Banco Bradesco S.A .
ESTADOS FINANCIEROS CONSOLIDADOS
Les presentamos los Estados Financieros Consolidados del Banco Bradesco de 31 de
Diciembre de 2001 elaboradas de acuerdo con las prácticas contables emanadas de la ley de las
sociedades brasileñas.
ACTIVOS TOTALES............................................................................................................................................(Crecimiento de 16,06%)
R$ 110,116 MILMILLIONES
RECURSOS CAPTADOS.....................................................................................................................................(Crecimiento de 16,13%)
R$ 154,727 MILMILLIONES
FONDOS DE INVERSIÓN Y CARTERAS ADMINISTRADAS...............................................................................(Crecimiento de 11,41%)
R$ 59,042 MILMILLIONES
OPERACIONES DE CREDITO, LEASING Y ADELANTOS SOBRE CONTRATOS DE CAMBIO........................(Crecimiento de 14,33%)
R$ 44,444 MILMILLIONES
PATRIMONIO NETO............................................................................................................................................... (Crecimiento 20,71%)
R$ 9,768 MILMILLIONES
UTILIDAD NETA REFERENTE AL EJERCICIO ENCERRADO AL 31 DE DICIEMBRE DE 2001(Crecimiento 62,03% sin considerar el resultado no Recurrente / Extraordinario de primer semestre de
2000)
R$ 2,170 MILMILLIONES
RENTABILIDAD SOBRE EL PATRIMONIO NETO REFERENTE AL EJERCICIO ENCERRADO AL 31 DEDICIEMBRE DE 2001........................................................................................................................................... 22,22%
PATRIMONIO NETO POR LOTE DE MIL ACCIONES AL 31 DE DICIEMBRE DE 2001.................................…R$ 6,78
UTILIDAD NETA POR LOTE DE MIL ACCIONES AL 31 DE DICIEMBRE DE 2001........................................ R$ 1,51
IMPUESTOS Y CONTRIBUCIONES.................................................................................................................. R$ 2,063 MILMILLIONES
INVERSIONES EN INFRAESTRUCTURA, INFORMATICA E TELECOMUNICACIONES................................ R$ 1,252 MILMILLIONES
RED DE ATENCIÓN (BRADESCO 2.405, BCN 204 Y CONTINENTAL BANCO 1)....................................……. 2.610
PUESTOS Y PUNTOS DE ATENCIÓN BANCARIA EN EMPRESAS (BRADESCO 1.241 Y BCN 143)………… 1.384
1
Señores Accionistas
En la historia de la Organización Bradesco el año
2001 merecerá un registro muy especial.
La vocación de democratización de los servicios
bancarios y la creatividad para responder a las
exigencias del mercado contribuyeron para que la
Organización diese nuevos saltos de calidad. En
especial, en lo que se relaciona a la evolución de la
atención, la productividad y la transparencia, los
nuevos pasos se armonizan con la voluntad de
superar desafíos y de servir cada vez mejor.
Los hechos son elocuentes. Desde febrero, Bradesco
comenzó a negociar sus papeles en una de las más
importantes Bolsas de la Comunidad Europea, la
Bolsa de Madrid, en su índice Latibex y, a partir de
noviembre, en la Bolsa de Valores de Nueva York, a
través de ADRs- ADRs-American Depositary
Receipts. Creó una empresa en Tokio para atender a
los brasileños que residen y trabajan en Japón y
adquirió la totalidad del capital social del Banque
Banespa International S.A. con sede en Luxemburgo.
Adhirió al Nivel 1 de Gobernabilidad Corporativa de
la Bolsa de Valores de São Paulo, constituyó BRAM,
una de las mayores empresas brasileñas para la
gestión de recursos de terceros y concluyó, con éxito
la integración del Banco Baneb a la Red Bradesco.
También fue el vencedor del Proceso de Selección de
Asociados de la Empresa Brasileña de Correos y
Telégrafos – ECT, para la implantación del Banco
Postal, lo que ampliará en mucho la presencia de su
Red de Atención en el país.
El año 2002 comenzó también bajo el impulso de
nuevos y significativos negocios para la
Organización, destacándose la adquisición de Ford
Leasing - S.A. Arrendamento Mercantil, del Deutsche
Bank Investimentos DTVM S.A. y del control
accionario del Banco Mercantil de São Paulo S.A. y
del Banco do Estado do Amazonas S.A.
En cifras, el desempeño del ejercicio se condensa en
el orden de R$ 110,116 mil millones de activos y una
utilidad neta de R$ 2,170 mil millones, que
proporcionó una distribución a los accionistas de
dividendos y de intereses sobre el capital propio por
el significativo monto de R$ 848,722 millones, o el
41,17% del resultado ajustado.
Se debe subrayar el desempeño de las Áreas de
Seguros, Previsión y Capitalización (Grupo Bradesco
de Seguros), actividades que complementan y
amplifican la actuación de la Organización en el
segmento financiero, contribuyendo fuertemente
para sus resultados y su participación en el mercado.
Los avances en el período, en síntesis, muestran que la
Organización Bradesco supo regir su posición
estratégica por los nuevos tiempos y por las reglas de la
moderna economía, teniendo por metas la creciente
participación en el sector al consumidor, en el ámbito
nacional, en paralelo con iniciativas tendientes a
estimular el ahorro, ampliar el propio mercado y a
crear estructuras de alta especialización, en la oferta de
productos más diferenciados.
En el área social la Organización tiene su punto fuerte
en el trabajo educativo desarrollado hace 45 años por la
Fundação Bradesco que, en la actualidad, mantiene 38
Escuelas en todo el país y proporciona enseñanza
totalmente gratuita a más de 103 mil alumnos.
Con estas credenciales, reafirmamos nuestro
compromiso con los objetivos de progreso y
bienestar de la Nación Brasileña. Con el sentimiento
de superación y reconocimiento deseamos agradecer
a nuestros accionistas, clientes, empleados y
colaboradores en todos los niveles, por la confianza
y el apoyo decisivo que nos han ofrecido en todos
estos años.
Cidade de Deus, 1 de febrero de 2002
Lázaro de Mello Brandão
Presidente del Consejo de la Administración
Mensaje a los Accionistas
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Mensaje a los Accionistas
Les presentamos los Demostrativos Financieros del
ejercicio finalizado el 31 de diciembre de 2001, del
Banco Bradesco S.A., así como de sus consolidadas,
en la forma determinada por la Ley de las
Sociedades Brasileñas.
La economía brasileña asimiló de una manera
satisfactoria diversos “choques” en 2001, gracias a la
eficiencia de la política económica con base en el
cambio flotante y las metas de inflación. Esa
estructura permitió al gobierno manejar los
escenarios de expectativas inflacionarias sin una
desaceleración excesiva de la actividad económica.
La superación del límite máximo del 6% de la meta
del Banco Central de Brasil para la variación del IPC-
A – Índice de Precios al Consumidor Amplio, fue una
señal de alerta para la necesidad del mantenimiento
de políticas macroeconómicas consistentes. Por otro
lado, las señales de reducción de la dependencia de
la financiación internacional, debido a la
recuperación de la balanza comercial y a la mejoría
de la percepción de riesgo en relación a Brasil a
finales de año, favorecen buenas perspectivas para
2002. La consolidación de estas indicaciones
positivas hará posible el retorno de tasas del
crecimiento del PIB – Producto Interno Bruto,
próximas al potencial del País a mediano plazo.
Para la Organización Bradesco fue un año fértil,
señalado por acontecimientos importantes que
también tuvieron continuidad en este principio de
2002, entre los cuales podemos destacar:
• Inicio de las negociaciones de acciones
preferenciales de Bradesco en la Bolsa de Valores de
Nueva York, el 21 de noviembre pasado, pasando su
Programa de American Depositary Receipts – ADR,
de Nivel I, hasta entonces en el Mercado a la Vista,
para el Nivel II, con negociación en la Bolsa, en la
proporción de 5.000 acciones por ADR. Antes, el
Banco ya se había colocado como la primera
institución del segmento brasileño a tener sus títulos
negociados en una Bolsa de la Comunidad Europea.
Sus acciones preferenciales pasaron a ser, desde el
16 de febrero, relacionadas en el Mercado de Valores
Latinoamericano – Latibex, el índice puesto a
disposición por la Bolsa de Valores de Madrid,
España, para las acciones de las empresas más
representativas de América Latina. Estas iniciativas
abren importantes frentes para atraer a los
inversionistas de los mercados globalizados.
• Adhesión al Nível 1 de Gobernabilidad Corporativa
de BOVESPA, en su lanzamiento el 26 de junio. En
consecuencia, las acciones representativas del
Capital Social del Banco pasaron a incluirse en el
IGC – Índice de las Acciones con Gobernabilidad
Corporativa Diferenciada, negociadas con el
respectivo sello de Calidad. Con esta iniciativa,
Bradesco, reafirma el doble compromiso de buscar
la valorización del patrimonio de sus accionistas y
de generar condiciones de mayor liquidez de las
acciones, contribuyendo de esta forma para el
fortalecimiento del mercado de capitales brasileño.
• Banco Postal. El 20 de agosto Bradesco fue
declarado vencedor en el Proceso de Selección de
Asociados para la implantación del innovador
concepto de Banco Postal, promovido por la
Empresa Brasileña de Correos y Telégrafos – ECT.
De esta forma, la Red Postal de Correos, que
cuenta con 5.299 Agencias propias, pasará a ser
utilizada por Bradesco, como Corresponsal
Bancaria en el País, ofreciendo servicios bancarios
a la población. Esta importante conquista, en
sintonía con la estrategia del Banco de ampliar su
participación en el área de banco al consumidor
en todo el territorio nacional, elevará la Red
Bradesco para más de 10.500 puntos de atención,
incentivando el crecimiento del propio mercado,
por la posibilidad de la inclusión de nuevos
consumidores de productos financieros.
• Creación de Bradesco Services Co., Ltd., con Sede
en Tokio, con el objetivo de ofrecer una atención
especializada a los brasileños que residen y
trabajan en Japón. La nueva empresa da asesoría e
informaciones a esa comunidad sobre
transferencia de recursos, abertura de cuentas,
aplicaciones, cotizaciones y tasas, entre otros.
3
Mensaje a los Accionistas
• Adquisición del Banque Banespa International S.A.,
institución con sede en Luxemburgo, que se
integrará a la Organización Bradesco una vez que las
autoridades gubernamentales del Gran Ducado
homologuen la operación. Otro paso coherente con
la política de expansión de Bradesco, que amplía los
horizontes de los negocios y refuerza aún más su
presencia en el Exterior.
• Conclusión del proceso de integración del Banco
Baneb a Bradesco, el 14 de septiembre, con la
transformación de las 173 Agencias Baneb en
Agencias Bradesco, además de 109 Puestos y Puntos
de Atención Bancaria y del Banco Boavista a BCN,
73 agencias y 2 PABs, el 31 de marzo. La iniciativa
optimizó recursos, congregando especialidades,
avanzada tecnología y la dedicación y la fuerza de
trabajo, siempre con el objetivo de ofrecer a los
clientes la máxima calidad en productos y servicios.
• Constitución de BRAM - Bradesco Asset
Management Ltda., una de las mayores empresas
brasileñas en gestión de recursos de terceros.
Segregada totalmente del Banco, atiende a los más
variados segmentos del mercado, tales como banco
al consumidor, corporate, private e inversionistas
institucionales, consolidando las Áreas de
Administración de Fondos y Carteras de Inversión
del Banco, de BES, – Boavista Espírito Santo
Distribuidora de Títulos e Valores Mobiliários S.A., de
BCN Alliance Capital Management S.A. y de
Bradesco Templeton Asset Management Ltda. Una
iniciativa orientada por la estrategia de crear
estructuras cada vez más especializadas y alineadas
con el desarrollo de los mercados.
• Asociación Estratégica firmada con Ford, el
3.1.2002, por la Organización Bradesco, a través de
empresas controladas, con el objetivo de ampliar
la base de clientes y la participación en el banco al
consumidor, envolviendo activos por un valor de
R$ 1 mil millones consolidando su liderazgo en el
mercado de financiación de vehículos en el País:
por el Banco BCN S.A. adquisición de la totalidad
del capital social de Ford Leasing S.A., –
Arrendamento Mercantil; por el Continental
Banco S.A., adquisición de los créditos y demás
derechos de la Cartera de Préstamos del CDC del
Banco Ford S.A., así como la financiación de
nuevos negocios; y por la Continental Promotora
de Vendas Ltda., convenio para atender a los
clientes de la Red de Distribuidores Ford.
• Memorándum de Entendimiento firmado el
8.1.2002, con el Deutsche Bank S. A. - Banco
Alemán, con vistas a la adquisición del Deutsche
Bank Investimentos DTVM S.A., responsable de la
Administración y Gestión de Fondos de Inversiones
y de Carteras Administradas que al 31 de diciembre
totalizaban R$ 2,16 mil millones. La operación
agregará nuevos productos a la cartera de BRAM,
que pasará a ser la administradora de esos activos.
• El 13.1.2002, adquisición del control accionario
del Banco Mercantil de São Paulo S.A. y de sus
empresas controladas incluyendo Finasa
Seguradora S.A., Finasa S.A. Crédito,
Financiamento e Investimento y Banco
Mercantil de São Paulo Internacional
(Luxemburgo) S.A. El Mercantil, tradicional
institución financiera con 64 años de actividades,
con su red de 220 Agencias en el País, 3 en el
Exterior y 162 Puestos Bancarios, tenía el 30 de
septiembre activos de R$ 8,853 mil millones,
Patrimonio Neto de R$ 987 millones y más de 708
mil clientes titulares de cuentas corrientes. La
realización de la operación, que se subordina a la
conclusión de due diligence y a la aprobación de
las autoridades competentes, está alineada con
los objetivos de Bradesco de fortalecer su
presencia y actuación en el mercado, ampliar las
ganancias de escala y maximizar el retorno de la
inversión de sus accionistas.
• El 24.1.2002, adquisición del control accionario
del Banco de Estado do Amazonas S.A .– BEA, en
subasta realizada en la Bolsa de Valores de Rio de
Janeiro. Al 30 de septiembre, la institución reunía
activos de R$ 622 millones y una red de 36
Agencias y 49 Puestos Bancarios. Con esta
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Mensaje a los Accionistas
compra, la organización Bradesco amplía su
presencia en el Estado de Amazonas y reafirma su
confianza y colaboración en el desarrollo
económico y social del País.
1. Resultado del Ejercicio
En conjunto, la Organización Bradesco alcanzó en
2001 resultados bastante satisfactorios.
R$ 2,170 mil millones fue de Utilidad Neta,
equivalente a R$ 1,51 por lote de 1.000
acciones, rentabilidad del 22,22% sobre
el Patrimonio Neto y del 1,97 % sobre
los Activos totales.
R$ 2,063 mil millones sobre el monto de los
impuestos y las contribuciones, incluso de
la previsión, pagados y aún por pagar a los
cofres públicos, consecuencia de las
principales actividades en el ejercicio.
R$ 848,722 millones se distribuyeron a los 2.351.679
accionistas, a título de dividendos e
intereses sobre el capital propio,
equivalentes al 41,17% (neto del
Impuesto sobre la Renta en la Fuente,
35,32%) de la Utilidad Neta Ajustada.
Correspondieron a R$ 0,6179470
(R$ 0,5302000 neto del Impuesto sobre la
Renta en la Fuente), para cada lote de
1.000 acciones que incluyen un adicional
del 10%, para las acciones preferenciales,
y de R$ 0,5617700 (R$ 0,4820000 neto del
Impuesto sobre la Renta en la Fuente),
para las acciones ordinarias.
El Índice de Eficiencia Operativa (mide el peso de los
costos administrativos en relación al resultado
operativo) el 31.12.2001 se situó el 54,34% lo que refleja
el acierto en la política de ajustes y de racionalización
de costos en la búsqueda permanente de mayor
rentabilidad. En el año anterior era del 60,51%.
2. Capital y Reservas
R$ 5,200 mil millones era el Capital Social del
Banco al final del ejercicio.
R$ 4,568 mil millones sumaron las Reservas
Patrimoniales.
R$ 9,768 mil millones el Patrimonio Neto, con un
crecimiento durante el año del
20,71%%, representando el 11,71%% de
los Activos, en un total de R$ 83,393 mil
millones. En relación al Activo
Consolidado, que suma R$ 110,116 mil
millones, el Patrimonio Neto
Administrado representa el 9,00%. El
Valor Patrimonial por lote de 1000
acciones alcanzó R$ 6,78.
El índice de solvencia financiera llegó al 15,36% en el
consolidado financiero y 13,79% en el consolidado
económico financiero, superiores, por lo tanto, al
mínimo del 11% establecido por la Resolución no
2.099, del 17.8.1994, del Consejo Monetario
Nacional, conforme lo determinado por el Comité de
Basilea. El índice de inmovilización en relación al
patrimonio neto consolidado obtenido conforme las
determinaciones del BACEN es de 48,38% en el
consolidado total y de 53,85% en el consolidado
financiero, siendo que el limite máximo es del 70%.
Debemos subrayar que la Organización Bradesco
emitió Deuda Subordinada, que al final del ejercicio
era del orden de R$ 962,842 millones (en el Exterior,
R$ 343,454 millones por el Banco y en Brasil,
R$ 626,388 millones por Bradesco Leasing ), que se
incluye en el Patrimonio Neto para efectos de cálculo
de los índices mencionados en el párrafo anterior.
3. Acciones Bradesco – Negociación
Las Acciones Bradesco, con elevada liquidez,
estuvieron presentes en todas las sesiones de la Bolsa
de Valores de São Paulo – BOVESPA en cuyo índice
participan de forma destacada, con el 3,76%. También
merece subrayarse el hecho de haber sido
5
Mensaje a los Accionistas
relacionadas por la renombrada revista
norteamericana Forbes, entre las 500 mejores
acciones del mundo, siendo el primer Banco brasileño
a formar parte del ranking Forbes Global 500.
R$ 4,781 mil millones fue el monto negociado en
Acciones Bradesco durante el año, en
BOVESPA, representado por 17,741 mil
millones de acciones ordinarias y
400,560 mil millones de preferenciales.
R$ 1,846 mil millones se negociaron como ADRs
en el mercado norteamericano con
lastre de 151,010 mil millones de
acciones preferenciales del Banco.
4. Reconocimientos
Ratings – Como resultado de su posición, Bradesco
recibió durante el año 2001 los más altos índices de
evaluación atribuidos a bancos del País por las
agencias nacionales e internacionales de rating:
Atlantic Rating, Austin Asis, Fitch IBCA, Moody’s
Investors Service, SR Rating y Standard & Poor’s.
Rankings – Bradesco mantuvo su posición como el
mayor Banco privado brasileño y uno de los mayores
de América Latina, así como también se destacó
entre los mayores del mundo, según el concepto de
renombradas revistas económico-financieras
internacionales: mayor Banco de América Latina por
patrimonio neto, de acuerdo con la revista británica
“The Banker”, mayor empresa privada de Brasil e
institución financiera brasileña con la mejor
posición en términos de ingresos según el ranking
Global 500 de la Revista “Fortune”; mayor Banco
brasileño en términos de facturación en el ranking
The International 500 de la Revista Forbes; mejor
banco brasileño de acuerdo con Latin Finance, el
mayor grupo de América Latina según la Revista
América Economía.
El reconocimiento del liderazgo de Bradesco
también lo expresaron importantes publicaciones
nacionales: el mayor Banco en Brasil de acuerdo con
el ranking de Forbes 200 Economatica de la revista
Forbes Brasil; mejor banco al consumidor de Brasil
según la Revista Cojuntura Economica de la
Fundação Getúlio Vargas; el mayor grupo
empresarial privado del País en términos de ingresos
y el mayor Banco brasileño en términos de
patrimonio de acuerdo con la Guía Mejores y
mayores de la revista Exame.
Premios – Un total de 50 premios demuestra, a partir
de opiniones independientes, el liderazgo de
Bradesco en su mercado y la calidad de los
productos y servicios que ofrece. Se destaca el
premio de Mejor Empresa del Mercado de Capitales
por el ranking Agencia Estado/Economática de
Compañías Abiertas y el Premio Mayor Evolución en
Transparencia concedido por la Agencia de
clasificación de riesgo Atlantic Rating.
5. Desempeño Operativo
5.1. Captación y Administración de Recursos
Los vínculos de Bradesco con el conjunto de la
actividad económica aumentan cada día que pasa.
Con el objetivo de apoyar de forma continuada los
diferentes sectores, desde la producción al consumo
y a los servicios, promoviendo el desarrollo, el Banco
mantiene un estímulo permanente a su política de
captación y administración de recursos. Administra
más de 12 millones de cuentas corrientes y tiene un
índice expresivo del 18,79% del SBPE – Sistema
Brasileiro de Poupança e Empréstimo (Sistema
Brasileño de Ahorro y Préstamo).
Al final del ejercicio, el volumen total de recursos
captados y administrados por la Organización
Bradesco llegó a R$ 154,727 mil millones, con un
crecimiento del 16,13% sobre el año anterior.
R$ 60,913 mil millones suman los Depósitos a la
Vista, a Plazo, Interfinancieros, Mercado
Abierto, Recursos de Emisión de Títulos,
Deuda Subordinada y de Cuentas de
Ahorro.
R$ 34,772 mil millones registrados en la Cartera de
Cambio, Obligaciones por Préstamos y
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Mensaje a los Accionistas
Traspasos, Capital de Giro, Provisiones
Técnicas de Seguros, Capitalización y
Previsión, Cobranza y Recaudación de
Tributos y Similares.
R$ 59,042 mil millones los recursos administrados
por la Organización que tuvieron un
crecimiento del 11,41% al año,
incluyendo Fondos de Inversión y
Carteras Administradas.
5.2. Operaciones de Crédito
Para responder a las demandas del mercado, el
Banco ha buscado ofrecer, a través de su política de
democratización del crédito, apoyo a iniciativas que
se reflejen en el crecimiento de la economía,
contribuyendo para la creación y la circulación de
riquezas.
R$ 44,444 mil millones fue el saldo al final del año
de las operaciones de crédito
consolidadas, incluyendo
Adelantamientos sobre Contratos de
Cambio y Arriendo Mercantil, con un
crecimiento del 14,33% en el período.
R$ 2,941 mil millones el saldo consolidado de
provisión para créditos de liquidación
dudosa, equivalente al 6,62% del
volumen total de las operaciones de
crédito.
5.3. Crédito Inmobiliario
En el Área de Crédito Inmobiliario, la Organización
dio continuidad a los negocios a fin de responder a
las demandas de los mutuarios finales y al sector de
la construcción civil.
R$ 698,425 millones fue el total de recursos dirigido
al área, haciendo posible la
construcción y la compra de 15.065
inmuebles.
5.4. Operaciones de Traspaso
En sintonía con el objetivo de fomentar la
competitividad de las empresas, apoyando la
modernización de los sectores productivos, Bradesco
actúa como un importante agente que traspasa
recursos nacionales e internacionales.
Fue del orden R$ 3,928 mil millones el total liberado
en el segmento, proporcionando recursos
alternativos substanciales para empresas que buscan
invertir en la producción. En el área de traspasos del
BNDES, el monto de las operaciones ascendió a R$
1,850 mil millones, garantizando el liderazgo en el
Sistema y haciendo posible proyectos estratégicos en
diferentes segmentos de la economía.
R$ 7,020 mil millones era el saldo de las carteras de
traspaso, al final del año, destinadas de
forma prioritaria a Pymes, con una
evolución del 20,16% y 33.271 contratos
registrados.
5.5. Crédito Rural
La actuación de la Organización en el sector
agropecuario se destaca por el énfasis dado a la
financiación de los incentivos para la expansión de la
actividad rural y que ha proporcionado una mejora de
la productividad y de la calidad de los productos de tal
forma que se refuercen las posiciones brasileñas en este
segmento vital para la economía y las exportaciones.
R$ 3,004 mil millones fue el saldo de las
aplicaciones al final del ejercicio,
representado por 31.555 operaciones.
5.6. Bradesco Corporate
Responsable por la gestión de relación y riesgo con
grandes grupos económicos, actúa en todo el País,
estructurando soluciones a la medida de acuerdo
con las necesidades de cada sector de la economía
R$ 35,080 mil millones es el monto de los recursos
administrados por el segmento.
7
Mensaje a los Accionistas
5.7. Bradesco Private Banking
El Área de Private Banking se dirige a la atención de
clientes personas físicas con disponibilidad neta de
inversión a partir de R$ 1 millón. Con una amplia
línea de productos y servicios, tiene la finalidad de
suplir las expectativas de inversión y ofrecer asesoría
personalizada, buscando valorizar el patrimonio del
cliente y maximizar sus resultados.
5.8. Mercado de Capitales
Durante todos estos años, Bradesco ha consolidado
una importante posición en el mercado de capitales,
reflejando la disposición de apoyar a las empresas en
sus inversiones y en la expansión de sus negocios.
En el ejercicio de 2001, el Banco una vez más se
destacó al realizar la intermediación de colocaciones
públicas de acciones, debentures y letras de cambio
con el 57,35% del valor de las emisiones registradas en
CVM – Comisión de Valores Mobiliarios. En paralelo,
actuó activamente en la asesoría de operaciones
estructuradas: fusiones, adquisiciones, project finance
y reestructuraciones de sociedades y financieras.
R$ 15,207 mil millones sumaron las 22 operaciones
de ser intermediario en negocios con
acciones, debentures y letras de cambio,
realizas durante este año.
6. Área Internacional
En la Organización Bradesco, el Área de Cambio y de
Comercio Exterior opera en múltiples mercados y
garantiza una diversificada línea de productos y
servicios. Por contar con las ventajas de una
estructura sólida y perfectamente integrada, ofrece
una asesoría completa a los clientes en sus
operaciones de cambio y de comercio internacional.
Reúne en Brasil 17 Departamentos especializados
además de las Agencias en Nueva York, Gran Caimán
y Nassau en las Bahamas y de las subsidiarias en
Buenos Aires y Nassau. Se suma la extensa Red de
Corresponsales Internacionales.
En el transcurso del año las captaciones de recursos
sumaron US$ 1,225 mil millones, a través de
colocaciones públicas y privadas de mediano y largo
plazo en el mercado internacional, dirigidos hacia
préstamos de capital de giro. Este volumen que
nuevamente coloca a Bradesco en la posición del
mayor emisor privado entre las instituciones
financieras de América Latina, demuestra también la
disposición de contribuir cada vez más para la
integración competitiva de la economía brasileña. Se
debe destacar que Bradesco, una vez más, fue la
Institución que abrió nuevamente el mercado
internacional para emisiones públicas, haciéndolo
después de la volatilidad causada por los
acontecimientos de septiembre de 2001.
R$ 4,386 mil millones fue el saldo a finales de año
en Adelantamientos sobre Contratos de
Cambio, para una Cartera de US$ 2,214
mil millones de Financiación a la
Exportación
US$ 637,609 millones en Financiación de
Importación de Moneda Extranjera.
US$ 9,698 mil millones negociados en Compras de
Exportación, superior al 5,22% al año
anterior.
7. Estructura de la Organización
7.1. Red de Atención Bradesco
Calculada para ofrecer estándares adecuados de
comodidad, facilidad y seguridad, la Red de Atención
de la Organización Bradesco, que actúa en todo el
territorio brasileño, desempeña un papel vital en la
estrategia de democratización de los servicios
bancarios.
En las Agencias se destacan la funcionalidad y la
comodidad con amplios espacios para la circulación
del público, además de las Salas de Auto-Atención,
dotadas de equipos diversificados que facilitan y
agilizan las operaciones de los clientes. El
denominador común del conjunto de la Red es la
avanzada estructura tecnológica.
8
Mensaje a los Accionistas
En el año 2001 también fue significativa la expansión
de Bradesco Internet Banking al que ya tienen
acceso más de 3,769 millones de usuarios,
directamente de la oficina, residencia o de cualquier
parte del planeta en el que se encuentren. El
servicio ofrece más de una centena de modalidades
de operaciones y ocupa la 3a posición mundial
según el criterio del número de clientes/usuarios. En
la calidad de los servicios también se destaca por la
posición de referencia en el ámbito internacional.
El Teléfono Fácil Bradesco, dotado de un pionero
sistema de atención por reconocimiento de voz en
las ciudades de São Paulo, Estado de São Paulo,
Curitiba, Estado de Paraná, y Sorocaba, Estado de
São Paulo, siguió ampliando su capacidad y
fortaleciendo la estrategia comercial en la colocación
de los productos. Creció un 16,85% en volumen de
atención, respondiendo a más de 225 millones de
llamadas. También merece ser destacado el
lanzamiento, igualmente de una manera pionera, del
Sistema de Autenticación de Voz, aumentando la
seguridad de las transacciones realizadas a través del
Call Center, utilizando la voz del usuario como la
confirmación de la contraseña de acceso al sistema.
También debemos destacar el éxito y el alcance del
Bradesco Internet Banking que hace posible la
realización de inversiones en la Bolsa de Valores,
incluso con cotizaciones on-line, utilizando Internet.
Entre otras funciones, permite aplicaciones y
rescates, simulaciones, consultas a posiciones de
inversiones y acceso directo a las transacciones del
Bradesco Internet Banking.
En 2001, sumaron R$1,252 mil millones las
inversiones destinadas a la expansión de la
capacidad funcional y de la infraestructura de
informática y de telecomunicaciones.
Al mismo tiempo, con el programa de
desinmovilización de activos no-operativos,
realizado principalmente por medio de las subastas
públicas, el Banco consiguió casi R$ 294,268
millones, además de ganancias administrativas y
reducción de costos de conservación.
La Organización Bradesco, contribuyendo con el
esfuerzo nacional de contención del consumo de
energía, instituyó en todos sus ambientes un
programa propio de racionamiento de energía
eléctrica. La respuesta fue de las más positivas. Ya en
el mes de junio alcanzó la meta del 20% en la
reducción del consumo deseado por el Gobierno.
2.610 Agencias (2.405 Bradesco y 204 BCN e 1
Continental Banco) marcan la presencia
de la Organización Bradesco en 1.391
municipios brasileños. Entre ellas, 88
inauguradas durante el año, además de
las Agencias Baneb incorporadas a la
Red.
5 Agencias en el Exterior siendo 1 en
Nueva York, 3 en Gran Caimán
(Bradesco, BCN y Boavista) y 1 en
Nassau en Bahamas ( Boavista).
2 Subsidiarias en el Exterior, Banco
Bradesco Argentina S.A., en Buenos
Aires y Boavista Banking Ltd., en
Nassau.
1.384 Puestos y Puntos de Atención Bancario
en Empresas (1.241 Bradesco y 143
BCN).
20.078 Máquinas de Auto-Atención de la Red
BDN – Bradesco Día y Noche, 2.078
instaladas durante el año.
1.267 Puntos Externos de la Red BDN –
Bradesco Día y Noche.
39 Filiales de Continental Promotora de
Vendas, empresa del Continental Banco
S.A., controlado por BCN, presentes en
más de 10.500 puntos de reventa de
vehículos y tiendas de muebles y
decoración, telefonía celular e
informática.
9
Mensaje a los Accionistas
17.798 MIPs (millones de instrucciones por
segundo) es la capacidad instalada del
Sistema de Procesamiento de Datos de
la Organización.
8.590 millones de clientes atendidos en
promedio, diariamente, siendo 2.188
millones en las ventanillas y 6.402
millones (74,53%) a través de los canales
de conveniencia BDN Internet y
Teléfono Fácil.
7.2. Aló Bradesco
Bradesco, que tiene la filosofía de valorizar
permanentemente su relación con el cliente, mantiene
el servicio Aló Bradesco, canal abierto y directo con el
público, creado en 1985, antes incluso de la edición del
Código de Defensa del Consumidor. A través de las
sugerencias o reclamaciones que recibe contribuye de
una forma permanente para el perfeccionamiento de
los productos y de los servicios de la Organización.
También ha revelado ser un instrumento de gran valor
estratégico para captar tendencias y anticipar
respuestas a los constantes desafíos del mercado.
430.844 contactos registrados en 2001.
8. Productos y Servicios
8.1. Tarjetas Bradesco
La experiencia Tarjeta con chip alcanzó gran éxito en
la ciudad de Itu (Estado de São Paulo) como Moneda
Electrónica Bradesco, siendo que lo mismo sucedió
con Visa Cash, tarjeta pre-pagada, lanzada en
Campinas (Estado de São Paulo). Con un eficiente
programa de expansión esta avanzada tecnología
también se puso a disposición en las ciudades de
Brasília (Distrito Federal), Fortaleza (Estado de Ceará)
y Rio de Janeiro (Estado de Rio de Janeiro) y a
mediano plazo, está prevista su utilización en todo el
territorio brasileño. De esa manera Bradesco, pasará
a ser uno de los mayores emisores de esta modalidad
de Tarjeta que proporciona beneficios como, por
ejemplo, múltiple funcionalidad al producto y
agilidad y comodidad para los clientes, además del
aumento de la seguridad.
La Tarjeta Bradesco Visa Pague Peaje, un producto
también inédito destinado a empresas
transportadoras, surge como medio de pago
simplificado de tarifas de peaje, utilizado en las
concesionarias del Estado de São Paulo y demuestra
la amplitud de los negocios de pagos electrónicos y
el esfuerzo que Bradesco realiza para estar siempre
atento a nuevos nichos y oportunidades de mercado.
Siguiendo una estrategia de actuación en todos los
sectores sociales, el Banco lanzó recientemente la
Tarjeta Bradesco Visa Infinite, un nuevo producto que
pasa a ser top de línea del sector. Las tarjetas Bradesco
también disponen del Smart Club, un amplio programa
de multifidelidad, pionero en América Latina y
exclusivo para sus clientes, que mantiene una
trayectoria de crecimiento debido a su gran aceptación.
Lo mismo sucede con el programa Smiles.
Las Tarjetas Bradesco se aceptan en toda la Red de
Atención Bradesco y en la Red Visa, constituida por
más de 650 mil puntos de venta en Brasil y más de 19
millones de establecimientos comerciales y de
servicios en el mundo entero, además de 600 mil
cajeros electrónicos de la Red Plus. Las Tarjetas de
Crédito Bradesco MasterCard también cuentan con
amplia Red de Atención en Brasil y el exterior.
R$ 6,752 mil millones fue la facturación en 2001
de las Tarjetas de Crédito de la
Organización.
R$ 2,519 mil millones la facturación de las Tarjetas
de Débito Bradesco Visa Electron.
4,689 millones la cantidad de Tarjetas de
Crédito y PoupCard Bradesco en
circulación.
24,329 millones la cantidad de Tarjetas de
Débito Bradesco Visa Electron en
circulación.
10
Mensaje a los Accionistas
8.2. Cobranza
La base del éxito y la expansión de la Cobranza
Bradesco se debe a su capacidad de combinar una
gestión eficaz con avanzados recursos de informática.
La Cobranza Online Bradesco, cuyo destaque son los
medios de intercambio de informaciones
electrónicas de datos de “computadora a
computadora”, representa el 96% de todos los títulos
registrados en la Cartera, lo que eleva la potencia de
ganancias de productividad en las empresas y hace
posible la racionalización de los servicios.
R$ 590,778 mil millones fueron negociados por la
Cobranza Bradesco durante el ejercicio,
correspondiendo a 657,761 millones de
títulos procesados.
R$ 147,221 mil millones correspondientes a 50,217
millones de operaciones de pago hechas
durante el año por el Pag-For Bradesco –
pago Electrónico a Proveedores,
haciendo posible el manejo de Cuentas
a pagar de más de 28 mil empresas.
8.3. Recaudaciones
Los servicios de recaudaciones, consolidados por los
elevados estándares de eficiencia y de calidad, se
enfocan en dos objetivos que se complementan
entre sí: por un lado, buscar la satisfacción del
cliente a través de soluciones prácticas e
innovadoras en el pago de tributos, tasas y
contribuciones, por el otro, prestar una colaboración
importante a los Órganos del Gobierno en los
ámbitos de la Unión Federal, los Estados y los
Municipios, además de a las Concesionarias de los
Servicios Públicos. Tiene en común la agilidad y la
seguridad en el traspaso de las informaciones
procesadas y de los valores recaudados.
R$ 62,757 mil millones se recaudaron durante el
año en tributos federales, de los estados
y municipios y demás contribuciones,
procesados a través de 51,393 millones
de documentos.
R$ 10,515 mil millones recibidos en cuentas de
luz, agua, gas, y teléfono, llegando a un
total de 100,891 millones de
documentos procesados, 44,562
millones de ellos pagos a través del
Débito Automático en Cuenta Corriente
y Ahorro, sistema que ofrece gran
comodidad al cliente.
R$ 11,607 mil millones pagados además de 3,133
millones de Jubilados y pensionistas de
la Previsión Social, el 16,18% de la
población vinculada al INSS, en 44,324
millones de operaciones a través de la
Tarjeta de Pago Instantáneo de
Beneficio.
8.4. Servicios de Acciones, Custodia y Contraloría
Bradesco, que dispone de una infraestructura
adecuada y personal especializado, ofrece a sus
Clientes la custodia de activos mobiliarios, Contraloría,
DR- Depositary Receipt, BDR-Brazilian Depositary
Receipt y servicios de Registro de Acciones, Debentures
y Cuotas de Fondos de Inversión.
175 empresas integran el Sistema Bradesco
de Acciones Escriturales, reuniendo
5,560 millones de accionistas.
27 empresas con Debentures Escriturales
emitidas por el monto de R$ 8,935 mil
millones.
250 clientes utilizan los servicios de
custodia, sumando activos de R$ 53,139
mil millones.
325 Fondos de Inversión y Carteras
Administradas, con servicios de
contraloría y patrimonio de R$ 75,535
mil millones.
11 Fondos de Inversión escriturados, con
un valor de mercado de R$ 1,098 mil
millones.
9 Programas de DR registrados, con un
11
Mensaje a los Accionistas
valor de mercado de R$ 3,714 mil
millones.
2 Programas de BDR registrados, con un
valor de mercado de R$ 1,118 mil
millones.
8.5. Nuevos Productos y Servicios
Entre los diversos lanzamientos realizados por
Bradesco en 2001 podemos destacar los siguientes:
• Bradesco Internet Banking – Novo Visual – con la
elección de la nueva versión por los propios
usuarios, que hoy día superan los 3 millones,
además del nuevo layout, podemos destacar entre
sus novedades el ShopCredit, un portal en el que
los clientes encuentran informaciones sobre todas
las líneas de crédito de la Organización, realizan
simulaciones de cálculos y tienen acceso a
operaciones pre-aprobadas.
• Bradesco Net Empresa – un sitio innovador para
personas jurídicas que permite consultar y
realizar las transacciones de cuenta corriente y
cuenta de ahorro, efectuar pagos, cobranzas y
otras operaciones a través de Internet con total
seguridad y comodidad.
• Bradesco TV Banking – Canal de TV Banking de
DirectTv Interactive, que permitirá a los abonados
del servicio de DirectTV el acceso a las
informaciones bancarias con toda la comodidad y
seguridad, directamente por la televisión, Canal
923. En la etapa actual, ofrece informaciones
institucionales y el conjunto de productos y
servicios de la Organización Bradesco.
Posteriormente los clientes podrán realizar
operaciones bancarias como, por ejemplo,
transferencias, pagos y visualización de saldos y
extractos por medio de control remoto.
• Bradesco Pocket – Versión pionera de Internet
Banking de bolso on-line, que hace posible al
cliente, a través de aparatos hand held, consultar
saldos y extractos de cuenta corriente, ahorro y
tarjeta de crédito, realizar pagos de cuentas y
transferencias de valores, además de obtener
informaciones institucionales de Bradesco y de
Bradesco Seguros.
El objetivo de Bradesco de garantizar, en todas sus
iniciativas, la creciente facilidad y comodidad para la
clientela tiene como principal instrumento la calidad
de los productos y de los servicios que ofrece, siendo
un factor que se debe llevar en cuenta que 40 de ellos
ya cuenten con la Certificación ISO 9001 y 9002.
9. Empresas Bradesco
9.1. Grupo Bradesco de Seguros
Presente en todo el País, el Grupo Bradesco de
Seguros se afirma como uno de los mayores del
sector en América Latina. Sus actividades se
ramifican por las áreas de Seguros, Previsión Privada
Abierta y Capitalización, teniendo como un trazo de
distinción la atención diferenciada y la alta calidad,
aliado al constante lanzamiento de nuevos
productos y servicios y el perfeccionamiento de los
ya existentes.
R$ 814,726 millones fue la Utilidad Neta del Grupo
Bradesco de Seguros durante el año, con
una rentabilidad del 34,95% sobre el
Patrimonio Neto de R$ 2,330 mil
millones.
R$ 12,669 mil millones totalizaron las inversiones
libres y para cobertura de las
Provisiones Técnicas de las áreas de
Seguros, Previsión y Capitalización.
R$ 8,480 mil millones los Ingresos Netos de la
actividad de captación de Seguros y
Previsión.
R$ 933,224 millones la facturación de la actividad
de Capitalización, habiendo sido
distribuidos premios por un total de R$
34,630 millones, relativos a 2.788 títulos
sorteados, en una Cartera que a finales
del año registraba 5.961.985 títulos.
R$ 18,142 mil millones los Activos Totales de las
Áreas de Seguros, Previsión y
Capitalización.
12
Mensaje a los Accionistas
9.2. Banco BCN S.A.
Reconocido en el mercado como el Banco de
Relaciones, el Banco BCN S.A., nueva denominación
social del Banco de Crédito Nacional S.A.
perfecciona constantemente su capacidad de
proporcionar una atención personalizada, contando
con equipos de desarrollo de productos y de
servicios, capaces de atender las expectativas de los
clientes personas físicas y jurídicas.
El 31 de marzo, BCN incorporó activos, pasivos y las
Agencias del Banco Boavista InterAtlántico S.A.,
institución integrante de la Organización Bradesco que
ya venía administrando desde octubre del año anterior.
Entre sus empresas ligadas se destaca Continental
Banco S.A., que opera a través de su Controlada,
Continental Promotora de Vendas Ltda., con una
importante actuación en las áreas de Crédito Directo
al Consumidor y Leasing, principalmente en el
segmento de automóviles de Segunda mano.
R$ 280,236 millones fue la Utilidad Neta del año, con
rentabilidad del 22,17% sobre el
Patrimonio Neto de R$ 1,264 mil
millones.
R$ 18,515 mil millones el monto de recursos
captados y administrados.
R$ 17,786 mil millones sus Activos totales.
R$ 9,413 mil millones el saldo de las operaciones
de crédito, incluyendo Arriendo
Mercantil y Adelanto sobre Contratos de
Cambio.
9.3. Leasing Bradesco
El desempeño del Área de Leasing de la
Organización Bradesco que reúne a Bradesco
Leasing BCN Leasing y Boavista Leasing, continúa
señalado por las alternativas que ofrece a las
empresas para ampliar y modernizar sus negocios
sin la inmovilización de capital propio y, en muchos
casos, con significativas ganancias fiscales. En
paralelo, participa activamente en el mercado de
personas físicas con esfuerzos dirigidos a los
segmentos de vehículos y computadoras.
R$ 1,720 mil millones sumaba el saldo aplicado el
31.12.2001, habiendo sido contratadas
en el año 15.483 operaciones.
91,061 contratos de arriendo en vigor, al final
del ejercicio, caracterizando un elevado
nivel de pulverización de los negocios.
9.4. Bradesco S.A. Corretora de Títulos e Valores
Mobiliários
Con destacada presencia en BOVESPA – Bolsa de
Valores de São Paulo, consolidó su participación en
las negociaciones vía Internet, destacándose entre
las primeras en el ranking. En la BM&F – Bolsa de
Mercancías & Futuros, conquistó y mantuvo el
primer lugar en el volumen de contratos negociados.
Dispone del exclusivo Sistema Automático de
Negociación de Acciones – SANA, estructurado para
facilitar la participación del pequeño inversionista
en la compra y venta de acciones en la Bolsa en
pequeños lotes, a través de terminales de
computadora en la Red de Agencias Bradesco. Este
sistema también atiende la intermediación de
ofertas públicas.
R$ 9,514 mil millones fue el monto negociado en
las Bolsas de Valores, correspondiente a
160.420 órdenes de compra y venta de
acciones, atendiendo en el año a 66.846
inversionistas.
26,893 millones de contratos fueron
negociados por Bradesco Corretora en la
BM&F, representando un volumen
financiero de R$ 3,253 mil billones.
7.186 clientes estaban registrados el
31.12.2001 en la Cartera de Custodia
Fungible.
13
Mensaje a los Accionistas
9.5. Banco Bradesco Argentina S. A.
El Banco Bradesco Argentina S.A. en Buenos Aires
fortalece la presencia de la organización en el
Mercosur y contribuye a ampliar el apoyo a los
negocios brasileños en la región.
9.6. Bradesco Securities, Inc.
Instalada en Nueva York, en Estados Unidos,
Bradesco Securities, Inc. opera como “Broke-Dealer”,
en especial para la intermediación de negocios de
valores mobiliarios para inversionistas extranjeros en
Brasil y de clientes nacionales en operaciones de
ADRs (American Depositary Receipts) de empresas
brasileñas negociados en el Exterior.
10. Gobernabilidad Corporativa
La adopción de las modernas prácticas de
Gobernabilidad Corporativa tiene el objetivo
primordial de mejorar el desempeño de la
organización. Los datos numéricos registrados hasta
aquí proporcionan la seguridad de que el objetivo se
está alcanzando, tanto en el aumento de la eficiencia
operativa como en el aumento de la capacidad
captadora de la Institución en el País y en el Exterior.
Cabe destacar las directivas que rigen la
administración de los negocios:
10.1. Gestión de Riesgos
El análisis y el control de los riesgos, además del
perfeccionamiento de la gestión de los procesos en
la organización Bradesco, se administran con
especial rigor a través de un manejo eficaz y
calificado, subordinándose directamente al
Directorio Ejecutivo y a la Presidencia del Banco.
La administración de los riesgos de mercado
envuelve un conjunto de controles relacionados con
la sensibilidad de las posiciones financieras y las
tasas de interés, cambio y liquidez, a partir, sobre
todo, de límites técnicos y de la permanente
evaluación de las posiciones asumidas. En términos
de exposición a riesgos de mercado, la política es
conservadora, siendo los límites de VaR (Value at
Risk) definidos por la Alta Administración y
acompañados diariamente por área independiente a
la de la gestión de las carteras, así como aquellos que
tienen un impacto directo sobre la exigencia de
capital del conglomerado financiero y económico.
De la misma manera, para que siempre sean
compatibles con el alcance de los servicios,
características y criterios operativos, los riesgos de
procesamiento electrónico de la información, de la
comunicación, de la transmisión y del registro de
datos se evalúan por un sistema permanentemente
revisado y actualizado.
10.2. Sistema de Controles Internos
El Sistema Controles Internos (compliance) de
Bradesco, de acuerdo con la Resolución no 2.554, del
24.9.1998, del Consejo Monetario Nacional, hace
posible que sus actividades políticas e instrucciones
normativas estén de acuerdo con las normas legales
y reglamentarias. En este sentido, debemos destacar
que también se han implantado los procedimientos
adoptados en la prevención del lavado de dinero,
establecidos por la Ley No. 9.613 del 3.3.1998 y
legislación complementaria.
Con el objetivo de ampliar el conocimiento sobre los
controles internos en la Organización, se implantó el
Curso Sistema de Controles Internos – Conceptos
Fundamentales, disponible para todos los
empleados en el TreiNet – Entrenamiento por
Internet de la Organización. Es un entrenamiento
básico de contenido de fácil asimilación e interactivo
que se puede realizar desde cualquier computadora
con acceso a Internet.
El Consejo de Administración del Banco aprobó los
Informes de Conformidad de los Controles Internos,
relativos al 1er y 2o semestres de 2001, elaborados por
su Comité Asesor de Controles Internos. El Comité de
Auditoría que acompaña el desarrollo de estos
trabajos cuenta con la participación de representantes
14
Mensaje a los Accionistas
de las auditorías interna y externa y de los más altos
escalones de la Administración del Banco.
10.3. Sistema de Seguridad de la Información
En la Organización Bradesco, la información es un
elemento vital para el éxito de los negocios.
Manejadas por un Comité Ejecutivo, compuesto
también por representantes de los más altos
escalones de la Administración del Banco, la Política
y Normas Corporativas de Seguridad de la
Información incluyen la base de datos, todos sus
ambientes de informática, documentos, archivos y
otras herramientas.
Tratadas internamente con absoluto sigilo, las
informaciones restringidas y de carácter exclusivo de
los clientes, reciben total protección a través de los
sistemas de contraseñas. Los principales activos de
tecnología de la organización son claramente
identificados a través de inventarios específicos y
utilizados solamente por empleados autorizados y
para fines aprobados.
Para mantener los procedimientos en conformidad,
periódicamente realizamos revisiones
independientes y actualizaciones, además de
entrenamientos específicos con el objetivo de
obtener su cumplimiento y eficiencia.
10.4. Política de Crédito
La Política de Crédito de la Organización tiene como
objetivo la seguridad, la calidad y la liquidez en la
aplicación de los activos, la agilidad y la rentabilidad
en los negocios, minimizando los riesgos inherentes
a cualquier operación de crédito, así como orientar
sobre la determinación de límites operativos y la
concesión de operaciones de crédito.
En este sentido, asumen un papel fundamental los
comités instalados en la matriz que deliberan
negocios de jurisdicción superior, acompañando con
seguridad esta actividad estratégica esencial.
Las Agencias disponen de límites de jurisdicción
variables, de acuerdo con su porte y modalidad de
garantía de las operaciones, condicionados a la
evaluación centralizada, por lo tanto, a la política de
crédito y gestión de riesgos de la Organización. El
análisis de las operaciones de menor valor se realiza
por sistemas especialistas de Credit Scoring,
permitiendo así agilizar y amparar el proceso de
decisión con estándares de seguridad.
Los negocios son diversificados, pulverizados y
destinados a Personas Físicas y Jurídicas que
demuestren la capacidad de pago y de idoneidad,
buscado siempre ampararlos con garantías relativas
a los riesgos asumidos, considerando las finalidades
y plazos de los créditos concedidos.
10.5. Programa de Costeo con Base en Actividades
Activity-Based Costing
El ambiente de contención de costos cultivado
permanentemente para la Organización Bradesco ha
contribuido mucho para el éxito de sus resultados.
En este sentido, utiliza la nueva metodología
relacionada al Costeo con Base en Actividades –
Sistema ABC (Activity-Based Costing).
Los procedimientos buscan, en especial, responder a
tres cuestiones básicas: dónde, cuándo y cómo se
gastó. De esta forma, el Banco puede verificar, a
partir de diferentes ángulos, la rentabilidad,
optimizar procesos y dirigir las acciones de
contención para las actividades que consumen más
recursos o en donde estos se pueden emplear para
que proporcionen un mejor retorno.
De esta forma se analizan y reestructuran
actividades, sin perjudicar su calidad. También se
ponen en práctica nuevas rutinas de trabajo, con
racionalización de tareas destinadas a garantizar,
incluso, ganancias de escala, lo que contribuye para
agregar a la organización mayores ventajas
competitivas. Se acompañan todos los costos
involucrados en los procesos, tanto los directos
como los indirectos, sean ellos fijos o variables.
15
Mensaje a los Accionistas
Considerando el conjunto de las acciones puestas en
práctica se busca también transformar las
dependencias en centros de resultados.
10.6. Políticas de Transparencia y Divulgación de
Informaciones
En-linea con las tendencias de mercado y procurando
corresponder a sus expectativas, Bradesco ha
perfeccionado el nivel de las informaciones que
divulga a través de la publicación de los
Demostrativos Financieros, del Informe de Análisis
Económico y Financiero en Reuniones y Conferencias
con los analistas del mercado de capitales y del sitio
de Relaciones con los Inversionistas.
11. Marketing
Las estrategias de marketing del Bradesco tuvieron
por base valorizar la imagen institucional de la
Organización y promover la conquista y la
fidelización del cliente, realzando como factores
competitivos la eficiencia en la prestación de
servicios y la excelencia en la atención.
La campaña institucional con el slogan “Lo
importante en la vida es tener con quien contar”
realzó valores como la confianza y el compromiso,
dando énfasis a la emoción y al sentimiento que une
a las personas, para mostrar que Bradesco dispone
de la más avanzada tecnología para atender a las
diversas expectativas de los clientes. A la serie
institucional se sumaron otras acciones que, con el
mismo lenguaje envolvedor divulgaron productos de
Bradesco Vida y Previsión, Seguros, Inversiones,
Bradesco Corporate y Tarjetas de Crédito Bradesco.
La Revista Bradesco, editada trimestralmente con
una tirada de 130 mil ejemplares, la TV Bradesco y
los boletines informativos “Cliente Siempre al Día”
con un millón de unidades por edición y “Siempre al
Día”, éste enviado diariamente a todos los
empleados, son instrumentos de comunicación con
el público externo e interno que contribuyen para el
perfeccionamiento de la atención.
510 eventos promocionales y comunitarios
en todo el País con la participación de
Bradesco.
12. La Acción Social de la Organización Bradesco
La Fundação Bradesco, principal instrumento de la
acción social de la Organización Bradesco, tiene sus
actividades dedicadas a la formación educativa de
niños, jóvenes y adultos.
Contribuye para ampliar la oferta cualitativa y
cuantitativa de la enseñanza en el País, mantiene 38
Escuelas en 25 de los 26 Estados Brasileños y en el
Distrito Federal, instaladas prioritariamente en
regiones de grandes problemas socioeconómicos.
Proporcionó en 2001 enseñanza totalmente gratis a
más de 102 mil alumnos, incluyendo los cursos de
educación de jóvenes y adultos y educación
profesional básica. A los alumnos de los cursos de
educación infantil, enseñanza básica, media y media-
profesionalizante en número de 48.005, garantizó
también de forma gratuita, alimentación, uniforme,
material escolar y asistencia médica y odontológica.
Orientados para las áreas de interés de la
comunidad, los cursos de capacitación profesional
básica ministrados tienen fuerte vínculos culturales
y económicos con las diversas regiones, como por
ejemplo, Tecnología Gráfica, Agropecuaria, Gestión
de Empresas, informática, Moda, Entretenimiento y
Desarrollo entre otros. El objetivo permanente es
calificar a los participantes para que emprendan su
propio negocio o conquisten mejores posiciones en
el mercado de trabajo.
Determinada a ampliar aún más su contribución en
el campo del conocimiento, la Fundación Bradesco
ha firmado una asociación con Cisco Systems para
graduar a 5 mil alumnos a través del Proyecto Cisco
Networking Academy, habilitándolos a instalar,
proyectar y administrar redes de computadoras en
laboratorios y vía Internet.
16
Mensaje a los Accionistas
El curso de informática para deficientes visuales,
lanzado de forma pionera hace 3 años ya ha
atendido a 2.504 alumnos en 31 unidades de la
Fundação y 27 en Instituciones asociadas,
destacándose por el contenido práctico dedicado a
la utilización de Windows e Internet. Destinada a
hacer más ágiles la comunicación y el intercambio
de informaciones y proyectos entre los alumnos, la
interconexión de las Escuelas de la Fundação a
través de la Red de Satélite y de Internet se afirma
como una herramienta de gran significado.
La Fundación Bradesco desarrolla en asociación con
las Organizaciones Globo programas dedicados al
aumento del grado de escolaridad, entre ellos, el
Telecurso de 2o Grado, de Enseñanza Rápida para
Adultos, creada en 1985. También está asociada al
proyecto “Futura, el Canal del Conocimiento” que
reúne a 14 millones de espectadores, siendo el
primer canal educativo brasileño, financiado y
manejado por la iniciativa privada. La Fundação
participa también del “Programa Alfabetización
Solidaria” de la Comunidad Solidaria que en las
Regiones Norte y Nordeste, atiende a personas de 12
a 18 años, garantizando la alfabetización a casi
10.000 brasileños todos los años.
También vale la pena registrar que la Fundação
Bradesco tiene una asociación con la TV Cultura de
São Paulo para co-patrocinar la producción del Isla
Rá-Tim-Bum. Programa que proporcionará al
público infantil entretenimiento con contenido
educativo de tal forma que pueda preparar a los
niños para la convivencia en la sociedad,
transmitiéndole los valores de la ciudadanía.
También firmó asociación con el Programa “Intel
Educación para el Futuro”, una iniciativa a nivel
mundial de Intel Semicondutores do Brasil Ltda.,
cuyo objetivo es eliminar barreras enfrentadas para
la utilización de la tecnología como herramienta
pedagógica.
Las actividades e inversiones de la Fundação
Bradesco han sido costeado con ingresos propios y
donaciones de empresas de la Organización
Bradesco y del Top Club Bradesco, un Club de
Seguros con más de 141 mil asociados.
R$ 112,087 millones totalizan los fondos
presupuestarios aplicados en el año
2001, estando ya previsto para 2002 el
monto de R$ 119,755 millones para la
atención a más de 103 mil alumnos
13. Recursos Humanos
La estructura de personal de la organización
Bradesco reúne en total 65.713 empleados, siendo
51.633 en Bradesco y 14.080 en las Empresas
Controladas.
Orientada para atender a los objetivos de calidad,
diversificación y ampliación de la prestación de
servicios, la política de recursos humanos adoptada
se ha mantenido coherente con las exigencias
contemporáneas del mercado. A través de los
programas de capacitación y de entrenamiento, los
empleados complementan y amplían conocimientos
para el trabajo cotidiano y estratégico de las
diferentes actividades, en especial en las áreas
operativas, técnicas y comportamentales.
En esta línea de orientación se desarrolló el TreiNet –
Entrenamiento a través de Internet, programa que
ha proporcionado a un gran número de empleados
la posibilidad de perfeccionar los conocimientos
profesionales.
Con el apoyo de equipos de instructores
especializados y una infraestructura adecuada, el
aprendizaje cuenta con la presencia interna de la TV
Bradesco que desempeña un papel importante en la
integración de los empleados. A través de ella se
divulgan informaciones de la actualidad, eventos,
productos y servicios, además de orientaciones de
contenido práctico para atender al cliente todos los
días.
17
Completan la Política de Recursos Humanos los
beneficios dedicados directamente a la mejoría de la
calidad de vida, al bien estar y a la seguridad de los
empleados y de sus dependientes, incluyendo
170.579 vidas. Entre ellos se destacan los siguientes:
• Plan de Salud de Asistencia Médica y de Hospital;
• Plan de Asistencia Odontológica;
• Plan de Previsión Privada de Suplemento de
jubilación y pensiones;
• Pólizas de Seguro de Vida en Grupo y Colectivo de
Accidentes personales; y
• Póliza colectiva de Seguro de Automóviles.
También debemos destacar que Bradesco fue el
único Banco brasileño que constó en la Guía Exame
2001 “100 Mejores Empresas para Trabajar”, editada
por Revista Exame con base en la encuesta realizada
entre la propia plantilla de empleados. Un hecho que
se repite, mostrando el motivador ambiente de
trabajo.
R$ 37,328 millones se invirtieron durante el año en
programas de Entrenamiento con
214.440 participaciones.
R$ 309,550 millones aplicados en el Programa de
Alimentación, con el suministro diario
de 69 mil meriendas y 67 mil vales-
restaurante.
2,791 millones de consultas médicas y de
hospital proporcionadas durante el año.
583 mil consultas odontológicas.
Con la convicción de que los resultados presentados
en este Informe se encuentran en sintonía con las
estrategias delineadas, preparando el terreno para
avances aún mayores en 2002, nos ponemos a la
total disposición de los Accionistas para aclaraciones
adicionales que puedan desear.
Cidade de Deus, 1 de febrero de 2002
Consejo de Administración
y Directorio
Mensaje a los Accionistas
18
Balance General al 31 de diciembre - En Reales mil
BRADESCO MÚLTIPLO BRADESCO CONSOLIDADOACTIVO 2001 2000 2001 2000
CIRCULANTE (Nota 2b) 57.923.525 40.930.453 84.159.563 68.900.872 DISPONIBILIDADES 2.450.945 1.109.647 3.085.787 1.341.653 APLICACIONES INTERFINANCIERAS DE LIQUIDEZ (Nota 3) 8.162.216 4.008.032 3.729.772 2.228.444 Aplicaciones en el Mercado Abierto 3.915.755 687.117 2.110.573 1.453.461 Aplicaciones en Depósitos Interfinancieros 4.246.986 3.320.915 1.620.316 774.986 Provisiones para Pérdidas (525) – (1.117) (3)TÍTULOS Y VALORES MOBILIARIOS (Notas 4, 16b y 26) 11.716.809 4.627.264 33.107.929 23.971.033 Cartera Propia 3.967.036 850.674 22.717.964 16.046.025 Vinculados a Compromisos de Recompra 6.775.623 3.240.156 9.187.404 7.389.029 Vinculados a Negociación e Intermediación de Valores 526.219 – 526.219 9.394 Vinculados al Banco Central 566.470 380.439 901.633 385.575 Monedas de Privatización – – 1.963 2.342 Vinculados a la Prestación de Garantias 104.667 392.885 382.463 694.330 Provisiones para Desvalorizaciones (223.206) (236.890) (609.717) (555.662)RELACIONES INTERFINANCIEIRAS 4.629.657 4.499.056 4.941.955 4.923.118 Pagos y Recibimientos a Liquidar 4.163 2.946 10.118 6.920 Créditos Vinculados:- Depósitos en el Banco Central (Nota 28a) 4.607.682 4.436.450 4.906.502 4.848.668 - Tesoro Nacional - Recursos del Crédito Rural 712 134 712 485 - SFH - Sistema Financiero de Habitación 17.097 59.526 17.533 59.856
Trespasos Interfinancieiros – – – 2.024 Corresponsales 3 – 7.090 5.165 RELACIONES INTERDEPENDENCIAS 168.984 104.111 176.073 111.636 Transferencias Internas de Recursos 168.984 104.111 176.073 111.636 OPERACIONES DE CRÉDITO (Nota 5 y 16b) 20.525.871 16.897.000 24.805.666 21.502.426Operaciones de Crédito:- Sector Público 25.367 107.431 32.302 107.877 - Sector Privado 22.071.480 17.995.854 26.727.072 23.018.164
Provisión para Crédito de Liquidación Dudosa (Notas 5d y 5e) (1.570.976) (1.206.285) (1.953.708) (1.623.615)OPERACIONES DE LEASING (Notas 2e, 5 y 16b) – – 959.886 1.223.772 Operaciones de Leasing:- Sector Público – – 109 160 - Sector Privado – – 1.950.957 2.344.679
Rentas a Apropriar de Leasing – – (912.267) (1.020.751)Provisión para Créditos de Leasing de Liquidación Dudosa
(Notas 5d y 5e) – – (78.913) (100.316)OTROS CRÉDITOS (Nota 5) 10.091.312 9.519.034 12.986.127 13.267.137 Créditos por Avales y Fianzas Honrados (Nota 5a-3) 1.097 1.544 1.131 2.020 Carteira de Cambio (Nota 6) 5.166.633 5.450.492 5.545.527 6.417.431 Rentas a Recibir (Nota 7a) 753.101 753.025 187.910 191.657 Negociación e Intermediación de Valores (Nota 16a) 818.085 155.003 1.162.330 477.342 Créditos Específicos 139.985 – 143.270 –Primas de Seguros a Recibir – – 995.662 818.773 Diversos (Nota 7b) 3.233.510 3.206.748 5.006.708 5.440.081 Provisión para Otros Créditos de Liquidación Dudosa (Notas 5d y 5e) (21.099) (47.778) (56.411) (80.167)OTROS VALORES Y BIENS 177.731 166.309 366.368 331.653 Otros Valores y Biens 260.869 230.448 415.450 409.737 Provisiones para Desvalorizaciones (116.914) (114.965) (164.290) (171.876)Gastis Antecipados 33.776 50.826 115.208 93.792 REALIZABLE A LARGO PLAZO (Nota 2b) 13.011.038 14.487.455 21.408.327 21.792.153 APLICACIONES INTERFINANCIERAS DE LIQUIDEZ (Nota 3) 126.729 14.374 137.547 79.829Aplicaciones en Depósitos Interfinancieros 129.142 14.374 140.534 79.829 Provisiones para Pérdidas (2.413) – (2.987) –TÍTULOS Y VALORES MOBILIÁRIOS (Notas 4 , 16b y 26) 3.446.611 6.028.456 6.823.590 9.148.810Cartera Propia 1.474.195 3.236.471 4.775.972 5.697.899 Vinculados a Compromisos de Recompra 594.474 2.786.777 734.632 3.433.608 Vinculados al Banco Central 1.082.149 24.200 1.087.166 36.152 Monedas de Privatización – – 23.141 7.184 Vinculados a la Prestación de Garantias 332.805 – 333.395 89.171 Provisiones para Desvalorizaciones (37.012) (18.992) (130.716) (115.204)RELACIONES INTERFINANCIERAS 143.413 111.905 199.985 137.510Créditos Vinculados:- Tesoro Nacional - Recursos del Crédito Rural – – – 175 - SFH - Sistema Financiero de Habitação 143.413 111.905 199.985 137.335
OPERACIONES DE CRÉDITO (Notas 5 y 16b) 7.894.667 6.873.089 10.325.693 8.733.680 Operaciones de Crédito:- Sector Público 51.124 64.921 166.880 167.602 - Sector Privado 8.498.683 7.351.653 10.962.599 9.226.318
Provisión para Operaciones de Crédito de Liquidación Dudosa (Notas 5d y 5e) (655.140) (543.485) (803.786) (660.240)
19
Balance General al 31 de dezembro - En Reales mil
BRADESCO MÚLTIPLO BRADESCO CONSOLIDADOATIVO 2001 2000 2001 2000
OPERACIONES DE LEASING (Notas 2, 5 y 16b) – – 608.041 690.309Operaciones de Leasing:- Sector Público – – 29 – - Sector Privado – – 1.297.093 1.468.690
Rentas a Apropriar de Leasing – – (645.375) (739.554)Provisión para Créditos de Leasing de Liquidación
Dudosa (Notas 5d y 5e) – – (43.706) (38.827)OTROS CRÉDITOS (Nota 5) 1.389.061 1.431.554 3.280.475 2.959.588 Rentas a Recibir (Nota 7a) – 216 – 216 Negociación e Intermediación de Valores (Nota 16c) 117.825 7.616 180.593 20.313 Créditos Específicos 2.071 115.852 3.649 124.776 Diversos (Nota 7b) 1.271.401 1.308.924 3.101.006 2.818.321 Provisión para Otros Créditos de Liquidación Dudosa (Notas 5d y 5e) (2.236) (1.054) (4.773) (4.038)OTROS VALORES Y BIENS 10.557 28.077 32.996 42.427 Otros Valores y Biens – – 34 34 Gastos Antecipados 10.557 28.077 32.962 42.393 PERMANENTE (Nota 2c) 12.458.807 8.959.741 4.548.016 4.185.458 INVERSIONES (Notas 2e, 8, 16b and 26) 10.879.969 7.704.035 884.773 830.930 Participaciones en Asociadas- En el País (Nota 8b, 8f y 26) 10.972.233 7.803.509 742.586 689.002 - En el Exterior (Nota 8b) 141.485 64.140 – –
Otras Inversiones (Notas 8f y 16b) 54.788 53.742 452.871 525.316 Provisión para Pérdidas (Notas 8f y 16b) (288.537) (217.356) (310.684) (383.388)INMOVILIZADO DE USO (Notas 9 y 26) 1.314.126 1.014.913 2.352.682 2.017.093 Inmuebles de Uso 675.017 672.442 1.475.581 1.491.847 Otras Inmovilizaciones de Uso 2.219.736 1.845.417 3.188.010 2.705.577 Depreciaciones Acumuladas (1.580.627) (1.502.946) (2.310.909) (2.180.331)INMOVILIZADO DE ARRENDAMENTO (Nota 5a-1) – 5 46.047 10.688 Bienes Arrendados – 5 51.214 19.421 Depreciaciones Acumuladas – – (5.167) (8.733)DIFERIDO (nota 26) 264.712 240.788 1.264.514 1.326.747 Gastos de Organización y Expansión 561.115 461.888 874.970 731.717 Amortización Acumulada (296.403) (221.100) (481.127) (391.417)Plusvalía en la Adquisición de Empresas Controladas, Neta de
Amortización (Notas 2e y 8e) – – 870.671 986.447
TOTAL 83.393.370 64.377.649 110.115.906 94.878.483
20
Balance General al 31 de diciembre - En Reales mil
BRADESCO MÚLTIPLO BRADESCO CONSOLIDADOPASIVO 2001 2000 2001 2000
CIRCULANTE (Nota 2d) 65.379.826 48.106.930 74.951.036 63.627.261 DEPÓSITOS (Nota 10a) 34.784.354 29.206.010 37.993.403 33.165.013 Depósitos a la Vista 7.499.851 6.630.461 8.057.627 7.500.518 Depósitos de Caja de Ahorro 17.671.194 16.840.067 18.310.948 17.835.745 Depósitos Interfinancieros 14.070 443.674 37.125 558.995 Depósitos a Plazo (Nota 16b) 9.599.239 5.291.808 11.587.703 7.269.755 CAPTACIONES EN EL MERCADO ABIERTO (Notas 10a y 16b) 13.381.029 5.174.129 13.995.668 10.018.720 Cartera Propia 9.697.375 4.527.240 12.117.196 8.606.569 Cartera de Terceros 3.683.654 646.889 1.878.472 1.412.151 RECURSOS DE EMISIÓN DE TÍTULOS (Notas 10a y 16b) 3.529.343 1.794.379 4.345.148 2.577.353Recursos de Letras Hipotecarias 340.865 131.413 685.103 387.888 Recursos de Debentures – – 1.446 1.039 Obligaciones por Títulos y Valores Mobiliarios en el Exterior (Nota 10b) 3.188.478 1.662.966 3.658.599 2.188.426 RELACIONES INTERFINANCIERAS 191.259 188.901 192.027 107.129 Trapasos Interfinancieros 5.530 84.973 4.519 1.059 Corresponsales 185.729 103.928 187.508 106.070 RELACIONES INTERDEPENDENCIAS 700.893 822.887 762.505 904.188 Recursos en Tránsito de Terceros 700.893 822.887 762.505 904.188 OBLIGACIONES POR PRÉSTAMOS (Notas 10a y 16b) 6.314.965 4.519.118 7.373.954 5.917.646Préstamos en el País - Instituiciones Oficiales – – 2.979 2.068 Préstamos en el País - Otras Instituiciones – – 184.235 15.914 Préstamos en el Exterior 6.314.965 4.519.118 7.186.740 5.899.664 OBLIGACIONES POR TRASPASOS DEL PAÍS -
INSTITUICIONES OFICIALES (Notas 10a y 16b) 1.193.150 1.523.390 1.571.175 1.913.711 BNDES 652.299 924.304 710.513 1.041.443 CEF 1.834 334 22.342 15.398 FINAME 530.493 588.202 829.796 846.079 Otras Instituições 8.524 10.550 8.524 10.791 OBLIGACIONES POR TRASPASOS DEL EXTERIOR (Notas 10a y16b) 295.872 58.810 296.286 61.412 Traspasos del Exterior 295.872 58.810 296.286 61.412 OTRAS OBLIGACIONES 4.988.961 4.819.306 8.420.870 8.962.089 Cobranza y Recaudación de Tributos y Semejantes 131.960 83.333 181.453 128.785 Cartera de Cambio (Nota 6) 1.344.697 1.945.428 1.343.769 2.439.657 Sociales y Estatutarias 557.571 546.835 572.265 560.533 Fiscales y Previsión (Notas 12b y 25c) 177.131 176.362 905.942 977.661 Negociación e Intermediación de Valores (Nota 16c) 1.107.974 189.052 1.408.110 560.549 Provisiones Técnicas Comprometidas de Seguros, Capitalização
y Previsión (Nota 2f) – – 1.005.793 689.891 Deudas Subordinadas (Nota 13) 1.387 – 27.775 – Diversas (Nota 11) 1.668.241 1.878.296 2.975.763 3.605.013 EXIGIBLE A LARGO PLAZO (Nota 2d) 8.239.504 8.174.486 12.401.040 13.379.311 DEPÓSITOS (Nota 10a) 2.748.426 1.859.448 3.090.576 3.303.646 Depósitos Interfinancieros 570.736 1.077 3.321 9.421 Depósitos a Plazo (Notas 16b) 2.177.690 1.858.371 3.087.255 3.294.225 CAPTACIONES EN EL MERCADO ABERTO (Nota 10a) 68.436 1.464.575 61.659 2.089.630Cartera Propia 68.436 1.464.575 61.659 2.089.630 RECURSOS DE EMISIÓN DE TÍTULOS (Notas 10a y 16b) 352.893 1.212.947 456.262 1.533.818Recursos de Letras Hipotecarias 78.158 96.819 95.322 353.360 Recursos de Debentures – – 47.475 –Obligações por Títulos y Valores Mobiliarios en el Exterior (Nota 10b) 274.735 1.116.128 313.465 1.180.458 OBLIGACIONES POR PRÉSTAMOS (Notas 10a y 16b) 452.439 359.662 513.200 545.909Préstamos en el País - Instituciones Oficiales – – – 7.669 Préstamos en el País - Otras Instituciones – – 46.233 154.861 Préstamos en el Exterior 452.439 359.662 466.967 383.379 OBLIGACIONES POR TRASPASOS DEL PAÍS - INSTITUCIONES
OFICIALES (Notas 10a y 16b) 3.175.894 2.287.189 4.259.458 3.182.893 BNDES 2.231.623 1.410.182 2.356.707 1.547.841 CEF – 1.807 411.039 389.866 FINAME 944.271 875.200 1.491.712 1.244.295 Otras Instituciones – – – 891 OBLIGACIONES POR TRASPASOS DEL EXTERIOR (Notas 10a y 16b) 19.765 46.345 19.997 46.766 Traspasos del Exterior 19.765 46.345 19.997 46.766 OTRAS OBLIGACIONES 1.421.651 944.320 3.999.888 2.676.649 Fiscales y de Previsión (Notas 12 y 25c) 932.011 829.149 2.465.185 2.116.967 Negociación e Intermediación de Valores (Nota 16c) 3.807 13.969 10.875 31.846 Deudas Subordinadas (Notas 13) 342.067 – 942.067 – Diversas (Nota 11) 143.766 101.202 581.761 527.836
21
BRADESCO MÚLTIPLO BRADESCO CONSOLIDADOPASIVO 2001 2000 2001 2000
PROVISIONES TÉCNICAS DE SEGUROS, CAPITALIZACIÓN Y PREVISIÓN (Nota 2f) – – 12.847.633 9.648.174
RESULTADOS DE EJERCÍCIOS FUTUROS 6.094 4.031 9.020 34.632 Resultados de Ejercícios Futuros 6.094 4.031 9.020 34.632 PARTICIPACIÓN MINORITARIA EN LAS CONTROLADAS (Nota 2e) – – 139.231 96.903 PATRIMONIO NETO (Nota 14) 9.767.946 8.092.202 9.767.946 8.092.202 Capital:- De Domiciliados en el País 4.940.004 5.072.071 4.940.004 5.072.071 - De Domiciliados en el Exterior 259.996 74.429 259.996 74.429
Capital a Realizar – (400.500) – (400.500)Reservas de Capital 7.435 19.002 7.435 19.002 Reservas de Utilidades 4.614.110 3.403.020 4.614.110 3.403.020 Acciones en Tesoreria (Nota 16b) (53.599) (75.820) (53.599) (75.820)PATRIMÔNIO NETO ADMINISTRADO POR LA CONTROLADORA – – 9.907.177 8.189.105
TOTAL 83.393.370 64.377.649 110.115.906 94.878.483
Balance General al 31 de diciembre - En Reales mil
22
BRADESCO MÚLTIPLO BRADESCO CONSOLIDADO2o semestre Ejercícios finalizados al 31 de diciembre
2001 2001 2000 2001 2000
INGRESOS DE LA INTERMEDIAÇÃO FINANCIERA 7.208.665 13.479.070 9.022.968 21.411.673 15.519.008 Operaciones de Crédito (Nota 26) 4.301.194 8.202.266 5.734.892 11.611.236 7.787.745 Operaciones de Leasing – – – 420.365 512.962 Resultado de Operaciones con Títulos y Valores
Mobiliarios (Nota 26) 1.840.206 3.236.407 2.336.025 7.097.028 6.122.486 Resultado de Operaciones de Cambio (Nota 17) 944.390 1.815.488 742.478 2.045.092 872.234 Resultado de las Aplicaciones Obligatorias 122.875 224.909 209.573 237.952 223.581 GASTOS DE LA INTERMEDIACIÓN FINANCIERA 5.310.978 10.163.303 6.787.477 13.312.726 9.132.137 Operaciones de Captaciones en el
Mercado (Nota 26) 2.853.499 5.320.756 3.923.413 6.986.027 5.521.407 Operaciones de Préstamos y Traspasos (Notas 26) 1.454.950 3.059.363 1.520.572 4.316.682 2.158.725 Operaciones de Leasing – – – – 93 Provisión para Créditos de Liquidación Dudosa
(Notas 2b y 5d) 1.002.529 1.783.184 1.343.492 2.010.017 1.451.912 RESULTADO BRUTO DE LA INTERMEDIACIÓN
FINANCIERA 1.897.687 3.315.767 2.235.491 8.098.947 6.386.871 OTRAS INGRESOS/GASTOS OPERACIONALES (656.908) (1.053.120) (990.608) (5.164.463) (4.535.910)Ingresos de Prestación de Servicios (Nota 18) 1.323.714 2.690.439 2.480.105 3.472.560 3.042.699 Primas de Seguros, Planos de Previsión y
Capitalización (Nota 2f) – – – 8.959.259 6.919.942 Variación de Provisiones Técnicas de Seguros,
Previsión y Capitalización (Nota 2f) – – – (3.492.217) (3.001.118)Siniestros - Operaciones de Seguros (Nota 2f) – – – (3.251.706) (2.511.146)Rescates de Títulos de Capitalización (Nota 2f) – – – (744.402) (355.243)Gastos de Comercialización de Planes de Seguros
y Previsión (Nota 2f) – – – (689.352) (645.020)Gastos con Benefícios y Rescates de Planes
de Previsión (Nota 2f) – – – (1.369.424) (912.784)Gastos de Personal (1.323.387) (2.458.592) (2.291.602) (3.389.102) (3.109.476)Otros Gastos Administrativos (Nota 19) (1.309.980) (2.458.982) (2.291.874) (3.435.759) (2.977.665)Gastos Tributarios (223.573) (428.884) (363.109) (790.179) (670.138)Resultado de Participaciones en Asociadas y
Controladas (Notas 8a, 8b, 18c y 26) 934.972 1.861.056 1.701.379 70.764 156.300 Otros Ingresos Operativos (Notas 20 y 26) 391.480 581.728 310.614 1.326.459 902.807 Otras Gastos Operativos (Notas 21 y 26) (450.134) (839.885) (536.121) (1.831.364) (1.375.068)RESULTADO OPERATIVO 1.240.779 2.262.647 1.244.883 2.934.484 1.850.961 RESULTADO NO OPERATIVO (Nota 22) (116.705) (134.714) (110.418) (83.720) (123.720)RESULTADO ANTES DE LA TRIBUTACIÓN
SOBRE LOS BENEFICIOS Y LAS PARTICIPACIONES 1.124.074 2.127.933 1.134.465 2.850.764 1.727.241
IMPUESTO A LA RENTA Y CONTRIBUCIÓNSOCIAL (Nota 25) 67.511 161.653 283.553 (502.257) (258.776)
RESULTADO NO RECURRENTE/EXTRAORDINÁRIO (Notas 8d y 23) – – 400.813 – 400.813
PARTICIPACIÓN DE LOS EMPLEADOS EN LAS UTILIDADES (63.557) (119.456) (78.666) (159.703) (111.131)
PARTICIPACIÓN MINORITÁRIA EN LAS CONTROLADAS (Nota 2e) – – – (18.674) (17.982)
UTILIDAD NETA 1.128.028 2.170.130 1.740.165 2.170.130 1.740.165
INTERESES SOBRE EL CAPITAL PROPIO (427.889) (803.306) (709.279)Número de acciones 1.440.546.001.837 1.440.546.001.837 1.392.036.201.837Utilidad por lote de mil acciones – R$ 0,78 1,51 1,25
Estado de Resultados - Em Reales mil
23
Estado de Cambios en el Patrimonio Neto - En Reales milC
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24
BRADESCO MÚLTIPLO BRADESCO CONSOLIDADO2o semestre Exercícios finalizados em 31 de diciembre
2001 2001 2000 2001 2000
ORIGEN DE LOS RECURSOS 12.307.386 21.175.049 13.663.042 18.207.856 21.137.763 UTILIDAD NETA 1.128.028 2.170.130 1.740.165 2.170.130 1.740.165 AJUSTES A LA UTILIDAD NETA (759.237) (1.352.814) (1.167.714) 372.817 552.578 Depreciaciones y Amortizaciones 168.645 337.967 288.912 532.524 493.851 Variación en las Provisiones para Inversiones 267 3.557 175.593 (80.301) 215.913 Resultado de Participaciones en Asociadas y Consolidadas (934.972) (1.861.056) (1.701.379) (70.764) (156.300)Otros 6.823 166.718 69.160 (8.642) (886)PROVISIONES TÉCNICAS DE SEGUROS,
CAPITALIZACIÓN Y PREVISIÓN – – – 3.199.459 2.743.705 VARIACIÓN EN LOS RESULTADOS DE EJERCÍCIOS
FUTUROS 1.907 2.063 (741) (25.612) 17.089 VARIACIÓN EN LA PARTICIPACIÓN MINORITÁRIA – – – 42.328 (190.447)RECURSOS DE ACCIONISTAS – 407.935 437.284 407.935 437.284 Aumento de Capital Social – 400.500 1.411.500 400.500 1.411.500 Redución en Capital y Reserva por Cisión – - (993.218) – (993.218)Plusvalia en la suscripción de acciones – 7.435 19.002 7.435 19.002 RECURSOS DE TERCEROS ORIGINARIOS DE:– Aumento de los Subgrupos del Pasivo 7.884.033 17.459.908 6.893.430 10.487.187 11.180.142
Depositos 5.598.884 6.467.322 943.992 4.615.320 1.745.029 Captaciones en el Mercado Abierto 1.450.587 6.810.761 2.039.420 1.948.977 4.294.062 Recursos de Emisión de Títulos 308.054 874.910 – 690.239 –Relaciones Interfinancieras – 2.358 71.376 84.898 47.522 Relaciones Interdependências 310.264 – 22.274 – 24.596 Obligaciones por Préstamos y Traspasos 109.727 2.657.571 1.618.397 2.365.733 2.494.663 ProvisionesTécnicas Comprometidas de Seguros,
Capitalización y Previsión – – – 315.902 30.441 Otras Obrigaciones 106.517 646.986 2.197.971 466.118 2.543.829
– Disminución de los Subgrupos del Activo 3.632.539 33.106 2.773.425 480.323 1.852.196 Aplicaciones Interfinancieras de Liquidez – – – – 282.326 Títulos y Valores Mobiliarios – – 1.690.966 – – Relaciones Interfinancieras 1.669.876 – 1.082.459 – 1.393.925 Operaciones de Leasing – – – 343.311 – Otros créditos 1.914.009 – – 137.012 – Primos de Seguros a Recibir – – – – 175.945 Otros Valores y Bienes 48.654 33.106 – – –
– Enajenacion (Baja) de Bienes e Inversiones 71.031 2.059.309 1.451.218 1.048.939 2.739.341 Bienes no de Uso Propio 63.860 91.794 99.800 169.000 160.861 Inmovilizado de Uso 6.871 16.498 35.088 123.315 145.871 Inmovilizado de Arrendamiento – – – 1.243 5.748 Inversiones – 1.950.384 1.314.974 729.355 2.196.952 Enajaenación (Baja) del Diferido 300 633 1.356 26.026 229.909
– Intereses sobre el Capital Propio/Dividendos Recibidos de Asociadas y Controladas 349.085 395.412 1.535.975 24.350 65.710
APLICACIÓN DE LOS RECURSOS 10.704.584 19.833.751 13.296.161 16.463.722 20.623.439 INTERESES SOBRE EL CAPITAL PRÓPIO Y
DIVIDENDOS Y/O DECLARADOS 473.305 848.722 778.646 848.722 778.646 ADQUISIONES DE ACCIONES DE EMISIÓN PROPIA 34.825 53.599 75.820 53.599 75.820 INVERSIONES EN 1.362.427 4.460.506 1.903.545 1.182.304 1.689.452 Bienes de Uso Próprio 64.290 118.869 82.499 177.521 140.431 Inmovilizado de Uso 326.068 409.854 395.741 685.723 673.343 Inmovilizado de Arrendamiento – – – 40.780 2.664 Inversiones 972.069 3.931.783 1.425.305 278.280 873.014 APLICACIONES EN EL DIFERIDO 97.863 165.487 120.090 255.297 810.943 REDUCCIÓN DE LOS SUBGRUPOS DEL ATIVO 5.366.396 14.183.443 10.360.795 13.982.117 16.751.405 Aplicaciones Interfinancieras de Liquidez 113.407 4.266.539 1.290.351 1.559.046 – Títulos y Valores Mobiliarios 4.257.674 4.509.688 – 7.188.388 3.759.656 Relaciones Interfinancieras – 162.109 – 81.312 – Relaciones Interdependencias 13.791 64.873 58.586 64.437 62.618 Operaciones de Credito 981.524 4.650.449 5.752.102 4.895.253 8.700.473 Operaciones de Leasing – – – – 216.753 Otros Créditos – 529.785 3.256.164 – 3.981.883 Primas de Seguros a Ricibir – – – 176.889 – Otros Valores y Bienes – – 3.592 16.792 30.022 REDUCCIÓN DE LOS SUBGRUPOS DEL PASIVO 3.369.768 121.994 57.265 141.683 517.173 Recursos de Emisión de Títulos – – 57.265 – 517.173 Relações Interfinancieras 3.369.768 – – – – Relações Interdependencias – 121.994 – 141.683 – AUMENTO DE LAS DISPONIBILIDADES 1.602.802 1.341.298 366.881 1.744.134 514.324
Início del Período 848.143 1.109.647 742.766 1.341.653 827.329
Fim del Período 2.450.945 2.450.945 1.109.647 3.085.787 1.341.653
Aumento de las Disponibilidades 1.602.802 1.341.298 366.881 1.744.134
Estado de Orígenes y Aplicaciones de Recursos - En Reales mil
MODIFICACIONESEN LA POSICIÓN
FINANCIERA
25
Notas Explicativas a los Estados Financieros
1. PRESENTACIÓN DE LOS ESTADOS FINANCIEROS
Los estados financieros del Banco Bradesco S.A. (BRADESCO MÚLTIPLO) se presentan en conjunto con los estados financieros consolidados delBanco y empresas controladas y de control compartido (BRADESCO CONSOLIDADO) y fueron elaboradas a partir de las directivas contablesemanadas de la Ley de Sociedades por Acciones para la contabilización de las operaciones, asociadas a las normas e instrucciones del BancoCentral de Brasil (BACEN) y de la Comisión de Valores Mobiliarios (CVM), que incluyen prácticas y estimaciones contables en lo que se refiere a laconstitución de provisiones.
2. PRINCIPALES DIRETRICES CONTABLES
a) Cálculo del resultadoEl resultado se calcula por el régimen de lo devengado.
b) Activos circulantes y realizables a largo plazoSon demostrados por los valores de realización, incluyendo, cuando sea aplicable, los rendimientos y las variaciones monetarias (en base prorratadía) y de cambio devengadas. En las aplicaciones inmobiliarias es observada la periodicidad de la capitalización contractual (mensual o trimestral)para apropiación de los ingresos, siendo las financiaciones a los mutuarios finales ajustadas al valor presente de las cuotas contractuales. Laprovisión para créditos de liquidación dudosa es calculada por valor suficiente para cubrir probables pérdidas y lleva en consideración la coyunturaeconómica, la experiencia anterior, los riesgos específicos y globales de las carteras y las normas e instrucciones del BACEN. Los créditostributarios son registrados por el valor probable de realización y se refieren, principalmente, a las diferencias temporarias en la base de cálculo delimpuesto sobre la renta y de la contribución social, pérdida fiscal y base negativa de contribución social (Notas 26 b y c).
c) PermanenteDemostrado al costo, corregido monetariamente hasta el 31 de diciembre de 1995, combinado con los aspectos siguientes:
• Participación en las inversiones significativas en controladas, asociadas y de control compartido, evaluada por el método de equivalenciapatrimonial;• Depreciación del inmovilizado de uso, calculada por el método lineal, con base en tasas anuales que consideran la vida útil-económica de los
bienes, siendo: inmuebles de uso - 4%; muebles y utensilios y máquinas y equipos - 10%; sistemas de procesamiento de datos - 20% a 50%; ysistemas de transportes - 20%;
• Amortización de derecho de uso - Amortizable de acuerdo con el plazo contractual;• Amortización del diferido - de 20% a 50% al año; • Plusvalía en la adquisición de inversiones en controladas con base en expectativa de rentabilidad futura - 10% al año, presentado en Bradesco
Consolidado en el diferido y en Bradesco Múltiplo en las inversiones.
d) Pasivos circulantes y exigibles a largo plazoLos valores demostrados incluyen los pasivos conocidos y calculables añadidas las cargas y las variaciones monetarias (en base prorrata día) y decambio habidas. La provisión para el impuesto a la renta es constituida a la alícuota base del 15% de la ganancia tributable, acrecentada deladicional del 10%. La provisión para la contribución social es calculada sobre la utilidad antes del impuesto a la renta, considerando la alícuotadel 9% (12% en enero de 2000 y 9% de febrero a diciembre de 2000). Fueron constituidas provisiones para los demás impuestos ycontribuciones sociales.
e) Estados financieros consolidadosLos estados financieros consolidados fueron elaborados de acuerdo con los principios de consolidación de la Ley de las Sociedades porAcciones, incluyendo las inversiones de control compartido, en conformidad con las normas del BACEN y de la CVM y abarcan los estadosfinancieros de las sociedades de leasing por el método financiero. De esta forma, fueron eliminadas las participaciones de una empresa en otra,los saldos de cuentas, los ingresos, los gastos y las utilidades no realizadas entre las empresas y en el caso de las inversiones en las sociedades enque el control accionario es compartido con otros accionistas, los componentes del activo, del pasivo y del resultado son agregados a losestados financieros consolidados en proporción a la participación de la controladora en el capital social de cada sociedad. La plusvalía en laadquisición de inversiones es presentada en el activo diferido, así como fueron destacadas las partes de la utilidad neta y del patrimonio netoreferentes a las participaciones de los accionistas minoritarios.
26
Notas Explicativas a los Estados Financieros
Actividad Participación
2001 2000
Ramo FinancieroBanco Baneb S.A. y su controlada (1) Bancaria 99,97% 99,96%Banco BCN S.A. y sus controladas (1) (2) Bancaria 100,00% 100,00%Banco Boavista Interatlântico S.A. y sus controladas (1) Bancaria 100,00% 100,00%Banco Bradesco Argentina S.A. (1) Bancaria 99,99% 99,99%Banco de Crédito Real de Minas Gerais S.A.(1) (3) Bancaria 99,99% 99,99%BCR - Banco de Crédito Real S.A. (4) Bancaria – 99,99%Bradesco Leasing S.A. Arrendamento Mercantil Arriendo 100,00% 100,00%Bradesco S.A. Corretora de Títulos e Valores Mobiliários Corredora 99,99% 99,99%Bradesco Securities Inc. Corredora 100,00% 100,00%BRAM - Bradesco Asset Management Ltda. y sus controladas (5) Adm. de Activos 99,99% –Cia. Brasileira de Meios de Pagamento - VISANET y su controlada (19) Tarjetas de Crédito 38,97% 38,97%
Ramo Asegurador de Previsión y CapitalizaciónAtlântica Bradesco Seguros S.A. (6) Aseguradora – 97,80%Atlântica Capitalização S.A. (1) (7) Capitalización 99,81% 99,81%Áurea Seguros S.A. (1) (19) Aseguradora 27,45% 27,45%BCN Seguradora S.A. (8) Aseguradora – 98,37%Bradesco Argentina de Seguros S.A. (1)(9) Aseguradora 99,58% 99,02%Bradesco Capitalização S.A. (1) Capitalización 99,80% 99,80%Bradesco Saúde S.A. y su controlada (1) (10) Aseguradora 99,81% 99,81%Bradesco Seguros S.A. (1) Aseguradora 99,81% 99,81%Bradesco Vida e Previdência S.A. (1) (11) Previsión 99,80% 99,80%Indiana Seguros S.A. (1) Aseguradora 39,92% 39,92%Novo Hamburgo Cia. de Seguros Gerais y sus controladas (12) Aseguradora – 84,29%Prudential - Bradesco Seguros S.A. (1) Aseguradora 48,25% 48,25%Seguradora Brasileira de Crédito à Exportação S.A. (1) (19) Aseguradora 13,72% 13,72%União Novo Hamburgo Seguros S.A. (1) (13)(14) Aseguradora 91,23% 79,86%
Otras ActividadesABS Empreendimentos Imobiliários, Participações e Serviços S.A.(1) Inmobiliaria 99,24% 99,24%Aircom Serviços de Radiocomunicação S.A. (19) Telecomunicaciones 33,33% 33,33%Átria Participações Ltda. (1) (15) Holding 99,81% –Bradesco Services Co. Ltd. (15) Prestación de Servicios 100,00% –Bradesco Corretora de Seguros Ltda. Corredora de Seguros 99,99% 99,99%Bradesco Administradora de Fundos e Carteiras de Investimentos Ltda. (9) (20) Adm. de Fondos 100,00% 50,10%Cibrasec Companhia Brasileira de Securitização (19) Prestación de Servicios 10,00% 10,00%CPM Holding Ltd. y sus controladas (19) Servicios/Holding 49,00% 49,00%Latasa S.A. y sus controladas (16) (19) Metalurgia 39,12% 39,04%Marília Reflorestamento e Agropecuaria Ltda. (9) Reforestación 99,23% 99,23%Nova Paiol Participações S.A. (1) (17) Holding 99,81% –Sanwa Bradesco Participações Ltda. (19) Holding 50,00% 50,00%Scopus Tecnologia S.A. y sus controladas Informática 25,00% 25,00%Serasa - Centralização de Serviços dos Bancos S.A. (9) Prestación de Servicios 16,61% 10,61%Sete Quedas Empreendimentos Imobiliários e Participações Ltda. Inmobiliaria 35,71% 35,71%Smart Club do Brasil Ltda. Servicios 20,00% 20,00%Teletrim Telecomunicações S.A. (18) Telecomunicaciones – 27,77%União de Comércio e Participações Ltda. (1) Holding 99,99% 99,99%
(1) Empresas cuyos servicios de auditoría fueron efectuados por otros auditores independientes; (2) Nueva denominación del Banco de Crédito Nacional S.A.; (3) La empresa pasó a ser controlada
del Banco BCN S.A. a partir de marzo de 2001; (4) Empresa incorporada por el Banco Baneb S.A. en marzo de 2001; (5) Empresa constituida en el 1er semestre de 2001; (6) Atlântica Bradesco
Seguros S.A. fue incorporada a Bradesco Seguros S.A. en junio de 2001; (7) Nueva denominación de BCN Capitalização S.A.; (8) BCN Seguradora S.A. fue incorporada a Bradesco Seguros S.A. en
noviembre de 2001; (9) Aumento en la participación por medio de adquisición de acciones; (10) Bradesco Saúde e Assistência S.A. fue incorporada por Bradesco Saúde S.A. en febrero de 2001;
(11) Nueva denominación de Bradesco Previdência e Seguros S.A.; (12) Novo Hamburgo Cia. de Seguros Gerais, fue incorporada a la Cia. União de Seguros Gerais en octubre de 2001; (13) Nueva
denominación de la Cia. União de Seguros Gerais; (14) Aumento en la participación por medio de la incorporación de Novo Hamburgo Companhia de Seguros Gerais; (15) Empresa constituida en
el 2º semestre de 2001; (16) Nueva denominación de Latasa - Latas de Alumínio S.A.; (17) Empresa adquirida en julio de 2001; (18) Empresa vendida en marzo de 2001; (19) Empresas
consolidadas proporcionalmente de acuerdo con la Resolución no 2.723 del CMN e Instrucción CVM no 247; (20) Nueva denominación de Bradesco templeton Asset Management Ltda.
Los estados financieros incluyen los del Banco Bradesco S.A., de sus Agencias en el Exterior (Nueva York y Grand Cayman) y de sus controladas ycontroladas en conjunto directas e indirectas relacionadas a continuación:controladas e controladas em conjunto diretas e indiretas abaixo relacionadas:
27
Notas Explicativas a los Estados Financieros
f) El Balance general y el Estado de Resultados Consolidados, abiertos por segmento de negocio se muestran a continuación, de acuerdo con lasdefiniciones del Plan Contable de las Instituciones del Sistema Financiero Nacional – COSIF.
31 de diciembre de 2001 - R$ mil
Financieras Exterior Aseguradora Previsión Capitalización Empresas Otras Total(1) (2) (8) (9) (3) (4) (5) Consolidadas Actividades Consolidado
Proporcio- (7)nalmente (6)
ACTIVOCirculante 63.450.010 6.649.629 2.212.437 9.774.264 1.258.674 494.374 320.175 84.159.563Disponibilidades 2.914.934 98.984 37.907 8.060 1.397 16.768 7.737 3.085.787Aplicaciones Interfinancieras
de Liquidez 2.387.001 1.307.243 11.271 16.147 – 8.110 – 3.729.772Títulos y Valores
Mobiliários 20.069.252 1.086.573 1.098.138 9.334.315 1.171.675 183.557 164.419 33.107.929Relaciones Interfinancieras 4.664.591 – – – – 277.364 – 4.941.955Operaciones de Crédito y Leasing 21.643.499 4.122.053 – – – – – 25.765.552Otros Créditos y Otros Valores y Bienes 11.770.733 34.776 1.065.121 415.742 85.602 8.575 148.019 13.528.568Realizable a
Largo Prazo 14.333.524 2.954.171 1.067.807 2.512.580 345.869 98.864 95.512 21.408.327Aplicaciones
Interfinancieras de Liquidez 137.547 – – – – – – 137.547Títulos y Valores Mobiliarios 1.774.684 1.536.262 612.708 2.481.466 304.702 64.392 49.376 6.823.590Relaciones Interfinancieras 199.985 – – – – – – 199.985Operaciones de Crédito y Leasing 9.525.615 1.408.119 – – – – – 10.933.734Otros Créditos y Otros
Valores y Bienes 2.695.693 9.790 455.099 31.114 41.167 34.472 46.136 3.313.471Permanente 1.765.267 5.895 1.609.104 301.849 294.451 459.252 112.198 4.548.016Inversiones (1.077.885) – 1.441.056 152.808 276.016 30.147 62.631 884.773Inmovilizado de Uso y
Arrendamiento 1.745.789 3.245 147.576 114.007 18.435 338.865 30.812 2.398.729Diferido 1.097.363 2.650 20.472 35.034 – 90.240 18.755 1.264.514Total 79.548.801 9.609.695 4.889.348 12.588.693 1.898.994 1.052.490 527.885 110.115.906
PASSIVOCirculante 65.600.639 6.527.791 1.514.549 481.773 235.009 476.909 114.366 74.951.036Depósitos 36.580.302 1.408.238 – – – 4.863 – 37.993.403Captaciones en el
Mercado Abierto 13.867.468 94.672 – – – 33.528 – 13.995.668Recursos de Emissión de Títulos 2.374.770 1.955.723 – – – 14.655 – 4.345.148Relaciones
Interfinancieras 187.508 4.519 – – – – – 192.027Obligaciones por
préstamos y traspasos 6.061.176 3.050.168 – – – 128.657 1.414 9.241.415Otras Obligaciones 6.529.415 14.471 1.514.549 481.773 235.009 295.206 112.952 9.183.375Exigible a Largo Plazo 9.859.571 1.679.525 339.262 212.124 138.691 137.831 34.036 12.401.040Depósitos 2.422.032 652.527 – – – 16.017 – 3.090.576Captaciones en el
Mercado Abierto 61.659 – – – – – – 61.659Recursos de Emisión
de Títulos 134.053 274.734 – – – 47.475 – 456.262Obligações por
préstamos y traspasos 4.336.225 410.197 3.314 – – 42.919 – 4.792.655Otras Obligaciones 2.905.602 342.067 335.948 212.124 138.691 31.420 34.036 3.999.888Provisiones Técnicas de Seguros,
Capitalización y Previsión – – 773.179 10.886.081 1.188.373 – – 12.847.633
Resultados de Ejercícios Futuros 8.994 – – – – 5 21 9.020Participación Minoritária en las Controladas (5.688.349) 1.402.379 2.262.358 1.008.715 336.921 437.745 379.462 139.231Patrimônio Neto 9.767.946 – 9.767.946
Total en 2001 79.548.801 9.609.695 4.889.348 12.588.693 1.898.994 1.052.490 527.885 110.115.906
BALANCE GENERAL AJUSTADO POR SEGMENTO DE NEGOCIO
28
Notas Explicativas a los Estados Financieros
ESTADO DE RESULTADO AJUSTADO POR SEGMENTO DE NEGOCIO
31 de diciembre de 2001 - R$ mil
Empresas TotalFinancieras Exterior Aseguradora Previsión Capitalización Consolidadas Otras Consolidado
(1) (2) (8) (9) (3) (4) (5) Proporcio- Actividadesnalmente (6) (7)
Ingresos de Intermediación-
Financiera 16.893.056 2.219.461 354.553 1.649.222 245.726 23.177 26.478 21.411.673
Operaciones de Crédito 9.964.975 1.644.507 – – – – 1.754 11.611.236
Operaciones de Leasing 420.365 – – – – – – 420.365
Resultado de Operaciones
con Títulos y
Valores Mobiliários 4.230.472 569.154 354.553 1.649.222 245.726 23.177 24.724 7.097.028
Resultado de Operaciones
de Cambio 2.039.292 5.800 – – – – – 2.045.092
Resultado das Aplicaciones
Compulsórias 237.952 – – – – – – 237.952
Gastos de la Intermediación
Financiera 11.449.384 1.859.869 – – – 3.487 (14) 13.312.726
Operaciones de Captaciones
en el Mercado 5.912.916 1.070.134 – – – 2.977 – 6.986.027
Operaciones de Préstamos
y Traspasos 3.529.609 786.563 – – – 510 – 4.316.682
Provisión para Créditos de
Liquidación Dudosa 2.006.859 3.172 – – – – (14) 2.010.017
Resultado Bruto de la
Intermediación Financiera 5.443.672 359.592 354.553 1.649.222 245.726 19.690 26.492 8.098.947
Otros Ingresos/Gastos
Operativos (3.939.475) (85.979) (7.403) (1.303.099) (42.040) 147.569 65.964 (5.164.463)
Ingresos de Prestación de
Servicios 2.732.572 6.644 – 51.976 – 484.608 196.760 3.472.560
Primas de Seg., Planos
de Prev. y Capitalización – – 4.166.087 3.860.176 932.996 – – 8.959.259
Variación de Provisiones
Técnicas de Seguros,
Previsión y Capitalización – – (107.390) (3.225.488) (159.339) – – (3.492.217)
Siniestros – Operaciones
de Seguros – – (3.054.476) (197.230) – – – (3.251.706)
Rescates de Títulos de
Capitalización – – – – (744.402) – – (744.402)
Gastos de Comercialización
de Planes de Seguros – – (455.320) (234.032) – – – (689.352)
Gastos com Benefícios y
Rescates de Planes de
Previsión – – – (1.369.424) – – – (1.369.424)
Gastos de Personal (2.950.448) (12.564) (211.172) (67.572) (16.900) (64.551) (65.895) (3.389.102)
Otros Gastos
Administrativos (2.722.701) (57.397) (317.572) (91.425) (38.017) (145.047) (63.600) (3.435.759)
Gastos Tributários (591.035) (249) (76.074) (39.219) (9.556) (51.699) (22.347) (790.179)
Resultado de Participaciones
en Asociadas – – 48.987 – – – 21.777 70.764
Otros Ingresos operativos 799.034 39.937 204.316 30.400 23.017 191.750 38.005 1.326.459
Otros Gastos Operativos (1.206.897) (62.350) (204.789) (21.261) (29.839) (267.492) (38.736) (1.831.364)
Resultado Operativo 1.504.197 273.613 347.150 346.123 203.686 167.259 92.456 2.934.484
Resultado no Operativo 30.828 (63.456) (54.479) (17.867) (7.131) 28.994 (609) (83.720)
Resultado antes de la
Tributación sobre la
utilidad y Participaciones 1.535.025 210.157 292.671 328.256 196.555 196.253 91.847 2.850.764
Impuesto à la renta y
Contribución Social (256.056) (1) (64.298) (67.084) (66.740) (41.880) (6.198) (502.257)
Participación de los
Empleados en el Utilidad (140.196) – (13.174) (983) – (4.457) (893) (159.703)
Participación Minoritária
en las Controladas (1.902) – (4.248) – – (1.299) (11.225) (18.674)
Utilidad Neta en 2001 1.136.871 210.156 210.951 260.189 129.815 148.617 73.531 2.170.130
29
(1) Incluye las empresas: Banco Bradesco S.A., União de Comércio e Participações Ltda, Bradesco Leasing S.A. Arrendamento Mercantil, Bradesco S.A. Corretora de Títulos e Valores Mobiliários,
ABS Empreendimentos Imobiliários Participações e Serviços S.A., Bram - Bradesco Asset Management Ltda., Bradesco Administradora de Fundos e Carteiras de Investimento, Banco de Crédito
Real de Minas Gerais S.A., Banco BCN S.A., BCN Leasing Arrendamento Mercantil S.A., BCN S.A. Distribuidora de Títulos e Valores Mobiliarios, BCN Asset Management S.A., Banco das Nações
S.A,, Banco Boavista Interatlântico S.A., Boavista S.A. Arrendamento Mercantil, Boavista S.A. Distribuidora de Títulos e Valores Mobiliários, BES Boavista S.A. Distribuidora de Títulos e Valores
Mobiliários, BES Boavista Espírito Santo Distribuidora de Títulos e Valores Mobiliários S.A., Continental Banco S.A., Banco Baneb S.A.
(2) Incluye las empresas: Bradesco Agências New York y Grand Cayman, Banco Bradesco Argentina S.A., BCN Agência Grand Cayman, BCN International Bank Limited, Investment Research
International Incorporation, Boavista Bank Limited, Boavista Agências Nassau y Grand Cayman, Bradesco Securities Inc., Bradesco Services Co. Ltd.
(3) Incluye las empresas: Bradesco Seguros S.A., União Novo Hamburgo Seguros S.A., Prudential Bradesco Seguros S.A., Áurea Seguros S.A., Bradesco Saúde S.A., Indiana Seguros S.A.,
Bradesco International Health Service, Bradesco Argentina de Seguros S.A., Seguradora Brasileira de Crédito à Exportação S.A.
(4) Representado por la empresa: Bradesco Vida e Previdência S.A.
(5) Incluye las empresas: Bradesco Capitalização S.A. y Atlântica Capitalização S.A.
(6) Incluye las empresas: Companhia Brasileira de Meios de Pagamentos - Visanet, Smart Club do Brasil Ltda., Sanwa Bradesco Participações Ltda., Aircom Serviços de Radiocomunicação S.A.,
CPM Holding Ltd., Cibrasec - Companhia Brasileira de Securitização, Serasa - Centralização de Serviços dos Bancos S.A., Servinet Serviços S/C Ltda, CPM Comunicação, Processamento e
Mecanismos de Automação S.A., Latasa S.A., CLSA BCN Corretora de Títulos e Valores Mobiliários S.A., BES Securities do Brasil S.A. CCVM, BES Investimento do Brasil S.A. Banco de
Investimento.
(7) Incluye las empresas: Scopus Tecnologia S.A., Scopus Informática S.A., Scopus.com Ltda., Portal do Campo S.A., Bradescor Corretora de Seguros Ltda., Sete Quedas Empreendimentos
Imobiliários e Participações Ltda., Settle Consultoria e Assessoria de Sistemas Ltda., Administradora de Consóricios Potenza Ltda., BCN - Consultoria, Administração de Bens, Serviços Ltda., BCN
Factoring Ltda., Potenza Comércio, Exportação e Participações Ltda., Boavista Comérico e Serviços Ltda., Continental Promotora de Vendas Ltda., Scopus E - Serviços S.A., Embraport Empresa
Brasileira de Terminais Portuários S.A., Baneb Corretora de Seguros Ltda., Nova Paiol Participações S.A., Átria Participações Ltda., Marília Reflorestamento e Agropecuária Ltda.
(8) Incluye los ingresos de variación de cambio de las agencias e inversiones en el exterior.
(9) Inversiones permanentes eston presentados neto de provisión excedente en el valor del R$ 67.000 mil.
Notas Explicativas a los Estados Financieros
30
g) Balance general por monedaLos principales saldos de los balances y de los estados de resultados consolidados abiertos por moneda se demuestran a continuación:
31 de diciembre de 2001 – R$ mil
Balance General por Moneda BRADESCO CONSOLIDADO
Balance Moneda
ACTIVO Nacional Extranjera
Disponibilidades 3.085.787 1.277.542 1.808.245Aplicaciones Interfinancieras de Liquidez 3.867.319 2.650.481 1.216.838Aplicaciones en el Mercado Abierto 2.110.573 1.878.533 232.040Aplicaciones en depósitos Interfinancieros 1.756.746 771.948 984.798
Títulos y Valores Mobiliarios 39.931.519 29.956.265 9.975.254Aplicaciones Interfinancieras e interdependencias 5.318.013 5.318.013 –Operaciones de Crédito y Leasing 36.699.286 29.451.315 7.247.971Otros créditos 16.665.966 11.709.693 4.956.273Cartera de Cambio 5.545.527 673.250 4.872.277Otros 11.120.439 11.036.443 83.996
Permanente 4.548.016 4.542.121 5.895Inversiones 884.773 884.773 –Inmovilizado de uso y arrendamiento 2.398.729 2.398.729 3.245Diferido 1.264.514 1.264.514 2.650
Total en 2001 110.115.906 84.905.430 25.210.476Total en 2000 94.878.483 74.485.262 20.393.221Derivativos – Posición CompradaFuturo – – 2.278.760Swap – – 436.216Opciones – – 20.500
Total de los Derivativos en 2001 – – 2.735.476Total de los Derivativos en 2000 – – 1.456.876Total del Activo Ajustado en 2001 – – 27.945.952Total del Activo Ajustado en 2000 – – 21.850.097PASIVODepositos 41.083.979 39.540.221 1.543.758Depositos a la Vista 8.057.627 8.039.109 18.518Depositos de Caja de Ahorros 18.310.948 18.310.910 38Depositos Interfinancieros 40.446 40.446 –Depositos a Plazo 14.674.958 13.149.756 1.525.202
Captaciones en el Mercado Abierto 14.057.327 13.962.655 94.672Recursos de Aceptación y Emisión de Títulos 4.801.410 829.346 3.972.064Aplicaciones Interfinancieras e interdependencias 954.532 791.466 163.066Obligaciones por Préstamos 7.887.154 16.662 7.870.492Obligaciones por Traspasos 6.146.916 4.965.060 1.181.856Otras Obligaciones 12.420.758 11.181.262 1.239.496Cartera de Cambio 1.343.769 518.111 825.658Deuda Subordinada 969.842 626.388 343.454Otras 10.107.147 10.036.763 70.384
Provisiones Técnicas de Seguros, Capitalización y Previsión 12.847.633 12.847.633 –Resultados de Ejercicios Futuros 9.020 9.020 –Participación Minoritaria en las controladas 139.231 139.231 –Patrimonio Neto 9.767.946 9.767.946 –Capital Social y Reservas 7.597.816 7.597.816 –Resultado del Ejercicio 2.170.130 2.170.130 –
Total en 2001 110.115.906 94.050.502 16.065.404Total en 2000 94.878.483 80.812.294 14.066.189Derivativos – Posición VendidaFuturo – – 5.732.284Swap – – 4.181.386
Total de los Derivativos en 2001 – – 9.913.670Total de los Derivativos en 2000 – – 8.664.865Total del Pasivo Ajustado en 2001 – – 25.979.074Total del PasivoAjustado en 2000 – – 22.731.054Posición Cambiaria Neta en 2001 – – 1.966.878Posición Cambiaria Neta en 2001 – – (880.957)Excluídas las operaciones de derivativos que vencen em D+1, por un valor líquido de R$ (2.391.333) mil, a ser liquidadas en moneda de 28.12.2001.
Notas Explicativas a los Estados Financieros
31
Notas Explicativas a los Estados Financieros
3. APLICACIONES INTERFINANCIERAS DE LIQUIDEZ
Las Aplicaciones Interfinancieras de Liquidez son evaluadas al costo de adquisición, acrecentado de los rendimientos devengados y deducido de laprovisión para ajuste al valor de probable realización. A seguir, demostramos el rubro Aplicaciones Interfinancieras de Liquidez y sus respectivosvencimientos:
R$ mil1 a 30 31 a 180 181 a 360 Más de TOTAL
días días días 360 días Consolidado MúltiploAplicaciones en el Mercado AbiertoPosición Solventada 232.040 – – – 232.040 232.040Posición Financiada 1.878.533 – – – 1.878.533 3.683.715• Letras Financieras del Tesoro 740.014 – – – 740.014 973.934• Notas del Banco Central 766.913 – – – 766.913 1.778.150• Letras del Tesoro Nacional 225.767 – – – 225.767 324.572• Notas del Tesoro Nacional 145.839 – – – 145.839 607.059Total 2.110.573 – – – 2.110.573 3.915.755Aplicaciones en Depósitos
Interfinancieros:• Aplicaciones en Depósitos Interfinancieros 1.043.492 370.928 205.896 140.534 1.760.850 4.376.128• Provisión para Pérdidas (23) (202) (892) (2.987) (4.104) (2.938)Total 1.043.469 370.726 205.004 137.547 1.756.746 4.373.190Total en 2001 3.154.042 370.726 205.004 137.547 3.867.319 8.288.945% 81,5 9,6 5,3 3,6 100,0 – Total en 2000 1.887.789 273.250 67.405 79.829 2.308.273 4.022.406% 81,8 11,8 2,9 3,5 100,0 –
32
Notas Explicativas a los Estados Financieros
4. TÍTULOS Y VALORES MOBILIARIOS
Los Títulos y Valores Mobiliarios son evaluados al costo de adquisición, aumentado de los rendimientos devengados y deducida la provisión paraajuste al valor de probable realización. A seguir, demostramos la composición y los respectivos vencimientos de la cartera de títulos y valoresmobiliarios
a) Composición de las carteras y plazos:
R$ mil1 a 30 31 a 180 181 a 360 Más de TOTAL
días días días 360 días Consolidado Múltiplo
Cartera Propia 18.480.188 1.342.256 2.895.520 4.775.972 27.493.936 5.441.231Títulos de Renta Fija 16.500.174 1.342.256 2.895.520 4.775.972 25.513.922 5.151.237• Letras Financieras del Tesoro 10.383.633 193.813 62.352 1.632.958 12.272.756 341.156• Notas del Tesoro Nacional 1.147.513 7.409 717.242 1.910.450 3.782.614 727.347• Notas del Banco Central 1.961.189 101.466 644.852 172.445 2.879.952 753.707• Letras Hipotecarias 872 752.196 1.056.781 11.287 1.821.136 1.786.693• Certificados de Depósitos Bancarios 1.297.189 15.337 90.211 1.720 1.404.457 56.477• Letras del Tesoro Nacional 841.157 49.218 7.818 – 898.193 45.208• Debentures 554.121 46.175 26.625 243.867 870.788 184.732• Títulos de la Deuda Externa Brasileña 24.713 15.500 139.633 440.556 620.402 421.047• Fixed Rate Euronotes 49.407 68.081 124.099 78.820 320.407 293.234• Títulos de Estados y Municipios 128.048 – – 29.038 157.086 10.385• Euronotes 4.078 46.408 143 17.670 68.299 494.897• Otros 108.254 46.653 25.764 237.161 417.832 36.354Títulos de Renta Variable 1.980.014 – – – 1.980.014 289.994• Acciones de Compañías Abiertas
(Reserva Técnica) 1.144.871 – – – 1.144.871 –• Acciones y Cuotas (Otros) 835.143 – – – 835.143 289.994Títulos Vinculados 3.708.750 3.282.937 4.007.995 2.178.334 13.178.016 9.982.407A Operaciones Comprometidas 3.090.855 3.082.882 3.013.667 734.632 9.922.036 7.370.097• Notas del Banco Central 1.469.632 636.104 1.666.386 62.010 3.834.132 2.364.500• Letras del Tesoro Nacional 734.622 1.984.704 721.987 – 3.441.313 3.342.507• Notas del Tesoro Nacional 485.284 460.395 567.187 – 1.512.866 1.027.581• Debentures - - 46.497 519.923 566.420 566.420• Letras Financieras del Tesoro 148.991 1.679 1.300 152.699 304.669 58.532• Certificados de Depósitos Bancarios 252.079 – – – 252.079 –• Otros 247 – 10.310 – 10.557 10.557A Concesión de Garantías 3.698 143.537 235.228 333.395 715.858 437.472• Notas del Banco Central – 142.251 223.873 332.805 698.929 437.472• Letras del Tesoro Nacional – – 11.355 – 11.355 –• Letras Financieras del Tesoro 3.698 1.286 – 590 5.574 –Al Banco Central 88.048 55.948 757.637 1.087.166 1.988.799 1.648.619• Letras Financieras del Tesoro 88.048 55.349 15.545 789.722 948.664 943.648• Notas del Banco Central – 599 598.891 297.444 896.934 637.550• Notas del Tesoro Nacional – – 143.201 – 143.201 67.421Monedas de Privatización – 500 1.463 23.141 25.104 –A Negociación y Intermediación
de Valores 526.149 70 – – 526.219 526.219• Operaciones con Activos Financieros y
Mercancías 526.149 70 – – 526.219 526.219Total 22.188.938 4.625.193 6.903.515 6.954.306 40.671.952 15.423.638% 54,6 11,4 17,0 17,0 100,0 100,0Provisiones para Desvalorizaciones – – – – (740.433) (260.218)• Provisión Mínima Requerida – – – – (302.433) (74.218)• Provisión Adicional – – – – (438.000) (186.000)Total en 2001 – – – – 39.931.519 15.163.420Total en 2000 – – – – 33.119.843 10.655.720
33
Notas Explicativas a los Estados Financieros
b) Movimiento de las Provisiones para Desvalorizaciones:
R$ mil
BRADESCO BRADESCOCONSOLIDADO MÚLTIPLO
Saldo al 31.12.1999 557.598 119.006Constitución 127.042 136.876Bajas (13.774) –Saldo al 31.12.2000 670.866 255.882Constitución 95.423 4.336Bajas (25.856) –Saldo al 31.12.2001 740.433 260.218• provisión mínima requerida 302.433 74.218• provisión adicional (*) 438.000 186.000
(*) Provisión adicional para cobertura de oscilación de riesgos de mercado.
5. OPERACIONES DE CRÉDITO
a) Composición total de las carteras y plazos:
R$ mil
BRADESCO CONSOLIDADO
Curso Normal
1 a 30 31 a 60 61 a 90 91 a 180 181 a 360 Más de Totales % Totales %
días días días días días de 360 en 2001 en 2000
días (A) (A)
Préstamos y títulos descontados 6.107.395 3.799.099 1.988.705 2.203.991 1.915.775 2.446.923 18.461.888 42,3 14.868.093 38,5
Financiaciones 1.128.061 950.015 709.066 1.623.550 2.453.252 6.037.422 12.901.366 29,6 12.059.236 31,2
Financiaciones rurales y
agroindustriales 128.633 75.545 124.474 276.309 497.324 1.832.882 2.935.167 6,7 2.867.638 7,5
Financiaciones de infraestructura
y desarrollo – – – – – – – – 120 –
Subtotal 7.364.089 4.824.659 2.822.245 4.103.850 4.866.351 10.317.227 34.298.421 78,6 29.795.087 77,2
Operaciones de leasing (1) 206.371 85.853 74.368 215.985 328.822 607.846 1.519.245 3,5 1.779.810 4,6
Adelantos sobre contratos
de cambio (2) 1.034.628 607.165 587.932 1.446.799 682.139 – 4.358.663 10,0 3.717.258 9,6
Subtotal 8.605.088 5.517.677 3.484.545 5.766.634 5.877.312 10.925.073 40.176.329 92,1 35.292.155 91,4
Otros créditos (3) 106.263 58.221 11.684 42.634 57.905 128.708 405.415 0,9 453.838 1,2
Total de las Operaciones de Crédito 8.711.351 5.575.898 3.496.229 5.809.268 5.935.217 11.053.781 40.581.744 93,0 35.745.993 92,6
Avales y Fianzas (4) 1.992.034 133.068 116.075 132.118 86.134 587.470 3.046.899 7,0 2.867.967 7,4
Total General 10.703.385 5.708.966 3.612.304 5.941.386 6.021.351 11.641.251 43.628.643 100,0 38.613.960 100,0
34
Notas Explicativas a los Estados Financieros
R$ mil
BRADESCO CONSOLIDADO
Curso Anormal
Cuotas vencidas
1 a 30 31 a 60 61 a 90 91 a 180 181 a 720 Totales % Totales %
días días días días días en 2001 en 2000
(A) (A)
Préstamos y títulos
descontados 219.223 201.281 270.532 314.870 397.849 1.403.755 77,8 1.040.677 72,9
Financiaciones 60.962 44.863 27.487 56.800 37.988 228.100 12,7 135.391 9,5
Financiaciones rurales
e agroindustriales 1.843 4.322 7.995 9.147 26.903 50.210 2,8 77.470 5,4
Financiaciones de
infraestructura y
desarrollo – – – – – – – – –
Subtotal 282.028 250.466 306.014 380.817 462.740 1.682.065 93,3 1.253.538 87,8
Operaciones de
Leasing (1) 12.772 6.690 3.238 7.238 7.372 37.310 2,1 44.998 3,2
Adelantos sobre
contratos de cambio (2) 31.957 12.100 1.721 287 1.430 47.495 2,6 65.890 4,6
Subtotal 326.757 269.256 310.973 388.342 471.542 1.766.870 98,0 1.364.426 95,6
Otros créditos (3) 1.031 1.723 1.066 2.312 8.914 15.046 0,8 41.270 2,9
Total de las Operaciones
de Crédito 327.788 270.979 312.039 390.654 480.456 1.781.916 98,8 1.405.696 98,5
Avales y Fianzas (4) 6.523 1.202 394 5.323 7.613 21.055 1,2 21.879 1,5
Total General 334.311 272.181 312.433 395.977 488.069 1.802.971 100,0 1.427.575 100,0
R$ mil
BRADESCO CONSOLIDADO
Curso Anormal
Cuotas vincendas Total General
1 a 30 31 a 60 61 a 90 91 a 180 181 a 360 Más Total % Total % 2001 ) % 2000 %
dias dias dias dias dias de 360 en 2001 en 2000 (A+B+C) (A+B+C)
dias
Préstamos y
títulos descontados 100.672 82.555 61.032 147.783 199.802 287.724 879.568 42,3 657.277 37,6 20.745.211 43,7 16.566.047 39,6
Financiaciones 51.303 51.110 46.846 130.948 218.471 510.981 1.009.659 48,5 799.096 45,8 14.139.125 29,7 12.993.723 31,1
Financiaciones rurales
y agroindustriales 482 142 202 1.487 3.280 13.547 19.140 0,9 14.963 0,9 3.004.517 6,3 2.960.071 7,1
Financiaciones de
infraestructura y
desarrollo – – – – – – – – – – – – 120 –
Subtotal 152.457 133.807 108.080 280.218 421.553 812.252 1.908.367 91,7 1.471.336 84,3 37.888.85 79,7 32.519.961 77,8
Operaciones de
leasing (1) 12.109 10.398 8.646 25.456 43.449 63.836 163.894 7,9 236.472 13,5 1.720.449 3,6 2.061.280 4,9
Adelantos
sobre contratos de
cambio (2) – – – – – – – – 7.085 0,4 4.406.158 9,3 3.790.233 9,1
Subtotal 164.566 144.205 116.726 305.674 465.002 876.088 2.072.261 99,6 1.714.893 98,2 44.015.460 92,6 38.371.474 91,8
Otros créditos (3) 433 1.292 432 1.213 1.961 2.913 8.244 0,4 5.882 0,4 428.705 0,9 500.990 1,2
Total de las Operacioes
de Crédito 164.999 145.497 117.158 306.887 466.963 879.001 2.080.505 100,0 1.720.775 98,6 44.444.165 93,5 38.872.464 93,0
Avales y Fianzas (4) – – – – – – – – 25.220 1,4 3.067.954 6,5 2.915.066 7,0
Total General 164.999 145.497 117.158 306.887 466.963 879.001 2.080.505 100,0 1.745.995 100,0 47.512.119 100,0 41.787.530 100,0
En Bradesco Múltiplo las operaciones de curso normal, calculadas en las mismas bases del cuadro anterior, ascienden a R$ 34.281.701 mil (2000 – R$ 29.168.316 mil), la cuotas vencidas
ascienden a R$ 1.479.668 mil (2000 – R$ 1.127.608 mil) y las cuotas por vencer a R$ 1.480.223 mil (2000 – R$ 1.090.885 mil).
(1) Las operaciones de leasing en 2001 incluyen R$ 29.903 mil (2000 – R$ 8.056 mil) de leasing operativo, que se presentan en los estados financieros en el inmovilizado de arrendamiento;
(2) Los adelantos sobre contratos de cambio se clasifican como reducción de otras obligaciones;
(3) Otros créditos incluyen créditos por avales y fianzas honrados, deudores por compra de valores y bienes, títulos y créditos a recibir sobre contratos de cambio y créditos originados en contratos
de exportación;
(4) Contabilizados en cuenta de compensación.
35
Notas Explicativas a los Estados Financieros
b) Concentración de operaciones de crédito, leasing, adelantos sobre contratos de cambio y otros créditos:
R$ milBRADESCO CONSOLIDADO BRADESCO MÚLTIPLO
2001 2000 2001 2000Mayor deudor 463.800 572.787 462.655 572.787Percentaje del total de la cartera de operaciones de crédito 1,0% 1,5% 1,3% 2,0%Veinte mayores deudores 5.217.715 5.045.801 4.859.320 4.639.943Percentaje del total de la carteira de operaciones de crédito 11,7% 13,0% 13,9% 15,9%
c) Composición del total de la cartera por sector de actividad:
R$ milBRADESCO CONSOLIDADO BRADESCO MÚLTIPLO
2001 % 2000 % 2001 % 2000 %
SECTOR PÚBLICO: 199.373 0,5 275.776 0,7 76.544 0,2 172.352 0,6FEDERAL 199.320 0,5 275.412 0,7 76.491 0,2 172.125 0,6Petroquímica 199.320 0,5 275.412 0,7 76.491 0,2 172.125 0,6MUNICIPAL 53 – 364 – 53 – 227 –Administración Directa 53 – 364 – 53 – 227 –SECTOR PRIVADO: 44.244.792 99,5 38.596.688 99,3 34.850.168 99,8 29.018.225 99,4INDUSTRIA 14.025.301 31,6 12.087.446 31,1 12.401.543 35,5 10.011.521 34,3Alimenticia y Bebidas 2.812.287 6,3 2.478.183 6,4 2.484.713 7,1 2.177.082 7,5Siderúrgica, Metalúrgica y Mecánica 2.691.824 6,1 2.198.603 5,7 2.455.422 7,0 1.889.034 6,5Química 1.878.911 4,2 1.559.857 4,1 1.707.724 4,9 1.305.038 4,5Vehículos Leves y Pesados 789.275 1,8 503.796 1,3 660.065 1,9 390.179 1,3Papel y Celulosa 700.559 1,6 705.632 1,8 654.165 1,9 657.568 2,3Textil y Confecciones 671.506 1,5 659.168 1,7 580.218 1,7 527.119 1,8Electro-electrónica 617.795 1,4 494.325 1,2 557.439 1,6 353.723 1,2Edición, Impresión y Reproducción 588.864 1,3 505.622 1,3 514.383 1,5 427.056 1,5Artículos de Goma y Plásticos 479.392 1,1 383.983 1,0 464.011 1,3 369.753 1,3Materiales no Metálicos 467.387 1,1 177.868 0,5 462.319 1,3 173.160 0,6Muebles y Productos de Madera 399.338 0,9 374.132 0,9 337.320 1,0 293.462 1,0Extracción de Minerales Metálicos y
no Metálicos 335.641 0,8 584.954 1,5 323.434 0,9 560.597 1,9Refinación de Petróleo y Producción
de Alcohol 312.699 0,7 280.208 0,7 298.306 0,9 270.843 0,9Artefactos de Cuero 234.644 0,5 223.471 0,6 175.403 0,5 153.257 0,5Repuestos y Accesorios de Automóviles 220.485 0,5 220.898 0,5 215.492 0,5 215.676 0,7Otras Industrias 824.694 1,8 736.746 1,9 511.129 1,5 247.974 0,8COMERCIO 6.584.506 14,8 5.845.979 15,0 4.671.584 13,3 4.059.844 13,9Productos en Tiendas Especializadas 1.510.588 3,4 1.302.896 3,3 1.343.220 3,8 1.136.598 3,9Productos Alimenticios, Bebidas y Cigarros 863.361 1,9 1.013.360 2,6 561.692 1,6 567.718 1,9Mayoristas de Mercancías en General 439.812 1,0 331.310 0,8 332.817 1,0 252.648 0,9Vehículos Automotores 426.904 1,0 466.142 1,2 269.906 0,8 259.196 0,9Minorista no Especializado 406.455 0,9 291.450 0,7 392.638 1,1 277.153 0,9Residuos y Chatarras 263.835 0,6 366.629 0,9 260.129 0,7 345.201 1,2Vestuario y Calzados 251.455 0,6 208.493 0,5 179.058 0,5 149.876 0,5Reparación, Repuestos y Accesorios
Vehículos Automotores 213.420 0,5 219.246 0,6 206.286 0,6 211.839 0,7Artículos de Uso Personal y Doméstico 200.231 0,5 215.835 0,6 193.693 0,6 207.589 0,7Combustibles 191.296 0,4 184.710 0,5 189.674 0,5 177.822 0,6Intermediario de Comercio 179.957 0,4 176.023 0,5 175.156 0,5 169.560 0,6Productos Agropecuarios 149.822 0,3 141.189 0,4 140.715 0,4 132.684 0,5Otros tipos de Comercio 1.487.370 3,3 928.696 2,4 426.600 1,2 171.960 0,6INTERMEDIARIOS FINANCIEROS 703.679 1,6 720.903 1,9 1.231.812 3,5 493.391 1,7
36
Notas Explicativas a los Estados Financieros
R$ milBRADESCO CONSOLIDADO BRADESCO MÚLTIPLO
2001 % 2000 % 2001 % 2000 %
SERVICIOS 9.956.471 22,3 8.231.526 21,2 6.964.226 20,0 5.737.623 19,7Telecomunicaciones 1.843.838 4,1 1.295.249 3,3 1.838.569 5,3 1.286.723 4,4Transportes y Almacenamiento 1.641.705 3,7 1.623.638 4,2 887.045 2,5 985.610 3,4Construcción Civil 1.355.353 3,0 1.215.322 3,1 1.289.365 3,7 1.135.788 3,9Actividades Inmobiliarias, Alquileres
y Servicios Prestados a las Empresas 821.021 1,8 753.209 1,9 638.207 1,8 583.021 2,0Holdings, Actividades Jurídicas, Contables
y Asesoría Empresarial 701.122 1,6 447.133 1,2 587.316 1,7 317.882 1,1Producción y Distribución de Electricidad, Gas
y Agua 609.703 1,4 786.802 2,0 609.640 1,7 786.765 2,7Servicios Sociales, Educación, Salud, Defensa
y Seguridad Social 426.658 1,0 353.197 0,9 274.447 0,8 210.857 0,7Actividades Asociativas, Recreativas,
Culturales y Deportivas 284.090 0,6 242.581 0,6 151.284 0,4 130.995 0,4Alojamiento y Alimentación 239.776 0,5 182.050 0,5 201.399 0,6 160.633 0,6Otros Servicios 2.033.205 4,6 1.332.345 3,5 486.954 1,5 139.349 0,5AGRICULTURA, GANADERÍA, PESCA,
SILVICULTURA Y EXPLOTACIÓNFORESTAL 896.385 2,0 737.957 1,9 685.656 2,0 658.903 2,3
PERSONA FÍSICA 12.078.450 27,2 10.972.877 28,2 8.895.347 25,5 8.056.943 27,5TOTAL 44.444.165 100,0 38.872.464 100,0 34.926.712 100,0 29.190.577 100,0
d) La composición de la cartera de Operaciones de Crédito y de la Provisión para Créditos de Liquidación Dudosa distribuida en loscorrespondientes niveles de riesgo se demuestra a continuación:
R$ mil
BRADESCO CONSOLIDADO
SALDO DE LA CARTERA PROVISÍON MÍNIMA REQUERIDA PROVISÍON
CURSO ANORMAL CURSO COMPLE- PROVISÍON
NIVEL NORMAL TOTAL % ESPECÍFICA GENÉRICA TOTAL MENTARIA EXISTENTE
DE RIESGO VENCIDAS A VENCER VENCIDAS A VENCER
AA – – 13.357.675 13.357.675 30,1 – – – – – –
A – – 15.917.255 15.917.255 35,8 – – 79.540 79.540 1.522 81.062
B 104.916 345.591 3.352.804 3.803.311 8,6 1.049 3.456 33.591 38.096 1.544 39.640
C 214.293 568.428 6.360.378 7.143.099 16,1 6.429 17.053 190.805 214.287 14.827 229.114
D 202.286 376.665 769.361 1.348.312 3,0 20.229 37.666 76.933 134.828 105.929 240.757
E 143.460 158.777 158.456 460.693 1,0 43.038 47.633 47.534 138.205 31.689 169.894
F 128.685 120.014 67.403 316.102 0,7 64.343 60.007 33.700 158.050 19.749 177.799
G 129.900 101.842 272.785 504.527 1,1 90.930 71.290 190.948 353.168 56.672 409.840
H 858.376 409.188 325.627 1.593.191 3,6 858.376 409.188 325.627 1.593.191 - 1.593.191
Total 1.781.916 2.080.505 40.581.744 44.444.165 100,0 1.084.394 646.293 978.678 2.709.365 231.932 2.941.297
% 4,0 4,7 91,3 100,0 36,8 22,0 33,3 92,1 7,9 100,0
Total en
2000 1.405.696 1.720.775 35.745.993 38.872.464 100,0 887.359 531.892 986.360 2.405.611 101.592 2.507.203
% 3,6 4,4 92,0 100,0 35,4 21,2 39,3 95,9 4,1 100,0
37
Notas Explicativas a los Estados Financieros
R$ mil
BRADESCO MÚLTIPLO
SALDO DE LA CARTERA PROVISIÓN MÍNIMA REQUERIDA PROVISIÓN
CURSO ANORMAL CURSO COMPLE- PROVISÓN
NIVEL NORMAL TOTAL % ESPECÍFICA GENÉRICA TOTAL MENTARIA EXISTENTE
DE RIESGO VENCIDAS A VENCER VENCIDAS A VENCER
AA – – 12.451.103 12.451.103 35,6 – – – – – –
A – – 11.530.379 11.530.379 33,0 – – 57.605 57.605 1.522 59.127
B 85.339 199.311 2.183.645 2.468.295 7,1 853 1.993 21.832 24.678 1.544 26.222
C 168.527 323.751 4.777.210 5.269.488 15,1 5.056 9.713 143.310 158.079 13.390 171.469
D 160.493 311.735 462.851 935.079 2,7 16.049 31.174 46.282 93.505 66.066 159.571
E 131.145 132.630 105.571 369.346 1,0 39.343 39.789 31.669 110.801 24.493 135.294
F 119.203 106.991 45.681 271.875 0,8 59.601 53.496 22.840 135.937 16.868 152.805
G 116.353 88.475 240.568 445.396 1,3 81.447 61.933 168.395 311.775 47.437 359.212
H 698.608 317.330 169.813 1.185.751 3,4 698.608 317.330 169.813 1.185.751 – 1.185.751
Total 1.479.668 1.480.223 31.966.821 34.926.712 100,0 900.957 515.428 661.746 2.078.131 171.320 2.249.451
% 4,2 4,2 91,6 100,0 40,1 22,9 29,4 92,4 7,6 100,0
Total em
2000 1.127.608 1.090.885 26.972.084 29.190.577 100,0 694.472 388.317 658.632 1.741.421 57.181 1.798.602
% 3,9 3,7 92,4 100,0 38,6 21,6 36,6 96,8 3,2 100,0
e) Movimiento de la Provisión de Créditos de Liquidación Dudosa:
R$ mil
BRADESCO BRADESCO CONSOLIDADO MÚLTIPLO
Saldo en 31.12.1999 1.907.737 1.073.009Reclasificación (1) (108.838) (93.929)Constitución 1.451.912 1.343.492Bajas (902.561) (523.970)Saldo originado en instituciones adquiridas (2) 158.953 –Saldo en 31.12.2000 2.507.203 1.798.602Constitución 2.010.017 1.783.184Bajas (1.575.923) (1.332.335)Saldo en 31.12.2001 2.941.297 2.249.451Provisión Específica (3) 1.730.687 1.416.385Provisón Genérica (4) 978.678 661.746Provisón Complementaria (5) 231.932 171.320
(1) Reclasificación para Provisión de Contingencias.
(2) Banco Boavista Interatlântico S.A.
(3) Para las operaciones que tienen cuotas vencidas hace más de 14 días;
(4) Constituida debido a la clasificación del cliente o de la operación y, por lo tanto, no incluida en el ítem anterior;
(5) La provisión complementaria se ha constituido considerando la experiencia de la administración y la expectativa de la realización de la cartera de créditos, a fin de calcular la provisión total
considerada adecuada para cubrir los riesgos específicos y globales de los créditos, asociada a la provisión calculada de acuerdo a la clasificación por los niveles de riesgo y los respectivos
porcentajes de provisión establecidos como mínimos en la Resolución no 2.682 del Consejo Monetario Nacional. La provisión complementaria por cliente se clasificó en el cuadro anterior en los
correspondientes niveles de riesgo.
f) El total de las operaciones renegociadas y recuperadas se demuestra a continuación:
R$ mil
BRADESCO BRADESCO CONSOLIDADO MÚLTIPLO
2001 2001
Total das renegociaciones del período 1.818.683 1.534.287Valor de los recibimientos y bajas del período (1.212.574) (964.516)Total de las renegociaciones netas del período 606.109 569.771Total de las operaciones recuperadas en el período 423.142 270.072
38
Notas Explicativas a los Estados Financieros
6. CARTERA DE CAMBIO
R$ mil
BRADESCO CONSOLIDADO BRADESCO MÚLTIPLO2001 2000 2001 2000
ACTIVO – OTROS CRÉDITOSCambio comprado a liquidar 4.747.533 4.781.616 4.373.330 4.315.270Valores y documentos a plazo en monedas extranjeras 27.323 82.330 24.624 13.936Derechos sobre ventas de cambio 824.198 1.598.072 824.158 1.166.082(-) Adelantos en moneda nacional recibidos (150.947) (135.976) (142.780) (116.440)Rentas a recibir de adelantos concedidos 97.420 85.469 87.301 71.644Otros – 5.920 – –Total 5.545.527 6.417.431 5.166.633 5.450.492PASIVO – OTRAS OBLIGACIONESCambio vendido a liquidar 818.902 1.596.623 818.832 1.166.082Obligaciones por compras de cambio 4.926.233 4.626.307 4.526.662 4.183.081(-) Adelantos sobre contratos de cambio (4.406.158) (3.790.233) (4.006.261) (3.409.175)Otras 4.792 6.960 5.464 5.440Total 1.343.769 2.439.657 1.344.697 1.945.428CUENTAS DE COMPENSACIÓNCréditos abiertos para importación 68.290 134.411 51.259 89.832
7. OTROS CRÉDITOSa) Las rentas a recibir incluyen dividendos, intereses sobre el capital proprio y bonificaciones a reciber por un monto de R$ 13.085 mil (2000 - R$ 24 mil), BRADESCO MÚLTIPLO – R$ 664.371 mil (2000 - R$ 648.337 mil).
b) Diversos
R$ mil
CIRCULANTE Y LARGO PLAZO
BRADESCO CONSOLIDADO BRADESCO MÚLTIPLO2001 2000 2001 2000
ACTIVO – OTROS CRÉDITOSDeudores por depósitos en garantia 1.257.021 1.096.158 585.299 571.122Créditos tributarios (Nota 25c) 3.054.492 2.903.854 1.768.269 1.605.533Deudores diversos 808.564 1.319.937 667.939 647.521Contribución social a compensar 964.465 997.851 501.286 509.559Pagos a resarcir 449.859 509.439 368.260 420.098Títulos y créditos a recibir 418.069 228.642 4.348 24.910Tributos anticipados 840.585 939.680 413.957 416.795Deudores por compra de valores y bienes 279.887 231.289 181.051 163.445Otros 34.772 31.552 14.502 156.689Total 8.107.714 8.258.402 4.504.911 4.515.672
39
8. INVERSIONES
a) Los ajustes que resultaron de la evaluación por el método de equivalencia patrimonial de las inversiones fueron registrados en cuentas deresultado, bajo el título de “Resultado de Participaciones en Asociadas y Controladas”, y correspondieron al valor R$ 70.764 mil (2000 – R$156.300 mil), BRADESCO MÚLTIPLO – R$ 1.861.056 mil (2000 – R$ 1.701.379 mil).
b) Demostrados a seguir:
Empresas Capital Patrimonio Cantidad de Acciones/Cotas Participación Ganancia Valor Ajuste ResultadoSocial Neto Poseídas (en millares) en el Capital Neta/ Contable de la Evaluación (19)
Ajustado Social (Pérdida) BradescoO.N. P.N. Cotas Ajustada Múltiplo 31.12.2001 31.12.2001
31.12.2001CONSOLIDADASA) Ramo Financiero 1.027.422 741.311BCN y sus Controladas 295.318 400.394Banco BCN S.A. (1)(2)(3) 600.000 1.263.983 41.604.654 20.456.646 – 100,000% 280.236 1.465.092 (50.934) 111.214Banco das Nações S.A. (2) 9.428 1.522Banco de Crédito Real de Minas Gerais S.A. (2) (4). 188.070 167.462BCN Cons., Adm. de
Bens, Serv. e Publ. Ltda. (2). 6.446 5.046BCN Leasing – Arrendamento
Mercantil S.A. (2) 45.834 50.443Continental Banco S.A. (2) 39.664 30.436Continental Promotora
de Vendas (2) 3.490 9.598Ganáncia/Pérdida de Cambio
da la Agencia en el Exterior (2) 34.614 14.369Demás empresas
controladas 18.706 10.304Demás empresas
financieras 732.104 340.917Banco Baneb S.A. (1) (2) 1.473.950 1.478.339 50.992.094 77.362.841 – 99,969% 168.746 1.572.091 171.167 105.570Banco Boavista
Interatlântico S.A. ysus controladas (1) (2) 4.401.915 4.324.149 1.649.135 – – 100,000% 275.034 4.722.794 268.436 (9.001)
Banco Bradesco Argentina S.A. (1) (2) 69.612 70.146 29.999 – – 99,999% (1.443) 70.145 (1.443) (1.233)
BCR – Banco de Crédito Real S.A. (5) 2.810 33.433
Bradesco Leasing S.A. Arrendamento Mercantil (1) (2) 150.000 306.813 680 – – 100,000% 42.189 367.730 42.757 52.197
Bradesco S.A. Corretora de Títulos e Valores Mobiliários (1) (2) 33.200 73.645 375.999 – – 99,999% 12.427 73.644 14.962 25.790
Bradesco Securities Inc. (1) (2) . 4.641 3.236 1 – – 100,000% (1.288) 3.236 (1.288) (99)BRAM – Bradesco Asset
Management Ltda. y sus controladas
(1) (2) (6) 25.000 31.984 – – 25.000 99,999% 6.987 31.983 6.963 –Cia. Brasileira de Meios de
Pagamentos – VISANET (7) 37.884 55.315Economia/Pérdida de Cambio
de las Agencias en el Exterior (2) 189.856 78.945
B) Ramo Seguridad y Previsión 550.826 470.678
Bradesco Seguros S.A. (1) (2) 1.155.000 2.297.818 625 – – 99,807% 772.347 2.293.383 147.725 105.523
Atlântica Bradesco Seguros S.A. (8) 4.311 18.313
Atlântica Capitalização S.A. (2) (9). (7.176) 7.717
BCN Seguradora S.A. (10) 3.324 27.303Bradesco Capitalização
S.A. (2) 136.744 123.755Bradesco Saúde S.A. (2) . 3.119 (22.795)Bradesco Vida e
Previdência S.A. (2) (11) 259.695 183.531União Novo Hamburgo Seguros S.A. (2) (12) 4.915 7.370Novo Hamburgo Cia.
de Seguros Gerais (13) (3.086) 12.941Economia/Pérdida de Cambio
de las Agencias en el Exterior (2) 6.102 2.484
Notas Explicativas a los Estados Financieros
40
c) Conciliación del Resultado del ejercicio 2000 de Participaciones en Coligadas y Controladas:
R$ mil
BRADESCO BRADESCO CONSOLIDADO MÚLTIPLO
2001 2001Resultado total de Participaciones en Coligadas y Controladas del período 473.268 2.009.751(-) Reclasificación del resultado de la evaluación en BUS Holding S.A. para resultado
no recurrente/extraordinario (Nota 23) (316.968) (316.968)(-) Otros – 8.596Resultado ajustado en Participaciones en Coligadas y Controladas del período 156.300 1.701.379
Notas Explicativas a los Estados Financieros
Empresas Capital Patrimonio Cantidad de Acciones/Cotas Participación Ganancia Valor Ajuste ResultadoSocial Neto Posseídas (em millares) en el Capital Neta/ Contable de la Evaluación (19)
Ajustado Social (Pérdida) BradescoO.N. P.N. Cotas Ajustada Múltiplo 31.12.2001 31.12.2001
31.12.2001Demás empresas
controladas (4.847) 4.536C) Otras Actividades 212.044 324.494ABS Empreend.
Imobiliários, Participações e Serviços S.A. (2) 48.308 46.239
Latasa S.A. (7)(14) 78.398 13.241Nova Paiol
Participações S.A. (2) (15) 39.450 –União de Comércio e
Participações Ltda. (1) (2) 368.018 433.198 – – 3.680 99,999% 72.413 433.194 9.690 299.932
Demás empresas controladas 80.426 36.198 (34.918)
TOTAL DAS CONSOLIDADAS. 1.790.292 1.536.483
II - NO CONSOLIDADASBus Holding S.A. (7) 13.446 316.968Companhia Siderúrgica
Nacional – CSN (16) – 28.441IRB Brasil Resseguros
S.A. (17).. 48.987 –Tigre S.A. – Tubos e
Conexões (7) (18) 14.281 9.855UGB Participações
S.A. (19) (2.225) 53.973Valepar S.A. (16) – 25.706VBC Energia S.A. (16) – 35.891Demás empresas coligadas (3.725) 2.434TOTAL DE LAS NO
CONSOLIDADAS 70.764 473.268TOTAL GENERAL 11.113.718 1.861.056 2.009.751
(1) Empresa controlada directa; (2) Datos relativos al 31 de diciembre de 2001; (3) Nueva denominación del Banco de Crédito Nacional S.A.; (4) empresa pasó a ser controlada del Banco BCN S.A.
a partir de marzo de 2001; (5) Empresa incorporada por el Banco Baneb S.A. en marzo de 2001; (6) Empresa constituida en el primer semestre de 2001; (7) Datos relativos al 30 de noviembre de
2001; (8) Atlântica Bradesco Seguros S.A., se incorporó a Bradesco Seguros S.A., en junio del 2001; (9) Nueva denominación del BCN Capitalização; (10) BCN Seguradora S.A., se incorporó à
Bradesco Seguros S.A., en noviembre de 2001; (11) Nueva denominación del Bradesco Previdência e Seguros S.A.; (12) Nueva denominación del Cia. União de Seguros Gerais; (13) Novo
Hamburgo Cia. de Seguros Gerais, se incorporó à Cia. União de Seguros Gerais en octubre de 2001; (14) Nueva denominación del Latasa – Latas de Alumínio S.A.; (15) Empresa adquirida en julio
de 2001; (16) Empresa incluida en la cuota entregada para la constitución de Bradespar S.A.; .(17) Nueva denominación del Tigre Participações S.A.; (18) Datos relativos al 30 de octubre de 2001;
(19) Ajuste proveniente de evaluación, considera los resultados obtenidos por las compañías, a partir de la adquisición, e incluye variaciones patrimoniales de las empresas en las que se realizó la
41
d) El 29 de febrero de 2000, la inversión en Bradesplan Participações S.A. fue vendida por el Banco Bradesco S.A. por R$ 1.616.218 mil a PaiolParticipações e Comércio Ltda. Esta operación de enajenación fue efectuada basada en el parecer económico-financiero emitido por Banco deInversiones, y como consecuencia de esta operación, Bradesco obtuvo un resultado en la venta de R$ 537.153 mil, registrado en resultado norecurrente/extraordinario, el cual neto de impuestos corresponde a R$ 354.521 mil (Nota 23).
e) Plusvalías en la adquisición de inversiones, con fundamento en la rentabilidad futura, se refieren substancialmente a las plusvalías en laadquisición del BCN – R$ 201.109 mil (2000 – R$ 232.162 mil), Credireal - R$ 73.557 mil (2000 – R$ 85.985 mil), Baneb – R$ 94.210 mil (2000 –R$ 106.766 mil), Boavista – R$ 398.645 mil (2000 – R$ 435.026 thousand), respectivamente, y plusvalía consecuencia del aumento de laparticipación en Bradesco Leasing S.A. Arrendamento Mercantil por un monto de R$ 60.917 mil (2000 – R$ 68.118 mil). En el período la plusvalíaamortizada totalizó R$ 143.229 mil (2000 - R$ 71.603) . Las plusvalías a ser amortizadas tienen un plazo promedio restante de amortización de 8años 8 meses. No fueron activados créditos fiscales sobre las amortizaciones de plusvalías de inversiones en controladas.
f) Composición de las inversiones, neta de las provisiones para pérdidas, en los estados consolidados:
R$ mil
ASOCIADAS (participación en el capital total) 2001 2000
• BUS Holding S.A. – (59,75%) 338.746 335.349• IRB - Brasil Resseguros S.A. - (15,40%) 162.872 113.207• Tigre S.A. – Tubos e Conexões - (17,81%) 96.380 95.599• CP Cimento e Participações S.A. – (12,48%) 48.578 48.578• Marlim Participações S.A. – (11,53%) 27.771 31.738• NovaMarlim Participações S.A. - (17,17%) (1) 22.100 –• American Bank Note Company Gráfica e Serviços Ltda.- (22,50%) 16.449 16.449• Otras Asociadas 29.690 48.082Total en Asociadas 742.586 689.002• Otras Inversiones 176.596 298.663• Incentivos Fiscales 276.275 226.653• Provisión para Pérdidas (2) (310.684) (383.388)Total General de las Inversiones Consolidadas 884.773 830.930
(1) Inversión adquirida en diciembre de 2001;
(2) La provisión para pérdidas incluye la provisión para los incentivos fiscales de R$ 222.907 mil, BRADESCO MÚLTIPLO – R$ 47.913 mil que es calculada de acuerdo con las expectativas de
realización de esas inversiones.
9. INMOVILIZADO
Compuesto por activos tangibles e intangibles, demostrado al costo de adquisición efectuada la corrección monetaria hasta el 31 de diciembre de1995. Las depreciaciones son calculadas por el método lineal, con base en tasas anuales que consideran la vida útil económica de los bienes.Demostramos a continuación la composición del inmovilizado:
R$ milBRADESCO CONSOLIDADO BRADESCO MÚLTIPLO
Costo Depreciación Tasa % Costo Depreciación Tasa %Inmuebles de uso:- Edificaciones 1.024.003 (508.287) 4% 485.914 (251.926) 4%- Terrenos 451.578 – – 189.103 – –Instalaciones, Muebles y equipos de uso 1.706.539 (810.464) 10% 967.327 (497.630) 10%Sistemas de seguridad y comunicaciones 138.755 (58.506) 10% 116.648 (47.815) 10%Sistemas de procesamiento de datos 1.118.512 (926.266) 20 a 50% 918.356 (779.140) 20 a 50%Sistemas de transportes 15.010 (7.386) 20% 9.136 (4.116) 20%Banco Postal - derecho de uso (*) 200.002 – – 200.002 – –Otros 9.192 – – 8.267 – –Total 4.663.591 (2.310.909) – 2.894.753 (1.580.627) –
(*) Valor relativo a la adquisición del Derecho del Uso de 5.299 Agencias de la Red Postal de Correos denominado “Banco Postal”. Bradesco tendrá hasta el 31 de diciembre de 2003, es decir
tendrá 2 (dos) años para implantar los servicios en la última unidad. Después de ese período Bradesco tendrá otros 5 (cinco) años para la utilización del referido Derecho de Uso. La amortización se
hará por unidad, a partir del inicio de sus actividades hasta el final de la vigencia del contrato.
Los inmubles de uso de la Organización Bradesco presentan una plusvalía no contabilizada de R$ 1.006.116 mil, baseada en laudos de evaluaciónelaborados por peritos independientes, siendo R$ 887.795 mil en 1999, R$ 39.195 mil en 2000 y R$ 79.216 mil en 2001.El índice de inmovilización obtenido conforme las determinaciones del BACEN es de 48,4% en el consolidado financiero y de 53,8% en elconsolidado financiero, en relación al património neto consolidado, siendo que el limite máximo es del 70%.
Notas Explicativas a los Estados Financieros
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10. OBLIGACIONES POR DEPÓSITOS, CAPTACIONES EN EL MERCADO ABIERTO, RECURSOS DE EMISIÓN DE TÍTULOS, PRÉSTAMOS Y TRASPASOS
a) Depósitos, Captaciones en el Mercado Abierto, Recursos de Emisión de Títulos, Préstamos y Traspasos:
BRADESCO CONSOLIDADO R$ mil
De 1 De 31 De 61 De 91 De 181 De 1hasta hasta hasta hasta hasta hasta Más de Totales Totales
30 días 60 días 90 días 180 días 360 días 3 años 3 años Consolidado Múltiplo• Depósitos a la vista 8.057.627 – – – – – – 8.057.627 7.499.851• Depósitos en caja de ahorro 18.310.948 – – – – – – 18.310.948 17.671.194• Depósitos interfinancieros 23.279 3.178 959 4.562 5.147 3.321 – 40.446 584.806• Depósitos a plazo 2.022.418 537.276 740.718 1.840.313 6.446.978 2.959.465 127.790 14.674.958 11.776.929• Captaciones en Mercado
Abierto 10.872.974 22.824 8.274 2.423.239 668.357 56.378 5.281 14.057.327 13.499.465• Recursos de emisión de
títulos (1) 421.970 1.017.636 27.957 1.054.002 1.823.583 456.262 – 4.801.410 3.882.236• Obligaciones por préstamos
y traspasos exterior 1.346.309 941.968 846.675 2.616.420 1.731.654 472.270 14.694 7.969.990 7.083.041• Obligaciones por préstamos y
traspasos - país (2) 316.067 194.129 123.633 357.627 766.933 2.125.072 2.180.619 6.064.080 4.369.044Total en 2001 41.371.592 2.717.011 1.748.216 8.296.163 11.442.652 6.072.768 2.328.384 73.976.786 66.316.566% 55,9 3,7 2,4 11,2 15,5 8,2 3,1 100,0 –Total en 2000 37.980.535 1.821.760 1.463.332 5.576.551 6.811.677 8.997.538 1.705.124 64.356.517 49.506.002% 59,0 2,8 2,3 8,7 10,6 14,0 2,6 100,0 –
b) Obligaciones por Títulos y Valores Mobiliarios en el Exterior (1)R$ mil
De 1 De 31 De 61 De 91 De 181 De 1hasta hasta hasta hasta hasta hasta Más de Totales Totales
30 días 60 días 90 días 180 días 360 días 3 años 3 años Consolidado Múltiplo• C Bond 14.365 – – – – – – 14.365 –• Commercial Papers – 91 – 590.563 2.320 10.442 – 603.416 580.100• DCB Bond 103.297 – – – – – – 103.297 –• EI Bonds 103.422 – – – – – – 103.422 –• Eurobonds 98.531 465.379 – 60.187 1.338.873 – – 1.962.970 1.689.188• Fixed Rate Euro Note 444 6.162 – 1.621 – 28.289 – 36.516 –• MTN Program Issues – 464.080 – 232.040 – 232.040 – 928.160 928.160• Otros 42.423 50.842 – 508 83.451 42.694 – 219.918 265.765Total en 2001 362.482 986.554 – 884.919 1.424.644 313.465 – 3.972.064 3.463.213% 9,1 24,8 – 22,3 35,9 7,9 – 100,0Total en 2000 153.247 298.258 7.822 1.233.504 495.595 968.546 211.912 3.368.884 2.779.094% 4,5 8,9 0,2 36,6 14,7 28,8 6,3 100,0
1) Representados por recursos captados en bancos en el exterior e instituciones oficiales, siendo emisión de títulos en el mercado internacional (Eurobonus) y Resolución no 2.770/2000 del
Consejo Monetario Nacional (CMN), para traspaso a clientes locales, con vencimientos mensuales hasta 2004 y sujetos a cargas financieras pagadas semestralmente, correspondientes a “libor” o
“prime rate” acrecentada de “spread” y para aplicación en operaciones comerciales de cambio, de compra y venta de monedas extranjeras, relativas al descuento de letras de exportación, pre-
financiación a la exportación y financiación a la importación, principalmente a corto plazo;
2) Representados, básicamente, por recursos captados en las instituciones oficiales para traspasos a clientes locales, con vencimientos hasta 2021.
11. OTRAS OBLIGACIONES - DIVERSASR$ mil
CIRCULANTE Y LARGO PLAZOBRADESCO BRADESCO
CONSOLIDADO MÚLTIPLO2001 2000 2001 2000
Provisión para pagos a efectuar 878.065 755.394 425.010 381.304Provisión para pasivos contingentes (Civil y Laboral) 681.568 783.842 412.193 492.049Acreedores diversos (1) 1.407.570 2.034.583 652.269 836.280Obligaciones por adquisición de bienes y derechos 285.821 275.579 48.137 50.115Obligaciones por convenios oficiales 108.832 78.755 100.060 64.717Otras 195.668 204.696 174.338 155.033TOTAL 3.557.524 4.132.849 1.812.007 1.979.498
1) En el rubro Acreedores diversos en Bradesco Consolidado están contabilizadas las obligaciones con proveedores de bienes y servicios por un monto de R$ 640.454 mil (2000 – R$ 501.866 mil).
Notas Explicativas a los Estados Financieros
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12. CONTINGENCIAS PASIVAS
13. DEUDA SUBORDINADA
La Organización Bradesco discute judicialmente la legalidad de algunos tributos y contribuciones y participa, en calidad de demandada, enprocesos judiciales (laborales y civiles). Con base en la opinión de sus asesores jurídicos, la Administración considera que una eventual sentenciadesfavorable en relación a esos procesos no tendrá un efecto significativo sobre la situación financiera o en los resultados de operaciones. Lasprovisiones constituidas para las pérdidas evaluadas como probables, separadas conforme su naturaleza son las siguientes:
De acuerdo con las definiciones de la resolución no 2.837/2001 del Banco Central de Brasil, se emitieron, en Diciembre de 2001, DeudasSubordinadas con las características:
• Emisión de R$ 353.700 mil (US$ 150.000 mil) de Deuda Subordinada con vencimiento en 2011. El pago de intereses es semestral y el delprincipal en; con remuneración de los títulos de la deuda norteamericana más intereses del 5,5% al año, con pago semestral de intereses y elprincipal solamente al vencimiento.
• Emisión de R$ 600.000 mil en Debentures, con vencimiento en 2008, con remuneración de CDI + 0,75% al año, El pago de intereses essemestral y el del principal en el vencimiento.
Estas operaciones se han registrado por el valor original, actualizadas por la variación del dólar, cuando pertinentes, añadiéndoseles los interesesproducidos hasta la fecha del balance.
14. PATRIMONIO NETO (CONTROLADOR)
El Capital Social, totalmente suscrito e integrado, se divide en acciones en circulación y acciones nominativas-escriturales, sin valor nominal,conforme especificado a continuación:
Al 31 de diciembre de 2001Acciones en circulación Acciones en nominativas Total
escrituralesOrdinarias 730.598.990.385 2.720.200.000 733.319.190.385Preferentes 709.947.011.452 2.170.000.000 712.117.011.452Total 1.440.546.001.837 4.890.200.000 1.445.436.201.837
Al 31 de diciembre de 2000Acciones en circulación Acciones en nominativas Total
escituralesOrdinárias 706.227.545.166 5.765.040.000 711.992.585.166Preferentes 685.808.656.671 2.015.040.000 687.823.696.671Total 1.392.036.201.837 7.780.080.000 1.399.816.281.837
R$ milBRADESCO BRADESCO
CONSOLIDADO MÚLTIPLO2001 2000 2001 2000
Procesos laborales 432.419 478.821 258.232 285.140Procesos civiles 249.149 305.021 153.961 206.909Subtotal 681.568 783.842 412.193 492.049Procesos fiscales 2.270.155 1.735.858 925.988 867.093Total 2.951.723 2.519.700 1.338.181 1.359.142
Las acciones preferentes no dan derecho a voto, pero tienen todos los derechos y ventajas de las acciones ordinarias, además de la prioridadasegurada por el estatuto social en el reembolso del capital y adicional del 10% (diez por ciento) de interés sobre el capital propio y/o dividendos,según se dispone en el inciso I del artículo 17 de la Ley no 6.404/76, con la nueva redacción dada por la Ley no 9.457/97.
Conforme se dispone en los estatutos, se asegura a los accionistas intereses sobre el capital propio y/o dividendos que sumados correspondan,como mínimo, al 30% de la utilidad neta del ejercicio, ajustada según los términos de la ley de sociedades.
Durante lo ejercicio de 2001 se pagaron y propusieron dividendos e intereses sobre el capital propio, a título de anticipación de lo debido en elperíodo pertinente, conforme se determina a continuación:
2001R$ mil %
Utilidad neta del ejercício 2.170.130 –Reserva legal (108.506) –Base de cálculo 2.061.624 –Intereses sobre capital proprio mensuales pagados en el periodo de 1o de febrero de 2001hasta 2 de enero de 2002 211.836 –Intereses sobre capital propio complementarios 591.470 –Dividendos complementarios 45.416 –Dividendos e Interesses sobre o capital propio (bruto) 848.722 41,17Impuesto sobre la Renta en la fuente sobre intereses del capital propio – 15% (120.496) –Total neto 728.226 35,32
Notas Explicativas a los Estados Financieros
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Los intereses sobre el capital propio se calculan sobre las cuentas del patrimonio neto y se limitan a la variación de la tasa de intereses de largoplazo (TJLP), condicionados a la existencia de utilidades computadas antes de su deducción o de utilidades acumuladas y reservas de utilidades,por un monto igual o superior a dos veces su valor.
La política adoptada por el Banco Bradesco S.A. es distribuir durante el ejercicio todo el monto de intereses sobre el capital propio, calculadosegún los criterios mencionados y computarlos al dividendo mínimo obligatorio, neto del Impuesto sobre la Renta en la fuente.
Los dividendos e intereses sobre el capital propio, pagados y propuestos en el ejercicio, corresponden, por lote de mil acciones a R$ 0,6179470(R$ 0,5302000 neto de I.R. en la fuente), que incluyen el adicional del 10%, para las acciones preferentes, y de e de R$ 0,5617700 (R$ 0,4820000 neto de I.R. en la fuente), para las acciones ordinarias.
Los dividendos e intereses sobre el capital propio complementarios relativos al segundo semestre de 2001, por valor de R$ 529.963 mil, fuerondeclarados el 6 de diciembre de 2001, y se pagarán el 30 de abril de 2002, correspondiendo, por lote de 1.000 acciones a R$ 0,3850000 (R$ 0,3322000 neto de I.R. en la fuente), para las acciones preferentes (incluye el adicional del 10%), y a R$ 0,3500000 (R$ 0,3020000 neto deI.R. en la fuente), para las acciones ordinarias.
La Asamblea General Extraordinaria del 22 de diciembre de 2000 deliberó un Aumento de Capital Social por un valor de R$ 400.500 mil,mediante la emisión de 53,4 mil millones de nuevas acciones nominativas-escriturales, sin valor nominal, siendo 27.091.645.219 ordinarias y26.308.354.781 preferentes, al precio de R$ 7,50 por lote de mil acciones que fueron suscritas en el período del 12 de enero al 12 de febrero de2001, que produjo aún otros R$ 7.435 mil por la plusvalía conseguida en la subasta de colocación de los sobrantes. La Asamblea GeneralExtraordinaria deliberó la cancelación de 7.780.080.000 acciones nominativas-escriturales, sin valor nominal, siendo 5.765.040.000 ordinarias y2.015.040.000 preferentes, existentes en tesorería, representativas de su propio Capital Social, sin reducción del mismo, adquiridas por laSociedad con base en las deliberaciones tomadas por el Consejo de Administración, en reunión de 1o de noviembre de 2000.
En Reunión Extraordinaria del Consejo de Administración del 6 de abril, 5 de septiembre e 3 de diciembre de 2001, se deliberó la adquisición dehasta 92 mil millones de 91 acciones, siendo 25 mil millones de acciones ordinarias y 67 mil millones de acciones preferentes, mil millones deacciones, siendo 24 mil millones de acciones ordinarias y 67 mil millones de acciones preferentes, y 67 mil millones de acciones preferentes, y 90mil millones de acciones, siendo 23 mil millones de acciones ordinarias y 67 mil millones de acciones preferentes, respectivamente, con el objetivode permanencia en tesorería y posterior enajenación o cancelación, sin reducción del Capital Social. Al 31 de Diciembre de 2001, permanecen entesorería 2.170.200.000 acciones ordinarias y 2.170.000.000 acciones preferentes, por un monto de R$ 53.599 mil. El costo mínimo, promedioponderado y máximo, por lote de mil acciones es, respectivamente, de R$ 8,08041, R$ 10,96043 y R$ 12,55594 e el valor de mercado de estasacciones al 28 de Diciembre de 2001 é de R$ 10,20 para las acciones ordinarias y de R$ 12,36 para las acciones preferentes, todas por lote de milacciones.
15. TRANSACCIONES CON ASOCIADAS Y CONTROLADAS (DIRECTAS Y INDIRECTAS)
Las transacciones con Asociadas y Controladas fueron efectuadas en condiciones y tasas compatibles con las medias practicadas con terceros,vigentes en las fechas de las operaciones, y se resumen a continuación:
R$ mil2001 2000
Activos Ingresos Ativos Ingresos(pasivos) (gastos) (pasivos) (gastos)
Operaciones de Crédito (a)Bradesco Leasing S.A. Arrendamento Mercantil – 431 12.223 9.211Intereses sobre el capital propio y Dividendos (b)União de Comércio e Participações Ltda 312.900 – 330.000 –Bradesco Seguros S.A 256.217 – 342.421 –Banco BCN S.A. 83.494 – 79.000 –Bradesco Leasing S.A. Arrendamento Mercantil 10.023 – 20.485 –Otras Controladas y Asociadas 1.736 – 23.166 –Câmbio Comprado a Liquidar (c)Banco BCN S.A. 12.646 2.266 6.177 299Banco Baneb S.A. – 1 686 81Operaciones de Pré-export (d)Banco BCN S.A. Ag. Grand Cayman 142.216 5.838 105.075 10.221Banco Boavista Interatlântico S.A. 485.709 21.610 19.938 67Otras Controladas y Asociadas 1.643 423 10.279 698Obligaciones por Compras de Cambio (e)Banco BCN S.A. (12.637) (1.573) (6.177) (242)Otras Controladas y Asociadas – (13) (684) (25)
Notas Explicativas a los Estados Financieros
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R$ mil2001 2000
Activos Ingresos Activos Ingresos(pasivos) (gastos) (pasivos) (gastos)
Depósitos a la Vista Bradesco Leasing S.A. Arrendamento Mercantil (1.191) – (18.716) –Banco BCN S.A. (24.731) – (17.444) –Bradesco Vida e Previdência S.A. (6.145) – (27.632) –Banco Boavista Interatlântico S.A. (5.296) – – –Otras Controladas y Asociadas (4.413) – (1.241) –Depósitos en el Exterior en Monedas ExtrangeirasBanco Bradesco Argentina S.A. 266 – 1.857 –Depósitos a Plazo Banco BCN S.A. - En el Exterior (464.183) (42.030) (435.774) (28.661)Banco Boavista Interatlântico S.A. – En el Exterior (288.294) (11.256) (25.560) (15)Bradesco Seguros S.A. (29.702) (1.576) (12.131) (643)Bradesco Argentina de Seguros S.A. (22.900) (221) (18.095) –Otras Controladas y Asociadas (18.389) (1.059) (4.372) (561)Depósitos de Caja de AhorroBUS Holding S.A. (352.511) (28.595) (308.049) –ABS-Empreend. Imob., Partic. e Serviços S.A. – (4) (348) (27)Captaciones/Aplicaciones en Depositos Interfinancieros (f)CaptacionesBradesco Leasing S.A. Arrendamento Mercantil (578.753) (2.731) – –Banco Boavista Interatlântico S.A. – (47.493) – (248)Banco de Crédito Real de Minas Gerais S.A. – – – (13.269)Otras Controladas y Asociadas – (4.424) – (9.150)AplicacionesBanco BCN S.A. 1.056.612 300.496 386.404 27.064Bradesco Leasing S.A. Arrendamento Mercantil – 20.925 184.044 14.469Banco de Crédito Real de Minas Gerais S.A. – 37.000 1.315.248 200.448Banco Baneb S.A. – 93.427 754.357 62.867Continental Banco S.A. 1.671.200 8.024 – –Otras Controladas y Asociadas – 7.947 2.543 408Captaciones/Aplicaciones en Mercado Abierto (g)CaptacionesBradesco S.A. – CTVM (44.441) (4.331) (10.007) (5.634)Banco BCN S.A. (26.685) (1.957) – (2.246)Otras Controladas y Asociadas (12.276) (5.078) (590) (2.456)AplicacionesBanco BCN S.A. 1.563.083 373.448 58.017 9.765Banco Baneb S.A. 139.488 54.317 237.777 47.134Banco Boavista Interatlântico S.A. 8.179 89.247 201.284 585Banco das Nações S.A. 91.644 12.460 – –Otras Controladas y Coligadas 2.789 102 – –Negociación e Intermediación de Valores (Swap) (h)Banco BCN S.A. (10) 120.612 21.450 20.044Bradesco Leasing S.A. Arrendamento Mercantil 3.134 1.037 (1.230) (2.834)Bradesco Seguros S.A. (5.318) – – –Banco Boavista Interatlântico S.A. 476 23.599 – –Otras Controladas y Asociadas – 167 – (1.075)Obligaciones por Préstamos y Traspasos – En el Exterior (i)Banco BCN S.A. (200.343) (6.041) (19.557) (4.391)Otras Controladas y Asociadas (4.868) (1.368) (228) (69)Resarcimientos de Costos (j)Bradesco Leasing S.A. Arrendamento Mercantil 75 5.226 6.364 11.217Prestación de Servicios (k)Scopus Tecnologia S.A. – (58.569) – (14.246)CPM Comunic., Proces. e Mec. de Automação Ltda. – (61.757) – (60.620)Otras Controladas y Asociadas – (144) – (177)Alquileres de AgenciasABS-Empreend. Imob., Partic. e Serviços S.A. – (51.187) – (51.260)União de Comércio e Participações Ltda. – – – (53.296)Bradesco Vida e Previdência S.A. – (5.877) – (5.571)Bradesco Seguros S.A. – (6.730) – (7.523)Otras Controladas y Asociadas – (7.996) – (8.096)Títulos y Valores Mobiliarios (l)Banco BCN S.A. 471.366 40.942 386.104 24.663
Notas Explicativas a los Estados Financieros
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a) OPERACIONES DE CRÉDITOSe refieren a contratos de traspaso de captación conforme la Resolución 2770/2000, con las cargas de variación de cambio e intereses practicadosen el mercado internacional.
b) INTERESES SOBRE EL CAPITAL PROPIO Y DIVIDENDOSSe refieren a intereses sobre el Capital Propio/Dividendos declarados por las empresas.
c) CÂMBIO COMPRADO A LIQUIDARSe refiere a operaciones de la Cartera de Cambio en el Mercado Interbancario para liquidación rápida.
d) OPERACIONES DE PRÉ-EXPORTLínea de crédito en el exterior, con la finalidad de financiación a la exportación en Brasil, con cargas equivalentes a la variación de cambio eintereses practicados en el mercado internacional.
e) OBLIGACIONES POR COMPRAS DE CAMBIOSe refieren a la Obligación por Compra de Cambio. Es la contrapartida del Cambio Comprado a Liquidar.
f) CAPTACIONES/APLICACIONES EN DEPÓSITOS INTERFINANCIEROSAplicaciones Interfinancieras de Liquidez - Depósitos Interfinancieros de Ligadas, con tasas equivalentes a las de CDI- Certificado de DepósitoInterfinanciero.
g) CAPTACIONES/APLICACIONES EN EL MERCADO ABIERTOSe refieren a Recompras y/o Reventas a Liquidar de operaciones comprometidas, con lastre en títulos públicos, con tasas equivalentes a las delover-night.
h) NEGOCIACIÓN E INTERMEDIACIÓN DE VALORESSe refieren a valores de diferencias a recibir y a pagar de operaciones de “Swap”.
i) OBLIGACIONES POR PRÉSTAMOS Y TRASPASOSSe refieren a préstamos en el exterior, captados en moneda extranjera, para la financiación a la exportación, con cargas equivalentes a la variaciónde cambio e intereses del mercado internacional.
j) RESSARCIMIENTOS DE COSTOSResarcimiento de costos por parte del Bradesco Leasing S.A. Arrendamento Mercantil, al Banco Bradesco S.A., por la utilización de su red deAgencias para contratación de operaciones de leasing.
k) PRESTACIÓN DE SERVICIOSSe refiere al contrato con Scopus Tecnologia S.A. para servicios de mantenimiento de equipos de informática, así como contrato con CPMComunicação, Processamento e Mecanismos de Automação Ltda., para servicios de mantenimiento de sistemas de procesamiento de datos.
l) TÍTULOS Y VALORES MOBILIARIOSSe refieren a las aplicaciones en Títulos y Valores Mobiliarios en el Exterior - Fixed Rate Euronotes y Eurobonds, con variación de cambio e interesesequivalentes a los de colocación de títulos en el mercado internacional.
m) OBLIGACIONES POR TÍTULOS Y VALORES MOBILIARIOSSe refieren a Obligaciones por Títulos y Valores Mobiliarios en el Exterior - MTN Program Issues, con variación de cambio e intereses equivalentes alos de la colocación de títulos en el mercado internacional.
n) TRASPASOS INTERFINANCIEROSObligaciones por Traspasos Interfinancieros - Recursos del crédito rural, con las cargas equivalentes a las practicadas en esta modalidad deoperación.
R$ mil2001 2000
Activos Ingresos Activos Ingresos(pasivos) (gastos) (pasivos) (gastos)
Banco Boavista Interatlântico S.A. – 525 7.584 200Obligaciones por Títulos y Val. Mobiliários en el Exterior (m)Banco Boavista Interatlântico S.A. – (2.904) (5.746) –Traspasos Interfinancieros (n)Banco Baneb S.A. (1.010) (3.474) (83.913) (4.928)Banco BCN S.A. – (287) – (909)Pagos a Efectuar Cia. Brasileira de Meios de Pagamento – VISANET – – (142.373) –Otras Controladas y Asociados (528) – (700) –Planes de Seguros de SaludBradesco Seguros S.A. – (109.185) – (100.470)Planes de PrevisiónBradesco Vida e Previdência S.A. – (89.031) – (127.510)
Notas Explicativas a los Estados Financieros
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16. INSTRUMENTOS FINANCIEROS
a) Riesgos y Administración de RiesgosLos principales riesgos relacionados a los instrumentos financieros que son consecuencia de los negocios del Banco y de sus controladas son:riesgos son: el riesgo de crédito, el riesgo de mercado, el riesgo de liquidez y el riesgo de capital. La administración de esos riesgos es un procesoque envuelve diferentes niveles de nuestra organización e incluye una amplia variedad de políticas y estrategias. Las políticas de administración deriesgos son, por lo general, conservadoras, buscando limitar el perjuicio absoluto al mínimo.
Riesgo de CréditoEl riesgo de crédito es el riesgo causado por la posibilidad de pérdida debido a no recibir de contrapartes o de acreedores valores contratados. Elmanejo de riesgo exige un alto grado de disciplina y control de los análisis y de las operaciones efectuadas, preservando la integridad y laindependencia de los procesos. Los objetivos de la Política de Crédito son la seguridad, la calidad y la liquidez en la aplicación de los activos, la agilidad y rentabilidad en losnegocios, minimizando los riesgos inherentes a cualquier operación de crédito, así como proporcionar orientación sobre la determinación delímites operativos y/o concesión de operaciones de crédito de la Organización. Para la realización de la Política de Crédito, asumen un papelfundamental el departamento de Crédito y los Comités instalados en la Matriz que deliberan negocios que sobrepasan la jurisdicción de lasAgencias y, de esa manera, acompañan con seguridad esa actividad esencial. Los negocios son diversificados, pulverizados y destinados aPersonas Físicas y Jurídicas que demuestren capacidad de pago e idoneidad, buscando siempre ampararlos con las garantías correspondientes alos riesgos asumidos, considerando las finalidades y los plazos de los créditos concedidos. Con el objetivo de amparar y agilizar todo el proceso decrédito, además de analizar y de emitir pareceres, se desarrollaron y continúan siendo constantemente perfeccionados sistemas informatizados desoporte a la decisión de crédito. El análisis de las operaciones de menor valor se realizan a través de sistemas de classificación de crédito “CreditScoring”, permitiendo así agilizar las decisiones con estándares de seguridad. Las decisiones tiene por base los parámetros que rigen el buenanálisis de concesión de crédito y obedecen a los límites de jurisdicción definidos por la Política de Crédito del Banco.
Riesgo de MercadoEl riesgo de mercado está relacionado a la posibilidad de pérdida debido a la oscilación de tasas referentes a la no combinación de plazos,monedas e indexadores de la Cartera Activa y Pasiva del Banco. Ese riesgo ha sido acompañado con rigor por parte del mercado financiero paraevitar perjuicios a las instituciones. En Bradesco, los riesgos de mercado se manejan a través de metodologías y de modelos que están de acuerdoy son apropiados a la realidad del mercado nacional e internacional, permitiendo servir de base para las decisiones estratégicas de la Organizacióncon gran agilidad y alto grado de confianza. La política de la Organización en términos de exposición a riesgos de mercado es conservadora,siendo los límites de VaR (Value at Risk) definidos por la alta Administración y su cumplimiento acompañado diariamente por un áreaindependiente a la gestión de las carteras. La metodología adoptada para el cálculo del VaR tiene un grado de confianza del 97,5%. Lasvolatilidades y las correlaciones utilizadas por los modelos se calculan a partir de bases estadísticas, utilizadas en procesos adoptados con unavisión de prospección de acuerdo con los estudios económicos. La metodología aplicada, así como los modelos estadísticos existentes se validandiariamente utilizándose técnicas de evaluación histórica “backtesting”. En el cuadro a continuación, presentamos el VaR de las posiciones de laCartera Propia (Tesorería):
R$ mil
Factores de Riesgo
2001 2000Pre 4.185 2.399Cupón cambiario 21.616 27.774Moneda extranjera 9.733 27.768Renta variable 104 21Efecto correlación (13.554) (23.972)VAR (Value at Risk) 22.084 33.990
Además, se realiza diariamente un análisis de sensibilidad de las posiciones “Gap Analysis”, que mide el efecto en la cartera del movimiento de lacurva de la tasa de intereses interna, así como también de la curva de cupón cambiario (diferencia de intereses que se paga sobre la variacióncambiaria). Complementando la estructura de acompañamiento, control y gestión de riesgos de mercado, siguiendo la reglamentación del BancoCentral, se realiza la verificación diária del valor en riesgo de las posiciones prefijadas y cambiarias de la cartera total de la Organización, así comode la exigencia de capital resultante.
Riesgo de LiquidezLa gestión de riesgo de liquidez tiene el objetivo de controlar las diferentes no coincidencias de los plazos de liquidación de derechos yobligaciones de la Institución. El conocimiento y el acompañamiento de este riesgo es crucial, principalmente para habilitar a la organización aliquidar las operaciones en tiempo hábil y de una forma segura. En Bradesco, la administración del riesgo de liquidez involucra un conjunto decontroles, principalmente en lo que se refiere al establecimiento de límites técnicos, habiendo una evaluación permanente de las posicionesasumidas.
Riesgo de CapitalLa gestión de capital en la Organización busca optimizar la relación riesgo-retorno de forma tal que se disminuyan al mínimo las pérdidas, a travésde estrategias de negocios bien definidas, buscando una mayor eficiencia en la composición de los factores que causan impacto sobre el índice deSolvencia (Basilea).
Notas Explicativas a los Estados Financieros
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Notas Explicativas a los Estados Financieros
R$ mil
CONSOLIDADO
Base de Cálculo – Índice de Solvencia (Basiléia): Financiero(1) Económico Financiero(2)
Patrimonio Neto Ajustado 10.504.605 10.612.017Riesgo Ponderado Total 68.377.333 76.951.219Activo Ponderado 65.958.121 74.519.289Cuentas de Compensacion Ponderadas 2.419.212 2.431.930Índice de Solvencia en 2001 15,36% 13,79%Índice de Solvencia en 2000 13,28% 11,94%
b) Valor de MercadoEl valor contable neto de las provisiones para desvalorización de los principales instrumentos financieros y el respectivo valor de mercado, al 31 dediciembre de 2001, se resume a continuación:
R$ mil
BRADESCO CONSOLIDADO
Ganancia/Valor Valor de (Pérdida)
Contáble Mercado PotencialActivos:Títulos y Valores Mobiliarios (1) 39.931.519 40.785.948 854.429Operaciones de Crédito y Arriendo Mercantil 36.699.286 36.605.065 (94.221)Inversiones (2) 884.773 1.005.423 120.650Pasivos:Depósitos a Plazo 14.674.958 14.670.394 4.564Recursos de Emisión de Títulos 4.801.410 4.787.557 13.853Obligaciones por Préstamos y Traspasos 14.034.070 14.030.707 3.363Acciones en Tesorería 53.599 54.567 968TOTAL – – 903.606
Determinación del valor de mercado de los Instrumentos Financieros: • Títulos y Valores Mobiliarios e Inversiones: Se basa en la cotización de precios de mercado en la fecha del balance. Si no hubiera cotización de precios de
mercado, los valores se calcularán con base en cotizaciones de distribuidores, de modelos de definiciones de precios, de modelos de cotizaciones o de
cotizaciones de precios para instrumentos con características similares.
• Operaciones de Crédito Prefijadas: Se determinaron a través del descuento de los flujos de caja estimados adoptando tasas de interés que equivalen a
nuestras tasas de interés para nuevos contratos de características similares practicadas a la fecha del balance.
• Depósitos a Plazo, Recursos de Emisión de Títulos y Obligaciones por Préstamos y Traspasos: Se calcularon mediante el descuento de la diferencia entre los
flujos de caja en las condiciones contractuales y las tasas practicadas en el mercado en la fecha del balance.
• Acciones en Tesorería: Por la cotización promedio disponible en la última sesión del mes de la Bolsa de Valores o, en su falta, de la cotización más reciente
en sesiones anteriores.
c) DerivativosLos derivativos generalmente representan compromisos futuros para intercambiar monedas o indexadores, o comprar o vender otros instrumentos
financieros en los términos y fechas especificados en los contratos. Los contratos de opciones proporcionan al comprador el derecho, pero no la obligación,
de comprar o vender un instrumento financiero con un precio específico de ejercicio en fecha futura.
El valor de los instrumentos registrados en cuentas patrimoniales y de compensación, al 31 de Diciembre de 2001, es resumido como sigue:
(1) El 8 de noviembre de 2001, el Banco Central emitió la Circular no 3.068, que altera los criterios de contabilización de los títulos y valores mobiliarios,clasificándolos en tres niveles: títulos para negociación, títulos disponibles para venta y títulos mantenidos hasta el vencimiento. La Circular define que los títulos paranegociación y los títulos disponibles para la venta se deberán ajustar por el valor de mercado, registrando la valorización o desvalorización para los títulos denegociación en resultado y para los títulos disponibles para venta en cuenta destacada del patrimonio neto, y los títulos mantenidos hasta el vencimiento deberán serevaluados tan sólo por su valor de costo de adquisición más rendimientos conseguidos. Según determinaciones de la referida circular, los efectos de estos ajustescontabilizarán a partir de 30 de junio de 2002, (circular no 3082 de 30 de enero de 2002 del Bacen) con el ajuste inicial registrado en cuenta de utilidades acumuladasen el patrimonio neto.(2) No es considerada la más-valia en inversiones en controlas y asociadas.
(1) Estados financieros consolidados, contienen solamente las participaciones en empresas financieras.
(2) Estados financieros consolidados, contienen la participación en empresas financieras, aseguradoras, previsión, capitalización, no financieras y empresas consolidadas proporcionalmente.
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Notas Explicativas a los Estados Financieros
R$ milBRADESCO CONSOLIDADO BRADESCO MÚLTIPLO
Valor Global Valor Neto Valor Global Valor Neto
Contratos FuturosCompromisos de compra:Mercado interfinanciero 3.679.445 2.988.079 2.463.250 2.237.530Moneda extranjera 2.298.803 – 1.860.763 –Otros 2.075 2.075 – –
Compromisos de venta:Mercado interfinanciero
691.366–225.720–Moneda extranjera
7.785.0785.486.2755.787.8363.927.073Contratos de OpcionesCompromisos de compra:Moneda extranjera
20.50020.50020.50020.500Compromisos de venta:Otros 12.692 12.692 – –
Contratos de PlazoCompromisos de compra:Mercado interfinanciero 1.043.500 – 10.000 –
Compromisos de venta:Mercado interfinanciero 1.443.000 399.500 1.408.000 1.398.000
Contratos de “Swap”Posición activa: 11.071.474 – 8.094.371 –Mercado interfinanciero 6.253.272 3.081.729 5.111.598 3.173.891Prefijados 2.581.758 1.282.148 1.892.011 1.208.213
Los derivativos se incluyen las operaciones que vencen en D+1, a ser liquidadas en moneda del 28 de Diciembre de 2001.
Los valores de los contratos de “Swap” se encuentran registrados en la cuenta Negociación e Internación de Valores, cuyos montos a recibir, enabierto, clasificados en Otros Créditos, totalizan R$ 581.168 mil, BRADESCO MÚLTIPLO - R$ 432.079 mil y los valores a pagar, provisionadosíntegramente, clasificados en R$ 111.600 mil, BRADESCO MÚLTIPLO - R$ 68.112 mil.
Los contratos Futuros, de Opciones, de Plazo y de “Swap” tienen los siguientes vencimientos:
R$ milBRADESCO CONSOLIDADO
1 hasta 91 hasta 181 hasta Más de90 días 180 días 360 días 360 días Totales
Contratos Futuros 11.392.437 204.812 1.282.222 1.577.296 14.456.767Contratos de Opciones 4.984 25.484 2.724 – 33.192Contratos de Plazo 735.000 1.166.500 215.000 370.000 2.486.500Contratos de “Swap” 3.011.593 2.441.294 3.257.546 1.779.873 10.490.306
R$ milBRADESCO MÚLTIPLO
1 hasta 91 hasta 181 hasta Más de90 días 180 días 360 días 360 días Totales
Contratos Futuros 8.254.417 137.865 807.596 1.137.691 10.337.569Contratos de Opciones – 20.500 – – 20.500Contratos de Plazo 580.000 686.000 67.000 85.000 1.418.000Contratos de “Swap” 2.420.912 1.986.776 2.251.016 1.003.588 7.662.292
2001Activos Ingresos Activ
(pasivos) (gastos) (pasivDepósitos a la Vista Bradesco Leasing S.A. Arrendamento Mercantil (1.191) – (18.7Banco BCN S.A. (24.731) – (17.44Bradesco Vida e Previdência S.A. (6.145) – (27.63Banco Boavista Interatlântico S.A. (5.296) –Otras Controladas y Coligadas (4.413) – (1.24Depósitos no Exterior em Moedas EstrangeirasBanco Bradesco Argentina S.A. 266 – 1.85Depósitos a Prazo Banco BCN S.A. - No Exterior (464.183) (42.030) (435.77Banco Boavista Interatlântico S.A. – No Exterior (288.294) (11.256) (25.56Bradesco Seguros S.A. (29.702) (1.576) (12.13Bradesco Argentina de Seguros S.A. (22.900) (221) (18.09
50
R$ mil
BRADESCO CONSOLIDADO BRADESCO MÚLTIPLO2001 2000 2001 2000
Cuenta Corriente 801.426 718.625 744.014 684.051Cobranza 544.181 499.420 481.082 443.835Administración de Fondos 540.549 531.003 472.655 499.137Tarjeta de Crédito 534.711 431.309 272.417 229.020Operaciones de Crédito 317.761 222.953 293.537 210.538Tarifa Interbancaria 225.122 182.187 204.148 178.796Recibimiento de Tributos 139.489 145.635 124.993 133.752Otros 369.321 311.567 97.593 100.976TOTAL 3.472.560 3.042.699 2.690.439 2.480.105
18. INGRESOS DE PRESTACIÓN DE SERVICIOS
R$ mil
BRADESCO CONSOLIDADO BRADESCO MÚLTIPLO2001 2000 2001 2000
Servicios de Terceros 510.568 411.898 356.000 314.673Comunicación 414.856 306.912 286.757 228.117Depreciación y Amortización 384.625 344.957 235.864 219.068Servicios del Sistema Financiero 308.007 282.350 279.077 267.213Transporte 229.946 210.626 158.339 155.649Procesamiento de Dados 212.334 219.157 147.175 171.687Propaganda y Publicidad 209.916 218.961 129.683 140.934Alquileres 162.771 135.241 149.044 191.746Mantenimiento y Conservación de Bienes 160.282 164.846 160.341 146.975Materiales 138.448 126.303 89.869 84.691Otros 704.006 556.414 466.833 371.121TOTAL 3.435.759 2.977.665 2.458.982 2.291.874
19. GASTOS ADMINISTRATIVOS
R$ mil
BRADESCO CONSOLIDADO BRADESCO MÚLTIPLO2001 2000 2001 2000
Otros Ingresos Financieros 585.302 395.840 179.177 174.033Reversión de Otras Provisiones Operativas 194.419 54.455 222.717 4.408Ingresos de Recuperación de Cargas y Gastos 146.838 89.046 80.955 55.039Resultado en la Venta de Mercaderias 34.943 60.714 – –Otros 364.957 302.752 98.879 77.134TOTAL 1.326.459 902.807 581.728 310.614
20. OTROS INGRESOS OPERATIVOS
R$ mil
BRADESCO CONSOLIDADO BRADESCO MÚLTIPLO2001 2000 2001 2000
Rentas de Cambio 4.816.412 1.841.238 4.334.927 1.538.759Gastos de Cambio (2.771.320) (969.004) (2.519.439) (796.281)Resultado de Operaciones de Cambio 2.045.092 872.234 1.815.488 742.478Ajustes:–Rentas de Financiaciones a la Exportación (1) 18.854 29.312 10.026 4.269–Rentas de Financiaciones de Monedas Extranjeras (1) 517.296 219.793 385.090 126.106– Gastos de Obligaciones con Banqueros en el Exterior (2) (2.343.902) (900.044) (2.034.343) (710.000)
Resultado Ajustado de Operaciones de Cambio 237.340 221.295 176.261 162.853
17. RESULTADO DE CAMBIO
(1) Se refieren a las Rentas de Financiaciones a la Exportación y Financiaciones de Moneda Extranjera, clasificads en Ingresos de Operaciones de Crédito.
(2) Se refieren a los Gastos de Obligaciones con Banqueros en el Exterior relativos a los recursos de financiaciones de Adelantos de Contratos de Cambio y Financiaciones a la
Importación clasificados en Gastos de Operaciones de Préstamos y Traspasos.
Para efectos de demostrar el resultado global líquido de este segmento presentamos a seguir la composición del Resultado de Operaciones deCambio y algunos ajustes para una mejor presentación del resultado efectivo:
Notas Explicativas a los Estados Financieros
51
23. RESULTADO NO RECURRENTE/EXTRAORDINARIO EN EL EJERCICIO 2000
R$ milBRADESCO
CONSOLIDADOResultado de la venta de inversión en Bradesplan (Nota 8 d) 537.153Resultado de la operaçion con BUS – Serviços de Telecomunicações S.A. 316.968Gasto con ATS (a) (85.452)Provisión adicional sobre acciones (176.364)Provisión adicional sobre la cartera de títulos y valores mobiliarios (Nota 4) (148.300)Crédito Fiscal sobre el resultado no recurrente/extraordinario (43.192)TOTAL. 400.813
a) Valor determinado en la convención colectiva de los empleados del Sector Bancario, se pagó el valor adicional por Tiempo de Servicio a los empleados que adhirieron a la cláusula específica dela convención.
24. BENEFÍCIOS A EMPLEADOS
Conforme lo exigido en la Deliberación no 371 de la CVM, presentamos a continuación las informaciones siguientes:El Banco Bradesco y sus controladas no mantienen:• Beneficios de despido;• Remuneración en acciones y títulos equivalentes a la participación patrimonial (stock options);• Beneficios de largo plazo; y• Beneficios post-empleo, excepto los planes de previsión privada que describiremos a continuación:
El Banco Bradesco y sus controladas mantienen planes de jubilación complementaria para sus empleados y dirigentes, en las modalidades de benefíciosdefinido y de contribución definida (PGBL), administrados por Bradesco Vida e Previdência S.A., así como Boavista Prev - Fundo de Pensão Multipatrocinado(relativos a los empleados de Boavista), y por la Fundación Baneb de Seguridad Social – BASES (relativos a los empleados del Banco Baneb), que estánintegralmente cubiertos por reservas técnicas.
A los participantes del plan de beneficio de “Bradesco” se les ofreció la posibilidad de adherir al plan de contribución definida (PGBL), quedando aseguradoa los adherentes los derechos acumulados en el plan de beneficio definido.
La controlada Banco Baneb y sus controladas son patrocinadoras del plan de jubilación complementario, de beneficio definido, a través de la FundaciónBaneb de Seguridad– BASES (relativos a los ex-empleados de Baneb) y con base en el parecer del actuario independiente del plan, el valor presente de lasobligaciones actuariales del plan alcanza los R$ 205.743 mil, que están cubiertos por los activos del plan que suman R$ 220.356 mil, lo que resulta en unactivo actuarial neto, no reconocido en la patrocinadora, por un valor de R$ 14.613 mil. Las premisas adoptadas fueron las siguientes: Método deEvaluación Actuarial – Crédito Unitario Proyectado; Tasa de retorno a largo plazo de los activos –11,3 % a.a.; Tasa de descuento – 11,3 % a.a.; Índice deaumento de los niveles de remuneración – 8,2 % a.a.; Tasa de inflación de largo plazo – 5 % a.a.
Los planes de la Crediprev (relativos a los ex-empleados del Banco Credireal), pasaron por un proceso de retirada de patrocinio, concretizado el 8.11.2001.No se reconocieron ganancias o pérdidas significativos en las patrocinadoras provenientes del processo de retirada de patrocinio.
Los recursos garantizadores de los planos de previsión son investidos de acuerdo con la legislación pertinente (títulos públicos y privados, acciones decompañias abiertas e inmuebles.
El 31 de diciembre de 2001, los gastos con contribuciones efectuadas durante el ejercicio totalizaron R$ 132.556 mil (31 de diciembre de 2000 – R$196.836 mil), siendo los de Bradesco Múltiplo de – R$ 89.031 mil (31 de diciembre de 2000 – R$ 127.510 mil).
R$ mil
BRADESCO CONSOLIDADO BRADESCO MÚLTIPLO2001 2000 2001 2000
Otros Gastos Financieros 843.412 477.870 116.796 88.773Gastos com Pérdidas Diversas 331.487 147.494 321.333 144.498Amortización de plusvalía 143.229 71.603 102.103 69.845Costo de los Servicios Prestados 135.346 165.619 – –Gastos de Otras Provisiones Operativas 53.281 59.349 72.964 59.311Otros 324.609 453.133 226.689 173.694TOTAL 1.831.364 1.375.068 839.885 536.121
R$ mil
BRADESCO CONSOLIDADO BRADESCO MÚLTIPLO2001 2000 2001 2000
Constitución/Reversión de Provisiones no Operativas (38.601) (122.118) (62.785) (3.365)Ganancia (Pérdida) en la Enajenación de Valores, Bienes e Inversiones (28.106) (82.722) (86.552) (117.876)Rentas de Alquileres 6.385 3.793 6.148 –Otros (23.398) 77.327 8.475 10.823TOTAL (83.720) (123.720) (134.714) (110.418)
22. RESULTADO NO OPERATIVO
Notas Explicativas a los Estados Financieros
21. OTROS GASTOS OPERATIVOS
52
b) Composición de la cuenta de resultado del impuesto a la renta y contribución social:
R$ mil
IMPUESTOS DIFERIDOS BRADESCO CONSOLIDADO BRADESCO MÚLTIPLO2001 2000 2001 2000
Constitución/Realización, en el semestre, sobre adiciones temporarias 267.338 265.370 162.736 360.802Constitución/Utilización de saldos iniciales de:Base negativa de contribución social (13.905) (5.902) – –Pérdida fiscal (118.664) (46.901) – –Constitución en el período sobre:Base negativa de contribución social 5.000 1.887 – –Pérdida fiscal 10.869 34.186 – –Subtotal 150.638 248.640 162.736 360.802Impuestos CorrientesImpuesto a la renta y contribución social debidos (652.895) (550.608) (1.083) (124.870)Impuesto a la renta y contribución social sobre ganancia no recurrente – 43.192 – 47.621Subtotal (652.895) (507.416) (1.083) (77.249)Impuesto a la renta y contribución social del semestre (502.257) (258.776) 161.653 283.553
c) Origen de los créditos tributarios de impuesto a la renta y contribución social diferidos:
R$ mil
BRADESCO CONSOLIDADO BRADESCO MÚLTIPLO2001 2000 2001 2000
Provisión para créditos de liquidación dudosa 1.525.523 1.365.171 1.119.512 996.262Provisión para contingencias civiles 67.450 87.167 49.733 59.958Provisión para contingencias fiscales 426.726 382.344 251.055 224.317Provisión laboral 143.852 154.719 87.799 96.580Provisión para la desvalorización de títulos e inversiones 368.053 304.667 159.414 153.869Provisión para desvalorización de bienes que no son de uso 56.660 55.140 39.050 37.776Pérdidas fiscales y bases negativas de contribución social 350.092 466.792 – –Otros 116.136 87.854 61.706 36.771Créditos Tributarios (Nota 7b) 3.054.492 2.903.854 1.768.269 1.605.533- Proporción de los Créditos Tributarios sobre el Patrimonio Neto 31,3% 35,9% 18,1% 19,8%- Proporción de los Créditos Tributarios sobre o Activo Total 2,8% 3,1% 2,1% 2,5%
Los créditos tributarios fueron registrados considerando el historial de rentabilidad del Bradesco y están clasificados en el activo circulante yrealizable a largo plazo de acuerdo con la expectativa de su realización. La previsión es de que el plazo de realización de las perdidas fiscales ybases negativas de contribución social ocurra antes de 3 años. Los créditos tributarios, originados de la provisión para créditos de liquidacióndudosa y la provisión para perdidas de títulos e inversiones, tienen un plazo de realización promedia estimada de 18 meses. Los demás créditostributarios originados de diferencias temporarias, tienen un plazo de realización promedia estimada de 24 meses. No fueron activados créditosfiscales sobre las amortizaciones de plusvalías de inversiones en controladas.
R$ mil
BRADESCO CONSOLIDADO BRADESCO MÚLTIPLO2001 2000 2001 2000
Resultado antes del impuesto a la renta y contribución social 2.850.764 1.727.241 2.127.933 1.134.465Carga total del impuesto a la renta y de la contribución social a las alícuotas
del 25% e 9%, respectivamente. (969.260) (587.262) (723.497) (385.718)Efecto de las adiciones y exclusiones en el cálculo de los tributosParticipaciones en asociadas y controladas 102.455 85.713 632.759 578.469Participación de los empleados en la ganancia 54.299 37.785 40.615 26.746Gastos no deucibles netos de ingresos no tributables (32.640) (76.567) (68.415) (49.656)Intereses sobre el capital proprio (pagados y provisionados) 273.124 241.155 273.124 241.155Intereses sobre el capital propio (recibidos) (8.266) (3.210) – (117.423)Otros valores 78.031 43.610 7.067 (10.020)Impuesto a la renta y contribución ssocial del semestre (502.257) (258.776) 161.653 283.553
25. IMPUESTO A LA RENTA Y CONTRIBUCIÓN SOCIAL
a) Demostración del cálculo de las cargas con impuesto a la renta y contribución social:
Notas Explicativas a los Estados Financieros
53
R$ milBRADESCO CONSOLIDADO BRADESCO MÚLTIPLO
Divulgación DivulgaciónAnterior Reclasificacciones Reclasificado Anterior Reclasificacciones Reclasificado
ACTIVOCirculante y Realizable a Largo PlazoTítulos y Valores Mobiliarios – Cartera
Propia 20.540.406 1.203.518 21.743.924 – – –Títulos y Valores Mobiliarios – Provisión
para Desvalorizaciones (493.269) (177.597) (670.866) – – –PermanenteParticipaciones en Asociadas y Controladas –
en el País (1) 575.795 113.207 689.002 – – –Otras Inversiones (1) 1.842.041 (1.316.725) 525.316 – – –Provisión para Perdidas (1) (560.985) 177.597 (383.388) – – –Otras Inmovilizacioes de Uso (2) 2.465.059 240.518 2.705.577 1.604.899 240.518 1.845.417Depreciación Acumulada (2) (2.045.392) (134.939) (2.180.331) (1.368.007) (134.939) (1.502.946)Gastos de Organiazación y Expansión (2) 972.235 (240.518) 731.717 702.406 (240.518) 461.888Amortización Acumulada (2) (526.356) 134.939 (391.417) (356.039) 134.939 (221.100)TOTAL DEL ACTIVO 94.878.483 – 94.878.483 64.377.649 – 64.377.649
26. RECLASIFICACIONES CON FINES COMPARATIVOS
Para una mejor comparación de los estados financieros, fueron efectuados reclasificamos en los saldos de 2000 visando la adecuación a losprocedimientos/clasificaciones contabiles en el presente ejercicio.
R$ milBRADESCO CONSOLIDADO BRADESCO MÚLTIPLO
Divulgación DivulgaciónAnterior Reclasificacciones Reclasificado Anterior Reclasificacciones Reclasificado
INGRESOS DE LA INTERMEDIACIÓN FINANCIERA 14.744.941 774.067 15.519.008 8.966.410 56.558 9.022.968
Operaciones de Crédito (3) (4) 7.238.505 549.240 7.787.745 5.678.334 56.558 5.734.892Resultado de Operaciones con Títulos
y Valores Mobiliarios (3) 5.897.659 224.827 6.122.486 – – –GASTOS DE LA INTERMEDIACIÓN
FINANCIERA 8.511.045 621.092 9.132.137 – – –Operaciones de Captaciones en el Mercado (3) 5.125.167 396.240 5.521.407 – – –Operaciones de Préstamos y Traspassos (3) 1.933.873 224.852 2.158.725 – – –RESULTADO BRUTO DA INTERMEDIACIÓN
FINANCIERA 6.233.896 152.975 6.386.871 2.178.933 56.558 2.235.491OTROS INGRESOS/GASTOS
OPERATIVOS (4.382.935) (152.975) (4.535.910) (934.050) (56.558) (990.608)Resultado de Participaciones en Asociadas
y Controladas (3) 252.098 (95.798) 156.300 – – –Otros Ingresos Operativos (3) 884.828 17.979 902.807 – – –Otros Gastos Operativos (3) (4) (1.299.912) (75.156) (1.375.068) (479.563) (56.558) (536.121)UTILIDAD NETA 1.740.165 – 1.740.165 1.740.165 -– 1.740.165
(1) Transferencia de las acciones garantizadoras de reservas técnicas de las empresas de Seguros, Capitalización y Previsión, y de las respectivas provisiones para pérdidas en inversiones, del activo
permanente para el activo circulante.
(2) Transferencia de los gastos con bienfactorías en bienes de terceros, y suya respectivas amortizaciones acumuladas, del activo diferido para el activo inmovilizado.
(3)Distribución en las líneas del Estado de Resultado Consolidado, de la variación cambiaria sobre las inversiones en el exterior, en el valor del R$ 95.798 mil, efectuada de acuerdo con la natureza
de las respectivas cuentas patrimoniales. El efecto de la variación cambiaria sobre las inversiones en el exterior al 31de diciembre de 2001, montan R$ 230.572 mil y también eston distribuidos en
las líneas del Estado de Resultado.
(4) Reclasificaciones de los gastos con descuentos concedidos en renegociaciones de operaciones de crédito para otros gastos operativos, de acuerdo con la carta circular no 2.988 de 4 de
diciembre de 2001 del Banco Central de Brasil.
Notas Explicativas a los Estados Financieros
54
R$ mil
BRADESCO CONSOLIDADO BRADESCO MÚLTIPLO
2001 2000 2001 2000
ACTIVIDADES OPERATIVAS
UTILIDAD NETA 2.170.130 1.740.165 2.170.130 1.740.165
AJUSTES PARA RECONCILIAR LA UTILIDAD NETA A LA CAJA NETAPROVENIENTE (INVERTIDA) EN ACTIVIDADES OPERATIVAS:
Provisión para Créditos de Liquidación dudosa 2.010.017 1.451.912 1.783.184 1.343.492Provisión/Reversión para Pérdidas en Aplicacciones Interfinancieras
de Liquidez,y Valores Mobiliarios e Inversiones 170.964 152.063 10.831 312.469Variación de las Provisiones Técnicas de Seguros, Previsión y Capitalización 3.492.217 3.001.118 – –Depreciaciones y Amortizaciones 532.524 493.851 337.967 288.912Resultado de Participaciones en Asociadas y Controladas (70.764) (156.300) (1.861.056) (1.701.379)Otros (8.642) (886) 166.718 69.160VARIACIÓN DE ACTIVOS Y OBLIGACIONES:
(Aumento) reducción en Aplicaciones Interfinancieras de Liquidez (1.563.147) 282.323 (4.269.477) (1.290.351)(Aumento) reducción en Títulos y Valores Mobiliarios (7.435.552) (3.695.803) (4.514.024) 1.554.090(Aumento) reducción en Relaciones Interfinancieras. 61.420 105.156 11.481 40.063Aumento en Relaciones Interdependencias (206.120) (38.022) (186.867) (36.312)Aumento en Operaciones de Crédito. (5.368.892) (9.517.567) (5.126.795) (6.522.916)(Aumento) Reducción en Operaciones de Leasing. 359.835 (42.846) – –(Aumento) reducción en Primas de Seguros a Recibir (176.889) 175.945 – –(Aumento) reducción en Otros Créditos. 160.033 (3.938.162) (504.288) (3.210.943)(Aumento) reducción en Otros Valores y Bienes. (16.792) (30.022) 33.106 (3.592)Baja de la Provisión para Créditos de Liquidación Dudosa. (1.575.923) (852.446) (1.332.335) (617.899)(Reducción) aumento en Provisiones Técnicas de Seguros,
Capitalización y Previsión. 23.144 (226.972) – –Aumento en Otras Obligaciones 466.118 2.543.829 646.986 2.197.971(Reducción) aumento en Resultados de Ejercicios Futuos (25.612) 17.089 2.063 (741)CAJA NETA PROVENIENTE (APLICADA) EN ACTIVIDADES
OPERATIVAS (7.001.931) (8.535.575) (12.632.376) (5.837.811)
ACTIVIDADES DE INVERSIONES
(Aumento) reducción en Depósitos Obligatórios en el Banco Central de Brasil (57.834) 1.336.291 (171.232) 1.113.772
Enajenación de Bienes no de uso Propio 169.000 160.861 91.794 99.800Enajenación de Inversiones 729.355 2.196.952 1.950.384 1.314.974Enajenación de Inmovilizado de Uso 123.315 145.871 16.498 35.088Enajenación de Inmovilizado de Arrendamiento 1.243 5.748 – –Reducción del Diferido 26.026 229.909 633 1.356Adquisición de Bienes no de uso Propio (177.521) (140.431) (118.869) (82.499)Adquisición de Inversiones. (278.280) (873.014) (3.931.783) (1.425.305)Adquisición de Inmovilizado de Uso (685.723) (673.343) (409.854) (395.741)Adquisición de Inmovilizado de Arreiendo (40.780) (2.664) – –Aplicações en el Diferido. (255.297) (810.943) (165.487) (120.090)Intereses sobre el Capital Propio / Dividendos Recibidos 24.350 65.710 395.412 1.535.975CAJA NETA APLICADA EN ACTIVIDADES
DE INVERSIONES (422.146) 1.640.947 (2.342.504) 2.077.330
ACTIVIDADES DE FINANCIACIONES
Aumento en Depósitos 4.615.320 1.745.029 6.467.322 943.992Aumento en Captaciones en el Mercado Abierto 1.948.977 4.294.062 6.810.761 2.039.420Aumento (reducción) en Recursos por Emisión de Títulos 690.239 (517.173) 874.910 (57.265)Aumento en Obrigaciones por Préstamos y Traspasos 2.365.733 2.494.663 2.657.571 1.618.397Aumento de Capital 400.500 1.411.500 400.500 1.411.500Reducción de Capital por Cisión – (993.218) – (993.218)Plusvalía en la Suscripción de Acciones 7.435 19.002 7.435 19.002Intereses sobre el Capital Propio y Dividendos pagados o provisionados (848.722) (778.646) (848.722) (778.646)Adquisiciones de Acciones Propias. (53.599) (75.820) (53.599) (75.820)Variación de la Participación de los Accionistas Minoriarios 42.328 (190.447) – –CAJA NETA PROVENIENTE (APLICADA) EN
ACTIVIDADES DE FINANCIACIÓN 9.168.211 7.408.952 16.316.178 4.127.362
AUMENTO EN DISPONIBILIDADES, NETA 1.744.134 514.324 1.341.298 366.881
MODIFICACIONES DE LAS DISPONIBILIDADES, NETA
Inicio del Período 1.341.653 827.329 1.109.647 742.766Fin del Período 3.085.787 1.341.653 2.450.945 1.109.647
Notas Explicativas a los Estados Financieros
27. ESTADO DEL FLUJO DE CAJA
Con el objetivo de informar mejor a los usuarios de los estados financieros, presentamos a continuación el estado del flujo de caja preparado con base en el método
indirecto, estando sus informaciones presentadas de acuerdo con las definiciones del Plan Contable de las Instituciones del Sistema Financiero Nacional - COSIF.
55
28. OTRAS INFORMACIONES
a) Depósitos y títulos vinculados al Banco Central se refieren a depósitos obligatorios, principalmente sobre depósitos a la vista y de caja de ahorro.
b) A La Organización Bradesco administra fondos de inversión, cuyos patrimonios netos al 31 de Diciembre de 2001 tienen un monto R$ 41.904.875 mil
(2000 - R$ 38.097.111 mil), BRADESCO MÚLTIPLO - R$ 41.551.061 mil (2000 - R$ 35.056.568 mil).
c) El 18 de Octubre de 2001 el Banco Central de Brasil autorizó al Banco Bradesco S.A. a adquirir la totalidad de las acciones representativas de Capital del
Banque Banespa International S.A., con sede en Luxemburgo, que se integrará a la organización Bradesco así que las autoridades gubernamentales del
Gran Ducado homologuen la operación.
d) El Banco Bradesco S.A. , en conjunto con el Banco do Brasil S.A., el Banco ABN AMRO REAL S.A. y Visa, firmaron una declaración de principios con el
propósito de crear una empresa dedicada al sector de Vales Beneficios Sociales, destacándose la compra de alimentos, comidas y servicio de transportes y
Vales de Administración de Recursos de Terceros con destaque para combustibles y peaje en la forma de tarjeta plástica de pago con banda magnética y/o
microcircuito integrado. La constitución de la sociedad se procesará con la elaboración de acuerdos definitivos, aprobación por parte de los órganos de la
administración de las empresas involucradas y demás autoridades reguladoras y la formalización de registros y de autorizaciones exigidas por ley.
e) El Banco Bradesco S.A. y Ford Credit Holding Brasil Ltda. el 3 de enero 2002, firmaron una asociación con el objetivo de ampliar la base de clientes y la
participación en el mercado al consumidor en el sector de financiaciones de vehículos en el País, a través del Banco BCN S.A., y la adquisición de la totalidad
del capital social de Ford Leasing S.A. – Arrendamento Mercantil, por parte del Continental Banco S.A., así como la adquisición de los créditos y demás
derechos de la Cartera de Préstamos de CDC del Banco Ford S.A.
f) El 08 de enero de 2002, el Banco Bradesco S.A. firmó un memorándum de entendimientos con el Deutsche Bank investimientos DTVM S.A., empresa
responsable de la administración y gestión de fondos de inversiones y carteras administradas.
g) El Banco Bradesco S.A., el 13 de enero de 2002 celebró un Contrato Particular de Compromiso de Compra y Venta de acciones y acuerdos con los
controladoras del Banco Mercantil São Paulo S.A. (Mercantil) con el objetivo de adquirir su control acccionario, envolviendo tambiém a las empresas pro el
Mercantil, en Brasil y en el Exterior. La operación aún tiene que ser aprobada por el Banco Central de Brasil.
h) El 24 de enero de 2002, el Banco Bradesco S.A. adquirió mediante subasta de privatización realizada en la Bolsa de Valores de Río de Janeiro, el Central
de las Acciones del Banco do Estado do Amazonas – BEA, institución con sede en la ciudad de Manaus, Estado do Amazonas.
Notas Explicativas a los Estados Financieros
56
Cidade de Deus, Osasco, SP, 1 de febrero de 2002
Consejo de Administración
Presidente Directores de Departamento Directores RegionalesLázaro de Mello Brandão Adineu Santesso Ademar Monteiro de Moraes
Airton Celso Exel Andreolli Airton MartelloVice Presidente Alfredo Antônio Lima de Menezes Alexandre da Silva GlüherAntônio Bornia André Rodrigues Cano Altair Antônio de Souza
Antônio Carlos Del Cielo Aurélio Guido PaganiMiembros Candido Leonelli Claudio Fernando ManzatoDurval Silvério Carlos Laurindo Barbosa Edson Pereira dos SantosEdson Borges Carlos Roberto Parenti Elias Rodrigues MalheiroDorival Antônio Bianchi Denise Pauli Pavarina de Moura Idevalter BorbaJoão Aguiar Alvarez Domingos Figueiredo de Abreu João Ceschi SobrinhoDenise Aguiar Alvarez Valente Douglas Tevis Francisco José Antônio Salmazi
Hélio Machado dos Reis Josué Augusto PanciniDirectoria Jair Delgado Scalco Laércio Carlos de Araújo Filho
João Batistela Biazon Luiz Carlos de CarvalhoDirectores Ejecutivos João Cariello de Moraes Filho Maria Eliza Sganserla
José Carlos Perri Paulo de Tarso MonzaniDirector Presidente José Luiz Rodrigues Bueno Paulo Ricardo da Silva BarraMárcio Artur Laurelli Cypriano Karl Heinz Kern Raimundo Nonato Ribeiro
Kazuhiro Yano Renaud Roberto TeixeiraDirectores Vice Presidentes Luiz Alves dos Santos Roberto José BarbariniAgeo Silva Luiz Fernando Ceruli Sebastião Carlos Pereira da SilvaDécio Tenerello Luiz Fernando Peres Siladelfo Rodrigues GuerraLaércio Albino Cezar Marcos BaderArnaldo Alves Vieira Mário Luiz LancellottiLuiz Carlos Trabuco Cappi Milton Clemente JuvenalSérgio Socha Nelson Lopes de OliveiraJulio de Siqueira Carvalho de Araujo Osvaldo Corrêa Fonseca
Ricardo DiasDirectores Gerentes Roberto Elias Abud SqueffArmando Trivelato Filho Romulo Nagib LasmarCarlos Alberto Rodrigues Guilherme Sérgio Alexandre Figueiredo ClementeJosé Alcides Munhoz Sérgio SztajnJosé Guilherme Lembi de Faria Toshifumi MurataLuiz Pasteur Vasconcellos MachadoMilton MatsumotoOzias CostaCristiano Queiroz BelfortMilton Almicar Silva VargasSérgio de OliveiraOdair Afonso RebelatoAurélio Conrado Boni
Departamento de Contabilidad GeneralJosé Roberto Aparecido Nunciaroni
TC-CRC 1SP073877/O-2
Consejo de Administración y Directorio
57
Dictamen de los auditores independientes
Señores del
Consejo de Administración y Accionistas del
Banco Bradesco S.A.
Osasco - SP
Examinamos el balance general del Banco Bradesco
S.A. y el balance general consolidado del Banco
Bradesco S.A. y sus controladas, al 31 de diciembre
de 2001 y los respectivos estados de resultados, de
cambios en el patrimonio neto y de los orígenes y
aplicaciones de recursos, correspondientes al
ejercicio finalizado en esa fecha, elaborados bajo la
responsabilidad de su administración. Nuestra
responsabilidad es la de expresar una opinión sobre
esos estados financieros.
Nuestros exámenes se realizaron de acuerdo con las
normas de auditoria normalmente aplicadas en
Brasil e incluyeron lo siguiente: (a) la planificación
de los trabajos, considerando la importancia de los
saldos, el volumen de las transacciones y los sistemas
contable y de controles internos del Banco y sus
controladas; (b) la constatación, basada en pruebas,
de las evidencias y de los registros que sirven de base
a los valores y a las informaciones contables
divulgados; y (c) la evaluación de las prácticas y de
las estimaciones contables más representativas
adoptadas por la administración del Banco y sus
empresas controladas, así como de la presentación
de los estados financieros considerados en conjunto.
Los estados financieros de las empresas consolidadas
descritas en el ítem 1 de la Nota Explicativa no 2e a
los estados financieros, relativos al ejercicio
finalizado el 31 de diciembre de 2001, fueron
examinados por otros auditores independientes,
cuyos dictámenes nos fueron proporcionados y
nuestra opinión, en lo que se refiere a los valores de
esas empresas, se basa solamente en los dictámenes
de los referidos auditores independientes.
En nuestra opinión, basada en nuestros exámenes y
en los dictámenes de otros auditores independientes,
los estados financieros anteriormente citados
representan, adecuadamente, en todos los aspectos
significativos, la posición patrimonial y financiera
del Banco Bradesco S.A. y la posición patrimonial y
financiera consolidada del Banco Bradesco S.A. y sus
controladas al 31 de diciembre de 2001, los
resultados de sus operaciones, los cambios en su
patrimonio neto y los orígenes y aplicaciones de sus
recursos correspondientes al ejercicio finalizado en
aquella fecha, de acuerdo con las prácticas contables
emanadas de la legislación societaria brasileña.
Los estados financieros del Banco Bradesco S.A. y los
estados financieros consolidados del Banco Bradesco
S.A. y sus controladas, relativos al ejercicio finalizado
el 31 de diciembre de 2000, fueron examinados por
otros auditores independientes que, sobre ellos,
emitieron un dictamen sin salvedades, con fecha 2
de febrero de 2001.
1 de febrero de 2002
KPMG Auditores Independentes
CRC 2SP014428/O-6
José Marcelo Bessan Alberto Spilborghs Neto
Contador Contador
CRC 1SP129705/O-0 CRC 1SP167455/O-0
1
Press Release
DESTAQUES ESTRATÉGICOS DEL 4o TRIMESTRE DE 2001
• Comienzo de las negociaciones de ADRs (American Depositary Receipts) deBradesco en la Bolsa de Valores de Nueva York – NYSE.
• Asociación con el Banco do Brasil S.A., Banco ABN AMRO Real S.A. y Visa in losector de Vales Beneficios Sociales.
UTILIDAD NETA Y PATRIMONIO NETO
En el ejercicio de 2001, Bradesco obtuvo una Utilidad Neta de R$ 2,170 mil millones,superior en el 62,0% a la Utilidad Recurrente del ejercicio de 2000, que fue de R$ 1,339mil millones.
En el 4o trimestre la Utilidad Neta fue R$ 610 millones, superando en un 17,7% laUtilidad obtenida en el trimestre anterior.
La rentabilidad sobre el Patrimonio Neto final fue del 22,2% en el ejercicio y 27,4% en eltrimestre.
El retorno sobre los Activos Consolidados final fue del 2,0% en el ejercicio y 2,2% eltrimestre anualizado.
La Utilidad Neta por lote de mil acciones fue de R$ 1,51 y el valor patrimonial de R$6,78.
El Patrimonio Neto Administrado representa 9,0% de los Activos Consolidados.
Los Impuestos y Contribuciones, inclusive los de la previsión, pagados y a pagar a lasarcas públicas, provenientes de las principales actividades, alcanzaron en el ejercicio elmonto de R$ 2,063 mil millones, lo que representa el 95,1% del a Utilidad Neta delejercicio de 2001.
ACTIVOS
Los Activos consolidados sumaron R$ 110,116 mil millones, con un crecimiento del16,1% en relación al ejercicio de 2000 y del 2,5% en relación septiembre de 2001.
Las Operaciones de Crédito, incluyendo Adelantos sobre contratos de Cambio y ArriendoMercantil, sumaron al 31 de diciembre de 2001 R$ 44,444 mil millones, con uncrecimiento del 14,3% en relación a diciembre de 2000.
Los inmuebles de uso de la Organización Bradesco, presentan un mayor valor nocontabilizado de R$ 1.006 millones.
INGRESOS Y GASTOS
El Resultado Bruto de la Intermediación Financiera creció el 26,8% en relación alejercicio de 2000 y el 16,8% en comparación al 3er trimestre.
El Margen Financiero creció el 29,0% en relación al ejercicio de 2000 y el 18,9% si secompara el 4o trimestre con el 3er trimestre.
2
Los Ingresos de Prestación de Servicios crecieron el 14,1% en el ejercicio de 2001, comoconsecuencia, básicamente, de la expansión de la base de clientes en un 11.1%,contribuyendo, principalmente a impulsar los servicios de Cuenta Corriente, Tarjetas deCrédito y Servicios de Cobranza.
Los Ingresos de Primas de Seguros, Planes de Previsión y Capitalización alcanzaron losR$ 8,959 mil millones, un aumento del 29,5% en relación al ejercicio de 2000.
Los Gastos de Personal en el ejercido fueron de R$ 3,389 mil millones; con crecimientodel 9,0% en relación al mismo período del año anterior, debido, básicamente, alaumento en los niveles salariales, provenientes del acuerdo colectivo de la categoría y laadquisición del Banco Boavista en octobre de 2000.
Los Gastos Administrativos en el ejercicio fueron de R$ 3,436 mil millones, uncrecimiento del 15,4% en el ejercicio, debido, básicamente, a la expansión de nuestraRed de Atención, la consolidación del Banco Boavista S.A., y el crecimiento de la base declientes.
El Resultado Operativo fue de R$ 2,934 mil millones, con crecimiento del 58,5% enrelación al mismo período del año anterior y del 43,2% si se compara con el 3er
trimestre.
RECURSOS CAPTADOS Y ADMINISTRADOS
Los Recursos Captados y Administrados por Bradesco alcanzaron el monto de R$154,727 mil millones, con un crecimiento del 16,1% en relación a diciembre de 2000.
Los depósitos totales finalizaron el año con una evolución del 12,7% en relación adiciembre de 2000, alcanzando los R$ 41,084 mil millones.
Las Obligaciones por Préstamos y Traspasos alcanzaron los R$ 14,034 mil millones conun crecimiento del 20,3% en relación al ejercicio de 2000.
En diciembre de 2001 Bradesco captó R$ 970 millones a través de la DeudaSubordinada, de los cuales, R$ 626 millones fueron en moneda nacional y R$ 344millones en moneda extranjera.
Los Fondos Administrados por Bradesco totalizaron al 31 de diciembre 2001 un monto deR$ 41,905 mil millones, con una evolución del 10% en relación a diciembre de 2000.
Las Carteras Administradas totalizaron R$ 17,137 mil millones, con un crecimiento del15,0% en relación a diciembre de 2000.
Las Provisiones Técnicas de Seguros, Previsión y Capitalización alcanzaron un monto deR$ 13,853 mil millones, lo que representa un crecimiento del 34% en relación adiciembre de 2000.
3
PRINCIPALES ÍNDICES
El Patrimonio Neto Administrado representa el 9,0% de los Activos Consolidados.
El Índice de Solvencia alcanzó el 15,4% en el Consolidado Financiero y el 13,8% en elConsolidado total, ambos, superiores al porcentaje mínimo del 11% establecido por elConsejo Monetario Nacional y del 8% recomendado internacionalmente por el Comité deBasilea.
El Índice de Eficiencia operativa el 31.12.2001 se situó el 54,34% mejor que 60,5% en2000. En lo 4er trimestre de 2001, el índice fue de 50,2% y 56,8% en lo 3er trimestre de2001.
El Índice de Inmovilización al término del ejercicio de 2001, calculado de acuerdo con ladeterminación del BACEN, es del 48,4% en el consolidado total y del 53,8% en elconsolidado financiero, bastante inferior al límite del 70% del Patrimonio Neto Ajustado.
RED DE ATENCIÓN
Al final del ejercicio de 2001, la red de Atención Bradesco se componía de 2.610Agencias en el país, (2.405 Bradesco, 204 BCN y 1 Continental Banco), presentes en1.391 municipios brasileños. Entre ellas, 88 se inauguraron durante el año, además delas Agencias Baneb incorporadas a la Red.
Bradesco cuenta también con 5 Agencias en el Exterior: 1 en Nueva York, 3 en GranCaimán (Bradesco, BCN y Boavista) y 1 en Nassau, Bahamas (Boavista). Cuenta demáscon 2 subsidiarias en el Exterior: Banco Bradesco Argentina S.A., en Buenos Aires yBoavista Banking Ltd., en Nassau.
Los Clientes Bradesco también tienen a su disposición 20.078 máquinas de Auto-Atención de la Red BDN- Bradesco Día y Noche, de las cuales 2.078 fueron instaladasdurante el año, 1.267 Puntos Externos de la Red BDN, 39 Filiales de ContinentalPromotora de Vendas, empresa del Continental Banco S.A., presente en más de 10.500puntos de reventa de vehículos y tiendas de muebles y decoraciones, telefonía celular einformática.
En el año 2001, más de 3,769 millones de usuarios entraron al Bradesco InternetBanking, lo que representa un crecimiento de más del 77% en relación al año anterior.Este servicio ofrece más de un centenar de modalidades de operaciones y ocupa la 3ªposición mundial de acuerdo con el criterio número de clientes/usuario.
El ShopInvest alcanzó marcas considerables en 2001 con 356 mil usuarios registrados y234 mil transacciones realizadas, lo que representa un crecimiento del 58% en relaciónal año anterior.
El ShopCredit, sitio de Préstamos y Financiaciones del Banco, registró a finales de 20012,1 millones de accesos y un número de 204 mil transacciones/operaciones realizadas.
RECURSOS HUMANOS
La estructura de personal de la organización Bradesco reúne en total 65.713 empleados,siendo 51.633 en Bradesco y 14.080 en las empresas controladas.
4
Bradesco desarrolla un amplio programa de entrenamiento para su plantilla deempleados, con el objeto de obtener una constante mejora en la calidad de la atención yla eficiencia en la organización. En 2001 se realizaron 1.026 cursos, que formaron 7.972grupos, con un total de 214.400 participantes, generando una inversión del orden de R$37,3 millones en 2001 contra R$ 29,1 millones en 2000.
Al final del ejercicio se destaca la importancia de los beneficios asistenciales dirigidos deforma directa a la mejora de la calidad de vida, el bienestar y la seguridad de losempleados y sus dependientes. Con un total de 170.579 vidas, durante el año seproporcionaron 2,791 millones de atenciones médicas y en hospitales además de 583atenciones odontológicas.
ACCIÓN SOCIAL DE LA ORGANIZACIÓN BRADESCO
En el Área Social, la Fundación Bradesco dirige sus actividades hacia la educación deniños, jóvenes y adultos. Con este objetivo mantiene 38 Escuelas en 25 de los 26Estados Brasileños y en el Distrito Federal, las que han sido instaladas de formaprioritaria en regiones con serios problemas socioeconómicos, proporcionando hastafines de 2001 enseñanza totalmente gratuita a 102 mil alumnos. A los alumnos de loscursos de educación infantil, enseñanza básica, secundaria profesional que en totalsuman 48.005, les brindó gratuitamente alimentación, uniforme, material escolar yasistencia médico-odontológica.
La fundación también ofrece cursos de capacitación profesional que poseen fuertesvínculos culturales y económicos en diversas regiones del país, tales como, TecnologíaGráfica, Agropecuaria, Gestión de Empresas, Informática, Diversión y Desarrollo, entreotros, con el objetivo de calificar a los participantes para que emprendan su propionegocio y conquisten mejores posiciones en el mercado de trabajo.
Las inversiones aplicadas en el Área Social en 2001 alcanzaron un total de R$ 112,087millones.
1
Análisis del Estado de Resultados (R$ millones)
Ingresos de Operaciones de Crédito y Leasing
Resultado de Operaciones con Títulos y Valores Mobiliarios
Resultado de Operaciones de Cambio
Resultado de las Aplicaciones Compulsorias
Gastos de Captaciones en el Mercado
01.01 a 31.12 Trimestre/2001
2001 2000 Variación % 4o Trim. 3er Trim. Variación %12.032 8.301 44,9 1.252 4.465 (72,0)
– La evolución es reflejo del aumento de la cartera de créditoen un 14,3%, impulsada parcialmente por la variacióncambiaria del 18,7% en 2001 contra el 9,3% en 2000, aliadoa la adquisición del Banco Boavista.
– La reducción es reflejo de la variación cambiaria negativa en el4° trimestre del –13,1% contra la variación positiva en el 3er
trimestre del 15,9%, afectando así las operaciones indexadas endólar. Los ingresos de las operaciones en Reais permanecerán enlos mismos niveles del trimestre anterior.
01.01 a 31.12 Trimestre/2001
2001 2000 Variación % 4o Trim. 3er Trim. Variación %7.097 6.122 15,9 1.186 2.507 (52,7)
– El crecimiento se debe básicamente a la variación cambiariapositiva en el período y al aumento en el volumen promediode la cartera, en especial de las Reservas Técnicas R$ 3,5 milmillones.
– La reducción en el resultado es consecuencia, principalmente, dela variación cambiaria negativa en el 4° trimestre, la reducción enlas tasas de CDI del 4,5% en el 3er trimestre para el 4,4% en el 4°trimestre, compensado parcialmente por la variación positiva en lacartera de renta variable.
01.01 a 31.12 Trimestre/2001
2001 2000 Variación % 4o Trim. 3er Trim. Variación %2.045 872 134,5 104 936 (88,9)
- El crecimiento es consecuencia, básicamente, de lavariación cambiaria del 18,7% en 2001 contra el 9,3% en2000. Ese efecto se reduce por los gastos de captación enel exterior, utilizados para financiar las operaciones deimportación y exportación, conforme demostrado en laNota Explicativa no 17.
- La reducción en el resultado es consecuencia,principalmente, de la variación cambiaria negativa en el 4o
trimestre de -13,1% contra la variación positiva en el 3er
trimestre del 15,9%. Ese efecto se reduce por los gastos decaptación en el exterior utilizados para financiar las
01.01 a 31.12 Trimestre/2001
2001 2000 Variación % 4o Trim. 3er Trim. Variación %238 224 6,4 63 66 (5,2)
– El aumento en el período se justifica por el aumento en laTR, índice que remunera el compulsorio sobre los depósitos deahorro, que fue del 2,1% en el ejercicio de 2000 para el2,3% en el ejercicio de 2001.
– La variación se debe a la reducción en el índice de la TR, quefue del 0,8% en el 3er trimestre para el 0,7% en el 4°trimestre.
01.01 a 31.12 Trimestre/2001
2001 2000 Variación % 4o Trim. 3er Trim. Variación %6.986 5.521 26,5 53 3.128 (98,3)
– El aumento se relaciona al aumento en el volumenpromedio de las captaciones, aliado al impacto de la variacióncambiaria sobre las captaciones con Títulos en el Exterior.
– La reducción se debe básicamente al menor gasto conoperaciones de captación en el exterior, en función de lavariación cambiaria negativa en el 4° trimestre del –13,1%contra la variación positiva en el 3er trimestre del 15,9%.
2
Análisis del Estado de Resultados (R$ millones)
Gastos con Operaciones de Préstamos y Traspasos
Gastos con Provisión para Créditos de Liquidación Dudosa
Ingresos de Prestación de Servicios
Primas de Seguros, Planes de Previsión y Capitalización
Variación de Provisiones Técnicas de Seguros, Previsión y Capitalización
01.01 a 31.12 Trimestre/2001
2001 2000 Variación % 4o Trim. 3er Trim. Variación %4.317 2.159 100,0 (490) 2.287 (121,4)
– El crecimiento se explica, básicamente, por la variacióncambiaria en las operaciones con préstamos en el exterior.Ajustándose a los gastos con Banqueros en el Exterior ( NotaExplicativa no 17), los valores pasarían a ser de R$ 1.259 en2000 y R$ 1.973 en 2001.
– La reducción en los gastos se debe principalmente a lavariación cambiaria negativa verificada en el 4° trimestre,sobre las operaciones con préstamos negativos y traspasos enel exterior.
01.01 a 31.12 Trimestre/20012001 2000 Variación % 4o Trim. 3er Trim. Variación %
(3.492) (3.001) 16,4 (1.310) (792) 65,4
– La variación en el período se relaciona al desempeño de lasprimas y de la recaudación, principalmente, en el ramo de laprevisión privada, donde se observa la composición de lasoperaciones y la política conservadora en la constitución dereserva.
– La variación en el período se relaciona al desempeño de lasprimas y de la recaudación, principalmente, en el ramo de laprevisión privada, donde se observa la composición de lasoperaciones y la política conservadora en la constitución dereserva.
01.01 a 31.12 Trimestre/2001
2001 2000 Variación % 4o Trim. 3er Trim. Variación %8.959 6.920 29,5 2.641 2.154 22,6
– La evolución en el período se debe básicamente al aumentosignificativo en las primas de seguros teniendo destaque losramos de Salud, Auto y Vida, mejora en la recaudación de losplanes de previsión privada y evolución de la cartera deCapitalización.
– El crecimiento proviene, principalmente, de la mejora en eldesempeño de la recaudaciones de contribuciones de losplanes de previsión privada.
01.01 a 31.12 Trimestre/2001
2001 2000 Variación % 4o Trim. 3er Trim. Variación %3.473 3.043 14,1 874 839 4,2
– El aumento es consecuencia, básicamente, de la expansiónen la base de clientes de 11,1 %, contribuyendoprincipalmente para impulsar los servicios de Tarjetas deCrédito en R$ 104, Operaciones de Crédito R$ 95, CuentaCorriente R$ 82 y Servicios de Cobranza R$ 45.
– El aumento de R$ 35 es consecuencia, básicamente, de losservicios de Cuenta Corriente por un valor de R$ 11 yOperaciones de Crédito R$ 12.
01.01 a 31.12 Trimestre/2001
2001 2000 Variación % 4o Trim. 3er Trim. Variación %2.010 1.452 38,4 620 483 28,3
– La evolución del gasto es compatible con el crecimiento delos ingresos de Operaciones de Crédito, destacandose laConstituición del R$ 130 de la PDD excedente.
– Expurgándose del 4º trimestre R$ 130 de PDD excedente, severifica que el gasto están en el mismo nivel del trimestreanterior.
3
Análisis del Estado de Resultados (R$ millones)
Rescates de Títulos de Capitalización
Gastos de Comercialización de Planes de Seguros y Previsión
Gastos con Beneficios y Rescates de Planes de Previsión
01.01 a 31.12 Trimestre/2001
2001 2000 Variación % 4o Trim. 3er Trim. Variación %(744) (355) 109,5 (213) (166) 28,7
– El aumento del gasto se debe a la evolución de la cartera yal rescate de series especiales de Títulos de Capitalización.
– La variación en el período básicamente está en función delos rescates de series especiales de Títulos de Capitalización.
01.01 a 31.12 Trimestre/2001
2001 2000 Variación % 4o Trim. 3er Trim. Variación %(689) (645) 6,9 (169) (178) (4,8)
– La variación fue consecuencia de la mejora en el desempeñode las ventas de los planes de previsión privada.
– La pequeña variación es compatible con el escalonamientode pagos de las comisiones.
01.01 a 31.12 Trimestre/2001
2001 2000 Variación % 4o Trim. 3er Trim. Variación %(1.370) (913) 50,0 (416) (324) 28,4
– La variación es consecuencia, básicamente, del aumento depagos de rescates de planes de previsión, en función de lascaracterísticas de los Planes PGBL’s, que le permite alparticipante el rescate en cualquier momento.
– La variación es consecuencia, básicamente, del aumento depagos de rescates de planes de previsión, en función de lascaracterísticas de los Planes PGBL’s, que le permite alparticipante el rescate en cualquier momento.
01.01 a 31.12 Trimestre/2001
2001 2000 Variación % 4o Trim. 3er Trim. Variación %(3.389) (3.109) 9,0 (896) (881) 1,8
– La variación es consecuencia, básicamente, del aumento enlos niveles salariales, provenientes del acuerdo colectivo de lacategoría, coligado a la incorporación del Banco Boa Vista
– El pequeño aumento se debe al acuerdo colectivo (de 3meses de sueldos ajustados en relación al de 1 mes deltrimestre anterior) y complemento de abono de provisión enseptiembre.
Otros Gastos Administrativos
01.01 a 31.12 Trimestre/2001
2001 2000 Variación % 4o Trim. 3er Trim. Variación %(3.436) (2.978) 15,4 (896) (890) 0,6
– El aumento se debe a la continua expansión de nuestra redde atención y base de clientes, aliado a la adquisición delBanco Boavista S.A. a partir de octubre/2000. Las principales variaciones están demostradas en la NotaExplicativa no19.
– Los gastos permanecieron prácticamente estables durante elperíodo.
Siniestros - Operaciones de Seguros01.01 a 31.12 Trimestre/2001
2001 2000 Variación % 4o Trim. 3er Trim. Variación %(3.252) (2.511) 29,5 (855) (865) (1,2)
– La variación está alineada con el crecimiento de las primasde seguros.
– La variación del siniestro es compatible con elcomportamiento de la prima de seguros en el trimestre.
Gastos de Personal
4 Bradesco 4
Análisis del Estado de Resultados (R$ millones)
Gastos Tributarios
Resultado de Participaciones en Coligadas y Controladas
Otros Ingresos y Gastos Operativos
Resultado No Operativo
01.01 a 31.12 Trimestre/2001
2001 2000 Variación % 4o Trim. 3er Trim. Variación %(790) (670) 17,9 (210) (201) 4,4
– El incremento se refiere a los aumentos producidos con losgastos de PIS/COFINS, alineados con el crecimiento en losingresos.
– El incremento se refiere a los aumentos producidos con losgastos de PIS/COFINS, alineados con el crecimiento en losingresos.
01.01 a 31.12 Trimestre/2001
2001 2000 Variación % 4o Trim. 3er Trim. Variación %71 156 (54,7) 55 17 228,1
– El resultado obtenido en el ejercicio de 200, esconsecuencia, básicamente, de las empresas no financierasdestinadas para la constitución de Bradespar en marzo/2000(CSN, VBC y Valepar).
– El incremento se refiere a los resultados obtenidos en lasempresas: BUS Holding S.A., IRB S.A. y Tigre ParticipaçõesS.A.
01.01 a 31.12 Trimestre/2001
2001 2000 Variación % 4o Trim. 3er Trim. Variación %(505) (472) 6,9 (78) (124) (37,3)
01.01 a 31.12 Trimestre/2001
2001 2000 Variación % 4o Trim. 3er Trim. Variación %(84) (124) (32,3) (36) (48) (23,7)
Impuesto a la Renta y Contribución Social
01.01 a 31.12 Trimestre/2001
2001 2000 Variación % 4o Trim. 3er Trim. Variación %(502) (259) 94,1 (262) (35) 644,4
– La variación en los gastos de Impuesto sobre la Renta yContribución Social refleja la carga de los tributos sobre elresultado antes de los impuestos, ajustado por las adiciones yexclusiones permanentes, conforme se demuestra en la NotaExplicativa no 25.
– El incremento en el período se debe al aumento en lautilidad tributable.
– El pequeño incremento se debe básicamente al aumento delos gastos financieros, atenuado por el aumento de otrasrentas operativas.
– La variación se debe al aumento de los ingresos financieros,la reversión de las provisiones.
– La variación se debe a la mejora en las utilidades por laenajenación de bienes, aliada a la menor necesidad deconstitución de provisiones para bienes destinados a la venta.
– La mejora se debe a la reducción de los prejuicios en laenajención de bienes.
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