Financiera RuralEl Financiamiento como Motor del Desarrollo en México

Mazatlán, Sin. 9 de octubre de 2009

Lic. Rafael González McCarthyDirector General Adjunto de Planeación Estratégica

y Análisis Sectorial

Contenido

1. Panorama de Sector Rural

2. Financiamiento al Sector Rural

3. Evolución de Financiera Rural

4. Retos del Sector

5. Financiera Rural: Cultura de Aseguramiento

Panorama del Sector Rural

Cárnicos

Lácteos

Cereales

Índice de Precios Alimentos (FAO)

Azúcar

Petróleo

100.0

150.0

200.0

250.0

300.0

350.0

Ene

feb

Ma

rA

br

Ma

yJu

nJu

lA

go

Sep

Oct

No

vD

icEn

efe

bM

ar

Ab

rM

ay

Jun

Jul

Ag

oSe

pO

ct

No

vD

icEn

efe

bM

ar

Ab

rM

ay

Jun

Jul

Ag

oSe

p

2007 2008 2009

Fuente: FAO, Food Price Index and Food Commodity Price Index.

Índic

e2

00

2 -

20

04

= 1

00

Boom de precios de los alimentos

Crisis Mundial

Comportamiento de los Precios

4

Crecimiento Económico Mundial Variaciones Anuales Reales (%)

-6

-4

-2

0

2

4

6

-8.0

-6.0

-4.0

-2.0

0.0

2.0

4.0

6.0

2007 2008 2009e 2010e 2011e

-7.2

2.8 3.0

- 7 . 5

- 6

- 4 . 5

- 3

- 1 . 5

0

1 . 5

3

4 . 5

6

-7.5

-6.0

-4.5

-3.0

-1.5

0.0

1.5

3.0

4.5

6.0

2007 2008 2009e 2010e 2011e

Mundial

Estados Unidos

Latino América y el Caribe

México

Europa

(variación anual real)

Fuente: Encuesta sobre las expectativas de los especialistas sep. 2009, Banco de México.

5

-7.2%

Crecimiento Económico en México Variaciones Reales (%)2007 – 1er sem ‘09

(variación anual real)

Fuente: Banco de México.6

3.3%

1.3%

-9.2%

2.0%3.2%

1.3%

-12.0%

-9.5%

-7.0%

-4.5%

-2.0%

0.5%

3.0%

5.5%

8.0%

2007 2008 1er Sem '09

PIB Total PIB Primario

Financiamiento al Sector Rural

41

El financiamiento en conjunto de la banca comercial y la de desarrollo representa a cierre de junio de 2009, 19.5% del PIB del sector1.

Saldos en precios constantes de junio de 2009.1PIB del sector primario al segundo trimestre de 2009.Fuente: Elaboración propia con cifras de INEGI, BANXICO, FIRA y Financiera Rural.

Financiamiento al Sector Rural,

1980- jun’09

53.2%

18.1%

67.5%

20.0% 20.4% 19.5%

0.0%

10.0%

20.0%

30.0%

40.0%

50.0%

60.0%

70.0%19

80

1981

1982

1983

1984

1985

1986

1987

1988

1989

1990

1991

1992

1993

1994

1995

1996

1997

1998

1999

2000

2001

2002

2003

2004

2005

2006

Jun-0

7

2007

Jun-0

8

2008

Jun-0

9

Pa

rtic

ipa

ció

n

8

Fuente: Elaboración propia con cifras de Banxico, y Financiera RuralCifras en millones de pesos. 1/ Pesos de junio de 2009.

Saldos de CarteraPrecios constantes (Junio 2009)

Financiamiento al Sector

Constantes1

Financiera Rural

FIRABanca

ComercialOtros Bancos de Desarrollo

Exterior Total Total

Jun-08 15,026.0 44,030.4 29,453.2 355.5 146.2 89,011.3 94,117.1

Jun-09 16,063.0 52,518.8 28,642.0 166.8 139.0 97,529.7 97,529.7

Fecha

Corrientes

9

Al 30 de junio de 2009, la cartera total al sector se incrementó en términos reales 3.6% ($3,412.5 mdp), respecto a la cifra registrada el mismo mes del año anterior.

A este ritmo de crecimiento, nos tomaría 20 años alcanzar una participación del 50% del PIB primario.

Porcentaje de Unidades de Producción con Acceso a Crédito y/o Seguro en

México

42

19.9%

4.2%

Censo 1991 Censo 2007

Fuente: Elaboración propia con información del Censo Agropecuario 1991y 2007. INEGI

172,585 unidades de producción agropecuaria y/o forestal tienen acceso a crédito y/o seguro en 2007.

Acceso al Financiamiento y/o Seguros

Censo Agrícola 2007

Sólo el 4.2% de las unidades productivas obtuvieron crédito, contrataron seguro u obtuvieron ambos, lo cual representa una disminución de 15.7 puntos porcentuales respecto del Censo 1991.

10

Crecimiento del MinifundioCenso Agrícola 2007

Fuente: Elaboración propia con información del VII Censo Agrícola, Ganadero y Forestal. INEGI

Unidades de Producción con Superficie Agrícola

Tamaño de las Unidades de Producción

Censo 1991 Censo 2007

0 a 5 Ha 66.3% 72.1%

5 a 20 Ha 28.7% 22.0%

Más de 20 Ha 5.0% 5.9%

Total 100% 100%

Las unidades de producción de menos de 5 ha pasaron de 66.3% en 1991 a 72.1% en 2007, situación que limita el acceso al financiamiento de los productores.

11

El 47.3% de las unidades de producción agrícola cuentan con una superficie de hasta 2 ha, sin embargo únicamente representan el 6.5% de la superficie agrícola.

Crecimiento del MinifundioCenso Agrícola 2007

HASTA 2 HA

MÁS DE 2 A 5 HA

MÁS DE 5 A 20 HA

MÁS DE 20 50 HA

MÁS DE 50 A 100

MÁS DE 100 HA

Fuente: Elaboración propia con información del VII Censo Agrícola, Ganadero y Foresta. INEGI

29.3%

10.6%

15.3%

27.3%

11.0%

6.5% HASTA 2 HA

MÁS DE 2 A 5 HA

MÁS DE 5 A 20 HA

MÁS DE 20 50 HA

MÁS DE 50 A 100

MÁS DE 100 HA

Fuente: Elaboración propia con información del VII Censo Agrícola, Ganadero y Foresta. INEGI

47.3%

24.8%

22.0%

4.0%

1.2%

0.7%

Fuente: Elaboración propia con información del VII Censo Agrícola, Ganadero y Forestal. INEGI1/ Sólo considera a las unidades de producción cuya actividad principal es la agrícola.

Superficie28.7 millones de hectáreas

Unidades de Producción3.6 millones de unidades de producción

MÁS DE 100 HA

MÁS DE 50 A 100

MÁS DE 20 50 HA

MÁS DE 5 A 20 HA

MÁS DE 2 A 5 HA

HASTA 2 HA

Distribución de la Superficie Agrícola1/

12

Tipo de Superficie: Riego/Temporal

Censo Agrícola

Si bien se observa un avance en la tecnificación de la superficie de riego, aún falta mucho por hacer ya que la superficie de temporal representa casi el 80% de la superficie agrícola en el país y el 89% de las unidades de producción.

Censo 1991

Censo 2007

Cambio

Riego 3.8 5.6 45.5%Temporal 23.2 24.7 6.4%Riego y Temporal 4.1 N/D N/A

Tipo de Producción (millones de hectáreas)

Tipo de Superficie Agrícola

Fuente: Elaboración propia con información del VII Censo Agrícola, Ganadero y Forestal. INEGI13

Evolución de Financiera Rural

Colocación de Recursos

Cifras al 31 de agosto de 2009.

Desde su creación Financiera Rural ha colocado más de 93 mil millones de pesos.

Colocación Histórica

$1,7

27.0

$9,3

28.7

$12,

668.

8

$13,

592.

4

$17,

038.

0

$23,

698.

8

$15,

340.

6

$-

$5,000.0

$10,000.0

$15,000.0

$20,000.0

$25,000.0

2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009

Millones

de peso

s

35.8%

25.3%

7.3%

39.1%

15

La colocación de la Financiera Rural se ha conseguido gracias a la amplia gama de los programas y productos con los que cuenta.

Nuestra oferta crediticia se encuentra conformada por:

6 Productos de crédito básicos.

21 Programas de crédito

Oferta CrediticiaProgramas y Productos

Principales Programas de Crédito:

Financiamiento al Sector Cañero

Sector Arrocero

SOFOMS

Fondeo a Micro-financieras

16

Sector Algodonero

Uniones de Crédito

Entidades Dispersoras

Crédito Pre-autorizado

$14,356.8 $15,340.6$10,000.0

$12,500.0

$15,000.0

$17,500.0

2008 2009

Millones

de p

eso

s

Colocación de Recursos(Ene- Ago ‘09)

Crecimiento (ene-ago ‘08 – ene-ago ’09)

Crédito:

Reporto:

5.4%

-13.6%

Cifras en millones de pesos, al 31 de agosto de 2009.

1.7 %

Al cierre del mes de agosto de 2009, Financiera Rural ha colocado $15,340.6 mdp, lo cual representa un crecimiento de 6.9% nominal (1.7% real), respecto al mismo periodo del año anterior.

RealNominal Real

10.8%

-9.2%

Crédito2,767.3 83.2%

Reporto2,573.3 16.8%

17

Por Actividad

Distribución de la Colocación(Ene- Ago ‘09)

Por Tipo de Operación

Cifras al 31 de agosto de 2009.FOC’s: Figuras Organizativas de Crédito.ED’s: Otras Entidades Dispersoras de Crédito, (Incluye Programas Cañero, Algodonero, Arrocero, Microfinancieras y Entidades Dispersoras).IFR’s: Intermediarios Financieros Rurales. (Incluye Almacenes Generales de Depósito, Uniones de Crédito , SOFOM y SOFIPO).

Directo$7,011.945.7%

Indirecto$8,328.854.3%

IFR's $4,724.6

ED's $2,133.5

FOC's $1,470.6

Total %

Agrícola $ 5,892.9 38.4%Servicios $ 4,440.4 28.9%Comercial $ 2,323.3 15.1%Ganadería $ 1,166.2 7.6%Industrial $ 833.6 5.4%Porcinos $ 372.9 2.4%Acuacultura $ 132.0 0.9%Avícola $ 102.6 0.7%Silvícola $ 67.3 0.4%Otros $ 5.9 0.04%Apícola $ 3.6 0.02%

Total $ 15,340.6 100.0%

ActividadAgo '09

o El 54.3% de la colocación de recursos se canalizó a través de operaciones indirectas.

18

PD114.5%

PD230.2%

PD319.5%

Empresas35.9%

o El 44.7% de la colocación se ha destinado a productores con ingresos anuales menores a 3,000 SMD (PD1 y PD2).

Cifras al 31 de agosto de 2009.

Colocación en Zonas Marginadas

o A su vez, el 15.2% de ésta se ha otorgado en municipios con alto y muy alto grado de marginación.

Distribución por Tipo de Productor

Distribución de la Colocación(Ene- Ago ‘09)

Alta y muy alta

marginalidad15.2%

No84.8%

19

o El 15.5% de la colocación de recursos corresponde a plazos mayores a un año.

Cifras al 31 de agosto de 2009.

o El 55.1% de los créditos se han otorgado bajo criterios paramétricos.

Distribución por Plazo de Vencimiento

84.5%

8.9%

6.6%

Plazo

Largo Plazo

Mediano Plazo

Corto PlazoPor tipo de Autorización

No Paramétrico

44.9%Paramétrico

55.1%

Distribución de la Colocación(Ene- Ago ‘09)

20

Apoyos

Programas de Apoyos

Al cierre del mes de agosto de 2009, se han otorgado $467.41 mdp en apoyos, provenientes de recursos fiscales.

Cifras en millones de pesos al 31 de agosto de 2009.1Incluye gastos de operación.2Saldo registrado al 31 de agosto de 2009.

Adicionalmente, se han constituido garantías por $132.2 mdp en los Fondos de Garantías Líquidas creados para dichos efectos 2.

Fondos

De 2003 al 31 de agosto de 2009, FR ha otorgado apoyos por un monto superior a $2,500 mdp.

$227.8

$98.4 $89.7$51.5

$0.0

$50.0

$100.0

$150.0

$200.0

$250.0

Constitución y Operación

Programa Integral

Reducción de Costos de

Acceso al Crédito

Constitución de Garantías

Líquidas

$116.4

$15.8

$51.3

$24.0

$67.9

$70.8

Fondo deGarantías

Fondo de Garantías Porcícolas

Fondo disponible

Garantías reservadas

Garantías constituidas

21

Retos del Sector

Retos

• Continuar generando nuevos sujetos de crédito.

• Fomentar que los productores adquieran la escala y competitividad necesaria que les permita integrarse a las diversas cadenas productivas.

• Fomentar la consolidación de los intermediarios financieros ya existentes y promover la creación de estos en zonas que aún se encuentran desatendidas.

• Impulsar la competitividad del sector (bodegas, infraestructura hidro-agrícola, sistemas de riego, etc) a través de ffinanciamientos a largo plazo a tasas de interés competitivas.

23

• Impulsar sectores y actividades con alto potencial productivo, entre otros: Nuevas plantaciones forestales comerciales, aserraderos, viveros, plantas de celulosa, pesca y acuacultura, hortalizas y oleaginosas, biocombustibles y turismo rural.

• Focalizar los apoyos, asistencia técnica y capacitación.

• Diseñar esquemas de financiamiento y cobertura de riesgos novedosos que promuevan la tecnificación del campo mexicano.

Esquemas de Financiamiento

Programa de Crédito Forestal.

24

Destinado a plantaciones forestales comerciales.

Dirigido a plantaciones ubicadas principalmente en la región sur-sureste de nuestro país.

Permitirá canalizar recursos hasta por mil millones de pesos, al sector forestal.

Tasa de interés preferencial desde 9.99%, por un plazo de hasta 10 años.

Esquemas de Financiamiento

Fomentar la producción de alimentos, bienes y servicios en el medio rural, realizando un uso sustentable de las cuencas y acuíferos.

Asimismo, se tiene contemplado entablar comunicación con SAGARPA y CONAGUA a efecto de analizar la posibilidad de canalizar recursos de dichas instituciones en apoyo de los productores que se integren a este programa.

Programa para la Tecnificación de Riego (próximamente)

26

Fondos de Aseguramiento

Fondos de Aseguramiento

La Financiera Rural tiene un convenio con Agroasemex

para:

Identificar los riesgos en los programas de crédito.

Detectar necesidades de coberturas.

Recomendar los tipos de seguro y cobertura para su

cartera.

Compartir información de los “Fondos de

Aseguramiento” que se encuentren en operación.

28

Desarrollo, Capacitación y Asistencia Técnica

La Financiera Rural y Agroasemex pueden ofrecer en conjunto:

Capacitación y Asistencia Técnica en materia de:

Riesgos y Cobertura de Seguros.

Materia de crédito y aseguramiento agropecuario.

Programas e instrumentos que se desarrollen.

Talleres de actualización empresarial y análisis de riesgo de proyectos de inversión.

Desarrollo de programas y productos de crédito y seguro a través de la detección de necesidades de los productores, organizaciones y grupos de productores.

29

Mercado Objetivo: Productores/Empresas Forestales, Instituciones Habilitadoras

Riesgos: Sequía, Inundación, Helada, Huracán, ciclón, tornado, tromba o vientos fuertes, Incendio

Primas: Primas anuales actualizables por Suma Asegurada

Bonos: Bonificación anual por baja siniestralidad a partir del 3er o 4to año. Saldo insoluto del crédito. Pago de la Prima de la siguiente anualidad

Vigencia: Vigencia temporal, según la duración del turno de la especie forestal. Activación de la cobertura una vez establecida la plantación y aceptado el riesgo

Salvamentos: No considera en ninguna de las fases del proyecto

Participación del Asegurado en la Siniestralidad: En los primeros años participa de las pérdidas ocurridas con un porcentaje pactado previamente, según la especie forestal. Para el resto de las fases, el seguro resarce el 100% de la pérdida hasta el límite de la suma asegurada.

Seguro Forestal

30

Próximamente la Financiera Rural podrá financiar la prima del seguro a contratar:

Seguros de vida.

Seguros de daños para garantías (naturales o adicionales).

Financiamiento

2

31

Muchas Gracias