Complete Agent Training Material - 04.12.10 English)

AML/BSA POLÍTICA, PROGRAMA Y PROCEDIMIENTOS 1

ESPAÑOL

Rev 030510

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POLITICAS DEL ACTA DE SIGILO BANCARIO Pautas Generales Intermex ha desarrollado un programa escrito para asegurar el cumplimiento con la ley del Acta de Sigilo Bancario, Titulo III, incluyendo el Acta Patriota del 2001y las enmiendas a sus regulaciones y leyes Federales. Estas leyes aseguran penalidades severas a personas que participan en una violación de la 31 Parte 103 CFR, que cubre Transacciones Monetarias. Este Programa en particular se aplica a todas Agencias de Intermex y/o Representantes. Objetivo La Junta Directiva de Intermex reconoce la necesidad de la regulación de transacciones monetarias grandes y los requisitos de guardar otros registros, y ha adoptado la siguiente política:

Política Es la política de Intermex cumplir con las exigencias del Acta de Sigilo Bancario (BSA), el Acta Patriota de los Estados Unidos del 2001, todas las regulaciones del Departamento de la Tesorería y el Servicio de Ingresos Internos (IRS). Por lo tanto, Intermex ha establecido un sistema de controles internos para asegurar el reporte oportuno y apropiado de todas las transacciones monetarias superiores a $10,000 dólares durante cualquier día dado, por o de parte de, cualquier individuo, y mantendrá archivos de todos los instrumentos monetarios vendidos por cantidades de $3,000 dólares a $10,000 dólares. Por otro parte, Intermex implementa más controles mediante la aplicación de requerir identificación por monto de dinero enviado a determinados países. El monto establecido es de $1,000 dólares a Colombia y $2,000 dólares a otros países. Además, estos controles exponen en detalle los procedimientos para identificar transacciones monetarias múltiples hechas por o en nombre de cualquier persona durante cualquier día dado, que, cuando se suman exceden los montos requeridos para reportar, así como actividades sospechosas que requerirían la presentación de un Reporte de Actividad Sospechosa (SAR-MSB) al gobierno. El Departamento de la Tesorería ha determinado que estos archivos y reportes son muy importantes para investigaciones criminales, cobro de impuestos y asuntos regulatorios.

Intermex ha puesto en práctica filtros (OFAC), de la Oficina del sistema de Control de Activos Extranjeros a fin de descubrir casos del lavado de dinero por individuos y entidades designadas como riesgosos y peligrosos por OFAC. Además, Intermex ha puesto en práctica filtros internos basados en características de transacciones e individuos para establecer una política de seguimiento apropiado, específico y debidamente enforzado en sus procedimientos para descubrir y proteger a la corporación contra el lavado de activos. Control Regulador Como parte de su compromiso de asegurar el cumplimiento, Intermex ha designado al Sr. José A. Pérez como Jefe Oficial de Cumplimiento del Acta de Sigilo Bancario y Programas de Anti-lavado. El Oficial es responsable de la coordinación y el monitoreo de la conformidad cotidiana con el Acta de Sigilo Bancario y otras regulaciones pertinentes. El Oficial también se asegurará que todos los empleados de Intermex y agentes sean entrenados bajo las exigencias del Acta de Sigilo Bancario, así como las enmiendas recientes proscritas por el Acta Patriota de los Estados Unidos del 2001 y todas otras regulaciones aplicables. Penalidades Hay penas criminales y civiles sustanciales, incluso multas y encarcelamiento; esto debido al fallo de cumplir con el Acta de Sigilo Bancario (BSA), Acta Patriota de los Estados Unidos de 2001 y por violación del los estatutos criminales del lavado de dinero.

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POLITICA DEL ACTA DE SIGILO BANCARIO

Descripción de Cumplimiento del BSA y el Acta Patriota de Estados Unidos

El Acta de Sigilo Bancario (BSA) esta respaldada por el Ministerio de Hacienda de Los Estados Unidos y es la pieza central reguladora del esfuerzo en contra del lavado de dinero de los Estados Unidos. Esta es una ley separada y distinta a las leyes de lavado de dinero encontradas en el código penal de los Estados Unidos en el Título 18 del Código Federal. La provisión del BSA cubre cada tipo de institución financiera, incluso transmisores de dinero. Además, el Ministerio de Hacienda tiene la autoridad para designar como “una institución financiera” cualquier negocio “cuyas transacciones en efectivo tienen un grado alto de la utilidad en criminalidad, impuestos, o asuntos reguladores.” El BSA le da al Ministerio de Hacienda un amplio mandato para publicar regulaciones y poner en práctica sus provisiones. Conforme a las enmiendas añadidas por el Acta Patriota de los Estados Unidos de 2001, el objetivo del BSA ha sido implementado para incluir “en la conducta de inteligencia o actividades de contraespionaje, incluso análisis, para proteger contra el terrorismo internacional.” (Título 31, Segundo de USC. 5311 y 5312 (a) (2). Para el 23 de julio de 2002, las instituciones financieras deben aplicar “apropiadamente, específicamente y donde debida diligenciarealzada sea necesaria” para todas las cuentas privadas de corresponsales internacionales. Este será requerido para cuentas bancarias correspondientes (comúnmente bancos que no conducen negocios con el dinero de aquella jurisdicción donde ellos son licenciados y existen). La diligencia debida también se aplica a bancos de jurisdicciones específicas “que no cooperan en el esfuerzo internacional para combatir el lavado de dinero. ’ Lo siguiente es un resumen general de obligaciones de conformidad adicionales para el dinero que transmite el negocio como mandato del Acta Patriota de los Estados Unidos de 2001; 1- Respuesta dentro de 120 horas a peticiones de un regulador bancario para archivos acerca del cumplimiento contra el lavado de dinero o transacciones de cliente El Departamento de Cumplimiento de Transferencia de giros de Intermex, está listo para cumplir con cualquier petición de autoridades regulación apropiadas de los bancos. 2- El Ministerio de Hacienda ha publicado regulaciones de actividad sospechosas para la Industria de Valores y requiere que Transmisores de Dinero reporten a través de un SAR-MSB actividades sospechosas. El Departamento de Cumplimiento Intermex actualmente investiga toda transacción por actividad sospechosa. El Departamento de Cumplimiento supervisa la actividad del giro con instrumentos de sistemas de filtros de la Oficina del Control de Activo Extranjero (OFAC), y filtros de giros Internos, e investigación específica de actividad del giro. En la eventualidad que una actividad sospechosa es descubierta, el oficial de cumplimiento cumplirá y seguirá todos los reportes exigidos por el gobierno federal.

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3- El Secretario de la Tesorería ha puesto “procedimientos razonables” para la identificación de cliente en el inicio de transacciones. Los Procedimientos Razonables incluyen el mantenimiento de archivos usados para identificar al cliente y consultar un listado asignado por el gobierno de terroristas conocidos o sospechosos. Como ya mencionado, Intermex requiere la prueba de identificación e información biográfica con el fin de procesar una transacción. Los archivos de transacciones altas son documentados y archivados según regulaciones federales y estatales. Además, Intermex consulta la Oficina del Control de Activo Extranjero (OFAC), “LISTA de OFAC” para prevenir que nuestros servicios no sean utilizados por terroristas sospechosos. 4 - Se requiere que instituciones financieras se adhieran a las nuevas regulaciones diseñadas para alinear las relaciones entre la industria de servicios financiera. Las regulaciones forzarán a las instituciones financieras, entidades reguladoras y representantes de la ley a facilitar y compartir información de individuos o entidades.

Intermex estará listo para poner en práctica cualquier nueva regulación para facilitar el intercambio de información para luchar contra el problema global del lavado de dinero. 5- Las instituciones financieras deben poner en práctica o crear nuevos procedimientos de cumplimiento prácticos y corrientes; un proceso de formación educativo bien aconsejado con programas de conformidad comprensibles y poderosos para todos los empleados es encomendado ahora según la ley. Intermex tiene un Oficial de BSA y Regulador de Cumplimiento que actualizará el programa BSA y los procedimientos del Acta Patriota de los Estados Unidos del 2001 de una forma regular para codificar nuevas enmiendas. Este manual ayudará a Intermex a permanecer conforme al Acto de Lavado de Dinero y otras regulaciones federales y estatales que están relacionadas con transmisores de dinero y vendedores de instrumentos monetarios. Además, el Oficial de Cumplimiento investigará y hará seguimiento a todas las cuestiones reguladoras y leyes a fin de proteger Intermex de ser usado por cualquier actividad ilegal. El Oficial de Cumplimiento mantendrá y requerirá la información de todo el personal de la compañía y los agentes de Intermex. En caso del incumplimiento por una institución financiera, § 363 del Acta Patriota permite que el Secretario de la Tesorería imponga a cualquier institución financiera que viola ciertas secciones enumeradas una pena monetaria de hasta dos veces la cantidad de la transacción, no mayor de un millón de dólares. Esta pena civil es complementada por una pena criminal codificada como 31 USC § 5322 (d) que permite al gobierno imponer una multa de hasta dos veces la cantidad de la transacción por violaciones criminales del acto. 6- Las instituciones financieras deben proveer entrenamientos y/o educación a su personal y agentes autorizados. Intermex impartirá periódicos entrenamientos a sus empleados y agentes autorizados para asegurar que la compañía este en cumplimiento con la regulación federal y estatal con el propósito de prevenir el lavado de dinero y financiamiento terrorista. 7- Las instituciones financieras deben implementar una revisión independiente para monitorear y mantener un adecuado programa contra el lavado de dinero. Intermex ha implementado un proceso de revisión independiente, como requerido por el Acta Patriota de los Estados Unidos Titulo 31 CFR 103.125. Esta revisión esta diseñada para evaluar y determinar que la política, procedimientos y controles internos de Intermex son efectivos y aseguran el cumplimiento con la ley y las regulaciones. La frecuencia de la revisión será una vez por año.

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OFICINA DE CONTROL DE ACTIVO EXTRANJERO (OFAC) POLITICA Y PROCEDIMIENTOS

La Oficina del Control de Activos Extranjeros (OFAC) del Departamento del Tesoro administra y aplica sanciones económicas basadas en la política exterior de los Estados Unidos y de seguridad nacional que atacan ciertos gobiernos, grupos terroristas, narcotraficantes internacionales y todos aquellos que estén tras el desarrollo de armas de destrucción en masa.

Intermex ha implementado un sistema de filtros OFAC que protege a la empresa de los individuos que son específicamente designados como personas o entidades bloqueadas que el gobierno de los Estados Unidos considera peligroso y ha decidió sancionar. Todas las transacciones de envío pasan a través del filtro, ya sea al entrar o salir de los Estados Unidos. El sistema de OFAC inmediatamente detecta una similitud y transfiere la transacción a un archivo especial que es revisado por el Departamento de Cumplimiento. Por consiguiente, el Departamento de Cumplimiento utiliza un sistema de rastreo OFAC independiente donde la posible similitud es examinada contra la información detallada, incluyendo homónimos que se mantienen en la base de datos del gobierno. Si la similitud resulta negativa, la transacción será procesada inmediatamente, y el envío llegara a su destino. Si el sistema detectara una persona bloqueada, Intermex deberá bloquear la transacción y seguir los reglamentos y regulaciones estipuladas por la Oficina del Control de Activos Extranjeros. Tres de los más importantes son como sigue: 1) Cualquier transacción que ha sido bloqueada o rechazada debe ser reportada a OFAC dentro de diez días laborales; 2) Un informe anual de toda propiedad bloqueada al 30 de junio deben enviarse antes del 30 de septiembre de cada año; 3) OFAC requiere la retención de todos los informes y archivos de transacción bloqueados o rechazados durante cinco años. Intermex monitorea cambios en la lista de ciudadanos, especialmente designados o personas bloqueadas por la Oficina del Control de Activo Extranjero. El sistema de Intermex automáticamente recupera, cada día, la última versión de la lista de OFAC de la página de internet del Departamento del Tesoro de los Estado Unidos. Esta por su parte es usada para actualizar nuestra lista y filtro interno. Diarias actualizaciones se realizan a las 5 A.M., y consisten en actualizar cualquier nuevo desarrollo de política en cuanto a OFAC así como cambios a la lista maestra de ciudadanos especialmente designados y personas bloqueadas. Además de filtrar todas las transacciones de dinero, nombres de individuos que compran money orders que suman $3,000 o más son filtrados contra la lista de OFAC por posibles similitudes. Intermex también ha implementado una política y procedimientos para filtrar a través de la lista de OFAC al nuevo personal de Intermex antes de ser empleados. Asimismo, nombres de prospectos agentes autorizados y directores, y/o dueños de corresponsales extranjeros son filtrados antes de firmar acuerdos contractuales con Intermex. Estos procedimientos son repetidos periódicamente para actualizar registros internos y descartar posibles similitudes contra la lista de OFAC.

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POLITICA DE CONOZCA A SU CLIENTE

VERIFICACION DE LA IDENTIDAD DEL CLIENTE La Política “de Conocer a Su Cliente” como promulgado en 31CFR103, es la política declarada de Intermex, juntos con los estándares correspondientes y los procedimientos para poner en práctica dicha Política. Clientes Intermex es conciente que la aplicación de la política de "Conocer a Su Cliente” es uno de los medios más eficaces de prevenir la exposición a clientes potenciales que tienen la intención de usar nuestros servicios financieros para objetivos ilícitos. Los objetivos específicos de esta Política son:

• Reforzar nuestro Programa de Cumplimiento y maximizar nuestros esfuerzos para asegurar el

cumplimiento con ambas leyes e intentar aplicar todas las leyes de los Estados Unidos y del estado de la Florida, y con todas reglamentaciones promulgadas acerca de esto

• Asegurar la legítima adherencia y reconocimiento de las leyes financieras. • Proteger el buen nombre y la reputación de nuestra institución financiera.

• Demostrar nuestra buena voluntad y nuestro alto nivel de competencia de servicio al cliente.

Es la Política de Intermex usar “esfuerzos razonables” para averiguar la identidad verdadera de clientes individuales y/o el objetivo comercial indicado de cada empresa comercial que solicita hacer transacciones comerciales con Intermex. Intermex se compromete a este principio con una serie de procedimientos establecidos para este fin.

Procedimientos para Abrir una Agencia Intermex conduce la investigación debidamente diligenciada en agencias potenciales antes de su aprobación de conducir el negocio como un agente de Intermex. La investigación consiste en adquisición y verificación de la documentación legal, comercial, y personal de los dueños principales de la entidad comercial. El fracaso del agente potencial para proporcionar cualquiera de la información solicitada o el descubrimiento del crédito negativo marca suficiente información para negar la Aplicación de la Agencia. El agente potencial debe proporcionar la siguiente información: 1. Someter un Certificado de Incorporación u otra autorización aplicable para conducir un negocio bajo el

nombre comercial

2. Someter una lista de propietarios del negocio y proporcionar un comprobante de propiedad de entidad o negocio. En el caso de que sea un solo propietario, será requerido comprobante de propiedad de la entidad o negocio u otra documentación aplicable.

3. Someter documentación del arriendo del local, donde el agente conducirá el negocio. En caso que el ser

dueño de la propiedad comercial, un documento de la propiedad será solicitado.

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Intermex conducirá las siguientes búsquedas: 1. Crear el Informe de Historia para determinar un resultado de crédito y el modelo de riesgo. 2. Búsqueda de Archivos Públicos para historial de juicios, embargos preventivos y otros artículos legales. 3. Búsqueda de Fondo Criminal para obtener historias criminales exactas. 4. OFAC

Procedimientos para Agencias Aprobadas

Una vez que el agente es aprobada Intermex conducirá los procedimientos siguientes para asegurar el cumplimiento apropiado con regulaciones de Anti-lavado de dinero, Acta de Sigilo Bancario y otras exigencias que se aplican al agente como institución financiera.

1. Conducir el entrenamiento del agente y sus empleados sobre el Acta de Sigilo Bancario y otras

obligaciones de Anti-lavado de dinero que corresponden al agente. 2. Entrenar nuevamente a los Agentes y sus empleados que muestran debilidad en la aplicación de política y

procedimientos de cumplimientos establecidos. 3. Cancelar agentes que han demostrados fracaso en seguir las políticas de Cumplimiento Federal, Estatal, o

institucional y sus procedimientos 4. Reportar cualquier caso de Actividad Sospechosa que implica al agente al Departamento Estadounidense

de la Tesorería

Procedimientos para Terminar a un Agente

Intermex se reserva el derecho de terminar a un agente por desobedecer con las políticas de cumplimiento institucionales de cualquier ley de Anti-lavado de dinero y procedimientos, o violación de cualquier sección del Acuerdo de Agencia. Sobre el descubrimiento de cualquiera de las violaciones ya mencionadas, Intermex expedirá una carta de terminación al agente documentando los motivos de la terminación. Esta carta también servirá como aviso al agente para hacerles saber que ya no estarán autorizados a proporcionar servicios de Intermex o usar cualquier material de Intermex para solicitar negocio.

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POLITICA DE CONOZCA A SU CORRESPONSAL

DILIGENCIA DEBIDA

A fin de estar en cumplimiento y asegurar nuestro compromiso de mantener un programa de Anti-lavado de dinero eficaz, Intermex requiere que todos los corresponsales extranjeros presenten información necesaria de crear suficientemente un perfil que nos ayudará a asegurar el cumplimiento por Anti-lavado de dinero pertinente, BSA y leyes de Acto de Patriota estadounidenses y regulaciones.

Intermex requiere de sus corresponsales un mínimo de la siguiente información:

1. Copia de licencia para funcionar como requerido por la administración municipal. 2. Copia de última inspección de cumplimiento por una agencia del gobierno supervisora, o copia de

una auditoria de cumplimiento externo. 3. Copia de programa de Anti-lavado de dinero. 4. Referencias bancarias y comerciales (opcional). 5. Copia de certificado de buen comportamiento y documentos corporativos. 6. Copia de últimas declaraciones financieras anuales revisadas (opcional). 7. Copia de últimas declaraciones financieras interinas (opcional). 8. Nombre de principales /accionistas. 9. Identificación de principales /accionistas. 10. Nombre e información de contacto del Oficial de Cumplimiento. Esta información será archivada y actualizada regularmente. Intermex es responsable de asegurar el cumplimiento por todas las leyes de Anti-lavado de dinero en las regulaciones estatales y federales. En caso de que no cumplan, Intermex reserva el derecho de terminar todos los acuerdos de operaciones con el corresponsal extranjero.

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SEÑALES DE ALERTA

Intermex ha preparado esta guía de posible lavado de dinero como un instrumento para Agentes y/o Representantes para identificar transacciones y/o individuos que pueden parecer sospechosos.

Cualquier transacción que parece ser sospechosa NO debe ser completada y debe ser inmediatamente transferida al Oficial de Cumplimiento de Intermex, por teléfono y confirmada por fax o correo. Además, si la transacción o la actividad parece representar estructuración con el propósito de evadir el reporte de Acta de Sigilo Bancario (BSA) o registro que guarda información, y como detallado en Intermex’ “Informes de Transacción Monetarios – Programa de Cumplimiento”, hay una causa de creer que esto es un posible lavado de dinero u otra actividad criminal o extraña, la transacción debe ser reportada como una Transacción Sospechosa a la agencia del gobierno apropiada. Por favor refiérase al Programa de Cumplimiento de Intermex para archivar la información. Si un SAR es archivado, una copia debe ser enviada al Oficial de Cumplimiento de Intermex.

1. Las Señales de Alerta en cuanto a la información proveída:

El ID proporcionado al Agente parece ser falso La foto en el ID no concuerda con la apariencia del cliente. El nombre en el ID no concuerda con el nombre del cliente en la aplicación El empleo (ocupación) no es verificable. El teléfono de casa esta desconectado o la persona no es conocida en el número dado. El cliente no quiere proporcionar la información requerida. El cliente intenta reducir la cantidad de la transacción cuando la documentación adicional o

específica o la información es solicitada El cliente, cuando cuestionado, no puede o no proporciona el origen de los fondos

2. Señales de Alerta en cuanto a cantidades y frecuencia de órdenes:

El cliente con frecuencia envía sumas grandes de dinero al extranjero El cliente esta “De Paso” y quiere enviar sumas grandes de dinero al extranjero El cliente intenta enviar una cantidad de dinero excepcionalmente grande a una ciudad o

estado que es muy diferente de su residencia, con ninguna razón convincente. El cliente paga por una transacción alta de dinero con muchos billetes de baja

denominación 3. Señales de Alerta en cuanto a posible estructuración:

Órdenes múltiples con el mismo remitente o el beneficiario, o ponen el mismo número de teléfono y dirección para un beneficiario, o acumulan $3,000 dólares durante el mismo día, o son pedidas por personas diferentes que han llegado juntos, a diferente personas, con una combinación similar de identidades, dirigidas a sitios diferentes en la misma área, por cantidades similares, o una combinación de varias condiciones ya mencionadas.

Transacciones múltiples realizadas al mismo área a diferentes beneficiarios por diferentes remitentes pero que todo caen dentro de un patrón o práctica en una base continua (diariamente, semanalmente, mensualmente, etc.) por cantidades de dinero similares por debajo de 2,000 dólares que Intermex tiene asignado.

El cliente hace muchas preguntas sobre el reporte CTR y otras exigencias de Anti-lavado de dinero con la aparente intención de evadirlos.

El cliente trata de conducir transacciones bajo dos o más nombres

Estos ejemplos de posible actividad criminal deben ser accesibles y explicados a fondo a todos los empleados de los Agentes

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REPORTES DE TRANSACCIONES MONETARIAS Reporte de Transacción Monetaria en efectivo CTR FinCen forma 104 El Departamento de Tesorería requiere que Intermex, y/o sus Agencias y Representantes archiven un informe por cada transacción que implique una cantidad de dinero de más de 10,000 dólares. Esta forma es usada para reportar transacciones monetarias en efectivo: CTR FinCen Forma 104

• Propósito de CTR

El objetivo principal de reportar transacciones monetarias es para proporcionar a las agencias de la ley un modo de rastrear y prevenir de aquellos envueltos en actividades financieras ilegales de usar Intermex para lavar dinero en efectivo obtenido ilegalmente de la venta de drogas, mercancía robada, juego de azar, etc. Este no implica que las transacciones en efectivo de más de $10,000 dólares sean ilegales; la mayor parte de transacciones más de 10,000 dólares en dinero efectivo son hechas por motivos legítimos. El hecho que se requiere un CTR no refleja la legalidad de la transacción o el carácter del individuo que inicia la transacción.

• Usos de un CTR

El CTR tiene un grado alto de utilidad en investigaciones reguladoras en criminalidad e impuesto. La información de CTRs es usada en investigaciones de procedimientos criminales y financieros.

• Cuando se requiere un CTR Se requiere que Intermex reporte todas las transacciones monetarias que implican más de $10,000 dólares por o para cualquier persona en un mismo día. Transacciones monetarias múltiples en la misma jornada laboral deben ser tratadas como una sola transacción; si la institución tiene el conocimiento que ellos son por y/o para la misma persona. Para reportar, debe haber una transferencia física de dinero en efectivo de una persona a otra.

Una transacción, sea una transferencia de fondos por medio de cheque, letra bancaria, u otra orden escrita, y no incluye la transferencia física del dinero, no es una transacción reportable. • Ejemplo de transacciones monetarias

Los siguientes son ejemplos para la preparación y archivo de un CTR: 1. Un cliente remite o recibe más de $10,000 dólares en dinero efectivo de una o varias fuentes en un día

laboral. 2. El cliente desea cambiar más de $10,000 dólares en efectivo por billetes de menor o mayor cantidad 3. El cliente realiza varias transacciones en efectivo que dan un total de $10,000 en un mismo día laboral

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• Transacciones reportables

Las transacciones reportadas incluyen, pero no son limitadas a: Transferencia de giros Venta de Giros postales

• Transacciones Monetarias Múltiples Intermex tratará transacciones monetarias múltiples como una sola transacción; si Intermex tiene el conocimiento de que son por o de parte de una persona y exceden $10,000 dólares en cualquier día laboral. Siempre y cuando un empleado tenga el conocimiento de transacciones múltiples por o para una persona, esta información constituirá conocimiento en representación de Intermex. Esfuerzos razonables deberían ser hechos para identificar todas agregaciones de transacción múltiples que exceden $10,000 dólares, y es, por lo tanto, transacción reportables. • Instrumentos monetarios Como requerido por el Acta de Secreto Bancario (BSA), Intermex mantendrá por un periodo de cinco (5) años un Registro de Instrumentos Monetarios por la venta de instrumentos monetarios como giros postales y cheques viajeros que implican dinero en cantidades de 3,000 dólares a 10,000 dólares inclusive. Por esta razón, la forma de Intermex “High Transaction Form/Money Order Log” será llenada y presentada en una manera oportuna con la siguiente información. 1. Nombre y dirección del comprador. 2. Número de seguro social del comprador. Si el comprador es un extranjero y no tiene un número de seguro

social, obtener el número de identificación de extranjería Alíen No.), un número de pasaporte, o el número de permiso de conducir.

3. Fecha de nacimiento del comprador. 4. Si el individuo compra los instrumentos de parte de otra persona o entidad, el nombre, dirección, seguridad

social, o número de identificación de contribuyente, debe ser obtenido y registrado. 5. Fecha de compra. 6. Oficina/Agencia donde fue comprado. 7. Números de serie de todos los instrumentos comprados. 8. Cantidad en dólar de cada instrumento comprado. 9. Método de verificar identidad y obtener documentación de identificación específica. (La fotocopia de una identificación deberá ser guardada en el archivo). Documentos de identificación aceptables son:

Licencia de Conducir o Tarjeta de Identificación de USA Permiso de Trabajo de USA Tarjeta de Residencia de USA Tarjeta Militar de USA Pasaporte Otro documento oficial con Fotografía (ya sea extranjero o doméstico)

Si la documentación no es de USA, el país de emisión debe ser escrito al lado de la identificación. La compra de los mismos tipos o diferentes instrumentos de un total $3,000 dólares o más debe ser tratado como una transacción, cuando hay conocimiento de ventas múltiples y presentar forma correspondiente. Para transacciones de mas de $10,000 en efectivo la forma CTR FinCen Forma 104 será completada.

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• Procedimiento para determinar el fallo de la agencia de suministrar Forma 1025 o un High Transaction Log es la siguiente:

1. Un Informe de Agente en Sospecha, que muestra bloques de instrumentos monetarios vendidos al mismo cliente dentro de una cantidad corta del tiempo debe ser preparado y dado al oficial de cumplimiento diariamente para la revisión.

2. Si el agente no ha proporcionado una forma interna Intermex 1025 o el High Transaction Log, la agencia será llamada y cuestionada en cuanto a si el mismo cliente compró los instrumentos monetarios.

3. En caso de ser el mismo cliente, las formas correspondientes son solicitadas inmediatamente. 4. En el instante que la agencia informa a Intermex que clientes diferentes compraron los giros postales,

Intermex investigará los instrumentos monetarios al final de mes después de que se haya procesado el pago. La investigación se concentrará, si la misma persona recibió los giros postales. Si se verifica que el mismo individuo presentó los giros postales a cobrar, la agencia recibirá la primera de dos advertencias escritas por parte del oficial de cumplimiento, basado en el fallo de cumplir con regulaciones federales así como citación del acuerdo de apertura de Agencia. Sobre la segunda violación, Intermex terminará la relación con el derecho concedido al acuerdo en el momento de apertura de agencia.

• Transferencias Por cada transferencia de dinero recibida por Intermex, la información requerida por las regulaciones que ponen en práctica el Acta de Sigilo Bancario, se obtendrá y archivara en la manera requerida y por un período de 5 años. Adicionalmente, para cada transferencia de dinero iniciada desde el Estado de Oklahoma por $1,000 o más, Intermex mantendrá toda la información requerida por lo menos por un periodo de 3 años así como lo estipula el Departamento de Banca del Estado de Oklahoma. Toda información será registrada en la Forma de Intermex 1025 presentada en el momento del pago de la transmisión u orden de transmisión, adjunto con una identificación válida. Una copia de identificación valida se mantendrá en los archivos junto con la siguiente información

La información siguiente debe ser obtenida: 1. Nombre y dirección del creador 2. Tipo de identificación presentada y examinada, como:

Permiso de conducir, Carné de Identidad Estatal, número de Seguridad Social, Carné de Identidad Extranjero, Número de Pasaporte y País de Emisión, Cedula, u otra identificación oficial, con fotografía

3. Cantidad de orden de pago 4. Fecha de Ejecución 5. Instrucciones de Pago recibidas con orden de pago incluyendo:

Nombre y dirección de beneficiario. Cualquier otra información perteniente al beneficiario como especifica en la orden de pago.

Todo registro requerido y guardado, como encomendado por el Acta de Sigilo Bancario por transacciones monetarias se aplican a transferencias de dinero. Un reporte para transacciones en efectivo entre $3,000 dólares y $10,000 dólares inclusive será conservado, y un CTR será llenado para todas las transacciones en efectivo de más de $10,000 dólares. Los Informes de Actividad Sospechosos (SAR) serán archivados de acuerdo con las pautas proporcionadas bajo los términos aquí establecidos

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• Reporte de Actividades Sospechosas – SAR-MSB FinCen Form 109 Se requiere que Intermex archive un Reporte de Actividad Sospechosa (SAR-MSB) para transacciones que agregan $2,000 dólares o mas, que implican Lavado de dinero potencial o violaciones del Acta de Sigilo Bancario. Cualquier transacción conducida, o que intenta, o por medio de Intermex e implique una agregación de $2,000 dólares o más en fondos u otros activos, si Intermex sabe, sospecha, o tiene razón de sospechar que:

1 La transacción implica fondos provenientes de actividades ilegales, o tratan de esconder o disfrazar

fondos o activos sacados de actividades ilegales (incluyendo sin limitación, la propiedad, naturaleza, fuente, posición, o control de tales fondos o activos) como parte de un plan de violar o evadir cualquier ley o regulación o evitar el reporte de la transacción conforme a la ley Federal.

2. La transacción es diseñada para evadir cualquier regulación promulgada conforme al Acto de Sigilo

Bancario. 3. La transacción no tiene ningún negocio u objetivo legal aparente, o no es la clase de negocio en el

que el cliente trabaja, y la institución financiera no sabe de ninguna explicación razonable de la transacción después de examinar los comprobantes disponibles, incluso el objetivo y propósito de la transacción.

El Acta de Sigilo Bancario requiere la clasificación de un Reporte de Transacción Monetario (CTR) siempre que una transacción monetaria exceda $10,000 dólares. Si una transacción monetaria excede $10,000 dólares y es sospechosa, ambos un CTR y un SAR (Reporte de Actividad Sospechosa) debe ser archivado. Si la transacción sospechosa iguala o es menor de $10,000 dólares, sólo un SAR debería ser archivado. • Ejemplos de Transacciones Sospechosas

Lo siguiente son varios ejemplos de transacciones sospechosas: 1. Un cliente reduce una transacción en efectivo de $15,000 dólares a $9,000 dólares después de que

usted informa que un CTR debe ser archivado. 2. Un pequeño negocio local hace transacciones entre $9,000 dólares y $9,500 dólares en el dinero

efectivo cada día, y usted sabe que el negocio no genera esa cantidad de efectivo. Un cliente, que usted conoce o sospecha esta implicado en un negocio ilegal hace transacciones de $9,500 dólares en dinero efectivo varias veces por semana.

3. Dos o más individuos, que están obviamente juntos, conducen transacciones en efectivo por menos

de 10,000 dólares, cada uno. 4. Un cliente cambia pequeñas cuentas de denominación ($5, $10s, $20s) para cuentas de

denominación grandes ($50s, los años $100). 5. Un negocio que no es normalmente intensivo en efectivo de repente aumenta las transacciones en

efectivo 6. Un cliente inicia un número grande de giros que no son consecuentes con el uso ordinario de su

dinero Éstos son sólo unos ejemplos de transacciones sospechosas. Cualquier transacción en efectivo de $2,000 dólares o mas que parezca sospechosa debe ser reportada con un SAR Fincen Form 109(Reporte de Actividad Sospechosa) a la dirección postal siguiente, o como realizado por Intermex via electrónica a http://bsaefiling.FinCEN.treas.gov/main.html

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Enterprise Computing Center Detroit– Attn: SAR-MSB P.O. Box 33117, Detroit, MI 48232-5980 • Estructuración y Lavado de Dinero Es un delito Federal estructurar transacciones. La “estructuración” en nombre de otras personas, conduce o intenta conducir una o mas, es considerada de cuando una persona actuando sola, o en conjunto con, o con transacciones en efectivo, en cualquier cantidad, en una o varias Agencias o en diferentes instituciones financieras, durante uno o varios días, en cualquier manera para la evasión del reporte de BSA o requerimiento de registro. Es también un delito el asistir a un cliente en la estructuración de una transacción. Si el Agente sospecha que un cliente estructura transacciones, pero se hace no notar la actividad y no hace preguntas sobre la proveniencia del dinero, el Agente puede ser encontrado culpable de la estructuración. Ejemplos:

Juan Gracia lleva $2,000 dólares en efectivo y pide enviar el dinero a Carmen Vera en Colombia. Al día siguiente Sr. Gracia lleva $2,000 dólares en efectivo y pide enviar el dinero a Jorge Vera en Colombia. Juan Gracia puede intentar evadir el Registro de Transferencia Monetaria de BSA de registros que se conservan. Si el Agente determina que Sr. Gracia estructura transacciones, él o ella no debe completar la transacción. Además, el Agente debe seguir los procedimientos para manejar transacciones sospechosas.

El Agente ve que Donna Green y Sue Smith entran en la Agencia juntos y hablando el uno con el

otro. Cada uno entrega menos de 10,000 dólares en dinero efectivo y piden enviar el dinero a Canadá. Las órdenes solicitadas de Sra. Green y Sra. Smith van a Andrew White con un total de más de $10,000 dólares. Donna Green y Sue Smith pueden intentar evadir los reportes de exigencia del CTR. Si el Agente determina que la Sra. Green y la Sra. Smith estructuran transacciones, él o ella no deben completar las transacciones. Además, el Agente debe seguir los procedimientos para manejar transacciones sospechosas.

• Estatutos de Lavado de Dinero Es también un delito Federal para cualquier persona comprometida a sabiendas en cualquier transacción comercial o financiera o transporte internacional o transmisión de fondos con los beneficios de tráfico de drogas u otra actividad criminal. El conocimiento puede ser probado demostrando que la persona fue “ciego voluntariamente” “o deliberadamente indiferente” a la fuente o el origen de los fondos.

Ejemplos:

Jack King lleva $49,500 dólares en efectivo y pide enviarlos a su madre en Europa. Él comenta que él ha obtenido el dinero vendiendo drogas y quiere compartirlo con su madre. El Agente tiene el conocimiento que los fondos usados para la transferencia son beneficios del tráfico de drogas. Como el Agente sabe que los fondos son de fondos criminales, él o ella NO deben completar la transacción. Además, si el Agente completa la transacción que él o ella saben o sospecha que pueden implicar los beneficios de tráfico de drogas u otra actividad criminal, él o ella pueden ser culpables de Lavado de dinero.

Mark Lee está desempleado. Él pide enviar $15,000 dólares a su padre en Asia. Como esta es una

transacción sospechosa, el Agente debe preguntar al Sr. Lee sobre la fuente de los fondos. Sólo si el Agente está totalmente satisfecho de que los fondos sean legítimos, puede él o ella completan la transacción. Si el Agente no hace las preguntas sobre la fuente de los fondos a fin de establecer que los fondos no son beneficios de la actividad criminal, y los fondos son los beneficios de tráfico de drogas u otra actividad criminal, puede pensarse que el Agente es voluntariosamente ciego a la fuente de los fondos. Si el Agente completa la transacción, él o ella pueden ser culpables del lavado de dinero.

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• Procedimientos para Manejar Transacciones Sospechosas

Después de darse cuenta de una transacción o actividad sospechosa, el Agente debe investigar la situación. 1. Si la transacción o la actividad parece representar estructuración para evadir el reporte de BSA o el registro que guarda exigencias, u otra actividad criminal o extraña y no hay ninguna explicación razonable, la transacción NO debe ser completada. Además, el Agente debe archivar un informe de SAR de acuerdo con las exigencias del BSA y políticas y procedimientos de Intermex, y debe enviar una copia del SAR a Intermex, por fax. 2. Si la transacción o la actividad reportada en un SAR, parece ser parte de un esquema en curso, el Agente debería considerar notificar, por teléfono al IRS (llamando a la oficina de División de Investigación IRS/Criminal local o el número de Línea directa IRS, 1-800-CTRS), y debería notificar el Departamento de Cumplimiento de Intermex. 3. Una transacción que es reportada en un SAR también puede requerir el reporte en un CTR, si esto implica más de $10,000 dólares en efectivo en una jornada laboral. 4. El Agente no DEBE NOTIFICAR a ninguna persona que esta ha sido reportada en un SAR. La Política de Acta de Secreto Bancaria, el Programa de Cumplimiento de BSA y los Procedimientos para la finalización oportuna del Reporte de Transacción Monetario (CTR), Reporte de Actividad Sospechoso (SAR-MSB), el Reporte de Instrumento Monetario, Reporte de Transferencia de Giros y Lista de Retención de Registro, realiza el compromiso de Intermex de participar activamente en la eliminación de lavado de dinero y otros delitos financieros, como requerido según la ley y regulación. EL NO CUMPLIR CON LOS PASOS YA MENCIONADOS POR PARTE DE ALGUN EMPLEADO DE INTERMEX, AGENCIAS O REPRESENTANTES PODRÍA SER CAUSA PARA EL DESPIDO INMEDIATO DEL EMPLEADO, O TERMINACIÓN DEL ACUERDO DE CON LA AGENCIA

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INFORME DE TRANSACCIONES EN EFECTIVO (CTR) PROCEDIMIENTOS

1. LLENANDO UN REPORTE DE TRANSACCIÓN MONETARIA (CTR) Un Informe de Transacción Monetario (CTR) debe ser diligenciado por el Agente o empleados de la agencia comprometidos en el procesamiento de una transacción quién recibe o envía un monto superior a $10,000 dólares en efectivo en un mismo dia. Este informe debe ser archivado en la Forma de 104 FinCen. Los CTR de FinCen forma 104, serán utilizados y archivados junto con: Reporte el depósito, el retiro, el cambio de dinero u otro pago o transferencia, por / por medio de Intermex que implica una transacción de dinero de más de $10,000 dólares (la Sección 103.22 (a) (de 1) de acuerdo al Registro Financiero de la Tesorería y Reportes monetarios y Regulaciones de Transacciones Monetarias Extranjeras.

El CTR debe ser completado de acuerdo con las instrucciones gubernamentales dentro de los ya asignados 15 días calendarios después de la creación de la transacción. Para asegurar el cumplimiento con los requisitos de completar la forma el agente y sus empleados deben: Asegurar que todas las secciones de la forma estén correctamente y completamente llenas. Hacer una copia de la identificación que se uso para verificar identidad. (i.e. licencia de

conducir, identificación del estado, pasaporte, tarjeta de residencia), y guardar documentos por 5 años.

Enviar la forma CTR completa, junto con la identificación a la persona designada, Funcionario de Aprobación, (Dueño de Agencia o Gerente) para verificación y firma de aceptación.

Para asegurar cumplimiento con los requisitos de llenar la forma, el Funcionario de Aprobación, (Dueño de Agencia o Gerente debe: Revisar la parte I del CTR, Sección A y/o B, aplicable, contra documentación que se uso para

completar con exactitud la información. Compare y reconciliar cantidades y tipos de transacción(es) contra documentación en la parte III Completar y firmar la parte III asegurándose que todos los espacios estén completamente llenos. Si el envío del CTR se hace por correo, asegúrese de enviarlo dentro de 15 días calendario a la dirección

abajo mencionada, o en 25 días via electrónica a http://bsaefiling.FinCEN.treas.gov/main.html como realizado por Intermex. IRS Detroit Computing Center Attn: CTR P.O. Box 33604 Detroit, MI 48232 El CTR(s) DEBE ser completada dentro de los 15 días de plazo de la creación del envió. El Funcionario de Aprobación es responsable de la clasificación oportuna de CTR(s) 1. Multiple Currency Transactions: Por propósitos de reporte y completacion, múltiples transacciones monetarias realizadas en el mismo día son identificadas como una sola transacción, si Intermex tiene conocimiento que son realizadas por o en nombre de la misma persona.

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“Mismo día laboral” significa un día en el cual una transacción es rutinalmente fijado en la cuenta

del cliente “Tiene conocimiento” significa que el conocimiento por parte de un oficial, director, o empleado, o

conocimiento por parte de un sistema existente que permite agregar transacciones, será el conocimiento de Intermex.

Por propósito de reportar, el funcionario de aprobación o coordinador designado debe monitorear

todas las transacciones diarias para asegurar que transacciones múltiples no sean realizados por o de parte de una misma persona la cual exceda una cantidad de $10,000 dólares. Un reporte electrónico o manual debe ser guardado para los monitoreos diarios.

CTR(s) por transacciones múltiples que excedan la cantidad de $10.000 dólares deben ser

preparados siguiendo los procedimientos de completacion de CTR en el paso (1) ya mencionado. 3. Instrumentos monetarios.

Ninguna institución financiera, con excepción de un banco, por medio de cada agente, agencia, sucursal u oficina dentro de los Estados Unidos, puede publicar o vender un cheque o retiro, cheque de caja, cheques postale o cheque viajero por $3,000 o mas en efectivo amenos de que este mantenga archivos de la siguiente información, la cual debe ser obtenida por cada emisión o venta de uno o mas de estos instrumentos a cualquier compra individual, dentro de los $3,000 a $10,000 dls. Compras múltiples por la misma persona un día laboral debe ser agregado a determinar la cantidad de la transacción.

Nombre Fecha de compra Tipo de instrumento Numero de secuencia de cada instrumento Cantidad en dólares de cada instrumento Verificación de identidad del comprador (ver 1 para documentos aceptados).

Para propósitos de conservar registros los siguientes procedimientos deben ser seguidos: Los agentes de Intermex deben llenar la forma 1025 “High Transaction Form” para giros de

$3,000dls incluyendo cargos+ y enviar a Intermex junto con una identificación requerida, Guardar un reporte diario de compras entre los $3,000 y $10,000 por o en nombre de un individuo. Obtener documentos requeridos y guardar copias junto con la forma de transacción alta 1025 Dar copia de Forma y documentos que justifiquen al funcionario de CTR designado para la revisión

en un tiempo oportuno. Utilizando los procedimientos en el punto 1 para llenar el CTR, el oficial debe revisar esta información y agregar transacciones múltiples. Una copia del CTR debe ser enviara al Dept. De Cumplimiento de intermex Cualquier persona que realice una compra de un giro postal en efectivo excediendo el monto de $10,000 dls requiere completar la forma de FinCen 104- CTR 4. Transferencias de giros Cada agente, agencia, sucursal u oficina localizada dentro de los Estados Unidos de una institución financiera u otra que no sea un banco, esta sujeta seriamente a estos requisitos de transferencias de fondos in cantidades de $3,000 dólares y más. Cada orden de transmisión realizada en persona que lo acepta como la institución financiera de un cliente, una institución financiera debe verificar la identidad del cliente, y obtener y retener ya sea la original, la copia o registro electrónico y debe guardar un reporte con la siguiente información:

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La cantidad de la orden de transmisión. La fecha de ejecución de la orden. Instrucciones de pago recibidas por el remitente junto con la orden de transmisión. La identidad de la institución financiera del beneficiario. Toda la información que se pueda obtener de la orden de transmisión:

- Nombre y dirección del beneficiario. - Numero de cuenta del beneficiario. - cualquier otra información especifica sobre el beneficiario.

• La forma completa y firmada de parte de la persona realizando la transacción. • Copia de la identificación aprobada (ya mencionado en el paso (1)). Si la transmisión fue aceptada por la institución financiera del cliente y el no estuvo presente, la institución financiera del cliente* debe obtener y guardar la información de la persona que esta realizando la orden, como nombre, dirección y teléfono junto con la copia de una identificación expedida por el gobierno. Si no tiene documentación física, entonces el número de pasaporte y el país de origen o el número de Alien de registro de extranjeros es necesario, junto con la copia de la información del método de pago. (Cheque o tarjeta de crédito) será obtenida por la transmisión de fondos. La forma 1025 de Intermex y el CTR debe ser llenada y enviada a Intermex antes de procesar la transacción. Las formas deben venir acompañada de copia de una identificación valida y vigente. Las formas deben estar completas, legibles, fechadas y firmadas, la copia del CTR debe ser enviada por medio de fax al Departamento de Cumplimiento Legal de Intermex. *Por propósito de procedimientos, una “institución financiera de un cliente” es la AGENCIA. Giros para Colombia de $1,000 o acumulados de $1,000 dls dentro un mismo día también requieren de la forma 1025 y copia de una identificación. Todos los giros para otros países con excepción de Colombia tienen un limite de $2,000 o acumulados de $2000 dls en un periodo de un día. Aparte de estos limites específicos, Intermex hará un análisis de la frecuencia y montos acumulados de giros por remitente y beneficiario y podría solicitar Forma 1025, identificación y documentos que soporten las cantidades enviadas.

Cualquier transacción de dinero que exceda el monto de $10,000 requiere la forma de FinCen 104-CTR INTERMEX NO PROCESARA NINGUNA TRANSACCION HASTA QUE SE RECIBA TODA LA DOCUMENTACION REQUERIDA. CUALQUIER ACTIVIDAD SOSPECHOSA DEBE SER REFERIDA AL DEPARTAMENTO DE CUMPLIMIENTO DE INTERMEX, ADJUNTA CON LA COPIA DE LA EVIDENCIA. LA AGENCIA DEBE INVESTIGAR Y REPORTAR AL DEPARTAMENTO DE TESORERIA DE USA, CON LA FORMA FINCEN 109 “REPORTE DE ACTIVIDAD SOSPECHOSA (SAR)”, DENTRO DE LOS 30 DIAS DEL DESCUBRIMIENTO DE LA ACTIVIDAD SOSPECHOSA. LA FORMA DEBE SER DIRIGIDA A LA DIRECCION DE * ENTERPRISE COMPUTING CENTER-DETROIT, ATTN: SAR-MSB, PO BOX 33117, DETROIT, MI 48232-5980 Y COPIA DE ESTE SAR DEBE ENVIARSE A INTERMEX.* EL NO CUMPLIMIENTO DE LOS REQUERIMIENTOS DEL ACTA DE SIGILO BANCARIO U OTRAS REGULACIONES GUVERNAMENTALES DARAN PASO A LA REVISION O CANCELACION DEL CONTRATO Y ACUERDO DE AGENCIA.

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PROGRAMA DE ENTRENAMIENTO DE INTERMEX

Intermex esta comprometido a proveer a sus agentes y/o representantes, entrenamientos sobre el Acta de Sigilo Bancario, Parte 103 – Retención de Registros Financieros y Reportes de Transacciones Monetarias y Extranjeras, y otras regulaciones federales pertenientes a Lucha Contra el Lavado de Dinero. Por este motivo, Intermex ha desarrollado una póliza de BSA y ha preparado un programa de cumplimiento del Acta de Sigilo Bancario que contiene todos los parámetros por la cual Intermex, sus Agentes y/o Representantes conducirán sus negocios basados en el acuerdo firmado con Intermex El siguiente entrenamiento, son procedimientos por parte del programa de Cumplimiento de Intermex: 1. Entrenamiento de Agente y/o Dueño. El agente/dueño debe completar un entrenamiento ofrecido por el representante de ventas y debe tener un buen entendimiento de las pólizas y procedimientos de intermex documentado el Manual de referencias. El agente/dueño recibirá un recordatorio de este curso anualmente, pero recibirá en una forma constante información sobre asuntos reguladores. 2. Entrenamiento del personal de la agencia. El agente debe proveer a todos sus empleados con el entrenamiento después de haber entrado a trabajar. En un periodo anual el agente debe realizar un recordatorio del curso a todos sus empleados, y revisara las regulaciones y procedimientos (incluyendo la forma 1025, CTR y SAR.) Si las regulaciones y procedimientos son decretadas, Intermex proveerá nuevo material a la agencia y requerirá que esta información sea introducida en un corto plazo de tiempo. 3. Entrenamiento de Representantes de Venta y Personal Corporativo. El Oficial de Cumplimiento entrena a los Representantes de venta y personal corporativo como parte de la reunión de convención de ventas anual. 4. Entrenamiento a nuevos empleados de Intermex. Los nuevos empleados debes recibir un entrenamiento tan pronto son contratados por la compañía, y deben probar que entienden las pólizas y procedimientos para cumplir con las normas del Acta de Sigilo Bancario. 5. Archivos de Entrenamiento. El agente debe mantener un archive central con los siguientes archivos de entrenamiento y mantener por (5) años, y tenerlo disponible sobre petición para Intermex, o autoridades gubernamentales de los EE.UU.: Material usado para el entrenamiento Fecha de entrenamiento Lista con las firmas de las personas que estuvieron en la sesión del entrenamiento

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RETENCIÓN DE REGISTRO En el esfuerzo de seguir las reglas y regulaciones del Acta de Sigilo Bancario, Intermex, sus agencias y representantes de intermex deben seguir las siguientes instrucciones, como aplicable: Retención de registro: El Acta de Sigilo Bancario requiere que archivos y documentos de apoyo sean guardados para revisiones futuras por agencias reguladoras por un periodo de (5) AÑOS. Esta información debe estar guardada de una manera que sea accesible en un tiempo razonable en caso de una auditoria. Los archivos pueden consistir en originales, copias o copias de microfilm. Los archivos hechos en el curso ordinario del negocio pueden ser usados para encontrar estas exigencias. Si no fueron generados por el cuidado de registro rutinario, los archivos deben estar listos por escrito por el partido(s) que maneja la transacción (es).

Las reglas del BSA generalmente requiere que información del Acta de Sigilo Bancario sea archivada por un periodo de 5 anos, amenos que, lo especifique de otra manera, todo cae dentro de estas reglas: Forma aduanera 4790 – Reporte de Transporte de instrumentos monetarios o efectivo.

(Departamento de la Tesorería) y documentación acreditable. Forma de FinCen 104 – CTR - Reporte de Transacciones Monetarias y documentación acreditable.

Papeleo – documentos para probar transacciones que sean y no en efectivo de mas de $10,000

Auditoria de Papeleo – documentos que justifiquen el cumplimiento del CTR

Un registro de cada instrucción, consejo o petición, recibido o dada en cuanto a una remesa o

Transferencia de fondos, de más de $10,000 dólares, dentro de o fuera de los Estados Unidos.

Un registro de cada remesa o transferencia de fondos de más de $10,000 dólares a una persona, cuenta, o lugar, dentro o fuera de los Estados Unidos.

Todos los reportes de instrumentos monetarios originales ($3,000 dólares a $10,000 dólares,

incluido), reportes de transferencia de giros y CTR(s), archivado durante el día y mes, incluso documentos que acrediten.

Forma de FinCen 109 – SAR by MSB - Reporte de Actividad Sospechosa

La copia de cada SAR archivado por el Agente o Representante y todos los documentos acreditables originales o registro de negocio desde la fecha del SAR.

Todos los artículos de información contenidos en los sistemas computarizados Intermex.

Todas las transferencias de giros deben poderse obtener por nombre del remitente, beneficiario o si

la transacción es de parte de un tercero, por el nombre del tercero. Material de entrenamiento y registro de asistentes y empleados de la agencia.

EL NO CUMPLIMIENTO DE LOS REQUERIMIENTOS DEL ACTA DE SIGILO BANCARIO U

OTRAS REGULACIONES GUVERNAMENTALES DARAN PASO A LA REVISION O CANCELACION DEL CONTRATO Y ACUERDO DE AGENCIA.

AML/BSA POLICY, PROGRAM AND PROCEDURES1

ENGLISH

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BANK SECRECY ACT POLICY

General Guidelines Intermex has developed a written Anti-Money Laundering program to ensure compliance with the Bank Secrecy Act, Title III, including all the USA Patriot Act of 2001 amendments to its regulations. Federal laws provides for severe penalties for persons participating in a violation of 31 CFR Part 103, which covers currency transactions. This Program particularly applies to all of Intermex Agencies and/or Representatives. Purpose The Board of Directors of Intermex understands the necessity for the regulation of large currency transactions and other record keeping requirements, and has adopted the following policy:

Policy It is the policy of Intermex to comply with the requirements of the Bank Secrecy Act (BSA), USA Patriot Act of 2001, all regulations of the US Department of the Treasury and the Internal Revenue Service. Therefore, Intermex has established a system of internal controls to ensure the timely and proper reporting of all currency transactions in excess of $10,000 on any given day, by or on behalf of any one individual, and will maintain records on all monetary instruments sold for currency in the amounts of $3,000 to $10,000. Furthermore, Intermex implements further controls by applying identification requirements thresholds to certain countries. A lower threshold of $1,000 has been established for money transfers to Colombia and of $2,000 to all other countries. Additionally, these controls detail procedures to identify multiple currency transactions made by or on behalf of any one person on any given day, which, when aggregated, exceed the reporting limits, as well as the detection of suspicious activities that would require the filing of a Suspicious Activity Report (SAR). The US Department of the Treasury has determined that these records and reports are highly useful in the investigation of criminal, tax and regulatory irregularities Intermex has implemented an (OFAC), Office of Foreign Asset Control system in order to detect instances of money laundering through designated individuals and entities designated as dangerous risks by OFAC. In addition, Intermex has implemented internal filters based on transactions patterns and individual characteristics to establish an appropriate, specific and enhanced due diligence policy and procedure to detect and protect against money laundering in the corporation. Regulatory Control As part of its commitment to ensure compliance, Intermex has appointed Mr. Jose A. Perez as Bank Secrecy Act and Regulatory Compliance Officer. He is responsible for the coordination and monitoring of day-to-day compliance with the Bank Secrecy Act and other pertinent regulations. This Officer shall also ensure that all of Intermex employees and agents are trained on the requirements of the Bank Secrecy Act, as well as the recent amendments proscribed by the USA Patriot Act of 2001 and all other applicable regulations. Penalties

There are substantial criminal and civil penalties, including fines and imprisonment. This due to failure to comply with the Bank Secrecy Act (BSA), USA Patriot Act of 2001 and for violating criminal money laundering statutes.

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BANK SECRECY ACT POLICY

BSA & United States Patriot Act Compliance Overview

The Bank Secrecy Act (BSA) is enforced by the United States Department of the Treasury and is the regulatory centerpiece of the entire U.S. Money laundering effort. It is a separate and distinct law from the money laundering laws found in the criminal code of the United States in Title 18 of the U.S. Code. The BSA’s provision covers every type of financial institution, including money transmitters. Moreover, the U.S. Department of the Treasury has the authority to designate as a “financial institution” any business “whose cash transactions have a high degree of usefulness in criminal, tax, or regulatory matters.” The BSA gives the U.S. Department of the Treasury an extremely broad mandate to issue regulations to implement its provisions. Under the amendments added by the USA Patriot Act of 2001, the purpose of the BSA is expanded to include “in the conduct of intelligence or counterintelligence activities, including analysis, to protect against international terrorism.” (Title 31, USC Sec. 5311 & 5312 (a)(2). By July 23, 2002, financial institutions must apply “appropriate, specific and where necessary enhanced due diligence” for all foreign private international correspondent accounts. This will be required for correspondent bank accounts with offshore banks (commonly banks that do not conduct business with the currency of that jurisdiction where they are licensed and exist). The special due diligence also applies to banks from jurisdictions deemed “non cooperative in the international effort to combat money laundering.’ The following is a general summary of further compliance obligations for money transmitting business as mandated by the USA Patriot Act of 2001; 1- Response within 120 hours to requests of a banking regulator for records relating to anti-money laundering compliance or customer transactions The Compliance Department of Intermex Wire Transfer, LLC. is prepared to comply with any requests of an appropriate banking regulating authority. 2- The U.S. Department of the Treasury has issued SAR regulations for the Securities Industry and requires Money Transmitters to report suspicious activity. The Intermex Compliance Department currently researches all transaction for suspicious activity. The Compliance Department monitors wire activity with tools such as the Office of Foreign Asset Control (OFAC) filter system, Internal Wire filters, and specific wire activity research. In the event suspicious activity is uncovered, the compliance officer will comply and follow all federal suspicious activity reporting requirements. 3- The U.S. Department of the Treasury has set “reasonable procedures” for customer identification at onset of transactions. Reasonable Procedures include maintaining records used to identify the customer and consulting a government provided list of known or suspected terrorists. As aforementioned, Intermex requires proof of identification and biographical information in order to process wires. Records of high transactions are documented and filed according to federal and state regulations. In addition, Intermex consults the Office of Foreign Asset Control (OFAC), “OFAC LIST” to prevent any suspected global terrorists from using our services.

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4- Financial institutions are required to adhere to the new adopted regulations designed to align the relationships between the financial services industry. The regulations will force financial institutions, regulators and law enforcement, to facilitate information sharing on individuals or entities. Intermex will be prepared to implement any new regulations to facilitate the sharing of information to fight the global problem of money laundering.

5- Financial institutions must implement or rethink current compliance procedures and practices; a well-counseled educational training process with understandable and forceful compliance programs for all employees is now mandated by law.

Intermex has a BSA and Regulatory Compliance Officer who will update the BSA and USA Patriot Act of 2001 procedures manual on a regular basis as amendments are codified. This manual will aid Intermex to remain in compliance with the Money Laundering Act and other federal and state regulations that relate to money transmitters and vendors of monetary instruments. In addition, the Compliance Officer will investigate, research, and follow up on all regulatory issues and laws in order to protect Intermex from being used for illegal activity. The Compliance Officer will maintain and require training of all company personnel and agents of Intermex Wire Transfer, LLC.

In the case of non-compliance by a financial institution, § 363 of the Patriot Act allows the U.S. Department of the Treasury to impose on any financial institution that violates certain enumerated sections a monetary penalty of up to two times the amount of the transaction, not to exceed a million dollars. This civil penalty is complemented by a criminal penalty to be codified as 31 USC § 5322(d) which permits the government to impose a fine of up to two times the amount of the transaction for criminal violations of the act.

6. Financial institutions are required to provide education and/or training to appropriate personnel or authorized delegates

Intermex is committed to impart periodic trainings and education to its employees and authorized delegates to insure that the company is in compliance with all state and federal regulatory laws in order to deter money laundering and terrorist financing. 7. Financial institutions must provide for independent review to monitor and maintain an adequate anti-money laundering program.

Intermex has implemented an independent review process of the company’s Anti Money Laundering program, as required by Title 31 CFR Section 103.125 of the USA Patriot Act. This review is designed to evaluate Intermex’s policies, procedures and internal controls are adequate and effective to ensure compliance with pertinent laws and regulation. The frequency of the review shall be once per calendar year.

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OFFICE OF FOREIGN ASSET CONTROL (OFAC)

POLICY AND PROCEDURES

The Office of Foreign Assets Control ("OFAC") of the US Department of the Treasury administers and enforces economic and trade sanctions based on US foreign policy and national security goals against targeted foreign countries, terrorists, international narcotics traffickers, and those engaged in activities related to the proliferation of weapons of mass destruction.

Intermex has implemented an OFAC filter system that safeguards against those individuals that are specially designated nationals or blocked persons that the United States government considers dangerous and decided to sanction. All money transfers flow through the filter, whether leaving or entering the United States. The OFAC system immediately detects a possible match and transfers the money transfer transaction to a special file that is reviewed by the Compliance Department. Consequently, the Compliance Department utilizes an independent OFAC tracker system, where the possible match is reviewed against detailed information of names, including homonyms in the government database. This information is compared against the information in our wire system for a match. If a false positive match is obtained, the money transfer will be immediately released for payment. If a positive match is verified, Intermex must block the transaction and follow all rules and regulations stipulated by the Office of Foreign Assets Control. Three of the most important are as follows: 1) Any transaction that has been blocked or rejected must be reported to OFAC within ten business days; 2) An annual report of all property blocked as of June 30 is due by September 30 of each year; 3) OFAC requires the retention of all reports and blocked or rejected transaction records for five years. .

Intermex closely monitors changes to the list of specially designated nationals or blocked persons by the Office of Foreign Asset Control. Intermex systems automatically retrieve, on a daily basis, the latest version of the OFAC list from the US Treasury internet site. This in turn is used to update our internal filter list. Daily updates at 5 A.M. est. consist of any new policy developments regarding OFAC as well as changes to the master list of specially designated nationals and blocked persons.

As well as all money transfers, name of individuals that purchase money orders for the sum of $3,000 and over are also screened through OFAC designated list for possible matches. Intermex has also implemented a policy and procedures to screen through the OFAC list new Intermex’ employees before they are hired. In addition prospect authorized agents and foreign correspondents directors and/or owners names are also screened before they sign contractual agreements with Intermex. These procedures are repeated periodically to update internal records and disregard possible matches against the OFAC list

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“KNOW YOUR CUSTOMER POLICY” VERIFYING CUSTOMER IDENTIFICATION

The Policy of “Know Your Customer” as promulgated in 31CFR103, is the declared policy of Intermex, together with the corresponding standards and procedures needed to implement said Policy.

Customers

Intermex believes that the implementation of a “Know Your Customer” policy is one of the most effective means of preventing exposure to potential customers who intend to use our financial services for illicit purposes. The specific objectives of this Policy are:

• Reinforce our Compliance Program and maximize our efforts to ensure compliance with both the letter and intent of all applicable laws of the United States and of the State of Florida, and with all regulations.

• Secure adherence to sound and recognized financial practices. • Protect the good name and reputation of our financial institution. • Demonstrate our good will and the high level of proficiency of our customer service.

It is the Policy of Intermex to use “reasonable efforts” to ascertain the true identity of individual customers and/or the stated business purpose of each commercial enterprise that requests to do business transactions with Intermex. Intermex commits itself to this principle through a set of procedures established for this purpose.

Procedures to Approve a New Agent

Intermex conducts due diligence research on potential agencies prior to their approval to conduct business as an Intermex agent. The research consists of acquiring and verifying legal, business, and personal documentation of the principal owners of the business entity. Failure of the potential agent to provide any of the requested information or the discovery of negative credit score information will be sufficient grounds for the denial of the Agency Application. The potential agent must provide the following information:

1. Submittal of a Certificate of Incorporation or other applicable authorization to conduct business under the commercial name.

2. Submittal of a list of business owners and their proportionate ownership of the business entity. In the case of a sole proprietor, additional state registration or other applicable documentation may be requested.

3. Submittal of a lease of the premises, where the agent will be conducting business. In the event of ownership of the commercial property, a deed of the property will be requested.

Intermex will conduct the following searches:

1. Credit History Report to determine a credit score and risk model. 2. Public Records Search for histories of civil judgments including liens and other legal items. 3. Criminal Background Search to obtain accurate criminal histories. 4. OFAC screening.

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Procedures for Approved Agencies

Once the agent is approved Intermex will conduct the following procedures to ensure the proper compliance with anti-money laundering regulations, Bank Secrecy Act and other requirements that apply to the agent as a financial institution.

1. Conduct the training of the agent and its employees about Bank Secrecy Act and other anti-money laundering obligations that pertain to the agent.

2. Retrain Agents and their employees who show weakness in the application of established

compliance policy and procedures.

3. Terminate agents with demonstrated failures to follow Federal, State, or institutional compliance policy and procedures.

4. Report any instances of Suspicious Activity involving the agent to the U.S. Department of

theTreasury.

Procedures to Terminate an Agent Intermex reserves the right to terminate an agent for failure to comply with any anti-money laundering laws, institutional compliance policies and procedures, or violation of any section of the Agency Agreement. Upon the discovery of any of the aforementioned violations, Intermex will forward a termination letter to the agent documenting the reasons for the termination. The letter will also serve as notice that they are no longer authorized to provide Intermex services or use any Intermex materials to solicit business.

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“KNOW YOUR FOREIGN CORRESPONDENT POLICY”

DUE DILIGENCE

In order to be in compliance and ascertain our commitment to maintain an effective anti-money laundering program, Intermex requires that all foreign correspondents submit information deemed necessary to adequately create a profile that will help us ensure compliance with pertinent anti-money laundering, BSA and US Patriot Act laws and regulations.

Intermex requires from its correspondence at a minimum the following information:

1. Copy of license to operate as required by the local government.

2. Copy of latest compliance inspection by a supervisory government agency, or copy of external

compliance audit.

3. Copy of written anti-money laundering program.

4. Banking and commercial references (optional).

5. Copy of certificate of good standing and corporate documents.

6. Copy of latest annual audited financial statements (optional).

7. Copy of latest interim financial statements (optional).

8. Name of principals/shareholders.

9. Identification of principal /shareholders

10. Name and contact information of the Compliance Officer.

This information will be filed and updated regularly. Intermex is responsible for ensuring the ongoing compliance with all state and federal anti-money laundering laws and regulations. In case of non compliance, Intermex reserves the right to terminate all operating agreements with the foreign correspondent.

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RED FLAGS

Intermex has prepared this guide of possible money laundering indicators as a tool for Agents and/or Representatives to identify transactions and/or individuals that may appear suspicious. Any transaction that appears to be suspicious must NOT be completed and must immediately be referred to the Intermex Compliance Officer, by telephone and confirmed by fax or mail. In addition, if the transaction or activity appears to represent structuring to evade Bank Secrecy Act (BSA) reporting or record keeping requirements, and as detailed in Intermex’ “Currency Transaction Reports – Compliance Program”, there is cause to believe that it is a possible money laundering or other criminal or unusual activity, the transaction must be reported as a Suspicious Transaction to the appropriate government agency. Please refer to Intermex Compliance Program for filing information. If a SAR is filed, a copy must be sent to the Compliance Officer at Intermex.

1. Red Flags regarding information provided:

ID provided to Agent appears to be a forgery Picture on ID does not match customer’s appearance. Name on ID does not match customer’s name on application Employment (occupation) is not verifiable Home phone is disconnected or person is not known at number given Customer does not want to provide required information Customer attempts to reduce amount of transaction when additional or specific documentation

or information is requested Customer, when questioned, cannot or will not provide source of funds

2. Red Flags regarding amounts or frequency of orders:

Customer frequently sends large sums of money overseas Customer is “In Transit” and wants to send large sums of money overseas Customer attempts to send an unusually large amount of money from a city or state that is

different from his residence, for no apparent reason Customer pays for a large dollar transaction with many small denomination bills

3. Red Flags regarding possible structuring:

Multiple orders name the same sender or beneficiary, or list the same telephone number or address

for a beneficiary, or aggregate to $3,000 on the same day, or are ordered by different people that arrive together, to different people, with a combination of similar identities, addressed to different places in the same area, for similar amounts, or a combination of several of the above conditions. Multiple transactions made to the same area to different beneficiaries by different senders but that all

fall within a pattern or practice on a continuous basis (daily, weekly, monthly, etc.) for similar amounts of money under Intermex $2,000 threshold.

Customer asks many questions about CTR filing and other anti-money laundering requirements with the apparent intention of evading them. Customer tries to conduct transactions under two or more names.

These examples of possible criminal activity must be made accessible and thoroughly explained to all Agents’ employees.

Rev. 030510


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FILING REPORTS CREATING AND RETAINING RECORDS

Currency Transaction Report CTR FinCen Form 104 The U.S. Department of the Treasury requires Intermex, and/or its Agencies or Representatives, (Intermex) to file a report for each transaction involving currency of more than $10,000. One form is predominantly used to report currency transactions: FinCen Form 104 • Purpose of a CTR The main purpose of reporting currency transactions is to provide law enforcement agencies a way to track or prevent those engaged in illegal financial activities from using Intermex to launder cash obtained illegally from the sale of drugs, stolen merchandise, gambling, etc. This does not imply that cash transactions over $10,000 are illegal; most transactions over $10,000 in cash are done for legitimate reasons. The fact that a CTR is required does not reflect in the legality of the transaction or on the character of the individual initiating the transaction. • Uses of a CTR

The CTR has a high degree of usefulness in criminal, tax, and regulatory investigations and proceedings. Information from CTRs is used in criminal and tax investigations and prosecutions. • When is a CTR Required Intermex is required to report all currency transactions that involve more than $10,000 by or for any one person on any one-business day. Multiple currency transactions on the same business day are to be treated as a single transaction if the institution has knowledge that they are by and/or for the same person. To be reportable, there must be a physical transfer of currency from one person to another. A transaction, which is a transfer of funds by means of bank check, bank draft, or other written order, and does not include the physical transfer of currency, is not a reportable transaction.

• Examples of Currency Transactions The following are examples requiring the preparation and filing of a CTR:

1. A customer remits or receives more than $10,000 in cash from one or several sources in one business day.

2. A customer wants to exchange more than $10,000 in cash for smaller or larger bills.

3. A customer makes several cash transactions that total more than $10,000 in a business day.

Rev. 030510


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• Reportable Transactions

Reportable transactions include, but are not limited to:

Wire Transfers Sales of Money Orders

• Multiple Currency Transactions

Intermex shall treat multiple currency transactions as a single transaction if Intermex has knowledge

that they are by or on behalf of any one person and they exceed $10,000 on any one-business day. Whenever an employee has knowledge of multiple transactions by or for a person, this information constitutes knowledge on behalf of Intermex. Reasonable effort should be made to identify all multiple transaction aggregations that exceed $10,000, and that are, therefore, reportable transactions.

• Monetary Instruments

As required by the BSA, Intermex will maintain for the period of five (5) years a Monetary Instruments Log for the sale of monetary instruments such as money orders and travelers checks which involves currency in amounts of $3,000 to $10,000 inclusive. Intermex’s form “High Transaction Form/Money Order Log” must be submitted in a timely fashion with the following information:

1. Name and address of the purchaser. 2. Social Security number of the purchaser. If the purchaser is an alien and does not have a social security number, obtain the alien identification number, a passport number, driver’s license number or ITIN (Individual Tax Identification Number) 3. Date of birth of the purchaser. 4. If the individual is purchasing the instruments on behalf of another person or entity, the name, address, social security or ITIN number, must be obtained and recorded. 5. Date of purchase. 6. Office/Agency where purchased with Agent’s signature 7. Serial numbers of all instruments purchased. 8. Dollar amount of each instrument purchased. 9. Method of verifying identity and specific identifying documentation obtained. (Photocopy of one item should be kept on file).

Acceptable identification documents are:

U.S. Valid Driver’s License or State Identification Card U.S. Employment Authorization Card U.S. Resident Alien Card U.S. Military Card Passport Other official document with Photograph (whether foreign or domestic)

If the documentation is not from the USA, country of issuance must be noted alongside.

IMPORTANT NOTE:

Purchase of the same or different types of instruments totaling $3,000 or more must be treated as one transaction when there is knowledge of the multiple sales. Multiple sales must be noted as such on the log.

Rev. 030510


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• Procedure to determine failure of agency to file High Dollar Transaction Form is as follows 1. An Agent Suspicion Report, which shows blocks of monetary instruments of $500 more 6 times in sequence or within a short amount of time is prepared and handed to the Compliance Officer daily for review. 2. If the agent has not provided a High Dollar Transaction Form, the agency will be called and questioned as to whether the same customer bought the monetary instruments. 3. In the event, it was the same customer, the appropriate forms are requested immediately. 4. In the event, the agency informs Intermex that different customers purchased the money orders, Intermex will investigate the monetary instruments at the end of the month after payment is tendered. The investigation will focus on whether the same person received the money orders. If it is verified that the same individual presented the money orders for cash, the agency will receive the first of a possible 2 written warnings from the Compliance Officer, setting forth their failure to comply with federal regulations as well as citing the original Agency agreement. Upon the second violation, Intermex will terminate the relationship with the right granted to them in the original agency agreement. • Wire Transfers For every wire transfer received by Intermex all information required by regulation implementing the Bank Secrecy Act must be obtained and retained for a period of 5 years. In addition for each wire transfer initiated by Oklahoma agents for $1,000 or more, Intermex will maintain all information required by the Oklahoma State Banking Department for a period of at least 3 years. All information must be recorded in Intermex Form 1025 submitted at the time of the payment or transmittal order, with appropriate valid identification, as needed One valid piece of identification will be kept on file along with the following information:. The following information must be obtained: • Name and address of the originator • Type of identification presented and reviewed, such as: Driver’s License, State Identification Card, Social Security number, Alien Identification Card, Passport Number and Country of Issuance, Cedula, or other official identification, with photograph • Amount of payment order • Execution date • Payment instructions received with payment order including: Name and address of beneficiary Any other information pertaining to the beneficiary as included in the payment order. All record keeping requirements as mandated by the Bank Secrecy Act for currency transactions apply to Wire Transfers. A log for cash transactions between $3,000 and $10,000 inclusive will be maintained, and a CTR will be filled out for all cash transactions of more than $10,000. Suspicious Activity Reports (SAR-MSB) will be filed in accordance with the guidelines provided hereunder.

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• Suspicious Activity Report – SAR-MSB Fincen Form 109

Intermex is required to file a Suspicious Activity Report (SAR-MSB) for transactions aggregating

$2,000 or more that involve potential money laundering or violations of the Bank Secrecy Act. Any transaction conducted, or attempted by, at or through Intermex and involving or aggregating $2,000 or more in funds or other assets, if Intermex knows, suspects, or has reason to suspect that:

1. The transaction involves funds derived from illegal activities, or is intended or conducted in order to hide or disguise funds or assets derived from illegal activities (including without limitation, the ownership, nature, source, location, or control of such funds or assets) as part of a plan to violate or evade any law or regulation or to avoid transaction reporting requirements under Federal law.

2. The transaction is designed to evade any regulations promulgated under the Bank Secrecy Act.

3. The transaction has no business or apparent lawful purpose, or is not the sort in which the customer would normally be expected to engage, and the financial institution knows of no reasonable explanation for the transaction after examining the available facts, including the background and possible purpose of the transaction.

The Bank Secrecy Act requires the filing of a currency transaction report (CTR) whenever a currency transaction exceeds $10,000. If a currency transaction exceeds $10,000 and is suspicious, both a CTR (reporting the currency transaction) and a SAR (reporting the suspicious or criminal aspects of the transaction) must be filed. If the suspicious transaction equals or is below $10,000, only a SAR should be filed.

• Examples of Suspicious Transactions

The following are several examples of suspicious transactions:

1. A customer reduces a cash transaction from $15,000 to $9,000 after you inform him/her that a CTR must be filed.

2. A small local business makes transactions between $9,000 and $9,500 in cash every day, and you

know that business does not generate that amount of cash. A costumer, who you know or suspect is involved in an illegal business, makes transactions of $9,500 in cash several times a week.

3. Two or more individuals, who are obviously together, conduct separate cash transactions just under $10,000, each.

4. A customer exchanges small denomination bills ($5s, $10s, $20s) for large denomination bills

($50s, $100s).

5. A business that is not normally cash-intensive suddenly increases the amount of cash transactions.

6. A customer initiates a large number of wire transfers that are not consistent with his normal ordinary course of business.

These are only a few examples of suspicious transactions. Any CASH transaction of $2,000 or more that appears suspicious must be reported on a Suspicious Activity Report (SAR) to the address below, or as implemented by Intermex reports may be electronically submitted to http://bsaefiling.FinCEN.treas.gov/main.html.

Enterprise Computing Center – Detroit Attn: SAR-MSB

P.O. Box 33117 Detroit, MI 48232

Rev. 030510


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• Structuring and Money Laundering It is a Federal crime to structure a transaction. A “structured” transaction behalf of other persons, conducts or attempts to conduct one or more is considered to exist when a person acting alone, or in conjunction with, or on transactions in cash, in any amount, at one or more locations or branches of the Agent or at different financial institutions, on one or more days, in any manner for the purpose of evading BSA reporting or record keeping requirements. It also is a crime to assist a customer in structuring a transaction. If the Agent suspects that a customer is structuring transactions but turns a blind eye to that activity and fails to ask questions, the Agent may be found guilty of structuring. Examples:

Juan Garcia brings in $2,000 in cash and asks to send the money to Carmen Vera in Colombia. The next day Mr. Garcia brings in $2,000 in cash and asks to send the money to Jorge Vera in Colombia. Juan Garcia may be attempting to evade the BSA Wire Transfer Record keeping requirements. If the Agent determines that Mr. Garcia is structuring transactions, he or she must NOT complete the transaction. In addition, the Agent must follow the procedures for handling suspicious transactions.

The Agent sees Donna Green and Sue Smith enter the Agency together and speaking with each other. Each hands over less than $10,000 in cash and asks to send the money to Canada. The orders requested Ms. Green and Ms. Smith send both to Andrew White and total more than $10,000. Donna Green and Sue Smith may be attempting to evade the CTR reporting requirements. If the Agent determines that Ms. Green and Ms. Smith are structuring transactions, he or she must NOT complete the transactions. In addition, the Agent must follow the procedures for handling suspicious transactions. • Money Laundering Statutes It also is a Federal crime for any person to knowingly engage in any commercial or financial transaction or international transportation or transmission of funds with the proceeds of drug trafficking or other criminal activity. Knowledge may be established by proving that the person was “willfully blind” or “deliberately indifferent” to the source or origin of the funds. Examples

Jack King brings in $49,500 in cash and asks to send it to his mother in Europe. He mentions to the Agent that he has made money selling drugs and wants to share it with his mother. The Agent has knowledge that the funds used for the transfer are proceeds of drug trafficking. Because the Agent knows the funds are criminally derived, he or she must NOT complete the transaction. In addition, if the Agent completes the transaction that he or she knows or suspects may involve the proceeds of drug trafficking or other criminal activity, he or she may be guilty of money laundering.

Mark Lee is unemployed. He asks to send $15,000 to his father in Asia. Because this is a suspicious transaction, the Agent must question Mr. Lee about the source of the funds. Only if the Agent is fully satisfied that the funds are legitimately derived, may he or she complete the transaction. If the Agent does not question Mark Lee about the source of the funds in order to establish that the funds are not proceeds of criminal activity, and the funds are the proceeds of drug trafficking or other criminal activity, the Agent may be considered to be willfully blind to the source of the funds. If the Agent completes the transaction, he or she may be guilty of money laundering.

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• Procedures for Handling Suspicious Transactions

Upon becoming aware of a suspicious transaction or activity, the Agent must investigate the situation.

1. If the transaction or activity appears to represent structuring to evade BSA reporting or record keeping requirements, or other criminal or unusual activity and no reasonable explanation is apparent, the transaction must NOT be completed. In addition, the Agent must file a SAR report in accordance with the BSA requirements and Intermex policies and procedures, and must send a copy of the SAR to Intermex, by fax.

2. If the transaction or activity being reported on a SAR appears to be part of an ongoing scheme, the Agent should consider notifying, by telephone the IRS (either by calling the local IRS/Criminal Investigation Division office or the IRS Hotline number, 1-800-CTRS), and should notify Intermex Compliance Department.

3. A transaction that is reported on a SAR may also require reporting on a CTR, if it involves more than $10,000 in cash on one business day.

4. The Agent MUST NOT NOTIFY any person he/she has been reported on a SAR.

The Bank Secrecy Act Policy, The BSA Compliance Program and the Procedures for the timely completion of the Currency Transaction Report (CTR), Suspicious Activity Report (SAR), the Monetary Instrument Log, Wire Transfer Log and Record Retention Schedule, fulfill Intermex’s commitment to actively participate in the eradication of money laundering and other financial crimes, as required by law and regulation.

NON COMPLIANCE BY INTERMEX OR ITS AGENCIES OR REPRESENTATIVES COULD BE CAUSE FOR IMMEDIATE DISMISSAL, OR TERMINATION OF AGENCY AGREEMENT

Rev. 030510


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CURRENCY TRANSACTION REPORTS (CTR) PROCEDURES

1. FILING OF A CURRENCY TRANSACTION REPORT (CTR)

A Currency Transaction Report (CTR) must be prepared by the person (Agent or agency’ employee) engaged

in preparing the transaction(s) which involved more than $10,000 in currency made by the same person, or on behalf of the same person, on the same day. This report is to be filed by completing FinCen Form 104. CTR FinCen Form 104 shall be used and filed to: Report a deposit, withdrawal, exchange of currency or other payment or transfer, by, through or to Intermex that involves a transaction in currency of more than $10,000 (Section 103.22(a)(1) of the Treasury’s Financial Record keeping and Reporting of Currency and Foreign Transactions Regulations). CTRs are to be completed in accordance with government instructions and filed within 15 (fifteen) calendar days after the date of the transaction. To ensure compliance with filing requirements the prepared (Agent or agents’ employees) must:

Ensure that the form is complete with accurate information. Make a copy of the method used to verify identity, (i.e., driver’s license, State identification card,

passport, alien registration card), and retain same as documentation and verification of information. Deliver the completed CTR form, along with documentation (identification, application form, etc.) to

designated person for verification and signature of Approving Official (Agency Owner or Manager). To ensure compliance with filing requirements, the Approving Official (Agency Owner or Manager) must:

Review CTR Part I, Sections A and/or B, as applicable, against documentation, for completeness and accuracy.

Compare and reconcile amount and type of transaction(s) against documentation on Part II. Fill out and sign Part III making sure that all items are properly and duly completed. Ensure delivery of CTR(s) to IRS within the 15 days mandated time period by mailing the completed form to

the address below, or within 25 days as implemented by Intermex via electronically to http://bsaefiling.FinCEN.treas.gov/main.html

Internal Revenue Service

Detroit Computing Center Attn: CTR P.O. Box 33604

Detroit, MI 48232-5604

2. Multiple Currency Transactions: For reporting and filing purposes, multiple currency transactions taking place on the same business day are treated as a single transaction if Intermex has knowledge that they are made by or on behalf of the same person.

“Same business day” shall mean the day on which a transaction is routinely posted to a customer’s account.

Rev. 030510


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“Has knowledge” shall mean that knowledge on the part of an officer, director, or employee, or

knowledge on the part of an existing system which permits it to aggregate transactions, shall be knowledge of Intermex.

For the purposes of reporting, the Approving Official or designated Coordinator must monitor all daily transactions to ensure that multiple transactions have not been made by, or on behalf, of any one person that exceeds the amount of $10,000. An electronic or manual record shall be kept of the daily monitoring.

CTRs for multiple transactions exceeding the threshold amount of $10,000 shall be prepared following the CTR Filing Procedures mentioned in (1) above.

3. Monetary Instruments No financial institution, other than a bank, through each agent, agency, branch, or office located within the United States, may issue or sell a bank check or draft, cashier’s check, money order or traveler’s check for $3,000 or more in currency unless it maintains records of the following information, which must be obtained for each issuance or sale of one or more of these instruments to any individual purchaser, which involves currency in amounts of $3,000 to $10,000 inclusive. Multiple purchases by the same person on any one- business day shall be aggregated to determine the transaction amount.

Name Date of purchase Type of instrument Serial number of each instrument Amount in dollars of each instrument Verification of purchaser’s identity (See above for approved identification documents).

For record keeping and filing purposes the following procedures must be followed:

Intermex Agents must fill out “High Dollar Transaction Report” and form 1025 - $3,000, and send to Intermex, together with required identification, when the sale of monetary instruments reaches the amount of $3,000, including fees.

Keep daily Log with purchases between $3,000 and $10,000, by or on behalf of one individual. Obtain required documentation and keep copies with transaction form. Give copy of Log and supporting documentation to designated CTR Official for review on a timely

basis. CTR official must review Log entries, aggregate multiple purchases of cash transactions and file CTRs when applicable, utilizing the same CTR Filing Procedures outlined in (1) above. A copy of a CTR must be sent to Intermex, Compliance Department. Any one purchase of Money Orders with currency in excess of $10,000 requires the completion of FinCen Form 104 – CTR 4. Wire Transfers Each agent, agency, branch, or office located within the United States of a financial institution other than a bank, is subject to these requirements with respect to a transmittal of funds in the amount of $3,000 or more: For each transmittal order made in person that it accepts as a customer’s financial institution*, a financial institution shall verify the identity of the customer, and obtain and retain the original, a copy, or electronic record of, and shall keep a Log with, the following information:

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The name and address of the customer. The amount of the transmittal order. The execution date of the order. Payment instructions received from the customer with the transmittal order. The identity of the recipient’s financial institution. As many of the following items as available from the transmittal order: - Name and address of the recipient. - Account number of the recipient. - Any other specific information about the recipient.

A completed and signed form by the person placing the transmittal order. Copy of approved identification document. ( As defined above)

If the transmittal order accepted by the customer’s financial institution is not made in person, the customer’s financial institution shall obtain and retain a record of the name, address, and telephone number of the person placing the order, as well as the social security or employer identification number. If none is available, then alien identification number or passport number and country of issuance, as well as a copy or record of the method of payment (check or credit card transaction), for the transmittal of funds will be obtained. Intermex forms 1025 and CTRs, must be filled out as appropriate and sent to Intermex before a transaction can be processed. Form 1025 (transactions between $3,000 and $10,000, inclusive) must be accompanied by the required copy of identification. All forms must be complete, legible, dated and signed. Copy of CTRs filed by the Agent must be sent to Intermex Compliance Department by fax. *For purposes of these procedures, a “customer’s financial Institution” is the AGENCY. Wire Transfers to Colombia in the amount of $1,000 or aggregate of $1,000 within 1 days will require a 1025 Form Wire Transfers to all other countries except Colombia of $2,000 or aggregate of $2,000 within 1 days will require a 1025 Form. In addition to the established limits, Intermex will analyze sender frequency and accumulated amounts by sender and beneficiary, and may require the sender to provide Form 1025, identification and documents supporting amounts sent at that time.

Any transmittal order funded with currency in excess of $10,000 requires the completion of FinCen Form 104 – CTR.

INTERMEX WILL NOT PROCESS ANY TRANSMITTAL REQUEST UNLESS ALL REQUIRED DOCUMENTATION IS RECEIVED BY INTERMEX. ANY SUSPICIOUS ACTIVITY MUST BE REFERRED TO INTERMEX COMPLIANCE OFFICER, WITH COPY OF ALL DOCUMENTATION ATTACHED. THE AGENCY MUST INVESTIGATE AND REPORT TO THE U.S. DEPARTMENT OF THE TREASURY, IN THE APPROPRIATE SUSPICIOUS ACTIVITY REPORT (SAR) FINCEN FORM 109 , WITHIN 30 DAYS OF THE DISCOVERY OF THE SUSPICIOUS ACTIVITY. THE FORM MUST BE ADDRESSED TO ENTERPRISE COMPUTING CENTER-DETROIT, ATTN: SAR-MSB, P.O. BOX 33117, DETROIT, MI 48232. A COPY OF THE SAR MUST BE SENT TO INTERMEX. NON-COMPLIANCE WITH THE BANK SECRECY ACT OR OTHER GOVERNMENT REGULATIONS MAY BE CAUSE FOR REVISION OR CANCELLATION OF THE AGENCY AGREEMENT.

Rev. 030510


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INTERMEX TRAINING PROGRAM

Intermex is committed to provide its Agents and/or Representatives, with training on the Bank Secrecy Act, Part 103 – Financial Record keeping and Reporting of Currency and Foreign Transactions, and other Federal and State Regulations pertaining to the fight against Money Laundering. For this purpose, Intermex has developed a Bank Secrecy Act Policy and has prepared a Bank Secrecy Act Compliance Program that contains all the parameters by which Intermex, its Agents and/or Representatives, will conduct their business based on the Agent Agreements signed with Intermex. The following training procedures are part of the Intermex Agent Compliance Program: 1. Training of Agency/Owner The Agent/owner must complete a training offered by the sales representative and have a good

understanding of Intermex policy and procedures documented in the Intermex Reference Manual. The agent/owner will receive a refresher course yearly, but will continue to receive information of regulatory matters on a consistent basis.

2. Training of Agency Personnel

The Agent must provide all employees with training promptly after joining the Agent’s staff. On an annual basis the Agent will provide a refresher course to all staff members and will review the regulations and procedures (including Intermex Forms 1025, and High Dollar Transaction, CTRs and SARs). If regulations and/or procedures are enacted, Intermex will provide the new material to the Agent and will require that they be timely introduced to all staff members. 3. Training of Sales Representatives and Corporate Office Staff The compliance officer trains the sales representatives and corporate office staff as part of an annual sales convention meeting. 4. Training of Intermex’s new employees

Intermex’s new employees must receive training after joining the company, and must prove that they understand the policies and procedures to comply with the Bank Secrecy Act. 5. Training Records The Agent must retain a central file containing the following training records for a revolving five (5) year period, and make it available to Intermex, or U.S. government authorities upon request:

Training Materials Used Dates of Training List with signatures of persons attending training sessions.

Rev. 030510


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RECORD RETENTION

In order to maintain compliance with the Bank Secrecy Act Record Retention requirements, Intermex, its Agents and/or Representatives (Intermex) must adhere to the following instructions, as applicable: Record Retention: The Bank Secrecy Act requires that records and supporting documents be retained for potential review by regulatory agencies for a period of FIVE (5) YEARS. This information must be maintained in a manner that permits it to be accessible within a reasonable period of time. Records may consist of originals, copies or microfilm copies. Records made in the ordinary course of business may be used to meet these requirements. If not generated by routine record keeping, records are to be prepared in writing by the party(s) handling the transaction(s). The Bank Secrecy Act rules generally require Bank Secrecy Act information to be retained for a period of five years, unless otherwise noted, thus the mentioned documents and any other BSA document, unless specifically excluded, fall within these rules:

Customs Form 4790 – Report of International Transportation of Currency or Monetary Instruments (Department of the Treasury) and supporting documentation..

FinCen Form 104 – Currency Transaction Report and supporting documentation.

Work papers – documents to evidence cash or non-cash transactions of more than $10,000.

Audit Work papers – documents evidencing review of currency transaction reporting compliance.

A record of each instruction, advice or request, received or given regarding a remittance or transfer of funds, of more than $10,000, within or outside the United States.

A record of each remittance or transfer of funds of more than $10,000 to a person, account, or place, within or outside the United States.

All original monetary instruments logs ($3,000 to $10,000, inclusive), wire transfer logs and CTRs, filed by day and month, including supporting documentation.

FinCen Form 109 – SAR-MSB Suspicious Activity Report Copy of each SAR filed by the Agent or Representative, and all original supporting documentation or business records from the date of the SAR.

Each item of information contained in Intermex computer systems.

All wire transfer records must be retrievable by the name of the sender or beneficiary, or if the transaction is on behalf of a third party, by the third party’s name.

Training materials and documentation of attendance at training sessions of Intermex employees.

NON-COMPLIANCE WITH THE BANK SECRECY ACT OR OTHER GOVERNMENT REGULATIONS MAY BE CAUSE FOR REVISION OR CANCELLATION OF THE AGENCY AGREEMENT.

2 AML/BSA MANUAL DE ENTRENAMIENTO

ESPAÑOL

Rev 01/21/10 Property of Intermex

TABLA DE CONTENIDO

ACTA DE SIGILO BANCARIO LAVADO DE DINERO Actividades sospechosas Estructuración Señales de alerta REQUISITO DE REGISTRO DE INFORMACION Forma Intermex 1025 Giros de $3,000 o más Compras de Instrumentos Monetarios de $3,000 a $10,000 inclusive Reporte de actividades sospechosas Reporte de Transacciones en Dinero Efectivo PROGRAMAS DE ANTI-LAVADO DE DINERO OFICINA DE CONTROL DE ACTIVOS EXTRANJEROS (OFAC) PENALIDADES CIVILES Y CRIMINALES NEGOCIOS DE ENVIOS DE DINERO SIN LICENCIA REQUISITO PARA REGISTRAR SU NEGOCIO COMO MSB PROCEDIMIENTOS PARA RESPONDER A SOLICITUDES DE REPRESENTANTES DE LA LEY APENDICES Resumen de Requerimientos BSA para MSBs Información adicional


ACTA DE SIGILO BANCARIO

El Acta de Sigilo Bancario (BSA) fue creado por el Congreso el año 1970 para combatir el lavado de dinero y otros crímenes financieros. El BSA requiere que muchas instituciones financieras generen un “camino de papeles” haciendo reportes manteniendo información de ciertas transacciones. Estos reportes son suministrados al Departamento del Tesoro de los Estados Unidos a la dependencia Red de Control de Crímenes Financieros (FinCEN). FinCEN colecta y analiza la información para darle soporte a las entidades investigadoras policiales y de proveer a los encargados de promulgar políticas con análisis estratégico de procesos, patrones y tipologías de lavado de dinero a nivel mundial. Los requisitos de reportes y almacenamiento de información son aplicados a bancos, cajas de ahorro, cooperativas incluyendo negocios de servicios de dinero (MSB). Aparte de esta guía general, hay otros requisitos que pudieran ser obligación de un MSB específico. Por favor visite la página web www.fincen.gov para más información.

LAVADO DE DINERO

Cuando criminales tratan de esconder o disfrazar la procedencia de dinero ilegal convirtiéndolo en fondos que aparentan ser legítimos se llama lavado de dinero. Cada año los lavadores de dinero tratan de ocultar la procedencia de dinero ilícito pasando cientos de millones de dólares por el sistema financiero, incluyendo negocios de servicio de dinero (MSB). El lavado es mas éxito cuando los criminales no tienen que dejar un “rastro de papel” que una el dinero al crimen cometido. Los organismos policiales pueden seguir “rastro de papel” creado por los reportes y la información de las instituciones financieras. Siguiendo los requisitos federales de mantenimiento de información y reportes, usted puede ayudar a los organismos policiales a prevenir que los criminales se escapen -con sus ganancias- de ser penalizados.


Actividades Sospechosas Una actividad sospechosa es una transacción o el intento de hacer una transacción o un patrón de transacciones que usted sabe, sospecha o tiene motivos para sospechar y reúne alguna de estas condiciones:

Contiene dinero de alguna actividad criminal

Esta diseñada para evadir requisitos del Acta de Sigilo Bancario, ya sea por estructuración u otros medios.

Aparenta no tener sentido de negocios o algún otro sentido legal y que otros

factores pertinentes no provean de una explicación razonable.

Utiliza a un negocio de servicios de dinero para facilitar el crimen. Ejemplos de posibles actividades sospechosas:

Un empleado utiliza una identificación falsa, o varias identificaciones en ocasiones diferentes (nombres y direcciones pueden ser diferentes)

Dos o mas clientes utilizan el mismo documento (con fotos y nombres diferentes)

Estructuración Diseñar una transacción con el propósito de evadir requisitos de reportes u obtención de información es “estructurar”. La estructuración es un crimen federal, y tiene que ser reportado mediante un Reporte de Actividad Sospechosa (SAR). Ejemplos:

Un cliente separa una transacción grande en dos o más transacciones pequeñas.

Un hombre quiere hacer una transacción de $12,000 en efectivo. Pero sabiendo que hay que reportar transacciones de más de $10,000, procede a partir las transacciones en dos de $6,000 cada una.

Una transacción grande es partida en dos o mas para ser efectuadas por dos o mas

personas.

Una mujer quiere hacer un envío de $5,000, pero sabiendo que hay que reportar transacciones de más de 3,000; ella hace un envío de $2,500 y le dice a su amiga que haga otro envío de $2,500.


Señales de Alerta

Hay muchos factores que pueden ser “señales de alerta” que nos indiquen que una transacción pueda ser sospechosa. Al observar estas señales deberíamos hacernos algunas preguntas como:

¿La cantidad de dinero parece ser muy grande para el cliente típico, o el negocio de servicios de dinero?

¿El cliente hace este tipo de transacciones mas frecuentemente que lo normal?

¿El tipo de transacción parece ser normal para este cliente o negocio?

Ejemplos:

El cliente presenta identificación falsa.

Dos o más clientes usan el mismo documento.

El cliente cambia los montos después de saber que tiene que presentar identificación.

El cliente hace transacción justo por debajo de los límites de reporte.

Dos o más clientes, tratando de evadir el reporte de BSA, aparentan estar

trabajando juntos para partir la transacción en dos o mas.

Un cliente, tratando de evadir el reporte BSA, utiliza servicios de dos o más negocios de dinero (MSB) en el mismo día para partir la transacción.

Si es obvio que un cliente a cometido un crimen –como por ejemplo ofrecer una coima o haya admitido un crimen- la ley requiere que uno reporte en un SAR si la cantidad es de $2,000 o mas. Recuerde:

Usted tiene 30 días para reportar un SAR después que usted supo de una transacción o un patrón de transacciones o actividades sospechosas.

Cuando usted reporta una actividad sospechosa la ley lo protege de

responsabilidad civil.

La ley no le pide acusar a nadie de un crimen – usted solo tiene que reportar en un SAR si usted sospecha de una actividad que la cantidad es de $2,000 o mas.


Si se presenta una situación urgente, contacte a las autoridades pertinentes inmediatamente; después remita un SAR.

Es ilegal decirle a cualquier persona envuelta en las transacciones que se ha

enviado un SAR.

REQUISITOS DE REGISTRO DE INFORMACION

Forma Intermex 1025 Intermex deberá recibir el formulario 1025 por envíos a Colombia de $1,000 o más, envíos del Estado de Oklahoma de $1,000 o mas, y para cualquier otro país por envíos de $2,000 o más. La forma deberá estar legible, completamente diligenciada, y firmada por el agente y el cliente. Una identificación con foto, valida y vigente deberá ser suministrada junto con la forma antes de que Intermex procese el envío. Si se presenta una identificación de USA para giros de $3,000 o más (Oklahoma de $1,000 o mas), también se deberá presentar una copia del SSN (tarjeta del Seguro Social) o ITIN (IRS Individual Taxpayer ID Number). Los documentos de identificación aceptados son los siguientes: US Driver’s License Consular ID Card US Identification Card Foreign Electoral Card US Employment Authorization Card Cédula de Identidad US Resident Alien Card US Military Card Passport Aparte de estos limites específicos, Intermex hará un análisis de la frecuencia de giros de un cliente, y podrá exigir la forma 1025 en ese momento. Envíos de dinero de $3,000 o más – Oklahoma de $1,000 o más Negocios de Servicios de Dinero (MSB) que aceptan instrucciones para enviar o recibir envíos de dinero deberán obtener y registrar transacciones de $3,000 o más (Oklahoma de $1,000 o más) sin importar el método de pago. Los requerimientos para registrar envíos de dinero exigen que los MSB verifiquen por remitente o beneficiarios:


1. Verificar el documento de identificación 2. Registrar información del cliente y la transacción. 3. El remitente deberá de proveer cierta información al MSB o a la institución

financiera que procesa el envió. 4. Guardar estos registros por 5 años desde la fecha del envío.

Compra de Instrumentos Monetarios de $3,000 a $10,000 inclusive

MSBs que venden Money Orders o cheques de viajero tienen que registrar compras en efectivo que estén entre $3,000 y $10,000 inclusive. Transacciones múltiples de instrumentos monetarios que sumen $3,000 o más deberán ser procesadas como si fuera una sola transacción y se deberá registrar si:

1. Fueron hechas al mismo tiempo, o

2. El MSB conoce que las transacciones fueron hechas en el mismo dia. Para registrar la venta de Money Orders o cheques de viajero de $3,000 a $10,000 inclusive el MSB deberá:

1. Verificar y registrar la identificación del cliente, incluyendo el documento

2. Registrar la información de la transacción –cantidad, fecha, número de serie para cada instrumento monetario.

3. Mantener la información por 5 años desde la fecha de la transacción.

Requisito de Reportar Actividades Sospechosas Negocios que proveen servicios de envíos de dinero; o negocios que venden o canjean Money Orders – deberán reportar actividades sospechosas que involucren una transacción o patrones de trasacciones de $2,000 o más. Usted tiene 30 dias calendarios para suministrar el reporte SAR después de haber sabido de cualquier actividad sospechosa. Para reportar Actividades Sospechosas usted debe:

1. Registrar toda información relevante a una actividad sospechosa mediante un formulario SAR (FinCen Forma 109) que esta disponible en la página web www.fincen.gov o llamando al centro de distribución de formularios

IRS al 1-800-829-3676.

2. Enviar el SAR diligenciado a:


Enterprise Computing Center-Detroit Attn: SAR-MSB P.O. Box 33117 Detroit, MI 48232-0980

3. Mantener una copia del reporte y cualquier documentación de soporte por 5 años

desde la fecha que se envió el reporte. Reporte de Transacciones en Dinero Efectivo – Forma FinCen 104 MSBs deberán suministrar reportes de transacciones en efectivo (CTR) dentro de 15 días cuando una transacción o serie de transacciones:

Envuelve cantidades de mas de $10,000 de entrada en efectivo o de salida de efectivo, y

Es procesada por la misma, o por orden de la misma persona, y

Es procesada en el mismo día.

Transacciones multiples so consideradas como una transacción para reportar un CTR si el MSB sabe que:

Son hechas por la misma o por orden de la misma persona en un dia, y

Han sido procesadas en una o mas agencias o sucursales del mismo MSB, y

Ascienden a un total de $10,000 en entrada de efectivo o salida de efectivo. Para reportar un CTR usted deberá:

1. Verificar y registrar el documento de identidad del cliente.

2. Registrar la información de la transacción.

3. Hacer una copia del CTR diligenciado.

4. Enviar el original a:

IRS Detroit Computing Center Attn: CTR P.O. Box 33604 Detroit, MI 48232-5604

5. Mantener una copia del CTR por 5 años desde la fecha de suministro.


PROGRAMAS DE ANTI-LAVADO DE DINERO

Todos los MSBs están requeridos por el gobierno, de mantener en funcionamiento un programa de anti-lavado de dinero (AML). La regulación federal que requiere que los MSBs desarrollen y mantengan un programa de anti-lavado esta el 31 CFR 103.125. Cada programa deberá ser desarrollado de acuerdo al riesgo que cada negocio posea en cuanto a ubicación, tamaño, naturaleza y volumen de los servicios financieros que este provea. Por ejemplo, un MSB grande que procesa un alto volumen de envíos en Los Angeles, tiene un riesgo mas alto que un cambiador de cheques pequeño en Idazo. Por lo tanto, el remesador en California deberá tener un programa de anti-lavado mas complejo, de acuerdo al riesgo mas alo que este posee, que el negocio mas pequeño en Idaho que es de bajo riesgo en cuanto a lavado de dinero. Un programa eficaz es diseñado para prever que el MSB sea utilizado y facilite el lavado de dinero. Un programa de Anti-lavado eficaz tiene que estar por escrito y deberá:

Incorporar políticas, procedimientos y controles internos razonablemente diseñados para asegurar el cumplimiento con las leyes BSA;

Designar un oficial de cumplimiento responsable por vigilar día a día el

cumplimiento de las leyes BSA;

Proveer educación y entrenamiento a los empleados; y

Tener un proceso de revisión independiente para monitorear y mantener el programa.


OFICINA DEL CONTROL DE ACTIVOS EXTRANJEROS (OFAC)

La Oficina del Control de Activos Extranjeros (OFAC) del Departamento del Tesoro administra y aplica sanciones económicas basadas en la política exterior de los Estados Unidos y de seguridad nacional que atacan ciertos gobiernos, grupos terroristas, narcotraficantes internacionales y todos aquellos que estén tras el desarrollo de armas de destrucción en masa. Intermex ha implementado un sistema de filtros OFAC que protege a la empresa de los individuos que son específicamente designados como personas o entidades bloqueadas. Todas las transacciones de envíos pasan a través del filtro, ya sea al entrar o salir de los Estados Unidos. El sistema inmediatamente detecta una similitud y transfiere la transacción a un archivo especial que es revisado por el departamento de cumplimiento. Luego se procede a la verificación de la identidad del individuo retenido por el filtro por medio de la suministración de los documentos de identidad. Si la similitud resulta negativa, la transacción será procesada inmediatamente, y el envío llegara a su destino. Si el sistema detectara un apersona bloqueada, Intermex deberá bloquear la transacción y seguir los reglamentos y regulaciones estipuladas por la Oficina del Control de Activos Extranjeros.

PENALIDADES CIVILES Y CRIMINALES Penalidades tanto civiles como criminales pueden ser adjudicadas por violaciones de las leyes y regulaciones de anti-lavado. Estas penalidades pueden ser multas y también pena de cárcel. Un MSB que no cumple con los requisitos del BSA puede recibir penas hasta de $500 por negligencia y por violaciones adrede: la cantidad de la transacción (hasta $100,000) o $25,000. Bajo algunas circunstancias, los negocios pueden ser culpables por crímenes cometidos por los empleados. La pena máxima por violar las regulaciones BSA es una multa hasta de $500,000 o prisión por un término de 10 años o ambos. Por lo tanto, es imperativo que los empleados sean entrenados y educados de cómo cumplir con las regulaciones BSA, y que exista un sistema funcionando que asegure que los empleados están cumpliendo con las leyes y regulaciones de Anti-lavado. Los MSB pueden ser de mucha ayuda para el gobierno federal en lucha contra el lavado de dinero. Por lo menos, los MSBs deberán diligenciar los reportes correctamente, enviarlos a tiempo, crear y mantener el programa adecuado de cumplimiento y seguir las sugerencias que el Departamento del Tesoro provee.


NEGOCIOS DE ENVIOS DE DINERO SIN LICENCIA

TÍTULO 18, PARTE I CAPÍTULO 95 § 1960 Prohibición de un negocio de envíos de dinero sin licencia: a) el término "negocio de envío de dinero sin licencia", significa un negocio de envío de dinero que afecta el comercio interestatal o extranjero, en cualquier forma o grado y, b) opera sin una licencia apropiada para enviar dinero en un Estado en que dicha

operación es sancionada como un delito menor o felonía bajo la ley estatal, aunque la persona que actúa como tal, tenga o no conocimiento de que la operación requiere una licencia o que la operación es penalizada.

c) quien conociendo, lleva a cabo, controla, gestiona, supervisa, dirige, o es propietario de todos o parte de un negocio de envío de dinero sin licencia, será multado de acuerdo con este título o encarcelado por no más de 5 años, o ambos.

REQUISITO PARA REGISTRAR SU NEGOCIO COMO MSB

TITLE 31 CFR 103.41 Registration of Money Service Business

Una persona que hace negocio en alguno los siguientes rubros es considerado un MSB:

Cambio de divisas Canje de cheques Venta de Money Orders o cheques de viajero Remesas de dinero Correo postal Valor agregado electrónico

Requisito para registrarse como MSB con FinCEN:

Si hace transacciones de mas de $1,000 para cualquier persona en un solo

día en los siguientes rubros:

Cambio de divisas Canje de cheques Compra o Venta de Money Orders o cheques de viajero o valores

almacenados

Si hace transacciones de remesas de dinero directamente por si solo, sin importar el monto.


Excepciones:

Si solo actúa como agente de otro MSB, siempre y cuando no efectué alguna actividad de MSB por si solo.

Registre su negocio visitando la página www.fincen.gov utilizando la forma: FinCen 107 TD F 90-22.55

PENALIDADES POR NO REGISTRAR SU NEGOCIO COMO MSB

Una persona que concientemente no cumple con los requisitos de registro se le podría aplicar una penalidad civil de hasta $5,000 por cada violación de la ley. Cada día que este en violación, constituye una violación nueva adicional. Aparte existen penalidades criminales de multas y pena de cárcel de hasta 5 años.

PROCEDIMIENTOS PARA RESPONDER A SOLICITUDES DE REPRESENTANTES DE LA LEY

Conforme a la ley del BSA Título 31 CFR 103.125; todos los negocios de servicios de dinero (MSB) están obligadas a implementar procedimientos para responder a solicitudes de información y/o documentos y visitas de representantes de la ley; tales como: FBI, Departamento de Policía, IRS, etc. Estos procedimientos deben ser implementados por usted, estar por escrito y visibles en su negocio para que sus empleados tengan fácil acceso a ellos. Los procedimientos deben, como mínimo, incluir el nombre del oficial de cumplimiento de su agencia o la persona asignada para esta tarea, el número de teléfono para contactar al oficial de cumplimiento sin demoras y las instrucciones de cómo proceder y/o responder a la solicitud y/o la visita. Es importante que usted como MSB aplique estos procedimientos como parte de su AML/BSA Programa de Cumplimiento.


APENDICE

Resumen de Regulaciones BSA para MSBs

Registrarse – Algunos MSBs deberán registrarse y mantener una lista de sus agentes. Si un MSB sabe, sospecha o tiene razones para sospechar que una transacción o actividad es sospechosa y es de $2,000 o más, deberá reportar un SAR. Programa de Anti-lavado de Dinero – Todos los MSBs están requeridos de desarrollar e implementar un programa eficaz de Anti-lavado (AML) Si un MSB procesa una transacción en efectivo de mas de $10,000 con el mismo cliente en un día, deberá reportar un CTR. Si un MSB vende Money Orders o cheques de viajero por cash en un monto de $3,000 a $10,000 inclusive, al mismo cliente en un mismo día, deberá registrar la operación. Si un MSB procesa un envío de dinero de $3,000 o mas (Oklahoma de $1,000 o mas) del mismo cliente en el mismo día, sin importar el método de pago, deberá registrar la operación.

INFORMACION ADICIONAL

Para obtener respuesta a cualquier pregunta con respecto a regulaciones BSA de reportes y registro de operaciones, visite la página web www.fincen.gov O llame: Detroit Computing Center Hotline 1-800-800-2877 FinCEN Regulatory Helpline 1-800-949-2732 Para ordenar material didáctico 1-800-386-6329 Para ordenar formularios BSA, IRS Forms Distribution Center 1-800-829-3676

AML/BSA TRAINING MANUAL

ENGLISH

Rev 01/21/2010 Property of Intermex – Reproduction prohibited

TABLE OF CONTENTS

THE BANK SECRECY ACT MONEY LAUNDERING

Suspicious Activity

Structuring Red Flags RECORD KEEPING REQUIREMENTS

Intermex form 1025

Money Transfers of $3,000 or More

Cash Purchases of Monetary Instruments of $3,000-$10,000 inclusive

Suspicious Activity Reporting Requirements

Currency Transaction Reports ANTI-MONEY LAUNDERING COMPLIANCE PROGRAMS OFFICE OF FOREIGN ASSET CONTROL (OFAC) CIVIL AND CRIMINAL PENALTIES UNLICENSED MONEY TRANSMITTERS REQUIREMENT TO REGISTER AS AN MSB PROCEDURES TO REPOND TO LAW ENFORCEMENT REQUESTS APPENDIX

Summary of BSA Requirements for MSBs

Additional Information


THE BANK SECRECY ACT

The Bank Secrecy Act (BSA) was enacted by Congress in 1970 to fight money laundering and other financial crimes. The BSA requires many financial institutions to create “paper trails” by keeping records and filing reports on certain transactions. These reports are submitted to the U.S. Department of the Treasury’s Financial Crimes Enforcement Network (FinCEN). FinCEN collects and analyzes the information to support law enforcement investigative efforts and to provide U.S. policy makers with strategic analyses of domestic worldwide money laundering developments, trends and patterns. The BSA’s reporting and recordkeeping provisions apply to banks, savings and loans, and credit unions as well as other financial institutions, including money services businesses (MSBs). In addition to the general guidelines provided here, other BSA requirements may apply to a specific MSB. Please visit www.msb.gov for more regulatory information.

MONEY LAUNDERING

When criminals try to hide or disguise the source of their illegal money by converting it to funds that appear legitimate, the process is called “money laundering.” Every year, money launderers try to cover up the illegal source of their money by funneling hundreds of millions of dollars through financial institutions, including money services businesses (MSBs). Money laundering is most likely to be successful when criminals avoid leaving a “paper trail” of transactions linking the money back to their crime. Law enforcement can follow the “paper trail” created from reports and records of financial institutions. By following federal recordkeeping and reporting requirements, you can help law enforcement prevent criminals from getting away with – and profiting from – their crimes.


Suspicious Activity Suspicious activity is any conducted or attempted transaction or pattern of transactions that you know, suspect or have reason to suspect meets any of the following conditions:

Involves money from criminal activity. Is designed to evade Bank Secrecy Act requirements, whether through structuring

or other means. Appears to serve no business or other legal purpose and for which available facts

provide no reasonable explanation. Involves use of the money services business to facilitate criminal activity.

Examples of Possible Suspicious Activity:

A customer uses a false ID, or multiple IDs on different occasions (name, address, or identification number may be different).

Two or more customers use the same or similar IDs (photo or name may be different).

Structuring Designing a transaction to evade triggering a reporting or recordkeeping requirement is called “structuring.” Structuring is a federal crime, and must be reported by filing a Suspicious Activity Report (SAR). Examples

A customer breaks a large transaction into two or more smaller transactions. A man wants to conduct a transaction involving $12,000 in cash. However, knowing that the cash threshold of more than $10,000 for filing a CTR would be met, he conducts two cash transactions of $6,000 each.

A large transaction is broken into two or more smaller transactions conducted by

two or more people. A woman wants to send a $5,000 money transfer, but knowing that the threshold of $3,000 or more for recording of funds transfers would be met; she sends a $2,500 money transfer and asks her friend to send a $2,500 money transfer.


Red Flags There are a number of possible factors, or “red flags,” which signal that an activity or transaction might be suspicious. Observing a “red flag” should trigger some questions, such as:

Is the amount of the transaction unusually large for the typical customer or for the MSB?

Does the customer make the same or similar transactions more frequently than normal?

Does the type of transaction seem unusual for the customer or the MSB? Examples:

Customer uses fake ID. Two or more customers use similar IDs. Customer changes a transaction after learning that he or she must show ID. Customer conducts transactions so that they fall just below amounts that require

reporting or recordkeeping. Two or more customers, trying to evade BSA requirements, seem to be working

together to break one transaction into two or more transactions. Customer, trying to evade BSA requirements, uses two or more MSB locations or

cashiers on the same day to break one transaction into smaller transactions. If a customer does something obviously criminal – such as offering a bribe or even admitting to a crime – the law requires you to file a SAR if it involves or aggregates funds or other assets of $2,000 or more. Remember:

You have 30 calendar days to file a SAR after becoming aware of any suspicious transaction or pattern of suspicious transactions or activities that are required to be reported.

When you report suspicious activity, the law protects you from civil liability. You are not being asked to accuse customers of criminal activity – you are only

required to file a SAR if you believe the activity is suspicious and involves $2,000 or more.

If a situation seems to require immediate attention, contact the appropriate law enforcement authority right away; then file a SAR.

It is illegal to tell any person involved in the transaction that a SAR has been filed.


RECORD KEEPING REQUIREMENTS Intermex Form 1025 Intermex must receive a completed form 1025 for money transfers to Colombia of $1,000 or more, for money transfers from Oklahoma State of $1,000 or more and for money transfers to all other countries of $2,000 or more. The form must be legible, fully completed and signed both by the agent and the remitter. One valid form of picture identification document from the remitter must be submitted by fax prior to Intermex processing the transaction. When a US identification document is presented, for money transfers of $3,000 and more (Oklahoma for $1,000 or more), a copy of the Social Security Card or ITIN (IRS Individual Taxpayer ID Number) must be provided. Acceptable forms of identification include: US Driver’s License Consular ID Card US Identification Card Foreign Electoral Card US Employment Authorization Card Cédula de Identidad US Resident Alien Card US Military Card Passport In addition to the established limits, Intermex will analyze sender frequency and accumulated amounts, requiring the sender to provide form 1025 at that time. Money Transfers of $3,000 or More (Oklahoma for $1,000 or More) MSBs that accepts an instruction to send or to pay a money transfer must obtain and record specific information for each money transfer of $3,000 or more (Oklahoma for $1,000 or more), regardless of the method of payment. The requirement to record funds transfers requires an MSB to verify by remitter or beneficiary: 1. Verify customer ID 2. Record customer and transaction information. 3. Sender must provide certain information to the receiving MSB or other receiving

financial institution. 4. Keep the record for 5 years from the date of transaction.


Cash Purchases of Monetary Instruments of $3,000-$10,000 inclusive MSBs that sell money orders or traveler’s checks are required to record cash purchases involving $3,000 - $10,000, inclusive. Multiple cash purchases of monetary instruments totaling $3,000 or more must be treated as one purchase which must be recorded if: 1. They are made at the same time, or 2. The MSB has knowledge that such purchases occurred during one business day. To record a money order or traveler’s check sale for cash of $3,000-$10,000, inclusive you must: 1. Verify and record customer information, including ID. 2. Record transaction information – amount, date of sale and serial number(s) for each instrument. 3. Keep the record for 5 years from the date of transaction. Suspicious Activity Reporting Requirements Businesses that provide money transfers; or businesses that issue, sell, or redeem money orders – must report suspicious activity involving any transaction or pattern of transactions at or above $2,000 or more: You have 30 calendar days to file a SAR after becoming aware of any suspicious transaction that is required to be reported. To Report Suspicious Activity you must do the following: 1. Record relevant information on a Suspicious Activity Report (SAR) FinCen Form 109

available at www.fincen.gov or by calling the IRS Forms distribution Center: 1-800-829-3676. 2. Submit completed SAR to:

Enterprise Computing Center-Detroit Attn: SAR-MSB P.O. Box 33117 Detroit, MI 48232-0980


3. Keep a copy of the report and any supporting documentation for 5 years from the date

of filing the report. Currency Transaction Reports MSBs must file a FinCen Form 104 Currency Transaction Report (CTR) within 15 days whenever a transaction or series of transactions in currency:

Involves more than $10,000 in either cash-in or cash-out, and

Is conducted by, or on behalf of, the same person, and

Is conducted on the same business day. Multiple cash transactions are considered to be one transaction on which a CTR must be filed if the MSB has knowledge that:

They are by or on behalf of the same customer during one business day, and

They are conducted at one or more branches or agents of the same MSB, and

They total more than $10,000 in either cash-in or cash-out. To File a CTR you must:

1. Verify and record customer ID.

2. Record customer transaction information.

3. Make a copy of the completed CTR.

4. Send the original CTR to:

IRS Detroit Computing Center Attn: CTR P.O. Box 33604 Detroit, MI 48232-5604

5. Keep a copy of the CTR for 5 years from the date of filing the report.


ANTI-MONEY LAUNDERING COMPLIANCE PROGRAMS

Each MSB is required by law to have an effective anti-money laundering (AML) compliance program. The regulation requiring MSBs to develop and maintain an AML compliance program is contained in 31 CFR 103.125.

Each program must be commensurate with the risks posed by the location, size, nature and volume of the financial services provided by the MSB. For example, a large money transmitter with a high volume of business located in the Los Angeles area is at higher risk than a small check casher with a low volume of business located in Boise. Therefore, the large California money transmitter would be expected to have a more complex AML compliance program, commensurate with its higher risk, than the smaller Idaho check casher, who is at lower risk of being used to facilitate money laundering. An effective program is one designed to prevent the MSB from being used to facilitate money laundering.

Each AML compliance program must be in writing and must: Incorporate policies, procedures and internal controls reasonably designed to

assure compliance with the BSA; Designate a compliance officer responsible for day-to-day compliance with the

BSA and the compliance program; Provide education and/or training of appropriate personnel; and

Provide for independent review to monitor and maintain an adequate program.


OFFICE OF FOREIGN ASSET CONTROL (OFAC)

The Office of Foreign Assets Control ("OFAC") of the US Department of the Treasury administers and enforces economic and trade sanctions based on US foreign policy and national security goals against targeted foreign countries, terrorists, international narcotics traffickers, and those engaged in activities related to the proliferation of weapons of mass destruction. Intermex has implemented an OFAC filter system that safeguards against those individuals that are specially designated nationals or blocked persons. All wire transactions flow through the filter, whether leaving or entering the United States. The OFAC system immediately detects a possible match and transfers the money transfer transaction to a special file that is reviewed by the Compliance department. Consequently, the verification of the identity of the individual detected by the system must take place by way of obtaining and inspecting a valid identification document. If a false positive match is obtained, the money transfer will be immediately released for payment. If a positive match is verified, Intermex must block the transaction and follow all rules and regulations stipulated by the Office of Foreign Assets Control.

CIVIL AND CRIMINAL PENALTIES

Civil and criminal penalties can be imposed for violations of anti-money laundering laws and regulations. Penalties can result in substantial fines and in prison terms. Any MSB that fails to comply with BSA reporting and record keeping requirements faces possible civil penalties of up to $500 for negligent violations and the greater of the following two amounts for willful violations: the amount involved in the transaction (up to $100,000) or $25,000. Under certain circumstances, businesses can also be held criminally liable for the acts of their employees. The maximum criminal penalty for violating a BSA requirement is a fine of up to $500,000 or a term of imprisonment of up to 10 years, or both.

It is therefore important that employees are thoroughly trained on how to comply with BSA regulations and that a system is in place to ensure that employees are following all anti-money laundering laws and regulations.

MSBs can do a great deal to help the federal government in its anti-money laundering efforts. At a minimum, MSBs should file all BSA reports accurately and in a timely fashion, create and maintain accurate BSA records for the requisite time period, establish and maintain appropriate compliance programs and follow all Treasury Department guidance related to the BSA.


UNLICENSED MONEY TRANSMITTERS

TITLE 18, PART I CHAPTER 95 § 1960 Prohibition of unlicensed money transmitting business:

a) the term “unlicensed money transmitting business” means a money transmitting business which affects interstate or foreign commerce in any manner or degree and,

b) is operated without an appropriate money transmitting license in a State where such operation is punishable as a misdemeanor or a felony under State law, whether or not the person acting as an unlicensed money transmitter knew that the operation was required to be licensed or that the operation was so punishable.

c) whoever knowingly conducts, controls, manages, supervises, directs, or owns all or part of an unlicensed money transmitting business, shall be fined in accordance with this title or imprisoned not more than 5 years, or both.

REQUIREMENTS TO REGISTER AS AN MSB

TITLE 31 CFR 103.41 Registration of Money Service Business Any person doing business, providing one or more of the following services is considered an MSB:

currency dealing or exchange check cashing sale of money orders or traveler’s check money transfer stored valued US Postal Service

Requirements to register with FinCen as an MSB:

conducts a transaction or series of transactions adding to more than $1,000 with one person in any one day in the following service business activity:

Currency dealing or exchange Check cashing Sale or purchase of Money Orders or traveler’s check or store

valued Provides money transfer services on its own for any amount.


Exceptions:

If acting solely as an authorized agent of another MSB and does not perform any other MSB activity on its own

To register visit web page www.fincen.gov and use FinCen Form 107 TD F 90-22.55

PENALTIES FOR NOT REGISTERING AS AN MSB Any person that knowingly does not comply with registering requirements could be fined up to $5,000 for each violation of the law. Each day in violation, constitutes an additional new violation. In addition there are criminal fine penalties and jail sentence for up to 5 years.

PROCEDURES TO RESPOND TO LAW ENFORCEMENT REQUESTS Pursuant to BSA law Title 31 CFR 103.125; all money services businesses (MSB) are required to implement procedures to respond to requests for information and/or documents and visits from representatives of the law, such as FBI, Police Department, IRS, etc. These procedures must be implemented by you, in writing and be visible in your business, so that employees have easy access to them. The procedures must at least include the name of the agency compliance officer or the person assigned to this task, the phone number to contact the compliance officer without delay and instructions on how to proceed and / or respond to the request and / or visit. It is important that you as an MSB implement these procedures as part as your AML/BSA Compliance Program.


APPENDIX

Summary of BSA Requirements for MSBs

Registration – Certain MSBs must register and maintain a list of agents, if any.

If an MSB knows, suspects, or has reason to suspect that any transaction or activity is suspicious and it involves or aggregates funds or other assets of $2,000 or more, ($5,000 or more if identified by issuers from a review of clearance records), it must file a SAR.

Anti-Money Laundering (AML) compliance program –All MSBs are required to

develop and implement an AML compliance program.

If an MSB provides either cash-in or cash-out transactions of more than $10,000 with the same customer in a day, it must file a CTR.

If an MSB provides money orders or traveler’s checks for cash of $3,000-

$10,000, inclusive, to the same customer in a day, it must keep a record.

If an MSB provides money transfers of $3,000 or more (Oklahoma for $1,000 or more) to the same customer in a day, regardless of the method of payment, it must keep a record.

ADDITIONAL INFORMATION For answers to your questions about BSA reporting and recordkeeping requirements, please visit www.msb.gov. Or call: The Detroit Computing Center Hotline 1-800-800-2877 The FinCEN Regulatory Helpline 1-800-949-2732 To order free guidance materials 1-800-386-6329 To order BSA forms from the IRS Forms Distribution Center 1-800-829-3676

3 AML/BSA PRESENTACIÓN DE ENTRENAMIENTO

ESPAÑOL

Property of Intermex 1

Acta de Sigilo BancarioActa de Sigilo Bancarioyy

Programa de AntiPrograma de Anti--lavado lavado de dinerode dinero

Property of Intermex, Reproduction prohibited

de dinerode dinero

Seminario de EntrenamientoSeminario de Entrenamiento

3/9/2010

Acta de Sigilo Bancario (BSA)Acta de Sigilo Bancario (BSA)

Creado por el Congreso el año 1970 y Creado por el Congreso el año 1970 y enmendado por el Acta Patriota del 2001enmendado por el Acta Patriota del 2001


Para combatir el lavado de dinero y otros Para combatir el lavado de dinero y otros crímenes financieroscrímenes financieros

Para generar un “rastro de papeles” mediante Para generar un “rastro de papeles” mediante reportes al gobiernoreportes al gobierno

3/9/2010

Acta de Sigilo BancarioActa de Sigilo Bancario

Entidades reguladoras:Entidades reguladoras:

Departamento del TesoroDepartamento del TesoroFi CEN (R d d C t l d C í Fi i )Fi CEN (R d d C t l d C í Fi i )


FinCEN (Red de Control de Crímenes Financieros)FinCEN (Red de Control de Crímenes Financieros)IRS (Servicio de Renta Interna)IRS (Servicio de Renta Interna)Oficina de Control de Activos Extranjeros (OFAC)Oficina de Control de Activos Extranjeros (OFAC)Contralor de la Moneda (OCC)Contralor de la Moneda (OCC)

Departamentos de Banca y Finanzas EstatalesDepartamentos de Banca y Finanzas Estatales

3/9/2010

Acta de Sigilo BancarioActa de Sigilo Bancario

Entidades reguladas:Entidades reguladas:

BancosBancos


Cajas de AhorrosCajas de AhorrosCooperativasCooperativasNegocios de Servicios de Dinero (MSB)Negocios de Servicios de Dinero (MSB)

3/9/2010

Lavado de dineroLavado de dinero

Esconder o disfrazar la procedencia de Esconder o disfrazar la procedencia de dinero ilegal, y la conversión de dinero dinero ilegal, y la conversión de dinero ilícito en fondos que aparentan ser ilícito en fondos que aparentan ser


q pq plegítimoslegítimos

3/9/2010

Etapas del Lavado de DineroEtapas del Lavado de DineroUbicación:Ubicación: Ingresar los fondos ilegales al sistema Ingresar los fondos ilegales al sistema financiero sin llamar la atención. Incluye depósitos financiero sin llamar la atención. Incluye depósitos estructurados de fondos.estructurados de fondos.

Ocultamiento:Ocultamiento: Movilización de fondos en todo el Movilización de fondos en todo el sistema financiero en una compleja serie desistema financiero en una compleja serie de


sistema financiero, en una compleja serie de sistema financiero, en una compleja serie de transacciones para crear confusión y complicar el rastreo transacciones para crear confusión y complicar el rastreo documental.documental.

Integración:Integración: Una vez que los fondos están en el Una vez que los fondos están en el sistema financiero y aislados a través de la etapa de sistema financiero y aislados a través de la etapa de ocultamiento, el paso de integración es utilizado para ocultamiento, el paso de integración es utilizado para crear la apariencia de legalidad a través de más crear la apariencia de legalidad a través de más transacciones. transacciones.

3/9/2010


Actividades SospechosasActividades Sospechosas

Involucra dinero de una actividad criminalInvolucra dinero de una actividad criminal

Diseñada para evadir requisitos de leyDiseñada para evadir requisitos de ley


Aparenta no tener sentido comúnAparenta no tener sentido común

Utiliza un MSB para facilitar el crimenUtiliza un MSB para facilitar el crimen

3/9/2010

Ejemplos de Actividades SospechosasEjemplos de Actividades Sospechosas

Utilización de identificación falsaUtilización de identificación falsa

Dos o mas clientes utilizan el mismo Dos o mas clientes utilizan el mismo d f bd f b


documento pero con foto o nombres documento pero con foto o nombres diferentesdiferentes

Estructurar transacciones para evadir Estructurar transacciones para evadir requisitos de la leyrequisitos de la ley

3/9/2010

EstructuraciónEstructuración: Diseñar una transacción : Diseñar una transacción para evadir requisitos de leypara evadir requisitos de ley

Un cliente separa una transacción grande en Un cliente separa una transacción grande en dos o mas pequeñasdos o mas pequeñas


Una transacción grande es partida para ser Una transacción grande es partida para ser efectuadas por dos o mas personasefectuadas por dos o mas personas

Un cliente utiliza una lista de nombres para Un cliente utiliza una lista de nombres para hacer varias transaccioneshacer varias transacciones

3/9/2010

EstructuracionEstructuracion

La ley especifica que una persona al La ley especifica que una persona al estructurar, ayudar a estructurar o intentar estructurar, ayudar a estructurar o intentar estructurar transacciones con una o mas estructurar transacciones con una o mas i tit i fi i l bl di tit i fi i l bl d


instituciones financieras, es culpable de un instituciones financieras, es culpable de un delito federal.delito federal.

Title 31 CFR, Sec. 103.63 (c)Title 31 CFR, Sec. 103.63 (c)

3/9/2010

Actividades ilegales castigadas bajo la Ley Actividades ilegales castigadas bajo la Ley de Lavado de Dinerode Lavado de Dinero

Trafico humano Trafico humano Explotación sexual, incluyendo niñosExplotación sexual, incluyendo niñosTrafico de drogas o sustancias ilegalesTrafico de drogas o sustancias ilegalesTrafico de armasTrafico de armasTrafico de productos robados contrabando pirateríaTrafico de productos robados contrabando piratería


Trafico de productos robados, contrabando, pirateríaTrafico de productos robados, contrabando, pirateríaCorrupción, soborno, fraude, extorsión, falsificación, Corrupción, soborno, fraude, extorsión, falsificación, chantajeochantajeoRapto o secuestroRapto o secuestroParticipación en organizaciones o grupos criminales Participación en organizaciones o grupos criminales Terrorismo o financiamiento terroristaTerrorismo o financiamiento terroristay otrosy otros

3/9/2010

Señales de AlertaSeñales de Alerta: Factores indicadores : Factores indicadores que una transacción puede ser sospechosaque una transacción puede ser sospechosa

Cantidad de dinero es muy grande para el Cantidad de dinero es muy grande para el cliente típicocliente típico


Transacciones mas frecuentes que lo normalTransacciones mas frecuentes que lo normal

El tipo de transacción no es normal para el El tipo de transacción no es normal para el tipo de clientetipo de cliente

3/9/2010


Ejemplos de Señales de AlertaEjemplos de Señales de Alerta

Identificación falsaIdentificación falsa

Cliente cambia los montos después de saber el Cliente cambia los montos después de saber el reglamentoreglamento

El li t h t i j t d b j d lEl li t h t i j t d b j d l


El cliente hace transacciones justo por debajo de los El cliente hace transacciones justo por debajo de los limites de reportelimites de reporte

Dos o mas clientes que aparentan estar juntos Dos o mas clientes que aparentan estar juntos dividen transaccionesdividen transacciones

El cliente utiliza otros servicios para dividir El cliente utiliza otros servicios para dividir transaccionestransacciones

3/9/2010

Nota importante:Nota importante:

Si es obvio que un cliente cometió un Si es obvio que un cliente cometió un crimen, como trafico de drogas u otros, la crimen, como trafico de drogas u otros, la ley ley requiererequiere que se reporte este en un que se reporte este en un


SAR (reporte de actividades sospechosas)SAR (reporte de actividades sospechosas)

3/9/2010

Recuerde:Recuerde:

Plazo 30 días para reportar un SARPlazo 30 días para reportar un SAR

La ley lo protege al reportar actividades sospechosasLa ley lo protege al reportar actividades sospechosas

El reporte SAR no acusa a nadie de un crimenEl reporte SAR no acusa a nadie de un crimen


El reporte SAR no acusa a nadie de un crimenEl reporte SAR no acusa a nadie de un crimen

Si se presenta una situación de urgencia contacte a Si se presenta una situación de urgencia contacte a las autoridades y luego remita un SARlas autoridades y luego remita un SAR

Es ilegal decirle a las personas envueltas en la Es ilegal decirle a las personas envueltas en la transacción que se envió un SARtransacción que se envió un SAR

3/9/2010

Requisitos de Registro de Requisitos de Registro de InformaciónInformación

Forma Intermex 1025:Forma Intermex 1025:

Envíos a Colombia de $1,000 o masEnvíos a Colombia de $1,000 o masEnvíos desde el Estado de Oklahoma de $1,000 o mas Envíos desde el Estado de Oklahoma de $1,000 o mas Envíos a otros países de $2 000 o masEnvíos a otros países de $2 000 o mas


Envíos a otros países de $2,000 o masEnvíos a otros países de $2,000 o mas

Los formularios deberán ser diligenciados por Los formularios deberán ser diligenciados por completo y la identificación presentada debe estar completo y la identificación presentada debe estar valida, vigente y legible.valida, vigente y legible.

Aparte de estos limites específicos, Intermex hará un Aparte de estos limites específicos, Intermex hará un análisis de la frecuencia de giros de un cliente, y análisis de la frecuencia de giros de un cliente, y podría exigir la forma 1025 en ese momento.podría exigir la forma 1025 en ese momento.

3/9/2010

Documentación aceptable:Documentación aceptable:

Licencia de Conducir (US) Licencia de Conducir (US) Tarjeta del Seguro Social o ITIN (US)Tarjeta del Seguro Social o ITIN (US)Tarjeta de Residencia (US)Tarjeta de Residencia (US)Permiso de Trabajo (US)Permiso de Trabajo (US)


Tarjeta Militar (US)Tarjeta Militar (US)PasaportePasaporteMatricula Consular Matricula Consular Tarjeta de ElectorTarjeta de ElectorCedula de Identidad Cedula de Identidad

3/9/2010

Venta de Money Orders de $3,000 a Venta de Money Orders de $3,000 a $10,000 (simple y múltiple)$10,000 (simple y múltiple)

Obtener y verificar documentos de Obtener y verificar documentos de identificación del clienteidentificación del cliente


Registrar los detalles de la transacciónRegistrar los detalles de la transacción

Mantener los registros por 5 añosMantener los registros por 5 años

3/9/2010


Reporte de Actividades Sospechosas SARReporte de Actividades Sospechosas SAR

Registrar toda información relevante a una Registrar toda información relevante a una actividad sospechosa en un formulario SARactividad sospechosa en un formulario SAR

Enviar el SAR a:Enviar el SAR a:Enterprise Computing CenterEnterprise Computing Center DetroitDetroit


Enterprise Computing Center Enterprise Computing Center -- DetroitDetroitAttn: SARAttn: SAR--MSBMSBP.O. Box 33117P.O. Box 33117Detroit, MI 48232Detroit, MI 48232--09800980

Mantener copia del SAR y soporte por 5 añosMantener copia del SAR y soporte por 5 años

3/9/2010

Reporte de transacciones en efectivo Reporte de transacciones en efectivo (CTR)(CTR)

Transacciones de mas de $10,000 de entrada Transacciones de mas de $10,000 de entrada o salida de dinero efectivoo salida de dinero efectivo


Por la misma persona, o por orden de la Por la misma persona, o por orden de la misma personamisma persona

Procesada en el mismo díaProcesada en el mismo día

3/9/2010

Para reportar un CTR:Para reportar un CTR:

Verificar y registrar los documentos de identidadVerificar y registrar los documentos de identidad

Registrar la información de la transacciónRegistrar la información de la transacción

Hacer una copia del CTR diligenciadoHacer una copia del CTR diligenciado

Enviar el Original a:Enviar el Original a:


Enviar el Original a:Enviar el Original a:

IRS Detroit Computing CenterIRS Detroit Computing CenterAttn: CTRAttn: CTRP.O. Box 33604P.O. Box 33604Detroit, MI 48232Detroit, MI 48232--56045604

Mantener una copia del CTR por 5 añosMantener una copia del CTR por 5 años

3/9/2010

Programa de AntiPrograma de Anti--LavadoLavado

Todos los MSB y agencias de Todos los MSB y agencias de MSBsMSBs tienen tienen que implementar un programa de Antique implementar un programa de Anti--Lavado de Dinero (AML). Lavado de Dinero (AML). Es requerido Es requerido por por la regulación federal 31 CFR 103.125.la regulación federal 31 CFR 103.125.


Los programas deben ser desarrollados de Los programas deben ser desarrollados de acuerdo al riesgo que cada negocio acuerdo al riesgo que cada negocio presenta debido a la ubicación, tamaño presenta debido a la ubicación, tamaño naturaleza y volumen de transacciones.naturaleza y volumen de transacciones.

3/9/2010

Un Programa de AntiUn Programa de Anti--lavado debe:lavado debe:

Estar por escritoEstar por escrito

Incorporar políticas, procedimientos y Incorporar políticas, procedimientos y controlescontroles


controlescontroles

Proveer educación y entrenamiento a los Proveer educación y entrenamiento a los empleadosempleados

Tener un proceso de revisión independienteTener un proceso de revisión independiente

3/9/2010

Oficina del Control de Activos Oficina del Control de Activos Extranjeros (OFAC)Extranjeros (OFAC)

Administra y aplica sanciones de política Administra y aplica sanciones de política exterior y seguridad nacional a:exterior y seguridad nacional a:


ciertos gobiernos corruptosciertos gobiernos corruptosgrupos terroristasgrupos terroristasnarcotraficantes internacionalesnarcotraficantes internacionalesindividuos involucrados en el desarrollo de individuos involucrados en el desarrollo de armas de destrucción masivaarmas de destrucción masiva

3/9/2010


Sistema de filtro OFACSistema de filtro OFAC

Protege a la empresa de individuos sancionados o Protege a la empresa de individuos sancionados o bloqueadosbloqueados

Filtra a todos los remitentes y beneficiariosFiltra a todos los remitentes y beneficiarios


Posibles similitudes son evaluadas con identificación Posibles similitudes son evaluadas con identificación del clientedel cliente

Si el match es positivo Intermex procede de acuerdo Si el match es positivo Intermex procede de acuerdo a las regulaciones de leya las regulaciones de ley

3/9/2010

PenalidadesPenalidadesCiviles y CriminalesCiviles y Criminales

Por no cumplir con la ley BSAPor no cumplir con la ley BSA

Por negligenciaPor negligenciaMulta de hasta $500Multa de hasta $500


Con intenciónCon intenciónMulta igual a la cantidad de la transacción o transacciones Multa igual a la cantidad de la transacción o transacciones hasta $100,000 (Mínimo 25,000)hasta $100,000 (Mínimo 25,000)

Penalidades máximasPenalidades máximasMulta de hasta $500,000, yMulta de hasta $500,000, yPrisión de hasta 10 añosPrisión de hasta 10 años

3/9/2010

Es de suma importancia que los Es de suma importancia que los empleados de los MSB sean educados y empleados de los MSB sean educados y entrenados de cómo cumplir con las entrenados de cómo cumplir con las regulaciones BSA y seguir los programas regulaciones BSA y seguir los programas de Antide Anti--lavado de la empresa.lavado de la empresa.


La ayuda que los MSB pueden ofrecer a La ayuda que los MSB pueden ofrecer a las autoridades es valiosa siempre que los las autoridades es valiosa siempre que los reportes sean diligenciados correctamente, reportes sean diligenciados correctamente, y se envíen en el tiempo requerido de y se envíen en el tiempo requerido de acuerdo a la ley.acuerdo a la ley.

3/9/2010

Información AdicionalInformación AdicionalPara obtener mas información acerca de las Para obtener mas información acerca de las leyes y regulaciones de BSA y programas de leyes y regulaciones de BSA y programas de AntiAnti--lavado (AML):lavado (AML):

Visite la pagina web www.fincen.govVisite la pagina web www.fincen.gov


Detroit Computing Center hotline 1Detroit Computing Center hotline 1--800800--800800--28772877

FinCEN Regulatory helpline 1FinCEN Regulatory helpline 1--800800--949949--27322732

Para ordenar material didáctico 1Para ordenar material didáctico 1--800800--386386--63296329

Para ordenar formularios BSA 1Para ordenar formularios BSA 1--800800--829829--36763676

3/9/2010

No tomen riesgos innecesarios!No tomen riesgos innecesarios!


www.video-clips.co.uk_aligator

3/9/2010

MSBMSB


Negocio de Servicios de DineroNegocio de Servicios de Dinero(Money Service Business)(Money Service Business)

3/9/2010


Money Service BusinessMoney Service BusinessMSBMSB

Una persona que hace negocio en alguno los Una persona que hace negocio en alguno los siguientes rubros es considerado un MSB:siguientes rubros es considerado un MSB:

Cambio de divisasCambio de divisas


Cambio de divisasCambio de divisasCanje de chequesCanje de chequesVenta de Money Venta de Money OrdersOrders o cheques de viajeroo cheques de viajeroRemesas de dineroRemesas de dineroCorreo postalCorreo postalValor agregado electrónicoValor agregado electrónico

3/9/2010

Requisito para registrarse como MSB con Requisito para registrarse como MSB con FinCENFinCEN::

Si hace transacciones de mas de $1,000 para Si hace transacciones de mas de $1,000 para cualquier persona en un solo día en los cualquier persona en un solo día en los siguientes rubros:siguientes rubros:

Cambio de divisasCambio de divisasCanje de chequesCanje de cheques


Canje de chequesCanje de chequesCompra o Venta de Money Compra o Venta de Money OrdersOrders o cheques de o cheques de viajero o valores almacenadosviajero o valores almacenados

Si hace transacciones de remesas de dinero Si hace transacciones de remesas de dinero directamente por si solo, sin importar el directamente por si solo, sin importar el monto.monto.

3/9/2010

Excepciones:Excepciones:

Si solo actúa como agente de otro MSB, siempre y Si solo actúa como agente de otro MSB, siempre y cuando no efectué alguna actividad de MSB por si cuando no efectué alguna actividad de MSB por si solo.solo.


Registrarse utilizando la forma: Registrarse utilizando la forma: FinCen 107FinCen 107TD F 90TD F 90--22.5522.55

3/9/2010

Penalidades:Penalidades:

Una persona que concientemente no cumple Una persona que concientemente no cumple con los requisitos de registro se le podría con los requisitos de registro se le podría aplicar una penalidad civil de hasta $5,000 aplicar una penalidad civil de hasta $5,000 por cada violación de la ley. Cada día que por cada violación de la ley. Cada día que

t i l ió tit i l iót i l ió tit i l ió


este en violación, constituye una violación este en violación, constituye una violación nueva adicional.nueva adicional.

Aparte existen penalidades criminales de Aparte existen penalidades criminales de multas y pena de cárcel de hasta 5 años.multas y pena de cárcel de hasta 5 años.

3/9/2010

Penalidades por no tener licencia de envíos de Penalidades por no tener licencia de envíos de dinerodinero

DeDe acuerdoacuerdo concon elel TituloTitulo 1818,, ParteParte II CapituloCapitulo 9595 §§ 19601960;; elel terminotermino negocionegociodede envíoenvío dede dinerodinero sinsin licencia",licencia", significasignifica unun negocionegocio dede envíoenvío dede dinerodinero quequeafectaafecta elel comerciocomercio interestatalinterestatal oo extranjero,extranjero, enen cualquiercualquier formaforma oo gradogrado y,y,

operaopera sinsin unauna licencialicencia apropiadaapropiada parapara enviarenviar dinerodinero enen unun EstadoEstado enen quequedichadicha operaciónoperación eses sancionadasancionada comocomo unun delitodelito menormenor oo feloníafelonía bajobajo lala leyleyestatalestatal aunqueaunque lala personapersona queque actúaactúa comocomo taltal tengatenga oo nono conocimientoconocimiento dedeestatal,estatal, aunqueaunque lala personapersona queque actúaactúa comocomo tal,tal, tengatenga oo nono conocimientoconocimiento dedequeque lala operaciónoperación requiererequiere dede unauna licencialicencia oo queque lala operaciónoperación eses penalizadapenalizada..

quien conociendo, lleva a caboquien conociendo, lleva a cabo, controla, , controla, gestiona, supervisa, dirige, o es gestiona, supervisa, dirige, o es propietario de todos o parte de un negocio de envío de dinero sin licencia, propietario de todos o parte de un negocio de envío de dinero sin licencia, será será multado de acuerdo con este título o encarcelado por no más de 5 multado de acuerdo con este título o encarcelado por no más de 5 años, o ambos.años, o ambos.

Property of Intermex, Reproduction prohibited3/9/2010

Gracias por su atenciónGracias por su atención

Property of Intermex, Reproduction prohibited3/9/2010

4 AML/BSA POWER POINT TRAINING PRESENTATION

ENGLISH


TheThe Bank Bank SecrecySecrecy ActActandand

AntiAnti--Money Money LaunderingLaunderingProgramProgram


ProgramProgram

Training Training SeminarSeminar

3/9/2010

Bank Bank SecrecySecrecy ActAct (BSA)(BSA)

CreatedCreated byby CongressCongress in 1970, and in 1970, and amendedamended byby thethe PatriotPatriot ActAct of 2001of 2001

3/9/2010Property of Intermex, Reproduction

prohibited

ToTo combatcombat moneymoney launderinglaundering and and otherotherfinancialfinancial crimescrimes

ToTo createcreate a “a “paperpaper trailtrail” ” throughthrough specializedspecializedreportingreporting

Bank Bank SecrecySecrecy ActAct ((contcont).).

RegulatingRegulating UntitiesUntities::

US US DepartmentDepartment of of TreasuryTreasuryFinCENFinCEN ((FinancialFinancial CrimesCrimes EnforcementEnforcement Network)Network)


IRS (IRS (InternalInternal RevenueRevenue ServiceService))OFAC (Office of OFAC (Office of ForeignForeign AssetsAssets Control)Control)OCC (OCC (CurrencyCurrency ControlerControler))

StateState DepartmentsDepartments of of BankingBanking and and FinanceFinance

3/9/2010

Bank Bank SecrecySecrecy ActAct ((contcont))

RegulatedRegulated entitiesentities::

BanksBanks


SavingsSavings and and loansloans institutionsinstitutionsCreditCredit UnionsUnionsMoney Money ServiceService Business (MSB)Business (MSB)OtherOther financialfinancial institutionsinstitutions

3/9/2010

Money Money LaunderingLaundering

Process Process of concealing the existence, illegal of concealing the existence, illegal source, or application of income derived source, or application of income derived from criminal activity, and the subsequent from criminal activity, and the subsequent


y, qy, qdisguising of the source of that income to disguising of the source of that income to make it appear legitimate.make it appear legitimate.

3/9/2010

Illegal Activity under Money Laundering Illegal Activity under Money Laundering LawsLaws

Human traffickingHuman traffickingSexual exploitationSexual exploitationDrug or illegal substance dealingDrug or illegal substance dealingArms dealingArms dealing


Stolen goods dealing, contraband, piratingStolen goods dealing, contraband, piratingCorruption, bribery, fraud, extortion, counterfeitingCorruption, bribery, fraud, extortion, counterfeitingKidnappingKidnappingParticipation in organized crime groupsParticipation in organized crime groupsTerrorism or terrorism financingTerrorism or terrorism financing

3/9/2010


Stages of Money LaunderingStages of Money LaunderingPlacement:Placement: To mingle illegal funds into the financial To mingle illegal funds into the financial system. Includes structured deposits.system. Includes structured deposits.

Layering:Layering: Move funds throughout the financial system Move funds throughout the financial system in a series of complex transactions to create confusion in a series of complex transactions to create confusion and make it difficult to traceand make it difficult to trace


prohibited

and make it difficult to trace.and make it difficult to trace.

Integration:Integration: Once funds are in the financial system Once funds are in the financial system and isolated through the layering process, the and isolated through the layering process, the integration step is used to create the appearance of integration step is used to create the appearance of legality through legal investments and businesses. legality through legal investments and businesses.

Suspicious ActivitySuspicious Activity

Involves funds derived from illegal activitiesInvolves funds derived from illegal activities

Designed to evade legal requirementsDesigned to evade legal requirements


Appears to serve no apparent lawful purposeAppears to serve no apparent lawful purpose

Uses an MSB to facilitate the crimeUses an MSB to facilitate the crime

3/9/2010

Examples of suspicious activityExamples of suspicious activity

Use of counterfeit IDUse of counterfeit ID

Two or more customers use the same ID Two or more customers use the same ID bb


number number

Structure transactions to evade reporting Structure transactions to evade reporting requirementsrequirements

3/9/2010

StructuringStructuring: Design a transaction to : Design a transaction to evade reporting requirements.evade reporting requirements.

A customer divides a large transaction in two A customer divides a large transaction in two or more smaller onesor more smaller ones


A large transaction is divided between two or A large transaction is divided between two or more individualsmore individuals

A customer presents a list of names to A customer presents a list of names to request several transactionsrequest several transactions

3/9/2010

StructuringStructuring

Structure or Structure or assistassist in structuring, or in structuring, or attemptattemptto structure or assist in structuring, any to structure or assist in structuring, any transaction with transaction with one or moreone or more domestic domestic fi i l i tit tifi i l i tit ti


prohibited

financial institutions.financial institutions.

Title 31 CFR, Sec. 103.63 (c)Title 31 CFR, Sec. 103.63 (c)

Red AlertsRed Alerts: : Indicators that signal that an Indicators that signal that an activity or transaction might be suspiciousactivity or transaction might be suspicious

The amount involved is too large for the The amount involved is too large for the typical customertypical customer


Frequency of transactions is more that usualFrequency of transactions is more that usual

The type of transaction is no normal for the The type of transaction is no normal for the type of customertype of customer

3/9/2010


Red Alert ExamplesRed Alert Examples

False Identification DocumentsFalse Identification Documents

Customer changes amounts after learning about Customer changes amounts after learning about reporting requirementsreporting requirements

C t k t ti j t d tiC t k t ti j t d ti


prohibited

Customer makes transactions just under reporting Customer makes transactions just under reporting requirementsrequirements

Two or more customers working together to split Two or more customers working together to split transaction to avoid reportingtransaction to avoid reporting

Customer utilizes other services to split transactionsCustomer utilizes other services to split transactions

Important:Important:

If it is obvious that a customer has If it is obvious that a customer has committed a crime, such as drug committed a crime, such as drug trafficking or other crimes, the law trafficking or other crimes, the law


requires that you report this on a SAR.requires that you report this on a SAR.

3/9/2010

Remember:Remember:

Deadline to report a SAR is 30 days from the Deadline to report a SAR is 30 days from the discovery of the suspicious activitydiscovery of the suspicious activity

The law protects you when filing a SARThe law protects you when filing a SAR


prohibited

A SAR does not accuse anyone of a crimeA SAR does not accuse anyone of a crime

If an urgent situation arises, first contact the If an urgent situation arises, first contact the authorities and then file a SARauthorities and then file a SAR

It is illegal to tell any person involved in the It is illegal to tell any person involved in the transaction that a SAR has been filedtransaction that a SAR has been filed

Record Keeping RequirementsRecord Keeping Requirements

Intermex Form 1025:Intermex Form 1025:

Wire transfer to Colombia of $1,000 or moreWire transfer to Colombia of $1,000 or moreWire transfer from the State of Oklahoma of $1,000 or moreWire transfer from the State of Oklahoma of $1,000 or moreWire transfer to other countries of $2,000 or more Wire transfer to other countries of $2,000 or more


$ ,$ ,

The form must be legible, fully completed and submitted along The form must be legible, fully completed and submitted along with a valid picture identification.with a valid picture identification.

In addition to the established limits, Intermex will analyze In addition to the established limits, Intermex will analyze sender frequency and accumulated amounts, requiring the sender frequency and accumulated amounts, requiring the sender to provide form 1025 at that time.sender to provide form 1025 at that time.

3/9/2010

Acceptable forms of identification:US Driver’s License US Identification CardUS Employment Authorization CardUS Residence Alien CardUS Military CardUS Social Security Card or ITINUS Social Security Card or ITINPassportConsular ID Card / Matricula ConsularForeign Electoral Card / Tarjeta de Elector Cedula de Identidad


prohibited

Sale of Money Orders of $3,000 to $10,000 inclusive (single or multiple )

Verify and record customer information including identification

Record transaction information

Keep record for 5 years


prohibited


Suspicious Activity Report - SAR

Record relevant information on FinCen Form 109

Send SAR report to:Enterprise Computing Center DetroitEnterprise Computing Center - DetroitAttn: SAR-MSBP.O. Box 33117Detroit, MI 48232-0980

Keep record and supporting documents for 5 years


prohibited

Currency Transaction Report (CTR) –FinCen Form 104

Involves one or series of transactions of $10,000 or more in either cash-in or cash-out

Is conducted by, or on behalf of, the same person, and

Is conducted on the same business day


prohibited

To file a CTR:

Verify and record customer identification

Record customer transaction information

Make a copy of the completed CTR

Send the original to:Send the original to:

IRS Detroit Computing CenterAttn: CTRP.O. Box 33604Detroit, MI 48232-5604

Keep copy of the CTR for 5 years


prohibited

Anti-Money Laundering Program

Each MSB and agencies of an MSB are required to have and implement anti-money laundering program (AML). See Federal Regulation 31 CFR 103.125.

Each program must be commensurate with the risks posed by the location, size, nature and volume of the financial services provided by the MSB.


prohibited

The Anti-Money laundering Program must be in writing and must :

Incorporate policies and procedures, and internal controls,D i t li ffiDesignate a compliance officer,Provide education and/or training of appropriate personnel, Provide for independent review


prohibited

Office of Foreign Asset Control (OFAC)

Administers and enforces economic and trade sanctions to:

certain corrupted governments terrorists groupsinternational narcotics traffickersindividuals engaged in activities related to weapons of mass destruction.


prohibited


OFAC System Filter

Safeguards against individuals sanctioned or blocked persons

Filters all remitters and beneficiaries

Possible matches are evaluated against the customer identification

If the match is positive, Intermex proceeds according to rules and regulations stipulated by OFAC


prohibited

Civil and Criminal Penalties

Failure to comply with BSA law

For negligenceFines for $500 for each violation

With intention Fines for the same amount involved in the transaction (s) or up to $100,000 (Minimum of $25,000)

Maximum penalty Fine of up to $500,000, and orImprisonment of up to 10 years


prohibited

It is therefore important that employees of an MSB are educated and thoroughly trained on how to comply with BSA regulations and a program is in place to ensure that employees are following their anti-money laundering program.y g p g

MSB’s can do a great deal to help the federal government by accurately and timely reporting, and maintaining BSA records for the requisite time period.


prohibited

Adicional InformationTo obtain more information regarding BSA rules and regulation and Anti-Money Laundering Programs (AML):Visit web page www.msb.gov

D t it C ti C t h tli 1 800 800 2877Detroit Computing Center hotline 1-800-800-2877

FinCEN Regulatory helpline 1-800-949-2732

To order guidance material 1-800-386-6329

To order regulatory BSA forms 1-800-829-3676


prohibited

Do not take unnecessary risks!


prohibited

MSB

Money Service Business


prohibited


Money Service BusinessMSB

Any person doing business, providing one or more of the following services is considered an MSB:

currency dealing or exchangecurrency dealing or exchangecheck cashing sale of money orders or traveler’s checkmoney transfer stored valuedUS Postal Service


prohibited

Requirements to register with FinCen as an MSB:

conducts a transaction or series of transactions adding to more than $1,000 with one person in any one day in the following service business activity:

Currency dealing or exchangey g gCheck cashing Sale or purchase of Money Orders or traveler’s check or store valued

Provides money transfer services on its own for any amount.


prohibited

Exceptions:

If acting solely as an authorized agent of another MSB and does not perform any other MSB activity on its own

To register use: FinCen Form 107TD F 90-22.55


prohibited

Penalties for not registering as an MSB:

Any person that knowingly does not comply with registering requirements could be fined up to $5,000 for each violation of the law. Each day in violation, constitutes an additional

i l tinew violation .

In addition there are criminal fine penalties and jail sentence for up to 5 years


prohibited

Penalties for unlicensed money transmitters:Penalties for unlicensed money transmitters:

InIn accordanceaccordance withwith TitleTitle 1818,, PartPart I,I, chapterchapter 9595§§19601960;; thethe termterm“unlicensed“unlicensed moneymoney transmittingtransmitting business”business” meansmeans aa moneymoney transmittingtransmittingbusinessbusiness whichwhich affectsaffects interstateinterstate oror foreignforeign commercecommerce inin anyany mannermanner orordegreedegree and,and,

isis operatedoperated withoutwithout anan appropriateappropriate moneymoney transmittingtransmitting licenselicense inin aaStateState wherewhere suchsuch operationoperation isis punishablepunishable asas aa misdemeanormisdemeanor oror aa felonyfelonyunderunder StateState law,law, whetherwhether oror notnot thethe personperson actingacting asas anan unlicensedunlicensedunderunder StateState law,law, whetherwhether oror notnot thethe personperson actingacting asas anan unlicensedunlicensedmoneymoney transmittertransmitter knewknew thatthat thethe operationoperation waswas requiredrequired toto bebe licensedlicensedoror thatthat thethe operationoperation waswas soso punishablepunishable..

WhoeverWhoever knowinglyknowingly conducts,conducts, controls,controls, manages,manages, supervises,supervises, directs,directs, ororownsowns allall oror partpart ofof anan unlicensedunlicensed moneymoney transmittingtransmitting business,business, shallshall bebefinedfined inin accordanceaccordance withwith thisthis titletitle oror imprisonedimprisoned notnot moremore thanthan 55 years,years,oror bothboth..


prohibited

Thank you for your attention


prohibited

4 OFICINA DE CONTROL DE BIENES EXTRANJEROS (OFAC)

ESPAÑOL

Protegiendo Nuestra Seguridad Nacional: La Importancia de Cumplir con

la Oficina de Control de Bienes Extranjeros (OFAC) para las Empresas de Servicios Monetarios

Hace unos meses, un individuo entró en una Casa de Cambio grande y pagó dinero en efectivo para enviar un giro a otro país. Ya que la cantidad era pequeña, la casa de cambio no obtuvo información adicional de identificación del remitente. Cuando el nombre del remitente se buscó en la lista de la OFAC, se encontró una coincidencia exacta en la lista de Terroristas Globales Especialmente Designados de la OFAC. Adicionalmente, el beneficiario estaba en el último país donde se sabía que el terrorista había estado. En el momento en que la Casa de Cambio buscó en la lista, el remitente ya no estaba en la oficina. La Casa de Cambio intentó contactar varias veces al remitente para obtener información adicional que hubiera llevado a conocer si él era o no el terrorista, y además esperó varios meses antes de avisar a la OFAC. Luego, de hecho resultó que el remitente era un terrorista y su dinero debio haber sido bloqueado de inmediato. Como consecuencia, la Casa de Cambio enfrenta posibles penalidades por su negligencia, y se perdió un punto importante en la lucha contra el terrorismo. La Importancia del Cumplimiento con la OFAC La narración anterior ilustra varios puntos que las Empresas de Servicios Monetarios (ESM) deben tener en cuenta: 1) Las ESM no pueden ignorar la responsabilidad de cumplir con la OFAC Las ESM son una alternativa importante a las instituciones bancarias tradicionales y pueden ser utilizadas por terroristas y narcotraficantes para transferir dinero dirigido a propósitos delictivos. Si las ESM no adoptan los procedimientos necesarios para proteger las transacciones, se crean medios que facilitan el movimiento de dinero de delincuentes y amenazan la seguridad nacional. 2) Es ilegal facilitar la transferencia de dinero a una Persona Especialmente Designada, sin importar el monto de la transacción. Contrario a lo que generalmente se cree las regulaciones de la OFAC no hacen excepciones a transacciones pequenas. Una ESM puede ser castigada por procesar una transacción de cualquier monto si una Persona Especialmente Designada o de la lista de Personas Bloqueadas de la OFAC toma parte en la transacción. Impedir e informar todas las transacciones que involucran objetivos sancionables, sin tener en cuenta el monto, puede prevenir un acto terrorista u otra actividad que amenace la seguridad nacional americana y los objetivos de su política extranjera.

3) La OFAC recomienda que las ESM recolecten toda la información del remitente y del beneficiario antes que el remitente abandone la oficina. Para determinar si el participante de una transacción está en la lista de Personas Especialmente Designadas de la OFAC, la ESM debe recolectar toda la información necesaria acerca del remitente antes que este salga de la oficina. El principio, "conocer al cliente", incluye pedir documentación que compruebe la identidad del cliente para ser comparada con los individuos y entidades de la lista de Personas Especialmente Designadas de la OFAC. Si la ESM no obtiene la información mientras el remitente está en la oficina, puede ser imposible obtenerla despues. Esto puede impedir la posibilidad de determinar si hay una coincidencia con la lista de la OFAC, lo cual puede causar un retraso en la notificación a las autoridades competentes, cuando se trata de un criminal. 4) Cuando una ESM descubre que una Persona Especialmente Designada de la lista OFAC está involucrada en una transferencia de dinero, la OFAC debe ser notificada de inmediato. Es sumamente importante que la ESM llame a la OFAC si determina que una Persona Especialmente Designada de la lista de la OFAC esta enviando o recibiendo una transferencia de dinero. Conocer la ubicación exacta de un terrorista o de un narcotraficante conocido, es muy importante para las autoridades competentes. Las ESM tienen la responsabilidad de mantener está información actualizada. ¿Qué es la OFAC? La Oficina de Control de Bienes Extranjeros (OFAC por sus siglas en inglés) es una oficina del Departamento del Tesoro de Estados Unidos. La OFAC está autorizada por el Presidente para administrar y reforzar los programas de sanciones del gobierno estadounidense. Estos programas incluyen tanto sanciones para países como Cuba, Irán, y Sudán, como sanciones para individuos y entidades cuyos nombres aparecen en las listas de Nacionales Especialmente Designados y Personas Bloqueadas. En el sitio web www.treas.gov/ofac se pueden consultar las versiones más recientes de estas listas (SDN) e información acerca de los programas de los paises sancionados. Las sanciones económicas son usadas por el gobierno estadounidense para prevenir que los países, entidades, e individuos, usen el sistema financiero estadounidense para propósitos que van contra la política extranjera de EE.UU. y sus objetivos de seguridad nacional. Lista de Nacionales Especialmente Designados y Lista de Personas Bloqueadas La OFAC y el Departamento de Estado han “señalado” oficialmente a varios agentes extranjeros y organizaciones de fachada, así como terroristas, organizaciones terroristas, y narcotraficantes. Las personas señaladas y las entidades identificadas se incluyen en las listas de la OFAC que contienen más de 5,000 variantes en los nombres de individuos, entidades gubernamentales, compañías, y buques mercantes localizados en todo el mundo. Para cerciorarse que las transacciones ilícitas involucrando países, personas y entidades de la lista OFAC no sean procesadas, muchos bancos norteamericanos y corporaciones están usando un sofisticado software de “interdicción” desarrollado por el sector privado, para marcar las transacciones cuestionables que deben ser revisadas. Si este software marca una

transacción como coincidencia potencial con alguna entrada en las listas de la OFAC, se deben seguir ciertos pasos descritos en la próxima sección, para verificar que la coincidencia es real antes de llamar a la OFAC o tomar alguna acción con respecto al hallazgo. Cómo Determinar si se encuentra una coincidencia con las Listas de la OFAC El software de interdicción es una herramienta que ayuda a identificar coincidencias potenciales con la lista de la OFAC. Con el uso de este software inevitablemente habran muchos "positivos” falsos. Como consecuencia, se deben tomar ciertos pasos de “la debida diligencia” para cerciorarse que una coincidencia es una buena coincidencia, es decir, para determinar si un individuo que hace parte de las instrucciones de pago está en la lista de la OFAC. La siguiente puede ser utilizada como guía para determinar si hay una buena coincidencia: 1. Si la coincidencia está en la lista de países objetivo o está en alguna otra lista (por ejemplo, Lista del Departamento de Comercio EE.UU. o PEP, la CIA, Países no Cooperativos, Lista Consolidada Canadiense (OSFI), Participantes Inhabilitados por el Banco Mundial, Archivo de Oficiales Bloqueados, o funcionarios del gobierno de un País Señalado) cual fue la coincidencia?

• Si el nombre está en las listas de la OFAC o de países objetivo, continúe con el paso 2.

• Si está en alguna otra lista, debe avisar al “guardián” de esa lista.

Para preguntas sobre: (1) La Lista de Personas y Entidades Denegadas, por favor avise a la Oficina de Industria y Seguridad del Departamento de Comercio EE.UU. en el 202-482-4811, (2) Lista de personas solicitadas por el FBI o cualquier otra lista del FBI, revise el sitio web www.fbi.gov/contact/fo.htm, (3) Lista de Participantes Inhabilitados, por favor avise a la Oficina de Control del Comercio en Materiales de Defensa del Departamento de Estado EE.UU., 202-663-2700, o (4) Ley del Secreto Bancario y Ley Patriota USA, por favor avise a la Red para el Combate del Delito Financiero (FinCEN) en el 1-800-949-2732.

• Si usted no está seguro quien debe ser avisado, contacte al proveedor del software de interdicción que le avisó de la coincidencia.

• Si usted no puede identificar la coincidencia, debe avisar al proveedor del

software de interdicción. 2. Una vez establezca que hay una coincidencia con las listas de la OFAC o países objetivo, se debe evaluar la calidad de la coincidencia. Compare el nombre del individuo o la entidad en las instrucciones de pago con el nombre en la lista de la OFAC. ¿El nombre en la lista es de un barco o de una compañía? ¿Es el nombre de un hombre y la persona en la transacción es una mujer, o viceversa?

• Si la respuesta es si a cualquiera de las dos preguntas, no existe una coincidencia válida.

• Si la respuesta es no, continúe con el paso 3.

3. ¿Qué parte del nombre de la persona en la transacción se encuentra en la lista? ¿Solo el nombre o el apellido?

• Si la respuesta es si, no existe una coincidencia válida.

• Si la respuesta es no, continúe con el paso 4. 4. Compare la entrada completa de la lista de la OFAC con toda la información que tiene en las instrucciones de pago. Una entrada en esa lista a menudo tiene, por ejemplo, el nombre completo, la dirección, la nacionalidad, el pasaporte, la identificación de contribuyente, el número de cedula, el lugar de nacimiento, la fecha de nacimiento, nombres anteriores y seudónimos. ¿Faltan algunos de estos datos en las instrucciones del pago?

• Si la respuesta es si, obtenga más información y vuelva a compararla con el registro en la lista.

• Si la respuesta es no, continúe con el paso 5.

5. ¿Hay similitudes importantes o coincidencias exactas entre la información proporcionada por el remitente y la entrada en la lista de la OFAC?

• Si la respuesta es sí, por favor llame al 1-800-540-6322. • Si la respuesta es no, usted no tiene una coincidencia válida. *

* Si usted tiene razón para creer que al permitir a esta persona hacer negocios en los Estados Unidos violaría cualquier Regulacion, debe llamar a la línea 1-800-540-6322 y explicar lo que sabe o cree. Poniendo la “Debida Diligencia” en Práctica Para determinar si un individuo o una entidad está o no en la lista de la OFAC, se debe recolectar la mayor información como posible y realizar una comparación entre los datos de las personas en sus instrucciones de pago y los individuos y entidades en la lista de la OFAC. El siguiente es un ejemplo sobre cómo una ESM puede poner en práctica la “Debida Diligencia” . Un individuo entra en la oficina de una ESM con la intención de hacer una transferencia de US$200.00 a un individuo en Colombia. Él diligencia las instrucciones de pago: Orden del pago Remitente: Francisco Perdomo; 12345 Calle Principal, Ciudad, Estado, EE.UU. Codigo Postal 11111; Número de teléfono: (122) 456-7890 Institución que Recibe: Banco Agrario de Colombia; Bogotá, Colombia, Beneficiario: Eugenio Menezes; Carrera 0, 12-34, Bogotá, Colombia, Cuando se revisan los datos de la transacción a través del software de interdicción de la ESM, el empleado ve las siguientes alarmas:

El Remitente, Francisco Perdomo, es una coincidencia potencial con Eugenio Vargas Perdomo.

El Beneficiario, Eugenio Menezes, es una coincidencia potencial con Francisco

Dorneles de Menezes. Con esta información marcada, el personal de la ESM debe determinar si los individuos involucrados en la transacción son realmente los individuos de la lista de la OFAC. Si se obedecio al principio de "Conocer al cliente", ¿se obtuvo la identificación válida de Francisco Perdomo cuando entró en la oficina? ¿El proporcionó un documento válido como una licencia de conducir, un pasaporte u otra forma de identificación? Si no se hizo esto, tal vez falló la Debida Diligencia con respecto a la OFAC. ¿Qué sucede si quien entró a la oficina era Eugenio Vargas Perdomo? En la lista de la OFAC, el Sr. Perdomo es un Narcotraficante Especialmente Designado de Colombia. El gobierno de los Estados Unidos ha identificado su fecha de nacimiento como Noviembre 18 de 1969, su lugar de nacimiento es una ciudad de Colombia y su número de cédula es 17344616. (El número de cedula es el equivalente colombiano de un numero al Seguro Social de EE.UU.) Adicionalmente, el Sr. Perdomo usa el seudónimo Francisco Dorneles De Menezes. Ahora hay suficientes similitudes entre los nombres en las instrucciones de pago, que son una combinación de nombres y alias en la lista de la OFAC, que ameritan recolectar mas información del cliente y llamar a la línea de emergencia de la OFAC. Usted debe comparar la fecha de nacimiento, el lugar de nacimiento, y otra informacion para estar seguro que su cliente y cualquier otro individuo en las instrucciones de pago no está en la lista de la OFAC. Avisando a la OFAC Para cualquier pregunta con respecto al cumplimiento con la OFAC, por favor visite nuestro website: http://www.treas.gov/ofac O llame a la OFAC través de uno de los siguientes teléfonos: Línea de Emergencia de Cumplimiento: 1-800-540-6322 Fax : 202-622-2426 Correo de Emergencia (sólo para giros bancarios): [email protected]

OFICINA DE CONTROL DE BIENES EXTRANJEROS

OFFICE OF FOREIGN ASSETS CONTROL U.S. Department of the Treasury 1500 Pennsylvania Avenue NW

Washington, DC 20220

Actualizado: 27 de agosto de 2004

3 OFFICE OF FOREIGN ASSETSCONTROL (OFAC)

ENGLISH

Protecting Our National Security: The Critical Nature of OFAC Compliance for

Money Service Businesses

A few months ago, an individual walked into a large Money Service Business (MSB) and paid cash to send a wire overseas. Because the amount was small, the MSB did not obtain additional identifying information from the remitter. When the remitter’s name was run against OFAC’s Specially Designated Nationals and Blocked Persons list, it was an exact match to that of a Specially Designated Global Terrorist. In addition, the beneficiary was located in the country where the terrorist was last known to be. By the time the MSB ran its OFAC scan on the name, the remitter was no longer in the office. The MSB attempted several times to contact the remitter to obtain additional information which would have either definitively identified him as the terrorist or cleared him, but the MSB waited several months before contacting OFAC. As it turns out, the remitter was in fact a terrorist target and his funds should have been blocked immediately. The MSB now faces possible civil penalties for its negligence, and an important lead in the fight against terrorism was lost. The Importance of OFAC Compliance The above scenario illustrates a number of key points for MSBs to keep in mind: 1) MSBs cannot ignore their OFAC compliance responsibilities. MSBs are an important alternative to traditional banking institutions and may be used by terrorists and narcotics traffickers to transfer money for nefarious purposes. If MSBs neglect to adopt procedures for screening transactions, this creates an available means for criminals to move money and threatens U.S. national security. 2) It is illegal to facilitate a money transfer to an SDN, regardless of the amount of the transfer. Contrary to a common misconception, the OFAC regulations do not contain an exception for deminimis transactions. An MSB may be penalized for processing a transaction of any amount if a Specially Designated National or Blocked Person (SDN) is a party to the transaction. By interdicting and reporting all transactions involving sanctions targets, regardless of the amount, you may well prevent a terrorist act or other activity that threatens to undermine U.S. national security and foreign policy objectives. 3) OFAC recommends that MSBs collect all information on the remitter and the beneficiary before the remitter leaves the office. To determine if a party to a transaction is on OFAC’s SDN list, the MSB should collect all necessary information from the remitter before he or she leaves the office. This “know your customer” principle entails asking for documentation proving the identity of your customer in order to compare it to the individuals and entities on the SDN list. If the MSB does not validate the identity and contact information of the remitter before he or she leaves the office, it may be unable to obtain the information at a later time. This will make it impossible to determine whether or not there is a true match to the list and delay notification of law enforcement when a criminal is involved.

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4) When an MSB discovers that an SDN is involved in a funds transfer, OFAC should be notified immediately. It is absolutely critical that an MSB call OFAC if it determines that an SDN is originating or receiving a funds transfer. Knowing the exact location of a known terrorist or narcotics trafficker is valuable information for law enforcement. MSBs have a responsibility not to let the information become outdated! What is OFAC? The Office of Foreign Assets Control (OFAC) is an office of the U.S. Department of the Treasury. OFAC is empowered by the President to administer and enforce the U.S. government’s sanctions programs. These programs include both country sanctions, such as Cuba, Iran, and Sudan, as well sanctions placed on individuals and entities whose names are place on the Specially Designated Nationals and Blocked Persons (SDN) list. See www.treas.gov/ofac for the most recent version of the SDN list and country sanctions program brochures. Economic sanctions are used by the U.S. government to prevent targeted countries, entities, and individuals from, among other things, accessing the U.S. financial system for purposes that are contrary to U.S. foreign policy and national security objectives. Specially Designated Nationals and Blocked Persons List OFAC and the Department of State have officially “designated” numerous foreign agents and front organizations, as well as terrorists, terrorist organizations, and narcotics traffickers. The designated persons and entities are identified on OFAC’s SDN list, which contains over 5,000 variations on names of individuals, governmental entities, companies, and merchant vessels located around the world. To ensure that illicit transactions involving targeted countries and SDNs are not processed, many U.S. banks and corporations are using sophisticated “interdiction” software, developed by the private sector, to flag questionable transactions for review. If such software flags an item as a potential match to OFAC’s SDN list, certain “due diligence” steps outlined in the next section of this brochure should be taken to verify whether it is an actual match before contacting OFAC or taking action with regard to the match. How to Determine if You Have an Exact Match to the SDN List Interdiction software is a tool to help identify potential matches with OFAC’s SDN list. Inevitably, there will be many “false positives” with the use of this software. Therefore, certain “due diligence” steps should be taken to ensure that a “hit” is a “good hit,” i.e., to determine whether an individual or entity on your payment instructions is on the SDN list. The following is a guide on how to determine if you have a “good hit” when evaluating potential matches against the SDN list: 1. Is the “hit” or “match” listed on the payment instructions against OFAC’s SDN list or targeted countries, or is it “hitting” for some other reason (i.e., Commerce Control List or PEP, CIA, Non-Cooperative Countries and Territories, Canadian Consolidated List (OSFI), World Bank Debarred Parties, Blocked Officials File, or government official of a designated country), or can you tell what the hit is?

• If the name is hitting against OFAC’s SDN list or targeted countries, continue to Step 2 below. • If it is hitting for some other reason, you should contact the “keeper” of whichever other list the match is

hitting against. For questions about: (1) The Denied Persons List and the Entities List, please contact the Bureau of Industry and Security at the U.S. Department of Commerce at 202-482-4811, (2) The FBI’s Most Wanted List or any other FBI-issued watch list, please see the Federal Bureau of Investigation’s website at www.fbi.gov/contact/fo/fo.htm, (3) The Debarred Parties List, please contact the Office of Defense Trade Controls at the U.S. Department of State, 202-663-2700, or (4) The Bank Secrecy Act and the USA PATRIOT Act, please contact the Financial Crimes Enforcement Network (FinCEN) at 1-800-949-2732.

• If you are unsure whom to contact, please contact the provider of the interdiction software that told you there was a hit.

• If you cannot tell what the hit is, you should contact the provider of the interdiction software which told

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you there was a hit. 2. Now that you have established that the hit is against OFAC’s SDN list or targeted countries, you must evaluate the quality of the hit. Compare the name of the individual or entity on your payment instructions with the name on the SDN list. Is th e name on the SDN list a vessel or a company rather than an individual (or vice-versa)? Is the name on the SDN list a male’s name whereas the person on your payment instructions is a female?

• If yes to either question, you do not have a valid match.* • If no, please continue to Step 3 below.

3. How much of the SDN’s name is matching against the name on your payment instructions? Is only one of two or more names matching (i.e., just the last name or just the first name)?

• If yes, you do not have a valid match.* • If no, please continue to Step 4 below.

4. Compare the complete SDN entry with all of the information you have on the matching name on your payment instructions. An SDN entry often will have, for example, a full name, address, nationality, passport, tax ID or cedula number, place of birth, date of birth, former names and aliases. Are you missing a lot of this information for the name on your payment instructions?

• If yes, go back and get more information and then compare your complete information against the SDN entry.

• If no, please continue to Step 5 below. 5. Are there important similarities or exact matches between the information provided by the remitter and OFAC’s SDN entry?

• If yes, please call the Hotline at 1-800-540-6322. • If no, you do not have a valid match.*

* If you have reason to know or believe that allowing this person to do business in the United States would violate any of the Regulations, you should call the hotline and explain this knowledge or belief. Putting “Due Diligence” into Practice Determining whether or not an individual or entity is on the SDN list requires collecting as much information as possible and performing a comparison between the parties on your payment instructions and the individuals and entities on the SDN list. The following is an example of how an MSB might approach “due diligence.” An individual enters an MSB office intending to send a $200.00 funds transfer to an individual in Colombia. He promptly prepares the following payment instructions :

Payment Order Originator/By-Order Party: Francisco Perdomo; 12345 Main Street, Anywhere Town, US 11111; Phone Number: (122) 456-7890 Account-With Institution: Banco Agrario de Colombia; Bogota, Colombia Beneficiary: Eugenio Menezes; Carrera 0, 12-34, Bogota, Colombia

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When the above transaction data is run through the MSB’s interdiction software, the employee sees the following alerts: ü The by-order party, Francisco Perdomo, is a potential match to Eugenio Vargas Perdomo. ü The beneficiary, Eugenio Menezes, is a potential match to Francisco Dorneles de Menezes.

With this information flagged, your staff must now determine whether the individuals involved in this transaction are actually the individuals on the SDN list. Have you complied with the requirement to “know your customer?” Did you obtain valid identification on Francisco Perdomo when he walked into your office? Did he furnish a valid driver's license, passport, visa or other form of I.D.? If you did not ask these questions , then you may have "missed the boat" in exercising your due diligence with respect to OFAC compliance. What if the actual person who came into your office was Eugenio Vargas Perdomo. On the SDN list, Mr. Perdomo is a Specially Designated Narcotics Trafficker Kingpin (SDNTK) located in Colombia. The U.S. Government has identified his date of birth to be November 19, 1969, his place of birth to be in Colombia, and his cedula number as 17344616. (A cedula number is the Colombian equivalent of a U.S. social security number.) Additionally, Mr. Perdomo uses the alias Francisco Dorneles De Menezes. There are enough similarities between the names on your payment instructions, which are a combination of the SDN’s name and alias, and the individual on the SDN list to merit collecting much more information from your customer and calling the OFAC Hotline. You should compare dates of birth, places of birth, and other identifier information to be sure that your customer and any other individuals on the payment instructions are not on the OFAC list. Contacting OFAC If you have any questions regarding OFAC compliance, please visit our website : http://www.treas.gov/ofac Or contact us via one of the following:

Compliance Hotline: 800.540.6322 Facsimile: 202.622.2426 e-Hotline (for wire transfers only): [email protected]

OFFICE OF FOREIGN ASSETS CONTROL U.S. Department of the Treasury 1500 Pennsylvania Avenue, NW

Washington, DC 20220 Last Updated: August 27, 2004

12-04-07 Property of Intermex, Duplication Prohibited

BANK SECRECY ACT (BSA) AND

ANTI-MONEY LAUNDERING (AML) COMPLIANCE PROGRAM

ACKNOWLEDGMENT FORM FOR INTERMEX AGENTS

I,_________________________, owner/officer of AGENCY No. _______, acknowledge that I have received and made available to employees conducting transactions, the BSA and AML Compliance Program, prepared by Intermex, as part of its ongoing training on regulations, as prescribed in the Bank Secrecy Act (31 CFR 103.125), and the USA Patriot Act of 2001. I also acknowledge that I have been trained by the Intermex Area Representative on the procedures included in said document. I further acknowledge that:

1. I have adopted the AML/BSA compliance program provided by Intermex, and further understand that in order to implement and maintain an adequate compliance program, I may have to additionally incorporate my own policies, procedures and internal controls that must be commensurate with the risks posed by the location and size of, and the type and volume of the financial services provided.

2. I will periodically train all members of my staff in the appropriate implementation of these

procedures, and that I will keep my staff, existing and new hires, updated on these and any other procedures provided by Intermex.

3. I further agree that I will periodically monitor the implementation of these procedures by

my staff, and that I will be responsible for the compliance of these procedures, and any changes made to them, in accordance with government or Intermex regulations.

4. I understand and agree that violations of the procedures established by Intermex to

comply with all government regulations, as well as those internal procedures established by Intermex to safeguard the integrity of its operations, may be cause for the termination of my Agency Agreement with Intermex.

Acknowledged on ______________ of _________________, ________ day month year ________________________ _______________________________ Signature of Agency Owner Signature of Intermex Representative ________________________ Agency Name

FAX TO 1-800-828-2900

FinCEN Form 109March 31, 2007

Previous editions will not beaccepted after September 30,

2007(Formerly Form TD F 90-22.56)

Suspicious Activity Report byMoney Services Business

Please type or print. Always complete entire report. Items

marked with an asterisk * are considered critical. (See instructions.) OMB No. 1506-0015

Suspicious Activity Information

a Money order b Traveler’s check c Money transfer

z Other _______________________________________________________ e Currency exchange

*16 Date or date range of suspicious activity

From _____/_____/_________ MM DD YYYY

To _____/_____/_________ MM DD YYYY

*17 Total amount involved in suspicious activity a Amount unknown

Part II

Catalog No. 49340J

*18 Category of suspicious activity (check all that apply)

a Money laundering b Structuring c Terrorist financing z Other (specify) ___________________________________

*19 Financial services involved in the suspicious activity and character of the suspicious activity, including unusual use (check all that apply).

Check all of the following that apply

(1) Alters transaction to avoid completing funds transfer record

or money order or traveler’s check record ($3,000 or more)

(2) Alters transaction to avoid filing CTR form (more than $10,000)

(3) Comes in frequently and purchases less than $3,000

(4) Changes spelling or arrangement of name

(5) Individual(s) using multiple or false identification documents

(6) Two or more individuals using the similar/same identification

(7) Two or more individuals working together

(8) Same individual(s) using multiple locations over a short time period

(9) Offers a bribe in the form of a tip/gratuity

(10) Exchanges small bills for large bills or vice versa

1 Check this box only if amending or correcting a prior report (see item 1 instructions) 1a Check this box if this is a recurring report

Subject Information

*4 Individual’s last name or entity’s full name *5 First name 6 Middle initial

*7 Address

*8 City *11 Country Code (If not US)

*13 SSN/ITIN (individual) or EIN (entity) *14 Date of birth

______/______/________ MM DD YYYY

Part I

*10 Zip Code*9 State

3 Subject type (check only one box) a Purchaser/sender b Payee/receiver c Both a & b z Other

2 Multiple subjects (see item instructions)

*12 Government issued identification (if available)

a Driver’s license/state I.D. b Passport c Alien registration z Other ____________________________________

e Number f Issuing state/country ____________

15 Telephone number

( )

_

(Rev. 3/07)

$ .00,, ,

If mailing, send each completed SAR report to:Enterprise Computing Center - DetroitAttn: SAR-MSBP.O. Box 33117Detroit, MI 48232-0980

A free secure e-filing system is available to file this report.Go to http://bsaefiling.fincen.treas.gov for moreinformation and to register.

2

Transaction Location

*24 Legal name of business 25 Doing business as

*26 Permanent address (number, street, and suite no.)

*30 EIN (entity) or SSN/ITIN (individual)

*27 City

32 Country Code (If not US)

Reporting Business*35 Legal name of business 36 Doing business as

*37 Permanent address (number, street, and suite no.) *38 City

43 Country Code (If not US)

Contact for Assistance*45 Designated contact office *46 Designated phone number (Include area code)

*28 State

*41 EIN (entity) or SSN/ITIN (individual)

*39 State

Part V

Part IV

23 Type of business location (check only one) a Selling location b Paying location c Both

22 Multiple transaction locationsPart III

*31 Business telephone number

*42 Business phone number (include area code)

34 The Reporting Business is the same as the Transaction Location (go to Part V)

Suspicious Activity Information, ContinuedPart II*20 Purchases and redemptions (check box “P” for purchase or box “R” for redemption)

Instrument P R Issuers Total Instruments Total Amount (US Dollars)

Money Orders: ______________________________________________ ______ $__________________.00

______________________________________________ ______ $__________________.00

______________________________________________ ______ $__________________.00

Traveler’s Checks: ______________________________________________ ______ $__________________.00

______________________________________________ ______ $__________________.00

______________________________________________ ______ $__________________.00

______________________________________________ ______ $__________________.00

______________________________________________ ______ $__________________.00

______________________________________________ ______ $__________________.00

*40 Zip Code

*29 Zip Code

( )

( )

*21 Currency Exchanges: Tendered Currency/Instrument Country Received currency Country Amount (US Dollars)

If bulk small currency __________________________ ______ __________________ ______ $__________________.00

If bulk small currency __________________________ ______ __________________ ______ $__________________.00

47 Date filed (See instructions)

______/______/________ MM DD YYYY

( )

Money Transfers

33 Internal control/file number (If available)

44 Internal control/file number (If available)

48 Agency (If not filed by a Money Services Business)

Suspicious Activity Information - Narrative*Part VI 3Explanation/description of suspicious activity(ies). This section of the report is critical. The care with which it is completed may determine whether ornot the described activity and its possible criminal nature are clearly understood by investigators. Provide a clear, complete and chronological descriptionof the activity, including what is unusual, irregular or suspicious about the transaction(s). Use the checklist below, as a guide, as you prepare yourdescription. The description should cover the material indicated in Parts I, II and III, but the money services business (MSB) should describe any otherinformation that it believes is necessary to better enable investigators to understand the suspicious activity being reported.

a. Describe conduct that raised suspicion.b. Explain whether the transaction(s) was completed or only attempted.c. Describe supporting documentation and retain such documentation

for your file for five years.d. Indicate a time period, if it was a factor in the suspicious transaction(s).

For example, specify the time and whether it occurred during AM orPM. If the activity covers more than one day, identify the time of daywhen such activity occurred most frequently.

e. Retain any admission or explanation of the transaction(s) provided bythe subject(s) or other persons. Indicate when and to whom it wasgiven.

f. Retain any evidence of cover-up or evidence of an attempt todeceive federal or state examiners, or others.

g . Indicate where the possible violation of law(s) took place (e.g.,main office, branch, agent location, etc.).

h. Indicate whether the suspicious activity is an isolated incident orrelates to another transaction.

i. Indicate for a foreign national any available information on subject’spassport(s), visa(s), and/or identification card(s). Include date, country,city of issue, issuing authority, and nationality.

j. Indicate whether any information has been excluded from thisreport; if so, state reasons.

k. Indicate whether any U.S. or foreign instrument(s) were involved.If so, provide the amount, name of currency, and country of origin.

l. Indicate whether any transfer of money to or from a foreign country,

Supporting documentation should not be filed with this report. Maintain the information for your files.Enter the explanation/description narrative in the space below. If necessary, continue the narrative on a duplicate of this page or a blank page.

Tips on SAR form preparation and filing are available in the SAR Activity Reviews at www.fincen.gov/pub_reports.html.

or any exchanges of a foreign currency were involved. If so, identifythe currency, country, and sources and destinations of money.

m. Indicate any additional account number(s), and any foreign bank(s)account numbers which may be involved in transfer of money.

n. Identify any employee or other individual or entity (e.g., agent)suspected of improper involvement in the transaction(s).

o. For issuers, indicate if the endorser of money order(s) and/ortraveler’s check(s) is different than payee. If so, provide the individualor entity name; bank’s name, city, state and country; ABA routingnumber; endorser’s bank account number; foreign non-bank name(if any); correspondent bank name and account number (if any); etc.

p. For selling or paying locations, indicate if there is a video recordingmedium or surveillance photograph of the customer.

q. For selling or paying locations, if you do not have a record of agovernment issued identification document, describe the type, issuerand number of any alternate identification that is available (e.g., for acredit card specify the name of the customer and credit card number.)

r. For selling or paying locations, describe the subject(s) if you do nothave the identifying information in Part I or if multiple individuals usethe same identification. Use descriptors such as male, female, age, etc.

s. If amending a prior report, complete the form in its entirety and notethe changes here in Part VI.

t. If a law enforcement agency has been contacted, list the name of theagency and the name of any person contacted, their title, theirtelephone number, and when they were contacted.

Legal disclaimers will not be included in this narrative. Also, do not include charts or tables.

Safe Harbor

Federal law (31 U.S.C. 5318(g)(3)) providescomplete protection from civil liability for allreports of suspicious transactions made toappropriate authorities, including supportingdocumentation, regardless of whether suchreports are fi led pursuant to this report’sinstructions or are filed on a voluntary basis.Specifically, the law provides that a financialinstitution, and its directors, officers, employeesand agents, that make a disclosure of any possibleviolation of law or regulation, including inconnection with the preparation of suspiciousactivity reports, “shall not be liable to any personunder any law or regulation of the United States,any constitution, law, or regulation of any State orpolitical subdivision of any State, or under anycontract or other legally enforceable agreement(including any arbitration agreement), for suchdisclosure or for any failure to provide notice ofsuch disclosure to the person who is the subjectof such disclosure or any other person identifiedin the disclosure”.

Notification Prohibited

Federal law (31 U.S.C. 5318(g)(2)) provides thata financial institution, and its directors, officers,employees, and agents, who report suspicioustransactions to the government voluntarily or asrequired by 31 CFR 103.20, may not notify anyperson involved in the transaction that thetransaction has been reported.

Notification Required

In situations involving suspicious transactionsrequiring immediate attention, such as ongoingmoney laundering schemes, a money transmitter;a currency dealer or exchanger; or an issuer,seller, or redeemer of money orders and/ortraveler’s checks shall immediately notify, bytelephone, an appropriate law enforcementauthority. In addition, a timely SAR-MSB formshall be filed, including recording any suchnotification in Part VI on the form.

A. When To File A Report:

1. Money transmitters; currency dealers andexchangers; and issuers, sellers and redeemersof money orders and/or traveler’s checks that aresubject to the requirements of the Bank SecrecyAct and its implementing regulations (31 CFR Part103) are required to file a suspicious activity report(SAR-MSB) with respect to:

a. Any transaction conducted or attemptedby, at, or through a money services businessinvolving or aggregating funds or other assets ofat least $2,000 (except as described in section“b” below) when the money services businessknows, suspects, or has reason to suspect that:

i. The transaction involves funds derivedfrom illegal activity or is intended or conductedin order to hide or disguise funds or assets derivedfrom illegal activity (including, without limitation,the nature, source, location, ownership or controlof such funds or assets) as part of a plan to violate

Catalog No. 49341U

or evade any Federal law or regulation or to avoidany transaction reporting requirement underFederal law or regulation;

ii. The transaction is designed, whetherthrough structuring or other means, to evade anyregulations promulgated under the Bank SecrecyAct; or

iii. The transaction has no business orapparent lawful purpose and the money servicesbusiness knows of no reasonable explanation forthe transaction after examining the available facts,including the background and possible purposeof the transaction.

iv. The transaction involves the use of themoney services business to facilitate criminalactivity.

b. To the extent that the identification oftransactions required to be reported is derivedfrom a review of clearance records or other similarrecords of money orders or traveler’s checks thathave been sold or processed, an issuer of moneyorders or traveler’s checks shall only be requiredto report a transaction or a pattern of transactionsthat involves or aggregates funds or other assetsof at least $5,000.

2. File a SAR-MSB no later than 30 calendardays after the date of initial detection of facts thatconstitute a basis for filing the report.

3. The Bank Secrecy Act requires that eachfinancial institution (including a money servicesbusiness) file currency transaction reports (CTRs)in accordance with the Department of the Treasuryimplementing regulations (31 CFR Part 103). Theseregulations require a financial institution to file aCTR (FinCEN Form 104) whenever a currencytransaction exceeds $10,000. If a currencytransaction exceeds $10,000 and is suspicious, amoney transmitter, or issuer, seller or redeemerof money orders and/or traveler’s checks orcurrency dealer or exchanger must file two forms,a CTR to report the currency transaction and aSAR-MSB to report the suspicious aspects of thetransaction. If the suspicious activity involves acurrency transaction that is $10,000 or less, theinstitution is only required to file a SAR-MSB.Appropriate records must be maintained in eachcase. See 31 CFR Part 103

B. Abbreviations and Definitions

1. EIN -- Employer Identification Number2. IRS -- Internal Revenue Service3. ITIN -- Individual Taxpayer Identification

Number4. SSN -- Social Security Number5. Instruments -- includes Money order(s)

and/or Traveler’s Check(s)

6. Redeemer --A business that acceptsinstruments in exchange for currency or otherinstruments for which it is not the issuer is aredeemer. The MSB definition in 31 CFR103.11(u)(4) extends to “redeemers” of moneyorders and traveler’s checks only insofar as theinstruments involved are redeemed for monetaryvalue — that is, for currency or monetary or other

negotiable or other instruments. The taking of theinstruments in exchange for goods or general ser-vices is not redemption under BSA regulations.

C. General Instructions

1. This form should be e-filed through theBank Secrecy Act E-filing System. Go tohttp://bsaefiling.fincen.treas.gov to register. Thisform is also available for download on the Finan-cial Crimes Enforcement Network’s Web site atwww.fincen.gov, or may be ordered by calling theIRS Forms Distribution Center at (800) 829-3676.

2. If not filed electronically or through magneticmedia, send each completed suspicious activityreport to:

Enterprise Computing Center-DetroitATTN: SAR-MSBP.O. Box 33117Detroit, MI 48232-5980

3. While all items should be completed fullyand accurately, items marked with an asterisk (*)must be completed according to the provisions ofparagraph 4 below.

4. If the information for a item marked with aasterisk (*) is not known or not applicable, enterspecial response “XX” to complete the item. Toindicate “Total amount” as unknown, check thebox provided. Non-asterisk fields should be leftblank if the information is unknown or notapplicable.

5. Complete each suspicious activity report byproviding as much information as possible oninitial and amended or corrected reports.

6. Do not include supporting documents whenfiling the suspicious activity report . Retain a copyof the suspicious activity report and all supportingdocumentation or business record equivalent inyour files for five (5) years from the date of thereport. All supporting documentation (such ascopies of instruments; receipts; sale, transactionor clearing records; photographs, surveillanceaudio and/or video recording medium) must bemade available to appropriate authorities uponrequest.

7. Type or complete the report using blockwritten letters.

8. If more than one subject is being reported,use as many copies of the Part I Subject Informationpage as necessary to record the additional subjects.Attach the additional page(s) behind page 1. Ifmore than one transaction location is beingreported, use as many copies of the Part IIITransaction Location Information page as necessaryto record the additional locations. Attach theadditional page(s) behind page 2. If more spaceis needed for the Part VI Narrative, add as manyblank continuation pages as necessary to completethe narrative. Attach the additional pages behindpage 3.

FinCEN Form 109a Suspicious Activity Report by Money Services Business -- Instructions 1

(Rev. 3/07)

If more space is needed to complete any otheritem, identify that item in Part VI by “itemnumber” and provide the additional information.

9. Enter all dates in MM/DD/YYYY formatwhere MM = month, DD = day, and YYYY =year. Precede any single number with a zero,i.e., 01, 02, etc.

10. Enter all telephone numbers with (areacode) first and then the seven numbers, usingthe format (XXX) XXX-XXXX. List fax andinternational telephone numbers in Part VI.

11. Always enter an individual’s name byentering the last name, first name, and middleinitial (if known). If a legal entity is listed, enterits legal name in the last name item. If the legalentity has a trade name that is different, list thetrade name in Part VI.

12. Enter all identifying numbers (alienregistration, driver’s license/state ID, EIN, ITIN,Foreign National ID, passport, SSN, vehiclelicense number, etc.) starting from left to right.Do not include spaces or other punctuation.

13. Enter all ZIP Codes with at least the firstfive numbers (ZIP+4, if known).

14. Enter all monetary amounts in U.S.Dollars. Use whole dollar amounts rounded upwhen necessary. Use this format: $000,000,000.If foreign currency is involved, record thecurrency amount in U.S. Dollars, name, andcountry of origin in the Part VI narrative.

15. Addresses, general. Enter the permanentstreet address, city, two letter state/territoryabbreviation used by the U.S. Postal Service, andZIP code (ZIP+4, if known) of the individual orentity. A post office box number should not beused for an individual, unless no other address isavailable. For an individual also enter anyapartment number or suite number and road orroute number. If a P.O. Box is used for an entity,enter the street name, suite number, and road orroute number. If the address is in a foreigncountry, enter the city, province or state if Canadaor Mexico, and the name of the country.Complete any part of the address that is known,even if the entire address is not known. If thestreet address, city, ZIP Code or country isunknown, enter “XX” in the item.Lists of two-digit country and state codes areavailable on the FinCEN web site atwww.fincen.gov/reg_bsaforms.html, or by calling1-800-949-2732 and selecting option 5 torequest a list by mail.

D. Item Preparation Instructions

Item 1. Check the box if this report amends(adds missing data) or corrects errors in the priorreport. (See Part VI, item “s”).

Item 1a-- Check this box if this is a recurringreport filed on continuing activity.

62Part I Subject Information

Item 2 Multiple subjects. Check this box ifmultiple subjects are involved. Attach Part ISubject continuation pages behind page 1 toaccount for all additional subjects involved in thesuspicious activity.

Item 3 Subject type. Check box “a” if thesubject purchased a money order(s) or traveler’scheck(s) or sent a money transfer(s). Check box“b” if the subject cashed a money order(s) ortraveler’s check(s) or received payment of a moneytransfer(s). Check box “c” if both “a” and “b”apply. If the transaction is a currency exchangecheck box “c.” Check box “z” Other and describein Part VI if the subject is an individual other thana customer. Examples are MSB employees andagents.

Items 4, 5, and 6 *Name of subject. SeeGeneral Instruction 11. Enter the name of thesubject individual in Items 4 through 6. If theMSB knows that the individual has an “also knownas” (AKA) or “doing business as” (DBA) name,enter that name in Part VI. If the subject is anentity, enter the legal name in Item 4 and thetrade or DBA name in item 5. If the legal name isnot known, enter the DBA name in Item 4. Ifthere is more than one subject, use as many PartI Subject Information continuation pages asnecessary to provide the information about eachsubject. Attach the additional copies behind page1. When there is more than one purchaser and/or payee (e.g., two or more transactions), indicatein Part VI whether each subject is a purchaser orpayee and identify the instrument or moneytransfer information associated with each subject.If part of an individual’s name is unknown, enter“XX” in the appropriate name item. If the subjectis an entity, enter “XX” in Item 5 (if the trade orlegal name is not known) and in Item 6.

Items 7 - 11 *Permanent address. SeeGeneral Instructions 13 and 15. Enter “XX” if thestreet address, city, and ZIP Code items areunknown or not applicable. Enter “XX” if thestate or country is not known.

Item 12 *Government issued identification (ifavailable). See General Instruction 12. Checkthe box showing the type of document used toverify subject identity. If you check box “z” Other,be sure to specify the type of document used. Inbox “e” list the number of the identifyingdocument. In box “f” list the issuing state orcountry. If more space is required, enter theadditional information in Part VI. If the subject isan entity or an individual’s identification was notavailable, check box “d” and enter “XX” in “Other.”

Item 13 *SSN/ITIN (individual) or EIN(entity). See General Instruction 12 anddefinitions. If the subject named in Items 4through 6 is a U.S. Citizen or an alien with a SSN,enter his or her SSN in Item 13. If that person isan alien who has an ITIN, enter that number. Foran entity, enter the EIN. If the SSN, ITIN, or EINwas unknown or not applicable, enter “XX” in thisitem.

Item 14 *Date of birth. See GeneralInstruction 9. If the subject is an individual, enterthe date of birth. If the month and/or day is notavailable or unknown, fill in with zeros (e.g., “01/00/1969” indicates an unknown date in January,1969). If entire date is unknown, enter XX in theMM part of the date field.

Item 15 Telephone number. See GeneralInstruction 10. Enter the U.S. home or businessnumber for individual or entity. List foreigntelephone numbers and any additional U.S.numbers (e.g., hotel, etc.) in Part VI.

Part II Suspicious Activity Information

Item 16 *Date or date range of suspiciousactivity. See General Instruction 9. Enter thedate of the reported suspicious activity in the“From” field. If more than one day is involved,indicate the duration of the activity by enteringthe first date in the “From” field and the last datein the “To” field.

Item 17 *Total dollar amount. See GeneralInstruction 14. If unknown, check box 17a. If thesuspicious activity only involved purchases, orredemptions, or currency exchanges, enter thetotal U.S. Dollar value involved in the reportedactivity. For instance, if multiple money ordersfrom more than one issuer were redeemed, enterthe total of all money orders redeemed. Ifmultiple activities are involved, such as aredemption of money orders combined withpurchase of a money transfer, enter the largestactivity amount in Item 17. For instance, if thetransaction involved redeeming $5,000 in moneyorders and purchase of a $3,500 money transfer ,the Item 17 amount would be $5,000.

Item 18 *Category of suspicious activity.Check the box(es) which best identifies thesuspicious activity. Check box “b Structuring”when it appears that a person (acting alone, inconjunction with, or on behalf of other persons)conducts or attempts to conduct activity designedto evade any record keeping or reportingrequirement of the Bank Secrecy Act. If box “z”is checked, specify the type of suspicious activitywhich occurred. Describe the character of suchactivity in Part VI. Box “z” should only be used ifno other type of suspicious activity box adequatelycategorizes the transaction.

Item 19 *Financial services involved. Checkany of boxes “a” through “e” that apply to identifythe services involved in the suspicious activity. Ifbox “d” is checked, briefly explain the service onthe following line. If “unusual use” is involved,check the appropriate service box(s) and box “z”and note “unusual use” and explain in Part VI.Check all of boxes “1” through “10” that apply todescribe the character of the suspicious activity.

Item 20 *Purchases and redemptions (Seedefinition 6 on page 1 of the instructions). Enterinformation about purchases or redemptions ofmoney orders, traveler’s checks, or moneytransfers. Check the appropriate box in column

definitions. If the business identified in Item 24has an EIN, enter that number in Item 30. If not,enter individual owner’s SSN or ITIN.

Item 31 *Business telephone number. SeeGeneral Instruction 10. Enter the telephonenumber of the business listed in Item 24.

Item 32 Country code. Enter the 2-digitcountry code if not US.

Item 33 Internal control/file number (Ifavailable). Enter any internal file or report numberassigned by the reporting institution to track thisreport. This information will act as an identificationaid if contact is required.

Part IV Reporting Business Information

Item 34 Check this box and go to Part V if thereporting business is the same as the Part IIITransaction Location. If the reporting business isdifferent, complete Part IV. If item 34 is checked,leave items 35 through 44 blank.

Item 35 *Legal name of business. Enter thelegal name of the reporting business.

Item 36 Doing business as. Enter the tradename by which the reporting business is commonlyknown (if other than the legal name).

Items 37-40, 43 *Reporting businessaddress. Enter the reporting business address byfollowing General Instructions 13 and 15.

Item 40 *EIN (entity) or SSN/ITIN(individual). See General Instruction 12 anddefinitions. If the business identified in Item 35has an EIN, enter that number in Item 41. If not,enter individual owner’s SSN or ITIN.

Item 42 *Business phone number. Enter thetelephone number of the reporting business. Ifthe reporting business telephone number is aforeign telephone number, leave Item 44 blankand enter the number in the Part VI Narrative.See General Instruction 10.

Item 43 Country code. Enter the 2-digitcountry code if not US.

Item 44 Internal control/file number (Ifavailable). Enter any internal file or report numberassigned by the reporting institution to track thisreport. This information will act as an identificationaid if contact is required.

Part V Contact for Assistance

Item *45-- Designated contact office. Enterthe name of the office that the financial institutionhas designated to receive request for assistancewith this report. This office must have an individual

3“P” or “R” to identify the entry as a purchase orredemption. Enter the name of the issuers, thetotal number of instruments purchased orredeemed, and the total amount of theinstruments. You can enter up to three issuers ineach instrument category. If more than three issuersare involved, enter the information on theadditional issuers in Part VI.

Item 21 *Currency Exchanges. Record upto two currency exchanges made by the subject(s).Check the box “If bulk small currency” if a largenumber of small bills was used to pay for thecurrency exchange. Enter the name of thecurrency or type of monetary instrument used topay for the exchange, and the two-digit code forthe country that issued the currency. An exampleof this would be “Pesos” for the name of thecurrency and “MX” representing Mexico as issuerof the currency. Enter the name of the currencyreceived in exchange and the two-digit code forthe country that issued the currency. Enter thevalue of the exchange in U.S. Dollars. If therewere more than two currency exchanges, enterthe information about the additional exchangesin Part VI.

Part III Transaction Location Information

Item 22 Multiple selling and/or payingbusiness locations. Check the box if the reportedactivity occurred at multiple selling and/or payingbusiness locations. Fill out as many Part IIITransaction Location Information sections asnecessary to record all locations. Attach theadditional sections behind page 2 of the SAR-MSB.

Item 23 Type of business location(s). Checkbox “a” if this is the selling location where thecustomer purchases a money order(s) or traveler’scheck(s), or initiated a money transfer(s), orexchanged currency. Check box “b” if this is thepaying location where the customer cashed amoney order(s) or traveler’s check(s) or receivedpayment of a money transfer(s). Check box “c” ifmultiple transactions are reported and thebusiness was both a selling and paying locationfor one or more transactions.

Item 24 *Legal name of business. Enter thelegal name of the business where the transactionstook place.

Item 25 Doing business as. Enter the tradename by which the business is commonly known.

Items 26-29, 32 *Transaction locationaddress. Enter the transaction location addressby following General Instructions 13 and 15.

Item 30 *EIN (entity) or SSN/ITIN(individual). See General Instruction 12 and

knowledgeable of this report available duringregular business hours.

Item *46--Phone number. See GeneralInstruction B10. Enter the work telephone numberof the contact office.

Item *47--Date filed. See General InstructionB9. Enter the date this report was filed. Forelectronic filing, it is the date that the report wase-filed using BSA Direct. For magnetic mediafiling, it is the date the magnetic media wasforwarded to DCC. For all other filers, it is thedate the financial institution completed the finalreview and mailed/submitted the report to DCC.

Item 48--Agency. If this report is filed by anagency other than an MSB, such as a federal orstate examiner, enter the name of the reportingagency in Item 48.

Part VI Suspicious Activity Information --Narrative*

Enter a narrative describing all aspects of thesuspicious activity not covered by form data items.See page 3 of the form for instructions oncompleting the narrative. If the initial Part VInarrative page is not sufficient, continue on plainbond paper and attach the additional pages afterthe initial narrative page. Do not include chartsor tables. Legal disclaimers will not be includedin this narrative.

Paperwork Reduction Act Notice

The purpose of this form is to provide aneffective means for a money services business(MSB) to notify appropriate law enforcementagencies of suspicious transactions and activitiesthat occur by, through, or at an MSB. This reportis authorized by law, pursuant to authoritycontained in 31 U.S.C. 5318(g). Informationcollected on this report is confidential (31 U.S.C.5318(g)). Federal regulatory agencies, State lawenforcement agencies, the U.S. Departments ofJustice and Treasury, and other authorizedauthorities may use and share this information.Public reporting and record keeping burden forthis form is estimated to average 60 minutes perresponse, and includes time to gather and maintaininformation for the required report, review theinstructions, and complete the informationcollection. Send comments regarding this burdenestimate, including suggestions for reducing theburden, to the Office of Management and theBudget, Paperwork Reduction Project,Washington, DC 20503 and to the Financial CrimesEnforcement Network, Attn.: PaperworkReduction Act. P.O. Box 39, Vienna VA 22183-0039. The agency may not conduct or sponsor,and an organization (or a person) is not requiredto respond to, a collection of information unlessit displays a currently valid OMB control number.

Currency Transaction Report

OMB No. 1506-0004

FINCEN Form 104(Formerly Form 4789)(Eff. December 2003)

(Complete all parts that apply--See Instructions)

1 Check all box(es) that apply:

Section A--Person(s) on Whose Behalf Transaction(s) Is Conducted

5 Doing business as (DBA)

4 Middle initial3 First name2 Individual’s last name or entity’s name

6 SSN or EIN

7 Address (number, street, and apt. or suite no.)

Department of the TreasuryFinCEN

9 City 10 State 11 ZIP code 12 Country code (if not U.S.)

13 Occupation, profession, or business

25 If an individual, describe method used to verify identity:

Section B--Individual(s) Conducting Transaction(s) (if other than above).If Section B is left blank or incomplete, check the box(es) below to indicate the reason(s)


44 Title of approving official

47 Type or print preparer’s name

45 Signature of approving official

48 Type or print name of person to contact 49 Telephone number


17 Middle initial16 First name15 Individual’s last name

19 SSN

20 City 21 State 22 ZIP code 23 Country code (If not U.S.)

40 City


Enter Regulator or BSAExaminer code number (see instructions)

37 Name of financial institution

42 ZIP code 43 Routing (MICR) number41 State

26 Total cash in $ .00

Cat. No. 37683N FinCEN Form 104 (Formerly Form 4789) (Rev. 08-03)

Previous editions will not be accepted after August 31, 2004.

Please type or print.

Person(s) Involved in Transaction(s)Part I

b Mail Deposit or Shipment c Night Deposit or Automated Teller Machine d Multiple Transactions a Armored Car Service

8 Date of birth ____/____/_______MM DD YYYY

24 Date of birth____/____/_______MM DD YYYY

b Passport c Alien registration

d Other f Number:

Amount and Type of Transaction(s). Check all boxes that apply.28 Date of transaction

____/____/_______MM DD YYYY

26a Foreign cash in .00

27 Total cash out $ .00

27a Foreign cash out .00

30 Wire Transfer(s) 31 Negotiable Instrument(s) Purchased

34 Deposit(s)/Withdrawal(s)

35 Account Number(s) Affected (if any): 36 Other (specify)

Part III Financial Institution Where Transaction(s) Takes Place

39 EIN or SSN

For Paperwork Reduction Act Notice, see page 4.

SignHere

____/____/_______MM DD YYYY

( )

46 Date of signature

a Amends prior report b Multiple persons c Multiple transactions

e Issued by:

33 Currency Exchange(s)

d Other

b Passport c Alien registration a Driver’s license/State I.D.

f Number:e Issued by:

e Conducted On Own Behalf

a Driver’s license/State I.D.

(see instructions, page 4)

32 Negotiable Instrument(s) Cashed

29 Foreign Country

(see instructions, page 4)

Part II




6 SSN or EIN




Section B--Individual(s) Conducting Transaction(s) (if other than above).


f Number:e Issued by:



19 SSN





a Driver’s license/State I.D. b Passport c Alien registration

d Other e Issued by: f Number:

Multiple PersonsComplete applicable parts below if box 1b on page 1 is checked

FinCEN Form 104 (formerly Form 4789) (Eff. 12-03) Page 2




6 SSN or EIN




Section B--Individual(s) Conducting Transaction(s) (if other than above).


f Number:



19 SSN







d Other


e Issued by:

d Other

f Number:e Issued by:d Other



FinCEN Form 104 (Formerly Form 4789 (Eff. 12-03) Page 3

Suspicious Transactions

This Currency Transaction Report (CTR) should NOT befiled for suspicious transactions involving $10,000 or lessin currency OR to note that a transaction of more than$10,000 is suspicious. Any suspicious or unusual activityshould be reported by a financial institution in the mannerprescribed by its appropriate federal regulator or BSAexaminer. (See the instructions for Item 37). If atransaction is suspicious and in excess of $10,000 incurrency, then both a CTR and the appropriate SuspiciousActivity Report form must be filed.

In situations involving suspicious transactionsrequiring immediate attention, such as when areportable transaction is ongoing, the fianacialinstitution shall immediately notify, by telephone,appropriate law enforcement and regulatoryauthorities in addition to filing a timely suspiciousactivity report.

General Instructions

Who Must File. Each financial institution (other than acasino, which instead must file FinCEN Form 103, andthe U.S. Postal Service for which there are separate rules)must file FinCEN Form 104 (formerly 4789) (CTR) foreach deposit, withdrawal, exchange of currency, or otherpayment or transfer, by, through, or to the financialinstitution which involves a transaction in currency ofmore than $10,000. Multiple transactions must be treatedas a single transaction if the financial institution hasknowledge that (1) they are by or on behalf of the sameperson, and (2) they result in either currency received(Cash In) or currency disbursed (Cash Out) by the financialinstitution totaling more than $10,000 during any onebusiness day. For a bank, a business day is the day onwhich transactions are routinely posted to customers’accounts, as normally communicated to depositorycustomers. For all other financial institutions, a businessday is a calendar day.

Generally, financial institutions are defined as banks,other types of depository institutions, brokers or dealersin securities, money transmitters, currency exchangers,check cashers, and issuers and sellers of money ordersand traveler’s checks. Should you have questions, seethe definitions in 31 CFR Part 103.

When and Where To File. This form should be e-filed through the Bank Secrecy Act E-filing System.Go to http: //bsaefiling.fincen.treas.gov/index.jsp toregister. This form is also available for download on theFinancial Crimes Enforcement Network’s Web site atwww.fincen.gov, or may be ordered by calling the IRSForms Distribution Center at (800) 829-3676. File thisCTR by the 15th calendar day after the day of thetransaction with the:

IRS Detroit Computing CenterATTN: CTRP.O. Box 33604Detroit, MI 48232-5604

Keep a copy of each CTR for five years from the datefiled.

A financial institution may apply to file the CTRsmagnetically. To obtain an application to file magnetically,write to the:

IRS Detroit Computing CenterATTN: CTR Magnetic Media CoordinatorP.O. Box 33604Detroit, MI 48232-5604

Identification Requirements. All individuals (except aemployees of armored car services) conducting areportable transaction(s) for themselves or for anotherperson, must be identified by means of an official

document(s). Acceptable forms of identification includedriver’s license, military and military/dependentidentification cards, passport, state issued identificationcard, cedular card (foreign), non-resident alienidentification cards, or any other identification documentor documents, which contain name and preferablyaddress and a photograph and are normally acceptableby financial institutions as a means of identification whencashing checks for persons other than establishedcustomers.

Acceptable identification information obtained previouslyand maintained in the financial institution’s records maybe used. For example, if documents verifying anindividual’s identity were examined and recorded on asignature card when an account was opened, the financialinstitution may rely on that information. In completing theCTR, the financial institution must indicate on the formthe method, type, and number of the identification.Statements such as “known customer” or “signature cardon file” are not sufficient for form completion.

Penalties. Civil and criminal penalties are provided forfailure to file a CTR or to supply information or for filing afalse or fraudulent CTR. See 31 U.S.C. 5321, 5322 and5324.

For purposes of this CTR, the terms below have thefollowing meanings:

Currency. The coin and paper money of the UnitedStates or any other country, which is circulated andcustomarily used and accepted as money.

Person. An individual, corporation, partnership, trust orestate, joint stock company, association, syndicate, jointventure or other unincorporated organization or group.

Organization. Entity other than an individual.

Transaction in Currency. The physical transfer ofcurrency from one person to another. This does notinclude a transfer of funds by means of bank check, bankdraft, wire transfer or other written order that does notinvolve the physical transfer of currency.

Negotiable Instruments. All checks and drafts (includingbusiness, personal, bank, cashier’s and third-party),money orders, and promissory notes. For purposes ofthis CTR, all traveler’s checks shall also be considerednegotiable instruments whether or not they are in bearerform.

Foreign exchange rate. If foreign currency is a part ofa currency transaction that requires the completion of aCTR, use the exchange rate in effect for the businessday of the transaction to compute the amount, in USdollars, to enter in item 26/27. The source of the exchangerate that is used will be determined by the reportinginstitution.

Specific InstructionsBecause of the limited space on the front and back of theCTR, it may be necessary to submit additional informationon attached sheets. Submit this additional information onplain paper attached to the CTR. Be sure to put theindividual’s or entity’s name and identifying number (items2, 3, 4, and 6 of the CTR) on any additional sheets so thatif it becomes separated, it may be associated with theCTR.

Item 1a. Amends Prior Report. If this CTR is beingfiled because it amends a report filed previously, checkItem 1a. Staple a copy of the original CTR to the amendedone, complete Part III fully and only those other entrieswhich are being amended.

Item 1b. Multiple Persons. If this transaction is beingconducted by more than one person or on behalf of morethan one person, check Item 1b. Enter information in PartI for one of the persons and provide information on anyother persons on the back of the CTR.

Item 1c. Multiple Transactions. If the financial institutionhas knowledge that there are multiple transactions, checkItem 1c.

PART I - Person(s) Involved in Transaction(s)

Section A must be completed. If an individual conductsa transaction on his own behalf, complete Section A andleave Section “B” BLANK. If an individual conducts atransaction on his own behalf and on behalf of anotherperson(s), complete Section “A” for each person andleave Section “B” BLANK. If an individual conducts atransaction on behalf of another person(s), completeSection “B” for the individual conducting the transaction,and complete Section “A” for each person on whosebehalf the transaction is conducted of whom the financialinstitution has knowledge.

Section A. Person(s) on Whose Behalf Transaction(s)Is Conducted. See instructions above.

Items 2, 3, and 4. Individual/Organization Name. Ifthe person on whose behalf the transaction(s) is conductedis an individual, put his/her last name in Item 2, firstname in Item 3, and middle initial in Item 4. If there is nomiddle initial, leave item 4 BLANK. If the transaction isconducted on behalf of an entity, put its name in Item 2and leave Items 3 and 4 BLANK.

Item 5. Doing Business As (DBA). If the financialinstitution has knowledge of a separate “doing businessas” name, enter it in Item 5. For example, Smith EnterpriseDBA MJ’s Pizza.

Item 6. SSN/ITIN or EIN. Enter the Social SecurityNumber (SSN) or Individual Taxpayer IdentificationNumber (ITIN) or Employer Identification Number (EIN)of the person or entity identified in Item 2. If none, writeNONE.

Items 7, 9, 10, 11, and 12. Address. Enter the permanentaddress including ZIP Code of the person identified inItem 2. Use the U.S. Postal Service’s two letter stateabbreviation code. A P. O. Box should not be used byitself, and may only be used if there is no street address.If a P. O. Box is used, the name of the apartment or suitenumber, road or route number where the person residesmust also be provided. If the address is outside theU.S., provide the street address, city, province or state,postal code (if known), and the two letter country code.For country code list go to www.fincen.gov/reg_bsaforms.html or telephone 800-949-2732 and selectoption number 5. If U.S., leave item 12 blank.

Item 8. Date of Birth. Enter the date of birth. Eightnumerals must be inserted for each date. The first twowill reflect the month, the second two the day, and thelast four the year. A zero (0) should precede any singledigit number. For example, if an individual’s birth date isApril 3 1948, Item 8 should read 04 03 1948.

Item 13. Occupation, Profession, or Business. Identifythe occupation, profession, or business of the person onwhose behalf the transaction was conducted. Forexample: secretary, shoe salesman, carpenter, attorney,housewife, restaurant, liquor store,etc. Do not use non-specific terms such as merchant, self-employed,businessman, etc.

Item 14. If an Individual, Describe Method Used ToVerify Identity. If an individual conducts thetransaction(s) on his/her own behalf, his/her identity mustbe verified by examination of an acceptable document(see General Instructions). For example, check box a ifa driver’s license is used to verify an individual’s identity,and enter the state that issued the license and the numberin items e and f. If the transaction is conducted by anindividual on behalf of another individual not present oron behalf of an entity, enter N/A in Item 14.

FinCEN Form 104 (Formerly 4789 (Eff. 12-03) Page 4

Section B. Individual(s) Conducting Transaction(s)(if other than above). Financial institutions should enteras much information as is available. However, there maybe instances in which Items 15-25 may be left BLANK orincomplete. If Items 15-25 are left BLANK or incomplete,check one or more of the boxes provided to indicate thereasons.

Example: If there are multiple transactions that, if onlywhen aggregated, the financial institution has knowledgethe transactions exceed the reporting threshold, andtherefore, did not identify the transactor(s), check box dfor Multiple Transactions.

Items 15, 16, and 17. Individual’s Name. Completethese items if an individual conducts a transaction(s) onbehalf of another person. For example, if John Doe, anemployee of XY Grocery Store, makes a deposit to thestore’s account, XY Grocery Store should be identified inSection A and John Doe should be identified in section B.

Items 18, 20, 21, 22, and 23. Address. Enter thepermanent street address including ZIP Code of theindividual. (See the instructions for Items 7 and 9 through12.) Enter country code if not U.S. (Reference item 12).

Item 19. SSN/ITIN. If the individual has a Social SecurityNumber, or Individual Taxpayer Indentifcation Number,enter it in Item 19. If the individual does not have anSSN/ITIN, enter NONE.

Item 24. Date of Birth. Enter the individual’s date ofbirth. (See the instructions for Item 8.)

Item 25. If an Individual, Describe Method Used ToVerify Identity. Enter the method used to identify theindividual’s identity. (See General Instructions and theinstructions for Item 14.)

PART II - Amount and Type of Transaction(s)Complete Part II to identify the type of transaction(s)and the amount(s) involved.

Items 26 and 27. Total Cash In/Total Cash Out. In thespaces provided, enter the total amount of currencyreceived (Total Cash In) or total currency disbursed (TotalCash Out) by the financial institution. If foreign currencyis exchanged, use the U.S. dollar equivalent on the dayof the transaction (See “Foreign exchange rates”), andcomplete item 26a or 27a, whichever is appropriate.

If less than a full dollar amount is involved, increase thatfigure to the next highest dollar. For example, if thecurrency totals $20,000.05, show the total as $20,001.00.

Items 26a and 27a. Foreign cash in/Foreign cash out.If foreign currency is exchanged, enter the amount offoreign currency (Do not convert to U.S. dollars) in items26a and 27a. Report country of origin in item 29.

Item 28. Date of Transaction. Insert eight numerals foreach date. (See instructions for Item 8.)

Item 29. Foreign Country. If items 26a and/or 27a arecompleted indicating that foreign currency is involved,check Item 29 and identify the country. If multipleforeign currencies are involved, check box 36 and identifythe additional country(s) and/or currency(s) involved.

Determining Whether Transactions Meet theReporting Threshold.

Only cash transactions that, if alone or when aggregated,exceed $10,000 should be reported on the CTR.Transactions shall not be offset against one another.

If there are both Cash In and Cash Out transactions thatare reportable, the amounts should be consideredseparately and not aggregated. However, they may bereported on a single CTR.

If there is a currency exchange, it should be aggregatedseparately with each of the Cash In and Cash Out totals.

Example 1: A person deposits $11,000 in currency to hissavings account and withdraws $3,000 in currency fromhis checking account. The CTR should be completed asfollows:

Cash In $11,000 and no entry for Cash Out. This isbecause the $3,000 transaction does not meet the reportingthreshold.

Example 2: A person deposits $11,000 in currency to hissavings account and withdraws $12,000 in currency fromhis checking account. The CTR should be completed asfollows:

Cash In $11,000, Cash Out $12,000. This is becausethere are two reportable transactions. However, oneCTR may be filed to reflect both.

Example 3: A person deposits $6,000 in currency to hissavings account and withdraws $4,000 in currency fromhis checking account. Further, he presents $5,000 incurrency to be exchanged for the equivalent in FrenchFrancs. The CTR should be completed as follows:

Cash In $11,000 and no entry for Cash Out. This isbecause in determining whether the transactions arereportable, the currency exchange is aggregated witheach of the Cash In and Cash Out amounts. The result isa reportable $11,000 Cash In transaction. The total CashOut amount is $9,000, which does not meet the reportingthreshold. Therefore, it is not entered on the CTR.

Example 4: A person deposits $6,000 in currency to hissavings account and withdraws $7,000 in currency fromhis checking account. Further, he presents $5,000 incurrency to be exchanged for the equivalent in Frenchfrancs. The CTR should be completed as follows:

Cash In $11,000, Cash Out $12,000. This is because indetermining whether the transactions are reportable, thecurrency exchange is aggregated with each of the CashIn and Cash Out amounts. In this example, each of theCash In and Cash Out totals exceed $10,000 and mustbe reflected on the CTR.

Items 30-33. Check the appropriate item(s) to identifythe following type of transaction(s):

30. Wire Transfer(s)31. Negotiable Instrument(s) Purchased32. Negotiable Instrument(s) Cashed33. Currency Exchange(s)

Item 34. Deposits/Withdrawals. Check this item toidentify deposits to or withdrawals from accounts, e.g.demand deposit accounts, savings accounts, timedeposits, mutual fund accounts, or any other accountheld at the financial institution. Enter the accountnumber(s) in Item 35.

Item 35. Account Numbers Affected (if any). Enterthe account numbers of any accounts affected by thetransactions that are maintained at the financial institutionconducting the transaction(s). If necessary, use additionalsheets of paper to indicate all of the affected accounts.

Example 1: If a person cashes a check drawn on anaccount held at the financial institution, the CTR shouldbe completed as follows:

Indicate negotiable instrument(s) cashed and providethe account number of the check.

If the transaction does not affect an account, make noentry.

Example 2: A person cashes a check drawn on anotherfinancial institution. In this instance, negotiableinstrument(s) cashed would be indicated, but no accountat the financial institution has been affected. Therefore,Item 35 should be left BLANK.

Item 36. Other (specify). If a transaction is not identifiedin Items 30-34, check Item 36 and provide an additionaldescription. For example, a person presents a check topurchase “foreign currency.” If multiple (more than one)foreign currencies are involved in the transaction, enterthe amount of the largest foreign currency transaction initem 26a or 27a and that currency’s country-code oforigin in item 29. Then check box 36 and enter theadditional foreign currencies amount(s) and country-code(s) of origin in the space provided.

PART III - Financial Institution Where Transaction(s)Take Place

Item 37. Name of Financial Institution and Identity ofRegulator or BSA Examiner. Enter the financialinstitution’s full legal name and identify the regulator orBSA examiner, using the following codes:

Regulator or BSA Examiner CODEComptroller of the Currency (OCC).........................1Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC)..........2Federal Reserve System (FRS).................................3Office of Thrift Supervision (OTS)............................4National Credit Union Administration (NCUA)...........5Securities and Exchange Commission (SEC)..............6Internal Revenue Service (IRS)................................7U.S. Postal Service (USPS)......................................8Commodity Futures Trading Commission (CFTC)........9State Regulator....................................................10

Items 38, 40, 41, and 42. Address. Enter the streetaddress, city, state, and ZIP Code of the financialinstitution where the transaction occurred. If there aremultiple transactions, provide information of the office orbranch where any one of the transactions has occurred.

Item 39. EIN or SSN. Enter the financial institution’s EIN.If the financial institution does not have an EIN, enter theSSN of the financial institution’s principal owner.

Item 43. Routing (MICR) Number. If a depositoryinstitution, enter the routing (Magnetic Ink CharacterRecognition (MICR)) number.

SIGNATURE

Items 44 and 45. Title and signature of ApprovingOfficial. The official who reviews and approves the CTRmust indicate his/her title and sign the CTR.

Item 46. Date of Signature. The approving official mustenter the date the CTR is signed. (See the instructions forItem 8.)

Item 47. Preparer’s Name. Type or print the full nameof the individual preparing the CTR. The preparer andthe approving official may not necessarily be the sameindividual.

Items 48 and 49. Contact Person/Telephone Number.Type or print the name and telephone number of anindividual to contact concerning questions about the CTR.

Paperwork Reduction Act Notice. The requestedinformation is useful in criminal, tax, and regulatoryinvestigations and proceedings. Financial institutions arerequired to provide the information under 31 U.S.C. 5313and 31 CFR Part 103, commonly referred to as the BankSecrecy Act (BSA). The BSA is administered by the U.S.Department of the Treasury ’s Financial CrimesEnforcement Network (FinCEN). You are not required toprovide the requested information unless a form displaysa valid OMB control number. The time needed tocomplete this form will vary depending on individualcircumstances. The estimated average time is 19 minutes.If you have comments concerning the accuracy of thistime estimate or suggestions for making this form simpler,you may write to the Financial Crimes EnforcementNetwork, P. O. Box 39, Vienna, VA 22183. Do not sendthis form to this office. Instead, see When and Whereto File in the instructions.

Revised 11/23/2009

FORMA 1025 FORM 1025

CONTROL NO._______________________ Transacciones de: $2,000 o más - $1,000 o más a Colombia - $1,000 o más de Oklahoma, deberán ir acompañadas de la FORMA 1025 completa y copia de una identificación valida, legible y con foto. Si la transacción es de $3,000 o más ($1,000 o más para transacciones de Oklahoma) y la identificación proveída es expedida por el gobierno de USA, además deberá presentar copia de la tarjeta del Seguro Social o ITIN. Toda la información deberá ser recibida por INTERMEX para que la transacción sea autorizada. El agente debe guardar esta información por 5 años.

Transactions of: $2,000 or more - $1,000 or more to Colombia - $1,000 or more from Oklahoma, must be accompanied with a completed FORM 1025 and a copy of a valid and legible picture ID. If the transaction is for $3,000 or more ($1,000 or more for transactions from Oklahoma) and the ID provided is issued by the US government, a copy of the sender’s SSN or ITIN card must be provided. All information must be received by INTERMEX before the transaction can be authorized. Agent must keep this information

for 5 years. FAX: 1- 800 - 828-2900

INFORMACIÓN DE LA AGENCIA - AGENCY INFORMATION _____________________|_________________________________________________________|____________________________ Fecha (Date) Nombre (Name) No. de Agencia (Agency No.) ____________________________|________________________ No. de Giro (Wire No.) Monto (Amount)

INFORMACIÓN DEL REMITENTE - SENDER INFORMATION ___________________________________________________________________________________________________________ Nombre (Name) ___________________________________________________________________________________________________________ Dirección (Address)

__________________________________________|______________|________________________|__________________________ Ciudad (City) Estado (State) Código Postal (Zip Code) Teléfono (Phone) __________________________________________________|_________________________________________________________ Propósito del giro (Purpose of wire) Origen del dinero (Source of Funds) __________________________________________________|_________________________________________________________ Relación con el beneficiario (Relationship with the beneficiary) __________________________________________________|_____________________|___________________________________ No. Lic. de Conducir o ID (Driver’s License or ID No.) Estado (State) Expiración (Expiration Date) ____________________________|____________________________|_____________________|_____________________________ Otra Identificación (Other ID) Numero (Number) País (Country) Expiración (Expiration Date) ____________________________|____________________________|__________________________________________________ No. Seguro Social (ITIN) (SSN) Fecha de Nacimiento (DOB) Ocupación (Occupation) __________________________________________|___________________________________|_____________________________ Empleador (Employer) Contacto (Contact) Teléfono (Phone)

INFORMACIÓN DEL BENEFICIARIO - BENEFICIARY INFORMATION ________________________________________________________________|___________________________________________ Nombre (Name) Fecha de Nacimiento (Date of Birth) ________________________________________________________________|___________________________________________ Dirección (Address) Teléfono (Phone) __________________________________________|___________________________________________|_____________________ FIRMA DEL CLIENTE FIRMA DEL AGENTE FECHA (Customer’s Signature) (Agent’s Signature) (Date) El CLIENTE certifica que la información contenida en esta forma es verdadera, y que el dinero enviado proviene de fuentes legítimas. El AGENTE certifica que verifico la identidad del cliente revisando una identificación con nombre, foto y dirección o lugar de residencia. El CLIENTE autoriza a Intermex a obtener información personal no pública que se utilizara solo para el cumplimiento de los requisitos regulatorios. Intermex solo compartirá esta información con entidades no afiliadas que sean necesarias para realizar esta transacción. CUSTOMER certifies that the information on this form is true and correct, and that the funds involved are from legitimate sources. AGENT certifies that has verified the customer’s identity by examining a photo ID containing name, address or place of residence. CUSTOMER authorizes Intermex to collect non-public personal information to be used only for compliance with regulatory requirements. Intermex will only share this information with non-affiliates that are necessary for the completion of this transaction.

9480 South Dixie Hwy, Miami, FL 33156

Phone (1-800) 792-8017 - Fax (1-800) 828-2900

HIGH TRANSACTION FORM / MONEY ORDER LOG

PURCHASER INFORMATION AGENCY INFORMACION NAME AGENT ID# ADDRESS AGENCY ADDRESS SS No. TYPE OF ID ID No. DOB AGENT SIGNATURE

*IF PURCHASER IS BUYING MONEY ORDER(S) ON BEHALF OF ANOTHER PERSON, THE FOLLOWING INFORMATION IS NEEDED FOR THE PERSON ON WHOSE BEHALF THE MONEY ORDER(S) IS BEING PURCHASED: (Complete a separate form for each person, attach all forms relating to same purchaser together.)

NAME: __________________________________________ SS No. _____________________________________

TYPE OF ID: _________________________________ ___ ID No. ____________________________________

ADDRESS: _______________________________CITY____________ STATE________________ZIP____________

MONEY ORDER INFORMATION Date of Purchase / /

Serial Number Face Value Payee

IMPORTANT – Based on the BSA regulations (title 31 CFR 103.29), an MSB that sells money instruments is required to record cash purchases involving $3,000 - $10,000, inclusive. Multiple purchases during one business day totaling $3,000 or more shall be treated as one purchase if an individual employee, director, officer, or partner of the financial institution has knowledge that these purchases have occurred. Complete entire form and fax along with copy of identification. If purchaser presents US identification, the social security number must be recorded on this form. Retain this information for a period of 5 years from the date of the transaction.

Complete Agent Training Material - 04.12.10 English)

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