Refinación y Producción de Bases para IFO´s y Fuel Oil (F.O)

Contenido

Marco general

Materias primas para Refinación

Proceso de Refinación

Análisis frente a cambios en Marpol

Fuel Oil (F.O) y Bases para IFO´s

Marco General

Marco General

GLP Energía

Crudos carga a las

Refinerías

• Calidad

• Disponibilidad

• Ubicación

• Precios

Combustibles Transporte

Petroquímicos e

Industriales

• Fuel Oil

• Bases IFO´s

Exportación

Mercado

nacional

Mezcla

Refinación

Productos

• Capacidad

• Configuración

• Ubicación

Usos

Pinturas, plásticos

disolventes

Transporte marítimo

Materias primas para Refinación

Materias primas para Refinación

CrudoCarga Refinerías, % Vol

API, °APIAzufre,

%Ejemplos

Barranca Cartagena

Nacionales 100 70-80

17-20

0.6-1.9

Castilla,

Rubiales

21-38 Vasconia

>40 Floreña

Importados - 20-30 24-30 0.5-1.0 Dalia, Bijupira

o Las refinerías optimizan su operación aprovechando al máximo los

crudos nacionales

o La configuración y capacidad de procesamiento en las diferentes

unidades determinan la dieta óptima

o Los crudos nacionales que llegan a las refinerías son el producto de

mezclas de diferentes tipos de crudos producidos en los campos

o Los precios de los crudos se determinan con base en referentes

internacionales

49

11

24

29 42

15

18

56

39

% p

rod

ucció

n1

Prom. MundoProm. AméricaEcopetrol G.E

Crudo pesado

Crudo medio

Crudo liviano

Gas

2015

Crudos y Gas en Colombia vs Región y Mundo

Fuente: Equipo análisis estrategia Ecopetrol. 1. Crudo Pesado < 20° API, Medio entre 20° y 38° API. y Liviano >38° API

2018

Proceso de Refinación

Ubicación de las Refinerías

Cartagena

Reficar

Pozos

B/ventura

B/meja

Barranquilla

B/manga

Medellín

Cali

Tocancipá

Salgar

Bogotá

Sebastopol

Gualanday

Neiva

Mansilla

Mulaló

Buga

Pereira

Manizales

Galán

Yumb0

o Las refinerías de Cartagena y de Barrancabermeja

producen combustibles para el abastecimiento

nacional

Barrancabermeja:

• 230 kbd (Crudos pesados en la dieta)

• Crudos nacionales principalmente

• Atiende demanda del interior

Cartagena:

• 150 kbd

• Crudos nacionales e importados

• Atiende demanda costa norte e internación a

Barrancabermeja

o Están interconectadas a través de poliductos,

Oleoductos y vía fluvial

Esquema general Refinería de Barrancabermeja

Destilación

Atmosférica

y al Vacío

Alquilación

Craqueo

Catalítico

Extracción

con solventes

Hidrotratamientos

Blending de

combustibles

Crudos

Viscorreducción

Poliolefinas

Reformado

Gas

Natural

iC4

Polietilenos

Fuel Oil

Aromáticos

Disolventes

Jet

Diesel

Gasolinas

Bases IFO´s

Asfaltos

GLP – Gas C

Naftas

Destilados medios

Gasóleos

Olefinas

Naftas

Alquilato

GLP

C2/C2=

Parafinas y

Lubricantes

Bases

Lubricantes

ParafinasUnidades de H2, Azufre, Servicios Industriales, hacen parte de la configuración

HCM

Esquema general Refinería de Cartagena

Destilación

Atmosférica

y al Vacío

Alquilación

Craqueo

Catalítico

Delayed C

Hidrotratamientos

Blending de

combustibles

Crudos

Hydrocracking

Satgas

Coke

Nafta

Jet

Diesel

Gasolinas

Diesel Marino

GLP

Naftas

Destilados medios

Gasóleos

Olefinas

Naftas

Alquilato

GLP

Gas - GLP

IsomerizacióniC4 nC4

LCOSlurry

Gasóleos

Unidades de H2, Azufre, Servicios Industriales, hacen parte de la configuración

Análisis frente a cambios regulatorios de Marpol(Anexo VI – Regla 14.1.3)

No ECA

• Todas las costas fuera de

zonas ECA

• Normas menos estrictas

de emisiones

(actualmente hasta 3.5%

de sulfuro)

2ECA

• Emission Control Areas

• 4 áreas altamente

reguladas con normas

estrictas de emisiones

(actualmente hasta 0.1%

de sulfuro)

1Límite de azufre del fuel oil marino, % m/m (por masa)

Fuente: Shipownersclub, Análisis BCG - 2017

OMI diferencia dos áreas para

establecer límites de niveles de emisión

El año 2020 traerá una reducción de

azufre de >85% en zonas no ECA

La industria global necesita adaptarse a las limitaciones regulatorias

Área marítima

norteamericana

SOx, NOx y PM

NOx

Área de caribe

norteamericano

SOx, NOx

y PM

Mar del Norte

SOx

Mar Báltico SOx

0

4

’16

3,5 %3,5 %

2015

3,5 % 3,5 %

’17 ’18

3,5 %

0,5 %

’19 ’20

0,5 %

’20+

-3,0 %

No ECA

ECA 0,1% 0,1% 0,1% 0,1% 0,1% 0,1% 0,1%

Contexto - Evolución de la regulación

Contexto - Visión de uno de los consultores que apoya a Ecopetrol

Fuente: BCG marzo 2017

Contexto – Mercado mundial de Fuel Oil

Fuente: The IMO´s 2020 global sulfur cap – S&P Global Platts

• Consumo ECA´s: Aprox. 1.6 MBD (DGO,MGO,Diesel)

Contexto – Producción de Fuel Oil Sur América

Fuente: Informe BP 2016

Cum

ple

0.5

% S

S m

ayo

r 2

%

S m

ayo

r 2

%

S m

ayo

r 2

%

Nota: Producción total de Fuel Oil de 741 KBD Nota: Capacidad total de Refinación de 6.628 KBD

S m

ayo

r 2

%

Contexto – Producción mundial de Fuel Oil

Fuente: Informe BP 2016

Contexto - Escenarios típicos de precios- 2017

Fuente: Diferentes consultores - 2017

2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023 2024 2025 2026 2027 2028 2029 2030

Dife

ren

cia

l V

s B

ren

t, U

SD

Destilados medios

Crudos

Fuel Oil Alto Azufre

Contexto. Aspectos relevantes que afectan las respuestas desde la industria de Refinación

a Que cambia

3.5% 0.5% en peso de azufre a partir del 1° de enero 2020

Periodo de revisión 2017-2018

b Alta incertidumbre

Duración del periodo de altos diferenciales en precios

Mix de combustibles en el periodo de equilibrio

Efectividad en verificación de cumplimiento y controles1

Respuesta de transporte marítimo

c Efectos Fuerte caída en precios del F.O

Caída en precios de crudos pesados y con alto azufre

Incremento en precios de destilados medios (Diesel, Jet)

Oportunidad para configuraciones de alta conversión

Reto para refinerías de media y baja conversión

1. Versión que toma fuerza entre consultores y transportadores marítimos. Multas y acciones legales determinarán la velocidad de cumplimiento (KBC IMO Highlights Americas 2018)

Contexto – Posibles alternativas: Optimización Operativa Refinerías /

Proyectos de conversión y desulfurización / Lavado de gases en buques

Fuente: ADL 2017

Scrubbers en buques:

• Se proyecta a 2020 una penetración de tecnologías de

scrubbers en los buques entre el 16% y el 20% .

Especialistas recientemente han indicado que podría ser

menos1

• 3.8001 buques de 24.000 económica y técnicamente

atractivos

• Requerirían 0.9 MBD de HSFO. Esto deja un excedente

de 3.9 MBD en el mercado2

• Se anticipan problemas operacionales por estabilidad de

mezclas y cambios entre puertos1

• Industria naviera pasa por periodo de bajos márgenes,

baja disposición para inversiones1

• Tendencia a esperar al 2020 y ver dinámica de

cumplimiento, “ wait and see”

1. IMO Highlights Americias KBC 2018 . Podría bajar a menos de 5%. 2. Podrían ser entre 2.5 y 3 MBD – Morgan Stanley. Countdown to IMO 2020 - mayo 2018

Identificación de alternativas de respuesta – Refinación Ecopetrol

o El foco en Refinación Barrancabermeja está orientado a identificar e

implementar iniciativas de optimización operacional, con bajas inversiones,

para mitigar los potenciales efectos de Marpol

Optimización operativa y dieta

2017 - 2019

o El foco en Refinación Cartagena será maximizar el aprovechamiento de la

configuración de alta conversión para obtener el mayor beneficio posible de la

oportunidad que genera MARPOL

Fuel Oil (F.O) y bases para IFO´s

Fuel Oil (F.O) y bases para IFO´s

Tipo de CombustibleProducción Refinerías1

kbd (2017)Mercado Retos

Fuel Oil (F.O) 35-40 Exportación / Nacional

Marpol (3.5 0.5 %w S)Bases IFO´s 1.5-2.0 Nacional / Exportación

Diesel Marino 2.5-3.0 Nacional

o En el mediano y largo plazo hay retos importantes para Refinación frente a los cambios regulatorios en materia de

calidad de combustibles y calidad del aire

Mayores requerimientos de los gobiernos en temas ambientales (Convenios internacionales, Marpol,

regionales, Conpes Calidad Aire)

Tendencia mundial hacia combustibles de especificaciones más exigentes (Marpol, regulación nacional)

o Las refinerías permanentemente analizan e implementan opciones de optimización y agregación de valor

1. Fuente: Ecopetrol – Datos promedio