INVERSIONES PERMANTENTES

Elaborado Por:

Paredes Peñaranda Wiliam José

C.I. 9.346.697

Rivas Ríos Yulieth Paola

C.I. 18.467.524

Barinas, Junio de 2015

UNIVERSIDAD NACIONAL EXPERIMENTAL DE LOS LLANOS OCCIDENTALES

“EZEQUIEL ZAMORA”

VICE-RECTORADO DE PLANIFICACIÓN Y DESARROLLO SOCIAL

PROGRAMA CIENCIAS SOCIALES

SUBPROGRAMA: CONTADURIA PUBLICA

SUPPROYETO: CONTABILIDAD II

ÍNDICE GENERAL

INTRODUCCION……………………………………………………………... 1

INVERSIONES TEMPORALES Y PERMANENTES……………………. 2

DIFERENCIA ENTRE INVERSIONES TEMPORALES E INVERSIONES PERMANENTES…………………………………………...

3

FORMA DE INVERSION, BONOS, ACCIONES………………………….. 4

ESTRUCTURA DE LAS ACCIONES……………………………………… 5

DEPOSITO, PROPIEDAD E INVERSIONES EN BONOS………………. 6

CLASIFICACION DE LOS BONOS, ELEMENTOS, SEGURIDAD Y RIESGOS……………………………………………………………………….

7

PROCEDIMIENTO Y CARACTERISTAS, RENDIMIENTO DE LA INVERSION (ROI)……………………………………………………………..

8

PROPOSITO, CONTROL DE LAS INVERSIONES………………………. 9

PRESENTACION EN LOS ESTADOS FINANCIEROS…………………

10 11 12 13

TRATAMIENTO CONTABLE DE LAS INVERSIONES………………….. 14

EJERCICIO…………………………………………………………………….. 15 16

CONCLUSION……………………………………………………………….. 17

BIBLIOGRAFIA………………………………………………………………. 18

I

INTRODUCCION

Desde el punto de vista contable, las inversiones permanentes son títulos

valores y otros documentos sobre los cuales el inversionista tiene el serio

propósito de mantenerlas por un plazo superior al año, ejemplos de estas

inversiones son las acciones en entidades controladas, acciones en

sociedades vinculadas, otras inversiones permanentes. Cuando una

empresa desea invertir  bien sea temporal o a largo plazo tiene como opción

la inversión en acciones, ésta lo hace para participar en la utilidades de la

empresa receptora, su objetivo principal es controlar parcial o totalmente la

participación en dicha empresa.

La diferencia con las inversiones a corto plazo radica en que estas

representan mayor riesgo dentro del mercado, es muy importante saber en

qué se puede invertir, para ello es necesario tener conocimientos básicos de

lo que es en sí una inversión y que beneficios se obtiene al realizarlo.

Muchas empresas, como también el mismo Estado buscan invertir y que

inviertan en proyectos que se tiene para el desarrollo económico de un país.

Esperan que en un determinado tiempo este genere intereses y rentabilidad

de su dinero. Las inversiones en acciones y bonos inicialmente se registran

al costo, y las utilidades o pérdidas de los cambios en el valor de mercado de

las inversiones se reconocen cuando las inversiones se venden. El ingreso

por interés de una inversión en bonos se reconoce cada mes a medida que

se acumula. El ingreso por dividendos en acciones, sin embargo, no se

acumula, se reconoce cuando se recibe, a continuación se describe en

términos generales los fundamentos contables de este tipo de inversiones.

Los Estudiantes.

1

INVERSIONES

Representan colocaciones de dinero sobre las cuales una empresa

espera obtener algún rendimiento a futuro, ya sea, por la realización de un

interés, dividendo o mediante la venta a un mayor valor a su costo de

adquisición

Inversiones Temporales

Son aquellos valores que permanecerán en la empresa un corto tiempo y

serán convertidos en efectivo antes de finalizar el ciclo de operaciones.

Aparecerán bajo el rubro de Inversiones Temporales en el Activo Corriente.

Algunos ejemplos son: Inversiones en Cedulas Hipotecarias, Documentos

Mercantiles tales como Pagare, títulos de propiedad que pueden venderse

fácilmente, bonos, acciones de otras compañías, obligaciones, y en general

títulos que posean características negociables.

Inversiones Permanentes

Las inversiones se consideran permanentes, cuando se efectúan con la

finalidad de liquidar deudas a largo plazo, o con el propósito de control o de

buenas relaciones con los clientes o proveedores.

Algunos ejemplos son: Inversiones en Bonos (L/p), Inversión en Acciones,

entre otras.

2

DIFERENCIAS ENTRE INVERSIONES TEMPORALES E INVERSIONES PERMANENTES

Inversiones temporales Inversiones permanentesConsisten en documentos a corto plazo Son colocaciones de dinero en

plazos mayores de un año.

Las acciones se venden con más facilidad.

Las acciones adquiridas a cambio de valores que no son efectivo.

Se convierten en efectivo cuando se necesite.

No están disponibles fácilmente porque no están compuestas de efectivo sino por bienes.

Las transacciones de las inversiones permanentes deben manejarse a través de cuentas de cheques.

El principal objetivo es aumentar su propia utilidad, lo que puede lograr 1) directamente a través del recibo de dividendos o intereses de su inversión o por alza en el valor de mercado de sus valores, o 2) indirectamente, creando y asegurando buenas relaciones de operación entre las compañías y mejorando así el rendimiento de su inversión.

Consisten en documentos a corto plazo (certificados de depósito, bonos tesorería y documentos negociables)

Consisten en valores de compañías: bonos de varios tipos, acciones preferentes y acciones comunes.

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FORMAS DE INVERSIONES

Bonos

Quienes poseen el capital acceden a bonos, que sólo los conservan

cuando representan ganancias o beneficios. Los inversores pueden retirar

esos bonos para poder financiar otro tipo de negocios. No suelen ser

recomendadas como inversiones a corto plazo.

Las Acciones

La inversión en acciones registra el costo de adquisición de las

inversiones realizadas por las personas naturales o jurídicas en las

sociedades por acciones. Actualmente las compañías anónimas son las que

comercian con este tipo de inversión a largo plazo, ya que representan la

casi totalidad de personas jurídicas operativas en el país.

Las acciones conforman la mayor parte del patrimonio en las sociedades

de capital, y otorgan el derecho a su tenedor en la participación en la

empresa, ya sea a través del cobro posterior de una utilidad llamada

dividendo, o en el control económico y administrativo de una entidad.

Un tenedor es la persona que posee el titulo valor , y por lo tanto tiene un

activo.

4

ESTRUCTURA DE LAS ACCIONES

Las acciones están integradas por lo siguiente:

Un emisor

Un valor nominal

Una fecha de emisión.

Una fecha de vencimiento

Un valor total

Una autorización.

El emisor es la entidad que entrega al mercado el titulo valor para su

venta.

El valor nominal es el valor que registra el título en su cuerpo físico, y

que es acordado por mutuo acuerdo entre los propietarios de la

empresa.

La fecha de emisión nos indica el día, mes y año en el cual se pone en

circulación el título.

La fecha de vencimiento representa el día final de eventual

vencimiento del título.

El valor total es el globalizado según el número de acciones

compradas por el inversionista.

La autorización es la firma registrada en el titulo valor que le genera

validez a la acción.

5

DEPOSITOS

La forma más sencilla de acceder a inversiones de corto plazo es a

través de los depósitos en bancos. Si bien las ganancias pueden ser

inferiores en relación a otras inversiones, quien deposita tiene la certeza que

será devuelto todo su capital inicial, es decir que no existe la posibilidad de

tener pérdidas. Además si son depósitos a corto plazo es posible de retirar el

dinero en cualquier momento, permitiendo otras inversiones en el momento

que se presenten.

PROPIEDAD

No sólo permite acceder a grandes beneficios económicos, sino que

también son muy seguros. Es muy conveniente para las empresas que

pretenden tener beneficios a largo plazo.

INVERSIONES EN BONOS

Los bonos son instrumentos financieros emitidos por las entidades del

gobierno, empresas privadas o instituciones financieras, para conseguir el

capital que requieren en su funcionamiento, el pago de deudas, financiación

de actividades y fondeo de las necesidades de inversión. Estos ofician como

créditos a mediano o largo plazo, según el plazo estipulado en los

documentos o títulos que materializan los Bonos, sujetos al pago de un

interés, semestral o anual, como compensación al préstamo del dinero

recibido. Los bonos son una alternativa de inversión (cartera de inversión)

relativamente segura, porque de antemano se fijan los plazos para el retorno

del capital y la tasa de interés, sin embargo, el riesgo depende de la

solvencia de la entidad emisora de los Bonos para poder cumplir con sus

obligaciones, evitar la quiebra e imposibilidad de pago por parte de la entidad

emisora. Los Bonos son de libre negociación de tal forma que permiten

recuperar parte de la inversión en caso de necesidad.

6

CLASIFICACION DE LOS BONOS

De acuerdo al tipo de Entidad que los emite y el respaldo que transmite,

pueden clasificarse como Bonos del Tesoro, Bonos hipotecarios, Bonos del

Municipio, Bonos Corporativos y Bonos Internacionales. En donde, los que

son respaldados por el Gobierno presentan mayor garantías y menor riesgo,

mientras que los más riesgosos tienen tasas de rentabilidad más atractivas

para compensar esta desventaja.

De otra parte, se pueden clasificar de acuerdo a los servicios que ofrecen en

Bonos convertibles en acciones, Bonos sin intereses, Bonos perpetuos que

nunca vencen, y Bonos de alto riesgo que pagan intereses mayores al resto.

ELEMENTOS

Los Bonos se caracterizan por su representación física en un documento

que oficia como título valor, la asignación de un valor nominal el cual varía

con el tiempo y sigue las leyes de la oferta y la demanda, así como la

delimitación de una tasa de interés junto con el plazo de vencimiento. Por ser

instrumentos negociables, los Bonos pueden endosarse a terceros y

siguientes dueños del título.

SEGURIDAD Y RIESGO EN LOS BONOS

Los Bonos son títulos valores más seguros que las acciones y menos

que los Certificados de Depósito a Término de las Entidades Bancarias.

Dentro de los mismos Bonos, los emitidos y respaldados por el Tesoro o

Banco Central de los países, ofrecen mayor garantía y confianza que los de

las Entidades Municipales y Empresas Privadas, respectivamente. A su vez,

los Bonos con mejor calificación de riesgo asignada por Instituciones

especializadas, como Standard & Poor´s o Moody´s Investor Services, sirven

de guía sobre la seguridad e incertidumbre de la inversión. A nivel de

ejemplo, los Bonos AAA son de mejor calificación de riesgo que BBB, y así

sucesivamente.

7

PROCEDIMIENTO DE ADQUISICION

La compra de los mismos está sujeta a la existencia de oferentes y a la

subasta de los mismos, cuando la demanda es superior a la cantidad de

Bonos disponibles. El procedimiento de adquisición se puede realizar en

forma directa y sin intermediarios, entre el emisor de los Bonos y el cliente o

inversionista, lo cual abarata los costos de venta y distribución, y mejora la

rentabilidad de la inversión. Los computadores y medios tecnológicos

facilitan la transacción de los Bonos en forma electrónica, permitiendo el

acceso internacional a la inversión y ampliando la cobertura y oferta.

CARACTERISTICAS DEL NEGOCIO AL QUE PERTENECEN LOS BONOS

Bonos se incluyen dentro de los Instrumentos de Inversión de Renta Fija,

como lo son la mayoría de los productos que ofrecen los Bancos, pero con la

posibilidad de ser emitidos y ofertados por cualquier tipo de empresa, sean

privadas o públicas, lo cual amplía las oportunidades y alternativas de

consecución y acceso a los mismos. Sin embargo, esta facilidad de oferta y

demanda de los Bonos, es compensada con la calificación del respectivo

riesgo y valoración de las empresas que lo emiten, para darle transparencia y

seriedad al proceso de negociación de los Bonos.

RENDIMIENTO DE LA INVERSION (ROI)

El rendimiento sobre la inversión es la medición de la cantidad ganada o

perdida en una inversión que se expresa como porcentaje de la inversión

inicial. La fórmula para calcular el ROI es como se presenta a continuación:

(Valor final de la inversión - Valor inicial de la inversión) / Valor inicial de la

inversión. La primera mitad de la ecuación solo es un método para calcular la

ganancia.

VALOR FINAL-VALOR INICIAL DE LA INVERSION

VALOR INICIAL DE LA INVERSION

8

EJEMPLO

La empresa SICS 3000 invierte 100,000bs y obtiene una ganancia de

50,000bs (150,000-100,000/100.000= 0,5 o 50%).

PROPOSITO

El ROI sirve como una herramienta de ayuda para que los inversores

midan la rentabilidad de una inversión. Más específicamente, revela las

ganancias que el inversor recibirá por cada dólar invertido. Esto es útil ya que

permite que el inversor compare fácilmente varias inversiones. Si alguien

tiene varias inversiones de cantidades variables, puede ser difícil determinar

la inversión más efectiva a simple vista. El ROI provee una medida objetiva

de la rentabilidad.

PROCEDIMIENTO DE CONTROL PARA LAS INVERSIONES

1 Verificar la autorización y propiedad por medio de la técnica de

indagación que las inversiones realizadas hayan sido debidamente

autorizadas por el gerente financiero.

2. Obtener comprobación por escrito de las entidades involucradas en las

respectivas inversiones realizadas.

3. Realizar una revisión analítica de los Estados Financieros para confirmar

que la totalidad de las inversiones están contenidas en ellos.

4. Verificar si la base de evaluación se aplica consistentemente, de acuerdo

con la política aprobada por el consejo de dirección.

5. A través de la técnica de reprocesamiento de transacciones verificar que

están registradas correctamente.

6. Ratificar la aseveración básica de evaluación a través de la técnica de

recomputo.

9

PRESENTACION EN LOS ESTADOS FINANCIEROS

Adquisición de una inversión:

FECHA DESCRIPCION REF. DEBE HABER

-9-

INVERSIONES EN….. 2 XXXXXX

BANCO 1 XXXXX

P/R Inversión a plazo fijo

NOTA: la cuenta que se registra por la columna del debe tiene que indicar el

nombre de la inversión que se esté adquiriendo. Ejemplo: en acciones,

temporales, en bonos, entre otras…

Cobro por rendimientos o dividendos de una inversión

FECHA DESCRIPCION REF DEBE HABER

-25-

BANCO 1 XXXXX

INGRESOS POR… 3 XXXXX

P/R Ingresos del 1% por

intereses NC 265

NOTA: la cuenta que se registra por la columna del haber tiene que indicar el nombre de la inversión que está generando los dividendos.

10

Cobro por rendimientos o dividendos de una inversión en acciones

Nota: Con relación a las acciones se deben realizar por lo menos dos

(2) registros motivado a que: El reparto de dividendos debe hacerse de

acuerdo con los accionistas en asamblea, por lo que primero se hace el

decreto de los dividendos y en fecha posterior se hace el pago. El

inversionista debe registrar tanto el decreto como el pago de dichos

dividendos.

1er asiento:

FECHA DESCRIPCION REF DEBE HABER

-27-

DIVIDENDOS POR COBRAR 6 XXXXX

INGRESOS POR DIVIDENDOS EN ACCIONES

10 XXXXX

P/R Registro por dividendos en acciones

Pago real de los dividendos

2do asiento:

FECHA DESCRIPCION REF DEBE HABER

-30-

BANCO 12 XXXXX

DIVIDENDOS POR COBRAR

18 XXXXX

P/R Registro del cobro de

Los dividendos en acciones…

11

Venta de una inversión:

FECHA DESCRIPCION REF DEBE HABER

-32-

BANCO 2 XXXXX

INVERSIONES EN… 3 XXXXX

P/R Vencimiento de la inversión a corto plazo

Perdida en venta de una inversión:

FECHA DESCRIPCION REF DEBE HABER

-34-

BANCO 2 XXXXX

PERDIDA EN VENTA DE INVERSIONES EN……

4 XXXXX

INVERSIONES EN…. 3 XXXXX

P/R Perdida en la venta de inversión a corto plazo

Ganancia en venta de una inversión:

FECHA DESCRIPCION REF DEBE HABER

-50-

BANCO XXXXX

GANANCIAS EN VENTA DE INVERSIONES

XXXXX

INVERSIONES EN…… XXXXX

P/R Ganancia en la venta de inversión a corto plazo

12

Inversiones en Bonos:

FECHA DESCRIPCION REF DEBE HABER

-51-

BANCO 1 XXXXX

INGRESOS POR INTERES SOBRE BONOS

13 XXXXX

P/R Registro de la adquisición de bonos

Cobro de interés de los bonos:

FECHA DESCRIPCION REF DEBE HABER

-52-

INVERSION EN BONO 9 XXXXX

BANCO 1 XXXXX

P/R Registro del cobro de intereses de bonos

13

Tratamiento Contable de las Inversiones

Norma Internacional de Contabilidad NIC 25 (Reestructurada en 1994)

Alcance

1 Esta forma debe aplicarse para la contabilización y revelaciones de las inversiones.

2. Las empresas deben contabilizar sus inversiones de conformidad con los párrafos del 8 al 44, a menos que sean empresas de inversión (especializadas), en cuyo caso deben hacer la contabilización de conformidad con el párrafo 45.

3. Esta Norma no trata de:

(a) las bases de reconocimiento de intereses, regalías, dividendos y rentas provenientes de las inversiones, las cuales están comprendidos en las Normas Internacionales de Contabilidad NIC 18 - Ingresos, y NIC 17 - Tratamiento Contable de los Contratos de Arrendamiento;

(b) inversiones en subsidiarias (ver Norma Internacional de Contabilidad NIC 27 Estados Financieros Consolidados y Tratamiento Contable de las Inversiones en Subsidiarias;

(c) inversiones en compañías asociadas y empresas mixtas (ver Norma Internacional de Contabilidad NIC 28 - Tratamiento de las Inversiones en Compañías Asociadas);

(d) inversiones en asociaciones en participación (ver Norma Internacional de Contabilidad NIC 31 - Información Financiera sobre Participaciones en Asociaciones en Participación);

(e) plusvalía mercantil, patentes, marcas y activos similares;

(f) arrendamientos financieros según lo definido por la Norma Internacional de Contabilidad NIC 17 - Tratamiento Contable de los Contratos de Arrendamiento; y activos similares

(g) inversiones en planes de prestaciones de jubilación y empresas seguros de vida.

14

EJERCICIO

El 14 de enero de 2014 la empresa SICS 3000 C.A decide invertir en 20.000 acciones de bs 1000 c/u la comisión del agente de bolsa es del 2% el pago es realizado de contado

Se pide realizar los cálculos. Y asientos pertinentes

20.000 x 1000 acciones c/u= 20.000.

Comisión agente inmobiliario 2% = 400,000

Valor total de las acciones 20.400.000

El 20-04-14 la empresa adquiere dividendos de bs 5.000.000 por las

acciones adquiridas

El 30 de septiembre de 2014 la empresa decide vender 7000. por bs 2500

C/u

7000.x 2500= 17.500.000

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SICS 3000 C.A

LIBRO DIARIO Nª FOLIO 79

FECHA DESCRIPCION RE DEBE HABER

2014 -1-

14-O1 Inversión en acciones 1 2 0 4 0 0 0 0 0

Banco 2 2 0 4 0 0 0 0 0

P/R adquisición de 20.000 acciones 1000c/u

20-04 -2-

Dividendos por cobrar 3 5 0 0 0 0 0 0

Ingreso por dividendos en acciones

4 5 0 0 0 0 0 0

P/R Ingresos por acciones

20-04 -3- 2

Banco 3 5 0 0 0 0 0 0

Dividendos por cobrar 5 0 0 0 0 0 0

P/R Cobro de dividendos

30-09 -4-

Banco 2 1 7 5 0 0 0 0 0

Inversión en acciones 1 1 7 5 0 0 0 0 0

P/R Venta de 7000 acciones por 2500 c/u

4 2 9 0 0 0 0 0 4 2 9 0 0 0 0 0

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CONCLUSION

Las inversiones permanentes son fondos invertidos a largo plazo. La

intención es que el capital invertido en tales activos exceda el plazo de 1 año,

estas inversiones permanentes, pueden tener como objetivo el de ejercer

algún tipo de control o influencia sobre otras empresas.

En otros casos se compran títulos valores denominados bonos con el

objeto de ganar intereses durante largo tiempo también pueden ocurrir que

sea adquiridos inmuebles con la finalidad de arrendarlos y obtener ingresos

por este concepto. En todos estos casos la intención que se tiene es la de

mantener la inversión durante muchos años. Por tal razón se dice que la

inversión es permanente y como tal debe ser presentada en el balance

general en el grupo de inversiones permanentes o a largo plazo.

A este grupo pertenecen las cuentas: Inversiones en acciones,

Inversiones en bonos u obligaciones, Inversiones en fondos de participación,

Inversiones en inmuebles, Inversiones en compañía filiales.

En el mercado de la bolsa las acciones se pueden clasificar como

acciones selectas en donde entran las más grandes y reconocidas

compañías que cotizan en la bolsa, las acciones de crecimiento

pertenecientes a las empresas jóvenes como las de internet que tienen

amplio potencial futuro, las Acciones cíclicas cuyo resultado depende de la

estacionalidad propia del negocio sea vacaciones o la época de Diciembre, y

las acciones especulativas apropiadas para aquellos que desean especular

para ganar mucho o perderlo todo. El valor de las acciones se determina con

el tiempo y a largo plazo y nunca en el corto plazo, por ello las Acciones son

una inversión muy útil cuando el capital destinado no se necesita en el

presente sino se convierte en un ahorro para el futuro.

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BIBLIOGRAFIA

http://html.rincondelvago.com/direccion-y-control-de-inversiones.html

http://www.gestiopolis.com/fundamentos-control-inversiones/jj

http://www.economicas-online.com/inversio11.htm

http://www.inversion-es.com/inversiones-permanentes.html

http://www.monografias.com

www.drasesores.com

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