Organización Soriana S.A.B de C.VPerfil Corporativo

01RESUMEN

EJECUTIVO

Soriana HoyR E S U M E N E J E C U T I V O

Líder en el mercado MexicanoCadena de

supermercados de origen

mexicano más grande

del país

4ta cadena de

supermercado más

grande de América

Latina

Plataforma

Multi-formato +

Multi-región

823 tiendas y

16 CEDIS

5ta compañía

generadora de

empleos en el país y la

16ta en América Latina

Top 10 en ventas

EBITDA, bienes totales y

capitalización de

empresas en la BMV

Una de las plataformas

inmobiliarias más

grandes en México

Una de las 10

empresas de la BMV

con mayor valor en

activos de bienes raíces

MXN$ 82,000 millones

en capital de inversión

CAPEX, en los últimos

10 años

478,175 personas

beneficiadas con

inversión social en 2016

Importante plataforma

logística con cobertura

nacional

Presencia en

todos los estados de la

República Mexicana

Soriana HoyR E S U M E N E J E C U T I V O

Portafolio diversificado de formatos

3 Tiendas | 3,840 m2

273 Tiendas | 2,003,161 m2

103 Tiendas | 143,435 m2

63 Tiendas | 549,858 m2

128 Tiendas | 262,994 m2

142 Tiendas | 618,312 m2

35 Tiendas | 281,243 m2

123 Tiendas | 11,004 m2

42 Tiendas | 264,594 m2

34 Tiendas | 181,368 m2

823 tiendas

4,301,306 piso de ventas (m2)

16 CEDIS

39%18%

43%

Presencia

| 5

Soriana HoyR E S U M E N E J E C U T I V O

Formatos de TiendaSegmento

TiendasSoriana

Comerci

Piso de

Ventas m2

128

142

103

35

123

64

42

34

3

7,000

2,500

4,500

1,500

8,000

90

8,500

6,200

5,300

1,300

273

A/B C+ C D/E

7% 14% 34% 45%

7,638,885 15,191,788 38,306,759 50,439,106

% Población

Población

| 6

Primer tienda

de Soriana

abre en

Torreón,

Coahuila

1968

Fusión de

Organización

Soriana y

Sorimex

100 tiendas

en

operación

Introducción

del programa

de lealtad

49 años sirviendo a las familias mexicanas…

Una Historiade Crecimiento

Soriana

comienza su

Plan de

Transformación

Primer

parque de

energía eólica

600 tiendas e

ingresos

mayores a

MXN$100 mil

millones

1987 1994 2000 2001 2002 2003 2005

2007201020112012201320152016

02UN NUEVO

SORIANA

Crecimiento acelerado orgánico e inorgánico

Renovada plataforma tecnológica bajo plataforma SAP

| 8

Proyecto de transformación

U N N U E V O S O R I A N A

Desde el año 2011 se ha trabajado en la construcción de un

nuevo Soriana a través de una serie de acciones y cambios

estratégicos de renovación profunda para afrontar oportunidades

y estar a la vanguardia en el sector. Lo que nos ha permitido:

Estos esfuerzos ya se ven

reflejados al exterior,

como lo fue la adquisición

de CCM y la asociación

con Falabella, así como

resultados financieros

más sólidos.

Cultura organizacional centrada en el cliente

Estrategia comercial con cara hacia el cliente y foco en la ama de casa

Renovación de imagen corporativa

Actualización y remodelación de tiendas

Fortalecimiento logístico

| 9

Indicadores Históricos

U N N U E V O S O R I A N A

100

823

1.7 1.5 1.4

2.42.9

4.0

4.6

4.0

7.4

1.2

3.13.5 3.5 3.7

3.0

1.9

2.6 2.5

197

723

856

4,301

TACC: 13.2%

Número de Tiendas

Clientes(Millones)

TACC: 8.0%

Inversión (Capex)(Miles de millones)

Área de Ventas(Miles Mts2)

TACC: 10.0%

60,554

155,810

EBITDA y Margen EBITDA

(Miles de millones)

Indicadores Históricos

U N N U E V O S O R I A N A

| 10

Deuda Neta / EBITDA

Total de Ingresos(Millones)

Margen Bruto (%)

TACC: 9.0%

21.2

%

20.5

%

20.5

%

20.6

%

20.9

%

21.2

%

20.6

%

21.2

%

22.1

%

21.2

%

22.2

% 22.6

%

4.8 5.46.1 6.5

7.2 7.2 7.4 7.57.1 7.5

11.812.8

8.0%

8.3%

6.6%

7.3%

7.7%7.4% 7.1% 7.2%

6.9% 6.8%

7.9% 8.2%

(0.2) x

1.8 x

1.1 x

0.8 x

0.5 x

0.2 x0.0 x

(0.4) x(0.7) x

1.9 x

1.6 x

| 11

Aciertos Operativos de Soriana

U N N U E V O S O R I A N A

Crecimiento positivo VMT

Efectos positivos en ventas,

margen bruto e inventarios por

implementación de SAP

Enfoque en control de gastos

genera importante apalancamiento

operativo

Mejoras continuas en procesos

enfocados a perecederos

Mejora importante en margen

EBITDA de CCM

Clara estrategia comercial con

foco en la ama de casa como

cliente más importante

Implementación exitosa Campaña

Julio Regalado a nivel nacional

Lanzamiento del portal

Soriana.com

Generación de sinergias por $900

millones en 2016

Mejora importante en margen

EBITDA

Integración eficiente

operaciones de las tiendas

Comercial Mexicana

6.16.8

6.2

8.0

6.9

9.1

5.3

1.7

5.24.8

5.7

6.77.6

5.8 5.96.4

3.2

6.5

2Q15 3Q15 4Q15 1Q16 2Q16 3Q16 4Q16 1Q17 2Q17

Soriana ANTAD Self-service

03ESTRATEGIA DEDESAPALANCAMIENTO

17,859

0

35,400

0

2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2016 2017 2018 2019 2020 2021

Deuda Neta / EBITDA:

1. Bonos Locales (CEBURES)

2. Créditos Bancarios

Instrumentos de Pago

1. Flujo de Efectivo

2. Venta de activos no estratégicos | 13

-0.23x 2.15x 1.84x 1.05x 0.78x 0.45x 0.19x 0.04x -0.38x 3.1x

GRUPO

GIGANTE

Proyección de desapalancamiento esperado

1.95x

Total de la deuda al 2017 E

MXN$22,857 millones

Costo total de deuda al 2T2017:

TIIE + 0.59%

Estrategias de Refinanciamiento

Pago de la Deuda

E S T R A T E G I A D E D E S A P A L A N C A M I E N T O

Calificación LP

Calificación CP

Fitch Ratings

AA+(mex)

Fitch Ratings

F1+(mex)

HR Ratings

AA+

HR Ratings

HR+1

1.61x E

| 14

Componentes 2017

E S T R A T E G I A D E D E S A P A L A N C A M I E N T O

Generación de flujo de efectivo

Venta de activos no estratégicos

Venta de 12 tiendas condicionadas por la COFECE

Integración de sinergias de CCM04030201

04ASOCIACIÓN

FALABELLA

| 16

Se logró un acuerdo 50% - 50%

para desarrollar en México 2 negocios, Sodimac y CMR Financiero

Un acuerdo por $600 MDD, por los primeros 5 años

Soriana participará principalmente con bienes raíces, logística y conocimiento

sobre los hábitos de consumo de las familias mexicanas

Se crearán dos compañías que serán administradas de manera independiente

Se abrirán 20 tiendas Sodimac en 5 años

El negocio financiero se implementará en todos los formatos de Soriana

La primera tienda Sodimac se abrirá hacia 2S2018

El negocio financiero inició operaciones en el mes de mayo

en 15 tiendas, esperamos cerrar el año en 40 tiendas

Soriana - Falabella

B A S E S A S O C I A C I Ó N

05CONCLUSIONES

Y GUÍA 2017

| 18

Fase ll – Integración tiendas Comercial Mexicana

Sinergias y buenas prácticas

Reducción de deuda

Puesta en marcha tiendas Sodimac y negocio financiero

5 nuevas tiendas 2017

Continuar con programa de remodelación y actualización de marca

Proyecto La mejor tienda de México

Incrementar productividad por metro cuadrado

Pago de Deuda E.2017

≈ MXN $3,100 millones

% Inc. SSS Estimado

≈ 4 - 5%

Generación de Sinergias E.

≈ MXN $1,400 millones

Exp. Margen EBITDA

≈ 20 – 30 pb

2017 CAPEX

≈ MXN $2,500 millones

Foco 2017

C O N C L U S I O N E S Y G U Í A

GUIA 2017

| 19

Conversión de Tiendas

P R O G R A M A D E R E M O D E L A C I Ó N D E T I E N D A S

Conversión de Tiendas: MEGA a Soriana

DESPUÉS

ANTES

DESPUÉS

ANTES

Nuevo formato – MEGA Soriana

Actualización de Marca

DESPUÉS

ANTES

Esta presentación de Organización Soriana puede contener ciertas

estimaciones o expectativas sobre posibles acontecimientos futuros

de Soriana y sus subsidiarias, las cuales deben considerarse como

estimaciones de buena fe. Estas expectativas reflejan la opinión de la

Administración basada en la información que actualmente se tiene

disponible. Los resultados son susceptibles de los eventos futuros,

así como de la incertidumbre, lo que podría tener un efecto material

sobre el desempeño de la Compañía.

| 20