NDICE

RESUMEN 2INTRODUCCION3ANTECEDENTES Evolucin de la banca de desarrollo en Mxico.4 Origen del sistema financiero de fomento4 Instituciones nacionales de crdito4 Fideicomisos pblicos de fomento econmico5 Antecedentes de las entidades de banca de desarrollo6 Banco nacional de obras y servicios pblicos6 Nacional financiera7 Banco nacional de comercio exterior8 Banco nacional del ejrcito, fuerza area y armada8 Banco nacional del ahorro y servicios financieros9 Sociedad hipotecaria federal10 Financiera rural11 Fideicomisos relacionados con la agricultura12 Fondo de capitalizacin e inversin del sector rural13CONCEPTO14ASPECTO ECONOMICO15ASPECTO SOCIAL16ASPECTO POLITICO17-19ASPECTO LEGAL20-33ASPECTO CONTABLE34-43

Resumen

Este documento expone el marco conceptual y jurdico de la banca de desarrollo, su organizacin y estructura financiera, los programas puestos en marcha, tendientes a estimular el desarrollo nacional y su desarrollo institucional en los ltimos aos. Las instituciones de banca de desarrollo atienden las actividades productivas que el Congreso de la Unin les asigne como especialidad en sus respectivas leyes orgnicas. Las instituciones de banca de desarrollo se tipifican como empresas de participacin estatal mayoritaria, integrantes de la Administracin Pblica Paraestatal, que estn regidas por sus respectivas leyes orgnicas y por la Ley de Instituciones de Crdito. Las instituciones del Sistema Financiero de Fomento fueron creadas para impulsar el desarrollo econmico del pas, a travs de diversos esquemas financieros, entre los que destacan el crdito, la inversin en capital de riesgo y el otorgamiento de garantas. Asimismo, en complemento a su actividad financiera, la gran mayora de las instituciones realizan operaciones fiduciarias y de mercado y Nacional Financiera, Banco Nacional de Comercio Exterior, Banco Nacional de Obras y Servicios Pblicos y la Sociedad Hipotecaria Federal, actan como agente financiero del Gobierno Federal. El crdito de la Banca de Desarrollo ha decrecido en los ltimos aos. Como puede observarse, en 2000 el crdito total de la banca de desarrollo, medido por el saldo al final de cada perodo, representaba el 7.2% del PIB total. Esta relacin se deterior paulatinamente, hasta alcanzar el 5.2% al cierre de 2005. Para el caso del sector agropecuario, el deterioro se expresa en los siguientes trminos: de representar el 6.6% del PIB agropecuario en 2000, la relacin pas al 0.2% en 2005. Para el sector industrial, de representar el 2.5% del PIB industrial en 2000, la relacin pas a 1.2% en 200542

IntroduccinLa Banca en Mxico es de origen relativamente reciente, si se analiza en el contexto de la actividad bancaria mundial. De hecho, en la poca de la Colonia, los comerciantes y algunas organizaciones eclesisticas, desempearon cierta actividad crediticia, al prestar dinero a plazo y con cierto inters, sin embargo, durante sta poca no hubo en la Nueva Espaa actividad bancaria.Leopoldo Sols sintetiza lo anterior, cuando seala que Un aspecto poco conocido de la vida econmica novohispana es el crdito. Es comn encontrar que la Iglesia prestaba al 5% anual con garanta hipotecaria y que la mayora de los terratenientes le deban dinero. Sin embargo, la Iglesia no prestaba a ciertas actividades como el comercio y la minera. El primero se financiaba a s mismo y las necesidades de crdito de la minera eran satisfechas por los comerciantes, prestamistas llamados aviadores y en algunas ocasiones por capitalistas nacionales.En 1824, tres aos despus de haber iniciado Mxico su vida independiente, la Casa Barclay de Londres estableci una agencia en Mxico, aunque ello no signific por s el establecimiento de un banco y menos el desarrollo de la actividad bancaria, la cual realmente se inici hasta 1864, en que se estableci en Mxico el Banco de Londres, Mxico y Sudamrica.Debe destacarse que en ese perodo de cerca de 40 aos, el Gobierno de la Repblica fund, mediante Ley del 16 de octubre de 1830, el Banco de Avo para Fomento de la Industria Nacional, el cual finalmente tuvo que ser liquidado, ante la imposibilidad de que el Gobierno pagara todo el capital comprometido, por la necesidad que tuvo de destinar todas las rentas de la Nacin para la conservacin de su libertad e independencia, frente a la Invasin de los Estados Unidos. Con la Revolucin de 1910, cambi la forma de enfrentar los graves problemas que el pas tena en materia econmica y social. Desde el punto de vista financiero, el primer paso fue reordenar la poltica monetaria, sanear el sistema financiero e impulsar su desarrollo, a fin de captar y prestar los capitales que el pas requera. En ese contexto surgi la banca de desarrollo, representada primeramente por las instituciones nacionales de crdito y posteriormente por los fideicomisos pblicos de fomento.De esa forma, el Gobierno Federal retom su responsabilidad de instrumentar los mecanismos para poner a disposicin de los diferentes sectores de la actividad econmica y del sector social, los recursos que necesitan para impulsar su desarrollo. La actividad econmica nacional creci a una tasa promedio del 6% anual, en el perodo de cerca de 50 aos que van de la segunda mitad de los aos treinta, a los primeros aos de la dcada de los aos ochenta. En este proceso, la banca de desarrollo jug un papel importante en el financiamiento del mismo. Cabe destacar que muchas entidades surgieron y muchas otras fueron fusionadas y/o liquidadas, al haber cumplido con su objetivo, o ante la circunstancia de duplicar funciones con otras entidades de fomento.

ANTECEDENTES

Evolucin de la banca de desarrollo en Mxico 1.1 Origen del sistema financiero de fomento

Concluida la etapa armada de la Revolucin Mexicana, la participacin del Estado en el proceso de reactivacin del crecimiento econmico y social, fue determinante. En materia financiera, el Gobierno Federal adopt diversas medidas tendientes a impulsar el ahorro y la canalizacin de recursos crediticios a la actividad econmica, entre las cuales destacan la constitucin de las instituciones nacionales de crdito, figura que posteriormente fue complementada con los fideicomisos pblicos de fomento econmico, entidades paraestatales de carcter financiero, especializadas en la atencin de sectores especficos.

Instituciones nacionales de crdito Las instituciones nacionales de crdito surgieron en 1926, al fundarse el Banco Nacional de Crdito Agrcola. A partir de ese momento, el Gobierno Federal constituy, fusion y/o liquid diversas instituciones, de las cuales actualmente operan las siguientes:El Banco Nacional Hipotecario, Urbano y de Obras Pblicas, creado en 1933. Esta Institucin cambi de nombre en 1966 a Banco Nacional de Obras y Servicios Pblicos;La Nacional Financiera, constituida en 1934; El Banco Nacional de Comercio Exterior, creado en 1937; El Banco Nacional del Ejrcito, Fuerza Area y Armada, creado en 1947; El Patronato del Ahorro Nacional, Institucin que fue creada como Organismo Pblico Descentralizado y transformado en 2001 a Banco del Ahorro Nacional y Servicios Financieros; La Sociedad Hipotecaria Federal, creada en 2001; y La Financiera Rural, creada en 2002, bajo la figura jurdica de organismo pblico descentralizado. Estas sociedades fueron conceptualizadas con el propsito de promocin y fomento del desarrollo econmico en sectores y regiones con escasez de recursos, o donde los proyectos eran de alto riesgo o requeran de montos importantes de inversin inicial. Sus apoyos crediticios los ofrecan en forma preferencial, es decir, con tasas de inters, plazos y formas de amortizacin menores a las de los bancos mltiples, adems de brindar asesora y extensionismo financiero.Fideicomisos pblicos de fomento econmico La funcin de induccin a la Banca Mltiple, es una caracterstica particular de los fondos de fomento econmico. stos se constituyeron en un importante instrumento de estmulo a la participacin de la Banca Mltiple en operaciones que a simple vista podran parecer poco atractivas, pero que en trminos del pas resultan prioritarias. Los fideicomisos pblicos son aquellos que el Gobierno Federal o alguna de sus entidades paraestatales constituyen, con el propsito de auxiliar al Ejecutivo Federal en las atribuciones del Estado, para impulsar las reas prioritarias del desarrollo, que cuenten con una estructura orgnica anloga a las otras entidades y que tengan Comits Tcnicos. Su origen, se remonta al ao de 1953, en que Nacional Financiera advirti la necesidad de crdito que tenan las empresas medianas y pequeas. Al efecto, negoci y obtuvo del Banco Mundial una lnea de crdito para que el sistema bancario mexicano financiara las importaciones de dichas empresas. Sin embargo, el crdito no pudo ejercerse debido a la resistencia de las empresas mexicanas para tomar compromisos en dlares. De ah surgi la idea de crear el Fondo de Fomento y Garanta para la Industria Mediana y Pequea (FOGAIN), el cual fue constituido por Ley. La administracin de dicho fideicomiso, se otorg a Nacional Financiera. Los esquemas de apoyo que ofrecen los fideicomisos pblicos de fomento, buscan responder a las demandas de su sector de atencin, mediante el otorgamiento de crditos, normalmente en segundo piso, que deben complementarse con asistencia tcnica. Con la reestructuracin de los bancos de desarrollo al segundo piso, en los aos noventa, varios de los fideicomisos duplicaban sus actividades con las sociedades nacionales de crdito, lo que llev a la liquidacin de los primeros, cuidando de mantener vigentes los programas financieros que los primeros desarrollaban. Por lo anterior, en la actualidad slo subsisten en operacin, los siguientes fideicomisos pblicos de fomento econmico, coordinados sectorialmente por la SHCP: Fondo de Garanta y Fomento para la Agricultura, Ganadera y Avicultura (FONDO), constituido en 1955. Esta entidad contina en operacin dentro del Sistema FIRA (Fideicomisos Relacionados con la Agricultura); El Fondo de Operacin y Financiamiento Bancario a la Vivienda (FOVI), constituido en 1965. Esta entidad inici su proceso de liquidacin en 2001, al crearse la Sociedad Hipotecaria Federal, antes referida; El Fondo Especial para Financiamientos Agropecuarios (FEFA), constituido en 1965. Esta entidad contina en operacin dentro del Sistema FIRA; El Fondo Especial de Asistencia Tcnica y Garanta para Crditos Agropecuarios (FEGA), constituido en 1972. Esta entidad contina en operacin dentro del Sistema FIRA; El Fondo de Garanta y Fomento para las Actividades Pesqueras (FOPESCA), constituido en 1988. Esta entidad contina en operacin dentro del Sistema FIRA; El Fondo de Capitalizacin e Inversin del Sector Rural (FOCIR), constituido en 1988. Otros fideicomisos, como el Fondo nacional de Fomento al Turismo (FONATUR), el Fondo de las Habitaciones Populares (FONHAPO), el Fideicomiso de Fomento Minero (FIFOMI) y el Fondo Nacional para el Consumo de los Trabajadores (FONACOT), se encuentran sectorizados en Dependencias diferentes a la Secretara de Hacienda y Crdito Pblico.1.2 Antecedentes de las entidades de banca de desarrolloA continuacin se presentan los antecedentes y algunos aspectos del desarrollo institucional de las entidades en operacin de la banca de desarrollo. El orden corresponde a la fecha en que fueron constituidas.Banco nacional de obras y servicios pblicos El Banco Nacional Hipotecario, Urbano y de Obras Pblicas, fue organizado a iniciativa del Ejecutivo Federal, el 20 de febrero de 1933, como un instrumento financiero dirigido a impulsar la dotacin de servicios pblicos y a satisfacer las necesidades surgidas del proceso de urbanizacin.La primera Ley Orgnica de la Institucin, fue expedida hasta el 31 de diciembre de 1942, casi diez aos despus de su fundacin. En tal sentido, su operacin se sustent en los lineamientos expuestos por el Secretario de Hacienda y Crdito Pblico, con motivo de la inauguracin del Banco, en los que se estableci que su programa comprenda todas las operaciones de crdito inmobiliario para construcciones urbanas, para instalaciones industriales y para obras de servicio pblico.En la prctica, sin embargo, la accin institucional se orient en forma prioritaria, al financiamiento de obras para el abastecimiento de agua potable, la construccin de drenajes y obras de saneamiento, la construccin de mercados, los servicios municipales de luz elctrica y la construccin de rastros y mataderos.El crdito industrial fue poco operado y en materia de vivienda, el Banco adopt el criterio de invertir bsicamente en proyectos destinados a personas de escasos recursos y bajo criterios de ordenacin del crecimiento urbano. Este rubro, referido a la habitacin popular, fue incluido en la Ley Orgnica de la Institucin hasta 1946, adems de que se dispuso la creacin del Fondo de Habitaciones Populares, el cual sera administrado por el Banco en su calidad de fiduciario.En la actualidad se rige por la Ley Orgnica publicada el 20 de enero de 1986, en la cual se ratifica su especializacin para la promocin y financiamiento del desarrollo urbano y para el incremento y la efectividad de los servicios pblicos, mediante una adecuada intermediacin financiera, acciones de asistencia tcnica y de organizacin de empresas paramunicipales y de asesoramiento y evaluacin de proyectos de inters social.Al cierre del ao 2005, Banobras era la segunda institucin en importancia, de acuerdo al monto de sus activos, el volumen de su cartera total, por el total de su pasivo y por el monto de su capital contable.

Nacional financiera

Nacional Financiera surgi en 1934. El espritu que anim su constitucin, fue la necesidad de movilizar los recursos congelados en los bancos, para financiar el crecimiento econmico. En tal sentido, la Ley Orgnica de fecha 24 de Abril de 1934, al tiempo que le asign la tarea mencionada, tambin la facult para suscribir y contratar emprstitos y para intervenir en el mercado en actividades de compra, venta o custodia de ttulos y valores, buscando con ello dar los primeros pasos para la constitucin de un mercado de valores en Mxico. En 1940, como resultado de la interrupcin de los flujos de comercio provocada por la II Guerra Mundial, el Gobierno Federal decidi impulsar el crecimiento industrial, para lo cual apoy la canalizacin de recursos crediticios en trminos accesibles. Al efecto, el 30 de diciembre de dicho ao se expidi una nueva Ley Orgnica, en la cual se establecieron las bases para que la institucin asumiera la funcin de fuente de crdito para promover industrias y para apoyar la formacin del mercado de valores. Ello fue el punto de arranque en el desarrollo institucional: Nacional Financiera, en forma acelerada, se convirti en el principal Agente Financiero del Gobierno Federal, al negociar y obtener lneas de crdito del Banco Mundial, del Banco Interamericano de Desarrollo y del Export Import Bank de los Estados Unidos, contribuyendo de este modo al financiamiento de importantes obras de infraestructura y a la expansin industrial. En su impulso al crecimiento industrial, la Institucin ha desempeado diversas tareas:Apoy el crecimiento e integracin de ramas industriales como el petrleo, petroqumica, acero, cemento, celulosa y papel, productos qumicos, fertilizantes, productos metlicos, maquinaria, aparatos elctricos y equipo de transporte, las cuales no tenan fcil acceso a la banca privada, derivado del elevado volumen de recursos que demandaban y su perfil de largo plazo, Como apoyo a su funcin de fomento, adicional al FOGAIN antes citado, se constituyeron en la institucin, en su carcter de fiduciaria, el Fondo Nacional de Fomento Industrial (FOMIN), cuyo objetivo era canalizar recursos de capital de riesgo, con criterios de temporalidad; el Fideicomiso para Parques Industriales y Centros Comerciales (FIDEIN), que apoyara la descentralizacin industrial; y el Fondo Nacional de Estudios y Proyectos (FONEP), para financiar la elaboracin de estudios y proyectos bsicamente vinculados a la industria; Apoy el desarrollo de diversas empresas paraestatales, lo que le gener problemas de concentracin de cartera (90% con el Sector Pblico y 6% con empresas de Nacional Financiera y de control de empresas y ejecucin de proyectos de grandes dimensiones, con recursos propios. Este fue el caso del sector minero, en donde la Institucin adquiri el control de Minera de Cananea, Mexicana de Cobre, Minera Autln, Azufrera Panamericana, Altos Hornos de Mxico, SICARTSA y Fundidora de Monterrey;

En la primera mitad de la dcada de los aos noventa, con el cambio de modelo de crecimiento econmico, la Institucin debi enfrentar un cambio, que la llev a su actual esquema de operacin, bsicamente orientado a la pequea y mediana empresa y con operacin en el segundo piso. En tal sentido, su operacin se duplic con la de los fideicomisos que administraba en su calidad de fiduciaria, por lo cual se procedi a la liquidacin de stos y a la incorporacin de los programas que aquellos desarrollaban, a su operacin institucional; y al desincorporarse del sector pblico las empresas paraestatales, en las cuales funga como accionista, redujo su funcin de fomento, regresando a su papel de intermediaria financiera. Lo anterior ha trado un resultado aparentemente contradictorio: por un lado falta de mecanismos para la intermediacin de sus recursos y por otro, una demanda de recursos, no atendida por la banca comercial, de la pequea y mediana empresa para su modernizacin. En la actualidad se rige por la ley Orgnica publicada el 26 de diciembre de 1986, en la cual se ratifica su especializacin en la promocin y financiamiento del sector industrial y en general, al desarrollo econmico nacional y regional del pas. Al cierre del ao 2005, NAFIN era la primera institucin en importancia, de acuerdo al monto de sus activos, por el volumen de su cartera total, por el total de su pasivo y la tercera por el monto de su capital contable.

Banco nacional de comercio exterior El Banco Nacional de Comercio Exterior se fund en 1937. Su creacin fue motivada por la necesidad de contar con una institucin de crdito que se especializara en conceder apoyos financieros que incidieran en el fomento de las exportaciones, a fin de nivelar la Cuenta Corriente de la Balanza de Pagos. Hasta 1986, la institucin careci de Ley Orgnica, debiendo ajustar su operacin a la concesin que le otorg la Secretara de Hacienda y Crdito Pblico, a las autorizaciones especiales emanadas de las autoridades competentes, a sus Estatutos Sociales y a la legislacin mercantil y bancaria. La contribucin de esta institucin al crecimiento econmico del pas, debe observarse no slo por el financiamiento canalizado a las actividades productivas de exportacin e importacin, sino tambin a la creacin y fortalecimiento de empresas comercializadoras y entidades pblicas como la Impulsora y Exportadora Nacional, S. de R. L. de C.V. (IMPEXNAL). Derivado de que en los aos sesenta, el dficit con el exterior se vio incrementado sustancialmente, el Gobierno Federal determin constituir el Fideicomiso denominado Fondo para el Fomento de las Exportaciones de Productos Manufacturados (FOMEX), entidad de segundo piso, que operaba a travs del sistema bancario, cuyo objeto fue propiciar el crecimiento y desarrollo del sector manufacturero, mediante el otorgamiento de crditos y garantas para la exportacin de productos manufacturados y servicios y a la sustitucin de importaciones de bienes de capital y de servicios. Con el tiempo, se determin que dicho Fideicomiso, administrado por el Banco de Mxico, como fiduciario, pasara a ser administrado por BANCOMEXT, Institucin que finalmente lo Adicionalmente, ante la desincorporacin del Instituto Mexicano de Comercio Exterior, asumi algunas de las funciones de promocin que ste realizaba.

En los aos noventa, se procur que los apoyos de la institucin se canalizaran desde el segundo piso, que desarrollara operaciones de garanta y seguro de crdito a la exportacin y que ofreciera capacitacin y asistencia tcnica, orientando su accin a nuevos exportadores. En la actualidad se rige por la ley Orgnica publicada el 20 de enero de 1986, en la cual se ratifica su especializacin en la promocin y financiamiento del comercio exterior del pas. Al cierre del ao 2005, BANCOMEXT era la cuarta institucin en importancia, de acuerdo al monto de sus activos, por el volumen de su cartera total, por el total de su pasivo y por el monto de su capital contable.

Banco nacional del ejrcito, fuerza area y armada Con la finalidad de dar respuesta a las necesidades de financiamiento de los miembros del Ejrcito Mexicano, el Gobierno Federal constituy el Banco Nacional del Ejrcito y la Armada, S.A. de C.V., al amparo de la Ley Orgnica publicada en el Diario Oficial de la Federacin, el 31 de diciembre de 1946. Su objetivo principal consista en otorgar crditos a los miembros del Ejrcito y la Armada nacionales y apoyar a las sociedades mercantiles integradas por elementos militares. Dicha ley fue modificada en 1978, buscando incorporar dentro de la operativa bancaria, funciones de banca mltiple y se ampli su cobertura hacia los miembros de la Fuerza Area. En la actualidad se rige por la ley Orgnica publicada el 13 de enero de 1986, en la cual se ratifica su especializacin en el financiamiento a los miembros del Ejrcito, Fuerza Area y Armada de Mxico. Al cierre del ao 2005, BANJERCITO era la quinta institucin en importancia, de acuerdo al monto de sus activos, por el volumen de su cartera total, por el total de su pasivo y por el monto de su capital contable.

Banco nacional del ahorro y servicios financieros El antecedente inmediato de esta institucin, es el Patronato del Ahorro Nacional (PAHNAL), organismo pblico descentralizado, creado por decreto presidencial publicado el 31 de diciembre de 1949 en el Diario Oficial de la Federacin, con el objetivo de promover el hbito del ahorro entre la poblacin. De conformidad con su Ley Orgnica, el PAHNAL, para cumplir con su objeto, poda entre otras cosas emitir bonos, establecer planes de ahorro y recibir depsitos en administracin, custodia o en garanta, por cuenta de terceros de los ttulos emitidos. No estaba autorizado para otorgar crditos. El pblico en general conoca a la Institucin por el nombre de su producto ms publicitado: el Bono del Ahorro Nacional, creado en 1950 con el objeto de proporcionar a los pequeos ahorradores una forma de ahorro flexible, lquida y segura. Otros productos fueron: los Bonos del Ahorro Escolar y ms recientemente, la Cuenta ahorro, la Tandahorro y los Contratos de Depsito de Ttulos en Custodia y Administracin (CODE), entre otros.

Con la finalidad de proveer profundidad al sistema financiero, de manera que se pudieran ofrecer productos y servicios financieros a la mayora de la poblacin, particularmente a los de menor ingreso, en condiciones competitivas y con seguridad jurdica, el Gobierno Federal se dio a la tarea de organizar y desarrollar el denominado Sector de Ahorro y Crdito Popular. En tal sentido, en abril de 2001 el Congreso de la Unin aprob la Ley de Ahorro y Crdito Popular y la Ley Orgnica que transform el Patronato del Ahorro Nacional (PAHNAL) en el Banco del Ahorro Nacional y Servicios Financieros S.N.C. (BANSEFI). En la estrategia, BANSEFI enfrenta tres tareas fundamentales: Continuar promoviendo el ahorro, para lo cual la nueva Institucin se apoy en las ms de 500 sucursales del PAHNAL en toda la Repblica; Transformar a BANSEFI en el banco de las Entidades de Ahorro y Crdito Popular (EACP) contempladas en la Ley de Ahorro y Crdito Popular, con el objetivo de brindar servicios que les permitieran mejorar sus ingresos, reducir sus costos y eficientar sus procesos; Coordinar temporalmente los apoyos del Gobierno Federal, asignados al sector, para facilitar la transformacin de ms de 600 organizaciones, en EACP. En la actualidad se rige por la ley Orgnica publicada el 1 de junio de 2001 y sus correspondientes modificaciones, en la cual se le asigna por objeto la promocin del ahorro, el financiamiento y la inversin entre los integrantes del sector de Ahorro y Crdito Popular, ofrecer instrumentos y servicios financieros entre los mismos, as como canalizar apoyos financieros y tcnicos para fomentar el habito del ahorro. Al cierre del ao 2005, BANSEFI era la ms pequea de las instituciones de banca de desarrollo, de acuerdo al monto de sus activos, al volumen de su cartera total, por el total de su pasivo y por el monto de su capital contable.

Sociedad hipotecaria federal

El antecedente inmediato de esta institucin, es el Fondo de Operacin y Financiamiento Bancario a la Vivienda (FOVI), constituido el 10 de abril de 1963, con el objeto de fomentar el financiamiento a la vivienda de inters social. De la operacin del FOVI es importante destacar los siguientes aspectos: Ante el retiro de la Banca Mltiple del financiamiento a la construccin y adquisicin de vivienda, a mediados de la dcada de los aos noventa, ms del 90% de sus recursos los canaliz a travs de las Sociedades Financieras de Objeto Limitado (SOFOL),13 especializadas en el mercado de la vivienda, FOVI administr el Programa Especial de Crdito y Subsidio a la Vivienda (PROSAVI), con el cual el Gobierno Federal inici la poltica de otorgar el subsidio al frente a la demanda y no a lo largo del tiempo de vigencia de los crditos. En 2001, a fin de ampliar y consolidar el apoyo al Sector Vivienda, el Gobierno Federal constituy la Sociedad Hipotecaria Federal, Sociedad Nacional de Crdito, institucin de banca de desarrollo. El objetivo era buscar el establecimiento de condiciones para que se destinaran recursos pblicos y privados a la construccin y adquisicin de viviendas, preferentemente de inters social y medio y eventualmente incursionar en el mercado de hipotecas, mediante la bursatilizacin de la cartera de vivienda, lo cual permitira contar con un mayor volumen de recursos a favor de esta actividad econmica.

Financiera rural

El campo ha merecido especial atencin por parte del Estado, en materia de otorgamiento de crdito. Es por ello que desde 1926 cre el Banco Nacional de Crdito Agrcola, S.A., cuya misin consista en canalizar recursos en forma exclusiva a sociedades cooperativas agrcolas y no a productores individuales. Posteriormente, en 1935 constituy el Banco Nacional de Crdito Ejidal, S.A., como una entidad que deba otorgar crdito fundamentalmente a travs de Sociedades Locales de Crdito Ejidal, por encima del ejidatario en lo individual. De igual forma, en 1965 fund el Banco Nacional Agropecuario, S.A. de C.V. y diez aos despus, en 1975, consolid el esfuerzo realizado mediante la fusin de las tres instituciones enunciadas, en el Banco Nacional de Crdito Rural, S.N.C., institucin de banca de desarrollo, el cual debido a sus altos costos de operacin, fue liquidado en 2002 y sustituido por la Financiera Rural. De acuerdo con su Ley Orgnica, publicada en el Diario Oficial de la Federacin de fecha 26 de diciembre de 2002, la Financiera Rural es un organismo descentralizado de la Administracin Pblica Federal, sectorizado en la Secretara de Hacienda y Crdito Pblico. Su objeto es coadyuvar con el Estado en el impulso al desarrollo de las actividades agropecuarias, forestales, pesqueras y todas aquellas vinculadas al medio rural, con la finalidad de elevar la productividad y mejorar el nivel de vida de la poblacin. Esta Institucin enfrenta el reto de apoyar con financiamiento a las actividades rurales, donde se concentra el 25% de la poblacin nacional, el 18% de la Poblacin Econmicamente Activa (PEA) y donde un alto porcentaje de la poblacin vive en condiciones de pobreza. Para estos efectos, la institucin promueve la formacin de intermediarios financieros de primer piso, como las EACP antes citadas, que coadyuven en este esfuerzo.Fideicomisos relacionados con la agricultura

El Sistema FIRA, es un conjunto de fideicomisos constituidos por el Gobierno Federal, como fideicomitente y el Banco de Mxico como fiduciario, en el cual los productores actan como fideicomisarios, es decir, como beneficiarios de los apoyos que brinda. Integran el Sistema, los siguientes fideicomisos: el Fondo de Garanta y Fomento para la Agricultura, Ganadera y Avicultura (FONDO), creado en 1954; el Fondo Especial para Financiamientos Agropecuarios (FEFA), creado en 1965; el Fondo Especial de Asistencia Tcnica y Garanta para Crditos Agropecuarios (FEGA), creado en 1972; y el Fondo de Garanta y Fomento para las Actividades Pesqueras (FOPESCA), creado en 1988, ante la liquidacin en ese ao del Banco Nacional Pesquero y Portuario. Su objeto es el de promover e inducir la inversin productiva, buscando con ello la modernizacin del sector agropecuario, forestal, pesquero y agroindustrial, e incrementar la competitividad.

En este sentido, sus productos estn diseados para apoyar, en pesos o en dlares americanos, el desarrollo de proyectos viables de empresas que participan en las siguientes actividades:Produccin primaria: agricultura, ganadera, selvicultura y pesca, para el mercado nacional o para exportacin;Produccin agroindustrial: procesamiento y transformacin de la produccin primaria;Comercio y servicios: prestacin o venta de servicios, maquinaria, equipo e insumos de entidades ligadas a los sectores rural y pesquero.FIRA opera como banca de segundo piso. En tal sentido, sus recursos los coloca a travs de la banca privada y otros Intermediarios Financieros, tales como:Las Uniones de Crdito; Las Sociedades Financieras de Objeto Limitado (SOFOLes); Empresas de Factoraje. Arrendadoras Financieras; Almacenes Generales de Depsito; Agentes PROCREA.

Son sujetos de crdito de FIRA, las personas fsicas y morales dedicadas a la produccin rural y/o pesquera y a su industrializacin y/o comercializacin, de acuerdo a los siguientes niveles:Nivel 1: incluye a las personas fsicas o morales con ingreso neto anual de hasta 1,000 veces el salario mnimo diario de la zona (VSMDZ);Nivel 2: las personas fsicas o morales con ingreso neto anual superior a 1,000 VSMDZ. La operacin de estos intermediarios se rige por el Contrato de Fideicomiso suscrito por la Secretara de Hacienda y Crdito Pblico, en su carcter de Fideicomitente nico del Gobierno Federal y el Banco de Mxico, en su carcter de Fiduciario, as como por las Reglas de Operacin que con la aprobacin del Comit Tcnico, fueron autorizadas por la propia Secretara de Hacienda y Crdito Pblico, en su carcter de Coordinadora Sectorial.

Fondo de capitalizacin e inversin del sector rural

El Fondo de Capitalizacin e Inversin del Sector Rural (FOCIR), es un agente especializado de banca de inversin que busca fomentar una cultura de capital de riesgo, que contribuya a la ampliacin del universo de atencin de los fondos de inversin hacia el sector rural y agroindustrial. Sus objetivos son:Apoyar la capitalizacin del sector rural, con servicios integrales de inversin. Detonar la inversin privada, nacional y extranjera, en el sector rural. Impulsar y contribuir al desarrollo de una cultura de capital de riesgo en el sector rural. Promover la institucionalidad, incorporando mejores prcticas corporativas.

Para cumplir sus objetivos, FOCIR ha desarrollado productos y servicios de innovacin financiera que permiten fomentar el desarrollo de capital de riesgo, entre los que destacan servicios integrales de banca de inversin y en coordinacin con la Secretara de Economa y los Gobiernos de los Estados, apoyo a proyectos que fomenten e integren cadenas productivas que fortalezcan la competitividad de las Empresas (PyMes). Asimismo, con la propia Secretara de Economa, dise un mecanismo denominado Opcin PYME, con el cual incentiva a los inversionistas privados a canalizar capital de riesgo a proyectos productivos. Coordinando los esfuerzos del Gobierno Federal, de los Gobiernos de los Estados y de la iniciativa privada, FOCIR genera opciones de capital de riesgo, siendo el reto proporcionar al sector agroindustrial, capital en forma temporal y a travs de fondos especializados para proyectos viables.

CONCEPTO

ACTIVIDAD BANCARIA

Consiste en la actividad principal de los bancos: captacin de capitales a travs de los depsitos (pasivo del balance de la actividad), que se remuneran a un tipo de inters para despus invertirlo en prstamos y crditos a un tipo de inters superior (activo del balance en la actividad). (Trminos Financieros, Diccionario de Economa, Tomo I, Editorial, p. 37).

Actividad bancaria se desarrolla en una serie orgnica de operaciones, regidas por normas jurdicas contractuales. Lo anterior significa que la actividad bancaria se concreta en una serie de operaciones. En tal sentido nos indica FERRI que " La banca ejercita su actividad empresarial a travs de una serie de actos, por lo dems homogneos en cuanto a su naturaleza y su funcin econmica, coordinados en vista del fin que la banca se propone, actos que comnmente vienen designados como "operaciones de banca " u " operaciones bancarias ". (Operaciones Bancarias, Ernesto Jinesta Lobo, Tomo I, Editorial Jurdica Continental, 2009 p. 19)

ASPECTO ECONOMICO

Dentro de la actividad econmica de cualquier pas, la participacin del sistema financiero representa un papel importante para su crecimiento econmico. Por esta razn, resulta conveniente evaluar y cuantificar la evolucin y desarrollo de dicho sistema y su contribucin al crecimiento econmico.Entre los aspectos tericos generales, relacionados con el sistema financiero, se coincide en afirmar que su funcin principal es contribuir con el logro de los objetivos de estabilizacin y crecimiento econmico de un pas. Al mismo tiempo, se le atribuyen ciertas funciones especficas como la creacin, intercambio, transferencia y distribucin de activos y pasivos financieros.Tanto a nivel microeconmico como macroeconmico, se considera que todo sistema financiero debe cubrir ciertas funciones especficas, as como ofrecer algunos servicios que, en forma global, contribuyan a la obtencin de un mejor desenvolvimiento del sector financiero individual, as como a la obtencin de un mejor nivel de desarrollo econmico. Por esta razn, es importante observar la evolucin de todo sistema financiero sealando la importancia de que su crecimiento abarque, tanto aspectos cualitativos, en donde se pueda incluir una diversificacin de los servicios ofrecidos por el sistema bancario, as como diferentes modalidades en la prestacin de los mismos, y por otra parte, la evolucin de los aspectos cuantitativos para que no se circunscriba bsicamente a la expansin del nmero de bancos que compiten por ganar un segmento del mercado participante, sino que realmente represente el fortalecimiento de sus principales caractersticas como lo son la solidez, la solvencia y la competitividad, tanto en los mercados nacionales como internacionales.

ASPECTO SOCIALHasta hace muy poco, se vena considerando al sector bancario como un sector neutral o limpio, en lo que a impacto medioambiental y social se refiere, sobre todo si es comparado por ejemplo con el sector industrial. Sin embargo, la integracin del concepto de Responsabilidad Social Corporativa en el sector bancario ha tomado dos direcciones dominantes:1. La primera, se cie a la bsqueda de la responsabilidad ambiental y social en la gestin interna del banco. En este sentido, se ponen en marcha iniciativas ambientales, tales como programas de reciclaje de rendimiento energtico e iniciativas socialmente responsables, como por ejemplo el patrocinio de actividades culturales educativas y asistenciales o donaciones caritativas, etc. 2. La segunda, consiste en la integracin de la Responsabilidad Social Corporativa y la sostenibilidad en el propio negocio de intermediacin bancaria y de inversin en los mercados financieros. Es en esta segunda direccin donde nos interesa detenernos, pues el impacto social de la actuacin bancaria cobra importantes dimensiones, a travs de la canalizacin del ahorro hacia proyectos de inversin con un marcado carcter ambiental o social, evitando el fenmeno de exclusin financiera. En nuestro pas, el problema de exclusin financiera no ha sido tan notorio como en otros pases, debido fundamentalmente a la fuerte e importante presencia de dos tipos de entidades de depsito, como son las cajas de ahorros y las cooperativas de crdito. En lo que denominamos negocio tradicional del sector bancario, hay mucho de Responsabilidad Social Corporativa, puesto que en su papel de prestamista y desde un punto de vista meramente social, las entidades bancarias tienen en sus manos un poder de decisin muy destacado. Por lo que respecta a su actividad captadora de fondos, las entidades de depsito deben iniciar y mantener un continuo dilogo con los ahorradores, con el fin de conocer qu tipo de inversiones les interesan y en qu condiciones. Si a esta actividad tradicional de la banca unimos el marcado carcter local y regional de las cajas de ahorros y las cooperativas de crdito, podemos afirmar que se acenta ms si cabe su aportacin al desarrollo de sus zonas de origen. Pero no solamente en la actividad tradicional bancaria se puede observar la prctica de la Responsabilidad Social Corporativa.

ASPECTO POLITICOLa Banca NacionalizadaLa crisis econmica por la que atravesaba el pas a principios de los aos ochenta determin entonces la eleccin en diversas medidas de poltica econmica que modificaron de raz la operacin del sistema financiero mexicano. En este contexto se dio el anuncio de la nacionalizacin de la banca, el 1 de septiembre de 1982 y el decreto que sent las bases de operacin del nuevo rgimen, as como las reformas a los artculos 25 y 28 de la Constitucin.Posteriormente, en enero de 1983, se fijaron los principales objetivos para el servicio pblico de banca y crdito, entre los que se comprendieron el establecimiento de garantas para la proteccin de los intereses del pblico, la orientacin del funcionamiento de los bancos hacia los objetivos de la poltica de desarrollo y la redefinicin de la estructura del sistema, delimitando las funciones de cada intermediario segn la cobertura de su servicio. Como parte complementaria, se emprendi el proceso de liquidacin de los compromisos derivados de la expropiacin, que incluyeron la indemnizacin a ex-accionistas y la venta de activos no crediticios.Sobresale el proceso de restauracin bancaria que inici en agosto de 1983 cuando 32 sociedades de crdito fueron fusionadas para integrar solo 12, revocndose a otras 11 la concesin. Por lo anterior, la estructura de bancos comerciales que originalmente sumaba 60 entidades, se redujo a 29.La liquidacin de instituciones procedi, de acuerdo con las autoridades, debido al escaso desarrollo y operacin limitada de 7 entidades, en tanto que las otras 4 correspondan a los llamados bancos de capitalizacin, cuya desaparicin se promova desde 1977 ante el surgimiento de la banca mltiple.Por lo que respecta a las fusiones, stas se insertaron en la estrategia para conformar un sistema bancario ms homogneo, en el que coexistieran instituciones de cobertura local o multirregional con instituciones de mayor tamao cuyo crecimiento fue regulado.Como parte de este proceso, en marzo de 1985 la Secretara de Hacienda y Crdito Pblico promovi una nueva reestructuracin. Se determin entonces que el sistema de banca mltiple se reducira de 29 a 20 instituciones, 6 de las cuales tendran cobertura nacional, 8 multirregional y 6 ms cobertura de carcter local. Finalmente, en abril de 1986 y mayo de 1988 se autorizaron 2 nuevas fusiones, con lo que las instituciones de crdito llegaron a slo 18, nmero con el que inici el proceso de desincorporacin en 1990.

La Reforma Financiera

Sin duda el redimensionamiento de instituciones en el mercado constituy un cambio importante para la operacin del sistema financiero. No obstante, la transformacin de ste haba comenzado desde la dcada de los setenta cuando la propia sofisticacin del negocio bancario produjo la transicin hacia la banca mltiple. Entonces, las tendencias del mercado llevaron a mejorar la atencin al cliente, ofrecindole en una sola institucin operaciones de depsito, ahorro, financieras, hipotecarias y fiduciarias.

Este modelo de servicio present grandes ventajas frente a la banca especializada, como la superacin de las limitaciones de crecimiento y concentracin de riesgos, o la generacin de economa de escala derivadas de la integracin. Es por ello que las modificaciones regulatorias de 1974 y de 1978, que dieron paso a la banca mltiple, representaron en su momento el reconocimiento a una tendencia irreversible y de amplia ventaja.Una situacin similar comenz a gestarse en la segunda mitad de los aos 80. El nmero de instituciones se haba reducido considerablemente, operando bajo el concepto de banca mltiple y a diferentes escalas de cobertura, lo que en principio respondi a la tendencia prevaleciente en el mercado. Sin embargo, la difcil situacin del pas y en particular la crisis de 1986, obligaron al sistema bancario a convertirse en vehculo para el financiamiento del gasto pblico bajo el rgimen de mximo encaje legal, Se trat de condiciones de emergencia, que sobre todo en 1987, desembocaron en fenmenos de desintermediacin bancaria frente a otros agentes financieros, que conformaron verdaderos mercados paralelos.El llamado proceso de reforma financiera tuvo entonces que reconocer el marco imperante y proceder, a partir de 1988, a la creacin o ampliacin de medidas que liberaran al sistema bancario, las que culminaron con la reprivatizacin de las instituciones en 1991.Dentro de la reforma iniciada en 1988 destacan las medidas tendientes a sustituir los sistemas basados en restricciones cuantitativas al otorgamiento del crdito (cajones preferenciales) y a la supresin de los requisitos de reserva obligatoria, as como la terminacin de la regulacin en las tasas de inters, que hasta ese momento actuaba tanto para las operaciones pasivas como para las activas.

El desarrollo experimentado en otros mercados financieros a mediados de los ochenta y el creciente flujo de capitales a escala internacional, fueron tambin incentivos que aceleraron la innovacin en el mercado domstico, constituyendo el segundo eje de la reforma financiera. As, entre 1983 y 1991 se diversificaron las opciones de ahorro para el inversionista y los canales de financiamiento. Se trata de un perodo en donde maduraron productos como la cuenta maestra, los depsitos preestablecidos y los pagars, instrumento este ltimo que ampli el rango de fondeo para los intermediarios.

A su vez, las operaciones de mercado abierto para valores del sector pblico conformaron un mercado referencial con participacin creciente, no solo en instrumentos lderes, como el Certificado de la Tesorera (Cetes) y los Bonos de Desarrollo (Bondes), sino tambin en ttulos de cobertura contra la inflacin y el riesgo cambiario, tales como los Tesobonos y Ajustabonos.

A esta gama de ttulos se sumaron las colocaciones de valores del sector privado, principalmente aceptaciones bancarias y papel comercial y los de instrumentos para la inversin extranjera en el mercado burstil, como las acciones de libre suscripcin y los llamados fondos neutros, que en conjunto dinamizaron la operacin de las instituciones bancarias en particular desde 1988.

Finalmente, un tercer eje de la reforma financiera se estableci a finales de 1989 con el cambio en las regulaciones de mercado, que abarcaron, entre otras, la expedicin de reformas a las Leyes para Instituciones de Crdito y para el Mercado de Valores, y un paquete de regulaciones para Grupos Financieros. Con este paquete se crearon las bases para la operacin de dichos grupos y de sus sociedades controladoras, figura que posteriormente se convirti en el eje para la creacin de las nuevas entidades bancarias.

El conjunto de reformas legales dieron paso, por ltimo, a la iniciativa de reforma constitucional para restablecer el rgimen mixto en la prestacin del servicio de banca y crdito, la cual se aprob en mayo de 1990.

ASPECTO LEGAL

En esta actividad existen mltiples disposiciones normativas que en ocasiones dificultan el anlisis de un problema concreto. Apropsito de esto el doctor ACOSTA ROMERO seala que el marco legal de que se trata es amplsimo y que casi puede afirmarse que con sistematizacin y orden pudieran llegar a formularse en esta materia un verdadero cdigo de derecho bancario. La constitucin poltica de los estados unidos mexicanos que en lo conducente establece en su artculo 27 y 28 que el estado tendr un banco central que ser autnomo en el ejercicio de sus funciones y en su administracin su objetivo prioritario ser procurar la estabilidad del poder adquisitivo de la moneda nacional fortaleciendo con ello la rectora del desarrollo nacional que corresponde al estado. Ninguna autoridad podr ordenar al banco conceder financiamiento, no constituyen monopolios las funciones que el estado ejerza de manera exclusiva a travs del banco central en las reas estratgicas de acuacin de moneda y emisin de billetes. El banco central en los trminos que establezcan las leyes y con la intervencin que corresponda a las autoridades competentes, regulara los cambios, as como la intermediacin y los servicios financieros, contando con las atribuciones de autoridad necesarias para llevar a cabo dicha regulacin y proveer a su observancia. La conduccin del banco estar a cargo de personas cuya designacin ser hecha por el presidente de la repblica con la aprobacin de la cmara de senadores o de la comisin permanente en su caso; desempearan su encargo cuya duracin y escalonamiento provean al ejercicio autnomo de sus funciones; solo podrn ser removidas por causa grave y no podrn tener ningn otro empleo cargo o comisin, con excepcin de aquellos que acten en representacin del banco y de los no remunerados en asociaciones docentes, cientficas culturales o de beneficencia. Las personas encargadas de la conduccin del banco central podrn sujetos de juicio poltico conforme a lo dispuesto por el artculo 110 de la constitucin. El estado, sujetndose a las leyes, podr en caso de inters general, concesionar la prestacin de servicios pblicos o la explotacin, uso y aprovechamiento de bienes de dominio de la federacin, salvo las excepciones que las mismas prevengan. Las leyes fijaras las modalidades y condiciones que aseguren la eficacia de la prestacin de los servicios y la utilizacin social de los bienes, y evitaran fenmenos de concentracin que contraren el inters pblico.

La ley orgnica de la administracin pblica federal En su artculo 31 en lo que de inters seala: A la secretaria de hacienda y crdito pblico corresponde el despacho de los siguientes asuntos: -manejar la deuda pblica de la federacin y del departamento del distrito federal -planear, coordinar, evaluar y vigilar el sistema bancario del pas que comprende al banco central, a la banca nacional de desarrollo y las dems instituciones encargadas de prestar el servicio de banca y crdito; - ejercer las atribuciones que ele sealen las leyes en materia de seguros, fianzas, valores y de organizaciones y actividades auxiliares del crdito; Al respecto es oportuno destacar que el artculo 18 transitorio de la LBM en lo relativo establece: se deroga el artculo 31 fraccin IV de la ley orgnica de la administracin pblica federal; y las disposiciones que se opongan a la presente ley. Se deja sin efecto en lo referente al banco de Mxico lo previsto en la fraccin VII del artculo 31 de la ley orgnica de la administracin pblica federal, Por lo tanto debe entender que el citado artculo 31 fraccin VII otorga a la SHCP en relacin al sistema bancario es con exclusin del B. de M. Ley orgnica de la administracin pblica federal LA ley orgnica de la administracin pblica federal (loapf)

Establece el contexto, es decir, las bases de organizacin de la administracin pblica federal, centralizada y paraestatal. En este sentido define que las sociedades nacionales de crdito,19 constituidas en los trminos de su legislacin especfica y los fideicomisos pblicos,20 son empresas de participacin estatal mayoritaria y por lo mismo sujetas a la agrupacin por sectores a que se refiere la propia Ley. En tal sentido y considerando las facultades que la propia LOAPF asigna a la Secretara de Hacienda y Crdito Pblico, de planear, coordinar, evaluar y vigilar el sistema bancario del pas que comprende al Banco Central, a la Banca Nacional de Desarrollo y a las dems instituciones encargadas de prestar el servicio pblico de banca y crdito,22 las entidades sealadas en el punto 2.1. Anterior, se encuentran sectorizadas en dicha Dependencia del Ejecutivo Federal. La coordinacin se refiere a la programacin y presupuestacin, as como a la operacin, evaluacin de resultados y participacin en los rganos de gobierno de las entidades agrupadas en el sector respectivo.

Ley federal de las entidades paraestatales

La Ley Federal de las Entidades Paraestatales23 tiene por objeto regular la organizacin, funcionamiento y control de las entidades paraestatales de la administracin pblica federal. De acuerdo al artculo 4 de la mencionada Ley, las sociedades nacionales de crdito y los fideicomisos pblicos de fomento, as como las entidades paraestatales que formen parte del sistema financiero, quedan sujetas por cuanto a su constitucin, organizacin, funcionamiento, control, evaluacin y regulacin a su legislacin especfica, pero en las materias y asuntos que sus leyes especficas no regulen, les ser aplicable la Ley que nos ocupa. Las Sociedades Nacionales de Crdito cuentan, cada una, con su Ley Orgnica especfica, aprobada por el H. Congreso de la Unin. De igual forma, la Financiera Rural, siendo un Organismo Pblico Descentralizado, cuenta con su Ley Orgnica respectiva. Los Fideicomisos Pblicos, por su parte, al no ser constituidos mediante una ley especfica, sino por un Contrato entre el fideicomitente y la fiduciaria, quedan sujetos a la Ley en comento, la cual en el captulo respectivo, establece lo siguiente:Ley Orgnica de la Administracin Pblica Federal. Artculo 46. Ley Orgnica de la Administracin Pblica Federal. Artculo 47. Ley Orgnica de la Administracin Pblica Federal. Artculo 48. Ley Orgnica de la Administracin Pblica Federal. Artculo 31 fraccin VII. Publicada en el Diario Oficial de la Federacin, el 14 de mayo de 1986. Esta ley es Reglamentaria del artculo 90 de la Constitucin Poltica de los Estados Unidos Mexicanos Las entidades paraestatales se dividen en Organismos Descentralizados, empresas paraestatales, sociedades nacionales de crdito, organizaciones auxiliares nacionales de crdito, instituciones nacionales se seguros y fianzas y fideicomisos (Ley Orgnica de la Administracin Pblica Federal. Artculo 3). Slo se consideran entidades paraestatales, los fideicomisos que se organicen de manera anloga a los organismos descentralizados o empresas de participacin estatal mayoritaria y que tengan como propsito auxiliar al Ejecutivo Federal mediante la realizacin de actividades prioritarias; El Ejecutivo Federal, a travs de la Secretara de Hacienda y Crdito Pblico, quien ser el fideicomitente nico de la Administracin Pblica Federal Centralizada, cuidar que en los contratos queden debidamente precisados los derechos y acciones que corresponda ejercitar al fiduciario sobre los bienes fideicomitidos, las limitaciones, los derechos que el fideicomitente se reserve y las facultades que fije al Comit Tcnico; Las obligaciones siguientes:

Contar con un Comit Tcnico; Sujetarse, en su desarrollo y operacin, a la Ley de Planeacin, al Plan Nacional de Desarrollo y a los Programas Sectoriales que se deriven del mismo y a las asignaciones de gasto y financiamiento autorizadas; Sujetarse, en la formulacin de sus presupuestos anuales, a los lineamientos generales que en materia de gasto establezca la Secretara de Hacienda y Crdito Pblico; Formular los programas financieros anuales, conforme a los lineamientos generales que establezca la Secretara de Hacienda y Crdito Pblico y se sometern para su autorizacin, por conducto de su Director General, a su rgano de Gobierno. En materia de administracin, la ley seala que estar encomendada a un Comit Tcnico y a un Director General, en sus respectivas esferas de competencia:El Comit Tcnico tendr, entre otras, las siguientes facultades:Establecer, en congruencia con los programas sectoriales, las polticas generales y definir las prioridades a las que deber sujetarse la entidad; Aprobar los programas y presupuestos; Aprobar la concertacin de prstamos; Aprobar anualmente, previo informe de los Comisarios y Dictamen de los Auditores Externos, los estados financieros; Aprobar la estructura bsica de la organizacin de la entidad; Nombrar y remover, a propuesta del Director General, a los servidores pblicos que ocupen cargos con las dos jerarquas administrativas inferiores a la de aqul; Aprobar la fijacin de sueldos y prestaciones; Analizar y aprobar en su caso, los informes peridicos que rinda el Director General, con la intervencin que corresponda a los ComisarioLey Federal de las Entidades Paraestatales. Captulo IV. De los Fideicomisos Pblicos. Artculos 40 45. Ley Federal de las Entidades Paraestatales. Artculo 58. El Director General, tendr entre otras, las siguientes facultades:27 Administrar y representar legalmente al fideicomiso; Formular los programas institucionales, as como los presupuestos y presentarlos para su aprobacin al Comit Tcnico; Presentar peridicamente al Comit Tcnico, el Informe de Desempeo de las actividades del fideicomiso; Proponer al Comit Tcnico el nombramiento o la remocin de los dos primeros niveles de servidores del fideicomiso; Establecer los mtodos que permitan el ptimo aprovechamiento de los bienes del fideicomiso; Tomar las medidas pertinentes a fin de que las funciones de la entidad se realicen de manera articulada, congruente y eficaz; Establecer los sistemas de control necesarios para alcanzar las metas u objetivos propuestos. El control y la evaluacin de los fideicomisos pblicos se llevarn a cabo por el rgano de Vigilancia, que estar integrado por un Comisario Propietario y uno Suplente, designados por la Secretara de la Funcin Pblica. Asimismo, cada fideicomiso debe contar con un rgano de Control Interno, que ser parte integrante de su estructura. Sus acciones tendrn por objeto apoyar la funcin directiva y promover el mejoramiento de gestin de la entidad. Sus funciones las desarrollarn conforme a los lineamientos que emita la Secretara de la Funcin Pblica, de la cual dependern los titulares de dichos rganos.28Ley de instituciones de crdito La Ley de Instituciones de Crdito,29 en su artculo segundo, establece que el servicio de banca y crdito slo puede prestarse por instituciones de crdito, que pueden ser instituciones de banca mltiple e instituciones de banca de desarrollo.30Sobre este particular, la propia Ley seala lo siguiente: Que el Sistema Bancario Mexicano est integrado por el Banco de Mxico, las instituciones de banca mltiple, las instituciones de banca de desarrollo y los fideicomisos pblicos constituidos por el Gobierno Federal para el fomento econmico; Que el Estado ejercer la rectora del Sistema Bancario Mexicano, a fin de que ste oriente fundamentalmente sus actividades a apoyar y promover el desarrollo de las fuerzas productivas del pas y el crecimiento de la economa nacional; Que las instituciones de banca de desarrollo atendern las actividades productivas que el Congreso de la Unin determine como especialidad de cada una de stas, en las respectivas leyes orgnicas.Ley Federal de las Entidades Paraestatales. Artculo 59. Ley Federal de las Entidades Paraestatales. Captulo VI. Artculos 60 - 68. La Ley de Instituciones de Crdito, fue publicada en el Diario Oficial de la Federacin, de fecha 18 de julio de 1990.

Ley de Instituciones de Crdito. Artculo 2. Ley de Instituciones de Crdito. Artculo 3. Ley de Instituciones de Crdito. Artculo 4. Especficamente en lo que se refiere a las instituciones de banca de desarrollo, la Ley de Instituciones de Crdito establece que son entidades de la Administracin Pblica Federal, con personalidad jurdica y patrimonio propios, constituidas con el carcter de sociedades nacionales de crdito, en los trminos de sus correspondientes leyes orgnicas y de la propia Ley de Instituciones de Crdito. Asimismo agrega, que la Secretara de Hacienda y Crdito Pblico expedir el reglamento orgnico de cada institucin, en el que se establecer las bases conforme a las cuales se regir su organizacin y el funcionamiento de sus rganos.

Asimismo, seala que las instituciones de banca de desarrollo tienen como objeto fundamental, facilitar el acceso al financiamiento a personas fsicas y morales, as como proporcionarles asistencia tcnica y capacitacin en los trminos de sus respectivas Leyes Orgnicas, aunque establece que en el desarrollo de sus funciones, las instituciones debern preservar y mantener su capital, garantizando la sustentabilidad de su operacin, mediante la canalizacin eficiente, prudente y transparente de sus recursos.Leyes orgnicas de las instituciones de banca de desarrollo Las Sociedades Nacionales de Crdito cuentan, cada una, con su Ley Orgnica aprobada por el H. Congreso de la Unin, la cual regula su organizacin y establece sus objetivos especficos.Aunque en lo general el contenido de las Leyes es muy similar, existen algunos aspectos muy puntuales, slo aplicables a la sociedad de que se trate. Dentro de los puntos de aplicacin general, destacan los siguientes:Que en su carcter de institucin de banca de desarrollo, prestarn el servicio pblico de banca y crdito con sujecin a los objetivos y prioridades del Plan Nacional de Desarrollo, del Programa Nacional de Financiamiento del Desarrollo y de acuerdo a los programas regionales y sectoriales, que correspondan a su sector de atencin; Que la Sociedad tiene personalidad jurdica y patrimonio propios; Que la duracin de la Sociedad es indefinida; Que su capital social estar representado por certificados de aportacin patrimonial (CAPs), que en un 66% correspondern a la serie "A" y en un 34% de la serie "B": Los CAPs de la serie "A", slo pueden ser suscritos por el Gobierno Federal y se emitirn en un solo ttulo que no llevar cupones, el cual ser intransmisible y en ningn momento podr cambiar su naturaleza, o los derechos que le confieren al propio Gobierno Federal; Los CAPs de la serie "B", podrn ser suscritos por el Gobierno Federal y por personas fsicas o morales mexicanas, dando preferencia a organizaciones del sector asignado para su atencin, para lo cual, la Secretara de Hacienda y Crdito Pblico establecer la forma, proporciones y dems condiciones aplicables a la suscripcin, tenencia y circulacin de los certificados de la serie "B"; El valor nominal del CAP se determinar en el reglamento orgnico de cada sociedad. Que en ningn momento podrn participar en forma alguna, en el capital de la Sociedad, personas fsicas o morales extranjeras, ni sociedades mexicanas en cuyos estatutos no figure clusula de exclusin, directa o indirecta, de extranjeros;

Ley de Instituciones de Crdito. Artculo 30.Que el monto del capital social se establecer en el Reglamento Orgnico de cada Sociedad y que el capital neto lo fijar la Secretara de Hacienda y Crdito Pblico, oyendo la opinin del Banco de Mxico y de la Comisin Nacional Bancaria y de Valores; Que en los fideicomisos que se constituyan para garantizar los derechos de las Sociedades Nacionales de Crdito, podrn actuar en el mismo negocio como fiduciario y fideicomisario; Que el Gobierno Federal responder en todo tiempo de las operaciones que celebre la sociedad con personas fsicas o morales nacionales y con instituciones extranjeras privadas, gubernamentales e intergubernamentales. En materia de administracin y vigilancia, las Leyes Orgnicas sealan que estar encomendada a un Consejo Directivo, a un Director General y a dos Comisarios, en sus respectivas esferas de competencia:En relacin al Consejo Directivo, establece lo siguiente:Las resoluciones del Consejo sern tomadas por mayora de votos de los consejeros presentes, teniendo el Presidente voto de calidad, en caso de empate; No pueden ser consejeros las personas que se encuentren en los casos sealados por el artculo 23 de la Ley de Instituciones de Crdito y dos o ms personas que tengan, entre s, parentesco hasta el tercer grado por consanguinidad o por afinidad; Son facultades del Consejo Directivo: Aprobar el Informe Anual de Actividades que presente el Director General; Aprobar los Reglamentos Internos de la Sociedad; Aprobar propuesta del Director General, la estructura orgnica de la sociedad, las bases para la elaboracin de la poltica salarial; Expedir las normas y criterios a los cuales deber sujetarse la elaboracin y ejercicio del presupuesto de gasto corriente e inversin fsica, una vez autorizados los montos globales de estos conceptos por la Secretara de Hacienda y Crdito Pblico. El Director General: Ser designado por el Ejecutivo Federal, a travs del Secretario de Hacienda y Crdito Pblico. Este cargo debe recaer en una persona que rena los requisitos que establece el artculo 24 de la Ley de Instituciones de Crdito; Tendr a su cargo la administracin y la representacin legal de la sociedad; Deber ejecutar las resoluciones del Consejo; Actuar como Delegado Fiduciario General; Administrar al personal y establecer y organizar las oficinas de la institucin. La vigilancia de la Sociedad estar encomendada a dos comisarios, que sern designados: uno por la Secretara de la Funcin Pblica y otro por los consejeros de la serie "B". Los comisarios tendrn, en los trminos de la Ley de Instituciones de Crdito y del Reglamento Orgnico de la Sociedad, las facultades y obligaciones que requieran para el adecuado cumplimiento de sus funciones, las que podrn ejercer conjunta o separadamente. Las caractersticas generales expuestas, son de aplicacin general en todas las Sociedades Nacionales de Crdito, complementadas con precisiones segn sus propias caractersticas y sector encomendado. A continuacin se detallan los principales aspectos de las cuatro principales instituciones financieras de fomento:Nacional financieraEl 26 de diciembre de 1986 se public la Ley Orgnica de la Institucin, la cual con diversas modificaciones, es la Ley vigente. Como en todos los casos de Leyes Orgnicas de las instituciones de banca de desarrollo, la misma se orienta por los principios constitucionales de rectora econmica del estado, economa mixta y planeacin democrtica. En cuanto a sus caractersticas propias, destacan las siguientes:

Objeto de la sociedad: Promover el ahorro y la inversin, as como canalizar apoyos financieros y tcnicos al fomento industrial y en general, al desarrollo econmico nacional y regional del pas. En tal sentido, la accin institucional se orienta en la actualidad, a fomentar el desarrollo de la pequea y mediana empresa, proporcionndole financiamiento, capacitacin y asistencia tcnica, as como al desarrollo del mercado financiero, con el fin de promover el crecimiento regional y la creacin de empleos en el pas.

Facultades de la sociedad: Con la finalidad de fomentar el desarrollo integral del sector industrial y promover su eficiencia y competitividad, en el ejercicio de su objeto la Sociedad tiene, entre otras, las siguientes facultades: Promover, encauzar y coordinar la inversin de capitales; Promover la capacitacin, la asistencia tcnica, el desarrollo tecnolgico y el incremento de la productividad; Promover el desarrollo integral del mercado de valores; Realizar los estudios econmicos y financieros que permitan determinar los proyectos de inversin prioritarios, a efecto de promover su realizacin entre inversionistas potenciales; Promover, gestionar y poner en marcha proyectos, que atiendan necesidades del sector industrial en las distintas regiones del pas, o que propicien el mejor aprovechamiento de los recursos de cada regin; Fomentar la reconversin industrial, la produccin de bienes exportables y la sustitucin eficiente de importaciones; Propiciar acciones conjuntas de financiamiento y asistencia tcnica, con otras instituciones de crdito, fideicomisos de fomento y organizaciones auxiliares de crdito. Operaciones de la sociedad: Para el cumplimiento de su objeto, la institucin puede realizar las siguientes operaciones: Emitir bonos bancarios de desarrollo; Contratar crditos; Emitir o garantizar valores; Participar en el capital social de empresas industriales o de tecnologa, en forma temporal y minoritaria; - Emitir certificados de participacin.Adicionalmente, Nacional Financiera puede realizar las siguientes actividades:Actuar como administradora y fiduciaria de los fideicomisos, mandatos y comisiones constituidos por el Gobierno Federal para el fomento de la industria o del mercado de valores; Ser agente financiero del Gobierno Federal en lo relativo a la negociacin, contratacin y manejo de crditos del exterior, cuyo objetivo sea fomentar el desarrollo econmico, que se otorguen por instituciones extranjeras privadas, gubernamentales o intergubernamentales, as como por cualquier otro organismo de cooperacin financiera internacional. Cabe destacar que, de acuerdo con su Ley Orgnica, el Gobierno Federal responder en todo tiempo de las operaciones que celebre la sociedad con personas fsicas o morales nacionales; con instituciones extranjeras privadas, gubernamentales e intergubernamentales; y de los depsitos siguientes:

Ttulos, valores o sumas en efectivo que tengan que hacerse por o ante las autoridades administrativas o judiciales de la Federacin, o por o ante las autoridades administrativas o judiciales del Distrito Federal, as como de las sumas en efectivo, ttulos o valores, que secuestren las autoridades judiciales o administrativas de la Federacin y aquellas que secuestren las autoridades administrativas del Distrito Federal; Depsitos para el otorgamiento de la suspensin del acto reclamado en el juicio de amparo y en general, los depsitos de garanta que deban constituirse conforme a las disposiciones de las leyes federales y en su caso, del Distrito federal o por rdenes o contratos de autoridades de la Federacin y en su caso, del Distrito federal; En el caso de las sociedades, empresas u organismos que presten servicios pblicos, debern conservar en la sociedad los depsitos que reciban de sus consumidores, clientes o abonados, salvo lo dispuesto en otras leyes.

Banco nacional de obras y servicios pblicos

El 20 de enero de 1986 se public la Ley Orgnica de la Institucin, la cual con diversas modificaciones, es la Ley vigente. Como en todos los casos de Leyes Orgnicas de las instituciones de banca de desarrollo, la misma se orienta por los principios constitucionales de rectora econmica del estado, economa mixta y planeacin democrtica. En cuanto a sus caractersticas propias, destacan las siguientes:Objeto de la sociedad: Financiar o refinanciar proyectos de inversin pblica o privada en infraestructura y servicios pblicos, as como coadyuvar al fortalecimiento institucional de los gobiernos Federal, estatales y municipales, con el propsito de contribuir al desarrollo sustentable del pas. En tal sentido, su accin conllevara el apoyo a los siguientes objetivos de carcter nacional: Descentralizacin de la vida nacional, Fortalecimiento del Municipio; Apoyo al desarrollo nacional; Resolucin del problema de la vivienda. Facultades de la sociedad: Con el fin de procurar la eficiencia y competitividad de los sectores encomendados, la Sociedad tiene, entre otras, las siguientes facultades:

Coadyuvar al fortalecimiento del pacto federal y del municipio libre, para lograr el desarrollo equilibrado del pas y la descentralizacin de la vida nacional; Promover y financiar la dotacin de infraestructura, servicios pblicos y equipamiento urbano, as como la modernizacin y fortalecimiento institucional en Estados y Municipios; Financiar y proporcionar asistencia tcnica a los municipios para la formulacin, administracin y ejecucin de sus planes de desarrollo urbano y para la creacin y administracin de reservas territoriales y ecolgicas, as como para estructurar y coordinar proyectos de inversin; Promover programas de financiamiento para ampliar la cobertura de los servicios pblicos y generar infraestructura productiva, para impulsar el desarrollo regional de las zonas indgenas; Otorgar asistencia tcnica y financiera para la mejor utilizacin de los recursos crediticios y el desarrollo de las administraciones locales; Apoyar programas de vivienda y el aprovechamiento racional del suelo urbano; y Financiar el desarrollo de los sectores de comunicaciones y transportes. Operaciones de la sociedad: En el cumplimiento de su objeto, la institucin puede realizar las siguientes operaciones: Emitir bonos bancarios de desarrollo; Contratar crditos; Otorgar crditos, avales y garantas, a su sector de atencin; Promover y dar asistencia tcnica para la identificacin, formulacin y ejecucin de proyectos de los sujetos de a su sector de atencin; Propiciar acciones conjuntas de financiamiento y asistencia tcnica con otras instituciones de crdito, fideicomisos de fomento, organizaciones auxiliares del crdito y con los sectores social y privado; Participar temporalmente en el capital social de empresas vinculadas con su objeto social. Adicionalmente, el Banco Nacional de Obras y Servicios Pblicos puede realizar las siguientes actividades: Actuar como agente financiero o como consejero tcnico, en la planeacin, financiamiento y ejecucin de programas, proyectos y obras de servicios pblicos, o de inters social, relacionados con su objeto, a solicitud de los gobiernos del Distrito Federal, de los Estados y de los Municipios, as como de sus respectivas entidades paraestatales y paramunicipales; Ser agente financiero del Gobierno Federal. Cabe destacar, que el Gobierno Federal responder en todo tiempo, de las operaciones pasivas concertadas por la Institucin, con personas fsicas o morales nacionales y con personas del extranjero privadas, gubernamentales e intergubernamentales.

Sociedad hipotecaria federal

La Ley Orgnica de la Institucin se public en 2002. Como en todos los casos de Leyes Orgnicas de las instituciones de banca de desarrollo, la misma se orienta por los principios constitucionales de rectora econmica del estado, economa mixta y planeacin democrtica. En cuanto a sus caractersticas propias, destacan las siguientes:Objeto de la sociedad: Impulsar el desarrollo de los mercados primario y secundario de crdito a la vivienda, mediante el otorgamiento de garantas destinadas a la construccin, adquisicin y mejora de vivienda, preferentemente de inters social, as como al incremento de la capacidad productiva y el desarrollo tecnolgico, relacionado con la vivienda. En tal sentido, la accin institucional se encamina a propiciar el acceso a la vivienda de calidad a los mexicanos que la demandan, al establecer las condiciones para que se destinen recursos pblicos y privados a la oferta de crditos para la vivienda en forma eficiente, suficiente y oportuna. Facultades de la sociedad: Para el cumplimiento de su objeto, la Institucin tiene, entre otras, las siguientes facultades: Garantizar financiamientos relacionados con el equipamiento de conjuntos habitacionales; Desarrollar programas que promuevan la construccin de vivienda en zonas y comunidades indgenas en el territorio nacional, con los recursos que se aprueben para tal efecto en el presupuesto de egresos. Operaciones de la sociedad: En el cumplimiento de su objeto, la institucin puede realizar las siguientes operaciones: Aceptar prstamos y crditos; Emitir bonos bancarios de desarrollo; Constituir depsitos en instituciones de crdito y en entidades financieras del exterior; Operar con divisas y valores; Garantizar crditos y valores relacionados con financiamientos a la vivienda, otorgados o emitidos por entidades financieras, invertir en esos valores y celebrar contratos para cubrir, total o parcialmente, los riesgos que asuma la sociedad por esas operaciones; Promover esquemas para constituir pagos iniciales o enganches destinados a la adquisicin de vivienda; Realizar avalos que tendrn la misma fuerza probatoria que las leyes asignan a los efectuados por corredor pblico o perito; Practicar operaciones de fideicomiso y llevar a cabo mandatos y comisiones relativos a su fin; Realizar aportaciones para la constitucin de instituciones de seguros en los ramos de crdito a la vivienda y garanta financiera o invertir en el capital social de stas. Asimismo, la sociedad podr actuar en el mismo negocio como fiduciaria y fideicomisaria y realizar operaciones con la propia Sociedad en el cumplimiento de fideicomisos, mandatos y comisiones que no impliquen un conflicto de intereses. El Gobierno Federal responder en todo tiempo de las obligaciones que la sociedad contraiga con terceros, hasta la conclusin de dichos compromisos. Las nuevas obligaciones que suscriba o contraiga la sociedad a partir del 1 de enero del 2014, no contarn con la garanta del Gobierno Federal.

Banco nacional de comercio exteriorEl 20 de enero de 1986 se public la Ley Orgnica vigente de la Institucin, la cual con diversas modificaciones, es la Ley vigente. Como en todos los casos de Leyes Orgnicas de las instituciones de banca de desarrollo, la misma se orienta por los principios constitucionales de rectora econmica del estado, economa mixta y planeacin democrtica.En cuanto a sus caractersticas propias, destacan las siguientes:Objeto de la sociedad: Financiar el comercio exterior del pas, as como participar en la promocin de dicha actividad.Facultades de la sociedad: Con el fin de apoyar la eficiencia y productividad del comercio exterior, comprendiendo la preexportacin, exportacin, importacin y sustitucin de importaciones de bienes y servicios, la Sociedad tiene, entre otras, las siguientes facultades: Otorgar apoyos financieros, incluyendo a los exportadores indirectos y en general al aparato productivo exportador y a las empresas comercializadoras de exportacin, consorcios y entidades anlogas de comercio exterior; Otorgar garantas de crdito; Proporcionar informacin y asistencia financiera a los productores, comerciantes, distribuidores y exportadores, en la colocacin de artculos; Participar en el capital social de empresas de comercio exterior, consorcios de exportacin, empresas que otorguen seguro de crdito al comercio exterior, Sociedades de Inversin y sociedades operadoras de stas Propiciar acciones conjuntas de financiamiento y asistencia tcnica, con otras instituciones de crdito, fideicomisos de fomento y organizaciones auxiliares de crdito. Promover, encauzar y coordinar la inversin de capitales a empresas dedicadas a la exportacin; Participar en la negociacin y en convenios financieros de intercambio compensado o de crditos recprocos; Fungir como rgano de consulta de las autoridades competentes, en materia de comercio exterior y su financiamiento; Participar en actividades inherentes a la promocin del comercio exterior. Operaciones de la sociedad: En el cumplimiento de su objeto, la institucin puede realizar las siguientes operaciones: Emitir bonos bancarios de desarrollo; Contratar crditos; Otorgar crditos a los sujetos sealados en su objetivo social; Otorgar garantas;Participar en el capital social de empresas comercializadoras de exportacin, consorcios y entidades anlogas de comercio exterior; Administrar por cuenta propia o ajena, toda clase de empresas o sociedades. Adicionalmente, BANCOMEXT puede realizar las siguientes actividades: Actuar como fiduciario, mandatario, depositario y administrador de los recursos que las entidades federativas establezcan en apoyo al comercio exterior; y Ser agente financiero del Gobierno Federal en lo relativo a la negociacin, contratacin y manejo de crditos del exterior, ya sea que estos sean otorgados por instituciones extranjeras privadas, gubernamentales o intergubernamentales. Cabe destacar que, de acuerdo a su Ley Orgnica, el Gobierno Federal responder en todo tiempo de las operaciones concertadas por la Institucin.

Reglamentos orgnicos de las instituciones de banca de desarrollo

Los reglamentos orgnicos de las instituciones de banca de desarrollo, expedidos por la Secretara de Hacienda y Crdito Pblico, establecen las bases conforme a las cuales se rigen la organizacin y el funcionamiento de sus rganos. Cada reglamento orgnico se compone de cinco captulos:El primero, De la Sociedad, reproduce aspectos generales de la sociedad, contenidos en su ley orgnica. Resalta lo establecido en el artculo 2, en el cual se establece que el objetivo del reglamento orgnico es el de establecer las bases conforme a las cuales se regir la organizacin y funcionamiento de la sociedad;El segundo, Del Capital Social, establece el monto de ste y su distribucin en los certificados de aportacin patrimonial serie A y serie B; El tercero, establece las bases de la Administracin y Vigilancia de la sociedad; El cuarto, De la Comisin Consultiva de la Sociedad, establece las bases para la integracin de ste y su mecnica de operacin; El quinto, se refiere al Ejercicio Social y a la Distribucin del Remanente.

ASPECTO CONTABLE

ESTADOS FINANCIEROS Balance General

Definicin

Es un estado financiero bsico que presenta el valor de los bienes y derechos (activo), de las obligaciones reales y contingentes (pasivo), as como del capital contable de la institucin (aportaciones, reservas y resultados) a una fecha determinada, en apego a los criterios contables emitidos por la Comisin Nacional Bancaria y de Valores y las Normas de Informacin Financiera emitidas por el Consejo Mexicano para la Investigacin y Desarrollo de Normas de Informacin Financiera. Objetivo y alcanceEl Balance general debe elaborarse sobre bases consistentes y mostrar de manera adecuada la posicin y estructura financiera de la institucin, de tal forma que mediante un anlisis profesional permita evaluar los recursos econmicos con que cuenta y cumpla el objetivo de ser una herramienta administrativa para la toma de decisiones. Conceptos que integran el Balance general. En un contexto amplio, los rubros que integran el Balance general son: activos, pasivos y capital contable, entendiendo como tales los conceptos as definidos en la NIF A-5 y en el Boletn C-11 del CINIF, considerando adicionalmente los criterios contables emitidos por la Comisin Nacional Bancaria y de Valores, a travs de las disposiciones del criterio A-2 Aplicacin de reglas particulares y criterio D-1 Balance general. Por consiguiente, este estado financiero agrupar los conceptos mencionados, clasificados en funcin de la importancia relativa de los rubros que lo integran, as como del grado de disponibilidad o exigibilidad que representan, segn sea el caso.

EstructuraLos rubros mnimos que deben incluirse en el Balance general son los siguientes:ACTIVO

DisponibilidadesInversiones Cartera de crdito vigenteCartera de crdito vencidaEstimacin preventiva para riesgos crediticiosCartera de crdito (neta)Deudores diversos (neto)Bienes adjudicadosInmuebles, mobiliario y equipo (neto)Inversiones permanentes en accionesImpuestos diferidos a favorOtros activos

PASIVO

CaptacinPrstamos a corto plazoPrstamos a largo plazoOtras cuentas por pagarImpuestos diferidos a cargoCrditos diferidos

El rubro de captacin nicamente deber ser utilizado por instituciones autorizadas por la Comisin Nacional Bancaria y de Valores para realizar este tipo de operaciones, como sociedades financieras populares y sociedades cooperativas de ahorro y prstamo.

CAPITAL

Capital contribuidoCapital ganado Presentacin

La institucin deber expresar el Balance general en miles de pesos, efectuando esta mencin en su encabezado. La institucin, en el evento de que existan hechos que considere relevantes, deber incluir notas aclaratorias por separado y al calce del Balance general consolidado, expresando tal circunstancia con la constancia siguiente:Las notas aclaratorias que se acompaan forman parte de este estado financiero.La entidad deber anotar al calce del Balance general la siguiente constancia:El presente Balance general fue aprobado por el Consejo de Administracin bajo la responsabilidad de los directivos que lo suscriben.

Estado de resultados

Definicin

Es un estado financiero bsico que muestra el incremento o decremento en el patrimonio de la institucin, atribuible a las operaciones efectuadas por sta durante un periodo establecido. La institucin deber formular y presentar sus estados financieros tomando como referencia el Boletn D-2 de los Criterios de contabilidad para entidades de ahorro y crdito popular emitidos por la CNBV, sin considerar aquellos rubros que de acuerdo con la naturaleza de sus operaciones no son aplicables a las instituciones de microfinanzas.

Objetivo y Alcance

La informacin de carcter financiero debe, entre otros objetivos, reportar los resultados de las operaciones de la institucin en un periodo contable definido, requirindose el establecimiento, mediante criterios especficos, del objeto y estructura general que debe tener el Estado de Resultados.En este apartado se especifican las caractersticas generales y la estructura que debe tener el Estado de Resultados, el cual tiene por objeto presentar informacin relevante sobre las operaciones desarrolladas por la institucin, as como otros eventos econmicos que la afecten y no provengan necesariamente de decisiones o transacciones derivadas de los propietarios de la misma en su carcter de socios o accionistas, segn corresponda, durante un periodo determinado.Conceptos que integran el Estado de ResultadosEn un contexto amplio, los conceptos que integran el Estado de Resultados son: ingresos, costos, gastos, ganancias y prdidas, considerando como tales los conceptos as definidos en la NIF A-5 del CINF.

EstructuraLos rubros mnimos que debe contener el Estado de Resultados en la entidad son:Margen financieroMargen financiero ajustado por riesgos crediticiosIngresos (Egresos) totales de la operacinResultado de la operacinResultado antes de ISR y PTUResultado antes de participacin en subsidiariasResultado neto

Presentacin La institucin deber expresar el Estado de Resultados en miles de pesos, lo cual se mencionar en su encabezado. La institucin deber revelar en notas al Estado de Resultados lo siguiente:a) Composicin del margen financiero, identificando los ingresos por intereses y los gastos por intereses, distinguindolos por el tipo de operacin de la cual provengan (inversiones, cartera de crdito, captacin tradicional, as como prstamos bancarios y de otros organismos, entre otros);La institucin, en el evento de que existan hechos que considere relevantes, deber incluir notas aclaratorias por separado y al calce del Estado de Resultados, expresando tal circunstancia con la constancia siguiente: Las notas aclaratorias que se acompaan forman parte de este estado financiero.La entidad deber anotar al calce del Estado de Resultados la siguiente constancia:El presente Estado de resultados fue aprobado por el Consejo de Administracin bajo la responsabilidad de los directivos que lo suscriben.ESTRUCTURA DEL CATLOGO DE CUENTASEl Catlogo de cuentas fue diseado conforme a los requerimientos operativos de las instituciones microfinancieras y comprende las cuentas y subcuentas generales para agrupar las operaciones que realizan dichas instituciones. Dada la diversidad existente en las instituciones en cuanto a la necesidad de informacin financiera, se clasificaron las cuentas en cuatro niveles, a fin de que cada institucin tenga la libertad de abrir las cuentas con el grado de detalle que determine y con la clasificacin que sea ms conveniente a su administracin; por ejemplo, algunas instituciones registran los gastos administrativos por oficina y otras por el concepto de que se trate.Cabe subrayar que, en el caso particular de la cartera de crdito, la clasificacin aqu contenida es producto del levantamiento de informacin que se realiz con las instituciones fondeadoras gubernamentales, las cuales coincidieron en la conveniencia de presentar los saldos de la cartera en cada uno de sus destinos por institucin; y dado que uno de los principales usuarios de la informacin financiera generada por las IMF son los fondeadores, se adopt un criterio orientado a satisfacer las necesidades de informacin de estos organismos. Se recomienda no abrir ms grupos dentro del primer nivel y que cualquier cuenta que se requiera abrir por aspectos operativos particulares se clasifique dentro del grupo que est de acuerdo con la naturaleza de las operaciones que se registrarn en dicha cuenta. La codificacin del Catlogo est en funcin del sistema operativo contable que utilice cada institucin, por lo cual nos limitaremos a presentar los nombres de los diferentes grupos y cuentas que forman los estados financieros:ACTIVO PASIVOCAPITALRESULTADOS DEUDORA (GASTOS)RESULTADOS ACREEDORA (INGRESOS)Destaca el hecho de que en algunas instituciones se abren los grupos de Cuentas complementarias de activo y Cuentas de orden , situacin que se considera apropiada y que puede seguirse manteniendo. La presentacin de la estructura bsica obedece a que la mayora de las instituciones ordena su informacin con la estructura arriba sealada.

1er NIVEL GRUPOCada uno de los conceptos anteriores est integrado por Grupos de cuentas; los conceptos que se encuentran en este nivel no son cuentas de afectacin contable y nicamente se utilizarn para agrupar las cuentas que por su naturaleza son similares:ACTIVODisponibilidadesInversionesCartera de crditoDeudores diversosBienes adjudicadosInmuebles, mobiliario y equipoInversiones permanentes en accionesImpuestos diferidos a favorOtros activosPASIVOCaptacinPrstamosOtras cuentas por pagarImpuestos diferidos a cargoCrditos diferidosCAPITALCapital contribuidoCapital ganadoRESULTADOS DEUDORA (EGRESOS)Gastos por interesesEstimacin preventiva para riesgos crediticiosComisiones y tarifas pagadasGastos de administracin y promocinOtros gastosImpuestos a la utilidad causados RESULTADOS ACREEDORA (INGRESOS)Ingresos por interesesComisiones y tarifas cobradasResultado por intermediacinOtros productos

En algunos conceptos el Catlogo nicamente seala este primer nivel, por lo que cada institucin abrir las cuentas de mayor que se agruparn bajo este concepto, de acuerdo con sus necesidades de clasificacin e informacin, y sern las que se afecten contablemente.

2 NIVELCUENTAS DE MAYORCada grupo se integra por cuentas de mayor que en algunos casos son cuentas de afectacin contable y en otros son cuentas de agrupacin de subcuentas, segn el grado de detalle al que se lleve la informacin contable.Ejemplo de Cuentas de Mayor

Grupo: Cartera de crditoCuentas de Mayor: Cartera de crdito vigenteCartera de crdito vencidaEstimacin preventiva para riesgos crediticios

3 NIVELSUBCUENTASLas Cuentas de mayor se integran por Subcuentas, que al igual que las Cuentas de mayor en algunos casos se afectan contablemente y en otros agrupan Subsubcuentas. Ejemplo de SubcuentasGrupo: Cartera de crditoCuenta de Mayor: Cartera de crdito vigenteSubcuentas: Crditos comercialesCrditos al consumoCrditos a la viviendaIntereses crditos comercialesIntereses crditos al consumoIntereses crditos a la vivienda

4 NIVELSUBSUBCUENTASComo se mencion, de acuerdo con el nivel de detalle que lleve cada institucin, su contabilidad requerir la apertura de niveles subsecuentes en el Catlogo, por lo cual no en todos los casos es indispensable la apertura de este tipo de cuentas.Ejemplo de Subsubcuenta

Grupo: Cartera de crditoCuenta de Mayor: Cartera de crdito vigenteSubcuenta: Crditos comercialesSubsubcuenta: Institucin fondeadora

ASPECTO FISCAL

las instituciones de credito estan sujetas al cumplimiento de las siguientes leyes fiscales de nuestro pais. a) la ley del impuesto al valor agregado ( i.v.a) b) la ley del impuesto sobre la renta (i.s.r.) c) otros impuestos como: 2% sobre nominas, 1% sobre remuneraciones; las cuotas al infonavit, asi como las cuotas obrero patronales al imss. d) realiza la retencion por el pago de intereses e) la ley al impuesto al activo de las empresas. siguiendo el orden anterior especificaremos los renglones relativos a la activadad bancaria. LA LEY DEL IMPUESTO AL VALOR AGREGADO (I.V.A) Artculo 15.- No se pagar el impuesto por la prestacin de los siguientes servicios: I.- Las comisiones y otras contraprestaciones que cubra el acreditado a su acreedor con motivo del otorgamiento de crditos hipotecarios para la adquisicin, ampliacin, construccin o reparacin de bienes inmuebles destinados a casa habitacin, salvo aqullas que se originen con posterioridad a la autorizacin del citado crdito o que se deban pagar a terceros por el acreditado. Fraccin derogada DOF 31-12-1982. Adicionada DOF 28-12-1994 II.- Las comisiones que cobren las administradoras de fondos para el retiro o, en su caso, las instituciones de crdito, a los trabajadores por la administracin de sus recursos provenientes de los sistemas de ahorro para el retiro y por los servicios relacionados con dicha administracin, a que se refieren la Ley de los Sistemas de Ahorro para el Retiro y la Ley del Instituto de Seguridad y Servicios Sociales de los Trabajadores del Estado, as como las dems disposiciones derivadas de stas. X.- Por los que deriven intereses que: Prrafo reformado DOF 21-11-1991 a) Deriven de operaciones en las que el enajenante, el prestador del servicio o quien conceda el uso o goce temporal de bienes, proporcione financiamiento relacionado con actos o actividades por los que no se est obligado al pago de este impuesto o a los que se les aplique la tasa del 0%. b) Rec