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Resumen 2° Parcial Contabilidad Superior

UNIDAD V: INVERSIONESConcepto

Son colocaciones de dinero que hace la empresa al margen de la actividad principal con el ánimo de obtener un beneficio o ganancia.

En cuanto a la ubicación en el estado de situación patrimonial, el rubro de Inversiones se exhibe segundo en los Activos Corrientes (luego de Caja y Bancos y antes de Créditos) y tercero en los Activos NO Corrientes (luego de Caja y Bancos, y de Créditos).

Clasificación1.En función del plazo: para hacer esta distinción, debemos analizar 2 factores: la intención del ente y la naturaleza de la Inversión.

a.Corrientes, temporarias o transitorias : se tratan de colocaciones de corto plazo que aseguran liquidez al ente y le dan la posibilidad de obtener al menos una mínima renta y de proteger al ente de la inflación. Estas inversiones se pueden mantener temporalmente, en vez de tener el efectivo, y se pueden convertir rápidamente en efectivo cuando las necesidades financieras del momento hagan deseable esa conversión.

b.No Corrientes, permanentes o largo plazo : son colocaciones de largo plazo, en las cuales la intención del ente es mantenerlas en el tiempo, para obtener un resultado de las mismas y así aumentar el patrimonio del ente. Los beneficios para los inversionistas se derivan de la influencia o control que puedan ejercer sobre un cliente o proveedor importante o sobre alguna compañía con la que tengan alguna clase de relaciones.

2.En función de la Realización (convertibilidad en dinero)a.Fácil Realización b.Difícil Realización

Cuentas Representativas1.Título Público2.Acciones con cotización

3.Acciones sin cotización4. Inmuebles

5.Plazo Fijo6.Préstamos7.Moneda..Extranjera

PLAZO FIJOEs la colocación de dinero en una entidad financiera la cual abona un interés

por la misma. La renta explícita es el interés.Se trata de colocaciones de dinero en una entidad financiera que nos da un

título de Plazo Fijo que incluye nuestra inversión y la renta (interés).En la registración poseemos 3 alternativas:

1. –

2

Plazo Fijo (monto+renta)Se coloca el dinero

a Banco C/c (monto)a Rentas a devengar(interés)

CajaVence el plazo fijo

Rentas a devengara Rentas Ganadasa Plazo Fijo

2. –

Plazo fijo (monto) Se coloca el dineroa Banco C/c (monto)

Caja (monto+rentas)a Plazo Fijo (monto)

Vence el plazo fijoa Rentas Ganadas (renta)

3. –

Plazo fijo (monto)

Se coloca el plazo fijo

Rentas a Cobrar (renta)a Banco C/c (monto)a Rentas a devengar (renta)

Caja

Vence el plazo fijo

Rentas a Devengara Plazo Fijoa Rentas a Cobrara Rentas Ganadas

TÍTULOS PÚBLICOSSon representativos de empréstitos (debentures si es a una empresa) que

representan préstamos efectuados al Estado (Nacional, Provincial, Municipal), por el cual se nos abona un interés (renta); los mismos normalmente tienen cotización en la bolsa de valores. Su renta explícita son los intereses, mientras que su renta implícita es la diferencia de cotización al venderlos.

Representan préstamos efectuados al estado a un plazo determinado. Los mismos:

Devengan una renta (interés) Cotizan en bolsa

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RegistraciónEl interés que devengan estos títulos siempre se calcula sobre el valor

nominal del mismo (lo que dice que vale), y no sobre el valor de mercado (lo que pagamos).

Las renta que se compra se denominará: Cupón Corrido (P.A., R: Créd.).

1.Determinación del Cupón Corrido:

CupónCorrido

=Cantidad de

Títulos Públicos

xTasa de interés

(mensual)x

Meses transcurridos desde el último cobro

de la renta

2.Determinación del Valor del Título Público:

Valor del Título

=Valor de mercado

+Gasto de Compra - Cupón

Corrido

3.Registración de lo determinado:

Título PúblicoCupón Corrido

a Banco C/c

4.Cobranza Renta:

Cajaa Cupón Corridoa Banco C/c

5.Cierre antes de la fecha de cobro

Rentas a Cobrar Devengamiento al Cierre del Ejercicioa Rentas Ganadas

CajaCobro luego del inicio del ejercicio siguiente

a Rentas Ganadasa Cupón Corridoa Rentas a Cobrar

Conceptos Valor nominal: valor escrito en el título Renta: interés que devenga o paga el título. Se calcula sobre el valor nominal. Valor de Mercado : valor de los títulos en la bolsa. Incluye la parte de la renta devengada (excepción las fechas de cobro de rentas). Fecha de Cobro : momento donde se liquida la renta. Cupón Corrido : cuenta patrimonial del Activo, Rubro Créditos, que representa el importe a cobrar por la compra de renta. Renta Ganada : es la renta obtenida/devengada de los títulos (Cuenta R+ No operativa). Rentas a cobrar : cuenta patrimonial del Activo, rubro Créditos, que representa la cuenta a cobrar por rentas generadas por la Empresa en ejercicios anteriores.

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INMUEBLESLa inversión se genera si la misma tiene como entidad “que es para

alquilar”. La renta explícita es el alquiler obtenido, y la renta implícita sería el resultado por tenencia.

La adquisición del inmueble seguirá las pautas del costo de incorporación de los Bienes de Cambio y Bienes de Uso.

El asiento de la cobranza de la renta (alquiler) será:

Caja XXXXXXXa Rentas ganadas

XXXXXXX

PRÉSTAMOS A 3 ros Representan sumas de dinero que se entregan a 3ros cobrándole por las

mismas un interés. La renta explícita es el interés. Se puede dar a: Sola firma Garantía

Personal Garantía Real

Garantía Prendaria

Garantía Hipotecaria

El asiento al realizar el préstamo sería:

Préstamos Otorgados

a Banco C/c

Luego cuando nos devuelve el Préstamo en cuotas, las mismas incluirán una parte del Préstamo, y la otra de interés. La registración sería:

Cajaa Préstamos Otorgadosa Rentas Ganadas

MONEDA EXTRANJERAEs una inversión entonces, cuando se posee con ánimo especulativo

(obtener beneficios de su tenencia). No posee una renta explícita, pero si una implícita, y esta es: la diferencia de cotización. No es una inversión cuando va a ser utilizada en la adquisición de bienes o cancelación de Pasivos (en dicho caso iría en el rubro Caja y Bancos).

ACCIONESLas mismas pueden tener cotización en la bolsa; en dicho caso la renta

explícita serán los dividendos y la renta implícita serán las diferencias de cotización. Ahora bien, cuando no cotización en la bolsa, solo tenemos la renta explícita, es decir, los dividendos

Representan las cuotas partes del Capital de una sociedad.Las acciones que cotizan en la bolsa son corrientes, con excepción de

aquellas empresas que se encuentran vinculadas, donde serían No corrientes.

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RegistraciónSi adquirimos acciones con

cotización, el valor de la Acción será:Valor de

la Acción

=Valor de mercado

+Gasto

de Compra

Ahora, si adquirimos acciones sin cotización, el cálculo será:

Valor de la

Acción=

Valor de mercado

En ambos casos, el asiento es:

Accionesa Banco Cuenta Corriente

El valor de cada una de las acciones estará dado por el siguiente cálculo:

Valor de cada

Acción=

VPP (valor patrimonial

proporcional)=

PN (monto)Cantidad de

Acciones

CONCEPTOS IMPORTANTES

Valor Actual Neto (VAN): también llamado Valor Presente Neto, consiste en actualizar los flujos de fondos netos futuros (ingresos menos egresos) que se estima generará la inversión a lo largo de su vida útil. Luego se compara la suma de dichos valores actuales con el costo de la inversión, pudiendo resultar lo siguiente.

o VAN>0 Conviene o VAN=0 Indiferente o VAN<0 NO Conviene

La fórmula del cálculo para el VAN es la siguiente:

Siendo I el costo de la inversión, FFN el flujo de fondos netos, e i la tasa de interés estimada. Tasa interna de retorno (TIR): se denomina así a la tasa de interés a la que se recupera una inversión durante los años de vida útil estimados para la misma. Matemáticamente hablando, permite igualar el valor actual de los flujos de fondos netos con el costo de la inversión, o sea, una tasa de interés en la que VAN es igual a cero. Por lo que sería:

Entonces, cuando el VAN de negativo, será necesario aumentar la tir, y viceversa. Ahora bien, si la tir es mayor a la tasa de mercado, la inversión es conveniente, mientras que si es menor, el proyecto es desfavorable. En caso de ser iguales, la inversión es indiferente.

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MEDICIÓN CONTABLE Y VALUACIÓN AL CIERREEs importante recordar que la medición contable de los activos se realiza en

función del destino más probable del mismo:1.Venta, realización o liquidación anticipada : valores corrientes (VNR o V de Mercado).2.El resto : valores históricos.

En forma general y sintética podemos decir que los distintos tipos de inversiones se miden de las siguientes maneras:

Concepto Norma Anterior

Norma Actual

Con cotización, destinadas a negociación

VNR VNR (5.6.)

Sin cotización, destinadas a la

venta

Valor Corriente VNR o VRp según el grado de avance de generación de

resultadosEn sociedades controladas y

vinculadas

VPP VPP (5.9.)

Permanentes en soc. sin influencia significativa

VPP con condición, sino

al costo

Costo (5.9.) Tratamiento de los dividendos pos compra

En título de deudas hasta su

vencimiento

Costo más RF calculados con TIR según tasa fija o

variable

Costo amortizado con TIR más condiciones

MEDICIÓN CONTABLE EN PARTICULARInversiones en bienes de fácil comercialización, con cotización en

uno o más mercados activos: se los medirá a su valor neto de realización, para el cual se considerará: Los precios de contado correspondientes a transacciones no forzadas entre partes independientes en las condiciones habituales de negociación; Los ingresos adicionales, no atribuibles a la financiación, que la venta generar por sí (ejemplo: reembolso de exportación, o la devolución de impuestos); Los gastos directos de venta (comisiones, impuesto a los ingresos brutos, y similares).

VNR

=Precio de Contado

+Ingresos

Adicionales-

Gastos Directos de Venta

Si las cotizaciones estuviesen expresadas en moneda extranjera sus importes se convertirán a moneda argentina al tipo de cambio de la fecha de los estados contables.

Inversiones en títulos de deuda a ser mantenidos hasta su vencimiento y no afectados por coberturas: la medición contable se efectuará considerando:

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La medición original del activo; más La porción devengada de cualquier diferencia e/ ella y la suma de los importes a cobrar a sus vencimientos, calculadas exponencialmente con la TIR determinada al momento de la medición inicial sobre la base de ésta y de las condiciones pactadas; menos Las cobranzas efectuadas.

Medición Contable

=Medición original del

Activo+

Porción devengada

-Cobranzas Efectuadas

No obstante, para aplicar dicho criterio, es necesario que se cumplan las siguientes condiciones:1.Que el emisor de los títulos tenidos no tenga el derecho de cancelarlos por un importe significativamente inferior a:

Medición inicial

del Activo

-Pagos

delCapital

+

Porción imputada a resultados de cualquier diferencia entre la medición

inicial del Activoy el importe a ser cancelado al

vencimiento.

-Cualquier

desvalorización ya

contabilizada

2.Que el tenedor de los títulos:a.Los haya adquirido con un propósito distinto al de cobertura de los riesgos

inherentes a determinados pasivos;b.Haya decidido conservarlos hasta su vencimiento, aunque antes del se

presentaren coyunturas favorables para la venta;c. Tenga la capacidad financiera para hacerlo;

Se considerará que la intención de mantener los títulos hasta su vencimiento no existe si el ente, durante el ejercicio corriente o alguno de los dos anteriores efectúo ventas o transferencias de una parte significativa de los títulos, salvo cuando las enajenaciones se hayan realizado cerca de la fecha de vencimiento, o hayan sido causadas por hechos aislados, no controlables por el ente, no repetitivos e impredecibles.

PARTICIPACIONES PERMANENTES EN OTRAS SOCIEDADESPueden darse diferentes situaciones:

1.Que la participación sea insignificante.2.Que la participación le permita al inversor tener influencia significativa u obtener el control de la sociedad. De ocurrir ello, el método de valuación será el Valor Patrimonial Proporcional (VPP).

Para comprender, es necesario establecer ciertos conceptos primeramente: Control: es el poder de definir y dirigir las políticas operativas y financieras de una empresa. Según la RT 21, existe controlo cuando:

La empresa inversora posee una participación por cualquier título que otorgue los votos necesarios para tomar la voluntad social en las reuniones sociables o asambleas ordinarias, lo cual implica posee más del 50% de los votos posibles a la fecha de cierre del ejercicio o período intermedio de la empresa controlante.

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La empresa inversora posee la mitad o menos de los votos necesarios para formar la voluntad social, pero, en virtud de acuerdos escritos con otros accionistas, tiene poder sobre la mayoría de los derechos de voto de las acciones.

Influencia significativa: es el poder de intervenir en las decisiones de políticas operativas y financieras de una empresa, sin llegar a controlarlas. Se presume que la empresa inversora la ejerce si posee el 20% o más de los derechos de voto de la empresa emisora, salvo que la empresa inversora pueda demostrar claramente la inexistencia de tal influencia. Por ende, no la ejercerá si tiene menos del 20%, salvo que la empresa inversora pueda acreditar la existencia de dicha influencia.

Esta influencia significativa por parte de una empresa inversora se pone en evidencia por determinadas situaciones:

La posesión por parte de la empresa inversora de una porción tal del capital de la empresa emisora que le otorgue los votos necesarios para influir en la aprobación de los estados contables y la distribución de utilidades. La existencia de operaciones importantes entre la empresa inversora y la empresa emisora (ser el único proveedor o cliente o el más importante significativamente, por ej.) El intercambio de personal directivo entre las empresas. La empresa inversora tiene acceso a información privilegiada de la emisora.

Para la existencia de la influencia es necesario, además, tener en cuenta:o La forma en que está distribuido el resto del capital de la empresa emisora.o La existencia de acuerdos que otorguen la dirección a algún grupo minoritario.o Si se da alguna situación especial, como por ejemplo, que el accionista más importante de la sociedad emisora esté en convocatoria de acreedores.

Se considerará que una Sociedad está vinculada cuando participe en más del 10% del capital de otra. Y si la sociedad inversora tiene más del 25% del capital de la emisora, se lo debe comunicar en forma fehaciente (haciendo fe del contenido).

Valor Patrimonial ProporcionalEs el valor resultante de aplicar al patrimonio neto de la emisora la

proporción de la tenencia en acciones que le correspondan a la sociedad inversora.Porcentaj

ede

tenencia

=

Cantidad de Acciones Poseídas

Total de las acciones

VPP

=PN

computable

x

Porcentajede

tenencia

En caso de existir varias clases de acciones en circulación con diferentes derechos patrimoniales, el VPP deberá calcular en forma separada para cada clase. Las distintas clases de acciones son: Ordinarias : 1 acción es igual a 1 voto.

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Preferidas : pueden ser una preferencia política (1 acción tiene derecho a más de 1 voto) o patrimonial/económica (le asegura un dividendo, aún cuando el resultado sea negativo).

Cálculo VPP de acciones ordinarias

Se entiende por Capital preferido al capital que le corresponda a los accionistas que tengan acciones preferidas.

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Cálculo VPP de acciones ordinarias

Requisitos para aplicar VPP entre la empresa emisora y la empresa inversora1.El cierre de ejercicio, en principio, debe coincidir en ambas. En caso contrario, la empre-sa emisora deberá emitir un Estado Contable Especial a la fecha de cierre de ejercicio de la empresa inversora. Esto último solo puede evitarse cuando la diferencia NO sea mayor a 3 meses, y en dicho lapso de tiempo NO hubiesen acaecido operaciones significativas.2.Si existe control, la empresa emisora deberá aplicar las normas contables vigentes aplicadas por la empresa inversora.3.S existe influencia significativa, solo será necesario que la empresa emisora aplique normas contables vigentes, no siendo necesario que deban ser iguales a las aplicas por la empresa inversora.4.En cuanto a la unidad de medida, ambas empresas en su información contable deben utilizar la misma moneda, deben coincidir en dicho elemento de sus modelos contables.

UNIDAD VI: CRÉDITOSConcepto

Según la R.T. N°9: son los derechos que el ente posee contra terceros para percibir sumas de dinero y otros bienes o servicios.

Deben discriminarse los que provengan de las actividades habituales del ente de los que no tengan ese origen. Esto causa que surjan 2 sub-rubros: Créditos por ventas (actividades habituales) y Otros créditos (actividades no habituales).

En resumen, se tratan de derechos contra terceros:1.A percibir dinero 2.A percibir servicios 3.A percibir bienes

Clasificación1.Según su plazo Corrientes o a corto plazo : aquellos cuyo vencimiento operará dentro de los 12 meses posteriores al cierre de ejercicio. No corrientes o a largo plazo : aquellos cuyo plazo de vencimiento supera los 12 meses contados a partir del cierre de ejercicio.2.Según su origen Por Ventas : los que tienen su origen en la actividad habitual del ente. Otros Créditos : los que se originan en otras actividades.3.Por su naturaleza Sin garantía : los que son a sola firma. Con garantía : cuando además del firmante se ofrece alguna otra garantía.o Personal: cuando existe otra persona que afianza o avala con su firma la operación.

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o Real: cuando se ofrecen como garantía bienes muebles o inmuebles.o Prendaria: se inscribe en un registro determinados bienes registrables en garantía.o Hipotecaria: se inscriben inmuebles como garantía de la operación crediticia.

EfectosTanto en caso de prendas como hipotecas el efecto es que los bienes no

pueden cambiar de dominio, o sea que no pueden enajenarse hasta que se cancele la obligación o se levante la restricción.

Diferencia entre: Créditos documentados y sin documentar.En realidad los créditos siempre están documentados: la diferencia apunta a

los que poseen un pagaré firmado en respaldo del crédito de los que no lo tienen (igual existe la factura y la registración contable como prueba documental).

Principales diferencias entre ambos créditos: Desde el punto de vista de la liquidez : el documentado es más líquido porque puede ser endosado a un proveedor o descontado en un banco y de esa forma recibir el dinero en forma más rápida y eficaz. Desde el punto de vista de su aspecto legal o jurídico : el documentado sigue en caso de un juicio un trámite ejecutivo (que es más rápido) mientras que el común sigue el trámite de un juicio ordinario.

Cuentas Representativas Créditos por Ventas :

1. Deudores por Ventas2. Deudores Morosos3. Deudores en Gestión Judicial

4. Documentos a Cobrar5. Tarjetas de Crédito a Cobrar6. Previsión para Deudores Incobrables

Otros Créditos :

1. Socios Cuenta Aporte2. Accionistas

3. Socios Cuentas Particulares4. Anticipos a Proveedores5. Gastos Pagados por Adelantado

Créditos por VentasLos deudores por ventas se clasifican en: Comunes, Morosos y en Gestión

Judicial. Para ello existen dos alternativas de utilización.1.Usar las cuentas para registrar cuando un deudor cambia de categoría por incumplimientos en los plazos de pago establecidos.2.O bien mantenerlos como deudores comunes, y en los estados contables exponer por separado los montos en cada categoría.

Descuento y Endoso de Documentos a Cobrar Debe tenerse presente que cuando se realiza el endoso o descuento, se recibe una quita en concepto de intereses.

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Además, la empresa queda ante el proveedor (endoso) o banco (descuento), como responsable para el caso de que el firmante del documento no cumpla con la obligación de pago al vencimiento (contingencia).

Frente a esto, existen 3 métodos de registración de descuento de documentos:1.Utilizando notas al pié de los Estados Contables :

Cuando descontamos/endosamos, la cuenta “Documentos a cobrar” se acredita. Luego de ello, NO realizamos asiento adicional alguno. De producirse el cierre luego de realizar el registro del descuento/endoso, pero antes del vencimiento de los correspondientes documentos, es necesario realizar una nota sobre los documentos descontados/endosados detallando su monto y vencimiento. Esto se debe a que la cuenta “Documentos a Cobrar” NO tiene saldo, por lo que es necesario reflejar que en realidad no es tan así. En sí, queda reflejada la contingencia de que puede ocurrir que NO paguen los documentos los respectivos firmantes, y debamos hacerlo nosotros. Llegado el vencimiento, de los documentos endosados/descontados: si el firmante paga, NO se realiza asiento alguno; si NO paga, se registra el asiento que refleje el nuevo pasivo (se acredita) que contraemos con el proveedor (endoso) o el Banco (descuento), y el nuevo crédito (se debita) que obtenemos con quien NO pagó.

2.Utilizando cuentas de orden : Cuando descontamos/endosamos, la cuenta “Documentos a cobrar” se acredita. Luego de ello, se debe realizar un asiento de contingencia, usando cuentas de orden:

Documentos descontados/endosados en Bancos/Proveedores a Bancos/Proveedores por Documentos descontados/endosados

De producirse un cierre de ejercicio luego de endosarse/descontarse el documento y realizar el asiento de contingencia, pero antes del vencimiento del mismo, las cuentas de orden se reflejan ajenamente al cuerpo del Estado de Situación Patrimonial, pudiéndose utilizar las notas u otras herramientas de información. Llegado el vto. del documento, las cuentas de orden deben cancelarse, invirtiendo el asiento de contingencia, sin importar si el firmante pago o no el documento.

3.Utilizando cuentas patrimoniales o cuentas regularizadoras : Cuando endosamos/descontamos, a diferencia de los dos procedimientos anteriores, la cuenta “Documentos a Cobrar” NO se acredita, sino que se acreditan cuentas regularizadoras de dicha cuenta: Documentos Descontados o Documentos Endosados. De producirse el cierre luego del endoso/descuento, pero antes que los documentos venzan, también (al igual que el procedimiento 1) debe

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detallarse lo ocurrido en las notas al pié del balance, con la diferencia que aquí si está contablemente registrado lo expresado en la nota (a diferencia del procedimiento 1). Llegado el vencimiento de los documentos, sin importar si el firmante pagó o NO, deben cancelarse las cuentas regularizadoras, debitándolas, y acreditando ahora sí la cuenta “Documentos a Cobrar”.

Registración de intereses incluidos en Documentos a Cobrar: Cuando se reciben documentos a cobrar (Pagarés) que incluyen intereses, a la fecha de cierre de ejercicio debe determinarse si los mismos se encuentran devengados o no. Los intereses devengados deberán considerarse como resultado positivo (intereses obtenidos o ganados), y los que no lo están se imputarán a la cuenta: Intereses a Devengar. Esta cuenta se expondrá en el Balance como regularizadora (restando) de documentos a cobrar, y en el próximo ejercicio se cancelará contra la cuenta de resultado positivo (Intereses obtenidos o Ganados).

Documentos a cobrarVenta

a Ventas

Documentos a CobrarCierre de Ejercicio (devengamiento)

a Intereses Ganadosa Intereses a Devengar

Intereses a Devengar Inicio del siguiente Ejercicio (devengamiento)a Intereses Ganados

Tarjetas de Crédito a Cobrar:Las ventas con tarjeta de crédito se registran en cuenta específica, debiendo

tenerse en consideración la comisión que percibe la entidad titular de la tarjeta, que será descontada al momento de acreditar el pago.

Se puede registrar directamente en una cuenta que refleje el derecho al cobro hasta su acreditación (con pos-net), o bien en una cuenta receptora de los cupones y otra que refleje los que han sido presentados al cobro (sin pos-net).

Cupones a CobrarVenta Tarjeta de Crédito

SINPOSNE

T

Comisiones Cedidas a Ventas

Tarjetas de Crédito a CobrarRendimiento

a Cupones a Cobrar

Banco cuenta corrienteCobro a Tarjetas de Crédito a

Cobrar

14

1515

Tarjetas de Crédito a CobrarVenta Tarjeta de Crédito

CONPOSNE

T

Comisiones Cedidas a Ventas

Banco cuenta corrienteCobro a Tarjetas de Crédito a

Cobrar

Previsión para Deudores Incobrables (cuenta regularizadora)Naturaleza de la creación de la Previsión: esta previsión, al igual que las

restantes, tienen un fundamento en la aplicación del principio de devengado.En función de este principio, las pérdidas por incobrabilidades deben

imputarse a los mismo ejercicios económicos en que se produjeron las ventas a créditos, donde se originaron los deudores que se presume luego resultarán incobrables.

En razón de que se desconoce cuáles son los créditos que se declararán incobrables, aunque se sabe que ocurrirá, por experiencia de años anteriores se puede estimar el monto y anticiparse al hecho registrándolo a la finalización del ejercicio.

Por el motivo apuntado, se les hace afectación global en forma indirecta, mediante una cuenta regularizadora de Créditos: Previsión para Deudores Incobrables.

Momento y cálculo de la previsión:La previsión para Deudores Incobrables se crea o constituye al cierre del

ejercicio, y se utiliza en el ejercicio siguiente en la medida que se producen incobrabilidades de créditos existentes al cierre del ejercicio anterior. Para su cálculo se puede usar diversos procedimientos

1.Efectuar un estudio pormenorizado (detallado, individual) de los créditos para determinar cuáles poseen riesgo de incobrabilidad.

2.Realizar un cálculo estimativo en base a la experiencia de los últimos 3 o 5 años, suponiendo que habrá de repetirse esta tendencia.

a.Para ello se determinará un coeficiente de incobrabilidad, dividiendo total de incobrables reales de últimos años por el total de ventas a crédito de iguales períodos, multiplicado por 100. El porcentaje resultante se aplicará al monto de ventas a crédito del último año.

Total de incobrables reales de últimos años

X 100 =Coeficiente de IncobrabilidadTotal de ventas a crédito de

iguales períodos

Monto de ventas a crédito de último

ejercicioX

Coeficiente de

Incobrabilid=

Previsión para

Deudores

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ad Incobrables

b.Similarmente se determina el monto pero relacionando los incobrables reales con la sumatoria de saldos de cuentas a cobrar al cierre de dichos ejercicios y aplicando el porcentual de incobrabilidad al monto de cuentas a cobrar al cierre del último ejercicio.

Incobrables realesX 100 =

Coeficiente de Incobrabilidad

Sumatoria de saldos de cuentas a cobrar al cierre de

dichos ejercicios

Monto de ventas a crédito de último ejercicio

X

Coeficiente de

Incobrabilidad

=Previsión

para Deudores

Incobrables

En caso de efectuar esta estimación, previamente deberán excluirse de la base de cálculo las cuentas que no están sujetas a riesgos de incobrabilidad (Tarjetas de Crédito a Cobrar, Créditos con garantía prendaria o hipotecaria, entre otros).

Si es el primer año en que se debe realizar la previsión, son demasiado los créditos y NO tenemos antecedentes, para la determinación de la previsión, debemos analizar los antecedentes de una empresa similar (con similar objeto).

Registración de la constitución de la Previsión:Para registrar la constitución a la fecha de cierre de ejercicio se debita una

cuenta de resultado negativo (Deudores Incobrables) y se acredita la Previsión, cuenta que regulariza en el rubro créditos.

Registración de la utilización de la Previsión:La Previsión se utiliza en el ejercicio siguiente al de su constitución, toda vez

que se produzcan incobrables de créditos provenientes de ejercicios anteriores, momento en que se debita la cuenta Previsión y se acredita la cuenta de créditos que corresponda.

Si se produce un incobrable, pero de un crédito originado en el mismo ejercicio en que produce la incobrabilidad, no corresponde utilizar la Previsión, sino se imputa directamente como resultado negativo (se debita deudores incobrables y se acredita la cuenta de créditos que corresponda).

Cierre de ejercicio

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En caso de que al cierre de ejercicio la Previsión resultare insuficiente o bien excesiva considerando el monto por el que fue constituida en relación con los incobrables producidos de créditos de años anteriores, para registrar el exceso o el defecto se utilizarán cuentas específicas (Exceso o Defecto Cálculo Previsión Deudores Incobrables) a fin de diferenciar estos resultados de los propios del ejercicio. De esta forma, se exponen los errores incurridos al estimar la previsión al cierre del ejercicio anterior, diferenciándolos de las incobrabilidades que le corresponden al nuevo ejercicio.

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Recupero de Deudores IncobrablesCuando un deudor que fue declarado incobrables, se presenta y paga su

obligación, el hecho es considerado como un recupero de incobrabilidades. Para registrarla habrá de tenerse en cuenta:1.Si la incobrabilidad fue declarada en el mismo ejercicio que se recupera, se deberá revertir la registración que se hizo cuando se declaro incobrable (debitar la cobranza y acreditar la previsión).2.Si la incobrabilidad se había registrado en ejercicios anteriores, la contrapartida de la cobranza será una cuenta de resultado positivo atribuible a ejercicios anteriores: Recupero Deudores Incobrables Ejercicio Anterior.

Deudores Incobrables Constitución de la Previsión al cierrea Previsión para Deudores

Incobrables

Previsión para Deudores IncobrablesUtilización de la Previsión cuando se declara incobrable ventas del ejercicio anterior

a Cuenta de Créditos

Deudores IncobrablesNo utilización de la Previsión cuando se declara incobrable ventas del mismo ejercicioa Cuenta de Créditos

Previsión para Deudores Incobrables El cálculo de la previsión fue excesivo al cierre del ejercicio

a Exceso Cálculo Prev. Ds. Incobrables

Defecto Cálculo Prev. Ds. Incobrables El cálculo de la previsión fue insuficiente al cierre del ejercicio

a Previsión para Deudores Incobrables

Caja/Recaudaciones a Depositar Cuando la incobrabilidad se recupera en el mismo ejercicio que fue declarada

a Previsión para Deudores Incobrables

Caja/Recaudaciones a DepositarCuando la incobrabilidad que se recupera fue registrada en el ejercicio anterior al que se recupera

a Recupero Deudores Incob. Ej. Ant.

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Otras previsionesSuele considerar la Previsión para Ganancias Contenidas en Presuntas

Devoluciones de Ventas a Crédito, que basada en los mismos principios mencionados constituye para imputar al ejercicio que finaliza la pérdida (o disminución de ganancias) por las eventuales anulaciones de ventas a crédito que se producirán en el próximo ejercicio de ventas realizadas con anterioridad. Esta previsión en particular, dejo de utilizarse, ya que distorsiona la cuenta devoluciones de ventas.

Los procedimientos de constitución, registración y utilización son similares a los vistos con la Previsión para Deudores Incobrables.

Anticipo de ImpuestosExisten ciertos impuestos que requieren anticipos (ejemplo: Ingresos Brutos

Provincial, Impuestos a las Ganancias Nacional).Cada vez que realizamos el anticipo, debemos registrar:

Anticipo Impuesto Nombre del Impuesto Se realiza el anticipo a Banco Cuenta Corriente

Cuando se determina el impuesto que tengo que pagar, se hace este otro asiento.

Impuestos, Tasas y Contribuciones Se determina el impuesto a pagar

a Impuesto Nombre del Impuesto a Pagar

Cuando abonamos/cancelamos el impuesto, registramos:

Impuesto Nombre del Impuesto a PagarSe abona o cancela el impuesto

a Anticipo Impuesto Nombre del Impuesto a Banco Cuenta Corriente (diferencia)

Otros Créditos

Socios Cuenta AporteEstas cuentas se debitan por el compromiso de aporte al constituirse una

sociedad, monto que surge del contrato de constitución coincidente con lo que se llama el capital suscripto de la misma.

Se acreditan cuando los socios concretan o pagan su compromiso, ya sea en efectivo o con bienes, momento en el cual se dice que integran el capital.

Los saldos de estas cuentas representan el compromiso de aporte aún pendiente de integración, o en otras palabras, los socios deben ese importe a la sociedad.

AccionistasEs similar a la cuenta anterior, con la diferencia que se utiliza en las

Sociedades Anónimas, cuya característica es justamente que los socios se llaman accionistas por ser titulares de acciones, que es la cuota parte del capital de la sociedad.

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Como las acciones pueden cambiar de dueño, inclusive puede no saberse en el momento de la decisión de crearla o aumentar el capital quienes serán los que suscribirán el mismo, se utiliza una cuenta innominada como es accionistas para reflejar el derecho de la sociedad contra los socios.

Gastos Pagados por AdelantadosSu ubicación en el rubro créditos obedece a que representan un derecho

para percibir un servicio. También resulta de aplicar los principios de devengado y de ejercicio, por cuanto se trata de gastos pagados en un ejercicio, pero cuyos servicios o contraprestación se producirán en el próximo.

Puede tratarse de sueldos, viáticos, alquileres, intereses, impuestos, pagados por adelantado. Registración: dos alternativas.

1.Registrar al momento del pago con una cuenta que represente el gasto pagado por adelantado y luego a medida que se devenga cancelar esta cuenta con débito a una de resultado negativo.

Gastos Pagados por Adelantado Pago del gastoa Banco Cuenta Corriente

Gastos Cada vez que se devengaa Gastos Pagados por

Adelantado

2.Registrar el gasto con una cuenta de resultado negativo y al cierre de ejercicio debitar una cuenta de activo para reflejar el crédito por la parte aún no devengada.

GastosPago del gasto

a Banco Cuenta Corriente

Gastos Pagados por AdelantadoCierre de ejercicio

a Gastos

Gastos No ConsumidosDentro de los gastos pagados por adelantado, se incluyen también aquellos

que tienen representación material, y por ello se los suele llamar como gastos no consumidos.

Son ejemplo de ello cuando al cierre de ejercicio se encuentra existencias de hojas, útiles de oficina, formularios impresos, combustibles, lubricantes, y otros elementos de similar características.

En estas situaciones, se aplica el principio de significatividad o importancia relativa, y si corresponde, se activa en una cuenta representativa el valor de los elementos que aún no han sido consumidos, lo que será considerado como pérdida en próximos ejercicios cuando se consuma.

Papelerías Pago del Gasto

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a Caja

Papelerías en Existencia Cierre del Ejercicio: Gastos No Consumidosa Papelerías

Papelerías Inicio del Sig. Ejercicio: Devengamiento Gastosa Papelerías en

Existencia

Anticipos a ProveedoresSe trata de pagos que se realizan a nuestros proveedores a cuenta de

futuras adquisiciones de determinados bienes o servicios.Por ello, representan un derecho a percibir bienes o servicios, de allí que

esté previsto su inclusión como crédito.

Anticipos a Proveedores Se realiza el anticipo al proveedor

a Banco cuenta Corriente

Servicio o Bien Recibido

Recibimos el bien o servicio

a Anticipos a Proveedoresa Banco cuenta corriente(por la diferencia, si la hay)

No obstante las normas contables vigentes también prevén que los anticipos puedan ubicarse en los rubros: bienes de cambio, bienes de uso, activos intangibles, cuando los anticipos se transformarán en bienes con ese destino.

Habrá de tener presente entonces para definir su exposición si los pagos son simplemente a cuenta de futuras adquisiciones o ya forman parte de un compromiso concreto de compra.

IVA Crédito FiscalEl IVA CF nace en todas las adquisiciones que efectúa la empresa y el mismo

viene discriminado de la siguiente forma, por ejemplo en una compra de mercaderías:

MercaderíasIVA Crédito Fiscal

a Banco Cuenta Corriente

Esta cuenta tiene una contra partida que se llama: IVA Débito Fiscal.

VALOR DE INCORPORACIÓN

1)Créditos en moneda originados en la venta de bienes y servicios: se los medirá en los correspondientes precios de contado, si existieran operaciones efectivamente basadas en ellos. En caso contrario, el precio de

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contrato será reemplazado por una estimación basada en el valor descontado -a la fecha de la operación- del importe futuro a percibir.2)Créditos en moneda originados en transacciones financieras: se medirán de acuerdo a la suma entregada. Cuando un crédito entre partes independientes fuera sin interés o con una tasa muy inferior a la de mercado, se medirá sobre la base de la mejor estimación posible de la suma a cobrar, descontada usando una tasa que refleje el valor tiempo del dinero y los riesgos inherentes de la operación.3)Créditos en moneda originados en refinanciaciones: cuando un crédito entre partes independientes, sea sustituido por otro cuyas condiciones sean sustancialmente distintas de las originales, se dará de baja la cuenta preexistente y se reconocerá un nuevo crédito, cuya medición se hará sobre la base de la mejor estimación posible de la suma a cobrar, descontada usando una tasa que refleje el valor tiempo del dinero y los riesgos inherentes de la operación. Es necesario que las condiciones del nuevo crédito difieran en al menos un 10% con el crédito original; en caso contrario, no se trata de una refinanciación.4)Otros créditos en moneda: se medirán sobre la base de la mejor estimación posible de la suma a cobrar, descontada usando una tasa que refleje el valor tiempo del dinero y los riesgos inherentes de la operación. Al estimar la sumar a cobrar deben considerarse los hechos futuros que puedan afectarla. De no poder determinarse objetivamente el momento en que se cobrarán, se considerará el plazo más probable, y si ninguna estimación del plazo es la más probable, se optará por la de mayor plazo.5)Créditos en especie: se medirán de acuerdo con la medición contable inicial que se les asignaría a los bienes a recibir.

CONTROL CONCEPTUALConsiste en revisar por otro camino que el registral, con el fin de verificar

que la contabilidad es correcta y refleja la realidad. Verificación contable: control del saldo de las cuentas de los mayores auxiliares de Clientes, Documentos Endosados, etc. con las hojas de cuentas del mayor general. Verificación física: arqueo (para documentos a cobrar, valores a cobrar), arqueo de cupones (tarjetas de créditos), circularización de saldos a clientes (se les comunica el saldo a los deudores por ventas y se les consulta si es correcto), circularización a proveedores por documentos endosados, a bancos por documentos descontados, etc. Valuación: determinación del valor.

VALUACIÓN AL CIERRE1. Cuentas a cobrar en moneda: para estos activos se considerará su destino probable. Cuando existieran la intención y la factibilidad de negociarlos, cederlos o transferirlos anticipadamente a su vencimiento, se computarán al valor neto de realización, determinado por su valor descontado,

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utilizando una tasa del momento de la medición que refleja el valor tiempo del dinero y los riesgos inherentes del activo, menos los gastos directos de venta.En los restantes casos, su medición contable será la siguiente: La medición original del activo; más La porción devengada de cualquier diferencia e/ ella y la suma de los importes a cobrar a sus vencimientos, calculadas exponencialmente con la TIR determinada al momento de la medición inicial sobre la base de ésta y de las condiciones pactadas; menos Las cobranzas efectuadas.

Medición Contable

=Medición original del

Activo+

Porción devengada

-Cobranzas Efectuadas

2. Otros créditos en moneda: al igual que los anteriores, también se considerará para medirlos, el destino más probable de los créditos. Cuando existieran la intención y la factibilidad de negociarlos, cederlos o transferirlos anticipadamente a su vencimiento, se computarán al valor neto de realización, determinado por su valor descontado, utilizando una tasa del momento de la medición que refleja el valor tiempo del dinero y los riesgos inherentes del activo, menos los gastos directos de venta.

En el caso de impuestos diferidos se realizará una nueva medición en cada cierre.

En los restantes casos su medición contable se efectuará sobre la base de la mejor estimación posible de la suma a cobrar, descontada usando: La tasa aplicada en la medición inicial. La tasa que hubiera correspondido usar.

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UNIDAD VII: BIENES DE CAMBIOConcepto

Todos aquellos bienes para la venta en el mismo estado que se adquirieron, aquellos que se transformarán, aquellos que se encuentran en el proceso productivo, o aquellos que se encuentran terminados. Se incluyen a este rubro también los Anticipos a Proveedores para compra de bienes de cambio.

Cuentas Representativas1.Mercaderías2.Materias Primas3.Productos en Proceso4.Productos Terminados5.Anticipos a Proveedores

Clasificación Bienes de Cambio Corrientes : aquellos cuyo ciclo de rotación (cuantas veces voy cambiando el stock en el año, luego de haberlo hecho dinero o derecho) es ≤ a 1 año. Bienes de Cambio No Corrientes : su plazo de realización es mayor a 1 año. Aquí se incluyen las mercaderías obsoletas o fuera de moda: mercaderías que no se vendieron en su momento de moda.

Los envases como bienes de cambioTambién deben considerarse bienes de cambio los bienes en depósito que

serán transformados o consumidos en el proceso de producción de un nuevo bien o servicio y/o en la etapa de comercialización (Materias Primas y Materiales, Embalajes, Envases)

Los envases retornables serán considerados bienes de uso siempre y cuando duren más de 2 ejercicios. Los envases NO retornables, por su parte, se consideran bienes de cambio.

VALOR DE INCORPORACIÓNEn general, la medición original de los bienes incorporados y de los servicios

adquiridos se practicará sobre la base de su costo.El costo de un bien es el necesario para ponerlo en condiciones de ser

vendido o utilizado, lo que corresponda en función de su destino más probable. Por lo tanto, incluye la porción asignable de los costos de los servicios externos e internos necesarios para ello, además de los materiales o insumos directos e indirectos requeridos para su elaboración, preparación, construcción o montaje.

Las asignaciones de los costos indirectos deben practicarse sobre bases razonables que consideren la naturaleza del bien o servicio adquirido o producido y la forma en que sus costos se han generado.

En general, se adopta el modelo de costeo completo, que considera “costos necesarios” tanto a los provenientes de los factores variables como de los fijos que intervienen en la producción.

Bienes o servicios adquiridos

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El costo de un bien o servicio adquirido es la suma del precio que debe pagarse por su adquisición al contado y de la pertinente porción asignable de los costos de compras y control de calidad.

Si no se conoce el precio de contado o no existen operaciones efectivamente basadas en él, se lo reemplazará por una estimación basada en el valor descontado -a la fecha de adquisición- del pago futuro a efectuar al proveedor, utilizándose una tasa de interés que tenga en cuenta el valor tiempo del dinero y los riesgos inherentes de la operación, correspondiente al momento de la medición.

Bienes incorporados por aportes y donacionesLa medición original de estos bienes se efectuará a sus valores corrientes a

la fecha de incorporación.

Bienes incorporados por truequesLa medición contable de estos bienes se efectuará a su costo de reposición a

la fecha de incorporación (VER MÁS ADELANTE), reconociendo el correspondiente resultado por tenencia del activo entregado. Cuando se truequen bienes de uso que tengan una utilización similar en una misma actividad y sus costos de reposición sean similares, no se reconocerán resultados y la medición original de los bienes incorporados se hará al importe de la medición contable del activo entregado.

Bienes producidosEl costo de un bien producido es la suma de:

a.Los costos de los materiales e insumos necesarios para su producción;b.Sus costos de conversión (mano de obra, servicios y otras cargas) fijos y variables;c. Los costos financieros (tratamiento alternativo).

El costo de los Bs. producidos NO debe incluir la porción de los costos ocasionados por: Improductividades físicas o ineficiencias en el uso de los factores en general; La ociosidad producida por la falta de aprovechamiento de los factores fijos originada en la no utilización de la capacidad de planta a su “nivel de actividad normal”.

Los bienes de uso construidos, normalmente estarán terminados cuando el proceso físico de construcción haya concluido. No obstante, a veces suele ser necesario un proceso de puesta en marcha de duración variable, durante el cual se lo somete al activo a ciertas pruebas hasta que las mismas indican que se encuentra en las condiciones necesarias para logar su viabilidad económica. En esta situación: Los costos normales directamente asociados con dicho proceso, incluyendo los de las pruebas efectuadas, deben agregarse al costo del bien. Cualquier ingreso que se obtuviere por la venta de producciones que tengan valor comercial deberá tratarse como una reducción de los costos referidos en el inciso anterior.

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La activación de estos costos cesará cuando el bien alcance las condiciones de operación anteriormente mencionadas.

MP Directa + MO Directa +G

Indirectos F

+ Gastos de Prueba o Puesta en Marcha

-Ingresos Netos Generados por Prueba

Puesta en Marcha- Improductividad- Ociosidad

Costos financierosSe considerarán costos financieros los intereses (explícitos o implícitos),

actualizaciones monetarias, diferencias de cambio, entre otros más.Tratamiento Preferible

Los CF deben ser reconocidos como gastos del período en que se devengan.Tratamiento alternativo permitido

Podrán activarse costos financieros en el costo de un activo cuando se cumplan estas condiciones: El activo se encuentra en producción, construcción, montaje o terminación, y tales procesos son, por su naturaleza, de duración prolongada. Tales procesos no se encuentran interrumpidos o sólo se encuentran interrumpidos por demoras temporarias necesarias para preparar el activo para su uso o venta. El período de producción, construcción, montaje o terminación no excede del técnicamente requerido. Las actividades necesarias para dejar el activo en condiciones de ser usado/vendido no se encuentran sustancialmente completas. El activo NO está en condiciones de ser vendido, usado en la producción de otros activos o puesto en marcha.

En caso de aplicar el este tratamiento alternativo, debe hacerse consistentemente para todos los costos financieros definidos por esta norma y con todos los activos que cumplan con las condiciones indiciadas previamente.

Del total de los CF, primero se activarán los que se hayan incurrido para financiar total o parcialmente y en forma específica a los activos que cumplan con las condiciones antes descriptas, siendo tal financiación demostrable.

Ahora bien, para aquellos activos que, reuniendo las condiciones, no hayan sido financiados específicamente, la asignación de los CF se procederá de la siguiente manera:a.Del total de deudas se excluirán las que guarden una identificación específica con los activos financiados específicamente.b.Se calculará una tasa promedio mensual de los CF correspondientes a las deudas indicadas anteriormente.c. Se determinan los montos promedios mensuales de los activos que se encuentren en producción, construcción, montaje o terminación, excluidos los que obtuvieron financiación específica.

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d.Se aplica sobre los activos determinados en b la tasa calculada en c.Los costos financieros que resulten activados por la aplicación de los

procedimientos descriptos, NO deben exceder a los incurridos durante el período.

Determinación de valores corrientes de los activos destinados a la venta o a ser consumidos en el proceso de obtención de bienes o servicios destinados a la venta

Pautas BásicasPara las cuentas a cobrar se empleará un valor corriente de salida (VNR). Se

trata del valor actual del crédito= Precio futuro (Valor a cobrar) – Intereses a Devengar.

En los casos de los activos cuya venta no requiera esfuerzos significativos (bienes fungibles con mercado transparente y comercializables sin esfuerzo) se procederá: Cuando los bienes estén en condiciones de ser entregados, se empleará un valor corriente de salida (VNR; flujo de fondos que voy a obtener por vender el bien). En el caso contrario, se utilizará el VNR proporcionado según el grado de avance de la producción o construcción del bien y del correspondiente proceso de generación de Rdos.

Para los demás activos, se utilizará el valor corriente de entrada o costo de reposición (cuanto me cuesta volver a adquirir/producir un determinado bien), siguiendo los lineamientos descriptos más adelante.

Determinación de valores netos de realizaciónEn la determinación de los valores netos de realización se considerarán:

a.Los precios de contado correspondientes a transacciones no forzadas entre partes independientes en las condiciones habituales de negociación.b.Los ingresos adicionales, no atribuibles a la financiación, que la venta generare por sí.c. Los costos que serán ocasionados por la venta.

VNR =Precio de Contado

+Ingresos

Adicionales-

Gastos Directos de Venta

Determinación de costos de reposiciónLos costos de reposición de un elemento deben establecerse acumulando todos los conceptos que integran su costo original, expresados cada uno de ellos en términos de su reposición, a la fecha de su medición. Siempre deberán utilizarse precios de contado. Estos precios deben ser cercanos al cierre del período, y en lo posible, deben ser obtenidos de fuentes directas confiables (cotizaciones o litas de precios de proveedores, entre muchas más; R.T. N° 17 Sección 4.3.3.).

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VALUACIÓN AL CIERRE

1)Bienes de cambio fungibles, con mercado transparente y que puedan ser comerciali-zados sin esfuerzo significativo: se los medirá a su VNR.2)Bienes de cambio sobre lo que se hayan recibido anticipos que fijan precio y…: se los medirá a su valor neto de realización.3)Bienes de cambio en producción o construcción mediante un proceso prolongado: la medición contable se efectuará a su valor neto de realización proporcionado de acuerdo con el grado de avance de la producción o construcción y del correspondiente proceso de generación de resultados cuando se cumplan ciertas condiciones (RT 17 5.5.3). En los restantes casos, se utilizará el costo de reposición de los bienes con similar grado de avance de la producción o construcción.4)Bienes de cambio en general: para los restantes bienes de cambio, se tomará su costo de reposición a la fecha de los estados contables. Si la obtención de éste fuera imposible, se usará el costo original.

Valor Recuperable de los ActivosPrimeramente es importante aclarar que NO se trata de un criterio de

valuación, sino de un límite por encima del cual no es posible valuar ningún Activo. El Valor Recuperable de un Activo significa lo que voy a obtener en el futuro con la venta o utilización del mismo.

El objeto de la comparación es verificar que los Activos no estén sobrevaluadas. En caso de estarlo, debe realizarse inmediatamente registración alguna.

Comparaciones con valores recuperables: Criterio GeneralNingún activo podrá presentarse en los estados contables por un importe

superior a su valor recuperable, entendido como el mayor importe entre: su VNR y su valor de uso. Jamás podrá ser mayor que el VR ya que se estaría reflejando algo falso, y el activo se estaría sobrevaluando, originando resultados ficticios: al dividir las ganancias, parte del patrimonio también se distribuye (Agüamiento del capital).

El valor de utilización económica se determina obteniendo el valor de los ingresos netos que se generarán con la utilización del bien en la vida útil restante, el cual deberá ser descontado logrando el Valor Actual.