local de bioetanol para complementar la demanda de combustibles para sus vehiacuteculos automotores (Caacuterdenas 2019)

12 Los biocombustibles son energiacuteas obtenidas de recursos bioloacutegicos o biomasa proveniente de materia orgaacutenica de actividades agriacutecola pecuaria silviacutecola acuacultura algacultura residuos (ie de la pesca domeacutesticos comerciales industriales) y de microorganismos (RBA Ambiental 2018) Los biocombustibles se consideran como

34 Mezcla de petroliacuteferos con biocombustibles Una segunda alternativa para complementar una

produccioacuten nacional reforzada de combustible seriacutea apostar por la mezcla de petroliacuteferos con biocombustibles (bioetanol biodiesel) Cualquier vehiacuteculo de gasolina sin necesidad de modificaciones a su motor podriacutea utilizar una mezcla de 50 gasolina y 50 bioetanol mientras que los vehiacuteculos de combustible flexible estaacuten disentildeados para funcionar con gasolina o con una mezcla de gasolina y bioetanol que puede llegar a ser de 15 gasolina y 85 bioetanol (Oxifuel 2018 Oficina para las Energiacuteas Renovables y la Eficiencia Energeacutetica del Departamento de Energiacutea de los Estados Unidos 2018) Mientras tanto cada vez proliferan maacutes los vehiacuteculos que utilizan una mezcla de 70 dieacutesel y 30 biodiesel (Consejo Europeo del Biodieacutesel 2018) En Meacutexico seriacutea factible disentildear e implementar una estrategia integral tanto para impulsar polos de desarrollo regional enfocados en la produccioacuten de biocombustibles12 como para que se utilicen mezclas de petroliacuteferos con biocombustibles incluyendo incentivos a la proliferacioacuten de los vehiacuteculos de combustible flexible ya sea que eacutestos utilicen mezclas de gasolina con bioetanol o de dieacutesel con biodieacutesel

Cabe destacar que la produccioacuten de biocombustibles debe ser sostenible desde las perspectivas ambiental econoacutemica y social En este sentido no se considera recomendable impulsar la produccioacuten de biocombustibles con insumos que pongan en riesgo el abastecimiento para la alimentacioacuten humana o animal por ejemplo a partir de granos baacutesicos como el caso del maiacutez Del Riacuteo (2008) argumentoacute que la produccioacuten de bioetanol con base en maiacutez en Estados Unidos fue uno de los factores que pudieron haber contribuido a la crisis alimentaria internacional experimentada en 2008 ya que ante el incremento en los precios del petroacuteleo se produjo un automaacutetico incremento en los precios de la gasolina el cual fue seguido por un aumento en el precio internacional del maiacutez y de otros granos como el trigo o la soya debido a la correlacioacuten existente entre sus precios con el del maiacutez Lo anterior debido a que la creciente produccioacuten de bioetanol que alcanzoacute el principal productor de maiacutez a nivel mundial (Estados Unidos) ocasionoacute que los mercados no soacutelo consideraran al maiacutez como un alimento sino tambieacuten como un energeacutetico Del Riacuteo (2006 2008) demostroacute que esta dinaacutemica ha ocasionado que exista una relacioacuten de largo plazo entre los precios internacionales del maiacutez y de la gasolina ya que indirectamente el maiacutez se ha

renovables es decir que la materia prima utilizada para producir cualquier biocombustible puede ser repuesta a una tasa igual o maacutes raacutepida a la que el biocombustible es consumido (RBA Ambiental 2018) Estas energiacuteas renovables son utilizadas principalmente como reemplazo de gasolina o dieacutesel en el transporte



convertido en un substituto de la gasolina al utilizarse en grandes cantidades por Estados Unidos para producir bioetanol

La empresa mexicana Oxifuel produce bioetanol a partir de cantildea de azuacutecar cultivada en Veracruz El impulsar la produccioacuten de etanol mediante el uso de la cantildea de azuacutecar como insumo debe evaluarse integralmente con la finalidad de estimar los posibles costos y beneficios en teacuterminos ambientales econoacutemicos y sociales Mientras tanto existe la posibilidad de impulsar la produccioacuten de etanol celuloacutesico en Meacutexico el cual utiliza materia vegetal de desecho como podriacutea ser la planta del maiacutez una vez que ya ha sido cultivada o las astillas de madera de los aserraderos Por su parte la produccioacuten de biodieacutesel podriacutea impulsarse mediante el cultivo de algas o el aprovechamiento de aceite de cocina usado entre otros insumos Cabe destacar que producir biodieacutesel en Meacutexico al utilizar la jatropha 13 como insumo es una alternativa atractiva De acuerdo con la Organizacioacuten para la Alimentacioacuten y la Agricultura de las Naciones Unidas (FAO por sus siglas en ingleacutes) en su Informe Global de Bioenergiacutea 2008 el cultivo de la jatropha o pintildeoncillo es considerado como uno de los insumos maacutes viables y sustentables para la produccioacuten de biodiesel a nivel mundial

Conclusiones y recomendaciones

Al analizar las distintas posibilidades para impulsar una estrategia orientada a la eliminacioacuten gradual y sostenible de las importaciones de petroliacuteferos se considera que las mejores alternativas para Meacutexico son las siguientes En primer lugar continuar con la estrategia para combatir el robo de combustible y cualquier otra dinaacutemica que pueda estar asociada con corrupcioacuten y peacuterdida de recursos para Pemex En segundo lugar aprovechar el impulso ganado con la reforma energeacutetica para incrementar la inversioacuten puacuteblica privada y mixta en actividades de exploracioacuten y extraccioacuten de hidrocarburos con miras a reducir el tiempo en el que se pueda recuperar la plataforma nacional de produccioacuten de dichos combustibles foacutesiles En tercer lugar invertir lo necesario en el mantenimiento y modernizacioacuten de la infraestructura y equipamiento de las seis refineriacuteas de Pemex en Meacutexico En cuarto lugar evaluar la opcioacuten de adoptar la tecnologiacutea HIDRO-IMP para incrementar la proporcioacuten de petroacuteleo pesado en las mezclas de crudo procesadas en las refineriacuteas de Pemex sin la necesidad de incurrir en cuantiosas inversiones En quinto lugar impulsar la

13 La jatropha es una planta que cuenta con diversos beneficios i) crece en terrenos deseacuterticos por tanto no compite con tierras destinadas a la agricultura ii) requiere poca agua para su cultivo iii) se produce en grandes voluacutemenes si afectar los precios de los alimentos iv) Produce un tipo de aceite ideal para la produccioacuten de

inversioacuten de Pemex en refineriacuteas modulares ya sea de forma independiente o con acompantildeamiento de socios privados con la finalidad de asegurar un negocio atractivo que le permita obtener necesarias ganancias a dicha empresa productiva del Estado con miras a fortalecer su sostenibilidad financiera En sexto lugar evaluar la posibilidad de devolverle a Pemex y sus subsidiarias la exclusividad para importar petroliacuteferos En seacuteptimo lugar impulsar una ambiciosa estrategia de creacioacuten de polos de desarrollo regionales especializados en la produccioacuten de biocombustibles asiacute como impulsar las medidas necesarias a nivel de legislacioacuten y poliacuteticas puacuteblicas que incentiven el uso de mezclas de petroliacuteferos (gasolina dieacutesel) con biocombustibles (bioetanol biodieacutesel) en los vehiacuteculos automotores

Se considera necesario apostar desde ahora por el impulso de las energiacuteas renovables para satisfacer la demanda de combustibles como una medida que posicionaraacute a Meacutexico en mejores condiciones para prepararse ante la previsible consolidacioacuten de la tercera revolucioacuten energeacutetica mundial Si bien con el paso de los antildeos el uso de la mezcla de biocombustibles con petroliacuteferos o incluso el posible uso exclusivo de biocombustibles en vehiacuteculos automotores podriacutean enfrentar una mayor competencia con alternativas tecnoloacutegicas ya existentes como el uso de la electricidad o el hidroacutegeno como fuente de propulsioacuten en medios de transporte el apostar por la mezcla de biocombustibles con petroliacuteferos puede ser la mejor opcioacuten con la que actualmente cuenta Meacutexico para contribuir junto con las otras estrategias planteadas a reducir de forma gradual y sostenible tanto su dependencia en la importacioacuten de petroliacuteferos como su dependencia energeacutetica en los combustibles foacutesiles Como sentildeala el especialista en economiacutea internacional Jeffrey Sachs director del Instituto de la Tierra en la Universidad de Columbia Meacutexico tiene el potencial de convertirse en una potencia mundial en energiacuteas renovables (Villamil 2019) Sachs considera a las energiacuteas renovables como ldquola industria del siglo XXI con increiacutebles retornos ambientales y econoacutemicosrdquo

Referencias

Ancheyta J (2016) Deactivation of Heavy Oil

Hydroprocessing Catalysts Fundamentals and Modeling Wiley

Andreacutes Manuel Loacutepez Obrador (2019) Inicio de trabajos de la nueva refineriacutea de Dos Bocas Paraiacuteso Tabasco

biodieacutesel v) una hectaacuterea de jatropha puede producir entre 15 y 25 toneladas de biodieacutesel (Martiacutenez 2007) Este cultivo no soacutelo no compite con la alimentacioacuten humana y animal sino que es resistente a la sequiacutea y puede llevarse a cabo en tierras aacuteridas no aptas para la agricultura



Disponible en httpswwwyoutubecomwatchv=ERn32uNIumI

Animal Poliacutetico (2019) Secretario de la OCDE alerta impactos ambientales en Tren Maya y nueva refineriacutea Animal Poliacutetico Disponible en httpswwwanimalpoliticocom201905ocde-alerta-ambientales-tren-maya-refineriafbclid=IwAR0LvYjzqkJvlk6Rbt5rnhJVrHA11qO5nt86p7kSxkf8dkAszjLvaFjRZz4

APRO (2002) La histoacuterica corrupcioacuten de PEMEX Proceso Disponible en httpwwwprocesocommxp=239431

APRO (2018) Comisioacuten Nacional de Hidrocarburos cancela licitaciones de la Ronda 3 evaluacutean contratos Proceso Disponible en httpswwwprocesocommx563352comision-nacional-de-hidrocarburos-cancela-licitaciones-de-la-ronda-3-evaluan-contratos

Arezki R and Blanchard O (2014) Seven Questions About Recent Oil Price Slump IMF Recuperado de httpblog-imfdirectimforg20141222seven-questions-about-the-recent-oil-price-slump

Aristegui Noticias (2019) No al fracking somos ambientalistas de verdad AMLO Aristegui Noticias Disponible en httpsaristeguinoticiascom0402multimediano-al-fracking-somos-ambientalistas-de-verdad-amlo-enterate

Barneacutes F (2008) Hacia una estrategia nacional para el abasto de combustibles iquestDependencia autosuficiencia o integracioacuten regional Comisioacuten Reguladora de Energiacutea (CRE) Recuperado de httpwwwcregobmxdocumento1428pdf

Brandt A Eglander J and Baradwaj S (2013) The energy efficiency of oil sands extraction Energy return ratios from 1970 to 2010 Energy Vol 55 Elsevier

Brino A and Nearing B (2011) New waterless fracking method avoids pollution problems but drillers slow to embrace it Inside Climate News

Campbell C Laherrerre J (1998) The End of Cheap Oil Scientific American Vol 278 No 3 Scientific American a division of Nature American Inc

Caacuterdenas G (2019) Nueva refineriacutea gran reto para Meacutexico Ciencia UNAM Disponible en httpcienciaunammxleer831nueva-refineria-gran-reto-para-mexico

Cherif R Hasanov F Husain A (2017) El fin de la era del petroacuteleo Es soacutelo cuestioacuten de tiempo FMI Blog Fondo Monetario International Disponible en httpsblog-dialogoafondoimforgp=8291

Cleveland C and OConnor P (2010) An Assessment of the Energy Return on Investment (EROI) of Oil Shale Western Resource Advocates

Cruz N (2017) Meacutexico arranca en 2018 importacioacuten de crudo El Universal Recuperado de

httpwwweluniversalcommxarticulocarteraeconomia20170131mexico-arranca-en-2018-importacion-de-crudo

Cruz N (2017b) Produccioacuten de Pemex roza miacutenimo de 36 antildeos El Universal Recuperado de httpwwweluniversalqueretaromxcartera22-07-2017produccion-de-pemex-roza-minimo-de-36-anos

Cruz N (2019) AMLO daraacute juego a IP en produccioacuten de petroacuteleo El Universal Disponible en httpswwweluniversalcommxcarteraamlo-dara-juego-ip-en-produccion-de-petroleofbclid=IwAR0gR9QdkR1qehlg0lpK-ZKwWZevStcQtgHaVY0TIXeW8avert0wb5ysITo

Del Riacuteo J (2006) Long-run linkage between fuelsrsquo and commoditiesrsquo prices A co-integration approach Conference Paper for The Pacific Food System Outlook 2006-07 Singapore

Del Riacuteo J (2008) Co-Integration between International Prices of Gasoline and Ethanol Agricultural Inputs An Underlying Factor of the World Food Crisis Seminario de Anaacutelisis Econoacutemico del Banco de Meacutexico

Del Riacuteo J Rosales M Ortega V Maya S (2016) Anaacutelisis de la Reforma Energeacutetica Serie Reformas estructurales avances y desafiacuteos Nuacutemero 6 Primera edicioacuten Instituto Belisario Domiacutenguez Senado de la Repuacuteblica

De Vries A (2017) Will the Third Great Energy Revolution End the Oil amp Gas Industry Oilpricecom Disponible en httpsoilpricecomEnergyEnergy-GeneralThe-Era-Of-Oil-And-Gas-Is-Nearing-Its-Endhtml

Diacuteaz R (2018) Una opcioacuten para lograr si tener refineriacuteas funcionales dentro de este sexenio Las Refineriacuteas Modulares Oil amp Gas Magazine Disponible en httpsoilandgasmagazinecommx201809una-opcion-para-lograr-si-tener-refinerias-funcionales-dentro-de-este-sexenio-las-refinerias-modulares

Dutzik T et al (2013) Who Pays the Costs of Fracking Weak Bonding Rules for Oil and Gas Drilling Leave the Public at Risk Environment Colorado Research amp Policy Center

Ehrenberg R (2012) The facts behind the FRACK Scientists weigh in on the hydraulic fracturing debate Science News Vol182 No 5 Society for Science and the Public

EIA (2013) Technically Recoverable Shale Oil and Shale Gas Resources An Assessment of 137 Shale Formations in 41 Countries Outside the United States US Energy Information Administration (EIA)

Energiacutea Hoy (2018) Meacutexico necesita reconfigurar tres refineriacuteas para procesar crudo pesado Sener Energiacutea Hoy Disponible en httpenergiahoycom20180416mexico-



necesita-reconfigurar-tres-refinerias-para-procesar-crudo-pesado-sener

Estantildeol A y Sigler E (2019) Pemex es la petrolera maacutes endeudada del mundo Expansioacuten Disponible en httpsexpansionmxempresas20190201pemex-es-la-petrolera-mas-endeudada-del-mundofbclid=IwAR2FAyUMuAk5aUEfcKOeNn86ZT_v9AY0lia5VlpgfxM9_pjyGOTuqEytj90

Expansioacuten (2019) Golpe a Pemex para Fitch sus bonos son basura Expansioacuten Disponible en httpsexpansionmxempresas20190606moodys-pone-en-negativa-la-perspectiva-de-la-nota-de-pemexfbclid=IwAR3C37pRkDrlDAjOE0wb5N5Oj2lgGrklcCg63kHLkWwP6jzXJvAxHzWMFNk

FAO (2008) Informe Global de Bioenergiacutea 2008 FAO Disponible en httpwwwglobalbioenergyorguploadsmedia0711_KnowGenix__Sustainable_biodiesel_feedstock_Jatropha_a_strategic_option_01pdf

Flores N y Peacuterez A (2004) Cantarell Dantildeos irreversibles Contraliacutenea Periodismo de Investigacioacuten Disponible en httpcontralineacommxarchivo2004marzocapitalesindexhtml

Forbes (2018) Pemex avanza en su plan de refinar petroacuteleo ligero del extranjero este antildeo Forbes Meacutexico Disponible en httpswwwforbescommxpemex-preve-cambiar-al-crudo-liviano-para-sus-refinerias-este-2018

Forbes (2019) La refineriacutea de Dos Bocas es inviable sentildeala el IMP Forbes Meacutexico Disponible en httpswwwforbescommxla-refineria-de-dos-bocas-es-inviable-senala-el-imp

Forbes (2019b) Construccioacuten de Refineriacutea Dos Bocas estariacutea en riesgo por inundacioacuten Forbes Meacutexico Disponible en httpswwwforbescommxconstruccion-de-refineria-dos-bocas-estaria-en-riesgo-por-inundacionfbclid=IwAR3XgNv2LPO2DbHyXd7xEV7nstPeojUYdaNGb8wYxLTuNcvUBu9cPR9KOLw

Forbes (2019c) Moodyrsquos cambia perspectiva de Pemex de estable a negativa Forbes Meacutexico Disponible en httpswwwforbescommxmoodys-cambia-perspectiva-de-pemex-de-estable-a-negativafbclid=IwAR2FIkMA9vGHZWx5Z_W2ffwl0lJN3dwuvtpInYlulT-NN8EVD5jz1yqGtDg

Foro Econoacutemico Mundial (2017) El fin de la era del petroacuteleo es soacutelo cuestioacuten de tiempo Foro Econoacutemico Mundial Disponible en httpsesweforumorgagenda201709el-fin-de-la-era-del-petroleo-es-solo-cuestion-de-tiempoutm_content=buffer2ed09amputm_medium=socialamputm_source=facebookcomamputm_campaign=buffer

Garmezy A (2013) Balancing hydraulic fracturings environmental and economic impacts The need for a

comprehensive federal baseline and the provision of local rights Duke Environmental Law amp Policy Forum Vol XXIII Duke University

Gonzaacutelez L (2019) La refineriacutea de Dos Bocas es inviable pero al presidente no se le contradice El Economista Disponible en httpswwweleconomistacommxopinionLa-refineria-de-Dos-Bocas-es-inviable-pero-al-presidente-no-se-le-contradice-20190201-0030htmlfbclid=IwAR06aOB4pQ8rhnspKqlgSKD8D-eptGxq3VN-6Ayd-esUM-iw8N9E4ZkzglI

Greenstone M and Looney A (2012) Paying too much for energy The true costs of our energy choices Daedalus Vol141 No2 American Academy of Arts amp Sciences

Hernaacutendez A (2019) Fitch deja calificacioacuten de Pemex en ldquobonos basurardquo El Universal Disponible en httpswwweluniversalcommxcarteraeconomiafitch-deja-calificacion-de-pemex-en-bonos-basurafbclid=IwAR2GdcUtL_zLaHnDXQwSjHZbv0nvIZh5MAF9dIzrTGgfTX1alAHg8NSLBUA

Instituto Mexicano del Petroacuteleo (2010) Estudio del arte y prospectiva de la tecnologiacutea para la explotacioacuten de campos petroleros en aguas profundas Academia de Ingenieriacutea de Meacutexico

Jackson R et al (2014) The environmental costs and benefits of fracking The Annual Review of Environmental Resources Vol 39 No 7 Stanford University

Jasso M (2018) Petroacuteleo pesado frena proyecto de refineriacuteas Croacutenica Disponible en httpwwwcronicacommxnotas20181089605html

Jimeacutenez G y Peacuterez J (2019) Dos Bocas ya cuenta con la manifestacioacuten de impacto ambiental Sener El Sol de Meacutexico Disponible en httpswwwelsoldemexicocommxfinanzasrefineria-dos-bocas-ya-cuenta-con-la-manifestacion-de-impacto-ambiental-sener-3707712html

Juaacuterez P (2019) Barclays preveacute que refineriacutea de Dos Bocas no se construiraacute Milenio Disponible en httpswwwmileniocomnegociosbarclays-preve-que-refineria-de-dos-bocas-no-se-construirafbclid=IwAR0dXz9Bgi_a2BOHox5E9AH-kyug0gFwGSwJ1dES2bL0sHKysyyOGTqAunQ

Kiger P (2014) Green Fracking 5 Technologies for Cleaner Shale Energy National Geographic No 9 Recuperadoen httpwwwpolyestertimeitfilesGreen-Fracking--21-03-2014pdf

Koppelaar R Middelkoop W (2017) Peak Oil Revisited The End of Cheap Oil in Koppelaar R Middelkoop W (2017) The Tesla Revolution Amsterdam University Press

Lajous A (2014) La industria petrolera mexicana Estrategias gobierno y reformas Fondo de Cultura



Econoacutemica Consejo Nacional para la Cultura y las Artes

Lajous A (2017) Del oro negro al nuacutemero rojo la dependencia de las importaciones de hidrocarburos de Meacutexico Nexos Disponible en httpswwwnexoscommxp=31468

Mares M (2019) Fracking siacute Rociacuteo Nahle El Economista Disponible en httpswwweleconomistacommxopinionFracking-si-Rocio-Nahle-20190130-0008htmlfbclid=IwAR03aGYfxWn4-qXXSSSLPS4ND1j0cZUYQR8spsY59NWYehKo6-baeCMtBAw

Molina H (2019) En aacutereas de crudo y refinacioacuten Pemex estaacute en quiebra El Economista Disponible en httpswwweleconomistacommxempresasCarga-fiscal-quiebra-a-Pemex-Exploracion-Produccion-y-Transformacion-ASF-20190220-0120htmlfbclid=IwAR3FKF1NJNS0KYC9nYktEJ_XCc0FNbLWCzOl5afp-3_FHEB7nWN5aEvjOmA|

Murphy D (2014) The implications of the declining energy return on investment of oil production Philosophical Transactions Mathematical Physical and Engineering Sciences Vol 372 No 2006 The Royal Society Publishing

Nasdaq (2017) The Era of Oil and Gas Is Nearing Its End Nasdaq Disponible en httpswwwnasdaqcomarticlethe-era-of-oil-and-gas-is-nearing-its-end-cm871033

Notimex (2017) Produccioacuten de crudo y opcioacuten para refinacioacuten en Meacutexico Notimex Disponible en httpswww20minutoscommxnoticia2919310produccion-de-crudo-opcion-para-refinacion-en-mexico-experto

OECD (2017) Economic Survey of Mexico 2017 OECD Economics Department Disponible en httpwwwoecdorgecosurveyseconomic-survey-mexicohtm

Peduzzi P and Harding R (2013) Gas fracking Can we safely squeeze the rocks Environmental Development Vol 6 Elsevier Universiteacute de Geacuteneve Archive Ouverte UNIGE

Perry S (2012) Addressing the societal costs of unconventional oil and gas exploration and production A framework for evaluating short-term future and cumulative risks and uncertainties of hydrofracking Environmental Practice Vol 14 No 4

Pierard E et al (2019) Refineriacuteas y cambio climaacutetico Nexos Disponible en httpswwwnexoscommxp=42714ampfbclid=IwAR2iqIl3Chv0EEg-khmFFwwKPbtFZ4ikYnqejvoITTGq8EsXy64NmgGJ3jk

Rivera E (2018) lsquoDesaparecersquo el petroacuteleo crudo ligero que produce el Paiacutes El Financiero Disponible en

httpswwwelfinancierocommxmonterreydesaparece-el-petroleo-crudo-ligero-que-produce-el-pais

Romo D (2016) Refinacioacuten de petroacuteleo en Meacutexico y perspectiva de la reforma eneacutergica Revista Problemas del Desarrollo Vol 187 No 47 Instituto de Investigaciones Econoacutemicas Universidad Nacional Autoacutenoma de Meacutexico (UNAM)

Ruiacutez V (2015) Los pros y los contras de la reforma energeacutetica de acuerdo con el paradigma del desarrollo sustentable Revista Digital Universitaria (RDU) Vol 16 No 1 UNAM Recuperado de httpwwwrevistaunammxvol16num1art8art8pdf

Secretariacutea de Energiacutea (2012) iquestQueacute es el shale gasoil y cuaacutel es su importancia Secretariacutea de Energiacutea Recuperado de httpwwwenergiagobmxwebSenershaleshale_sphtml

Secretariacutea de Energiacutea (2013) Prospectiva de petroacuteleo crudo y petroliacuteferos 2013-2027 Secretariacutea de Energiacutea

Secretariacutea de Energiacutea (2015) Resultados de licitacioacuten de contratos para exploracioacuten y extraccioacuten de hidrocarburos correspondientes a la 1a convocatoria de la Ronda Uno Disponible en httpswwwgobmxsenerprensaresultados-de-licitacion-de-contratos-para-exploracion-y-extraccion-de-hidrocarburos-correspondientes-a-la-1a-convocatoria-de-la-ronda-uno

Secretariacutea de Energiacutea (2015b) Resultados de la Licitacioacuten de Contratos para la Extraccioacuten de Hidrocarburos correspondientes a la Segunda Convocatoria de la Ronda Uno Disponible en httpswwwgobmxsenerprensaresultados-de-la-licitacion-de-contratos-para-la-extraccion-de-hidrocarburos-correspondientes-a-la-segunda-convocatoria-de-la-ronda-uno

Secretariacutea de Energiacutea (2015c) Resultados de la Tercera Convocatoria de la Ronda Uno Disponible en httpswwwgobmxsenerprensaresultados-de-la-tercera-convocatoria-de-la-ronda-unoidiom=es

Secretariacutea de Energiacutea (2016b) Resultados de la Cuarta Convocatoria de la Ronda Uno [y de la Primera Convocatoria para asociaciones con Pemex] Disponible en httpswwwgobmxsenerprensaresultados-de-la-cuarta-convocatoria-de-la-ronda-uno-y-de-la-primera-convocatoria-para-asociaciones-con-pemex

Secretariacutea de Energiacutea (2017) Resultados de la Primera Convocatoria de la Ronda Dos Disponible en httpswwwgobmxsenerprensaresultados-de-la-primera-convocatoria-de-la-ronda-dos

Secretariacutea de Energiacutea (2017b) Resultados de la Segunda y Tercera Convocatorias de la Ronda Dos Disponible en httpswwwgobmxsenerprensaresultados-

notas estrateacutegicas son siacutentesis de investigaciones relevantes para el Senado de la Repuacuteblica Las opiniones expresadas en este documento son

de exclusiva responsabilidad de su autor Elaboracioacuten de este nuacutemero a cargo de Jaime Arturo Del Riacuteo Monges

El Instituto Belisario Domiacutenguez es un oacutergano del Senado de la Repuacuteblica especializado en investigaciones legislativas aplicadas

de-la-segunda-y-tercera-convocatorias-de-la-ronda-dos

Secretariacutea de Energiacutea (2018) Resultados de la Cuarta Convocatoria de la Ronda Dos Disponible en httpswwwgobmxsenerprensaresultados-de-la-cuarta-convocatoria-de-la-ronda-dos

Secretariacutea de Energiacutea (2018b) Resultados de la Primera Convocatoria de la Ronda Tres Disponible en httpswwwgobmxsenerarticulosresultados-de-la-primera-convocatoria-de-la-ronda-tres-152576idiom=es

Senado de la Repuacuteblica (2013) Dictamen de las Comisiones Unidas de Puntos Constitucionales de Energiacutea y Estudios Legislativos Primera con Proyecto de Decreto por el que se Reforman y Adicionan Diversas Disposiciones de la Constitucioacuten Poliacutetica de los Estados Unidos Mexicanos en Materia de Energiacutea Senado de la Repuacuteblica Recuperado de httpsilgobernaciongobmxArchivosDocumentos201312asun_3054419_20131210_1386743657pdf

Sin Embargo (2019) Barclays ldquoDos Bocas no se va a hacerrdquo ninguacuten paiacutes del mundo ha logrado una refineriacutea en 3 antildeos Sin Embargo Disponible en httpswwwsinembargomx12-06-20193595491

Soliacutes A (2018) Pemex insiste en importar petroacuteleo durante 2018 Forbes Meacutexico Disponible en httpswwwforbescommxpemex-insiste-en-importar-petroleo-durante-2018

Soliacutes A (2019) Fitch degrada calificacioacuten de Pemex a lsquobono basurarsquo Forbes Meacutexico Disponible en httpswwwforbescommxfitch-degrada-calificacion-de-pemex-a-bono-basurafbclid=IwAR12k7nO1_LJ5RpPoZXUIwQdmFVB_qaY1vylnzgFZF0tv0BLbhdSy_9rY7k

Sovacool B (2014) Cornucopia or curse Reviewing the costs and benefits of shale gas hydraulic fracturing (fracking) Renewable and Sustainable Energy Reviews Vol 37 Elsevier

Vanguardia (2018) Refineriacuteas soacutelo trabajan al 40 de su capacidad Vanguardia Recuperado de httpswwwvanguardiacommxarticulorefinerias-solo-trabajan-al-40-de-su-capacidad-denuncian

Villamil J (2019) Recomiendan a Meacutexico olvidarse de Pemex podriacutea ser superpotencia en energiacutea renovable Bloomberg Disponible en httpses-usfinanzasyahoocomnoticiasprofesor-columbia-futuro-mC3A9xico-energC3ADa-205321954htmlfbclid=IwAR0eNGSXWw5bd3IY1xdQJTeBxzh2QfEuIMHQpEsPol1StzNpz7Iw1UShig

Sitios consultados

bull Administracioacuten de Informacioacuten de Energiacutea de los Estados Unidos (EIA por sus siglas en ingleacutes) (httpswwweiagov)

bull Banco de Meacutexico (httpwwwbanxicoorgmx)

bull Banco Mundial (httpwwwworldbankorg)

bull Base de Datos Institucional de Pemex (httpebdipemexcombdibdiControllerdoaction=cuadroampsubAction=applyOptions)

bull Instituto Belisario Domiacutenguez del Senado de la Repuacuteblica (IBD) (wwwsenadogobmxibd)

bull Instituto Nacional de Geografiacutea y Estadiacutestica (INEGI) (wwwinegiorgmx)

bull Instituto Nacional de Ecologiacutea y Cambio Climaacutetico (httpswwwgobmxinecc)

bull One Green Planet (httpwwwonegreenplanetorgenvironmentcountries-except-united-states-that-have-banned-fracking)

bull Organizacioacuten para la Cooperacioacuten y el Desarrollo Econoacutemicos (OCDE) (httpwwwoecdorg)

bull Oxifuel httpsoxifuelcommx

bull Petroacuteleos Mexicanos (Pemex) (httpwwwpemexcomPaginasdefaultaspx)

bull Reformas en Accioacuten (httpreformasgobmx)

bull Rondas Meacutexico (httpsrondasmexicogobmx)

bull Secretariacutea de Energiacutea Sener (wwwenergiagobmx)

bull Servicio Geoloacutegico Mexicano (httpportalwebsgmgobmx)

bull Sistema de Informacioacuten Energeacutetica (httpsieenergiagobmx)

bull Statista (httpswwwstatistacom)



Similarmente la produccioacuten nacional de gas natural ha mantenido una tendencia decreciente desde el antildeo 2012 dicha produccioacuten alcanzoacute un maacuteximo histoacuterico en 2009 con 7031 millones de pies cuacutebicos diarios y en 2018 habiacutea descendido a 4847 millones de pies cuacutebicos diarios Durante el periacuteodo 2009-2018 la plataforma de produccioacuten de gas natural tuvo una TMCA de -28 En este sentido la plataforma de produccioacuten de hidrocarburos ha mantenido una tendencia decreciente que ha contribuido a que Meacutexico se haya convertido en importador neto de productos petroleros desde 2015

Graacutefica 2 Produccioacuten de gas natural en Meacutexico 2000-2018 (miles de pies cuacutebicos diarios)


La reduccioacuten de la plataforma de produccioacuten de hidrocarburos en Meacutexico fue una de las principales razones para impulsar la reforma energeacutetica En primer lugar se presentoacute una declinacioacuten de la mayoriacutea de los campos petroleros terrestres y en aguas someras 1 de Meacutexico La facilidad en la extraccioacuten del petroacuteleo convencional se determina por las caracteriacutesticas fiacutesicas del hidrocarburo y por su ubicacioacuten En ese sentido el petroacuteleo ldquoligerordquo2 es maacutes faacutecil de extraer que el de mayor densidad o ldquopesadordquo (Casselman 2011) en teacuterminos de su ubicacioacuten el petroacuteleo de faacutecil extraccioacuten es aquel que se encuentra en plataformas terrestres o zonas costeras de aguas someras A nivel mundial el petroacuteleo considerado de faacutecil acceso se estaacute agotando (Casselman 2011 Koppelaar y Middelkoop 2017) en Meacutexico ocurre lo mismo En 2013 el 83 de las reservas probadas de petroacuteleo de Meacutexico se encontraban en campos en franca declinacioacuten o cerca de alcanzar su punto inicial de declinacioacuten (ie Cantarell Ku-maloob-Zaap Samaria Luna Marina Suroeste Bellota) la uacutenica regioacuten que no presentaraacute declinacioacuten en el mediano plazo es Chicontepec (Senado de la Repuacuteblica 2013)

En segundo lugar de acuerdo a Lajous (2014) Pemex Exploracioacuten y Produccioacuten ha cometido errores estrateacutegicos en las actividades de extraccioacuten y

1 De acuerdo con el Instituto Mexicano del Petroacuteleo (2010) las aguas someras son aquellas zonas costeras con una profundidad menor a los 500 metros (m) mientras que de acuerdo con Sener (2013) en las aguas profundas la profundidad es mayor o igual a 500 m y menor a 1500 m

exploracioacuten de hidrocarburos Por ejemplo en el control del proceso de extraccioacuten de hidrocarburos en Cantarell el cual por antildeos se consolidoacute como el principal yacimiento petrolero de Meacutexico y uno de los maacutes importantes a nivel mundial Lajous (201492) afirma que la acelerada declinacioacuten del Activo Integral Cantarell ldquohellipno tiene precedente en grandes campos y en ninguacuten lugar del mundo se considera que pueda reflejar el control del proceso de extraccioacuten Diversos indicadores confirman lo grave de la situacioacuten que ha enfrentado Cantarell por ejemplo la productividad por pozo en operacioacuten se desplomoacute 63 entre el primer trimestre de 2007 y el tercero de 2010 la relacioacuten gaspetroacuteleo ha implicado dificultades para mantener la presioacuten del yacimiento y se ha venteado (liberado a la atmoacutesfera) maacutes de la mitad del gas natural producido la reduccioacuten en las reservas remanentes de crudo confirmaban que Cantarell iniciaba la etapa final de su ciclo de vida (Lajous 2014)

Sin embargo se ha argumentado que el mayor error estrateacutegico en Cantarell se cometioacute desde la deacutecada de noventas al decidir inyectar nitroacutegeno en lugar de gas natural a los pozos productivos para recuperar petroacuteleo (Flores amp Peacuterez 2004) De acuerdo con el Grupo de Ingenieros Petroleros Constitucioacuten del 17 asociacioacuten conformada por expertos jubilados de Pemex la inyeccioacuten de nitroacutegeno permite extraer entre 20 y 40 por ciento menos petroacuteleo que al utilizar gas natural (Flores amp Peacuterez 2004) Un estudio llevado a cabo en el Campo Chuc por ingenieros petroleros de Pemex aporta evidencia sobre la conveniencia de inyectar gas natural en lugar de nitroacutegeno para recuperar petroacuteleo de los pozos (Noyola et al 2002) Se ha argumentado que la inyeccioacuten de nitroacutegeno ha ocasionado el cierre prematuro de pozos y la contaminacioacuten de gas natural y petroacuteleo en el yacimiento de Cantarell se afirma que este error estrateacutegico le ha costado al paiacutes miles de millones de doacutelares ademaacutes de ocasionar dantildeos al medio ambiente (Flores amp Peacuterez 2004)

Lajous (2014) afirma que en el yacimiento de Chicontepec tambieacuten se cometieron errores estrateacutegicos como perforar de forma masiva sin comprender adecuadamente la naturaleza del subsuelo y la dinaacutemica de produccioacuten en dicho yacimiento y el estancamiento de la produccioacuten que le restoacute viabilidad econoacutemica al proyecto en los teacuterminos en los que se habiacutea planteado En relacioacuten con proyectos de exploracioacuten y extraccioacuten de hidrocarburos en aguas profundas y ultra-profundas Lajous (2014) argumenta que el error estrateacutegico habiacutea consistido en que Meacutexico no contase con un marco regulatorio especiacutefico en

y en las aguas ultraprofundas es mayor o igual a 1500 m y menor a 3000 m 2 El petroacuteleo ligero tiene baja densidad y viscosidad se considera petroacuteleo ligero aquel con una medicioacuten de gravedad API (American Petroleum Institute) superior a 20 grados (Index Mundi 2015)

4000

4500

5000

5500

6000

6500

7000

7500

2000

2001

2002

2003

2004

2005

2006

2007

2008

2009

2010

2011

2012

2013

2014

2015

2016

2017

2018




























6000

7000

8000

9000

10000

11000

12000

13000

14000

2000

2001

2002

2003

2004

2005

2006

2007

2008

2009

2010

2011

2012

2013

2014

2015

2016

2017

2018

-

1000

2000

3000

4000

5000

6000

7000

20

00

200

1

200

2

20

03

20

04

200

5

200

6

20

07

200

8

200

9

20

10

2011

2012

2013

20

14

2015

2016

20

17

2018


-

50

100

150

200

250

300

350

400

200

0

200

1

200

2

200

3

20

04

20

05

200

6

200

7

200

8

20

09

20

10

2011

2012

2013

2014

20

15

20

16

2017

2018


(25000)

(20000)

(15000)

(10000)

(5000)

-

5000

10000

15000

20000

2000

2001

2002

2003

2004

2005

2006

2007

2008

2009

2010

2011

2012

2013

2014

2015

2016

2017

2018




































































Ranking Paiacutes

Petroacuteleo shale

(miles de millones

de barriles)

Porcentaje respecto

a la dotacioacuten


shale

1 Rusia 75 217


3 China 32 93

4 Argentina 27 78

5 Libia 26 75

6 Australia 18 52

7 Venezuela 13 38

8 Meacutexico 13 38


10 Canadaacute 9 26



812


Ranking Paiacutes

Gas shale

(billones de pies

cuacutebicos)

Porcentaje respecto

a la dotacioacuten

mundial de gas

shale

1 China 1115 153

2 Argentina 802 110

3 Argelia 707 97




7 Australia 437 60


9 Rusia 285 39

10 Brasil 245 34



790


















































Referencias
































































































Sitios consultados













































6000

7000

8000

9000

10000

11000

12000

13000

14000

2000

2001

2002

2003

2004

2005

2006

2007

2008

2009

2010

2011

2012

2013

2014

2015

2016

2017

2018

-

1000

2000

3000

4000

5000

6000

7000

20

00

200

1

200

2

20

03

20

04

200

5

200

6

20

07

200

8

200

9

20

10

2011

2012

2013

20

14

2015

2016

20

17

2018


-

50

100

150

200

250

300

350

400

200

0

200

1

200

2

200

3

20

04

20

05

200

6

200

7

200

8

20

09

20

10

2011

2012

2013

2014

20

15

20

16

2017

2018


(25000)

(20000)

(15000)

(10000)

(5000)

-

5000

10000

15000

20000

2000

2001

2002

2003

2004

2005

2006

2007

2008

2009

2010

2011

2012

2013

2014

2015

2016

2017

2018




































































Ranking Paiacutes

Petroacuteleo shale

(miles de millones

de barriles)

Porcentaje respecto

a la dotacioacuten


shale

1 Rusia 75 217


3 China 32 93

4 Argentina 27 78

5 Libia 26 75

6 Australia 18 52

7 Venezuela 13 38

8 Meacutexico 13 38


10 Canadaacute 9 26



812


Ranking Paiacutes

Gas shale

(billones de pies

cuacutebicos)

Porcentaje respecto

a la dotacioacuten

mundial de gas

shale

1 China 1115 153

2 Argentina 802 110

3 Argelia 707 97




7 Australia 437 60


9 Rusia 285 39

10 Brasil 245 34



790


















































Referencias
































































































Sitios consultados




















































































Ranking Paiacutes

Petroacuteleo shale

(miles de millones

de barriles)

Porcentaje respecto

a la dotacioacuten


shale

1 Rusia 75 217


3 China 32 93

4 Argentina 27 78

5 Libia 26 75

6 Australia 18 52

7 Venezuela 13 38

8 Meacutexico 13 38


10 Canadaacute 9 26



812


Ranking Paiacutes

Gas shale

(billones de pies

cuacutebicos)

Porcentaje respecto

a la dotacioacuten

mundial de gas

shale

1 China 1115 153

2 Argentina 802 110

3 Argelia 707 97




7 Australia 437 60


9 Rusia 285 39

10 Brasil 245 34



790


















































Referencias
































































































Sitios consultados


































































Referencias
































































































Sitios consultados













































































































Sitios consultados


















SENADO DE LA REPÚBLICA notasestratégicas

Documents

Transcript of SENADO DE LA REPÚBLICA notasestratégicas