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Las reformas de las pensiones en

América Latina

ERNESTO MURROERNESTO MURRO

CEPAL - ILPES - CRPCEPAL - ILPES - CRP

Cuarto Curso-Seminario InternacionalCuarto Curso-Seminario InternacionalFinanciamiento de la Seguridad SocialFinanciamiento de la Seguridad Social

Santiago de Chile - 6 al 10 de Setiembre 2004Santiago de Chile - 6 al 10 de Setiembre 2004

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Las tendencias a nivel mundial de reformas se dividen en:

• Reformas estructurales: Las que implican la privatización total o parcial de la seguridad social y se han dado principalmente en América Latina y pocos países Europa central y del Este

• Reformas no estructurales: Implican preservar el sistema de seguro social, con modificaciones en los parámetros del sistema.

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Redistribución más coaseguro

Objetivos Ahorro más coaseguro

Ahorro más coaseguro

ModalidadSegún las necesidades mínimo garantizado

o uniforme

Plan de ahorro personal o plan

ocupacional

Plan de ahorro personal o plan

ocupacional

Financiación Financiado conImpuestos

Totalmente financiado, regulado

Totalmente financiado

EL MODELO DEL BANCO MUNDIALEL MODELO DEL BANCO MUNDIAL

Los pilares de la seguridad económica en la vejezLos pilares de la seguridad económica en la vejez

Pilar obligatorio administrado por el

sector público

Pilar obligatorio administrado por el

sector privado

Pilar voluntario

Tomado de “Envejecimiento Sin Crisis” - Banco Mundial - 1994

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•"¿Cómo deben los países iniciar este proceso? ¿Y como pueden

efectuar la transición los países que ya tienen grandes pilares públicos?

Las metas finales son las mismas para todos, pero el camino a seguir

y el tiempo que se necesite dependerán de las circunstancias de

cada país."

Envejecimiento sin crisis - Banco Mundial -1994

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disminuirían el peso de la seguridad social en las finanzas del Estado;estimularían a efectuar aportes disminuyendo la evasión; brindaría más alternativas y libertades al trabajador; reforzaría la solidaridad y mejoraría las prestaciones;crearía ahorro nacional;generaría un mercado de capitales o lo desarrollaría donde ya existiera;ofrecería mejores expectativas a las nuevas generaciones; desarrollaría el empleo, la competitividad y la productividad.

Efectos y objetivos que producirían las reformas según el Banco Mundial

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7 características principales de reformas no estructurales

•modificaciones de las prestaciones generales o específicas, como forma de compartir los costos crecientes de la relación de dependencia. En mayoría, apuntan a jubilados de altos ingresos.•modificaciones en la fórmula para el cálculo de las prestaciones: en general se aumentan los años.•cambios en la edad de jubilación en combinación con jubilación parcial, anticipada•ajustes por costo de vida u otras variables •cambios en las tasas de cotización progresivamente en general•igualdad de trato entre hombres y mujeres•incremento de los regímenes complementarios en los sistemas de seguridad social.

“Los regímenes de pensiones, su evolución y características de reforma. Países seleccionados de la OCDE”. Carmen Solorio, Especialista Principal del Depto. Seg. Soc. de OIT, 9/1998.

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Estructura de los sistemas de pensiones: Taxonomia de la OCDE

• Componente obligatorio de redistribución: asegurar padrones mínimos de vida – Focalizado (“means tested”)– Básico: prestación única (“flat benefit”) o prestación variable de acuerdo con los

anos de servicio (y no con el ingreso)– Mínimo: prestación mínima garantizada

• Componente obligatorio de seguro: asegurar reposición del ingreso comparable con salarios percibidos durante la vida laboral

– Publico o privado– DB o DC

• Componente voluntario de seguro: asegurar reposición del ingreso complementaria al sistema mandatario

– Personal– Ocupacional

Fuente: Vinicius Pinheiro-OCDE-2004

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Fuentes de financiación en el conjunto de la UE (salvo Austria, Finlandia y Suecia), en % sobre el total de pagos (1994)

Tipo de sistemaPrimer nivelSistema de reparto----------------------------------------> 88,8%Segundo nivelSistemas de capitalización, reservas contablesy planes de ahorro asegurado----------------------------> 7%Tercer nivel1.- Sistemas individuales---------------------------------> 0.9%

OtrosMeans tested (comprobación medios de vida), ingresos garantizados, programas de asistencia social----------> 3.3% Fuente: EUROSTAT sigue....

9

ESTRUCTURA DEL SISTEMA PREVISIONAL DE ESTRUCTURA DEL SISTEMA PREVISIONAL DE BRASILBRASIL

TRABAJADORES TRABAJADORES DEL SECTOR DEL SECTOR PRIVADO Y PRIVADO Y

TRABAJADORES TRABAJADORES PÚBLICOS PÚBLICOS

“CELETISTAS”“CELETISTAS”Obligatorio,

nacional, público, subsidios sociales,beneficio definido:

tope R$ 2.508 (US$ 800). Admite Fondo

de Previsión Complementaria

PREVISIÓN PREVISIÓN COMPLEMENTARIACOMPLEMENTARIA

Optativa, administrada por

fondos de pensiones “abiertos” o “cerrados”

EMPLEADOS EMPLEADOS PÚBLICOS PÚBLICOS

“ESTATUTÁRIOS”“ESTATUTÁRIOS”Obligatorio, público,

niveles federal, estadual y municipal,

beneficio definido. Admite Fondo de

Previsión Complementaria

MILITARES MILITARES FEDERALESFEDERALES

Obligatório, público, nivel federal,

beneficio definido = última remuneración

Administrado por el Administrado por el INSSINSS

RGPSRGPS – RÉGIMEN – RÉGIMEN GENERAL DE GENERAL DE PREVISION PREVISION

SOCIALSOCIAL

Administrado por los Administrado por los respectivos respectivos gobiernosgobiernos

Administrado por el Administrado por el gobierno federalgobierno federal Fiscalizado por MPS Fiscalizado por MPS

(fondos cerrados) y (fondos cerrados) y por MF (fondos por MF (fondos

abiertos)abiertos)

RPPSRPPS – REGÍMENES PROPIOS DE – REGÍMENES PROPIOS DE PREVISIÓN DE LOS EMPLEADOS PREVISIÓN DE LOS EMPLEADOS

PÚBLICOSPÚBLICOS

PREVISIÓN PREVISIÓN PRIVADAPRIVADA

REPARTO SIMPLE / CAPITALIZACIÓN EN REPARTO SIMPLE / CAPITALIZACIÓN EN ALGUNOS ESTADOS Y MUNICÍPIOSALGUNOS ESTADOS Y MUNICÍPIOS

CAPITALIZACIÓNCAPITALIZACIÓNREPARTO SIMPLEREPARTO SIMPLE

10

Tipo de régimen de previsión social - a Junio 2003

Fuente: elaborado en base a información de la Asociación Internacional de Seguridad Social

Países ¿Realizóreformaestructural?

Tipo de reforma Año de lareforma

Argentina Sí Mixto 1993Bolivia Sí Sustitutivo 1996Brasil No Paramétrica 1988-95-04Chile Sí Sustitutivo 1981Colombia Sí Paralelo 1993Costa Rica Sí Mixto 2001Ecuador Si Sustitutivo 2002El Salvador Si Sustitutivo 1996Honduras NoGuatemala NoMéxico Sí Sustitutivo 1995Nicaragua Sí Sustitutivo 2001Panamá NoParaguay NoPerú Sí Paralelo 1997Rca. Dominicana Sí Sustitutivo 2001Uruguay Sí Mixto 1995Venezuela No Paramétrica 2002

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Situación Europa Central y Este

Fultz-Ruck-OIT-2001-Reestructuración del régimen de pensiones en Europa Central y Oriental

Primer Pilar de la reforma(obligatorio)

Segundo pilar obligatorio(suplementario)

País

Enprep. Aprobada Promulgada

Enpreparación Aprobada Promulgada

Albania XBulgaria XCroacia X XEstonia X Retirada X aplazadaMacedonia X XHungría X XLetonia X X aplazadaLituania X XPolonia X XRep.Checa XRumania X X sin

decidirEslovaquia X XEslovenia X rechazadaUcrania X X

aplazada

12

13

POBREZA Y EXCLUSION EN AMERICA LATINA

218 MILLONES DE PERSONAS SIN SEGURIDAD SOCIAL

140 MILLONES SIN ASISTENCIA DE SALUD

121 MILLONES "DEMASIADO POBRES”

117 MILLONES DE CAMPESINOS POBRES

107 MILLONES VIVEN EN ZONAS REMOTAS

Fuente: Seminario OIT-OPS - México 29/11 al 1/12/99

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Proporción de personas con 60 años o más cubiertas por jubilaciones o pensiones. Año 1997

8167 62 61

4839

26 23 21 20 18 17 17 16 11 8

33

15

La cobertura ocupacional total del quinto quintil de altos ingresos es entre un 40 y un

50 % superior a la del primer quintil de bajos ingresos” en Chile, tanto en general

como en las AFPs.

En el primer quintil de bajos ingresos, es superior a un 70 % la tasa de los que no

participan del sistema previsional

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“No pareciera que las normas laborales puedan ser incluídas entre las variables que

realmente frenan el empleo en América Latina, o por lo menos, no al mismo nivel que elementos tales como la insuficiente

inversión, la deuda externa, los desajustes de a moneda, los problemas políticos, la

violencia, la pobreza y la desigualdad o bien las limitaciones para la generación de

tecnología y de empresas modernas, así como las deficiencias de formación

profesional”“La reforma laboral en América Latina . Un análisis comparado”. María Luz Vega Ruiz, Editora.OIT, Oficina Regional para América Latina y el Caribe, Lima 2001.

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Desempleado Carencia de inserción laboral

Precariedad

Empleados privados sin cobertura de la seguridadsocial

Empleados privados con un empleo inestable Trabajadores no remunerados

Informalidad

Trabajadores por cuenta propia con o sin local queno son profesionales ni desempeñan tareasgerenciales y directivas

Asalariados privados que trabajan enmicroempresas (menos de cinco ocupados)

Patrones de microempresas

Subempleo

Empleados públicos, privados o cooperativistastrabajan menos de 40 horas y declaran que deseantrabajar más

Trabajadores independientes o no remuneradosque buscan otro empleo para sustituir el actualpara obtener mayores ingresos o porque cuentancon tiempo disponible

Definiciones de personas con problemas de empleo

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“Mientras que las mujeres y las muchachas constituyen la mitad de la población del

mundo y un tercio de la fuerza de trabajo oficialmente reconocida y llevan a cabo casi los 2/3 de las horas de trabajo, reciben sólo la décima parte de los ingresos mundiales y poseen menos de una centésima parte de las

propiedades del mundo”

(Director General de OIT Juan Somavía, discurso del 8/3/1999)

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“¿Qué significa incorporar las cuestiones de género en nuestras actividades técnicas? Significa que la OIT tome en cuenta los problemas relativos a la igualdad entre hombres y mujeres cuando concibe sus actividades de investigación, de asesoramiento y de aplicación operativa. Significa que las facetas de género que hay en toda actividad sean estudiadas sistemáticamente.”

(Director General de OIT Juan Somavía, discurso del 8/3/1999)

20

RAZONES DEL ESTUDIO DE LA DIMENSION DE RAZONES DEL ESTUDIO DE LA DIMENSION DE GENERO GENERO EN LOS PROCESOS DE REFORMA DE LA EN LOS PROCESOS DE REFORMA DE LA

SEGURIDAD SOCIAL DE AMERICA LATINASEGURIDAD SOCIAL DE AMERICA LATINA

1.- POR NO CONSIDERACION EXPLICITA DE LA DIMENSION DE GENERO

2.- POR CRECIENTE INCORPORACION DE MUJERES AL MERCADO DE TRABAJO

3.- POR IMPACTO DE LA TRANSICION DEMOGRAFICA E INCREMENTO DE VIDA FEMENINA

4.- PORQUE EL COSTO FISCAL DE LAS REFORMAS SE CONCENTRA SIGNIFICATIVAMENTE EN LAS MUJERES TANTO EN TRANSICION COMO EN SISTEMA FUTURO.

Fuente: “La reforma de los sistemas de pensiones y los desafíos de la dimensión de género”. A.Arenas de Mesa y P. Gana Cornejo, CEPAL, 2001.

21

ENVEJECIMIENTO Y SEGURIDAD SOCIALENVEJECIMIENTO Y SEGURIDAD SOCIAL

PROPUESTAS DE OIT PROPUESTAS DE OIT

“deben buscarse sobre todo a través de las medidas destinadas a aumentar las tasas de empleo, en particular de las mujeres, los trabajadores de edad avanzada, los jóvenes y los discapacitados. Asimismo deben encontrarse medios para obtener mayores niveles de crecimiento económico sostenible que den lugar a un aumento del empleo productivo”. Resolución sobre seguridad social de la 89ª. Conferencia Internacional, 6/2001.

22

“- una transición gradual y flexible de la vida activa a la jubilación; - el desarrollo de medidas necesarias para impedir la discriminación, especialmente en los trabajadores/as mayores; - políticas de formación y reeducación profesional (educación permanente) especialmente para trabajadores/as mayores; - aprovechamiento de las nuevas tecnologías especialmente para las personas mayores y con discapacidad; - la adopción de medidas para que puedan permanecer más tiempo y más atractivamente en el trabajo;

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- afrontar el desafío de la seguridad social de dar respuesta eficaz al cambio de las estructuras familiares y estilos de vida garantizando igualdad de trato para hombres y mujeres, por ejemplo en edad de retiro y pensión de sobrevivencia; mecanismos de transferencias sociales con financiamiento justo; - equilibrio entre los costos de asistencia médica con los positivos efectos de que los trabajadores mayores gocen de buena salud; - el análisis de los efectos de la migración con el envejecimiento; - garantizar un envejecimiento decente; - reducir la invalidez a largo plazo; - mitigar los efectos del VIH/SIDA.”

Propuesta de OIT en la 2ª. Asamblea Mundial sobre el Envejecimiento, Madrid 2002:

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3 riesgos y 3 incertidumbres, las que enfrentan los regímenes de pensiones:

Incertidumbres, cuando la probabilidad de resultados potenciales no es conocida o estimada: - conmociones macroeconómicas; - sacudidas demográficas; - riesgos políticos

Riesgos, cuando la probabilidad de resultados potenciales puede ser conocida o estimada: - riesgo de gestión por incompetencia o fraude; - riesgo de inversión; - riesgo de mercado de las rentas vitalicias

Nicholas Barr: “Reforma de las pensiones: mitos, verdades y opciones políticas”, AISS, 6/2002, Revista Vol. Nº 55, Num 2

25

La tasa de reemplazo o de sustitución de las mujeres respecto a los hombres según

diversos estudios, se ubica entre unos 15 y 30 puntos por debajo de la de los hombres.

Se estima hoy oficialmente que el 60 % de las mujeres y el 40 % de los hombres no

alcanzará la pensión mínima por el régimen de capitalización individual.

Fuente: Alberto Arenas de Mesa, Ph.D. en economía en Pittsburgh, Subdirector de la Dirección de Presupuestos del Ministerio de Hacienda de Chile, consultor de

CEPAL, 10/2002

26

Un trabajador que contribuye durante 40 años a una tasa del 10%, suponiendo una tasa de crecimiento del salario real de 2% anual, y tasa real de retorno del 4% anual, obtiene un porcentaje de jubilación respecto al salario final del 50% con 100% de densidad, del 43% con 80% de densidad en los últimos 8 años, y de 32% con esa densidad en los 8 primeros años de actividad laboral.

H.Pérez Montás-Reglamentación, supervisión y control, y protección de los derechos individuales en los regímenes de

pensiones-AISS-5/2000

27

Años de Aportes Jubilatorios por EdadArgentina: ECV 2001

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Edad

Años d

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Hombre

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Años de Aportes Jubilatorios por EdadArgentina: ECV 2001

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Edad

Años d

e A

port

e

Mujer

Situación Afiliado Medio

Edad media: 36 años.

Salario Medio $ 192.000, aprox. U$S 300. -

Cotizan al año: 3,9 meses (hombres 4,2 , mujeres 3,6 meses)

Fondo Individual $ 800.000. - aprox. U$S 1250. -

Fondo Máximo $ 6 millones (U$S 9.375) yMaximo de Cotizaciones: 170 meses.

Fondo para Pensión Mínima $ 14 millones (U$S 21.875)y cotizar como mínimo 240 meses.

Fuente: CENDA - citado por CAT

30

47%

0%

10%

20%

30%

40%

50%

60%5/

979/

971/

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989/

981/

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021/

035/

039/

03

Diciembre/2003

NO COTIZANTES A LAS AFAPs

Elaboración propia con datos del BCU

31

Afiliados y Cotizantes

País PEA Afiliados Cotizantes Afiliados /PEA

Cotizantes/PEA

Cotizantes/ Afiliados

Argentina 16,416 9,275 3,108 57% 19% 34%Bolivia 3,414 809 360 24% 11% 44%Chile 6,033 6,884 3,377 114% 56% 49%Colombia 8,300 5,214 2,539 63% 31% 49%Costa Rica 1,696 1,104 819 65% 48% 74%El Salvador 2,708 1,034 466 38% 17% 45%México 41,112 30,381 12,328 74% 30% 41%Perú 10,993 3,100 1,215 28% 11% 39%Uruguay 1,508 626 330 42% 22% 53%TOTAL 100,128 58,427 23,044 58% 23% 39%

32

Composición de las comisiones

Porcentaje sobre salario Comisión total sobreaportes

País Comisióntotal

Seguro deinvalidez y

fallecimiento

Comisiónde

administración

Aportecapitaliza

ble

Aportetotal

Brutos Netos

Argentina 2.25 0.80 1.45 4.75 7.00 32.1% 47.4%Bolivia 2.21 1.71 0.50 10.00 12.21 18.1% 22.1%Chile 2.26 0.67 1.59 10.00 12.26 18.4% 22.6%Colombia 3.50 1.49 2.01 10.00 13.50 25.9% 35.0%Costa Rica n.d. n.d. n.d. n.d. n.d. n.d. n.d.El Salvador 2.98 1.28 1.70 11.02 14.00 21.3% 27.0%México 4.14 2.50 1.64 6.78 10.92 37.9% 61.1%Perú 3.51 1.24 2.27 8.00 11.51 30.5% 43.9%Uruguay 2.81 0.87 1.94 12.19 15.00 18.7% 23.1%Promedio 2.96 1.32 1.64 9.09 12.05 25.4% 35.3%

33

Ganancia sobre comisiones Ganancia sobre patrimonio1998 1999 2000 2001 2002 1998 1999 2000 2001 2002

Argentina 5,9 24,5 15,8 2,4 -34,3 6,0 25,2 14,7 2,6 -18,6Chile 19,2 37,8 70,7 42,2 40,4 17,8 24,3 40,6 27,4 23,1Uruguay -40,0 -7,8 1,0 37,1 92,9 -61,0 -12,3 1,3 30,8 92,0PromedioAmérica Latina

5,7 25,7 27,8 23,6 29,9 5,0 21,3 24,0 22,5 23,3

Ganancia de las Administradoras: AFP, AFAP, AFJP

34

InversionesTOTAL

Millonesde

dólares

Deudagubernamen

tal

Instituciones

financieras

Institucionesno

financieras

Acciones

Fondosmutuos y

deinversión

Emisoresextranjero

s

Otros

País

Argentina 15,607 75.9% 3.5% 1.3% 8.2% 1.6% 8.3% 1.1%Bolivia 1,261 68.1% 10.3% 19.0% 0.0% 0.0% 1.2% 1.4%Chile 39,672 29.1% 30.4% 7.2% 10.9% 2.4% 19.9% 0.2%Colombia 7,326 48.6% 24.8% 18.6% 0.4% 0.0% 7.2% 0.2%CostaRica

218 89.5% 5.1% 4.7% 0.0% 0.7% 0.0% 0.0%

ElSalvador

1,309 84.0% 12.0% 3.6% 0.4% 0.0% 0.0% 0.0%

México 34,963 85.4% 3.4% 11.3% 0.0% 0.0% 0.0% 0.0%Perú 4,541 13.0% 33.2% 13.1% 31.2% 0.8% 7.2% 1.6%Uruguay 1,149 57.2% 37.1% 3.4% 0.0% 0.0% 0.0% 2.3%TOTAL 106,046 56.8% 16.8% 8.8% 6.7% 1.2% 9.5% 0.4%

35

COSTOS DE TRANSICION ESTIMADOSHACIA CAPITALIZACIÓN INDIVIDUAL

EN PORCENTAJE DEL PBI

ITALIA 343 %FRANCIA 256 %JAPÓN 233 %BRASIL 202 %INGLATERRA 174 %EE.UU. 167 %PARAGUAY 150%*

Fuente: Vinicius Carvalho Pinheiro (Secretario Seguridad Social de Brasil) y Solange Paiva Vieira. ”A nova metodología de calculo de aposentadorias da previdencia brasileira de capitalizacao”. * Fuente BID

36

0%

20%

40%

60%

80%

100%

Otros

Comercio ext.

Propiedad

Rentas

Bienes y serv.

Comparación de Estructuras Tributarias en el Mundo

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IMPORTANCIA DE LAS PRESTACIONES IMPORTANCIA DE LAS PRESTACIONES NO CONTRIBUTIVAS Y ASISTENCIALESNO CONTRIBUTIVAS Y ASISTENCIALES

“En general, la gran mayoría de la población protegida logra tal condición a través de la participación en el mercado laboral formal (...) a través de regímenes de naturaleza contributiva que siguen los modelos tradicionales del seguro social. A pesar de eso, en la mayoría de los países, una significativa proporción de trabajadores y sus familias, llevan a cabo actividades informales o fuera del alcance de la seguridad social tradicional, por lo que la protección depende de programas de naturaleza no contributiva y programas asistenciales.

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Asimismo, el fenómeno de la exclusión de los seguros sociales de naturaleza contributiva está estrechamente relacionado con los problemas de pobreza e indigencia. Estos se asocian con un bajo nivel de calificación para el empleo, traduciéndose en una marginación del mercado formal de trabajo y, por lo tanto, de los canales de acceso a la cobertura de los seguros sociales”.

De: “Pensiones no contributivas y asistenciales: Argentina, Brasil, Chile, costa Rica y Uruguay”, OIT, Editores: F.Bertranou, Carmen Solorio y W.van Ginneken, 2002

39

“La orientación de las políticas en muchos países consiste en reemplazar los programas de seguridad social con elementos redistributivos por programas con una equivalencia directa entre las cotizaciones individuales y las prestaciones.

Si el objetivo de las políticas es extender la cobertura, es muy improbable que esta orientación sea existosa (...) La cobertura aparentemente aumenta cuanto más el régimen se aleja de una equivalencia directa entre las cotizaciones individuales y las prestaciones para orientarse hacia un régimen de seguridad social que redistribuye los recursos”

Evaluación de la falta de cobertura - AISS-Agosto/2002-S. Robert - B. Stafford-K.Ashworth.

40

En la 45ª. Asamblea anual del BID se reconoce que las reformas que han

impulsado los organismos multilaterales (como el propio BID, el Banco Mundial,

el FMI) , incluídas las de seguridad social, tienen un descrédito

generalizado entre la población, y que la deuda social acumulada durante la

crisis, son una amenaza para la estabilidad de la región.

41

FALLAS:

 - ignoraron el papel del primer pilar público solidario contra la pobreza;

 - no lograron ampliar la cobertura dejando "más de la mitad de los trabajadores latinoamericanos sin siquiera un vestigio de seguridad de ingresos en la edad avanzada."

42

dado que“el asunto de la cobertura era uno de los

objetivos de la privatización, es comprensible que la falta

de progreso en este respecto haya causado un

considerable descontento.”"Manteniendo la Promesa de Seguridad de Ingresos para los de Edad Avanzada en Latinoamérica” - Banco Mundial - Marzo/2004

43

RED DE INFORMACION ALTERNATIVA SOBRE SEGURIDAD SOCIAL

www.redsegsoc.org.uy

Equipo de Representación de los TrabajadoresAvda. Daniel Fernández Crespo 1651 – 5º Piso –

Tel.(0598-2) 401.02.42 – 401.03.55 Fax 408.73.62e-mail – arferrari@bps.gub.uy – emurro@adinet.com.uy –

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