EL MERCADO DEL ACERO

LA COYUNTURA ACTUAL

Producción Mundial de Acero Crudo

0

100

200

300

400

500

600

700

800

900

1000

1900

1910

1920

1930

1940

1950

1960

1970

1980

1990

2000

Millones detoneladas

28

140

747

945

Destacan el 'boom' post -guerra y el menor crecim.

de las dos últimas décadas

Producción Mundial - Crecimiento Anual Promedio

7,9%

1,9%

2,8%

4,0%

3,0%

1,9%

0,7% 1,0%

5,5%6,2%

3,7%

1900's 10's 20's 30's 40's 50's 60's 70's 80's 90's 2000's

*

* 2000al 2003

Capacidad de Producción Mundial de Acero Líquido

112

72

140

195

178

75

151

979

69

114

224

130

192

131

125

140

56

1.125

0 200 400 600 800 1000 1200

América Latina

Estados Unidos

China

Japón

Unión Europea

Ex-URSS

Otros Asia

El Resto

Total Mundo

Millones TM/año

2003

1990

Rk'00 País 2003 2002 2001 2000 1999 1998 1997 1996 1995 1994 19931 China 220,1 181,7 150,9 125,8 123,6 114,3 108,9 101,2 95,4 92,6 89,5 2 Japón 110,5 107,7 102,9 106,4 94,2 93,5 104,5 98,8 101,6 98,3 99,6 3 Estados Unidos 91,4 92,2 90,1 101,0 96,2 97,7 98,5 95,5 95,2 91,2 88,8 4 Rusia 61,3 58,6 59,0 57,6 49,8 43,8 48,5 49,3 51,6 48,8 58,4 5 Corea del Sur 46,3 45,4 43,9 43,1 41,0 39,9 42,6 38,9 36,8 33,7 33,0 6 Alemania 44,8 45,0 44,8 46,4 42,1 44,0 45,0 39,8 42,1 40,8 37,6 7 Ucrania 36,7 34,1 33,1 31,3 26,8 24,4 25,6 22,3 22,3 24,1 32,6 8 India 31,8 28,8 27,3 26,9 24,3 23,9 24,6 23,8 22,0 19,3 18,2 9 Brasil 31,1 29,6 26,7 27,8 25,0 25,8 26,2 25,2 25,1 25,8 25,2

10 Italia 26,7 26,0 26,5 26,5 24,9 25,8 25,8 23,9 27,7 26,2 25,7 11 Francia 19,8 20,3 19,3 21,0 20,2 20,1 19,8 17,6 18,1 18,0 17,1 12 Taiwán 18,9 18,2 17,3 16,8 15,4 16,9 16,0 12,4 11,6 11,6 12,0 13 Turquía 18,3 16,5 15,0 14,3 14,3 14,1 14,5 13,6 13,2 12,6 11,5 14 España 16,1 16,4 16,5 16,0 14,8 14,8 13,7 12,2 13,8 13,4 13,0 15 Canadá 15,4 16,0 15,3 16,6 16,2 15,9 15,5 14,7 14,4 14,0 14,4 16 México 15,2 14,1 13,3 15,9 15,3 14,2 14,3 13,2 12,2 10,2 9,2 17 Reino Unido 12,9 11,7 13,5 15,1 16,6 17,3 18,5 18,0 17,6 17,3 16,6 18 Bélgica 11,1 11,3 10,8 11,6 10,9 11,4 10,8 10,8 11,6 11,3 10,2 19 Sudáfrica 9,5 9,1 8,8 8,5 7,9 7,5 8,3 8,0 8,7 8,5 8,7 20 Polonia 9,0 8,4 8,8 10,6 8,8 9,9 11,6 10,4 11,9 11,1 9,9

El Resto 98,0 111,9 106,5 104,2 96,0 101,7 105,8 100,5 99,5 96,4 96,3 Total Mundo 945,1 902,9 850,3 843,4 784,3 776,9 799,0 750,1 752,4 725,2 727,5

Los 20 principales países productores en el año 2003millones de toneladas de acero crudo

Empresa País Ranking Producción Ranking Producción Arcelor Luxemburgo 1 44,03 n.d. n.d. Nippon Steel Japón 2 30,86 2 27,09 Posco Corea del Sur 3 28,86 1 28,60 LNM Group Antillas Holand. 4 27,5 4 19,25 Shanghai Baosteel China 5 19,48 6 19,13 Thyssen Krupp Steel Alemania 6 17,00 9 16,50 Corus Group Reino Unido 7 16,84 7 17,74 NKK Japón 8 16,53 8 17,69 Riva Group Italia 9 15,20 10 15,00 US Steel Estados Unidos 10 14,45 12 12,83 Kawasaki Japón 11 13,72 11 13,33 Nucor Estados Unidos 12 12,36 14 11,17 Sumitomo Metal Japón 13 11,81 13 11,70 Sail India 14 11,44 15 10,85 Magnitogorsk Rusia 15 11,00 17 10,34 China Steel Taiwan 16 10,81 16 10,61 Anshan China 17 10,07 19 8,79 Severstal Rusia 18 9,65 18 9,30 Gerdau Group Brasil 19 9,40 19 7,30 Novolipetsk Rusia 20 8,55 22 7,91

20012002

Las 20 principales empresas siderúrgicas del mundoProducción en millones de toneladas de acero líquido

Algunos Mercados del Mundo

67

35

126111104

3049

120144

124

3351

244

151

118

0

50

100

150

200

250

Estados Unidos U.Europea (15) China América Latina ex UniónSoviética

mil

lon

es d

e to

nel

adas

1993 1997 2002

1982

Otros7%

Otros Europa6%

Resto de Asia8%

Nafta20%

U.Europea (15)15%

Ex-URSS21%

Centro y Sudamérica

4%

Japón13%

China6%

Consumo Total 546 millones de TM

2002

U.Europea (15)17%

Ex-URSS4%

Centro y Sudamérica

3%

Japón9%

China26%Otros

5%

Resto de Asia16%

Nafta16%

Otros Europa4%

Consumo Total 819 millones de TM

Consumo Aparente de AceroCrecimiento Promedio Anual entre 1992 y 2002

1,8%3,5%

11,3%

3,4%

-9,0%

2.6%4,5%

-1.2%

3,0%

-15%

-10%

-5%

0%

5%

10%

15%

UniónEuropea

OtrosEuropa

NAFTARestoAsia

Japón

China

Ex-URSS

Centro y Sudamérica

Mundo

Consumo de Acero por Habitante

499

11879

284

1859

635

352311

144107100

28

163

918

562

369358

0

200

400

600

800

1000

Kg

/ H

ab

ita

nte

1992

2002

UniónEuropea

U.S.A. Japón Corea China India Ex-URSS

AméricaLatina

Mundo

Comercio Mundial de Acero - 2002

-40 -30 -20 -10 0 10 20 30 40

Japón

Ucrania

Belg./Luxemb.

Corea

Italia

Taiwán

USA

AlemaniaChina

ItaliaFrancia

TaiwánBélg/Luxemb.

Corea

EspañaTailandia

Reino UnidoCanadá

Holanda

Turquía

Brasil

Francia

Alemania

Rusia

PrincipalesExportadores

PrincipalesImportadores

Millones de toneladas

Comercio Mundial de Acero vs Producción Mundial

20%

25%

30%

35%

40%

45%

1990 1991 1992 1993 1994 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002

Producción Acero - América Latina

0

10000

20000

30000

40000

50000

60000

70000

2000 2001 2002 2003 2004(p)

mile

s d

e t

on

ela

da

s Otros países

Colombia

Perú

Chile

Venezuela

Argentina

México

Brasil

Empresa País Rank.Mundo Producción Rank.Mundo Producción Gerdau Group Brasil 19 9,40 23 7,30 Usiminas Brasil 21 8,44 24 7,08 Techint Group Argentina 34 6,02 31 5,94 CSN Brasil 43 5,11 51 4,05 CST Brasil 47 4,90 43 4,78 Sidor Venezuela 62 3,77 64 3,28 Ahmsa México 74 2,90 69 3,03 Hylsamex México 80 2,78 86 2,23 Açominas Brasil 89 2,40 83 2,35

20012002

Las 9 principales empresas siderúrgicas de América LatinaProducción en millones de toneladas de acero líquido

Consumo de Acero por Habitante - América Latina

55

111

50

124

38

200

130118

106 106

4863

51

194

55

154

111

81

0

50

100

150

200

250

Kg

/ H

ab

ita

nte

2000

2003

Argentina Brasil Chile Colombia México Perú Vene-zuela

AméricaLatina

OtrosPaíses

Comercio de Acero - América Latina - 2003

-10000 -5000 0 5000 10000 15000

Brasil

Venezuela

Otros países Am.Lat.

Chile

Venezuela

miles de toneladas

Exportaciones

Importaciones

México

Argentina

Colombia

Perú

Chile

Perú

ColombiaOtros países Am.Lat.

México

Argentina

Brasil

0

200.000

400.000

600.000

800.000

1.000.000

1.200.000

1.400.000

1.600.000

1970

1972

1974

1976

1978

1980

1982

1984

1986

1988

1990

1992

1994

1996

1998

2000

2002

TM

CAp.M.Objetivo

-53%-53%

-20%

-17%

-16%

EVOLUCIÓN DEL CONSUMO APARENTE M.O. CHILENO

-40,0

-30,0

-20,0

-10,0

0,0

10,0

20,0

30,0E

ne-9

6A

br Jul

Oct

Ene

-97

Abr Ju

lO

ctE

ne-9

8A

br Jul

Oct

Ene

-99

Abr Ju

lO

ctE

ne-0

0A

br Jul

Oct

Ene

-01

Abr Ju

lO

ctE

ne-0

2A

br Jul

Oct

Ene

-03

Abr Ju

lO

ctE

ne-0

4

%TASA DE VARIACIÓN DEL CONSUMO APARENTE (12 meses)

Consumo Aparente - Total AceroTonelaje efectivo y tendencia

-

500.000

1.000.000

1.500.000

2.000.000

2.500.000

1984 1986 1988 1990 1992 1994 1996 1998 2000 2002 2004(e)

2006(e)

2008(e)

Cons.Ap.Real Proyección

Variable independiente: P.I.B.

R2 = 0.95; Error típico de y =113000

INSUMO DIC. 2001 US$/TM

JUNIO 2003 US$/TM

DIC. 2003 US$/TM

MARZO 2004 US$/TM

Mineral de Fe 30 41 97 133 Chatarra HMS1 70 110 160 230 Coque chino 66 150 200 420 Carbón 39 41 43 45 Arrabio 95 138 225 305 Flete marítimo 7 14 30 30 Planchón 150 210 275 400 Palanquillas 165 225 270 420

EVOLUCIÓN DEL COSTO PRINCIPALES INSUMOS SIDERÚRGICOS

Fuente: WSD

CRUspi

40

60

80

100

120

140

160

Abr

-94 jul

oct

Ene

-95

abr

jul

oct

Ene

-96

abr

jul

oct

Ene

-97

abr

jul

oct

Ene

-98

abr

jul

oct

Ene

-99

abr

jul

oct

Ene

-00

abr

jul

oct

Ene

-01

abr

jul

oct

Ene

-02

abr

jul

oct

Ene

-03

abr

jul

oct

Ene

-04

abr

Fuente: CRU Steel Monitor

FIN