FIANZA BURSÁTIL

MAYO - 2008

¿ QUIENES SOMOS ?

Somos una empresa mutualista, de capital mixto, dedicada a otorgar fianzas a personas naturales y jurídicas de los sectores: manufactura, exportación, turismo, servicio y comercio conexo a la industria del país, con el fin de facilitarle soluciones crediticias y garantizar su participación en procesos licitatorios o la ejecución de contratos suscritos.

** Creada en 1989

** Regulada por la Ley General de Bancos y Otras Instituciones Financieras y por la Ley del Sistema Nacional de Garantías Recíprocas

** Autorizada por la SUDEBAN a emitir fianzas internacionales

MISIÓN

Somos una Sociedad Nacional de Garantías Recíprocas de compromiso y esfuerzo colectivo en el afianzamiento de las unidades productivas del país. A través de una atención técnico – financiera generamos soluciones útiles con responsabilidad y conciencia social

VISIÓNSer una institución reconocida a nivel nacional e internacional por su ética y calidad de servicio trabajando bajo la consigna del máximo bienestar social

¿ A QUIÉN ATENDEMOS ?

SECTORES:SECTORES:Manufactura

TurismoExportación

Servicio y Comercio (Conexos a la

industria manufacturera)

COOPERATIVAS COOPERATIVAS MICROEMPRESAS y MICROEMPRESAS y

PyMEsPyMEs

PERSONAS PERSONAS NATURALES Y NATURALES Y

JURÍDICASJURÍDICAS

TIPOS DE FIANZA

Fianza FinancieraFianza Financiera

Fianza TécnicaFianza Técnica

Fianza ComercialFianza Comercial

Para garantizar el cumplimiento de un préstamo u obligación en dinero, contraída por un socio beneficiario con el fin de invertir en el desarrollo de la empresa.

Para garantizar el cumplimiento de una obligación de hacer o compromiso de carácter técnico o profesional, no monetario, contraído por un socio beneficiario a través de un contrato de obras o servicios.

Para garantizar la compra de materia prima de los socios beneficiarios de manera directa ante sus grandes proveedores.

¿QUE ES LA FIANZA BURSÁTIL?

Es la garantía líquida emitida por SOGAMPI, quien responde ante el inversionista por los títulos de participación emitidos por la pequeña y mediana empresa.

¿ A QUIÉN VA DIRIGIDA ?A la pequeña y mediana empresa perteneciente a cualquiera de los sectores de la economía nacional: manufactura, exportación, turismo, servicio y comercio conexo a la actividad industrial.

OBJETIVOS DEL PRODUCTO

** Incorporar a las PyME´s en el Mercado de Capitales

** Permitir el acceso de las PyME´s a financiamientos en condiciones ventajosas en cuanto a tiempos de respuesta

** Brindar transparencia y credibilidad a las gestiones de las PyME´s, proyectando su imagen corporativa

** CONFIANZA RECÍPROCA

SITUACIÓN ACTUAL

Elevados costos de transacción en el

sistema

Desconocimiento de las PyME´s del Mercado de Capitales como

mecanismo de financiamiento de su Capital de Trabajo

Mercado de

Capitales

Percepción por parte del inversionista en

que los instrumentos emitidos por la PyME

son de alto riesgo

Reserva de los representantes de las

PyME´s para suministrar información financiera de

sus empresas ante el público inversionista

SOLUCIONES

La calificación de la estructura en general y el fraccionamiento del pago a la

Comisión Nacional de Valores disminuye gradualmente el costo

Con el diseño, implementación y control de la Fianza Bursátil la PyME se acercará al

Mercado de Capitales y reconocerá una opción de financiamiento adaptada a sus necesidades

Creación de Valor

La Fianza Bursátil mitiga el riesgo que el

inversionista pueda considerar que representan los

instrumentos emitidos por la PyME

Con la Fianza Bursátil ofrecida por SOGAMPI,

los inversionistas no están obligados en primera

instancia a hacer pública su historial financiero

VENTAJAS PARA LAS PYMES

Facilitar el acceso de las PyME´s al Mercado de Capitales brindando apoyo en la

estructuración de la OFERTA PÚBLICA de sus TÍTULOS VALORES de deuda

Creación de Valor

Dar CONFIANZA al público inversionista

garantizando el retorno de los recursos

invertidos en títulos valores de deuda

emitidos por la PyME y respaldado con la

FIANZA de Sogampi

Agilizar en nombre de las PyME´s el proceso de

solicitud de autorización de oferta pública de títulos valores de deuda ante la COMISIÓN NACIONAL

DE VALORES

ÉXITO

** Ahora las PyME´s se vuelven más sólidas

LINEAMIENTOS GENERALES DEL PROGRAMA

** INSTRUMENTO: Títulos de Participación

** MONTO DE LA EMISIÓN: Hasta Bs. F 1.000.000,00 por PyME

** COBERTURA DE LA FIANZA: Hasta un 75% del monto de la emisión

** MONTO A AFIANZAR: Hasta Bs. F 750.000,00

** MODALIDAD: Emisión de Títulos de Participación

** PLAZO: Hasta 3 años

** DESTINO: Capital de Trabajo

** GARANTÍAS: Prenda Sobre Maquinaria

Hipoteca sobre Inmuebles

Fianza solidaria de los accionistas de la empresa

BENEFICIOS PARA EL EMPRESARIO EMISOR

** Los costos del agente de estructuración (Merinvest Casa de Bolsa) serán financiados por la duración de la titularización

** No se efectuará una calificación de riesgo por empresa sino que se efectuará al ente afianzador del proceso (Sogampi)

** Los Títulos están garantizados en un 75% por Sogampi, lo que influye positivamente en la oferta del instrumento

** Tasa de interés 15% por debajo de la TAM (Aprox.)

** Plazo de cancelación flexible (hasta 3 años)

** Tiempo de respuesta ajustado a la necesidad del Socio Beneficiario

ETAPAS DEL PROCESO

Solicitud y evaluación de la

Fianza

Solicitud y evaluación de la

Fianza

1.- Suscripción de 1.- Suscripción de 50 acciones de 50 acciones de Bs.F 1 c/u.Bs.F 1 c/u.

2.-Formalización 2.-Formalización de la solicitud de la solicitud (Planilla+ depósito (Planilla+ depósito + recaudos) + recaudos)

3.-Verificación de 3.-Verificación de recaudos. recaudos.

4.- Aprobación del 4.- Aprobación del ingreso.ingreso.

1.- Solicitud de 1.- Solicitud de Fianza Fianza

(planilla + recaudos)(planilla + recaudos)

2.- Evaluación de 2.- Evaluación de solicitudsolicitud

3.-Aprobación de la 3.-Aprobación de la fianza. fianza.

4.-Documentación 4.-Documentación de la Fianza.de la Fianza.

1.- Apertura del 1.- Apertura del

Fideicomiso.Fideicomiso.

2.- Solicitud de 2.- Solicitud de

Emisión del título.Emisión del título.

3.- Aprobación por 3.- Aprobación por

parte de la CNV.parte de la CNV.

4.- Emisión de la 4.- Emisión de la Fianza BursátilFianza Bursátil

5.- Emisión del Título 5.- Emisión del Título de Participaciónde Participación

Solicitud y EmisiónSolicitud y Emisióndel Título dedel Título deParticipaciónParticipación

Solicitud y EmisiónSolicitud y Emisióndel Título dedel Título deParticipaciónParticipación

Ingreso como Socio Beneficiario

Ingreso como Socio Beneficiario

ETAPAS DEL PROCESO

Oferta del TítuloOferta del Título SeguimientoSeguimiento

del Procesodel Proceso

SeguimientoSeguimiento

del Procesodel Proceso

1.- Oferta Pública

del Título de

Participación

2.- Compra del Título por parte del Inversionista.

3.- Otorgamiento de los recursos al empresario emisor.

1.- Gestión de cobro 1.- Gestión de cobro al empresario al empresario (emisor).(emisor).

2.- Supervisión y 2.- Supervisión y control alcontrol al

FideicomisoFideicomiso

3.- Seguimiento 3.- Seguimiento operativo financiero operativo financiero al empresario. al empresario.

4.-Liberación de 4.-Liberación de Garantías.Garantías.

NUESTRA DIRECCIÓN

Av. Ppal de Los Cortijos de Lourdes, Edif. Centro Los Cortijos, P.H., Ofic. 45,

Municipio Sucre, Edo. MirandaZ.P. 1071, Apdo. Correo 70046

Caracas, Venezuela

WEB:www.sogampi.gob.ve