1. Presentación Estados Financieros a Jul-31-2011

2. Informe de Cartera con corte Jul-31-2011

3. Avances del Plan de DesarrollooRedes Eléctricas – (Mtto. & Ampliación Red)

oDesarrollo Inmobiliario - Nuevo

Informe de GestiónConsejo de Administración

Estados Financieros

CUENTA 31-Dic-10 31-Jul-11 Variacion

ACTIVO 4.328.811.032 4.379.735.901 50.924.868

DISPONIBLE 54.590.944 103.758.878 49.167.934

DEUDORES 698.245.882 676.504.487 -21.741.395

INVENTARIOS 116.452.523 52.454.461 -63.998.062

PROPIEDAD PLANTA Y EQUIPOS 3.459.521.684 3.547.018.075 87.496.391

PASIVO 53.561.716 34.768.531 -18.793.185

PROVEEDORES 13.587.111 8.704.657 -4.882.454

CUENTAS POR PAGAR 9.482.086 7.116.179 -2.365.907

OBLIGACIONES LABORALES 2.609.348 2.965.072 355.724

PASIVOS ESTIMADOS Y PROVISIONES - DIFERIDOS26.569.482 15.982.623 -10.586.859

PATRIMONIO 4.275.249.316 4.344.967.370 69.718.053

FONDO SOCIAL 3.809.792.785 3.809.792.785 0

EXEDENTES ACUMULADOS VIGENCIAS ANTERIORES341.497.428 459.588.895 118.091.467

EXEDENTES DEL EJERCICIO 123.959.103 75.585.689 -48.373.414

TOTAL PASIVO & PATRIMONIO 4.328.811.032 4.379.735.901 50.924.868

CONJUNTO RESIDENCIAL CAMPESTRE PALMA REAL PROPIEDAD HORIZONTALBALANCE GENERAL

Estados Financieros

CONJ UNTO Ene-11 Feb-11 Mar-11 Abr-11 May-11 J un-11 J ul-11Acumulado

2011

I NGRESOS OPERACI ONALES 38.364.627 43.059.891 38.374.106 42.015.234 58.707.364 41.070.194 41.260.156 302.851.572

GASTOS 26.307.194 25.405.950 35.188.539 25.257.234 43.798.165 27.476.817 31.377.867 214.811.766

GASTOS GENERALES 25.824.082 24.826.986 33.951.908 24.550.543 42.950.732 26.642.927 30.254.871 209.002.048

GASTOS DE PERSONAL 16.439.331 16.324.428 18.376.889 16.573.419 15.049.390 18.301.454 21.485.765 122.550.676HONORARI OS 630.000 968.534 630.000 655.200 16.744.742 655.200 1.405.200 21.688.876I MPUESTOS 0 562.294 0 0 70.000 0 100.000 732.294SEGUROS 100.412 100.314 102.266 100.314 0 204.962 0 608.268SERVI CI OS 3.393.651 979.816 4.734.245 2.758.791 3.288.817 2.280.030 1.386.649 18.821.997MANTENI MI ENTO Y REPARACI ONES 1.737.100 2.844.500 3.235.400 1.991.300 6.029.000 3.329.400 3.070.200 22.236.900GASTOS LEGALES 245.630 188.280 3.623.728 374.760 137.052 182.952 270.180 5.022.582DI VERSOS 3.277.958 2.858.820 3.249.380 2.096.759 1.631.731 1.688.929 2.536.877 17.340.454PROVI SI ONES 0 0 0 0 0 0 0 0

NO OPERACI ONALES 483.112 578.965 1.236.631 706.691 847.433 833.890 1.122.996 5.809.719

FI NANCI EROS 483.112 578.965 1.236.631 706.691 847.433 833.890 1.122.996 5.809.719

Excedentes o ( Perdidas ) 12.057.432 17.653.941 3.185.567 16.758.000 14.909.199 13.593.377 9.882.290 88.039.806

CONJ UNTO RESI DENCI AL CAMPESTRE PALMA REAL PROPI EDAD HORI ZONTALESTADO DE RESULTADOS

Estados Financieros

SEDE Ene-11 Feb-11 Mar-11 Abr-11 May-11 J un-11 J ul-11Acumulado

2011

I NGRESOS OPERACI ONALES 4.406.904 2.310.050 2.494.000 2.856.800 2.407.352 6.491.750 6.808.550 27.775.406

GASTOS 8.348.822 1.887.924 2.581.531 6.308.262 6.261.736 9.730.081 5.111.167 40.229.523GASTOS GENERALES 2.049.028 820.555 889.500 1.644.406 3.728.363 4.876.777 1.955.760 15.964.389

GASTOS DE PERSONAL 405.000 40.000 375.000 396.203 1.020.000 632.000 226.000 3.094.203SERVI CI OS 133.068 140.602 150.000 276.203 121.363 210.965 873.560 1.905.761MANTENI MI ENTO Y REPARACI ONES 887.000 70.000 60.000 236.000 836.000 2.389.530 389.600 4.868.130DI VERSOS 623.960 569.953 304.500 736.000 1.751.000 1.644.282 466.600 6.096.295

COSTOS DE VENTAS 6.299.794 1.067.369 1.692.031 4.663.856 2.533.373 4.853.304 3.155.407 24.265.134

Excedentes o ( Perdidas ) 3.941.918 422.126 87.531 3.451.462 3.854.384 3.238.331 1.697.383 12.454.117

CONJ UNTO RESI DENCI AL CAMPESTRE PALMA REAL PROPI EDAD HORI ZONTALESTADO DE RESULTADOS

Administración y FinanzasSede Social

Mes Excedentes

Perdidas Mes

ExcedentesPerdidas

Mes Excedentes

Perdidas

Ene-09 $ 28.243 Ene-10 ($ 2.374.658) Ene-11 ($ 3.941.918)

Feb-09 ($ 1.791.875) Feb-10 ($ 5.617.636) Feb-11 $ 422.126

Mar-09 $ 113.048 Mar-10 ($ 876.256) Mar-11 ($ 87.531)

Abr-09 ($ 744.696) Abr-10 ($ 1.853.439) Abr-11 ($ 3.451.462)

May-09 ($ 1.227.118) May-10 ($ 1.424.327) May-11 ($ 3.854.384)

J un-09 ($ 5.108.804) J un-10 $ 247.325 J un-11 ($ 3.238.331)

J ul-09 ($ 3.141.355) J ul-10 ($ 1.580.835) J ul-11 $ 1.697.383

Ago-09 ($ 1.829.142) Ago-10 ($ 2.107.489) Ago-11

Sep-09 ($ 2.189.301) Sep-10 ($ 99.537) Sep-11

Oct-09 ($ 1.950.638) Oct-10 ($ 1.205.709) Oct-11

Nov-09 ($ 2.877.497) Nov-10 $ 191.259 Nov-11

Dic-09 ($ 1.228.515) Dic-10 $ 1.148.328 Dic-11

TOTAL ($ 21.947.649) TOTAL ($ 15.552.974) TOTAL ($ 12.454.117)

Administración y Finanzas

o Cartera

Informe de GestiónConsejo de Administración

Cartera

Estrategia

Intensificar la gestión de cobro jurídico y contar con una culminación exitosa antes de finalizar el año 2011

Mes Prejuridica ProcesosJuridicos

TotalRecaudo

Enero 5.271.082$ 2.036.000$ 7.307.082$

Febrero 4.959.668$ 5.500.000$ 10.459.668$

Marzo 3.540.995$ -$ 3.540.995$

Abril 1.400.000$ -$ 1.400.000$

Mayo 5.236.167$ 107.385.840$ 112.622.007$

Junio 11.617.066$ -$ 11.617.066$

Julio 6.697.042$ 6.697.042$

Total 38.722.020$ 114.921.840$ 153.643.860$

Cartera

Cant.Total

Tipo % Morosos Cartera

> $ 500.000 %

167 Lotes 35% 59 626.538.731$ 93%

96 Casas 11% 11 49.614.853$ 7%

263 Predios 27% 70 676.153.584$ 100%

Varios FAMILA HURTADO PLATTS 267.924.087

Plan de desarrollo

Informe de GestiónConsejo de Administración

o Redes Eléctricas – (Mtto & Ampliación Red)

o Desarrollo Inmobiliario - Nuevo

Comisión Energética

Avances: Mtto. de la Acometida externa por parte de la CHEC Diagnostico: Red interna defectuosa e insuficiente

Costo Inicial de Mtto. $ 20’000.000)

Solicitud Formal de Compra de activoso Rechazada en primera instanciao Reunión con el profesional del área de distribucióno Presentación formal del Proyecto de ampliación de la

red eléctrica (Jul-12-2011)

Objetivo: Dar solución definitiva a la problemática energética

• Requerimiento oficial de responsabilidades• Encaminar Negociación con el proveedor

Comisión Energética

Consideraciones:Actualmente el conjunto cuenta con 101 usuarios

Promedio de consumos (Oct-10 a Abr-11) es de: 36.308 Kw.-h/mes

Facturación anual se estima en: $ 180’ Millones para el 2011

oEl conjunto cuenta con 167 predios por construir

oLa estimación de consumo es de 360 KW.-h/mes por predio

oEl costo unitario es de $ 480 / KW.-h (Precios de Abr-2011)

oIncremento del 94% en el consumo

oLa facturación anual adicional seria de $ 350’ Millones.

Desarrollo Inmobiliario

ObjetivoPromover el desarrollo inmobiliario de conjunto que cuenta con 167 lotes sin construcción

Estrategias:• Desarrollo de imagen corporativa• Retomar el video institucional• Invitación a inversionistas expertos en proyectos de

vivienda campestre

VisiónDesarrollo a 5 años y lograr posicionarse entre los 5 primeros conjuntos de la región